中間綜合業(yè)務(wù)的創(chuàng)新

第八章中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新（6學(xué)時）一、金融創(chuàng)新包括兩種不同的含義二是金融中介過程的變化。證券化趨勢中間業(yè)務(wù)的重要性日益增強的趨勢金融市場日益全球一體化的趨勢。一是新金融工具的使用。換句話說，廣義的金融創(chuàng)新不只包括金融工具創(chuàng)新，也包括金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新、金融市場創(chuàng)新、金融機構(gòu)創(chuàng)新以及金融管制的調(diào)整。[ImageInfo]

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-Notetocustomers:ThisimagehasbeenlicensedtobeusedwithinthisPowerPointtemplateonly.Youmaynotextracttheimageforanyotheruse.第八章中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新（6學(xué)時）二、商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營管理的創(chuàng)新是指商業(yè)銀行利用新思維、新的組織方式和技術(shù)，構(gòu)造新型的融資工具和融資方式，并實現(xiàn)其經(jīng)營過程，取得經(jīng)營成果的活動。第八章中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新（6學(xué)時）三、金融創(chuàng)新的必要性風(fēng)險轉(zhuǎn)移需要金融創(chuàng)新流動性增強的需要迫使金融創(chuàng)新信用創(chuàng)造要求金融創(chuàng)新股權(quán)創(chuàng)造刺激金融創(chuàng)新第八章中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新（6學(xué)時）四、金融創(chuàng)新的可能性電信、信息處理和計算機等方面取得的技術(shù)進步及在金融界的應(yīng)用是金融創(chuàng)新產(chǎn)生與發(fā)展的主要因素宏觀經(jīng)濟因素的急劇變化及80年代以來國際資本流動的變化，在很大程度上刺激了金融創(chuàng)新日益激烈的金融競爭促使金融機構(gòu)主動向市場提供新的金融工具和技術(shù)金融監(jiān)管環(huán)境的變化促進了金融創(chuàng)新政府財政赤字不斷擴大，也為新的金融工具及的產(chǎn)生創(chuàng)造了條件第八章中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新（6學(xué)時）五、金融創(chuàng)新的趨勢證券化的趨勢表外業(yè)務(wù)的積極性日益增強的趨勢金融市場日益全球化的趨勢第八章中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新（6學(xué)時）六、中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新的動因西方商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)迅猛發(fā)展并不斷創(chuàng)新的動因在于：（一）科學(xué)技術(shù)的迅猛發(fā)展。新技術(shù)革命興起使銀行能向顧客提供電子轉(zhuǎn)賬、信息咨詢、現(xiàn)金管理、自動出納機等高技術(shù)性中間業(yè)務(wù)（二）金融管制放松。隨著各國政府的金融管制放松，各國商業(yè)銀行競相向多元化、綜合化方向發(fā)展，大力拓展在嚴格金融管制下禁止或限制從事的信托、租賃、代理、自動化服務(wù)等中間業(yè)務(wù)領(lǐng)域。第八章中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新（6學(xué)時）中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新的動因西方商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)迅猛發(fā)展并不斷創(chuàng)新的動因在于：（三）競爭加劇。60年代后期，非銀行金融機構(gòu)實力劇增，商業(yè)銀行面臨嚴重挑戰(zhàn)，同時，客戶要求銀行提供快捷、方便、便宜和多功能金融服務(wù)。這些促使商業(yè)銀行開發(fā)電子轉(zhuǎn)賬、私人銀行業(yè)務(wù)等。（四）資產(chǎn)負債業(yè)務(wù)風(fēng)險加大。銀行競爭激烈使傳統(tǒng)的資產(chǎn)負債業(yè)務(wù)風(fēng)險加大，收入減少，有必要用中間業(yè)務(wù)的手續(xù)費收入補充利息收入。同時，為逃避金融監(jiān)管當(dāng)局對銀行自有資本充足率要求，西方商業(yè)銀行也有不必要大規(guī)模拓展對資本無要求的中間業(yè)務(wù)。第八章中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新（6學(xué)時）

第一節(jié)擔(dān)保和承諾類中間業(yè)務(wù)本節(jié)應(yīng)熟悉：擔(dān)保類和承諾類中間業(yè)務(wù)（一）概述一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)1.含義：擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行為客戶債務(wù)清償能力提供擔(dān)保，承擔(dān)客戶違約風(fēng)險的業(yè)務(wù)。2.作用： 幫助中小企業(yè)更好地利用商業(yè)信用融資，解決中小企業(yè)融資難問題拓展銀行自身業(yè)務(wù)范圍，實現(xiàn)收入來源的多元化。（二）特點一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)1.具有較高的風(fēng)險擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險既有源于市場狀況的變化而帶來的市場風(fēng)險，又有來自客戶的信用風(fēng)險。2.具有相對獨立性和專業(yè)性依靠銀行信用，不占用資金頭寸所涉及的不僅是對申請人資信等方面的審查，還要對契約性風(fēng)險進行嚴格的防范，風(fēng)險環(huán)節(jié)較多，因此對此類中間業(yè)務(wù)的管理與操作有較強的專業(yè)要求。（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)1.概念銀行保函是指銀行應(yīng)委托人的申請而開立的有擔(dān)保性質(zhì)的書面承諾文件，一旦委托人未按其與受益人簽訂的合同的約定償還債務(wù)或履行約定義務(wù)時，由銀行履行擔(dān)保責(zé)任。2.當(dāng)事人委托人、受益人和擔(dān)保銀行（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)銀行保函的法律關(guān)系委托人受益人擔(dān)保銀行商務(wù)合同產(chǎn)生債權(quán)債務(wù)關(guān)系或其他權(quán)利義務(wù)關(guān)系保函委托書銀行收取手續(xù)費保證關(guān)系單務(wù)合同享有追償權(quán)（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)3.特點具有相對的獨立的法律效力，銀行保函依據(jù)商務(wù)合同開出，但不依附于商務(wù)合同。銀行保函以銀行信用作為保證，易于為合同雙方接受。內(nèi)容、形式、業(yè)務(wù)流程等多種多樣。銀行保函的內(nèi)容根據(jù)具體交易的不同而多種多樣，在形式上并無一定的格式，在業(yè)務(wù)流程和適用法規(guī)方面也不盡相同。（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)4.分類（1）根據(jù)保函性質(zhì)和法律責(zé)任不同，分為見索即付保函和從屬性保函見索即付保函——在受益人交來符合保函條款的索賠書或保函中規(guī)定的其他文件時，承擔(dān)無條件的付款責(zé)任。從屬性保函——指擔(dān)保人在保函中對受益人的索賠及對該索賠的受理設(shè)置了若干條件的限制，保留有一定的抗辯權(quán)利，只有在一定的條件得到滿足之后，擔(dān)保銀行才予以受理、付款。（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)4.分類（2）根據(jù)擔(dān)保內(nèi)容不同，分為履約保函、預(yù)付款保函、投標(biāo)保函、維修保函、預(yù)留金保函等。

（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)4.分類——根據(jù)擔(dān)保內(nèi)容不同A.履約保函——是指銀行應(yīng)勞務(wù)方和承包人（申請人）的請求，向工程的業(yè)主方（受益人）所作出的一種履約保證承諾。倘若履約責(zé)任人日后未能按合約的規(guī)定按期、按質(zhì)、按量地完成所承建工程，以及未能履行合約項下的其他業(yè)務(wù)，銀行將向業(yè)主方支付一筆不超過擔(dān)保金額的款項。該款項通常相當(dāng)于合約總金額的5%~10%。

（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)4.分類——根據(jù)擔(dān)保內(nèi)容不同B.預(yù)付款保函又稱還款擔(dān)?！侵搞y行向工程的業(yè)主方（受益人）保證，如申請人未能履約或未能全部按合同規(guī)定使用預(yù)付款，則銀行負責(zé)返還擔(dān)保函規(guī)定金額（或未還部分）的預(yù)付款。預(yù)付款擔(dān)保的擔(dān)保金額不應(yīng)超過承包人收到的工程預(yù)付款總額。（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)4.分類——根據(jù)擔(dān)保內(nèi)容不同C.投標(biāo)保函——是指銀行向招標(biāo)人（受益人）作出保證，在投標(biāo)人（申請人）報價的有效期內(nèi)，投標(biāo)人將遵守其諾言，不撤標(biāo)、不改標(biāo)，不更改原報價中的承諾，并且在其一旦中標(biāo)后，將按照招標(biāo)文件的規(guī)定及投標(biāo)人在報價中的承諾，在一定時間內(nèi)與招標(biāo)人簽訂合同，如投標(biāo)人違約，銀行將在擔(dān)保額度的范圍內(nèi)向招標(biāo)人支付約定金額的款項。該金額數(shù)通常為投標(biāo)人報價總額的1%~5%。（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)4.分類——根據(jù)擔(dān)保內(nèi)容不同D.維修保函——是指銀行應(yīng)承包方（申請人）的請求，向工程業(yè)主（受益人）保證，在工程質(zhì)量不符合合同規(guī)定、承包方（申請人）又不能維修時，由銀行按擔(dān)保函規(guī)定金額賠付工程業(yè)主。該款項通常為合同價款的5%~10%。（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)4.分類——根據(jù)擔(dān)保內(nèi)容不同E.預(yù)留金保函——是指銀行應(yīng)承包方（申請人）的請求，向工程業(yè)主（受益人）保證，在承包方（申請人）提前支取合同價款中尾欠部分款項而不能按期歸還時，由銀行負責(zé)返還擔(dān)保函規(guī)定金額的預(yù)留金款項，通常為合同價款的5%~10%。（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)5.業(yè)務(wù)流程申請與受理。企業(yè)提交開立保函的申請及銀行規(guī)定的相關(guān)材料。審查與簽約。銀行對申請人資信、擔(dān)保項目的可行性和申請書進行審查，必要時可要求申請人提供反擔(dān)保措施。索賠與賠付。在保函有效期內(nèi)受益人根據(jù)保函條款向銀行索賠，銀行審核索賠及相關(guān)單據(jù)，如果相符，對外賠付；如果不符且申請人不同意接受的，對外拒付。（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)6.銀行收益和風(fēng)險防范收益。銀行收取擔(dān)保費。風(fēng)險。不同類型的保函承擔(dān)的風(fēng)險不同：見索即付保函業(yè)務(wù)，銀行僅負有對保函規(guī)定的單證在表面上進行謹慎審查的義務(wù)，因此操作風(fēng)險較低。從屬性保函業(yè)務(wù)，銀行僅負有第二性的賠償責(zé)任，因此信用風(fēng)險和市場風(fēng)險比見索即付保函要低。（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)6.銀行收益和風(fēng)險防范見索即付保函要注意以下幾點：一保函應(yīng)將賠付條件具體化，應(yīng)有具體的擔(dān)保金額、受益人、委托人，保函有效期限等二是銀行應(yīng)要求委托人提供相應(yīng)的反擔(dān)?；蛱峁┮欢〝?shù)量的保證金，銀行在保證金的額度內(nèi)保函。三是銀行向境外受益人出具保函的，屬對外擔(dān)保，還必須注意諸如報經(jīng)外匯管理局批準(zhǔn)等對外擔(dān)保的法律規(guī)定。四是銀行開立保函，還應(yīng)該對基礎(chǔ)合同的真實性進行認真審核，以防詐騙。（三）銀行保函一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)6.銀行收益和風(fēng)險防范從屬性保函要另外還要注意以下幾點：一是在保函中約定在受益人提出索賠請求時，由委托人或受益人承擔(dān)舉證責(zé)任二是在保函中約定，受益人提出的索賠請求必須經(jīng)委托人確認或法院或者仲裁機構(gòu)生效的裁判文書確定，銀行才予受理。

（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)1.概念

銀行承兌匯票是指由承兌申請人簽發(fā)并由承兌申請人向開戶銀行申請，經(jīng)銀行審查同意承兌，持票人在匯票到期日或到期日前幾天（具體要匡算郵程）向委托付款人提示付款的票據(jù)。銀行承兌匯票必須用于真實商品交易后的債權(quán)債務(wù)結(jié)算。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)2.業(yè)務(wù)流程

主要有出票、提示、承兌和付款等。如需轉(zhuǎn)讓，通常應(yīng)經(jīng)過背書行為如遭拒付，行使追索權(quán)。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)A.出票（Issue）。即出票人簽發(fā)匯票并交付給收款人的行為。出票后，出票人即承擔(dān)保證匯票得到承兌和付款的責(zé)任。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)A.出票（Issue）。銀行承兌匯票的出票人必須具備下列條件：在承兌銀行開立存款賬戶的法人以及其他組織與承兌銀行具有真實的委托付款關(guān)系資信狀況良好，具有支付匯票金額的可靠資金來源。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)A.出票（Issue）。簽發(fā)銀行承兌匯票必須記載下列事項：表明“銀行承兌匯票”的字樣。無條件支付的委托。確定的金額。出票金額大小寫必須一致，兩者不一致的，票據(jù)無效。出票金額不得更改，更改的匯票無效。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)4.付款人名稱。付款人是銀行承兌匯票的出票人在匯票上記載的委托其支付匯票金額的銀行。在匯票承兌之間的付款人為出票人，在承兌之后的承兌銀行是付款人。5.收款人名稱。收款人是匯票上記載的受領(lǐng)匯票金額的最初票據(jù)權(quán)利人。收款人不得更改，更改的銀行承兌匯票無效。6.出票日期。出票日期不得更改。7.出票人簽章。出票人必須簽章，簽章必須清楚。欠缺記載上述規(guī)定事項之一的，銀行承兌匯票無效。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)B.提示（Presentation）。提示是持票人將匯票提交付款人要求承兌或付款的行為，是扶植人要求行使或促使票據(jù)權(quán)利的必要程序。提示又分為承兌提示和付款提示。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)B.提示（Presentation）。a.承兌提示是指持票人向付款人出示，并要求付款人承諾付款的行為。匯票使用。銀行承兌匯票可向付款人提示承兌后使用，也可先使用再提示承兌。出示匯票。持票人提示承兌時，必須出示匯票，否則付款人可予以拒絕，這種拒絕不具有拒絕承兌的效力，持票人不得以此為由向其前手行使追索權(quán)。按期提示。定日付款或出票后定期付款的商業(yè)匯票，持票人應(yīng)當(dāng)在到期日前向付款人提示承兌；見票后定期付款的匯票，持票人應(yīng)當(dāng)自出票日起1個月內(nèi)提示承兌。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)B.提示（Presentation）。a.承兌提示:簽發(fā)回單。銀行承兌匯票的付款人接到出票人或持票人向其提示承兌的匯票時，應(yīng)當(dāng)向出票人或持票人簽發(fā)收到匯票的回單，記載匯票提示承兌日期并簽章。承兌回復(fù)。付款人應(yīng)當(dāng)自收到提示承兌的匯票之日起3日內(nèi)承兌或者拒絕承兌。付款人拒絕承兌的，必須出具拒絕承兌的證明。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)B.提示（Presentation）。a.付款提示:是指票據(jù)的持票人在票據(jù)的付款期限內(nèi)向票據(jù)付款人提示票據(jù)，要求付款人償付票據(jù)金額的行為。期限。銀行承兌匯票的持票人應(yīng)當(dāng)自匯票到期日起10日內(nèi)向付款人提示付款。異地委托收款的，持票人應(yīng)匡算郵程，提前通過開戶銀行委托收款。超過提示付款期限提示付款的，持票人的開戶銀行不予受理。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)B.提示（Presentation）。a.付款提示:提示日期的確定。付款人應(yīng)當(dāng)在提示付款期限內(nèi)通過開戶銀行委托收款或直接向付款人提示付款。 提交票據(jù)日。通過委托收款銀行或者通過票據(jù)系統(tǒng)向付款人提示付款的，視同持票人提示付款，其提示付款日期以持票人向開戶銀行提交票據(jù)日為準(zhǔn)。超時提示的處理。持票人超過規(guī)定的提示付款期限提示付款的，喪失對其前手的追索權(quán)。但在作出說明后，仍可以向承兌人請求付款，承兌人或者付款人仍應(yīng)當(dāng)繼續(xù)對持票人承擔(dān)付款責(zé)任。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)C.承兌（Acceptance）。承兌是指付款人在持票人向其提示無期匯票時，在匯票上簽名，承諾于匯票到期時付款的行為。付款人一旦對匯票作出承兌，即成為承兌人，以主債務(wù)人的地位承擔(dān)到期時付款的法律責(zé)任。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)C.承兌（Acceptance）。商業(yè)匯票的承兌銀行必須具備下列條件：與出票人具有真實的委托付款關(guān)系具有支付匯票金額的可靠資金內(nèi)部管理完善，經(jīng)其法人授權(quán)的銀行審定。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)C.承兌（Acceptance）。付款人承兌商業(yè)匯票的要求：付款人應(yīng)當(dāng)在匯票正面記載“承兌”字樣和承兌日期并簽章，見票后定期付款的匯票，應(yīng)在承兌時記載付款日期。付款人承兌商業(yè)匯票不得附有條件，承兌附有條件的，視為拒絕承兌。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)D.付款（Payment）。是指票據(jù)付款人在匯票到期日向提示匯票的合法持票人足額支付票據(jù)金額的行為。付款是消滅票據(jù)關(guān)系的行為，票據(jù)一經(jīng)付款，票據(jù)所代表的債務(wù)債權(quán)關(guān)系即告終止。付款期限：最長不得超過6個月（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)D.付款（Payment）。付款期限計算：定日付款，自出票日起計算，并在匯票上記載具體的到期日出票后定期付款，自出票日起按月計算，并在匯票上記載見票后定期付款，自承兌或拒絕承兌日起按月計算，并在匯票上記載。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)D.付款（Payment）。持票人依照《票據(jù)法》規(guī)定提示付款的，付款人應(yīng)當(dāng)在見票當(dāng)日足額付款。票據(jù)債務(wù)人對下列情況不得拒絕付款：與出票人之間有抗辯事由與持票人前手之間有抗辯事由（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)D.付款（Payment）。票據(jù)債務(wù)人對下列情況的持票人可以拒絕付款：對不履行約定義務(wù)的與自己有直接債權(quán)債務(wù)關(guān)系的持票人以欺詐、偷盜或者脅迫等手段取得票據(jù)的持票人對明知有欺詐、偷盜或者脅迫等情形，出于惡意取得票據(jù)的持票人明知債務(wù)人與出票人或者持票人的前手之間存在抗辯事由而取得票據(jù)的持票人因重大過失取得不符合《票據(jù)法》規(guī)定的票據(jù)的持票人對取得背書不連續(xù)票據(jù)的持票人符合《票據(jù)法》規(guī)定的其他抗辯事由的持票人。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)D.付款（Payment）。當(dāng)事人的職責(zé)商業(yè)匯票：持票人：獲得付款，應(yīng)當(dāng)在匯票上簽收，并將匯票交給付款人。持票人委托銀行收款的，受委托的銀行將代收的匯票金額轉(zhuǎn)入持票人賬戶，則視同簽收。付款人委托的付款銀行的責(zé)任，限于按照匯票上記載事項從付款人賬戶支付匯票金額。銀行承兌匯票：出票人應(yīng)于匯票到期前將票款足額交存其開戶銀行。承兌銀行應(yīng)在匯票到期日或到期日后的見票當(dāng)日支付票款。出票人未能足額交存票款的，承兌銀行除憑票向持票人無條件支付票款外，對出票人尚未支付的匯票金額按照每天萬分之五的利率計收利息。 （四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)E.背書（Endorsement）。方式匯票的收款人在匯票背面簽名，并記載被背書人的名稱，將匯票交給被背書人即受讓人，受讓人成為持票人，是票據(jù)的債權(quán)人。匯票可多次轉(zhuǎn)讓，背書必須連續(xù)，即被背書人和背書人的名字前后一致。背書人在匯票得不到付款時，應(yīng)當(dāng)向持票人清償。清償包括：被拒絕付款的匯票金額匯票金額自到期日或者提示付款日起至清償日按照中國人民銀行規(guī)定的利率計算的利息取得有關(guān)拒絕證明和發(fā)出通知書的費用。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)F.拒付和追索（Dishonor﹠Recourse）。拒付——持票人向付款人提示，付款人拒絕付款或拒絕承兌，均稱為拒付。另外，付款人逃匿、死亡或宣告破立，以致持票人無法實現(xiàn)提示的，也稱為拒付。出現(xiàn)拒付時，持票人有追索權(quán)，即具有向其前手（背書人、出票人）要求償付匯票金額、利息和其他費用的權(quán)利。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)F.拒付和追索（Dishonor﹠Recourse）。追索程序：持票人應(yīng)當(dāng)自收到被拒絕承兌或者被拒絕付款的有關(guān)證明之日起3日內(nèi)，將被拒絕事由書面通知其前手其前手應(yīng)當(dāng)自收到證明之日起3日內(nèi)，書面通知再前手。持票人也可以同時向各匯票債務(wù)人發(fā)出書面通知。未按規(guī)定期限通知的，持票人仍可行使追索權(quán)，因延期通知給其前手或者出票人造成損失的，由沒有按規(guī)定期限通知的匯票當(dāng)事人承擔(dān)對該損失的賠償責(zé)任，但賠償金額以匯票金額為限。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)F.拒付和追索（Dishonor﹠Recourse）。持票人行使追索權(quán)時，應(yīng)當(dāng)提供被拒絕承兌或者被拒絕付款的有關(guān)證明，用以通知前手關(guān)于拒付的事實，使其準(zhǔn)備償付并進行再追索。持票人不能出示拒絕證明、退票理由書或者未按照規(guī)定期限提供其他合法證明的，喪失對其前手的追索權(quán)。但是，承兌人或者付款人仍應(yīng)當(dāng)對持票人承擔(dān)責(zé)任。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)3.收益和風(fēng)險收益收費。按照承兌金額收取一定比例的中間費用。穩(wěn)定優(yōu)質(zhì)客戶和存款來源。通過為客戶提供票據(jù)支付保證，可以穩(wěn)定優(yōu)質(zhì)客戶和存款資源。風(fēng)險出票人的信用風(fēng)險。申請人不符合銀行承兌匯票申請條件，或者票據(jù)簽發(fā)沒有合法的商品交易基礎(chǔ)。操作風(fēng)險。主要表現(xiàn)在根據(jù)合規(guī)審查方面，包括提示付款期限、憑證真實性、憑證簽章和憑證記載事項等。（四）銀行承兌匯票一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)3.收益和風(fēng)險風(fēng)險防范承兌環(huán)節(jié)。當(dāng)出票人或持票人向銀行提示承兌時，銀行的會計和信貸部門應(yīng)按有關(guān)規(guī)定和審批程序?qū)Τ銎比说馁Y格、資信、購銷合同和匯票記載的內(nèi)容進行認真審查，必要時可由出票人提供擔(dān)保。付款環(huán)節(jié)。銀行應(yīng)當(dāng)審查匯票背書的連續(xù)性，并審查提示付款人的合法身份證明或者有效證件。（五）備用信用證一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)1.概念備用信用證（StandbyLetterofCredit）又稱擔(dān)保信用證、履約信用證、商業(yè)票據(jù)信用證，它是開證行根據(jù)申請人的請求對受益人開立的承諾承擔(dān)某項義務(wù)的憑證，即即開證行保證在開證申請人未履行其應(yīng)履行的義務(wù)時，受益人只要按照備用信用證的規(guī)定向開證銀行開具匯票（或不開匯票）并提交開證申請人未履行義務(wù)的聲明或證明文件，即可取得開證行的償付。（五）備用信用證一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)2.特點不可撤銷性（Irrevocable）。獨立性（Independent）。備用信用證一經(jīng)開立，即作為一種自足文件而獨立存在。其義務(wù)完全取決于備用信用證條款和受益人提交的單據(jù)是否表面上符合這些條款的規(guī)定。單據(jù)性（Documentary）。開證人付款義務(wù)的履行與否取決于受益人提交的單據(jù)是否符合備用信用證的要求。強制性（Enforceable）。（五）備用信用證一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)3.分類（1）履約備用信用證(PerformanceStandbyL/C)。用于擔(dān)保履行責(zé)任而非擔(dān)保付款，包括對申請人在基礎(chǔ)交易中違約所造成的損失進行賠償?shù)谋ＷC。在履約備用信用證有效期內(nèi)如發(fā)生申請人違反合同的情況，開證人將根據(jù)受益人提交的符合備用信用證的單據(jù)（如索款要求書、違約聲明等）代申請人賠償保函規(guī)定的金額。（五）備用信用證一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)3.分類（2）投標(biāo)備用信用證(TenderBondStandbyL/C)。用于擔(dān)保申請人中標(biāo)后執(zhí)行合同的責(zé)任和義務(wù)。若投標(biāo)人未能履約合同，開證人須按備用信用證的規(guī)定向受益人履行賠款義務(wù)。投標(biāo)備用信用證的金額一般為投標(biāo)報價的1%~5%（具體比例視招標(biāo)文件的規(guī)定而定）。（五）備用信用證一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)3.分類（3）預(yù)付款備用信用證(AdvancePaymentStandbyL/C)。用于擔(dān)保申請人對受益人的預(yù)付款所應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任和義務(wù)。預(yù)付款備用信用證常用于國際工程承包項目中業(yè)主向承包人支付的合同總價10%~25%的工程預(yù)付款以及進出口貿(mào)易中進口商支付的預(yù)付款。（五）備用信用證一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)3.分類（4）直接付款備用信用證(DirectPaymentStandbyL/C)。用于擔(dān)保到期付款，尤指到期沒有任何違約時支付本金和利息。直接付款備用信用證主要用于擔(dān)保企業(yè)發(fā)行債券或訂立債務(wù)契約時的到期支付本息義務(wù)。直接付款備用信用證已經(jīng)突破了備用信用證備而不用的傳統(tǒng)擔(dān)保性質(zhì)。（五）備用信用證一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)3.分類（4）直接付款備用信用證(DirectPaymentStandbyL/C)。直接付款備用信用證（Direct

Standby）主要支持與融資備用信用證有關(guān)的基礎(chǔ)付款義務(wù)的履行。實踐中，普遍地用于商業(yè)票據(jù)融資支持。商業(yè)票據(jù)融資是國際短期資金市場最通行的直接融資方式，跨國企業(yè)因兼并、收購或其他經(jīng)營活動而在短期內(nèi)產(chǎn)生大量現(xiàn)金需求時，多以此解決。美國擁有全球最大的商業(yè)票據(jù)市場，投資者通常為金融機構(gòu)、地方政府以及一些非盈利組織。（五）備用信用證一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)5.備用信用證、商業(yè)信用證及保函三者間的關(guān)系（1）備用信用證與商業(yè)跟單信用證的關(guān)系都具有獨立性和單據(jù)化的特點。只要受益人提交了與信用證相符的單據(jù)，開證人就必須履行付款義務(wù)。備用信用證與一般商業(yè)跟單信用證存在顯著不同：備用信用證是第二性的付款責(zé)任，商業(yè)信用證是第一性。備用信用證是在申請人未能履約時由開證人賠款，而一般商業(yè)跟單信用證是受益人履行交貨義務(wù)后銀行付款備用信用證用途更廣。它并不限于進出口貿(mào)易結(jié)算，還可用于投標(biāo)及履約擔(dān)保等。按照ISP98的規(guī)定，備用信用證的開立者并不限于銀行，也可是保險公司等非銀行機構(gòu)；而按照UCP500的規(guī)定，商業(yè)信用證的開立者只能是銀行。（五）備用信用證一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)5.備用信用證、商業(yè)信用證及保函三者間的關(guān)系（2）備用信用證與保函的關(guān)系。從法律觀點來看，備用信用證等于是見索即付保函，都具有獨立性和單據(jù)化的特點兩者還是有重大不同：備用信用證已發(fā)展到適用于各種用途的融資工具，包含著比見索即付保函用途更廣的范圍。兩者適用的慣例也有所不同：備用信用證適用于ISP98或UCP500，而見索即付保函則適用于1992年國際商會制訂的《見索即付保函統(tǒng)一規(guī)則》。

（五）備用信用證一、擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)6.備用信用證的業(yè)務(wù)流程開證申請人（基礎(chǔ)交易合同的債務(wù)人）向開證人（銀行或非銀行金融機構(gòu)）申請開出備用信用證開證人審核申請人的資信能力、財務(wù)狀況、交易項目的可行性與效益等重要事項，開出備用信用證，并通過通知行將該備用信用證通知受益人（基礎(chǔ)交易合同的債權(quán)人）擔(dān)保責(zé)任若開證申請人按基礎(chǔ)交易合同約定履行了義務(wù)，其擔(dān)保責(zé)任解除若開證申請人未能履約，受益人按照備用信用證的規(guī)定提交匯票、申請人違約證明和索賠文件等，向開證人索賠。開證人審核并確認相關(guān)索賠文件符合備用信用證規(guī)定后，無條件向受益人付款，履行其擔(dān)保義務(wù)開證人付款后，向開證申請人索償墊付的款項。（一）概念二、承諾類中間業(yè)務(wù)承諾類中間業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行在未來一定時期內(nèi)按照事前約定的條件向客戶提供約定信用的業(yè)務(wù)，主要指貸款承諾。銀行和客戶雙方事先約定的條件可包括貸款的用途、金額、利率、期限等。（二）特點二、承諾類中間業(yè)務(wù)銀行在約定的時期內(nèi)必須隨時滿足客戶的約定額度內(nèi)的融資需求不管客戶在約定期間是否借款，都向銀行交納承諾費，承諾費一般為承諾額度的一定比例。（三）功能二、承諾類中間業(yè)務(wù)承諾類業(yè)務(wù)可滿足客戶靈活多變的融資需求，使得客戶從容自如地進行資金調(diào)配，同時商業(yè)銀行可取得一定的中間業(yè)務(wù)收入。（四）分類二、承諾類中間業(yè)務(wù)可撤銷承諾——指貸款承諾中附有客戶在取得貸款前必須履行的特寫條款，在銀行承諾期內(nèi)，客戶如沒有履行條款，則銀行有權(quán)撤銷該項承諾不可撤銷承諾——指銀行不經(jīng)客戶允許不得隨意取消的貸款承諾，具有法律約束力。（五）貸款承諾函二、承諾類中間業(yè)務(wù)1.概念：貸款承諾函是指銀行承諾客戶在未來一定時期內(nèi)，按照雙方事先約定的貸款用途、金額、利率、期限、用信方式等條件，向客戶隨時提供不超過約定貸款金額的書面文件。貸款承諾函屬于不可撤銷類貸款承諾，在有效期內(nèi)不經(jīng)客戶同意銀行不得自行撤銷承諾。（五）貸款承諾函二、承諾類中間業(yè)務(wù)2.服務(wù)對象：貸款承諾函一般適用于資質(zhì)良好的公司客戶中長期貸款項目，具有法律效力。申請貸款承諾函的客戶一般應(yīng)具備如下條件：依法成立的從事經(jīng)營活動的企事業(yè)法人及其他經(jīng)濟組織在申請行開立基本賬戶或一般賬戶承諾貸款的項目必須是經(jīng)國家有權(quán)部門批準(zhǔn)正式立項，并且已完成可行性研究報告，只待審批或已通過審批的項目。取得承諾貸款項目涉及土地征用、供水電氣等部門的批文或協(xié)議經(jīng)營活動正常，有穩(wěn)定的經(jīng)濟收入。（五）貸款承諾函二、承諾類中間業(yè)務(wù)3.業(yè)務(wù)流程：借款人提出申請。調(diào)查評估?？蛻舨块T按要求評估論證，并對有關(guān)資金落實情況的證明材料的真實性和有效性進行調(diào)查核實。項目審查。信貸管理部門對客戶部門移交的評估報告及相關(guān)資料進行審查。審批。貸審會審議，有權(quán)審批人審批。簽訂補充協(xié)議。客戶部門與申請人簽訂貸款承諾函。（五）貸款承諾函二、承諾類中間業(yè)務(wù)4.產(chǎn)品風(fēng)險防范：簽訂貸款承諾函補充協(xié)議，約定終止協(xié)議的條款?？蛻舨块T要根據(jù)信貸管理制度、項目的具體情況、擔(dān)保要求及有權(quán)審批行貸審會決議和有權(quán)審批人審批意見等相關(guān)內(nèi)容，與客戶簽訂補充協(xié)議。補充協(xié)議的目的：在發(fā)生以下不利變化時，商業(yè)銀行能夠重新確認貸款承諾并進行貸款審批。在有效期內(nèi)，客戶的經(jīng)營、財務(wù)及信用狀況發(fā)生實質(zhì)性不利變化貸款項目的重大方案調(diào)整或國家有關(guān)政策的重大變化。（六）銀行信貸證明二、承諾類中間業(yè)務(wù)1.概念：指商業(yè)銀行應(yīng)申請人的要求，以出具“銀行信貸證明書”的形式向第三方承諾，在申請人滿足約定條件的狀況下，滿足申請人在“銀行信貸證明書”項下承諾限額內(nèi)正常、合理的信貸需求。銀行信貸證明常發(fā)生于項目招投標(biāo)過程中，在項目投標(biāo)人資格預(yù)審階段以出具“銀行信貸證明書”的形式向招標(biāo)人承諾，當(dāng)申請人中標(biāo)后，在中標(biāo)項目實施過程中，滿足申請人在“銀行信貸證明書”項下承諾限額內(nèi)用于該項目的信貸需求。（六）銀行信貸證明二、承諾類中間業(yè)務(wù)2.產(chǎn)品服務(wù)對象：銀行信貸證明業(yè)務(wù)適用于公司客戶。商業(yè)銀行要求申請人一般應(yīng)具備以下條件依法成立的從事經(jīng)營活動的企事業(yè)法人及其他經(jīng)濟組織在申請行開立基本賬戶或一般賬戶生產(chǎn)經(jīng)營正常，資信狀況良好，無不良信用記錄具有償還“銀行信貸證明書”項下貸款的可靠資金來源財務(wù)制度健全、資金營運合理有真實合法的項目建設(shè)或貿(mào)易背景。（六）銀行信貸證明二、承諾類中間業(yè)務(wù)3.業(yè)務(wù)流程：客戶申請銀行調(diào)查銀行審批（六）銀行信貸證明二、承諾類中間業(yè)務(wù)4.產(chǎn)品風(fēng)險防范銀行與客戶可通過簽訂銀行信貸證明補充協(xié)議的方式明確銀行“銀行信貸證明書”項下的貸款義務(wù)及“銀行信貸證明書”自動失效的條款，進行風(fēng)險防范。（六）銀行信貸證明二、承諾類中間業(yè)務(wù)4.產(chǎn)品風(fēng)險防范補充協(xié)議一般包括以下內(nèi)容：申請人所建項目投資發(fā)生重大變化并已危及銀行債權(quán)利益時，商業(yè)銀行有權(quán)終止履行“銀行信貸證明書”項下發(fā)放貸款的義務(wù)發(fā)行對其正常經(jīng)營活動構(gòu)成危險或?qū)ζ渎男许椖恐骱贤椣碌陌l(fā)生重大不利影響的任何其他事件，包括重大法律糾紛、發(fā)生或涉及重大訴訟或仲裁案件、破產(chǎn)、財務(wù)狀況惡化等，未能履行書面通知銀行的義務(wù)。（六）銀行信貸證明二、承諾類中間業(yè)務(wù)4.產(chǎn)品風(fēng)險防范補充協(xié)議一般包括以下內(nèi)容：3.未經(jīng)出具“銀行信貸證明書”的商業(yè)銀行同意，發(fā)生或?qū)嵤┲卮蠼?jīng)營體制改革，包括實施承包、聯(lián)營、合并等重大體制改革。4.所承接的項目發(fā)生重大方案調(diào)整或項目業(yè)主發(fā)生重大經(jīng)營變故，以及國家有關(guān)行業(yè)政策變化導(dǎo)致項目無法進行。5.重大投資、對外擔(dān)保對有關(guān)交易、項目建設(shè)的正常進行可能產(chǎn)生重大影響。（六）銀行信貸證明二、承諾類中間業(yè)務(wù)4.產(chǎn)品風(fēng)險防范銀行信貸證明用于申請人進行項目投標(biāo)時，如果出現(xiàn)如下情況，則銀行信貸證明自動失效：申請人未通過投標(biāo)資格預(yù)審雖然通過投標(biāo)資格預(yù)審但最終未能中標(biāo)中標(biāo)后施工超過約定期限銀行信貸證明的申請人、招標(biāo)人未事先征得銀行書面同意就變更“銀行信貸證明書”承諾項下招標(biāo)項目的有關(guān)內(nèi)容。（七）票據(jù)發(fā)行便利二、承諾類中間業(yè)務(wù)1.概念：票據(jù)發(fā)行便利是指銀行同客戶簽訂的一項具有法律約束力的承諾，期限一般為3~5年，銀行保證客戶以自己的名義循環(huán)發(fā)行短期票據(jù)，銀行則負責(zé)包銷或提供沒有銷售出去的部分等額貸款。產(chǎn)品服務(wù)對象——公司類客戶。（七）票據(jù)發(fā)行便利二、承諾類中間業(yè)務(wù)2.業(yè)務(wù)流程：洽談有關(guān)事宜，簽訂協(xié)議。借款人首先向銀行提出辦理票據(jù)發(fā)行便利的意向，雙方洽談包括額度、期限、包銷辦法、費用標(biāo)準(zhǔn)等。由牽頭銀行組織包銷銀團，簽署招投標(biāo)協(xié)議。在票據(jù)發(fā)行前一日，由包銷銀團將資金劃到借款人的賬戶中，包括銀行將購買沒有出售的票據(jù)。銀行向借款人收取有關(guān)費用，包括籌資報酬、承諾費、包銷費。（七）票據(jù)發(fā)行便利二、承諾類中間業(yè)務(wù)3.產(chǎn)品功能：企業(yè)通過發(fā)行短期票據(jù)，以較低的成本獲得了中長期資金。該產(chǎn)品具有創(chuàng)造信用功能，分散了銀行風(fēng)險，使表內(nèi)業(yè)務(wù)表外化。（七）票據(jù)發(fā)行便利二、承諾類中間業(yè)務(wù)4.產(chǎn)品風(fēng)險防范：風(fēng)險主要集中于客戶信譽方面：信譽較佳的客戶，票據(jù)銷售情況較好，一般無須銀行墊付資金部分優(yōu)良大型客戶不需要銀行包銷票據(jù)，銀行可免收票據(jù)包銷費。（八）貸款意向書二、承諾類中間業(yè)務(wù)1.概念：貸款意向書是指銀行承諾在未來一定時期內(nèi)向客戶提供一定意向性信用額度貸款，在客戶信貸需求符合國家產(chǎn)業(yè)政策、銀行信貸管理規(guī)章制度等貸款條件的前提下，給予一定信貸支持的書面文件。貸款意向書是銀行表示與客戶有共同合作意愿的書面文件，若客戶沒有達到銀行要求，銀行可以撤銷該項承諾或意向，為可撤銷類貸款承諾業(yè)務(wù)，因此，貸款意向書無法律效力。（八）貸款意向書二、承諾類中間業(yè)務(wù)貸款意向書一般都有如下必備條款：如遇國家有關(guān)政策變化、項目建設(shè)方案和投資計劃重大調(diào)整，以及項目業(yè)主發(fā)生重大經(jīng)營變化、其還款能力不能達到商業(yè)銀行要求時，以上承諾需經(jīng)商業(yè)銀行重新確認。（八）貸款意向書二、承諾類中間業(yè)務(wù)2.產(chǎn)品服務(wù)對象：貸款意向書適用于公司類客戶已完成項目可行性研究報告或項目建議書，需報國家有權(quán)審批機關(guān)審批項目可行性研究報告或項目正式立項的情況，也適用于向客戶提供融資支持意愿的其他信貸事項。（八）貸款意向書二、承諾類中間業(yè)務(wù)3.業(yè)務(wù)流程：客戶向商業(yè)銀行提出貸款意向書申請商業(yè)銀行客戶部門對借款人基本情況及項目背景情況進行調(diào)查，具體包括：借款人的基本情況：企業(yè)性質(zhì)、組織形式、開戶情況、資產(chǎn)負債情況、經(jīng)營狀況、法人代表情況是否有真實項目背景，項目涉及產(chǎn)業(yè)、行業(yè)的發(fā)行狀況及國家當(dāng)前產(chǎn)業(yè)政策和主導(dǎo)產(chǎn)品的市場前景擬上項目前期準(zhǔn)備工作情況項目內(nèi)容、投資估算、投資資金構(gòu)成和資金來源項目財務(wù)善及經(jīng)濟效益預(yù)測商業(yè)銀行審批貸款意向并對外出具（八）貸款意向書二、承諾類中間業(yè)務(wù)4.產(chǎn)品功能：企業(yè)獲得了銀行的未來信貸支持意愿商業(yè)銀行獲得了手續(xù)費收入，拓展了客戶（八）貸款意向書二、承諾類中間業(yè)務(wù)5.產(chǎn)品風(fēng)險防范：貸款意向書只表明貸款意向，對銀企雙方并無法律上的約束力。商業(yè)銀行出具貸款意向書后，在日后與客戶發(fā)生信貸業(yè)務(wù)時，仍須根據(jù)信貸產(chǎn)品業(yè)務(wù)種類，按程序報商業(yè)銀行信貸管理部門審批。（九）意向性信用額度二、承諾類中間業(yè)務(wù)1.概念：意向性信用額度是指銀行為提高知名度，開發(fā)、鞏固優(yōu)良客戶，拓展市場份額，在銀行與客戶雙方充分協(xié)商、互利互惠的前提下，銀行愿意在未來一定時期內(nèi)向客戶提供一定意向性信用額度，在客戶信貸需求符合國家產(chǎn)業(yè)政策、銀行信貸管理規(guī)章制度等貸款條件的前提下，給予一定信貸支持的書面文件。（九）意向性信用額度二、承諾類中間業(yè)務(wù)2.產(chǎn)品服務(wù)對象：意向性信用額度適用于企事業(yè)單位和政府部門。一般要求申請意向性信用額度的政府部門有具體的經(jīng)濟發(fā)展目標(biāo)和規(guī)劃，能夠為銀行推薦質(zhì)量高、效益好的重點項目，能夠協(xié)助銀行搞好重大項目貸款條件的落實以及能夠幫助解決銀行在貸款本息回收和化解風(fēng)險過程中遇到的問題，能夠督促貸款項目單位落實金融合作協(xié)議的各項條款。要求申請意向性信用額度的事業(yè)法人具有行業(yè)優(yōu)勢或行業(yè)資質(zhì)優(yōu)良，信譽度高，能夠管好、用好信貸資金，切實履行還款承諾。（九）意向性信用額度二、承諾類中間業(yè)務(wù)3.業(yè)務(wù)流程：客戶向銀行客戶部門提出申請銀行客戶部門調(diào)查銀行信貸管理部門審批（九）意向性信用額度二、承諾類中間業(yè)務(wù)4.風(fēng)險防范：合作協(xié)議是非正式的簽訂銀企合作協(xié)議后，企業(yè)客戶使用意向性信用額度時必須嚴格執(zhí)行相關(guān)信貸管理制度，按照貸款審批權(quán)限和審批程序報有權(quán)審批人審批。簽訂銀政合作協(xié)議后，具體承貸單位必須是具有法人資格或經(jīng)法人授權(quán)的經(jīng)濟實體，并嚴格按照有關(guān)信貸管理制度規(guī)定執(zhí)行，具體項目的確定和額度的使用必須按照貸款審批權(quán)限和審批程序報有權(quán)審批人審批。第八章中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新（6學(xué)時）

第二節(jié)交易類中間業(yè)務(wù)本節(jié)應(yīng)熟悉：交易類中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新的主要內(nèi)容（一）定義交易類中間業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行為滿足客戶保值或自身風(fēng)險管理等方面的需要，利用各種金融工具進行的資金交易活動，主要包括金融衍生業(yè)務(wù)，具體包括遠期合約、金融期貨、互換、期權(quán)等。一、交易類中間業(yè)務(wù)概述（二）分類1.遠期合約：遠期合約是指交易雙方約定在未來某個特定時間以約定價格買賣約定數(shù)量的資產(chǎn)的合約。標(biāo)的資產(chǎn)——合約中約定買賣的資產(chǎn)，可以是實物資產(chǎn)也可以是金融資產(chǎn)。多頭——合約中同意在將來購買標(biāo)的資產(chǎn)的一方空頭——合約中同意出售標(biāo)的資產(chǎn)的一方交割價格——合約中商定的價格一、交易類中間業(yè)務(wù)概述（二）分類2.金融期貨：金融期貨是指以金融工具或金融指標(biāo)為標(biāo)的的期貨合約。分類：主要分為股票指數(shù)期貨、利率期貨和外匯期貨。功能：有效規(guī)避市場波動帶來的系統(tǒng)性風(fēng)險。風(fēng)險種類：基本不存在信用風(fēng)險，風(fēng)險主要表現(xiàn)為市場風(fēng)險和流動性風(fēng)險。一、交易類中間業(yè)務(wù)概述（二）分類3.互換：定義：互換是指交易雙方基于自己的比較利益，對各自的現(xiàn)金流量進行交換，一般分為利率互換和貨幣互換。一、交易類中間業(yè)務(wù)概述（二）分類3.互換：優(yōu)勢集外匯市場、證券市場、短期貨幣市場和長期資本市場業(yè)務(wù)于一身，既是融資的創(chuàng)新工具，又可運用于金融管理能滿足交易者對非標(biāo)準(zhǔn)化交易的要求，運用面廣用互換套期保值可以省卻對其他金融衍生工具所需頭寸的日常管理，使用簡便且風(fēng)險轉(zhuǎn)移較快期限靈活，長短隨意，最長可達幾十年互換交易的產(chǎn)生使銀行成為互換的主體，所以互換市場的流動性較強。一、交易類中間業(yè)務(wù)概述（二）分類3.互換：風(fēng)險信用風(fēng)險是主要風(fēng)險利率風(fēng)險。一、交易類中間業(yè)務(wù)概述（二）分類4.期權(quán)：期權(quán)是指期權(quán)的買方支付給賣方一筆權(quán)利金，獲得一種權(quán)利，可于期權(quán)的存續(xù)期內(nèi)或到期日當(dāng)天，以執(zhí)行價格與期權(quán)賣方進行約定數(shù)量的特定標(biāo)的的交易。一、交易類中間業(yè)務(wù)概述4.期權(quán)：期權(quán)主要有如下幾個構(gòu)成要素：執(zhí)行價格（履約價格）。期權(quán)的買方行使權(quán)利時事先規(guī)定的標(biāo)的物的買賣價格權(quán)利金。期權(quán)的買方支付的期權(quán)價格，即買方為獲得期權(quán)而付給期權(quán)賣方的費用履約保證金。期權(quán)賣方必須存入交易所用于履約的財力擔(dān)保看漲期權(quán)和看跌期權(quán)。一、交易類中間業(yè)務(wù)概述（二）分類（一）遠期合約1.產(chǎn)品類型：（1）利率遠期合約。即在未來某個確定時期將某個確定利率應(yīng)用于某個確定的本金。如果市場利率上升，多頭在市場上借款成本增加，空頭將向多頭支付這部分差額如果市場利率下降，空頭貸款的利潤下降，多頭向空頭支付利息差。二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹（一）遠期合約1.產(chǎn)品類型：（2）遠期外匯合約。遠期外匯合約允許合約雙方在將來的某個時刻以某個固定的匯率水平兌換一定數(shù)量的外匯，因此是一種使用比較多的管理匯率風(fēng)險的工具。二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹（一）遠期合約2.遠期合約市場：（1）市場參與者。最終使用者：主要有公司和非營利組織，有些政府或中央銀行也會參與到遠期市場中。主要為了降低或消除資產(chǎn)價格波動的風(fēng)險，通過交易商建立遠期合約來對沖風(fēng)險。交易商：通常為銀行或者非銀行金融機構(gòu)。交易商從買價和賣價之間的差價中盈利。 買價是交易商做多所愿意支付的價格賣價是交易商做空所愿意收到的價格二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹（一）遠期合約2.遠期合約市場：（2）遠期市場的特點和功能。最大的特點：非標(biāo)準(zhǔn)化，每一份合約都是為最終使用者量身定做遠期合約的轉(zhuǎn)手非常不方便，流動性非常差當(dāng)現(xiàn)有的衍生產(chǎn)品不能滿足客戶的特定需要的活躍度時，可以通過遠期合約來實現(xiàn)目標(biāo)。二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹（二）金融期貨1.產(chǎn)品類型：(1)股指期貨定義：股指期貨是以股價指數(shù)為依據(jù)的期貨，是買賣雙方根據(jù)事先的約定，同意在未來某一個特定的時間按照雙方事先約定的價格進行股票指數(shù)交易的一種標(biāo)準(zhǔn)化協(xié)議。股票價格指數(shù)基本上代表了整個市場股票價格變動的趨勢和幅度，可以利用其來對整個市場進行保值。二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹（二）金融期貨(1)股指期貨特點：股票指數(shù)期貨合約是以股票指數(shù)為基礎(chǔ)的金融期貨股票指數(shù)期貨合約所代表的指數(shù)必須是具有代表性的權(quán)威性指數(shù)。股指期貨合約的價格是以股票指數(shù)的點數(shù)來表示的。股票指數(shù)期貨合約是現(xiàn)金交割的期貨合約。二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹(2)利率期貨定義：利率期貨是指以債券類證券為標(biāo)的物的期貨合約，它可以回避銀行利率波動所引起的證券價格變動的風(fēng)險。（二）金融期貨二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹(2)利率期貨特點：利率期貨價格與實際利率呈反方向變動利率期貨的交割方法特殊。主要采取現(xiàn)金交割方式，有時也有現(xiàn)券交割。（二）金融期貨二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹(2)利率期貨分類：短期利率期貨：大多以銀行同業(yè)拆借市場3個月期利率為標(biāo)的物長期利率期貨：大多以5年期以上長期債券利率為標(biāo)的物。（二）金融期貨二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹(3)外匯期貨定義：外匯期貨是交易雙方約定在未來某一時間，依據(jù)現(xiàn)在約定的比例，以一種貨幣交換另一種貨幣的標(biāo)準(zhǔn)化合約的交易。（二）金融期貨二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹2.金融期貨市場全球金融期貨呈現(xiàn)如下發(fā)展態(tài)勢全球金融期貨交易量增長迅速股指類期貨占據(jù)了全球期貨期權(quán)交易的主導(dǎo)地位品種不斷創(chuàng)新和豐富歐美仍占優(yōu)勢，但新興市場的發(fā)展更為迅速（二）金融期貨二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（1）利率互換定義：利率互換又稱利率掉期，是指交易雙方將貨幣不同利率形式的資產(chǎn)或者債務(wù)相互交換。（三）互換二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（1）利率互換功能：利率互換是一項常用的債務(wù)保值工具，用于管理中長期利率風(fēng)險，降低債務(wù)成本。當(dāng)利率看漲時，將活動利率債務(wù)轉(zhuǎn)換成固定利率較為理想當(dāng)利率看跌時，將固定利率債務(wù)轉(zhuǎn)換成浮動利率較好。（三）互換二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（2）貨幣互換定義：貨幣互換是指兩筆金額相同、期限相同、計算利率方法相同但貨幣不同的債務(wù)資金之間的調(diào)換，同時也進行不同利息額的貨幣調(diào)換。（三）互換二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（2）貨幣互換目的：降低籌資成本，防止匯率風(fēng)險。（三）互換二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（2）貨幣互換步驟： 識別現(xiàn)存的現(xiàn)金流量。匹配現(xiàn)有頭寸。使現(xiàn)有頭寸被另一數(shù)量相同方向相反的頭寸所抵消創(chuàng)造所需的現(xiàn)金流量。（三）互換二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹2.互換市場許多大型的跨國銀行和投資銀行機構(gòu)都提供互換交易服務(wù)。最大的互換交易市場是倫敦和紐約的國際金融市場?；Q交易市場已經(jīng)從量向質(zhì)的方面發(fā)展，形成了互換市場同業(yè)交易市場。（三）互換二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（1）股票指數(shù)期權(quán)定義：股票指數(shù)期權(quán)是指以股票指數(shù)為標(biāo)的物，買方在支付了期權(quán)費后即取得在合約有效期內(nèi)或到期時以協(xié)議指數(shù)與市場實際指數(shù)進行盈虧結(jié)算的權(quán)利。（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（2）外匯期權(quán)定義：外匯期權(quán)也稱為貨幣期權(quán)，指合約購買方在向出售方支付一定期權(quán)費后，獲得在未來約定日期或一定時間內(nèi)按照規(guī)定匯率買進或賣出一定數(shù)量外匯資產(chǎn)的選擇權(quán)。（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（2）外匯期權(quán)：優(yōu)點可鎖定未來匯率，提供外匯保值，客戶有較靈活的選擇性，在匯率變動向有利方向發(fā)展時，也可從中獲得盈利的機會。（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（3）利率期權(quán)定義：利率期權(quán)是指買方在支付了期權(quán)費后即取得在合約有效期內(nèi)或到期時以一定的利率（價格）買入或賣出一定面額的利率工具的權(quán)利。（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（3）利率期權(quán)利率期權(quán)合約的標(biāo)的物：短期、中期、長期債券歐洲美元債券大面額可轉(zhuǎn)讓存單（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（3）利率期權(quán)：常見的有三種形式利率上限：是指客戶與銀行達成一項協(xié)議，雙方確定一個利率上限水平，在此基礎(chǔ)上，利率上限的賣方向買方承諾：在規(guī)定的期限內(nèi)，如果市場參考利率高于協(xié)定的利率上限，則賣方向買方支付市場利率高于協(xié)定利率上限的差額部分；如果市場利率低于或等于協(xié)定的利率上限，則賣方無任何支付義務(wù)。同時買方必須向賣方支付一定數(shù)額的期權(quán)手續(xù)費。（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（3）利率期權(quán)：常見的有三種形式利率下限：是指客戶與銀行達成一項協(xié)議，雙方確定一個利率下限水平，在此基礎(chǔ)上，利率上限的賣方向買方承諾：在規(guī)定的期限內(nèi)，如果市場參考利率低于協(xié)定的利率下限，則賣方向買方支付市場利率低于協(xié)定利率下限的差額部分；如果市場利率大于或等于協(xié)定的利率下限，則賣方無任何支付義務(wù)。同時買方必須向賣方支付一定數(shù)額的期權(quán)手續(xù)費。（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（3）利率期權(quán)：常見的有三種形式利率上下限：是指將利率上限和利率下限兩種金融工具結(jié)合使用。具體地說，購買一個利率上下限，是指在買進一個利率上限的同時，賣出一個利率下限，以收入的手續(xù)費來部分抵消需要支出的手續(xù)費，從而達到既防范利率風(fēng)險又降低費用成本的目的；賣出一個利率上下限，則是指在賣出一個利率上限的同時，買入一個利率下限。（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（4）期貨期權(quán)：定義：期貨期權(quán)是典型的以衍生品合約為標(biāo)的資產(chǎn)的期權(quán)，它是基于期貨合約的期權(quán)。（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.產(chǎn)品類型（4）期貨期權(quán)：種類：期貨看漲期權(quán)，期權(quán)買方獲得的是該期貨合約的多頭頭寸和一筆現(xiàn)金，其數(shù)額等于期貨合約的現(xiàn)在市場價格減去期權(quán)約定的執(zhí)行價格。期貨看跌期權(quán)，期權(quán)買方獲得的是期貨合約的空頭頭寸和一筆現(xiàn)金，其數(shù)額相當(dāng)于期權(quán)執(zhí)行價格減去期貨合約的市場價格。（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹2.期權(quán)市場股指期貨期權(quán)是交易量最大的品種，幾乎占據(jù)全球期貨期權(quán)的半壁江山股指期貨、期權(quán)的標(biāo)的資產(chǎn)豐富，合約種類相對較多歐美地區(qū)股指期貨、期權(quán)合約占有先機，亞洲市場增長迅速。（四）期權(quán)二、國際市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.定義人民幣利率互換交易是指交易雙方約定在未來的一定期限內(nèi)，根據(jù)約定數(shù)量的人民幣本金交換現(xiàn)金流的行為，其中一方的現(xiàn)金流根據(jù)浮動利率計算，另一方的現(xiàn)金流根據(jù)固定利率計算。（一）人民幣利率互換三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹2.交易規(guī)則經(jīng)營主體：具有開辦衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行參考利率：全國銀行間同業(yè)拆借市場發(fā)布的具有基準(zhǔn)性質(zhì)的市場利率，以及中國人民銀行公布的存款利率等訂立書面形式的交易合同設(shè)立保證金或保證券（一）人民幣利率互換三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹3.作用豐富商業(yè)銀行資產(chǎn)負債管理工具，加強資產(chǎn)負債利率的風(fēng)險管理豐富商業(yè)銀行的交易業(yè)務(wù)品種，通過交易、保值與做市，為商業(yè)銀行提供新的盈利機會，加速業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型滿足商業(yè)銀行客戶對該產(chǎn)品的迫切需求，幫助企業(yè)降低融資成本、改變?nèi)谫Y結(jié)構(gòu)、降低利率風(fēng)險、鎖定利率損益。（一）人民幣利率互換三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹4.市場情況銀行間市場人民幣利率互換交易規(guī)模快速增大利率互換交易集中度高，外資銀行參與的交易比例居于前列交易品種的期限以短、中期為主（一）人民幣利率互換三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.定義債券遠期交易是指交易雙方約定在未來某一日期以約定價格和數(shù)量買賣標(biāo)的債券的行為。交易標(biāo)的：在全國銀行間債券市場進行現(xiàn)券交易的中央政府債券、中央銀行債券、金融債券和經(jīng)中國人民銀行批準(zhǔn)的其他債券券種。市場參與者：應(yīng)為進入全國銀行間債券市場的機構(gòu)投資者（二）人民幣債券遠期交易三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹2.交易規(guī)則遠期交易從成交日至結(jié)算日的期限：最長不得超過365天遠期交易實行凈價交易，全價結(jié)算，到期應(yīng)實際交割資金和債券任何一家市場參與者單只債券的遠期交易的總余額不得超過該只債券流通量的20%，遠期交易賣出總余額不得超過其可用自有債券總余額的200%遠期交易凈買入總余額不得超過其凈資產(chǎn)的100%市場參與者不得操縱市場價格。（二）人民幣債券遠期交易三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹3.市場情況為廣大機構(gòu)投資者提供更靈活的交易方式和避險工具綜合體現(xiàn)不同的市場參與者的交易行為和市場預(yù)期豐富了投資者降低利率風(fēng)險，獲得利潤的投資組合種類（二）人民幣債券遠期交易三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.定義遠期結(jié)售匯是指商業(yè)銀行與客戶簽訂遠期結(jié)售匯合約，約定將來辦理結(jié)匯或售匯的外匯幣種、金額、匯率和期限，在到期日外匯收入或支出發(fā)生時，再按照該遠期結(jié)售匯合約的約定辦理結(jié)匯或售匯業(yè)務(wù)。（三）遠期結(jié)售匯三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹2.分類固定期限的遠期交易——即交割日為確定日期的遠期結(jié)售匯擇期交易——即客戶可在規(guī)定期限內(nèi)選擇任意一個工作日辦理交割。（三）遠期結(jié)售匯三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹3.交易規(guī)則客戶應(yīng)向銀行提交商業(yè)單據(jù)及相關(guān)憑證。經(jīng)辦行嚴格審查商業(yè)單據(jù)及相關(guān)憑證的合格性及表面一致性簽訂“遠期結(jié)/售匯總協(xié)議書客戶應(yīng)按規(guī)定日期交割，允許給予客戶3天的寬限期展期。在原交割日上午10點前提交申請。展期時應(yīng)先平盤，再重新辦理遠期交易申請。展期只能辦理1次，期限不得超過1年。（三）遠期結(jié)售匯三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹3.交易規(guī)則違約：三種情形未在交割前提交全部有效憑證及商業(yè)單據(jù)不能按時交割收付匯金額小于申請金額。前兩種情形，銀行按當(dāng)時的市場價格把原交易平盤，第三種情形，銀行將差額進行即時平盤。由于客戶違約造成損失的，由客戶承擔(dān)；形成盈利的，由銀行所有。（三）遠期結(jié)售匯三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹4.市場情況1997年試辦之初，中國銀行的遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)使企業(yè)有效地防范了匯率風(fēng)險2003年國家外匯局擴大了遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)的試點范圍。國有商業(yè)銀行全面開展遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)，業(yè)務(wù)期限延長至1年，幣種增至10種國際化貨幣目前，遠期外匯市場交易者擴大、交易范圍增大，交易規(guī)模進一步增加。（三）遠期結(jié)售匯三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹1.定義遠期外匯交易又稱期匯交易，是指交易雙方在成交后并不立即辦理交割，而是事先約定幣種、金額、匯率、交割時裝等交易條件，到期才進行實際交割的外匯交易。（四）遠期外匯交易三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹2.交易規(guī)則（1）交易方式。直接的遠期外匯交易，是遠期外匯市場上做交易，而不在其他市場上進行相應(yīng)的交易。期權(quán)性質(zhì)的遠期外匯交易，即賦予企業(yè)在交易日后的一定時間內(nèi)執(zhí)行遠期合同的權(quán)利。（四）遠期外匯交易三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹2.交易規(guī)則（2）基本術(shù)語。升水：當(dāng)某貨幣在外匯市場上的遠期匯價高于即期匯率時，稱為升水。貼水：當(dāng)某貨幣在外匯市場上的遠期匯價低于即期匯率時，稱為貼水。套算匯率：兩種貨幣之間的價值關(guān)系，通過取決于各自兌換美元的匯率。兩種非美元貨幣之間的匯率即稱為套算匯率（四）遠期外匯交易三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹2.交易規(guī)則（3）遠期外匯交易的特點。簽訂合同后，無須立即支付外匯或本國貨幣買賣規(guī)模較大買賣的目的主要是為了保值，避免外匯匯率漲跌的風(fēng)險外匯銀行與客戶簽訂的合同須經(jīng)外匯經(jīng)紀(jì)人擔(dān)保客戶應(yīng)繳存押金或抵押品。（四）遠期外匯交易三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹2.交易規(guī)則（4）進行遠期外匯交易的原因。進出口商預(yù)先買進或賣出期匯，以避免匯率變動風(fēng)險。外匯銀行為了平衡其遠期外匯持有額而交易。短期投資者或定期債務(wù)投資者預(yù)約買賣期匯以規(guī)避風(fēng)險。（四）遠期外匯交易三、國內(nèi)市場主要交易類業(yè)務(wù)介紹第八章中間業(yè)務(wù)的創(chuàng)新（6學(xué)時）

第三節(jié)資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)本節(jié)應(yīng)熟悉：資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的基本知識一、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)基本知識（一）資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的概念資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行接受客戶委托，安全保管客戶資產(chǎn)，行使資金清算、會計核算、估值及監(jiān)督等職責(zé)，并提供與投資管理相關(guān)服務(wù)的業(yè)務(wù)。一、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)基本知識資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)主要涉及委托人、資產(chǎn)管理人和托管人三方。以證券投資基金托管為例：委托人是基金單位持有人資產(chǎn)管理人是基金公司托管人是商業(yè)銀行（二）資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的當(dāng)事人一、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)基本知識充當(dāng)財產(chǎn)的保管人，將屬于托管資產(chǎn)的銀行存款、股票、債券等種類資產(chǎn)妥善保管受托監(jiān)督資產(chǎn)管理人的運作，及時通知資產(chǎn)管理人改正違規(guī)行為，并同時向監(jiān)管機關(guān)報告進行托管資產(chǎn)的會計核算與財產(chǎn)估值，即托管人與管理人各自建賬，獨立進行會計核算和財產(chǎn)估值，確保托管資產(chǎn)估值的真實性與準(zhǔn)確性。（三）資產(chǎn)托管人的基本職責(zé)二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品1.概念：證券投資基金托管是指有托管資格的商業(yè)銀行與資產(chǎn)管理人一起作為受托人，與持有人簽訂基金契約，以保管人的名義持有基金資產(chǎn)，安全保管所托管基金的全部資產(chǎn)，辦理托管基金資金清算，會計核算，監(jiān)督管理人投資運作的經(jīng)營活動。（一）證券投資基金托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品2.主要服務(wù)內(nèi)容：賬戶開立及資產(chǎn)保管資金清算會計核算基金的投資監(jiān)督基金信息披露（一）證券投資基金托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品1.概念：證券公司客戶資產(chǎn)托管是指商業(yè)銀行作為托管人，對證券公司開辦的種類客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，依據(jù)法律法規(guī)和托管協(xié)議規(guī)定，履行安全保管證券公司客戶資產(chǎn)、辦理證券公司客戶資產(chǎn)名下資金清算和證券交收、監(jiān)督證券公司投資運作等職責(zé)，并收取托管費的銀行中間業(yè)務(wù)。（二）證券公司客戶資產(chǎn)托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品2.主要職責(zé)：開立種類銀行賬戶及相關(guān)投資賬戶，安全保管集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)執(zhí)行證券公司的投資或者清算指令，并負責(zé)辦理集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)運營中的資金往來為證券公司客戶資產(chǎn)管理獨立會計賬冊，按照國家有關(guān)會計制度和托管合同規(guī)定，負責(zé)證券公司客戶資產(chǎn)的會計核算和估值，復(fù)核、審查證券公司的財務(wù)報告監(jiān)督證券公司的集合資產(chǎn)管理計劃的經(jīng)營運作信息披露。（二）證券公司客戶資產(chǎn)托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品1.概念：(1)社保基金即全國社會保障基金，是指全國社會保障基金理事會負責(zé)管理的由國有股減持劃入資金及股權(quán)資產(chǎn)、中央財政撥入資金、經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)以其他方式籌集的資金及其投資收益形成的由中央政府集中的社會保障基金。（三）社保基金托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品1.概念：(2)社?；鹜泄軜I(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行作為托管人，與全國社?；鹄硎聲炇鹜泄軈f(xié)議，依據(jù)法律法規(guī)和合同的要求，安全保管委托資產(chǎn)，監(jiān)督投資管理人的投資運作，辦理資金清算、會計核算、資產(chǎn)估值等業(yè)務(wù)，并收取托管費的銀行中間業(yè)務(wù)。（三）社?；鹜泄芏?、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品2.社?；鹜泄茔y行的主要職責(zé)：盡職保管社保基金的托管資產(chǎn)執(zhí)行社?；鹜顿Y管理人的投資指令，并負責(zé)辦理社?；鹈碌馁Y金結(jié)算監(jiān)督社?；鹜顿Y管理人的投資運作，發(fā)現(xiàn)社保基金投資管理人的投資指令違法違規(guī)的，向理事會報告完善保存社?；饡嬞~簿、會計憑證和年度財務(wù)會計報告15年以上社?；鹜泄芎贤?guī)定的其他職責(zé)（三）社?；鹜泄芏?、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品1.概念：商業(yè)銀行保險資金托管業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行作為托管人，與保險公司簽署保險資金托管協(xié)議，依據(jù)法律法規(guī)和合同的要求，安全保管保險資產(chǎn)，辦理保險資產(chǎn)名下的資金清算和證券交收，監(jiān)督保險公司或經(jīng)保險公司授權(quán)的投資管理人的投資運作，進行保險資產(chǎn)風(fēng)險分析和績效評價，并收取托管費的中間業(yè)務(wù)。（四）保險資金托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品2.保險資金托管銀行的主要職責(zé)：（1）安全保管保險公司的股票資產(chǎn)（2）根據(jù)保險公司的委托代理開立專用存款賬戶和證券賬戶（3）根據(jù)保險公司、保險資產(chǎn)管理公司的投資指令，及時辦理托管股票資產(chǎn)的清算交割（4）監(jiān)督保險公司、保險資產(chǎn)管理公司的投資運作，發(fā)現(xiàn)違法違規(guī)行為或者違反有關(guān)協(xié)議約定的問題，應(yīng)當(dāng)及時向保險公司、保險資產(chǎn)管理公司和中國保監(jiān)會報告（四）保險資金托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品2.保險資金托管銀行的主要職責(zé)：(5)負責(zé)保險公司托管股票資產(chǎn)的估值(6)根據(jù)托管協(xié)議約定，向保險公司、保險資產(chǎn)管理公司出具股票資產(chǎn)托管報告(7)定期不定期向中國保監(jiān)會報送保險公司股票資產(chǎn)投資績效和風(fēng)險評估報告，以及股票資產(chǎn)的托管數(shù)據(jù)，確保提供數(shù)據(jù)的真實、準(zhǔn)確，評估報告沒有虛假記載、重大遺漏或者誤導(dǎo)性陳述（四）保險資金托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品1.QFII資產(chǎn)托管的概念：是指商業(yè)銀行作為合格境外機構(gòu)投資者境內(nèi)投資資產(chǎn)的保管人，依據(jù)法律法規(guī)和合同的要求，與合格境外投資者簽署托管協(xié)議，履行QFII資格申請、資產(chǎn)保管、執(zhí)行委托人的指令進行資金清算和證券交收、在有關(guān)法規(guī)和托管協(xié)議規(guī)定的范圍內(nèi)對合格投資者的投資運作進行監(jiān)督等職責(zé)，并按規(guī)定向委托人和監(jiān)管部門出具相關(guān)托管報告的業(yè)務(wù)。（五）合格境外機構(gòu)投資者（QFII）托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品2.QFII資產(chǎn)托管的服務(wù)對象：合格的境外基金管理機構(gòu)境外保險公司境外證券公司境外商業(yè)銀行境外養(yǎng)老基金、慈善基金會、捐贈基金信托公司和政府投資管理公司等機構(gòu)投資者（五）合格境外機構(gòu)投資者（QFII）托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品3.主要的服務(wù)內(nèi)容：簽訂托管合同并代理申請資格：中國證監(jiān)會——QFII投資資格審批，國家外管局——投資額度審批開立賬戶：托管銀行——開立人民幣特殊賬戶，中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司、深圳/上海證券交易所分別開立證券賬戶和資金賬戶資金清算：當(dāng)日交易結(jié)束后，根據(jù)QFII證券交易及行情數(shù)據(jù)，生成相關(guān)清算文件，并完成資金清算。資產(chǎn)核算：每日生成估值表、銀行頭寸表、投資組合表、資產(chǎn)負債表等核算文件，與QFII核對投資監(jiān)督：根據(jù)《合格境外機構(gòu)投資者境內(nèi)證券投資管理辦法》規(guī)定，托管銀行每日監(jiān)督QFII投資運作是否合法、合規(guī)信息報告。向委托人和監(jiān)管機構(gòu)報送相關(guān)托管報告。（五）合格境外機構(gòu)投資者（QFII）托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品1.QDII資產(chǎn)托管的概念：是指商業(yè)銀行與合格境內(nèi)機構(gòu)投資者簽署托管協(xié)議，擔(dān)任其境內(nèi)托管人，依據(jù)法律和合同要求，履行QFII資產(chǎn)保管、執(zhí)行委托人的指令辦理清算和交割、復(fù)核和審查代客境外理財資產(chǎn)的凈值、監(jiān)督投資運作并收取托管費的銀行中間業(yè)務(wù)。（六）合格境內(nèi)機構(gòu)投資者（QDII）托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品2.與一般資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的不同：雙重托管國內(nèi)商業(yè)銀行僅能作為境內(nèi)托管行境外托管行，保管合格境內(nèi)機構(gòu)投資者的境外投資資金和證券（六）合格境內(nèi)機構(gòu)投資者（QDII）托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品3.境內(nèi)托管銀行的職責(zé)：為QDII客戶開立境內(nèi)托管賬戶、境外外匯資金運用佛教必證券托管賬戶，安全保管資產(chǎn)辦理資金匯出、匯入、兌換、收匯、付匯，并保存相關(guān)資料按照托管協(xié)議的約定，根據(jù)QDII或其委托的投資管理人的結(jié)算指令，及時辦理清算、交割事宜監(jiān)督QDII的投資運作，發(fā)現(xiàn)其投資指令違法違規(guī)的，及時向有關(guān)監(jiān)管部門報告按照有關(guān)法律法規(guī)向監(jiān)管部門提交監(jiān)管報告（六）合格境內(nèi)機構(gòu)投資者（QDII）托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品1.概念：商業(yè)銀行與企業(yè)年金基金受托人簽署企業(yè)年金基金托管協(xié)議，依據(jù)法律法規(guī)和托管協(xié)議的要求，安全保管年金基金資產(chǎn)，執(zhí)行年金基金受托人或經(jīng)受托人授權(quán)的投資管理人的投資指令，辦理年金基金名下的資金往來、會計核算和估值，監(jiān)督年金基金管理人的投資運作，并收取托管費。（七）企業(yè)年金基金托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品2.操作流程：企業(yè)年金基金資產(chǎn)保管企業(yè)年金資金歸依企業(yè)年金待遇支付和轉(zhuǎn)移資金清算會計核算投資運作監(jiān)督托管行定期出具企業(yè)年金基金托管報告和財務(wù)會計報告，并按規(guī)定向監(jiān)管機構(gòu)報告。（七）企業(yè)年金基金托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品1.概念：是指商業(yè)銀行接受信托投資公司的委托，與其簽署信托資金托管協(xié)議，依據(jù)法律法規(guī)和合同的約定，履行信托財產(chǎn)保管、投資交易監(jiān)督、項目進展情況監(jiān)督、資金匯劃清算、信托會計核算等職責(zé)，并收取托管費的銀行中間業(yè)務(wù)。（八）信托計劃資金托管二、資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的具體產(chǎn)品2.主要業(yè)務(wù)流程：信托資金計劃資產(chǎn)保管按照信托投資公司的有效指令辦理資金清算為信托資金獨立設(shè)置會計賬冊，按照國家有關(guān)會計制度和托管合同規(guī)定進行會計核算對信托投資公司信托財產(chǎn)管理運用、信托財產(chǎn)價值核算和信息披露進行監(jiān)督與核查定期向信托公司出具信托資金托管報告信托終止，稞信托投資公司出具的清算報告，分配信托財產(chǎn)辦理托管賬戶銷戶手續(xù)。（八）信托計劃資金托管1.擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)有哪些特點？2.備用信用證就是信用證嗎？它與銀行保函有什么區(qū)別？3.交易類中間業(yè)務(wù)的定義及其主要產(chǎn)品類型4.在資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)中，托管銀行的主要職責(zé)是什么？作業(yè)題ThankYou!Yourcompanysloganinhere主要經(jīng)濟業(yè)務(wù)采購業(yè)務(wù)生產(chǎn)業(yè)務(wù)銷售業(yè)務(wù)利潤形成及分配業(yè)務(wù)資金籌集業(yè)務(wù)借貸復(fù)式記賬法的應(yīng)用

——工業(yè)企業(yè)主要經(jīng)濟業(yè)務(wù)的核算目錄采購業(yè)務(wù)核算采購業(yè)務(wù)核算的主要內(nèi)容從結(jié)算方式看錢貨兩清貨到款未付款付貨未到預(yù)付定金，日后購進貨在途中（2）從資金內(nèi)容看②支付價外費用（記入所購資產(chǎn)的價值）。①支付買價③支付增值稅進項稅額購進材料時，包括運費、保險費、挑選整理費、裝卸費、途中損耗等；購進固定資產(chǎn)時，包括運費、安裝費、保險費、調(diào)試費等2.需設(shè)置的賬戶借原材料貸（1）原材料，資產(chǎn)類發(fā)出庫存材料的成本驗收入庫材料的成本借在途物資貸（2）在途物資，資產(chǎn)類期末庫存材料的成本已購入但尚未驗收入庫材料的成本驗收入庫材料的成本期末在途材料的成本借固定資產(chǎn)貸（3）固定資產(chǎn)，資產(chǎn)類取得的固定資產(chǎn)的原始價值（4）應(yīng)付賬款，負債類減少的固定資產(chǎn)的原始價值借應(yīng)付賬款貸購進商品、勞務(wù)時，應(yīng)付未付對方的款項償還時借應(yīng)付票據(jù)貸因購進商品、勞務(wù)而簽發(fā)商業(yè)匯票時。票據(jù)到期還款時（5）應(yīng)付票據(jù)，負債類（6）應(yīng)交稅費——應(yīng)交增值稅，負債類對商品的增值額征收的一種稅，在商品的銷售環(huán)節(jié)按銷售額的17%征稅，先由銷售方向購貨方收取，由銷售方月末向稅務(wù)局繳納，繳納時，可以扣除購進材料時已支付的增值稅。購進材料1萬元（向?qū)Ψ街Ц抖惤?700元——稱為進項稅）生產(chǎn)時耗用材料1萬元，發(fā)生其他生產(chǎn)費用1萬元以3萬元的價格將生產(chǎn)的商品銷售出去，收取5100元的稅金——稱為銷項稅。增值額20000元，月末按實際增值額向稅務(wù)局交納增值稅3400元。（月末交稅=銷項稅--進項稅）應(yīng)交稅費——應(yīng)交增值稅（進項稅額）（銷項稅額）（已交稅金）借應(yīng)交稅費——應(yīng)交增值稅貸月末，繳納稅金購進時，支付進項稅額銷售時，收取銷項稅額該賬戶需要設(shè)三級明細賬戶：借預(yù)付賬款貸（7）預(yù)付賬款，資產(chǎn)類購進商品后，注銷原預(yù)付定金按合同預(yù)付采購定金時（1）1日，向紅星工廠購進甲材料一批，價款10萬元，增值稅進項稅額1.7萬元，款項尚未支付，材料已驗收入庫。借：原材料——甲材料100000

應(yīng)交稅費——應(yīng)交增值稅（進項稅額）17000

貸：應(yīng)付賬款——紅星工廠1170003.會計核算舉例（某企業(yè)11月份業(yè)務(wù)）（2）2日，向天龍工廠購進乙材料一批，價款3萬元，增值稅進項稅額5100元，運雜費300元，款已通過銀行支付，貨未到。借：在途物資——乙材料30300

應(yīng)交稅費——應(yīng)交增值稅（進項稅額）5100

貸：銀行存款35400（3）11日，以銀行存款向東華工廠預(yù)付購料款9萬元。借：預(yù)付賬款—東華工廠90000

貸：銀行存款90000（4）12日，以銀行存款向方正公司償還前欠的購料款35100元。借：應(yīng)付賬款—方正公司351