動力鋰離子電池模組行業(yè)市場現(xiàn)狀調(diào)查及投資策略

動力鋰離子電池模組行業(yè)市場現(xiàn)狀調(diào)查及投資策略

鋰離子電池行業(yè)發(fā)展趨勢隨著現(xiàn)代科學(xué)技術(shù)的發(fā)展，人們的生活理念在不斷快速更迭，各種智能化設(shè)備及產(chǎn)品的應(yīng)用越來越普及，應(yīng)用場景也在不斷延伸，鋰電池作為一種安全、環(huán)保、節(jié)能的動力來源，對下游產(chǎn)品市場的發(fā)展具有重要的推動作用。在鋰電池整個產(chǎn)業(yè)鏈，PACK環(huán)節(jié)是鋰電池從標(biāo)準(zhǔn)化到定制化的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，承上啟下，直接面對終端客戶。鋰電池PACK企業(yè)根據(jù)客戶的不同需求，從前端電芯型號的選擇、結(jié)構(gòu)設(shè)計、技術(shù)參數(shù)、尺寸大小，都可以更靈活地根據(jù)客戶的定制化需求，完成相應(yīng)的定制方案。（一）產(chǎn)品應(yīng)用領(lǐng)域廣泛，鋰離子電池行業(yè)空間廣闊與傳統(tǒng)電池相比，鋰離子電池具有工作電壓高、能量密度高（重量輕、體積?。⒈热萘扛?、安全性能好、循環(huán)壽命長等優(yōu)勢，同時由于不含鉛鎘汞等有毒物質(zhì)，被稱為綠色新能源產(chǎn)品。鋰電池廣泛應(yīng)用于消費(fèi)電子、電動工具、水力、火力、風(fēng)力和太陽能電站等儲能電源系統(tǒng)，以及電動交通工具、裝備、航空航天等多個領(lǐng)域。隨著全球新能源汽車、消費(fèi)類電子產(chǎn)品及儲能產(chǎn)品等領(lǐng)域的持續(xù)發(fā)展，鋰電池需求將保持穩(wěn)定增長。據(jù)高工鋰電（GGII）統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2021年中國鋰電池出貨量為327GWH，同比增長130%。預(yù)計2022年，中國鋰電池出貨量有望超600GWH，同比增速有望超80%，到2025年中國鋰電池市場出貨量將超1，456GWH，未來四年復(fù)合增長率超過43%。（二）鋰離子電池行業(yè)行業(yè)集中度進(jìn)一步提升隨著鋰電池行業(yè)的多年發(fā)展，鋰電池模組產(chǎn)品的下游應(yīng)用領(lǐng)域和需求數(shù)量均呈現(xiàn)高速增長的態(tài)勢，同時下游客戶對電池的安全性、穩(wěn)定性、定制化的要求越來越高，從而在技術(shù)水平、生產(chǎn)規(guī)模、供應(yīng)鏈管理、客戶認(rèn)證等方面形成進(jìn)入壁壘，行業(yè)集中度近年逐步提升，市場份額將進(jìn)一步向優(yōu)勢企業(yè)聚集。由于進(jìn)入門檻和市場集中度較高，鋰電池模組PACK廠商的主要優(yōu)勢企業(yè)的競爭對手會相對穩(wěn)定，但是隨著產(chǎn)業(yè)鏈各自之間不斷的聯(lián)姻，市場競爭格局也呈現(xiàn)出新的態(tài)勢。強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合不僅鞏固了各自優(yōu)勢地位，還能實(shí)現(xiàn)協(xié)同效應(yīng)，產(chǎn)業(yè)鏈內(nèi)企業(yè)開始加強(qiáng)上下游的整合，意圖創(chuàng)造更大的利潤空間。現(xiàn)階段電芯制造企業(yè)、電池模組封裝PACK企業(yè)、甚至下游部分整車制造企業(yè)都開始憑借資本及技術(shù)力量對行業(yè)內(nèi)上下游進(jìn)行一系列的兼并整合，這種趨勢將成為未來鋰電池產(chǎn)業(yè)鏈的階段性特征，并呈現(xiàn)融合發(fā)展的趨勢。中國鋰電材料行業(yè)現(xiàn)狀鋰離子電池直接使用的一階材料包括正極材料、負(fù)極材料、隔膜和電解液。據(jù)工信部數(shù)據(jù)，鋰電直接使用的一階材料環(huán)節(jié)，相關(guān)產(chǎn)品出貨量2021年同比增長超過65%。2022年1-2月鋰電池正極材料出貨量為23．4萬噸，負(fù)極材料出貨量為14萬噸。2021年中國鋰離子電池隔膜出貨量為78億平方米，電解液出貨量為50．7萬噸。2022年1-2月，鋰電隔膜出貨量為17．5億平方米，電解液出貨量為10．5萬噸。鋰電間接使用的二階材料環(huán)節(jié)，1－2月電池級碳酸鋰、氫氧化鋰產(chǎn)量分別達(dá)3．7萬噸、2．9萬噸，市場價格呈現(xiàn)高位運(yùn)行并持續(xù)上漲，2月底價格分別突破48萬元/噸和44萬元/噸。據(jù)最新數(shù)據(jù)，2022年6月6日，碳酸鋰（99．5%電池級/國產(chǎn)）市場均價為470972元/噸。鋰電池分類情況鋰離子電池按照鋰電池不同的組成成分、形狀及其應(yīng)用，可以從幾個原則進(jìn)行分類：電解質(zhì)形態(tài)、正極材料、應(yīng)用領(lǐng)域、外包裝材料、形狀。從外包裝材料來分，目前鋰離子電池主要方形、圓柱、軟包三大類，其中方形和圓柱的外殼主要采用鋁合金、不銹鋼等硬殼。而軟包的外殼則采用鋁塑膜來制造：鋁塑膜（ALF）是由鋁箔、多種塑料和粘合劑（包括粘接性樹脂）組成的復(fù)合材料：在軟包電池中，單片電池組裝后用鋁塑膜密封，鋁塑膜起保護(hù)內(nèi)容物的作用；從應(yīng)用領(lǐng)域來看，目前鋰離子電池主要包括三種：消費(fèi)電池、儲能電池和動力電池。從鋰離子電池生產(chǎn)工藝來看，鋰電池生產(chǎn)分前端、終端和后端生產(chǎn)工藝，主要包括攪拌、涂布、分切、卷繞、注液、化成、分容等環(huán)節(jié)，其涉及攪拌機(jī)、模切機(jī)、卷繞機(jī)等一系列鋰電設(shè)備。鋰離子電池市場發(fā)展趨勢動力和儲能是鋰離子電池增長的主要市場。儲能是推動能源轉(zhuǎn)型和碳中和的關(guān)鍵支撐技術(shù)，預(yù)計到2025年，電化學(xué)儲能累計裝機(jī)或?qū)⑦_(dá)到40GW，鋰離子電池仍然占據(jù)新型儲能應(yīng)用技術(shù)優(yōu)勢。交通領(lǐng)域電動化已經(jīng)成為全球共識，鋰電池是交通出行能源變革的核心要素。中國動力電池產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)國際化進(jìn)程加速。歐洲、美國電動化市場的快速崛起，動力電池企業(yè)大規(guī)模擴(kuò)產(chǎn)帶動材料及設(shè)備配套需求激增，一批具備全球競爭力的中國電池材料和設(shè)備企業(yè)將加速走出去，相繼在全球建廠布局。電動兩輪車鋰電占比將持續(xù)提升。在《新國標(biāo)》政策、消費(fèi)者需求升級、產(chǎn)品技術(shù)提升、綠色出行環(huán)保要求等因素促進(jìn)下，鋰電兩輪電動車產(chǎn)品銷量占比得到快速提升。預(yù)計，2025年鋰電兩輪車的年產(chǎn)量將達(dá)到2500萬輛，對鋰離子電池的需要將達(dá)到25GWh。通訊基站對鋰離子電池有巨大需求。隨著5G網(wǎng)絡(luò)在全球的逐漸興起，通信鐵塔的建設(shè)速度加快，到2025年，通信鐵塔數(shù)目有望增至1300萬座，全球基站鋰離子電池的市場累計需求將達(dá)到140GWh。重卡電動化步伐加快。2022年上半年新能源重卡累計銷售10120輛，同比增長491%。其中，電動重卡銷量9542輛，同比增漲554．5%，占據(jù)新能源重卡的市場份額為94．3%。預(yù)計全年銷量有望達(dá)到3萬輛。隨著重卡換電技術(shù)路線的推廣應(yīng)用，電動重卡在港口、礦山、城市渣土運(yùn)輸、大型鋼廠倒短運(yùn)輸?shù)确忾]場景將獲得廣泛應(yīng)用。高性能、低成本的新型鋰離子電池和新體系電池是新能源汽車動力電池發(fā)展的主要方向。采用高電壓/高容量正極材料、高容量負(fù)極材料和高電壓電解液替代現(xiàn)有材料的新型鋰離子電池，成本、比能量和能量密度具有明顯優(yōu)勢，將能夠大幅度提升新能源汽車經(jīng)濟(jì)性和使用的便利性，需要解決耐久性、環(huán)境適應(yīng)性和安全性等關(guān)鍵問題。鋰硫電池、鋰空氣電池、全固態(tài)電池等新體系電池，預(yù)計具有更低成本和更高的比能量，尚處于基礎(chǔ)研究的發(fā)展階段。研發(fā)新型鋰離子電池和新體系電池、提升動力電池智能制造水平、完善驗(yàn)證測試方法和標(biāo)準(zhǔn)體系，既是我國節(jié)能與新能源汽車的發(fā)展需求，也是我國動力電池發(fā)展的關(guān)鍵任務(wù)。預(yù)計到2025年中國動力電池年復(fù)合增長率將超過40%，動力電池產(chǎn)量將超過1350GWh。電池行業(yè)將加速向綠色化、低碳化、智能化方向轉(zhuǎn)型，以滿足我國經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展提出的新要求。鋰離子電池是一種二次電池（充電電池），它主要依靠鋰離子在正極和負(fù)極之間移動來工作，具有工作電壓高、比能量高、無記憶效應(yīng)、無污染、自放電小、循環(huán)壽命長的特點(diǎn)，在移動電話、筆記本電腦、便攜式電器上大量應(yīng)用，并開始向電動汽車等領(lǐng)域快速擴(kuò)張。在產(chǎn)業(yè)鏈方面，鋰離子電池行業(yè)上游主要為正負(fù)極材料、電解液、隔離膜等行業(yè)；下游包括電動汽車、電子數(shù)碼產(chǎn)品、其他電動交通工具、儲能等行業(yè)。鋰電池行業(yè)成本仍有下降空間降低成本是電動汽車對鋰離子電池行業(yè)發(fā)展提出的另一需求。電動汽車的造價成本一般比傳統(tǒng)燃油車高。而電動汽車中動力電池成本占比在40%左右，動力電池成本的降低對整車降本貢獻(xiàn)最大。而且鋰離子電池成本下降空間一直存在。自從大規(guī)模工業(yè)化應(yīng)用以來，鋰離子電池的制造成本呈現(xiàn)急速下降趨勢。根據(jù)BloombergNEF數(shù)據(jù)，2019年全球動力鋰離子電池包價格在156美元/kWh，預(yù)計到2024年降至93美元/kWh，到2030年進(jìn)一步降至61美元/kWh。鋰離子電池的失效分為性能失效與安全性失效。性能失效指鋰電池容量衰減、循環(huán)壽命短、倍率性能差、一致性差、易自放電、高低溫性能衰減等。安全性失效包括熱失控、脹氣、漏液、析鋰、短路等。失效的內(nèi)因較為復(fù)雜，電芯四大材料皆存在失效導(dǎo)火索。動力鋰電池的失效直接影響電池的使用壽命與安全性。有效解決電池?zé)崾栴}主要方法為：1）使用阻燃添加劑防止有機(jī)電解液燃燒；2）開發(fā)不易燃的固態(tài)電解質(zhì)。鋰離子電池行業(yè)概況與發(fā)展前景電池按照工作性質(zhì)可分為一次電池與二次電池。一次電池，是指放電后不能再充電使其復(fù)原的電池，即不能循環(huán)使用的電池，如堿錳電池、鋅錳電池等。二次電池又稱為充電電池或蓄電池，指在電池放電后可通過充電的方式使活性物質(zhì)激活而重復(fù)使用的電池，如鉛酸電池、鎳鎘電池、鎳氫電池和鋰離子電池。相較于其他二次電池（鉛蓄、鎳鎘、鎳氫電池等），鋰離子電池的工作電壓高、能量密度大、循環(huán)壽命長且無重金屬污染，目前已經(jīng)成為應(yīng)用廣泛的二次電池之一。鋰離子電池有多種分類方法，按形狀分主要有圓柱形、方形和軟包電池三類；按照用途主要分為消費(fèi)電池、動力電池、儲能電池；按照正極材料體系來劃分，主要分為鈷酸鋰、錳酸鋰、磷酸鐵鋰、三元材料等；根據(jù)所用電解質(zhì)材料不同，主要分為液態(tài)鋰離子電池和聚合物鋰離子電池。鋰離子電行業(yè)池產(chǎn)業(yè)鏈鋰離子電池產(chǎn)業(yè)鏈較長，上游主要為各類基礎(chǔ)原材料包括鈷礦、鋰礦、石墨礦等開采、冶煉企業(yè)；中游為鋰離子電池電芯和電池模組生產(chǎn)企業(yè)，電芯是電池的核心構(gòu)件，模組制造企業(yè)選擇不同的電源管理系統(tǒng)方案將電芯進(jìn)行封裝集成組成電池模組，供給下游市場進(jìn)行應(yīng)用。行業(yè)處于鋰離子電池產(chǎn)業(yè)鏈的中游，其發(fā)展前景與鋰離子電池終端應(yīng)用行業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r密切相關(guān)。鋰離子電池行業(yè)上游市場鋰離子電池行業(yè)上游主要是正極材料、負(fù)極材料、電解質(zhì)以及其他材料，其價格以及供應(yīng)情況是鋰離子電池行業(yè)成本變動的主要影響因素。2017-2019年，在動力電池市場增長拉動下，我國正極材料、負(fù)極材料出貨量持續(xù)上升，鋰離子電池供給穩(wěn)定。根據(jù)GGll數(shù)據(jù)顯示，2019年我國正極材料出貨量達(dá)到40．4萬噸，同比增長32．5%，負(fù)極材料出貨量26．5萬噸，同比增長38%，電解液出貨量18．3萬噸，同比增長30%。