世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士

20世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革

2012年春季學(xué)期博士生課程授課教師：劉燦

liuc@世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第1頁(yè)!(二)國(guó)有企業(yè)改革：實(shí)踐推進(jìn)與理論進(jìn)展

世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第2頁(yè)!1、打開(kāi)企業(yè)“黑箱”

19世紀(jì)中葉以后的近一個(gè)世紀(jì)中，在資本主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制經(jīng)歷了一場(chǎng)歷史性的演變。關(guān)于這一演變的性質(zhì)，經(jīng)濟(jì)學(xué)長(zhǎng)期以來(lái)強(qiáng)調(diào)兩個(gè)方面的認(rèn)識(shí)。關(guān)于現(xiàn)代企業(yè)組織內(nèi)在結(jié)構(gòu)的分析以及它出現(xiàn)、成長(zhǎng)的原因，當(dāng)時(shí)的經(jīng)濟(jì)學(xué)并沒(méi)有重視。因此，企業(yè)成為“黑箱”。

“黑箱”的打開(kāi)是在20世紀(jì)60年代以后，科斯的交易費(fèi)用理論基礎(chǔ)上形成的產(chǎn)權(quán)理論、代理理論等一系列有關(guān)企業(yè)的理論；世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第3頁(yè)!

企業(yè)理論的基本內(nèi)容

企業(yè)的本質(zhì)（交易費(fèi)用理論）

企業(yè)的內(nèi)部結(jié)構(gòu)（委托－代理理論）團(tuán)隊(duì)生產(chǎn)理論資本結(jié)構(gòu)理論企業(yè)家理論間接定價(jià)理論資產(chǎn)專(zhuān)用用性理論代理理論世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第4頁(yè)!國(guó)有企業(yè)行為這一階段關(guān)于國(guó)有企業(yè)行為的研究主要受到三個(gè)理論的影響，一是科爾內(nèi)的軟預(yù)算約束，二是新古典的廠(chǎng)商理論，三是新制度經(jīng)濟(jì)學(xué)、信息經(jīng)濟(jì)學(xué)和博弈論。近年來(lái)行為經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展對(duì)國(guó)有企業(yè)行為的解釋有了新的理論工具。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第5頁(yè)!伴隨企業(yè)產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)和財(cái)產(chǎn)組織形式的變化,一些新的問(wèn)題被提了出來(lái),需要在理論上作出新的闡釋。如,產(chǎn)權(quán)分解后的所有者權(quán)益及所有權(quán)控制,國(guó)有資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)公司的設(shè)計(jì),公司治理結(jié)構(gòu),現(xiàn)代公司中的委托—代理關(guān)系,職業(yè)經(jīng)理(企業(yè)家)的激勵(lì)、約束與選聘等等。在這些問(wèn)題上的探索拓寬和深化了我國(guó)關(guān)于企業(yè)理論的研究。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第6頁(yè)!國(guó)有企業(yè)的公司治理問(wèn)題。關(guān)于國(guó)有企業(yè)的研究過(guò)去沒(méi)有公司治理這一概念，把它等同于公司管理；在國(guó)有企業(yè)股份制改革中，研究的是轉(zhuǎn)變企業(yè)經(jīng)營(yíng)機(jī)制的問(wèn)題。公司治理的理論基礎(chǔ)是委托代理理論，最早提出和研究這一問(wèn)題的是伯勒的《現(xiàn)代股份公司與私有財(cái)產(chǎn)》。近年來(lái)，在企業(yè)理論中得到發(fā)展的是用企業(yè)契約理論來(lái)解釋企業(yè)的控制權(quán)分配，認(rèn)為這是公司治理的核心問(wèn)題。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第7頁(yè)!近年來(lái)利益相關(guān)者理論（共同治理）受到國(guó)內(nèi)學(xué)界的關(guān)注，在討論中學(xué)者反思了傳統(tǒng)的企業(yè)理論即“股東利益最大化”的原則，更加關(guān)注國(guó)有企業(yè)委托人（股東）與代理人（經(jīng)營(yíng)者）的利益沖突問(wèn)題，進(jìn)而把這一問(wèn)題回到交易費(fèi)用（代理成本）上來(lái)。21世紀(jì)，一系列的公司丒聞使公司治理的“美國(guó)模式”受到極大的挑戰(zhàn)。提出公司治理的新理念；經(jīng)合組織也制定了“國(guó)有企業(yè)公司治理的指引”。公司所有權(quán)、合約、治理理論的新發(fā)展。（楊其靜）對(duì)國(guó)有企業(yè)的所有權(quán)安排和治理問(wèn)題有了新的理論工具。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第8頁(yè)!關(guān)于深化國(guó)有企業(yè)改革：（2）國(guó)有企業(yè)的壟斷問(wèn)題中國(guó)的壟斷行業(yè)改革走了一條比較獨(dú)特的路徑，首先表現(xiàn)在沒(méi)有在這一領(lǐng)域?qū)嵭写笠?guī)模的產(chǎn)權(quán)私有化，除了引入有限的競(jìng)爭(zhēng)外，未來(lái)相當(dāng)長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)國(guó)有控股的格局不會(huì)變。近年來(lái)，壟斷行業(yè)國(guó)有企業(yè)的總體經(jīng)營(yíng)績(jī)效改善，有兩種不同的解釋思路:一是認(rèn)為國(guó)有企業(yè)是有效率的；二是認(rèn)為國(guó)有企業(yè)產(chǎn)權(quán)是無(wú)效的，國(guó)企的經(jīng)營(yíng)環(huán)境（壟斷）掩蓋了產(chǎn)權(quán)的不良表現(xiàn)。

世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第9頁(yè)!國(guó)有壟斷企業(yè)的改革：產(chǎn)權(quán)重要還是競(jìng)爭(zhēng)重要按照可競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)理論，不管是怎樣的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)、規(guī)模分布和集中率狀態(tài)，只要潛在的競(jìng)爭(zhēng)者是可以進(jìn)入的，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)就能解決所有低效率問(wèn)題。在壟斷行業(yè)，產(chǎn)權(quán)改革的重要性在于它說(shuō)明產(chǎn)權(quán)的變化可能改變企業(yè)的行為目標(biāo)以及對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)者的激勵(lì)。在國(guó)有企業(yè)，由于存在著過(guò)多的政治干預(yù)，企業(yè)的多重目標(biāo)及相互沖突，管理者不受到收購(gòu)和破產(chǎn)的威脅等等，使企業(yè)管理者不會(huì)選擇利潤(rùn)最大化或成本最小化行為。同時(shí)，產(chǎn)權(quán)改革的績(jī)效也取決于是否有一個(gè)能夠促進(jìn)有效競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。

世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第10頁(yè)!3、關(guān)于深化國(guó)有企業(yè)改革：（3）對(duì)國(guó)有企業(yè)性質(zhì)和改革目標(biāo)的反思

迄今為止，我國(guó)國(guó)有企業(yè)改革的實(shí)質(zhì)是國(guó)有資產(chǎn)的資本化，即通過(guò)對(duì)國(guó)有資產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)而獲取利潤(rùn)；政府也逐漸成為人格化或機(jī)構(gòu)化的資本。

政府具有公共品提供者（一般性政府）與機(jī)構(gòu)化資本（營(yíng)利性政府）的雙重性質(zhì)，這種雙重性質(zhì)，通過(guò)國(guó)有企業(yè)的目標(biāo)函數(shù)和行為方式而得以體現(xiàn)。其一，國(guó)有企業(yè)一方面以獨(dú)立法人的資格與形態(tài)，要在市場(chǎng)上實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)最大化的目標(biāo)；另一方面，國(guó)有企業(yè)在某些場(chǎng)合下，又不同程度地被賦予諸如就業(yè)、社會(huì)穩(wěn)定、宏觀(guān)調(diào)控、執(zhí)政基礎(chǔ)和國(guó)家安全等公共目標(biāo)。

世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第11頁(yè)!

國(guó)有企業(yè)的終極改革目標(biāo)有兩個(gè)：其一，將國(guó)有企業(yè)轉(zhuǎn)變?yōu)榉菭I(yíng)利性公法企業(yè)；其二，建立國(guó)有資產(chǎn)的憲政治理架構(gòu)。限定國(guó)有企業(yè)存在的范圍與邊界，作為公法企業(yè)的性質(zhì)。它的創(chuàng)設(shè)、管理、運(yùn)營(yíng)和退出等必須在特定的法律程序下、在公共的監(jiān)管下進(jìn)行。國(guó)有資產(chǎn)歸公眾所有，人民代表大會(huì)（而非行政部門(mén)）代表公眾行使所有權(quán)；國(guó)有資產(chǎn)的治理屬于公共治理的范疇。《中國(guó)經(jīng)濟(jì)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)狀況：評(píng)估及政策建議》，天則研究所研究報(bào)告，2011年。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第12頁(yè)!2、國(guó)有企業(yè)改革與企業(yè)理論的進(jìn)展國(guó)有企業(yè)的性質(zhì)和地位“要使企業(yè)成為相對(duì)獨(dú)立的經(jīng)濟(jì)實(shí)體,成為自主經(jīng)營(yíng)、自負(fù)盈虧的社會(huì)主義商品生產(chǎn)者和經(jīng)營(yíng)者,具有自我改造和自我發(fā)展的能力,成為具有一定權(quán)利和義務(wù)的法人?！边@句話(huà)概括了1978-1984六年來(lái)對(duì)國(guó)有企業(yè)的性質(zhì)和地位問(wèn)題研究的理論總結(jié)。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第13頁(yè)!企業(yè)制度創(chuàng)新從矯正企業(yè)行為、轉(zhuǎn)換經(jīng)營(yíng)機(jī)制到企業(yè)制度創(chuàng)新,是中國(guó)漸進(jìn)式改革的一個(gè)新的階段,圍繞企業(yè)制度創(chuàng)新的研究基本上是沿著三條線(xiàn)索推進(jìn)的。一是企業(yè)產(chǎn)權(quán)界定,二是企業(yè)財(cái)產(chǎn)組織形式,三是資產(chǎn)重組與產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第14頁(yè)!國(guó)有企業(yè)的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)對(duì)國(guó)有企業(yè)的產(chǎn)權(quán)問(wèn)題研究始于股份制改造和建立現(xiàn)代企業(yè)制度。這時(shí)討論的問(wèn)題主要是企業(yè)的法人財(cái)產(chǎn)權(quán)的涵義和法人財(cái)產(chǎn)權(quán)制度，一些學(xué)者引入西方現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)理論來(lái)解釋?zhuān)ㄈ鐒ァ埦S迎等）。后來(lái)大批國(guó)有企業(yè)改制后上市，研究的問(wèn)題又集中在上市公司的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)與企業(yè)績(jī)效問(wèn)題，這時(shí)引入了新的研究工具，研究范式主要是實(shí)證和描述性的。大量的文獻(xiàn)成果豐富了我國(guó)的企業(yè)理論（劉小玄等）。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第15頁(yè)!國(guó)內(nèi)對(duì)公司治理問(wèn)題的研究始于國(guó)有企業(yè)的“內(nèi)部人控制”。為什么發(fā)生權(quán)力失衡現(xiàn)象？學(xué)者用信息經(jīng)濟(jì)學(xué)和不完全契約來(lái)解釋?zhuān)灿卯a(chǎn)權(quán)理論來(lái)解釋。林毅夫等人通過(guò)現(xiàn)代企業(yè)中委托-代理問(wèn)題的形成與解決邏輯，來(lái)說(shuō)明充分信息與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)制度的重要性。張維迎則認(rèn)為，國(guó)有企業(yè)應(yīng)當(dāng)解決經(jīng)營(yíng)者選擇與經(jīng)營(yíng)者激勵(lì)問(wèn)題，其中經(jīng)營(yíng)者選擇問(wèn)題尤其重要。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第16頁(yè)!3、關(guān)于深化國(guó)有企業(yè)改革：（1）國(guó)退民進(jìn)還是民退國(guó)進(jìn)國(guó)際背景：各國(guó)應(yīng)對(duì)全球金融危機(jī)的一場(chǎng)“再?lài)?guó)有化運(yùn)動(dòng)”。改革以來(lái)的政策指向：支持和引導(dǎo)非公經(jīng)濟(jì)發(fā)展。國(guó)資委的強(qiáng)勢(shì)：增強(qiáng)公有經(jīng)濟(jì)的控制力和影響力，控制軍工、電網(wǎng)電力、石油石化、電信、煤炭、民航、航運(yùn)等七大行業(yè)。國(guó)家統(tǒng)計(jì)局的回應(yīng)：統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)不支持“國(guó)進(jìn)民退”現(xiàn)象。民眾的感受：國(guó)有企業(yè)太強(qiáng)大，國(guó)有企業(yè)的壟斷損害了公眾福利。爭(zhēng)論背后：改革需要再次尋求共識(shí)。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第17頁(yè)!西方主流產(chǎn)權(quán)理論還不能提供我國(guó)壟斷行業(yè)國(guó)有企業(yè)產(chǎn)權(quán)改革的理論解釋。主流產(chǎn)權(quán)理論（交易費(fèi)用理論和資產(chǎn)專(zhuān)用化理論）不能從根本上解釋國(guó)有產(chǎn)權(quán)的性質(zhì)問(wèn)題，也沒(méi)有回答什么情況下會(huì)出現(xiàn)國(guó)有企業(yè)的問(wèn)題。阿羅、德布魯?shù)热说母＠?jīng)濟(jì)學(xué)基本原理告訴我們，在非常一般的條件下，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)可以達(dá)到有效的資源配置的結(jié)果。但也有學(xué)者證明了，如果有這些一般條件，計(jì)劃經(jīng)濟(jì)也可以達(dá)到有效的配置結(jié)果。這樣，似乎與產(chǎn)權(quán)制度的安排無(wú)關(guān)。

用合約理論來(lái)解釋國(guó)有企業(yè)改革（國(guó)有產(chǎn)權(quán)還是私有產(chǎn)權(quán)）有無(wú)意義？（經(jīng)濟(jì)體制比較，2011、3期，論壟斷行業(yè)改革的理論基礎(chǔ)）世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第18頁(yè)!探討國(guó)有企業(yè)的壟斷問(wèn)題必須面對(duì)與中國(guó)語(yǔ)境相結(jié)合的一個(gè)產(chǎn)物即“行政性壟斷”。行政性壟斷的定義。國(guó)有部門(mén)的行政性壟斷主要表現(xiàn)為：（1）政企完全不分，其典型是鐵道部；（2）專(zhuān)賣(mài)專(zhuān)營(yíng)，煙草和郵政；（3）限制進(jìn)入，如電力、電信、石油等。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第19頁(yè)!在委托-代理和信息不對(duì)稱(chēng)的情況下，容易出現(xiàn)以實(shí)現(xiàn)公共目標(biāo)、運(yùn)用國(guó)有資產(chǎn)而主要為自身牟利的利益集團(tuán)；這種利益集團(tuán)的形成，不僅會(huì)使社會(huì)公眾福利受到損失，還會(huì)形成“權(quán)貴資本主義”的社會(huì)經(jīng)濟(jì)特征。世紀(jì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的發(fā)展與中國(guó)經(jīng)濟(jì)改革2011年博士共21頁(yè)，您現(xiàn)在瀏覽的是第20頁(yè)!閱讀文獻(xiàn)：1、科斯等：《企業(yè)、市場(chǎng)與法律》，三聯(lián)書(shū)店1990年；2、錢(qián)德勒：《看得見(jiàn)的手－美國(guó)企業(yè)的管理革命》，商務(wù)印書(shū)館1987年；3、伯利、米恩斯：《現(xiàn)代公司與私有財(cái)產(chǎn)》，商務(wù)印書(shū)館2005年；4、德姆塞茨：《所有權(quán)、控制與企業(yè)》，經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社1999年5、張維迎：《企業(yè)理論與國(guó)有企業(yè)改革》，北京大學(xué)出版社；6、楊其靜：《企業(yè)