中廷七星公館資產并購基金

目錄Catalogue產品簡介交易結構項目背景投資價值分析風控措施項目亮點提示問題產品名稱收益類型基金規(guī)?；鸸芾砣藢９茔y行回購方認購金額存續(xù)期限預期收益率投資收益支付基金投資方式資金用途產品簡介收益類型穩(wěn)健收益類資產并購基金；基金規(guī)?？傄?guī)模人民幣2.5億元，其中基金發(fā)起人認繳募集總規(guī)模的10%?；鸸芾砣酥型⑼顿Y基金管理（北京）有限公司專管銀行平安銀行股份有限公司回購方中廷投資基金管理（北京）有限公司認購金額自然人投資者100萬元起，以10萬元為單位遞增；存續(xù)期限封閉期12個月預期收益率A.100萬

年化收益：13%B.300萬

年化收益：14%C.500萬年化收益：16%投資收益支付每6個月分配當期收益基金投資方式資產并購（資產售后回購）資金用途融資方沈陽遠山置業(yè)有限公司為解決流動資金需求，用于七星公館規(guī)劃調整后的升級改造工程及配套設施完善。交易結構項目方介紹沈陽遠山置業(yè)有限公司成立于2004年，注冊資本兩億元人民幣，其控股股東為北京東環(huán)置業(yè)有限公司，北京東環(huán)置業(yè)有限公司成立于1993年8月，注冊資本10041.35萬美元，系（香港）銀建國際實業(yè)有限公司（香港上市代碼HK：00171）通過在英屬維爾京群島注冊的全資子公司溫諾房地產有限公司在內地獨資設立的外商獨資企業(yè)，為銀建國際在大陸的地產業(yè)務及投資業(yè)務平臺。項目背景

沈陽，遼寧省省會，國家區(qū)域中心城市，國家副省級城市，沈陽經濟區(qū)核心城市。東北地區(qū)的政治、經濟、文化、金融、科教、軍事和商貿中心，東北第一大城市，國家交通樞紐，國家通信樞紐，中國十大城市之一，國家門戶城市。

沈陽位于中國東北地區(qū)南部，地處東北亞經濟圈和環(huán)渤海經濟圈的中心，是長三角、珠三角、京津冀地區(qū)通往關東地區(qū)的綜合樞紐城市。沈陽連續(xù)兩年進入全國百強城市前十名，并躋身國內十大最具競爭力城市行列。沈陽是中國最重要的以裝備制造業(yè)為主的重工業(yè)基地，有著“共和國長子”和“東方魯爾”的美譽。沈陽市政治、軍事、金融、外交機構林立，成為東北地區(qū)最具吸引力的投資城市之一。項目背景

市級重點項目：

七星公館是由沈陽遠山置業(yè)有限公司開發(fā)建設的商業(yè)地產項目，總投資逾20億元人民幣，得到了所在省、市、區(qū)各級政府領導的關心和支持，已被列入沈陽金廊沿線重點工程。規(guī)劃定位為沈陽市金融中心，將打造成為東北三省金融集群和財富核。

項目背景新興商圈：七星公館地處沈陽市奧體中心商圈，緊鄰五愛商業(yè)圈、三好街商業(yè)區(qū)、太原街商業(yè)圈、市府商業(yè)圈和中街商業(yè)圈，是集高檔寫字樓、富豪會所、高端酒店、頂級公寓于一體的商住綜合體，七星公館所處地區(qū)商業(yè)氛圍濃厚，周邊億豐時代廣場、泛華廣場、興隆大家庭、家樂福、沃爾瑪、居然之家、紅星美凱龍、恒隆廣場、嘉里中心商業(yè)、華潤萬象城、茂業(yè)百貨、世貿百貨等商業(yè)中心林立項目背景擁抱健康：親近自然，依水而建，渾河南岸，觀景大宅。周邊配套沈水灣公園、五里河公園、渾南主題公園等休閑場所。投資價值分析1.七星公館規(guī)劃定位為超高端金融商務綜合體，為沈陽市首個該規(guī)劃范圍內的項目，與國內其他同等規(guī)模城市中此類規(guī)劃項目相比，預售均價35000元/平米，更具市場認可度。該項目總銷售面積為145161.83平米，項目總市值將不低于50億元人民幣，標的資產市值不低于7.4億元。2.七星公館2013年3月，經第三方房地產評估公司評估土地及在建工程價值為10.6億元人民幣，評估方法為成本法。評估時點，項目投資建設進度未過半，以50%計，七星公館項目整體評估價值不低于21.2億元，標的資產歷史成本評估價值不低于3.137億元。評估時，七星公館未列入沈陽市超高端金融商務綜合體規(guī)劃，金融集群概念性區(qū)位價值未計入評估價值，該資產評估結論為不完全價值評估。綜上，本資產并購案預期投資收益率不低于31.32%。投資價值分析風控措施1．非股權投資標的，隔離了融資方債權債務風險，

并有效降低投資風險。2．售后回購投資模式有力地約束了融資方履約的職責。3．折價收購、溢價回購，防控基金資產貶值和虧損的

風險。5．標的資產持有期經營，增強基金收益分配保證6．標的資產抵押貸款，防控基金流動性風險。7．專項賬戶，銀行托管，為基金資金保駕護航。8．基金份額到期贖回，本金收益剛性兌付。

全面保障資金安全項目亮點

市級重點項目，保證工程品質；定位高端金融商務區(qū)，確保項目高收益；項目收益高額穩(wěn)健，12個月最高收益高達16%；