精細(xì)化工行業(yè)發(fā)展概況和趨勢(shì)

精細(xì)化工行業(yè)發(fā)展概況和趨勢(shì)精細(xì)化工行業(yè)發(fā)展概況和趨勢(shì)聚烯烴作為塑料中最重要的分類(lèi)之一，是我國(guó)經(jīng)濟(jì)和生產(chǎn)生活的重要原料之一，因價(jià)格低、性能優(yōu)的特點(diǎn)而被廣泛地應(yīng)用于工業(yè)、農(nóng)業(yè)、包裝及日常工業(yè)中，在塑料工業(yè)中占據(jù)舉足輕重的地位。由于國(guó)內(nèi)聚烯烴行業(yè)起步較晚，在較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)，聚烯烴產(chǎn)品以中低端通用料為主，高端聚烯烴產(chǎn)品依賴進(jìn)口，造成供需不匹配的局面。近年來(lái)隨著烯烴產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新轉(zhuǎn)型升級(jí)，進(jìn)程加速，國(guó)內(nèi)聚烯烴特別是聚乙烯的產(chǎn)能逐步提升。2018年以來(lái)，我國(guó)聚乙烯產(chǎn)量穩(wěn)中有升，我國(guó)聚乙烯產(chǎn)量從2018年的約1，626萬(wàn)噸到2021年達(dá)2，272萬(wàn)噸，期間年均復(fù)合增長(zhǎng)率超過(guò)10%。丙烯作為重要的化工原料，其產(chǎn)量的高低往往被視為一個(gè)國(guó)家石化工業(yè)發(fā)達(dá)程度的標(biāo)志。目前低碳烯烴的制取主要有三種工藝路線：一是石腦油制烯烴，二是煤制烯烴，三是丙烷脫氫制烯烴（PDH），其中以石腦油為原料生產(chǎn)乙烯、丙烯是烯烴制取的主要路線之一。近年來(lái)，隨著以煤為原料生產(chǎn)烯烴實(shí)現(xiàn)工業(yè)化生產(chǎn)，煤制烯烴項(xiàng)目陸續(xù)投產(chǎn)，煤炭資源豐富的西部地區(qū)成為聚烯烴擴(kuò)產(chǎn)能的主要區(qū)域。中國(guó)煉油助劑及油品添加劑行業(yè)的驅(qū)動(dòng)因素（一）煉油技術(shù)的演變煉油廠正在發(fā)展新技術(shù)，旨在滿足較高品位汽油及柴油的需求或?yàn)樘嵘a(chǎn)效率。這些不斷演變的技術(shù)，加上升級(jí)生產(chǎn)設(shè)施的建立，將為煉油助劑生產(chǎn)商增添壓力，促使其升級(jí)產(chǎn)品及增加產(chǎn)量，從而可持續(xù)滿足未來(lái)增長(zhǎng)的需求。（二）重質(zhì)原油的進(jìn)口及消耗量增加全球探明原油含量中，約1，500億噸為輕質(zhì)原油，1．5萬(wàn)億噸為重質(zhì)原油。因此，盡管石油輸出國(guó)（主要出產(chǎn)重質(zhì)原油）于二零一六年十二月宣布減產(chǎn)計(jì)劃，中國(guó)的原油消費(fèi)仍主要依賴重質(zhì)原油。再者，中國(guó)的多個(gè)主要油田（包括克拉瑪依油田、遼河油田、蓬萊19-3油田及孤島油田）全部出產(chǎn)重質(zhì)原油。此外，中東的一部分油田由三家國(guó)有企業(yè)集團(tuán)擁有，例如蘇丹6號(hào)油田，該等油田出產(chǎn)大量重質(zhì)原油。因此，日后中國(guó)的原油煉油量預(yù)計(jì)將保持增長(zhǎng)，故其重質(zhì)原油進(jìn)口及消耗量預(yù)計(jì)將相應(yīng)增加。未來(lái)數(shù)年，隨著中國(guó)重質(zhì)原油消耗量增加，各類(lèi)煉油助劑（例如脫硫劑及抗垢劑）的需求亦將增加。（三）國(guó)產(chǎn)化率持續(xù)上升中國(guó)煉油廠慣常向海外公司如BASFSE、3M公司購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品，因?yàn)檫@些公司擁有較本地公司更龐大的技術(shù)優(yōu)勢(shì)。隨著國(guó)內(nèi)公司與海外公司在科技知識(shí)方面的差距收窄，國(guó)內(nèi)公司預(yù)計(jì)將提高需要較低技術(shù)先進(jìn)水平的產(chǎn)品本地化比率。然而，在具備自行生產(chǎn)高端產(chǎn)品的能力之前，國(guó)內(nèi)公司仍需進(jìn)口大部份的高端產(chǎn)品。由于較低端產(chǎn)品大多數(shù)用作煉油助劑及油品添加劑的原材料，提高較低端產(chǎn)品的本地化比率使國(guó)內(nèi)的煉油助劑及油品添加劑生產(chǎn)商有機(jī)會(huì)降低其成本及提高利潤(rùn)率。光穩(wěn)定劑（一）塑料行業(yè)是最主要的應(yīng)用領(lǐng)域光穩(wěn)定劑是抑制或減緩由光氧化作用引起的高分子材料發(fā)生降解的助劑。主要應(yīng)用于塑料、涂料、橡膠、化學(xué)纖維、膠黏劑等高分子材料及其他特種高分子材料，其中塑料是最大的下游應(yīng)用領(lǐng)域。光穩(wěn)定劑按其作用機(jī)理可分為四類(lèi)：1．自由基捕獲劑：能夠有效捕獲和清除獲高分子材料由于光老化而產(chǎn)生的活性自由基，從而減少了高聚物中的活性自由基，主要是受阻胺類(lèi)（HALS）光穩(wěn)定劑；2．紫外線吸收劑：能夠吸收太陽(yáng)光中的紫外線，并且具有耐光穩(wěn)定性高的有機(jī)化合物；紫外線吸收劑按化學(xué)結(jié)構(gòu)分為二苯甲酮類(lèi)、苯并三唑類(lèi)、三嗪類(lèi)和水楊酸酯類(lèi)；3．猝滅劑；4．光屏蔽劑。（二）發(fā)達(dá)地區(qū)消費(fèi)結(jié)構(gòu)穩(wěn)定，亞洲市場(chǎng)增速較快光穩(wěn)定劑應(yīng)用領(lǐng)域的專(zhuān)業(yè)化很強(qiáng)，根據(jù)中國(guó)知網(wǎng)及中國(guó)化工信息中心數(shù)據(jù)，當(dāng)前全球光穩(wěn)定劑消費(fèi)量約6．57萬(wàn)噸；消費(fèi)地區(qū)主要集中在西歐、美國(guó)和中國(guó)，這三個(gè)地區(qū)的消費(fèi)量占全球總消費(fèi)量的60%以上；其次是中東及非洲占全球總消費(fèi)量的9%，日本占全球總消費(fèi)量的6%，其他國(guó)家和地區(qū)消費(fèi)量比較小，僅占全球總消費(fèi)量的24%。全球有光穩(wěn)定劑主要生產(chǎn)廠家30多家，除了BASF公司一家獨(dú)大外，其他企業(yè)生產(chǎn)集中度不高，產(chǎn)能比較分散。從消費(fèi)增速來(lái)看，歐美地區(qū)的消費(fèi)增速維持在2-3%，中國(guó)和印度是光穩(wěn)定劑消費(fèi)量增長(zhǎng)最快的地區(qū)，年均增長(zhǎng)率分別為8%和6%。北美市場(chǎng)中，受阻胺類(lèi)消費(fèi)量占光穩(wěn)定劑消費(fèi)量的57%，紫外線吸收劑消費(fèi)量占光穩(wěn)定劑消費(fèi)量的43%。從生產(chǎn)企業(yè)來(lái)看，BASF是最大的生產(chǎn)企業(yè)，占據(jù)了受阻胺類(lèi)和苯并三唑類(lèi)光穩(wěn)定劑的絕對(duì)主導(dǎo)地位；氰特公司是二苯甲酮類(lèi)領(lǐng)域的主導(dǎo)者；Addivant是第三大光穩(wěn)定劑供應(yīng)商。西歐的光穩(wěn)定劑消耗主要為受阻胺類(lèi)和紫外線吸收劑。其中受阻胺占塑料光穩(wěn)定劑消費(fèi)量的73%，紫外線吸收劑占光穩(wěn)定劑總消費(fèi)量的27%。從企業(yè)來(lái)看，西歐最大的光穩(wěn)定劑生產(chǎn)企業(yè)是BASF公司，占據(jù)了西歐光穩(wěn)定劑市場(chǎng)40%的市場(chǎng)份額，SABO公司是西歐第二大生產(chǎn)企業(yè)，占據(jù)了西歐光穩(wěn)定劑市場(chǎng)近20%的市場(chǎng)份額。日本受阻胺類(lèi)光穩(wěn)定劑消費(fèi)占光穩(wěn)定劑總消費(fèi)量的47%，主要用于聚烯烴類(lèi)產(chǎn)品；并三唑類(lèi)光穩(wěn)定劑消費(fèi)量為47%，用于聚烯烴、PC、ABS和PVC；二苯甲酮類(lèi)光穩(wěn)定劑占總消費(fèi)量的6%左右。從生產(chǎn)企業(yè)來(lái)看，BASF（日本）公司和Addivant公司是日本光穩(wěn)定劑的主要生產(chǎn)企業(yè)，日本ADEKA公司是世界著名的光穩(wěn)定劑生產(chǎn)公司，產(chǎn)品出口到美國(guó)的高端市場(chǎng)。（三）中國(guó)企業(yè)產(chǎn)品單一，頭部企業(yè)不斷擴(kuò)張從中國(guó)光穩(wěn)定劑的消費(fèi)產(chǎn)品來(lái)看，受阻胺類(lèi)（HALS）消費(fèi)量最大的品種，占總消費(fèi)量的62%，苯并三唑類(lèi)占總消費(fèi)量的21%，二苯甲酮類(lèi)占比約17%。從產(chǎn)品毛利率來(lái)看，苯并三唑類(lèi)和二苯甲酮類(lèi)的毛利率高于受阻胺類(lèi)。中國(guó)光穩(wěn)定劑技術(shù)多為國(guó)內(nèi)自主研發(fā)，但是國(guó)內(nèi)企業(yè)產(chǎn)品線單一，多專(zhuān)注于一類(lèi)光穩(wěn)定劑的生產(chǎn)。從企業(yè)來(lái)看，其中規(guī)模較大的宿遷聯(lián)盛和振興化工主要以受阻胺類(lèi)為主；利安隆通過(guò)收購(gòu)常山科潤(rùn)和衡水凱亞進(jìn)入光穩(wěn)定劑行業(yè)，產(chǎn)品種類(lèi)涉及受阻酚和紫外線吸收劑；而杭州帝盛憑借技術(shù)優(yōu)勢(shì)聚焦于高毛利率的紫外線吸收劑生產(chǎn)。烯烴行業(yè)發(fā)展概況低碳烯烴，特別是乙烯，作為石化行業(yè)重要的起始物料，是石化產(chǎn)業(yè)鏈的核心化工品，從產(chǎn)業(yè)鏈來(lái)看，制取乙烯所需的原料可以是原油精煉后的石腦油、乙烷氣體以及煤炭，而聚乙烯、乙二醇、PVA、PVC、苯乙烯等都是重要的下游產(chǎn)品。乙烯及下游產(chǎn)品占石化產(chǎn)品的70%以上，因此乙烯產(chǎn)量常被用來(lái)衡量一個(gè)國(guó)家化工行業(yè)發(fā)展水平。由于乙烯的存儲(chǔ)和運(yùn)輸條件較為苛刻，因此全球乙烯貿(mào)易主要是以乙烯下游產(chǎn)品進(jìn)行。我國(guó)乙烯下游產(chǎn)品仍然部分依賴進(jìn)口，例如聚乙烯對(duì)外依存度在40%左右，乙二醇對(duì)外依存度在60%左右，苯乙烯對(duì)外依存度在30%左右。如以這些需要進(jìn)口的乙烯下游產(chǎn)品倒算，我國(guó)以進(jìn)口下游產(chǎn)品的形式實(shí)質(zhì)進(jìn)口乙烯接近1，800萬(wàn)噸，加上進(jìn)口乙烯216萬(wàn)噸，國(guó)內(nèi)乙烯缺口超過(guò)兩千萬(wàn)噸，實(shí)際對(duì)外依存度在50%左右。目前我國(guó)人均聚乙烯、聚丙烯消費(fèi)量與發(fā)達(dá)國(guó)家相比差距較大，具備較大的成長(zhǎng)空間。隨著國(guó)家陸續(xù)頒布鼓勵(lì)烯烴產(chǎn)業(yè)的政策，烯烴進(jìn)口替代這一目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)將蘊(yùn)藏著大量的發(fā)展機(jī)遇。低碳烯烴的成本和供應(yīng)量與國(guó)際原油關(guān)聯(lián)度較高，我國(guó)原油進(jìn)口依存度較高，而煤炭資源相對(duì)豐富，近年來(lái)為保障供應(yīng)，減輕依賴度，我國(guó)發(fā)展了煤制烯烴產(chǎn)業(yè)，利用煤炭生產(chǎn)烯烴、芳烴等基礎(chǔ)化工原料及化學(xué)品，彌補(bǔ)石化原料不足，形成與石化產(chǎn)業(yè)互為補(bǔ)充、有序競(jìng)爭(zhēng)的格局促進(jìn)有機(jī)化工及精細(xì)化工等產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展。高分子助劑與高分子材料高度關(guān)聯(lián)（一）高分子助劑在材料中扮演著重要的角色高分子材料通常指合成高分子材料，可劃分為塑料、橡膠、涂料、化學(xué)纖維、膠黏劑五大基礎(chǔ)類(lèi)材料，以及其他高分子基復(fù)合材料。高分子助劑是指為改善高分子材料加工性能、改進(jìn)物理機(jī)械性能、增強(qiáng)功能或賦予高分子材料某種特有應(yīng)用性能而加入目標(biāo)高分子體系中的各種輔助物質(zhì)。高分子助劑是高分子材料不可或缺的一部分。高分子助劑在高分子材料生產(chǎn)、儲(chǔ)運(yùn)、加工、使用過(guò)程中扮演者重要的角色，幾乎每一種高分子材料各方面性能的實(shí)現(xiàn)依賴于相對(duì)應(yīng)的化學(xué)助劑。高分子材料性能和化學(xué)助劑使用種類(lèi)之間呈現(xiàn)明顯的正相關(guān)性，分子材料要求實(shí)現(xiàn)的性能越優(yōu)越、越復(fù)雜，其需使用的化學(xué)助劑種類(lèi)就越繁雜。高分子材料化學(xué)助劑按照實(shí)現(xiàn)的功能可劃分為：改善加工性能類(lèi)、改善機(jī)械性能類(lèi)、改善表面性能類(lèi)、改善老化性能類(lèi)等細(xì)分行業(yè)。其中，能夠改善高分子材料的原有性能，并可賦予高分子材料抗熱氧化、抗光氧化功能等抗老化功能的化學(xué)助劑被稱為抗老化助劑，主要為抗氧化劑、光穩(wěn)定劑兩大類(lèi)別。（二）高分子助劑行業(yè)的發(fā)展依賴于下游高分子材料的發(fā)展下游高分子材料的迅速發(fā)展帶動(dòng)助劑行業(yè)的需求增長(zhǎng)。2018年我國(guó)塑料制品年產(chǎn)量6042．10萬(wàn)噸，9年復(fù)合增速3．38%；我國(guó)合成橡膠年產(chǎn)量559萬(wàn)噸，9年復(fù)合增速8．18%；我國(guó)涂料年產(chǎn)量2018年1780．94萬(wàn)噸，9年復(fù)合增速7．73%；我國(guó)化學(xué)纖維年產(chǎn)量5011萬(wàn)噸，9年復(fù)合增速7．11%；我國(guó)膠黏劑2018年產(chǎn)量867．57萬(wàn)噸，9年復(fù)合增速8．82%。未來(lái)下游增速依然保持較高水平，市場(chǎng)空間廣闊。根據(jù)《塑料加工業(yè)十三五發(fā)展規(guī)劃指導(dǎo)意見(jiàn)》確定的十三五目標(biāo)，塑料制品年均增長(zhǎng)率達(dá)4%；合成橡膠工業(yè)生膠生產(chǎn)耗用量年均增長(zhǎng)6%以上；化纖產(chǎn)量的年均增長(zhǎng)3．6%；涂料產(chǎn)量年均增長(zhǎng)5%；膠粘劑年均產(chǎn)量增長(zhǎng)7．8%。發(fā)展趨勢(shì)（一）單產(chǎn)品研發(fā)趨向于環(huán)?；c多功能化1、環(huán)保化隨著環(huán)保法規(guī)日益嚴(yán)格和可持續(xù)發(fā)展需要，環(huán)?；瘜⒊蔀榛瘜W(xué)助劑發(fā)展的重點(diǎn)。一方面要求化學(xué)助劑制造過(guò)程的清潔生產(chǎn)工藝的開(kāi)發(fā)，節(jié)能減排；另一方面要求發(fā)展環(huán)境友好助劑，限制或禁止使用對(duì)人體和自然環(huán)境有毒有害的助劑。對(duì)于抗氧化劑而言，開(kāi)發(fā)無(wú)酚化產(chǎn)品是未來(lái)產(chǎn)品的研發(fā)趨勢(shì)，無(wú)酚化主要包括兩部分：無(wú)壬基酚，無(wú)苯酚。壬基酚是屬于典型的酚類(lèi)內(nèi)分泌干擾物，可以影響人類(lèi)的內(nèi)分泌功能，具有毒性，難降解性，未來(lái)會(huì)更多的被減少甚至限制使用；苯酚類(lèi)化合物捕獲過(guò)氧自由基后，在老化過(guò)程中會(huì)被氧化成苯醌類(lèi)化合物，該類(lèi)化合物一般都有味道，而且具有著色性、容易導(dǎo)致制品變黃，對(duì)顏色要求苛刻的制品更加需要無(wú)酚化。2、功能多樣化抗氧劑的多樣化不僅在于新品種的出現(xiàn)和應(yīng)用高分子材料范圍的擴(kuò)大，更在于其作用途徑的多樣化?？寡鮿┑墓δ苁怯善湎鄳?yīng)的官能團(tuán)結(jié)構(gòu)決定的，一方面，傳統(tǒng)的官能團(tuán)結(jié)構(gòu)不斷得到改進(jìn)和完善，使產(chǎn)品序列不斷豐富，另一方面，新的官能團(tuán)結(jié)構(gòu)不斷被發(fā)現(xiàn)，使助劑發(fā)揮作用的途徑呈現(xiàn)多樣化。經(jīng)過(guò)對(duì)光穩(wěn)定機(jī)理的深入研究，光穩(wěn)定劑未來(lái)的研發(fā)方向會(huì)試圖將不同作用機(jī)制的光穩(wěn)定劑融合到一個(gè)分子中，通過(guò)協(xié)同作用，使其在材料中發(fā)揮出更優(yōu)秀的光穩(wěn)定性能。例如，有文獻(xiàn)報(bào)道，將抗氧劑受阻酚引入受阻胺光穩(wěn)定劑，使其同時(shí)具備光、熱氧化作用。（二）市場(chǎng)重心逐漸向中國(guó)轉(zhuǎn)移，石化行業(yè)迅速發(fā)展帶動(dòng)助劑行業(yè)需求我國(guó)高分子助劑行業(yè)起步較晚，20世紀(jì)90年代以前，我國(guó)僅有不到10家企業(yè)生產(chǎn)高分子助劑，無(wú)論品種和數(shù)量還是產(chǎn)品質(zhì)量均不能滿足下游塑料、橡膠等工業(yè)的生產(chǎn)與發(fā)展需求。近年來(lái)，隨著我國(guó)塑料、橡膠等工業(yè)的快速發(fā)展，我國(guó)高分子助劑工業(yè)在產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、產(chǎn)品質(zhì)量、生產(chǎn)規(guī)模、合成技術(shù)、裝備自控等方面都取得很大的進(jìn)步。由于高分子材料化學(xué)助劑產(chǎn)業(yè)技術(shù)密集型和資金密集型的特點(diǎn)，國(guó)際高分子材料化學(xué)助劑產(chǎn)業(yè)密集區(qū)集中于發(fā)達(dá)國(guó)家，包括歐美、日韓、中國(guó)臺(tái)灣等地區(qū)，但隨著中國(guó)等發(fā)展中國(guó)家技術(shù)水平和基礎(chǔ)設(shè)施條件的改善，化學(xué)助劑產(chǎn)業(yè)呈現(xiàn)從發(fā)達(dá)國(guó)家向發(fā)展中國(guó)家尤其是中國(guó)轉(zhuǎn)移的態(tài)勢(shì)。從全球市場(chǎng)來(lái)看，抗氧劑生產(chǎn)繼續(xù)從歐美日等地區(qū)向新興的亞洲市場(chǎng)（特別是中國(guó)）轉(zhuǎn)移，中國(guó)抗氧化劑的消費(fèi)占比從2008年的32%增加至2016年的41%。同樣地，光穩(wěn)定劑的需求繼續(xù)往新興亞洲市場(chǎng)轉(zhuǎn)移，中國(guó)的消費(fèi)占比從2002年的7%增長(zhǎng)至2018年的29%。國(guó)內(nèi)石化行業(yè)、合成樹(shù)脂以及塑料加工行業(yè)的持續(xù)高速發(fā)展為高分子助劑的發(fā)展提供了巨大的市場(chǎng)。我國(guó)煉化一體化項(xiàng)目快速發(fā)展，根據(jù)基本確定投產(chǎn)的項(xiàng)目，2020年前我國(guó)累積將新增煉油能力1．09億噸，2020年后累計(jì)新增煉油能力2．37億噸，千萬(wàn)噸級(jí)以上的煉化一體化項(xiàng)目大都配套有乙烯裝置，對(duì)應(yīng)下游產(chǎn)品以聚乙烯、聚丙烯為主，這將帶動(dòng)助劑行業(yè)的需求。除此之外，近兩年乙烷裂解制乙烯和丙烷脫氫制取丙烯項(xiàng)目成為投資熱點(diǎn)，眾多項(xiàng)目紛紛上馬；國(guó)內(nèi)煤化工如火如荼，未來(lái)眾多煤制烯烴項(xiàng)目的投產(chǎn)也會(huì)帶動(dòng)高分子助劑行業(yè)的需求。根據(jù)中國(guó)石化聯(lián)合會(huì)統(tǒng)計(jì)，預(yù)計(jì)2021年之前，我國(guó)將新增聚乙烯產(chǎn)能1167萬(wàn)噸，聚丙烯產(chǎn)能1535萬(wàn)噸，根據(jù)測(cè)算，這將分別帶動(dòng)抗氧化劑和光穩(wěn)定劑新增需求7萬(wàn)噸和1．35萬(wàn)噸。（三）行業(yè)資源不斷向頭部企業(yè)集中近年來(lái)國(guó)際市場(chǎng)塑料抗氧劑業(yè)務(wù)頻繁發(fā)生收購(gòu)案，其背后的原因是生產(chǎn)資源在全球化和區(qū)域化方面分布更加合理，以便降低生產(chǎn)成本。從國(guó)內(nèi)市場(chǎng)來(lái)看，環(huán)保督查趨嚴(yán)導(dǎo)致部分企業(yè)因開(kāi)工不穩(wěn)定，面臨生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)困難，而生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)規(guī)范，具有一定規(guī)模和資金優(yōu)勢(shì)的企業(yè)紛紛通過(guò)內(nèi)生增長(zhǎng)或外延并購(gòu)的方式不斷擴(kuò)張，預(yù)計(jì)未來(lái)行業(yè)資源將不斷往頭部企業(yè)傾斜。（四）研發(fā)深度綁定下游，銷(xiāo)售渠道多元化切入深度綁定下游客戶，研發(fā)更具針對(duì)性。高分子助劑行業(yè)未來(lái)發(fā)展將緊密綁定下游客戶，根據(jù)不同行業(yè)客戶的需求有針對(duì)性地研發(fā)產(chǎn)品。例如，對(duì)于塑料而言，針對(duì)PA、PU、ABS等每種塑料類(lèi)型，針對(duì)性的開(kāi)發(fā)助劑產(chǎn)品；針對(duì)PU開(kāi)發(fā)液體型抗氧劑和光穩(wěn)定劑；針對(duì)聚酯類(lèi)塑料，開(kāi)發(fā)耐水解產(chǎn)品。