利益相關(guān)者視角下農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)績效評估體系構(gòu)建

利益相關(guān)者視角下農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)績效評估體系構(gòu)建

［］F830.2［］A［］1000-596X(2010)08-0066-08一、引言經(jīng)過新一輪改革，農(nóng)村信用社以及由其改制而成的農(nóng)村合作銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行在國家財(cái)政金融政策的支持下，已經(jīng)成為農(nóng)村銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)（以下簡稱“農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)”）主體，在中國經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌轉(zhuǎn)型、社會(huì)經(jīng)濟(jì)體制改革進(jìn)一步深化的歷史進(jìn)程中，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)在國家產(chǎn)業(yè)政策上的定位是“面向三農(nóng)”的金融機(jī)構(gòu)，它們在落實(shí)城鄉(xiāng)一體化發(fā)展戰(zhàn)略中發(fā)揮著重要的作用，其經(jīng)營發(fā)展?fàn)顩r會(huì)直接影響區(qū)域“三農(nóng)”問題的緩解。因此，筆者在構(gòu)建一個(gè)多維度績效評估體系以及與指標(biāo)體系相適應(yīng)的評價(jià)方法上進(jìn)行了嘗試，旨在全面、客觀評價(jià)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的綜合經(jīng)營績效，引導(dǎo)各類農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)不斷提高競爭力和綜合經(jīng)濟(jì)效益，實(shí)現(xiàn)機(jī)構(gòu)的可持續(xù)發(fā)展。始于財(cái)務(wù)指標(biāo)評價(jià)的銀行績效評估，已有長期的研究和應(yīng)用歷史，目前國外對農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)績效的評估在內(nèi)容與方法上已日臻成熟，[1][2]但由于我國農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)獨(dú)特的發(fā)展軌跡以及我國“三農(nóng)”問題的特殊性，國外學(xué)者與組織所構(gòu)建的績效評估體系并不能完全適用于我國。而國內(nèi)對農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)績效評估的研究目前尚處于起步階段，主要是針對農(nóng)村信用社改革績效評價(jià)展開的，[3][4][5]并沒有一套具有理論支撐、實(shí)踐導(dǎo)向特征的可操作、可量化的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)績效評估體系。二、績效評估方法及其指標(biāo)體系構(gòu)成（一）模糊層次分析法介紹模糊層次分析法(fuzzyanalytichierarchyprocess，fuzzyAHP)是以層次分析法(analytichierarchyprocess，AHP)為基礎(chǔ)，結(jié)合三角模糊數(shù)的思想而形成的一套決策工具。AHP主要是通過建立層次分析結(jié)構(gòu)、邏輯判斷、分解綜合化將模糊不確定的因素轉(zhuǎn)化為明確可衡量的評估因素，使得評估的思維更加條理化，以解決復(fù)雜的決策問題。層次分析法的優(yōu)勢較為明顯，它理論簡單且操作容易，具有將不確定因素比較量化以納入決策過程的特性，同時(shí)能夠吸收并反映專家及決策者的意見。但AHP也存在一定的缺陷，突出表現(xiàn)在當(dāng)專家或決策者在進(jìn)行因素間的兩兩成對比較時(shí)，如果認(rèn)為評價(jià)是介于兩個(gè)評比尺度之間時(shí)，AHP顯然無法解決此類具有模糊性的問題，[6]基于現(xiàn)實(shí)環(huán)境屬于一個(gè)模糊的環(huán)境這一約束條件，筆者欲引用三角模糊數(shù)理論處理問卷調(diào)查結(jié)果，以符合實(shí)際上不確定的決策環(huán)境，因此，本文準(zhǔn)備應(yīng)用FuzzyAHP構(gòu)建我國農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)績效評估體系。首先，根據(jù)AHP將利益相關(guān)者理論下的各項(xiàng)構(gòu)面、指標(biāo)間的層級次序建立起來；其次，透過專家問卷的設(shè)計(jì)與進(jìn)行獲得重要性比值，進(jìn)而構(gòu)造三角模糊數(shù)互倒判斷矩陣并進(jìn)行一致性檢驗(yàn)；最后，求得指標(biāo)層內(nèi)各項(xiàng)指標(biāo)的權(quán)重值，而在這一過程中，筆者還將采用直接加權(quán)法進(jìn)行補(bǔ)充①。（二）績效評估體系指標(biāo)分析與層次結(jié)構(gòu)構(gòu)造根據(jù)利用FuzzyAHP構(gòu)建層次結(jié)構(gòu)模型這一原則，筆者把農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)在均衡各類利益相關(guān)者利益方面的綜合績效看做是目標(biāo)層，將每一類利益相關(guān)者權(quán)益的保障情況作為準(zhǔn)則層。由于對各類利益相關(guān)者權(quán)益的保障情況的評估是基于對一系列因素的考察，因此，每個(gè)準(zhǔn)則層又可分為若干指標(biāo)層，不同層次之間是緊密聯(lián)系、相互影響、相互制約的，它們共同構(gòu)成了一個(gè)有機(jī)整體。筆者將根據(jù)科學(xué)性原則，選擇能夠客觀、全面反映農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對各類利益相關(guān)者權(quán)益保障情況的指標(biāo)。(1)遵照可比性原則，將各項(xiàng)指標(biāo)的含義、統(tǒng)計(jì)口徑、計(jì)算公式規(guī)范化、標(biāo)準(zhǔn)化，并關(guān)注指標(biāo)的縱向可比性和橫向可比性。(2)貫徹可操作性原則，進(jìn)行指標(biāo)選擇時(shí)在力求科學(xué)、合理的前提下，還要考慮數(shù)據(jù)取得的難易程度、可靠性和成本，要保證可以量化運(yùn)算，因此應(yīng)在信息量表達(dá)盡量充分的前提下，選取較少的指標(biāo)。1.對投資人權(quán)益保障的主要指標(biāo)。本文主要從盈利能力、抗風(fēng)險(xiǎn)能力兩個(gè)方面考察農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對投資人權(quán)益的保障情況，具體指標(biāo)如表1所示。(1)盈利能力指標(biāo)。盈利能力指標(biāo)是反映對投資人權(quán)益保障情況的重要指標(biāo)，投資人向農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)投入專用性資產(chǎn)的核心目的是盡可能多地獲得分紅，實(shí)現(xiàn)自有資本增值。本文選取凈資產(chǎn)收益率和資產(chǎn)收益率兩個(gè)指標(biāo)來衡量農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的盈利能力：(2)抗風(fēng)險(xiǎn)能力指標(biāo)。對風(fēng)險(xiǎn)的控制狀況也是投資人關(guān)心的一個(gè)方面。如果一個(gè)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)盡管當(dāng)期有著較強(qiáng)的盈利能力，但與此同時(shí)卻蘊(yùn)藏著巨大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，那么對于投資人而言，其自有資本的持續(xù)增值便得不到保障。本文選取不良貸款率指標(biāo)來衡量農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力：2.對債權(quán)人權(quán)益保障的主要指標(biāo)。本文主要根據(jù)資本充足狀況與流動(dòng)性狀況來考察農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對債權(quán)人權(quán)益的保障情況，此構(gòu)面的具體指標(biāo)如表2所示。(1)資本充足狀況指標(biāo)。資本金是銀行類金融機(jī)構(gòu)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)和吸收損失的第一資金來源，銀行類金融機(jī)構(gòu)一旦遭受損失，首先消耗的是其資本金，因此，資本金是保護(hù)債權(quán)人、使債權(quán)人免遭風(fēng)險(xiǎn)損失的緩沖器。本文選取資本充足率與核心資本充足率兩個(gè)指標(biāo)來衡量農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的資本充足狀況：(2)流動(dòng)性狀況指標(biāo)。流動(dòng)性狀況是衡量農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)償債能力的重要指標(biāo)，流動(dòng)性是銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營的三大目標(biāo)之一。筆者所構(gòu)建的流動(dòng)性狀況指標(biāo)由資產(chǎn)流動(dòng)性比率和存貸比構(gòu)成：流動(dòng)性資產(chǎn)比率用來衡量農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)資金流動(dòng)性的大小，判斷農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)債務(wù)到期前可轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金用于償還流動(dòng)負(fù)債的能力，該指標(biāo)屬于適度指標(biāo)，過低或過高都對債權(quán)人不利。該指標(biāo)過低，表明農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)償還流動(dòng)性負(fù)債的能力較差，債權(quán)人面臨的違約風(fēng)險(xiǎn)較高；該指標(biāo)過高，則會(huì)影響農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的盈利水平，從而影響債權(quán)人的收益。存貸比也屬于適度指標(biāo)。該指標(biāo)越高，表明存款余額中用做貸款的部分越大，債權(quán)人面臨的風(fēng)險(xiǎn)越大；但也不能過低，否則會(huì)影響農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的盈利水平，從而影響債權(quán)人的收益。因此，對上述兩個(gè)指標(biāo)而言，存在一個(gè)最佳比例，過大或過小都不合適。3.對顧客權(quán)益保障的指標(biāo)。我國農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的核心客戶群體是農(nóng)戶、農(nóng)村合作經(jīng)濟(jì)組織和農(nóng)村工商業(yè)企業(yè)等“涉農(nóng)”群體和組織，然而，相對于前兩類客戶，農(nóng)村工商業(yè)企業(yè)由于存貸款規(guī)模較大、貸款違約率較低、農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的信息搜尋成本較低等原因而成為農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的優(yōu)質(zhì)客戶。②即使以“股東權(quán)益最大化”原則為指導(dǎo)，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)也會(huì)把保障農(nóng)村工商業(yè)企業(yè)的權(quán)益作為其經(jīng)營目標(biāo)，因此，筆者將通過判斷農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對農(nóng)戶、農(nóng)村合作經(jīng)濟(jì)組織權(quán)益的保障情況來判斷其對顧客權(quán)益的保障情況，只有上述兩類客戶的利益得到了較好保障，才意味著整個(gè)客戶群體的權(quán)益都得到了保障。本文主要從貸款滿足度、服務(wù)便捷性兩個(gè)方面考察農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對客戶權(quán)益的保障情況，此構(gòu)面的具體指標(biāo)如表3所示。(1)貸款滿足度。貸款業(yè)務(wù)是我國農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)最主要的業(yè)務(wù)，農(nóng)戶應(yīng)該是農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的主要服務(wù)對象。筆者用涉農(nóng)貸款配置率作為“對顧客權(quán)益的保障情況”的量化指標(biāo)：式中，涉農(nóng)貸款由農(nóng)戶貸款、農(nóng)村合作經(jīng)濟(jì)組織貸款構(gòu)成。該指標(biāo)是正指標(biāo)，該指標(biāo)值越大，表明對顧客的貸款的滿足度越高，反之則反是。當(dāng)然，對農(nóng)戶以及農(nóng)村合作經(jīng)濟(jì)組織發(fā)放貸款也會(huì)擠占對其他群體和組織的貸款供給，因此筆者將對其設(shè)置上限。(2)服務(wù)便捷性。顧客得到方便快捷的金融服務(wù)意味著顧客可以節(jié)省各種各樣的成本，這對顧客而言意味著權(quán)益的極大保障。筆者用網(wǎng)點(diǎn)覆蓋率來衡量農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的服務(wù)便捷性：4.對員工權(quán)益保障的指標(biāo)。本文主要從待遇狀況、培養(yǎng)狀況兩個(gè)方面考察農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對員工權(quán)益的保障情況，此構(gòu)面的具體指標(biāo)如表4所示。(1)待遇狀況。這一指標(biāo)是衡量對員工權(quán)益保障情況的基礎(chǔ)指標(biāo)，待遇的高低在很大程度上決定了員工是否充分實(shí)現(xiàn)了自身價(jià)值，也決定了其生活質(zhì)量的高低，因此對于員工而言，待遇狀況影響重大。筆者用人均工資相對增幅作為衡量待遇狀況的量化指標(biāo)：由于員工工資來自于營業(yè)收入，因此通過分析員工工資相對增幅就可以判斷員工對營業(yè)收入增加額的分享情況，營業(yè)收入增幅的正負(fù)決定了該指標(biāo)的性質(zhì)。當(dāng)營業(yè)收入增幅為正時(shí)，該指標(biāo)為正向指標(biāo)，該指標(biāo)越大，意味著員工可以越多地分享農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營成果；當(dāng)營業(yè)收入增幅為負(fù)時(shí)，該指標(biāo)為逆向指標(biāo)，該指標(biāo)越小，說明工資受營業(yè)收入同比下降的影響越小，員工的權(quán)益得到了較大程度的保障。(2)培養(yǎng)狀況。農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對員工培養(yǎng)的狀況極大地影響了員工的發(fā)展?jié)摿σ约拔磥碜陨韮r(jià)值的實(shí)現(xiàn)狀況，因此也應(yīng)作為“對員工權(quán)益保障情況”構(gòu)面下的重要指標(biāo)。筆者用員工培訓(xùn)費(fèi)相對增幅作為衡量此指標(biāo)的量化指標(biāo)：營業(yè)收入增幅的正負(fù)決定了該指標(biāo)的性質(zhì)。當(dāng)營業(yè)收入增幅為正時(shí)，該指標(biāo)為正向指標(biāo)，該指標(biāo)越大，意味著員工可以越多地分享農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營成果，用于提高其自身的能力；當(dāng)營業(yè)收入增幅為負(fù)時(shí)，該指標(biāo)為逆向指標(biāo)，該指標(biāo)越小，說明員工培訓(xùn)費(fèi)受營業(yè)收入同比下降的影響越小，員工的權(quán)益得到了較大程度的保障。5.對政府以及社區(qū)的權(quán)益保障。盡管本文將政府和社區(qū)也界定為農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的利益相關(guān)者，但由于政府和社區(qū)的利益訴求集中體現(xiàn)在農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)能夠有效地為“三農(nóng)”提供服務(wù)以及切實(shí)維護(hù)債權(quán)人利益上，對政府和社區(qū)權(quán)益的滿足體現(xiàn)為對顧客和債權(quán)人的滿足，因此在構(gòu)建評價(jià)體系時(shí)將政府和社區(qū)這兩個(gè)構(gòu)面略去。筆者運(yùn)用FuzzyAHP，根據(jù)利益相關(guān)者理論建立了評估體系層次結(jié)構(gòu)，為科學(xué)、全面地評估我國農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的績效建立了一個(gè)框架。該績效評估體系層次結(jié)構(gòu)由目標(biāo)層、準(zhǔn)則層、一級指標(biāo)層、二級指標(biāo)層構(gòu)成，總體框架如圖1所示。第一層是目標(biāo)層，是在綜合下面各個(gè)層次的基礎(chǔ)上計(jì)算出的定量表征農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)績效的綜合指標(biāo)。第二層是準(zhǔn)則層，分為對投資人、對債權(quán)人、對顧客、對員工權(quán)益的保障情況4個(gè)構(gòu)面。在綜合下一個(gè)層次的基礎(chǔ)上可以得出一定時(shí)期內(nèi)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對每個(gè)利益相關(guān)者權(quán)益的保障情況。圖1農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)績效評估體系層次結(jié)構(gòu)第三層是一級指標(biāo)層，是準(zhǔn)則層中各個(gè)構(gòu)面的細(xì)化，從不同角度來衡量各類利益相關(guān)者權(quán)益的保障情況。第四層是二級指標(biāo)層，是對一級指標(biāo)層中各個(gè)指標(biāo)的細(xì)化，用量化指標(biāo)來反映各類利益相關(guān)者權(quán)益的保障情況。（三）績效評估體系的權(quán)重確定1.準(zhǔn)則層權(quán)重的確定?；谵r(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營目標(biāo)應(yīng)該是均衡各類利益相關(guān)者的利益，本文采用直接加權(quán)法來確定準(zhǔn)則層中各個(gè)構(gòu)面的權(quán)重。筆者首先將“對投資人權(quán)益的保障情況”、“對債權(quán)人權(quán)益的保障情況”、“對顧客權(quán)益的保障情況”、“對員工權(quán)益的保障情況”、“對政府權(quán)益的保障情況”以及“對社區(qū)權(quán)益的保障情況”各賦予相應(yīng)權(quán)重，然后將“對政府權(quán)益的保障情況”以及“對社區(qū)權(quán)益的保障情況”所得到的權(quán)重平均賦給“對債權(quán)人權(quán)益的保障情況”以及“對顧客權(quán)益的保障情況”，于是，筆者得到了準(zhǔn)則層各個(gè)構(gòu)面的權(quán)重。2.指標(biāo)層權(quán)重的確定。筆者將采用FuzzyAHP來確定績效評估體系中第一指標(biāo)層和第二指標(biāo)層各個(gè)指標(biāo)的權(quán)重，在此過程中，最重要的一個(gè)步驟就是編寫問卷調(diào)查表，寄給相關(guān)領(lǐng)域的專家，之后專家按重要性對指標(biāo)體系中的全部基本指標(biāo)排序或兩兩比較。本次問卷調(diào)查的對象主要是我國農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的中、高層管理者和金融監(jiān)管部門管理者，通過電子郵件交流的方式，共征得14位專家的意見，他們分別來自于農(nóng)村信用社、農(nóng)村合作銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行、中國人民銀行以及銀監(jiān)局，14位專家的平均工作年限為18年，因此以上專家都是專業(yè)、資深人士，由他們填寫的問卷調(diào)查表可信度較強(qiáng)，可以作為確定績效評估體系第一級和第二級指標(biāo)層指標(biāo)權(quán)重的重要參考。按照圖1所示的層次結(jié)構(gòu)，通過發(fā)放調(diào)查問卷對有關(guān)專家進(jìn)行調(diào)查咨詢，并對每一位專家的判斷矩陣進(jìn)行一致性檢驗(yàn)，將不能通過一致性檢驗(yàn)的調(diào)查問卷反饋給相關(guān)專家，直到該問卷通過一致性檢驗(yàn)為止，然后對每位專家判斷信息進(jìn)行綜合。農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)績效評估體系的各個(gè)構(gòu)面、一級指標(biāo)層、二級指標(biāo)層各指標(biāo)的權(quán)重以及二級指標(biāo)層各指標(biāo)的組合權(quán)重如表5所示。三、績效評估體系量化指標(biāo)的無量綱變換由于二級指標(biāo)層下各個(gè)量化指標(biāo)的性質(zhì)不同，不能直接合成，因此必須對各個(gè)指標(biāo)的實(shí)測值進(jìn)行無量綱處理，得出相應(yīng)的變換值才能合成，本文將采取直線法與折線法對指標(biāo)進(jìn)行無量綱變換。筆者將量化指標(biāo)分成了3類：正向指標(biāo)，即越大越好的指標(biāo)；逆向指標(biāo)，即越小越好的指標(biāo)；適度指標(biāo)，即越接近某一目標(biāo)值越好的指標(biāo)。因此無量綱變換的模型也有3種，筆者用x表示實(shí)測值，用y表示變換值，采用100分計(jì)。（一）正向指標(biāo)的無量綱變換關(guān)于實(shí)測標(biāo)準(zhǔn)值（即0分、50分、100分所對應(yīng)的實(shí)測值）的設(shè)定，筆者通過參考中國銀監(jiān)會(huì)頒布的《農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)和預(yù)警指標(biāo)體系（試行）》以及《商業(yè)銀行監(jiān)管評級內(nèi)部指引（試行）》確定了凈資產(chǎn)收益率、資產(chǎn)收益率、資本充足率、核心資本充足率、不良貸款率、資產(chǎn)流動(dòng)性比率、存貸比的標(biāo)準(zhǔn)值；[7][8]通過對不同農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)不同年限指標(biāo)實(shí)際值的綜合比較確定了涉農(nóng)貸款配置率、網(wǎng)點(diǎn)覆蓋率、員工工資相對增幅、員工培訓(xùn)費(fèi)相對增幅的標(biāo)準(zhǔn)值。表6顯示了各個(gè)指標(biāo)的實(shí)測標(biāo)準(zhǔn)值大小。根據(jù)本評估體系的設(shè)計(jì)思路，依據(jù)前面每項(xiàng)指標(biāo)的評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，將農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的績效依照其得分情況劃分為5個(gè)等級，如表7所示。三、實(shí)證與政策建議筆者運(yùn)用這套績效評估體系對寧波鄞州農(nóng)村合作銀行、杭州聯(lián)合農(nóng)村合作銀行、江蘇武進(jìn)農(nóng)村商業(yè)銀行、安徽舒城農(nóng)村合作銀行、安徽TC農(nóng)村合作銀行等五家農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的綜合績效進(jìn)行了評分與評級③，我們既可以橫向比較出各家農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的綜合績效和分項(xiàng)指標(biāo)間結(jié)構(gòu)性的差別，也可以縱向比較出單一機(jī)構(gòu)對利益相關(guān)者權(quán)益保障程度的變化。通過比較可以看出，當(dāng)前農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)對利益相關(guān)者權(quán)益保障是不均衡的，突出表現(xiàn)在投資人的利益與