供銷社參與農(nóng)村金融的路徑選擇研究（一）

書(shū)山有路勤為徑，學(xué)海無(wú)涯苦作舟。書(shū)山有路勤為徑，學(xué)海無(wú)涯苦作舟。第第頁(yè)供銷社參與農(nóng)村金融的路徑選擇研究金融支持棚戶區(qū)改造的路徑選擇

——以甘肅為例

棚戶區(qū)改造是黨和國(guó)家為改善困難家庭住房條件而推出的一項(xiàng)民心工程，深受社會(huì)廣泛關(guān)注和期盼。棚戶區(qū)改造需要大量資金投入，經(jīng)濟(jì)欠興旺地區(qū)需要金融機(jī)構(gòu)大力提供信貸支持。為了探索金融支持甘肅城市棚戶區(qū)改造的合理有效路徑，我們對(duì)甘肅棚戶區(qū)改造實(shí)施情況進(jìn)展了專題調(diào)查。

甘肅省城市棚戶區(qū)改造的根本情況

甘肅省在年試點(diǎn)的根底上，于年全面啟動(dòng)了城市棚戶區(qū)改造。年，甘肅省方案完成6.37萬(wàn)戶、574.5萬(wàn)平方米的棚戶區(qū)改造任務(wù)。由于國(guó)家對(duì)城市棚戶區(qū)改造補(bǔ)貼政策尚未明確，全省城市棚戶區(qū)改造進(jìn)展比較緩慢。當(dāng)前，甘肅城市棚戶區(qū)改造啟動(dòng)的工程主要集中在蘭州、白銀及酒泉局部區(qū)縣。

年，蘭州、白銀和酒泉方案實(shí)施棚戶區(qū)改造面積364萬(wàn)平方米，占全省改造規(guī)劃總面積的63.36%；方案建成房屋4.32萬(wàn)套，占全省規(guī)劃套數(shù)的67.82%。據(jù)調(diào)查，截至6月末，三個(gè)地區(qū)已啟動(dòng)棚戶區(qū)改造建筑總面積194.53萬(wàn)平方米，占全省已啟動(dòng)城市棚戶區(qū)改造建筑總面積的67%。6月末，三個(gè)地區(qū)已累計(jì)完成城市棚戶區(qū)改造工程投資10.063億元，其中，財(cái)政補(bǔ)貼1.8億元、群眾自籌1.612億元、企業(yè)自籌2.178億元、銀行貸款4.473億元，分別占融資總額的17.89%、16.02%、21.64%和44.45%，金融機(jī)構(gòu)在城市棚戶區(qū)改造中發(fā)揮了重要作用。

金融支持城市棚戶區(qū)改造的情況

從信貸投放的區(qū)域看。信貸支持力度與經(jīng)濟(jì)開(kāi)展水平、金融資源富集區(qū)域高度相關(guān)。一個(gè)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)開(kāi)展水平好，財(cái)政實(shí)力就強(qiáng)，該地區(qū)也多是全省的金融資源富集區(qū)域，一般來(lái)說(shuō)地方財(cái)政和金融機(jī)構(gòu)對(duì)棚戶區(qū)改造的支持力度也就大。據(jù)調(diào)查，甘肅全省金融機(jī)構(gòu)已發(fā)放的棚戶區(qū)改造貸款主要投向了蘭州、白銀和酒泉。以蘭州和白銀為核心的“蘭白都市經(jīng)濟(jì)圈”經(jīng)濟(jì)根底雄厚，發(fā)揮著帶動(dòng)全省經(jīng)濟(jì)社會(huì)開(kāi)展的龍頭作用。年，兩市生產(chǎn)總值占全省生產(chǎn)總值的35.22%，財(cái)政收入占全省財(cái)政收入的46.82%，存款余額占全省金融機(jī)構(gòu)人民幣各項(xiàng)存款余額的49.88%，貸款余額占全省金融機(jī)構(gòu)人民幣各項(xiàng)貸款余額的58.81%。盡管兩市的經(jīng)濟(jì)總量?jī)H僅占到全省的1/3，但存貸款余額占到了全省總量的50%以上。

從信貸投放的方式看。棚戶區(qū)改造貸款多通過(guò)“地方政府融資平臺(tái)”注入。當(dāng)前，地方政府融資平臺(tái)已成為各地區(qū)棚戶區(qū)改造工程進(jìn)展融資的主要媒介，在地方政府實(shí)施棚戶區(qū)改造中發(fā)揮著重要作用。在已實(shí)施棚戶區(qū)改造的地區(qū)，信貸資金均通過(guò)地方政府融資平臺(tái)注入改造工程。

從信貸投放的環(huán)節(jié)看。改造工程的啟動(dòng)資金根本來(lái)自銀行信貸。棚戶區(qū)改造涉及拆遷安置、土地整理熟化、招標(biāo)、工程建立等多個(gè)環(huán)節(jié)，由于國(guó)家和省市財(cái)政補(bǔ)貼政策還沒(méi)有明確，承擔(dān)改造任務(wù)的城市投資公司自身缺乏資金，群眾自籌資金一般都是在工程根本建成后才能到位，因此在工程改造前期，啟動(dòng)資金根本依靠銀行信貸支持，工程貸款一般以改造的土地為抵押，還款來(lái)源為拆遷后土地的開(kāi)發(fā)收益。以蘭州某改造工程為例，年蘭州國(guó)資物業(yè)有限公司向銀行申請(qǐng)貸款1.5億元用于該工程改造，貸款主要用于拆遷安置和工程前期啟動(dòng)。

從信貸投放的機(jī)構(gòu)看。全國(guó)性商業(yè)銀行與地方性商業(yè)銀行的支持力度不同。從甘肅全省金融機(jī)構(gòu)實(shí)際發(fā)放貸款情況看，地方性商業(yè)銀行的支持步伐要明顯快于全國(guó)性商業(yè)銀行。盡管有關(guān)部門出臺(tái)了一系列支持棚戶區(qū)改造的政策文件，但全國(guó)性商業(yè)銀行對(duì)棚戶區(qū)改造還沒(méi)有積極介入，而地方性商業(yè)銀行在支持當(dāng)?shù)氐呐飸魠^(qū)改造方面多能靈活制定政策，對(duì)所在地的棚戶區(qū)改造作出了很大奉獻(xiàn)。

金融支持存在的問(wèn)題與困難

棚戶區(qū)改造資金缺口大。相對(duì)于一般商品房開(kāi)發(fā)工程，棚戶區(qū)改造工程往往地處城市邊緣地帶，區(qū)位較差，房屋密度大，根底設(shè)施落后或不具備市政配套設(shè)施，開(kāi)發(fā)本錢高，多缺乏短期商業(yè)開(kāi)發(fā)價(jià)值，對(duì)房地產(chǎn)企業(yè)吸引力不大，市場(chǎng)化運(yùn)作難度較大；加之住戶多為低收入群體，資金自籌難度大，商業(yè)銀行對(duì)棚戶區(qū)改造多觀望等待，各級(jí)地方政府財(cái)政困難等，導(dǎo)致甘肅全省棚戶區(qū)改造資金缺口比較大，許多縣區(qū)的棚戶區(qū)改造根本停留在工程的立項(xiàng)審批階段。據(jù)調(diào)查，蘭州市年棚戶區(qū)改造工程方案總投資30.05億元，但截至今年6月末，累計(jì)完成工程投資3.23億元，僅占方案總投資的10.75%。

銀行貸款受到財(cái)政配套資金到位情況的較強(qiáng)約束。一是財(cái)政補(bǔ)助資金到位緩慢，致使局部棚戶區(qū)改造工程尚未充分具備金融機(jī)構(gòu)信貸支持條件。按照規(guī)劃和預(yù)算，許多棚戶區(qū)改造工程的建立資金多由政府補(bǔ)助、企業(yè)自籌、群眾自籌和銀行信貸組成。商業(yè)銀行在考慮貸款風(fēng)險(xiǎn)的前提下，多要求政府配套的補(bǔ)助資金先到位，以此作為信貸支持的前提條件。由于甘肅經(jīng)濟(jì)比較落后，許多地方政府財(cái)政比較困難，導(dǎo)致財(cái)政補(bǔ)貼資金無(wú)法落實(shí)到位，致使銀行因資金風(fēng)險(xiǎn)的考慮而很難給予棚戶區(qū)改造工程信貸支持。二是政府配套資金到位緩慢增加了信貸資金風(fēng)險(xiǎn)。棚戶區(qū)改造中，補(bǔ)償資金是最為敏感的話題。由于財(cái)政補(bǔ)助資金及局部配套政策難以落實(shí)到位，導(dǎo)致動(dòng)遷補(bǔ)償資金少，致使拆遷戶動(dòng)遷積極性不高，工程久拖不決，銀行貸款無(wú)法如期歸還，增加了銀行貸款風(fēng)險(xiǎn)，也影響了金融機(jī)構(gòu)支持棚戶區(qū)改造的信心。

局部改造工程因相關(guān)信貸條件不完備，致使銀行無(wú)法提供信貸支持。一是局部改造工程手續(xù)不齊全。棚戶區(qū)改造工程用地多數(shù)是保障性住房建立工程，土地以劃撥方式為主。由于政府相關(guān)部門工作銜接不順暢，工程用地手續(xù)無(wú)法及時(shí)過(guò)戶到工程法人名下，導(dǎo)致在建工程抵押借款存在法律風(fēng)險(xiǎn)；在棚戶區(qū)改造工程的工程立項(xiàng)、土地劃撥、建立指標(biāo)、規(guī)劃審批、招標(biāo)投標(biāo)、工程監(jiān)管等環(huán)節(jié)辦理各種手續(xù)所需時(shí)間太長(zhǎng)，致使改造工程無(wú)法及時(shí)獲得銀行貸款所需手續(xù)。二是工程資本金不能及時(shí)到位。棚戶區(qū)改造根本上由當(dāng)?shù)氐某鞘型顿Y公司承建，改造工程所需資本金往往不能及時(shí)到位或到位資金缺乏額，從而不具備向商業(yè)銀行貸款的前提條件。三是擔(dān)保手續(xù)落實(shí)不到位。局部改造工程是以在建工程抵押和工程法人控股股東（一般為地方政府融資平臺(tái)）提供連帶保證擔(dān)保為主。由于政府相關(guān)配套措施不到位，從而使在建工程擔(dān)保缺乏值，影響了改造工程按方案進(jìn)度進(jìn)展。

地方政府融資平臺(tái)債務(wù)負(fù)擔(dān)重，銀行信貸面臨的風(fēng)險(xiǎn)較大。棚戶區(qū)改造政策性強(qiáng)，政府主導(dǎo)的特點(diǎn)非常明顯，各級(jí)政府多通過(guò)地方政府融資平臺(tái)向銀行貸款進(jìn)展棚戶區(qū)改造。在與地方政府融資平臺(tái)的合作過(guò)程中，存在著信息不對(duì)稱、銀行過(guò)度信任地方政府融資平臺(tái)的償債能力等問(wèn)題，使銀行貸款面臨較大風(fēng)險(xiǎn)。近年來(lái)，地方政府融資平臺(tái)的負(fù)債規(guī)模增長(zhǎng)得非?？臁Ｄ昴昴?，甘肅省有各類地方政府融資平臺(tái)135家，從銀行獲得貸款609.9億元，相當(dāng)于當(dāng)年全省生產(chǎn)總值的18%，截至年6月底，又新增貸款84.51億元。地方政府融資平臺(tái)沉重的債務(wù)負(fù)擔(dān)，已經(jīng)引起了各方的嚴(yán)重關(guān)注。目前，地方政府融資平臺(tái)是金融機(jī)構(gòu)重點(diǎn)防范信貸風(fēng)險(xiǎn)的領(lǐng)域，隨著宏觀調(diào)控的深入，國(guó)家對(duì)地方政府融資平臺(tái)的清理也將很快進(jìn)入實(shí)際操作階段。

建議

各級(jí)政府應(yīng)積極為金融機(jī)構(gòu)支持棚戶區(qū)改造創(chuàng)造有利條件。一是建議政府相關(guān)部門之間加強(qiáng)協(xié)調(diào)配合，部門聯(lián)動(dòng)，特事特辦，邊批邊建，限時(shí)辦結(jié)，提高辦事效率，盡量降低改造工程的相關(guān)手續(xù)不完備對(duì)爭(zhēng)取金融機(jī)構(gòu)提供信貸支持的不利影響，力爭(zhēng)為棚戶區(qū)改造工程的順利實(shí)施創(chuàng)造有利條件。二是切實(shí)落實(shí)擔(dān)保手續(xù)。銀行信貸資金要在支持地方經(jīng)濟(jì)建立與降低資金風(fēng)險(xiǎn)之間尋求平衡點(diǎn)，政府相關(guān)機(jī)構(gòu)應(yīng)該建立地方性財(cái)政擔(dān)?；鸹虺闪⒄咝該?dān)保公司，切實(shí)落實(shí)有效擔(dān)保手續(xù)，協(xié)調(diào)配合金融機(jī)構(gòu)降低信貸風(fēng)險(xiǎn)，提高金融機(jī)構(gòu)貸款積極性和后續(xù)支持類似工程的信心。三是政府補(bǔ)貼資金應(yīng)按時(shí)到位。棚戶區(qū)改造工程是公益性較強(qiáng)的建立工程，往往需要政府出資作為先期配套啟動(dòng)資金，因此政府相關(guān)部門應(yīng)該制定切實(shí)可行的資金撥付方案和按期到位承諾。財(cái)政部門可以根據(jù)情況選擇一些重點(diǎn)工程投入資金，先期建立樣板示范工程，讓拆遷戶看到希望，從而減輕后續(xù)改造的拆遷壓力。四是應(yīng)建立棚戶家庭住房貸款補(bǔ)貼制度，對(duì)棚戶區(qū)住房貸款予以局部或全額財(cái)政貼息，或者定期給予低收入家庭住房貸款補(bǔ)貼，專項(xiàng)用于歸還貸款本金，減輕貧困家庭償債壓力。五是中央財(cái)政補(bǔ)貼應(yīng)盡快明確。甘肅財(cái)政困難，中央財(cái)政補(bǔ)貼資金應(yīng)先行投入，以便于棚戶區(qū)改造工程能夠按時(shí)啟動(dòng)。

積極探索多種融資方式和途徑，加大對(duì)棚戶區(qū)改造的金融支持力度。一是可以考慮重點(diǎn)扶持一些優(yōu)質(zhì)企業(yè)，鼓勵(lì)發(fā)行企業(yè)債券籌集社會(huì)資金，投入到棚戶區(qū)改造工程中。二是擴(kuò)大融資渠道。由政府出面協(xié)調(diào)，積極鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)加大金融支持力度，豐富融資品種。各級(jí)政府在爭(zhēng)取商業(yè)銀行信貸支持的同時(shí)，還應(yīng)積極爭(zhēng)取各政策性銀行的支持。三是創(chuàng)新信貸模式。各金融機(jī)構(gòu)要積極爭(zhēng)取上級(jí)行的信貸政策支持，注重研究各類融資主體的資金需求特點(diǎn)，綜合考慮貸款方式、利率和期限搭配等因素，設(shè)計(jì)和提供有針對(duì)性、宜于操作的信貸產(chǎn)品。四是國(guó)家應(yīng)將住房公積金貸款試點(diǎn)范圍擴(kuò)大，降低準(zhǔn)入門檻，加大對(duì)西部地區(qū)棚戶區(qū)改造的政策支持。

強(qiáng)化銀政合作，提高金融效勞效率。各金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)同地方黨政和棚戶區(qū)改造相關(guān)實(shí)施主體的溝通聯(lián)系，與地方政府聯(lián)手建立信息溝通機(jī)制和情況通報(bào)機(jī)制，及時(shí)了解、掌握棚戶區(qū)改造的實(shí)施進(jìn)度和資金需求情況，向上級(jí)行及金融監(jiān)管部門反映金融支持棚戶區(qū)改造的制約因素和面臨的困難，積極與地方有關(guān)部門聯(lián)手搭建融資平臺(tái)，解決擔(dān)保難題，有效拓展金融效勞的政策空間和開(kāi)展條件。各金融機(jī)構(gòu)還應(yīng)把支持棚戶區(qū)改造與促進(jìn)地方經(jīng)濟(jì)開(kāi)展有機(jī)結(jié)合起來(lái)，認(rèn)真貫徹執(zhí)行各項(xiàng)貨幣政策，加大支持地方經(jīng)濟(jì)開(kāi)展的力度，對(duì)關(guān)系區(qū)域開(kāi)展的重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)、行業(yè)和企業(yè)予以大力支持，從更廣闊的領(lǐng)域支持棚戶區(qū)改造。

強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)，降低貸款風(fēng)險(xiǎn)。金融監(jiān)管部門應(yīng)該加大風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)評(píng)估工作力度。高度重視監(jiān)測(cè)地方政府融資平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)狀況，密切關(guān)注在國(guó)家政策變化、經(jīng)濟(jì)構(gòu)造調(diào)整和宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)影響下政府融資平臺(tái)和棚戶區(qū)改造領(lǐng)域的信貸風(fēng)險(xiǎn)變化。金融監(jiān)管部門應(yīng)妥善處置