經(jīng)濟危機下我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀與對策分析研究 財務管理專業(yè)

目錄25044引言 4TOC\o"1-3"\h\u9934一、中小企業(yè)的界定 428011二、中小企業(yè)在國民經(jīng)濟的作用 525696（一）經(jīng)濟貢獻大 515567（二）就業(yè)主要渠道 525227（三）調(diào)整和優(yōu)化經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的重要推力 628525三、融資的含義 627895（一）銀行對中小企業(yè)的貸款 627766（二）中小企業(yè)的其他間接融資 76037四、經(jīng)濟危機下我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀分析 79106（一）經(jīng)濟危機對我國中小企業(yè)融資的影響 730975（二）長期以來我國中小企業(yè)融資存在的原因 826687（三）經(jīng)濟危機下我國中小企業(yè)出現(xiàn)的新情況 91、中小企業(yè)資金缺口日益加大……………….9309392、中小企業(yè)融資成本大幅上升 1025888五、應對經(jīng)濟危機，降低中小企業(yè)融資壓力 1023156（一）完善公司治理結(jié)構(gòu)，提高抗風險壓力 1020165（二）加大國有銀行對中小企業(yè)的融資支持 1111480（三）完善中小企業(yè)信用擔保體系 1131158（四）發(fā)展多層次的資本市場 1221832參考文獻 13

經(jīng)濟危機下我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀與對策分析摘要 中小企業(yè)是中國經(jīng)濟發(fā)展的不竭動力，是構(gòu)造市場經(jīng)濟的主體，是促進社會穩(wěn)定的基礎(chǔ)力量。但是融資問題一直是困擾和制約中小企業(yè)發(fā)展的難題。盡管中國政府在改善中小企業(yè)融資困境上出臺了不少政策，但收效甚微。在經(jīng)濟危機的影響下，使得中小企業(yè)融資呈現(xiàn)新情況、新問題，融資環(huán)境不斷惡化，中小企業(yè)融資能力持續(xù)下降，融資渠道相應減少，甚至出現(xiàn)了大批中小企業(yè)由于資金鏈斷裂，紛紛倒閉的現(xiàn)象。在這種環(huán)境下，我國中小企業(yè)融資面臨著更大的挑戰(zhàn)，如何解決中小企業(yè)融資難問題已成為社會各界日益關(guān)注的焦點和熱點問題之一。可見在當前金融危機侵襲下，重新探討中小企業(yè)融資難問題關(guān)系到中小企業(yè)的生死存亡，更加具有重要的現(xiàn)實意義。關(guān)鍵詞：經(jīng)濟危機；中小企業(yè)；融資；對策AnalysisofthefinancingsituationandCountermeasuresofSMEsinChinaundertheeconomiccrisis

ABSTRACTThesmallandmedium-sizedenterpriseisaninexhaustiblemotiveforceforChineseeconomicdevelopment,isthemainstructureofthemarketeconomy,isthebasicforcetopromotesocialstability.Butthefinancingproblemhasalwaysbeenthetroublesandproblemsrestrictingthedevelopmentofsmallandmedium-sizedenterprises.AlthoughChinagovernmentinimprovingthefinancingdifficultiesofsmallandmediumenterprisesintroducedmanypolicies,buthavelittleeffect.Undertheinfluenceoftheeconomiccrisis,theSMEfinancingtonewsituationsandnewproblems,andfinancingenvironmentcontinuestodeteriorate,thefinancingcapacityofsmallandmediumenterprisescontinuedtodecline,acorrespondingreductioninfinancing,andeventheemergenceofalargenumberofsmallandmedium-sizedenterprisesbecauseoffundingchainfracture,collapsephenomenon.Inthisenvironment,thefinancingofsmallandmediumsizedenterprisesinChinaarefacinggreaterchallenges,howtosolvetheproblemoffinancingSMEshasbecomeoneofthefocusandhotissuesofsocialattention.Visibleintheinvasionofthecurrentfinancialcrisis,toexploretheproblemoffinancingSMEsinrelationtosmallandmedium-sizedenterprisesofvitalimportance,evenmorehastheimportantpracticalsignificance.

Keywords:financialcrisis，smallandmedium-sizedenterprises，financing，Countermeasures

引言當今世界,少數(shù)大型企業(yè)與多數(shù)中小企業(yè)并存已成為各個國家(或地區(qū))企業(yè)存在的基本模式。在中國,經(jīng)過30多年的改革放和社會主義市場經(jīng)濟體制的完善,中小企業(yè)發(fā)展勢頭良好。截至2012年初,全國已在工商部門登記的中小(微型)企業(yè)達4800萬戶,約占企業(yè)總數(shù)的99.3%,為我國貢獻了60%以上的GDP和50%以上的稅收;還提供了近七成的進出口貿(mào)易和八成左右的就業(yè)崗位;同時全國66%的專利發(fā)明、74%的技術(shù)創(chuàng)新和82%的新產(chǎn)品開發(fā)由它們實現(xiàn)。由此可見,確保中小企業(yè)的健康發(fā)展對繁榮城鄉(xiāng)經(jīng)濟、增加財政收入、優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、擴大社會就業(yè)、提升自主創(chuàng)新能力和改善人民生活水平都有著十分重要的意義。可以說,中小企業(yè)是一個國家(或地區(qū))經(jīng)濟增長的重要推動力量,也是經(jīng)濟發(fā)展過程中最活躍的微觀實體。一、中小企業(yè)的界定目前，我國所采用的中小企業(yè)的標準是2003年2月19日國家經(jīng)貿(mào)委、國家計委、財政部和國際統(tǒng)計局聯(lián)合研究制定出臺的《中小企業(yè)標準暫行規(guī)定》，在規(guī)定中確定了中小企業(yè)的標準，見表1。此標準是根據(jù)企業(yè)職工人數(shù)、銷售額、資產(chǎn)總額等指標，結(jié)合行業(yè)特點制定的。表1我國《中小企業(yè)標準暫行規(guī)定》對中小企業(yè)的界定行業(yè)職工人數(shù)（人）銷售額（萬元）資產(chǎn)總額（萬元）工業(yè)≤2000≤30000≤40000建筑業(yè)≤3000≤30000≤40000批發(fā)業(yè)≤200≤30000-零售業(yè)≤500≤15000-交通運輸業(yè)≤3000≤30000-郵政業(yè)≤1000≤30000-住宿和餐飲業(yè)≤800≤15000-資料來源：梁飛媛.中小企業(yè)融資租賃[M].北京：中國物資出版社.2007：72二、中小企業(yè)在國民經(jīng)濟的作用（一）經(jīng)濟貢獻大無論是發(fā)達國家,還是發(fā)展中國家,中小企業(yè)在國民經(jīng)濟中都發(fā)揮著舉足輕重的作用,這不僅僅體現(xiàn)在中小企業(yè)在數(shù)量上的絕對統(tǒng)治地位,更表現(xiàn)為它們創(chuàng)造了絕對比重的國民財富,有力地推動了經(jīng)濟的增長。新中國成立這50多年來,中小企業(yè)始終占據(jù)多數(shù),無論其實現(xiàn)的工業(yè)總產(chǎn)值、年銷僮額,還是利稅總額都超過了大型企業(yè),成為推動我國經(jīng)濟增長的中流砥柱。這主要是因為它們分散于國民經(jīng)濟的各行各業(yè),較好地滿足了經(jīng)濟分散化、多樣化性質(zhì)的內(nèi)在要求,并以其靈活且專業(yè)化的生產(chǎn)經(jīng)營方式,給與之配套的大型企業(yè)帶來協(xié)作一體化的好處,節(jié)約了成本,降低了風險,增加了盈利,起到了有效的輔助和補充的作用。特別是改革開放以來,中小企業(yè)得到了迅猛發(fā)展,對國民經(jīng)濟發(fā)展的貢獻也越來越大?？梢哉f我國經(jīng)濟能保持如此的平穩(wěn)增長,中小企業(yè)功不可沒。據(jù)有關(guān)部門統(tǒng)計,20世紀80年代以來,中小企業(yè)的年產(chǎn)值增長率一直保持在30%左右,遠遠超出全國平均經(jīng)濟增長速度。截至2012年初,我國實有中小微型企業(yè)近4800萬戶,占全國企業(yè)總數(shù)的99.3%以上,貢獻了60%以上的GDP以及一半以上的繳納全國總稅收?！笆晃濉逼陂g,平均每年全國規(guī)上中小工業(yè)企業(yè)數(shù)量增長8.5%,工業(yè)增加值增長17.5%,繳納稅金增長13.1%,實現(xiàn)利潤增長18.9%,己成為我國民間投資的主體,更是拉動我國經(jīng)濟增長的重要引擎。不僅如此,隨著我國經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的不斷調(diào)整,中小企業(yè)在一些高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)如微電子、生物醫(yī)藥等領(lǐng)域也占有相當比重,有力推動了國民經(jīng)濟的增長。（二）就業(yè)主要渠道實踐證明,中小企業(yè)在吸納社會就業(yè)方面的貢獻是大型企業(yè)無法趕超的。美國麻省理工學院的一項調(diào)查顯示,每年新增就業(yè)機會中有65%是由中小企業(yè)提供的。在我國這樣一個工業(yè)化水平較低、人口眾多的發(fā)展中國家,中小企業(yè)每年提供近八成的就業(yè)崗位,成為吸納社會閑散勞動力的主要載體,這主要是因為:第一,中小企業(yè)多屬于勞動密集型產(chǎn)業(yè),且對勞動者的技能要求不高,分布上又存在點多面廣的特點,因而就業(yè)容量和就業(yè)投資彈性都明顯大于大型企業(yè)。據(jù)統(tǒng)計,目前我國大、中、小型企業(yè)的資金就業(yè)率之比為0.48:0.66:1,即中小企業(yè)單位資金所容納的就業(yè)人數(shù)超出大型企業(yè)許多。改革開放以來,我國的中小企業(yè)己轉(zhuǎn)移出兩億多農(nóng)村剩余勞動力,提供了近八成的城鎮(zhèn)就業(yè)機會,極大地緩解了就業(yè)伍力。第二,中小企業(yè)投入少,技術(shù)含量相對較低,生產(chǎn)經(jīng)營所需的資源不多,降低了政府安置壓力,成為擴大就業(yè)的主要增長點。據(jù)測黨,僅占用國存資產(chǎn)17%的國冇中小企業(yè)吸納就業(yè)量高達74%。對于相同的固定資產(chǎn)投資,中小企業(yè)所吸納的就業(yè)容量為大型企業(yè)的14倍;而對于相同的產(chǎn)值,屮小企業(yè)所吸納的就業(yè)容為大型企業(yè)的1.43倍。（三）調(diào)整和優(yōu)化經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的重要推力經(jīng)濟結(jié)構(gòu)即國民經(jīng)濟的組成和構(gòu)造,包括產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、分配結(jié)構(gòu)、交換結(jié)構(gòu)、消費結(jié)構(gòu)、技術(shù)結(jié)構(gòu)、勞動力結(jié)構(gòu)等。之所以說中小企業(yè)是調(diào)整我國經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的“加速器”,主要是因為:第一,中小企業(yè)是推動產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)合理化的原動力。由于中小企業(yè)規(guī)模小、數(shù)量多且經(jīng)營變數(shù)大,所以較之大企業(yè),更容易退出夕陽行業(yè)轉(zhuǎn)而進入新興行業(yè)的生產(chǎn),如此一來,它們就可以及時地根據(jù)市場需求,不斷拓展出新產(chǎn)業(yè),從而實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整和升級。隨著中小企業(yè)的發(fā)展,我國第一、第二、第三產(chǎn)業(yè)的比重已由1952年的50.95%:20.88%:28.16%轉(zhuǎn)變?yōu)?011年的10.12%:46.78%:43.10%,正逐漸實現(xiàn)“三、二、一”產(chǎn)業(yè)發(fā)展方針。第二,中小企業(yè)是平衡區(qū)域經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的微觀基礎(chǔ)。在我國,中小企業(yè)往往處于城鄉(xiāng)結(jié)合處,它們的存在和發(fā)展成為縣域經(jīng)濟增長的重要財源,有利于城鄉(xiāng)統(tǒng)籌發(fā)展,從而加快推進社會主義新農(nóng)村建設(shè),促進區(qū)域經(jīng)濟的良性互動,縮小我國地區(qū)間的經(jīng)濟差距,加速城鄉(xiāng)二元結(jié)構(gòu)調(diào)整。三、融資的含義（一）銀行對中小企業(yè)的貸款由于沒有設(shè)立專門支持中小企業(yè)的政策性金融機構(gòu),所以,政策性金融機構(gòu)在我國中小企業(yè)金融支撐體系中所能發(fā)揮的作用相當有限。作為彌補,以銀行為主的商業(yè)性金融機構(gòu)在該體系中發(fā)揮的作用日趨顯著。銀行系統(tǒng)是我國金融資源配置的最主要渠道,其信貸資金配置偏好直接決定了我國中小企業(yè)融資環(huán)境的基本條件。就企業(yè)規(guī)模條件來看,我國的銀行信貸已基本覆蓋中型企業(yè);而對小微型企業(yè)的金融“歧視”現(xiàn)象,也隨中國銀監(jiān)會的成立得到很大改善。據(jù)銀監(jiān)會官網(wǎng)顯示,截至2011年末,全國小微企業(yè)貸款余額總計10.8萬億元,占全部貸款余額的20%左右,已連續(xù)三年實現(xiàn)“兩個不低于”目標;小、微型企業(yè)貸款質(zhì)量也持續(xù)提升,全國小企業(yè)不良貸款余額為2107億元,比年初減少435億元;平均不良貸款率為2.02%,比年初下降0.95個百分點,其中單戶授信500萬元以下小企業(yè)不良貸款率5.14%。（二）中小企業(yè)的其他融資方式1、股票融資根據(jù)我國的《公司法》與《股票發(fā)行與交易管理暫行條例》的規(guī)定，發(fā)行人的股票上市審批條件之一：“發(fā)行后股本總額不得少于人民幣5000萬元”，而對資產(chǎn)規(guī)模不太大，資本金也有限眾多的中小企業(yè)來說，這一條件是很難達到的。就算是中小企業(yè)板塊，僅僅面向一小部分業(yè)績比較好的中小企業(yè)，因此從實際影響和規(guī)模來看，中小企業(yè)板塊與上百萬急需資金的中小企業(yè)相比，能起到的作用十分有限。至于最新的創(chuàng)業(yè)板，“公司股本總額不少于3000萬元”對中小企業(yè)上市融資的條件要求也很高。2、債券融資發(fā)行債券也是企業(yè)籌集資金的一個重要渠道，我國《企業(yè)債券管理條例》、《企業(yè)法》對公司債券發(fā)行做出了一系列的規(guī)定。其中一條是：股份有限公司的凈資產(chǎn)額不低于人民幣3000萬元，有限責任公司的凈資產(chǎn)額不低于人民幣6000萬元，而我國大部分中小企業(yè)都不能達到此要求。因此就中小企業(yè)而言，發(fā)行企業(yè)債券受到“規(guī)?？刂啤⒓泄芾?、分級審批”的約束，故多在非公開的資本市場上小范圍的發(fā)行企業(yè)債券，由于發(fā)行規(guī)模小，只能解決一小部分融資需求。四、經(jīng)濟危機下我國中小企業(yè)融資現(xiàn)狀分析（一）經(jīng)濟危機對我國中小企業(yè)融資的影響雖說中小企業(yè)的融資難是普遍存在于世界各國的經(jīng)濟問題,但中國中小企業(yè)在融資、各種負擔以及在做實業(yè)的環(huán)境方面所遇到的難題無疑是最多的。目前,我國已通過工商注冊的中小企業(yè)超過1300萬戶,占國內(nèi)企業(yè)總數(shù)的99%,提供了60%的GDP,貢獻了50%國家稅收,還創(chuàng)造了80%左右的城鎮(zhèn)就業(yè)崗位。然而,受很多因素的制約(祥見筆者在引言部分的介紹),導致大多數(shù)中小企業(yè)面臨融資難、成本高、渠道窄的困境,我國很多學者都曾證實,我國現(xiàn)有的金融機構(gòu)難以滿足中小企業(yè)的融資需求;或者說我國中小企業(yè)在金融政策上得到的扶持力度與其在宏觀經(jīng)濟中所作的貢獻相比,根本不相符。特別是當08年金融危機爆發(fā)之后,國際流動性過剩、通貨膨脹壓力加重以及宏觀經(jīng)濟過熱等問題的出現(xiàn),帶動了全球商品價格的上漲,特別是企業(yè)生產(chǎn)成本的大幅上升,嚴重擠壓了企業(yè)實際的利潤空間;加上我國國內(nèi)貨幣政策趨緊,人民幣升值等問題,使得我國屮小企業(yè)而臨著K大的生存危機。山于企球經(jīng)濟進入后危機時代,在通脹伍力持續(xù)柄加的環(huán)境下,各種生產(chǎn)成本的上漲導致我國中小企業(yè)負把進一少加IK,極大地壓縮了中小企業(yè)的利潤空間。這使得國內(nèi)中小企業(yè)的生存環(huán)境更加惡劣,很多企業(yè)家對未來的經(jīng)普預期并不樂觀。根據(jù)北京大學國家研究院2012年的研究數(shù)據(jù)顯示,72.45%的小企業(yè)預計未來6個月沒有利潤或小幅虧損,經(jīng)營信心較低;另有3.29%的小企業(yè)持悲觀態(tài)度,預計未來6個月可能出現(xiàn)大幅虧損甚至歇業(yè)。加上我國于2011年開始實行穩(wěn)健型貨幣政策,雖然這里是總體規(guī)模的穩(wěn)健,定向(主要針對中小企業(yè)貸款)積極的貨幣政策,但中小企業(yè),特別是微型企業(yè)能從銀行等金融機構(gòu)獲得的貸款遠不能滿足其發(fā)展的融資需求,更多要依賴于非金融機構(gòu)的融資方式,如小貸公司。雖然這些融資渠道確實可以解中小企業(yè)發(fā)展的“燃眉之急”,但相對應的,其融資成本很高,年利率普遍高達20%-30%,相當于做實業(yè)的中小企業(yè)一般投資回報率的十倍,嚴重拖殺了我國實體經(jīng)濟的發(fā)展,使得我國中小企業(yè)獲得民間借貸資金后,為了彌補高昂的融資成本,只能選擇投資房地產(chǎn)或干脆從事高利貸等高利潤且高風險的行業(yè)。如此一來,產(chǎn)業(yè)空心化以及投資風險炒作成了懸在我國中小企業(yè)頭上的“達摩克利斯之劍”。（二）長期以來我國中小企業(yè)融資難的原因政府政策扶持力度不夠也是造成中小企業(yè)融資困難的重要原因。與其他國家相比，我國對中小企業(yè)扶持力度存在一系列的差距，如缺乏專門為中小企業(yè)提供貸款服務、擔保服務的機構(gòu)，為中小企業(yè)提供教育培訓、管理咨詢服務的中介機構(gòu)少。在應對金融危機方面，雖然各級政府出臺了一系列政策措施，以支持中小企業(yè)的發(fā)展，但為中小企業(yè)融資營造一個良好的社會經(jīng)濟環(huán)境方面顯然還不到位，還應有更大的作為。第一、尚未建立完整的信用擔保體系，缺乏為中小企業(yè)服務的有效信用擔保機構(gòu)。目前我國中小企業(yè)融資難主要表現(xiàn)為在創(chuàng)業(yè)初期到初具規(guī)模階段，由于企業(yè)自身缺乏用于銀行抵押的“不動產(chǎn)”，和為其進行擔保的擔保機構(gòu)，所以銀行從風險角度考慮不愿向其貸款。我國的擔保機構(gòu)由于實力過于弱小而缺乏有力的談判地位，大多數(shù)銀行將中小企業(yè)的貸款風險轉(zhuǎn)嫁給擔保機構(gòu)，造成擔保機構(gòu)的責任和能力不對等，所以擔保機構(gòu)不愿為中小企業(yè)進行擔保。另外，由于政府對擔保機構(gòu)的財政資金一次性下?lián)芏鴽]有定期的損失補償機制和定期跟進，導致我國政府以往所組建的擔保機構(gòu)往往因為自身實力有限、運作不規(guī)范，而無法為中小企業(yè)提供足夠的擔保，未能真正意義上達到幫助中小企業(yè)解決融資困難的目的。第二、銀行體制和鼓勵投資政策等方面存在一定的缺陷。在銀行體制方面，我國實行的是以四大國有商業(yè)銀行為主導的高度集中壟斷的金融體制。盡管在加入WTO后，我國將逐步對外資銀行放寬金融市場準入機制，提高了金融市場的競爭力度。但由于我國的政治體制的影響，決定了我國大部分銀行還是為了向國有企業(yè)配置金融資源而設(shè)立的。在國有經(jīng)濟為主導的背景下，尤其是國際金融危機爆發(fā)后，支持大型國有企業(yè)是國有商業(yè)銀行的主要任務。作為在市場經(jīng)濟中快速成長的其他股份制商業(yè)銀行，出于競爭的壓力，也緊隨其后，爭先恐后地向大型國有企業(yè)投放貸款，對中小企業(yè)面臨的融資難題則沒有放在考慮之列。在投資政策方面，對不同的所有制企業(yè)采取不同的政策，各企業(yè)享有的政策存在所有制歧視，不能按照市場經(jīng)濟客觀規(guī)律的要求，給所有的企業(yè)提供一個公平競爭的政策環(huán)境，一些領(lǐng)域甚至明確限制民營企業(yè)進入。（三）經(jīng)濟危機下我國中小企業(yè)出現(xiàn)的新問題1、中小企業(yè)資金缺口日益加大受金融危機的影響，中小企業(yè)的原材料、勞動力、煤電油運等要素價格持續(xù)上漲，生產(chǎn)成本大幅上升。同時伴隨著市場需求大幅萎縮，競爭異常激烈，出售壓力不斷加大，中小公司的存貨占用資金量上升，很多的流動資金滯留在生產(chǎn)環(huán)節(jié)，應收賬款增多，公司資金需要訊速增加。根據(jù)國內(nèi)外經(jīng)濟形勢出現(xiàn)惡化趨勢，中央政府及時調(diào)整了微觀經(jīng)濟政策，實施了積極的財政政策和適度寬松的貨幣政策。盡管適度寬松的貨幣政策有利于緩解中小企業(yè)融資困難，但是貨幣政策的作用顯現(xiàn)有待時日。另外，適度寬松的貨幣政策實施，商業(yè)銀行對中小企業(yè)的信貸規(guī)劃也沒有明顯的擴大趨勢。世界經(jīng)濟環(huán)境動蕩不安，以及中小企業(yè)經(jīng)營情況惡化，商業(yè)銀行基于自身危險的考量，更多的傾向于“惜貸”。以往活潑的民間借貸市場由于信心下挫，也呈現(xiàn)明顯的收縮趨勢。另外，從中小企業(yè)的融資的結(jié)構(gòu)來看，融資的缺口也大大增加。首先，就內(nèi)源融資來看，世界金融危機致使中國出口大規(guī)模萎縮，公司生產(chǎn)成本進步。因而公司的利潤銳減，內(nèi)源融資規(guī)模將大幅削減，而且在短期內(nèi)都不會較大改進。其次，從外源融資來看，世界金融危機的迸發(fā)，使得金融機構(gòu)關(guān)于貸款和投資的去向愈加謹慎，而關(guān)于曾經(jīng)是中小公司融資重要來歷的民間借貸而言，危險的增加也必定會致使他們進步收益率，以便和危險對稱。這樣以來，中小公司的外源融資渠道進一步萎縮。在上述因素的共同作用下，當前中小企業(yè)資金缺口日益加大，其資金鏈斷裂的危險正在放大。2、中小企業(yè)融資成本大幅上升受金融危機影響，我國中小企業(yè)的經(jīng)營危險進一步加大，商業(yè)銀行采取危險補償?shù)霓k法來降低自身危險。銀行普遍上浮了30%-40%的中小企業(yè)貸款利率，有的上浮竟高達80%。許多銀行還要求中小企業(yè)存單質(zhì)押，使得國有商業(yè)銀行歸納融資費率達到了11.65%，股份制銀行歸納融資費率達到了15.40%。如果有經(jīng)過擔保機構(gòu)進行擔保貸款，還得付出平均2%-3%的擔保費率，中小企業(yè)將承當更高的融資本錢。由于銀行對中小企業(yè)的“惜貸”，中小企業(yè)被迫高息吸收民間資金，大多數(shù)地方民間融資月利率已高達4分到6分。資金使用成本的急劇上升，極大的影響了中小企業(yè)的經(jīng)濟效益。五、應對經(jīng)濟危機，降低中小企業(yè)融資壓力（一）完善公司治理結(jié)構(gòu)，提高抗風險壓力建立健全與規(guī)范的企業(yè)財務制度，增加財務透明度，減少信息不對稱。目前國內(nèi)很多中小企業(yè)缺乏健全的財務管理制度，財務信息失真現(xiàn)象嚴重，這也是導致其難以獲得銀行貸款的重要原因。中小企業(yè)要贏得銀行的信任和支持，應盡快制定科學的財務會計制度，提高企業(yè)財務管理水平以及財務信息的真實性。定期向利益相關(guān)者提供全面、準確的財務信息，增加企業(yè)經(jīng)營及財務的透明度，減少信息不對稱，從而減少銀行對企業(yè)的信用危機。中小企業(yè)不斷技術(shù)創(chuàng)新。提高自身的生產(chǎn)效率和管理水平，實施品牌化的經(jīng)營戰(zhàn)略，樹立良好的企業(yè)形象，從根本上取得銀行等金融機構(gòu)和廣大投資者的信任。（二）加大國有銀行對中小企業(yè)的融資支持鼓勵中小企業(yè)進行債權(quán)融資,就應根據(jù)中小企業(yè)的特點建立專門的金融機構(gòu),或在金融機構(gòu)中設(shè)立專門的融資服務部門。由于安徽省本奇經(jīng)濟實力不高,金融業(yè)發(fā)展在全國也只是屮等水平,筆者并不建議為促進中小企業(yè)發(fā)展而增設(shè)專門的政策性金融機構(gòu)。一方面樹設(shè)專門的政策性金融機構(gòu)會加大地方金融監(jiān)管的壓力,也不利于國家統(tǒng)一金融政策的實施;另一方面增地方政策性金融機構(gòu)會加大地方的財政負擔,若是運行不當,不但起不到應有的幫扶作用,反而會制約省內(nèi)國民經(jīng)濟的健康發(fā)展。這里,筆者認為,最切實可行且不增加地方財政負擔,又符合國家統(tǒng)一金融政策的方法就是鼓勵現(xiàn)有的各銀行機構(gòu)開設(shè)專門為中小(微)企業(yè)貸款窗口。如作為中國工商銀行八家小企業(yè)信貸業(yè)務重點分行之一的安徽省分行,為支持和鼓勵中小企業(yè)良性發(fā)展,于2010年12月組建成立了四個中小企業(yè)金融業(yè)務分中心,并表示在當前資本市場日趨緊縮的后危機時代,仍愿意為廣大中小企業(yè)"雪中送炭”,以滿足其融資需求。如今,大多數(shù)的商業(yè)銀行都增開了專門對小微型企業(yè)放款的直通窗口,為符合條件的小微型企業(yè)貸款融資大開方便之門,有效促進了省內(nèi)中小企業(yè)的良性發(fā)展。（三）完善中小企業(yè)信用擔保體系信用擔保對解決中小企業(yè)融資困境起了至關(guān)重要的作用：從根本上講，中小企業(yè)的融資缺口不是由于市場資金的缺乏導致的，而是由于現(xiàn)有的金融體制對中小企業(yè)貸款存在歧視以及貸款本身風險大、成本高、銀行貸款人員責任重等多種原因?qū)е碌摹C構(gòu)作為銀行和企業(yè)之間的橋梁，憑借自身的信用和實力為中小企業(yè)擔保，為中小企業(yè)增信，降低了金融機構(gòu)的放貸門檻，彌補了中小企業(yè)信用不足的缺陷，增加了中小企業(yè)獲得銀行貸款的幾率和額度；另外，信用擔?？梢钥醋魇且环N金融制度的創(chuàng)新，因為現(xiàn)有的金融體制仍然帶有強烈的計劃色彩，引入信用擔保機構(gòu)，是對現(xiàn)有金融體制的一個有益的補充，在一定意義上彌補了現(xiàn)有的金融體制的缺陷；信用擔保實際是政府在“市場失