《科技金融融資問題》

科技金融融資問題整理ppt主要內(nèi)容企業(yè)的融資渠道1科技企業(yè)的融資難點2常見的融資渠道融資過程的關(guān)鍵點科技企業(yè)融資產(chǎn)品與政策科技企業(yè)的融資策略3科技企業(yè)不同階段融資策略如何與金融機構(gòu)對接科技企業(yè)的特點科技企業(yè)不同發(fā)展階段的融資特點科技企業(yè)融資難點整理ppt融資概念融資通常是指貨幣資金的持有者和需求者之間，直接或間接地進行資金融通的活動。廣義的融資是指資金在持有者之間流動以余補缺的一種經(jīng)濟行為，這是資金雙向互動的過程，包括資金的融入（資金的來源）和融出（資金的運用）。狹義的融資只指資金的融入。整理ppt常見的融資渠道間接融資渠道直接融資渠道財政扶持資金銀行信貸委托貸款融資租賃民間融資抵押貸款質(zhì)押貸款擔保貸款信用貸款內(nèi)部融資風險投資股權(quán)融資債券融資主板上市中小板上市創(chuàng)業(yè)板上市私募股權(quán)企業(yè)債/公司債中小企業(yè)集合債券專項資金政策性擔保優(yōu)惠稅收融資渠道海外上市整理ppt銀行信貸抵押貸款抵押貸款指借款者以一定的抵押品作為物品保證向銀行取得的貸款。貸款額最高為抵押物現(xiàn)值的70%，以不動產(chǎn)為主，如土地使用權(quán)、建筑、廠房、設(shè)備、原料等。質(zhì)押貸款以借款人或第三人的動產(chǎn)或權(quán)利為質(zhì)押物發(fā)放的貸款，以動產(chǎn)為主。如債券、股票、倉單、提單、知識產(chǎn)權(quán)等。擔保貸款借款人不能足額提供抵押(質(zhì)押)時，應有貸款人認可的第三方提供承擔連帶責任的保證，擔保人為法人機構(gòu)。信用貸款完全以貸款人的信用程度作為還款保證的貸款方式。整理ppt其他間接融資渠道委托貸款委托業(yè)務銀行根據(jù)委托人確定的貸款對象、用途、金額、期限、利率等代為發(fā)放、監(jiān)督使用并協(xié)助收回的貸款業(yè)務。融資租賃出租人根據(jù)承租人的要求購入指定設(shè)備，并出租給承租人使用，定期收取租金，租賃期滿后承租人可以根據(jù)合同選擇退回、續(xù)租或買入設(shè)備的一種交易行為。民間融資在國家法定金融機構(gòu)之外，以取得高額利息與取得資金使用權(quán)并支付約定利息為目的而采用民間借貸等行為，包括親朋借貸、高利貸。整理ppt股權(quán)融資股權(quán)融資主板上市即在傳統(tǒng)的證券交易所上市，主要為深交所和上交所（A股）。主板上市要求最高中小板上市達不到主板要求，只能在中小板上市。中小板市場代碼為002開頭。創(chuàng)業(yè)板上市達不到主板和中小板要求。創(chuàng)業(yè)板上市多為科技企業(yè)，成長快、規(guī)模小、空間大、業(yè)績突出。私募股權(quán)/PE即投資于非上市股權(quán)，或者上市公司非公開交易股權(quán)的一種投資方式。海外上市向境外投資者發(fā)行股票，并在境外證券交易所公開上市。如香港(H股)、紐約(N股）、新加坡交易所(S股）。整理ppt債券融資企業(yè)債券企業(yè)依照法定程序發(fā)行，約定在一定期限內(nèi)還本付息的有價證券，企業(yè)債券的發(fā)行主體是由中央政府部門所屬機構(gòu)、國有獨資企業(yè)或國有控股企業(yè)。公司債券是指公司依照法定程序發(fā)行的，約定在一定期限還本付息的有價證券。公司債券的發(fā)行主體是股份有限公司或有限責任公司。中小企業(yè)集合債券是通過牽頭人組織，以多個中小企業(yè)所構(gòu)成的集合為發(fā)債主體，若干個中小企業(yè)各自確定債券發(fā)行額度，采用集合債券的形式，使用統(tǒng)一的債券名稱，形成一個總發(fā)行額度而向投資人發(fā)行的債券。債券融資整理ppt其他直接融資渠道內(nèi)部融資企業(yè)將自身財富累計轉(zhuǎn)化為投資資本的過程。企業(yè)的自身積累包括在企業(yè)創(chuàng)始者的個人資金投入，家庭財富投入，熟人之間的成員集資等等自有資金及企業(yè)發(fā)展壯大后的企業(yè)留存收益或折舊等。科技企業(yè)融資的第一選擇是內(nèi)部融資。風險投資VC廣義的風險投資泛指一切具有高風險、高潛在收益的投資；狹義的風險投資是指以高新技術(shù)為基礎(chǔ)，生產(chǎn)與經(jīng)營技術(shù)密集型產(chǎn)品的投資。投資對象多為處于創(chuàng)業(yè)期的中小型企業(yè)，而且多為高新技術(shù)企業(yè)。整理ppt財政扶持資金專項基金由中央財政預算安排主要用于支持中小企業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、產(chǎn)業(yè)升級、綜合利用、專業(yè)化發(fā)展、與大企業(yè)協(xié)作配套、技術(shù)進步，品牌建設(shè)，以及中小企業(yè)信用擔保體系、市場開拓等中小企業(yè)發(fā)展環(huán)境建設(shè)等方面的專項資金（不含科技型中小企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新基金）。專項資金的支持方式采用無償資助、貸款貼息和資本金注入方式。政策性擔保公司即由政府成立政策性擔保公司，為中小企業(yè)貸款提供擔保，對符合條件的中小企業(yè)的貸款進行貼息。優(yōu)惠的稅收政策在我國，高新技術(shù)企業(yè)享受15%的低稅率政策。重點軟件企業(yè)所得稅享受10%的低稅率稅收政策，軟件企業(yè)銷售白產(chǎn)軟件產(chǎn)品享受增值稅即征即退的稅收優(yōu)惠政策，以及企業(yè)研發(fā)投入享受稅前加計扣除等稅收優(yōu)惠政策。整理ppt融資過程的關(guān)鍵點之一：信貸審批流程受理客戶申請資格審查遞交資料初步審查調(diào)查評價審批放貸貸后管理客戶評價業(yè)務評價擔保評價合規(guī)性審查明確審批權(quán)限作出明確審批結(jié)論落實貸前條件簽訂合同落實用款條件支用信貸登記信貸資產(chǎn)審查本息回收貸款展期不良管理信貸檔案管理整理ppt融資過程的關(guān)鍵點之二：信貸風險控制三大經(jīng)營原則安全性盈利性流動性ü?擔保抵押質(zhì)押……連續(xù)虧損提供虛假信息騙貸無擔保、無抵押物……整理ppt融資過程的關(guān)鍵點之三：信用評級審查AAA+AAAAA+AAA+ABC信用等級優(yōu)良客戶一般客戶限制客戶淘汰客戶客戶分類發(fā)展前景良好；資產(chǎn)負債率低于70%；現(xiàn)金充足；盈利客戶；無不良記錄資產(chǎn)負債率低于85%；信用到期償付率高于85%；盈利客戶限制性行業(yè)；技術(shù)水平低；規(guī)模??；虧損；到期償付率低于80%禁止性行業(yè)；停產(chǎn)；逃債；信用到期償付率低于30%整理ppt融資過程的關(guān)鍵點之四：確定授信額優(yōu)良客戶一般客戶限制客戶淘汰客戶只收不貸核定最高綜合授信額度后，其資產(chǎn)負債率不得高于70%最高授信不超過抵押物變現(xiàn)值的70%、或質(zhì)押物變現(xiàn)值的90%、或他人100%保證擔保。整理ppt科技企業(yè)融資產(chǎn)品商業(yè)銀行科技融資產(chǎn)品政策性銀行科技融資產(chǎn)品科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新基金專利權(quán)抵押貸款知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款股權(quán)質(zhì)押貸款倉單質(zhì)押貸款開發(fā)銀行科技貸款農(nóng)發(fā)行科技貸款科技企業(yè)融資產(chǎn)品科技銀行整理ppt商業(yè)銀行科技產(chǎn)品專利權(quán)抵押貸款：指已被國家知識產(chǎn)權(quán)局依法授予專利證書的發(fā)明專利、實用新型專利和外觀設(shè)計專利的財產(chǎn)權(quán)做質(zhì)押向銀行申請貸款。專利權(quán)抵押貸款額度一般不超過專利權(quán)評估價值的30%。知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款：指以合法擁有的專利權(quán)、商標權(quán)、著作權(quán)中的財產(chǎn)權(quán)經(jīng)評估后向銀行申請貸款。目前提供專利權(quán)抵押產(chǎn)品的銀行較少。股權(quán)質(zhì)押貸款：指經(jīng)股權(quán)出質(zhì)登記機構(gòu)登記托管的股份有限公司股權(quán)證未上市股票和有限責任公司出資憑證作為質(zhì)押物向銀行申請貸款。最高質(zhì)押貸款額度不超過股權(quán)票面額的75%。倉單質(zhì)押貸款：是指銀行與借款人（出質(zhì)人）、保管人（倉儲公司）簽訂合作協(xié)議，以保管人簽發(fā)的借款人自有或第三方持有的存貨倉單作為質(zhì)押物向借款人辦理貸款的信貸業(yè)務。整理ppt政策性銀行科技貸款國家開發(fā)銀行科技貸款

△主要有重大科技項目貸款、產(chǎn)學研貸款、科技園區(qū)貸款、科技中小企業(yè)貸款、高科技企業(yè)創(chuàng)業(yè)投資貸款、創(chuàng)業(yè)投資（引導）基金貸款、軟貸款等?！髻J款期限：1年以下；1-5年；5年以上△貸款方式：信用貸款、抵押或質(zhì)押擔保、專業(yè)擔保公司保證擔保、承貸平臺放款、關(guān)聯(lián)企業(yè)增信、助貸機構(gòu)放款農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行科技貸款

△貸款對象：從事農(nóng)業(yè)科技成果轉(zhuǎn)化或產(chǎn)業(yè)化生產(chǎn)的企業(yè)法人等?！髻J款期限：1年以下；1-5年；5年以上△貸款條件：成果經(jīng)有關(guān)部門鑒定；從事農(nóng)業(yè)科技；信用等級A級及以上。整理ppt科技銀行

科技型中小企業(yè)

政府搭建融資服務平臺

科技銀行

擔保機構(gòu)

風險補償基金

風險投資①申請貸款資信審查②④貸款申請⑤審查發(fā)放貸款支付保費

③提供擔保

風險補償

跟進投資

信用平臺

中介服務平臺政策環(huán)境支持等科技銀行指專門為科技型企業(yè)提供融資服務的銀行，主要開展無形資產(chǎn)抵押貸款、企業(yè)股權(quán)抵押貸款、個人信譽擔保貸款等。整理ppt科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新基金無償資助貸款貼息科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新基金經(jīng)國務院批準設(shè)立，用于支持科技企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的政府專項基金。通過撥款資助、貸款貼息和資本金投入等方式扶持和引導科技企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新活動，促進科技成果的轉(zhuǎn)化，培育一批具有中國特色的科技企業(yè)。創(chuàng)新項目重點創(chuàng)新項目整理ppt我省出臺的科技金融政策措施出臺的政策先后出臺了《湖南省股權(quán)質(zhì)押融資指導意見》、《湖南省人民政府關(guān)于加快產(chǎn)業(yè)園區(qū)體系建設(shè)的意見》、《湖南省科技保險工作試點方案（試行）》、《關(guān)于促進湖南省專利權(quán)質(zhì)押貸款工作的意見》、《關(guān)于促進科技和金融結(jié)合加快創(chuàng)新型湖南建設(shè)的實施意見》、《關(guān)于建設(shè)國家創(chuàng)新型科技園區(qū)的若干政策意見》、《長沙高新區(qū)高層次人才創(chuàng)業(yè)投資基金管理暫行辦法》、《長沙高新區(qū)創(chuàng)業(yè)投資引導基金管理暫行辦法》等10件正式的制度文件主要做法設(shè)立貸款風險補償基金設(shè)立天使投資基金成立合作成長基金設(shè)立專項扶持資金整理ppt科技企業(yè)的特點五大特點創(chuàng)新性適應性強高投入高收益高風險整理ppt科技企業(yè)不同發(fā)展階段融資特點種子期創(chuàng)建期成長期成熟期風險高資金需求小時效性強風險較高資金需求較大需求頻率高風險降低資金需求大風險低資金需求穩(wěn)定整理ppt科技企業(yè)的融資難點銀行的經(jīng)營原則以風險可控為前提銀行放貸一般需要足值抵押、質(zhì)押或擔保要求企業(yè)信用等級高科技企業(yè)風險大管理不規(guī)范符合銀行要求的抵押物少信用意識不強