證券從業(yè)資格考試《證券發(fā)行與承銷》第一次綜合練習題

證券從業(yè)資格考試《證券發(fā)行與承銷》第一次綜合練習題一、單項選擇題（共60題，每題1分）。1、提交中國證監(jiān)會的法律意見書和律師工作報告應是經(jīng)（）簽名，并經(jīng)該律師事務所加蓋公章、簽署日期的正式文本。A、2名以上經(jīng)辦律師B、2名以上經(jīng)辦律師和其所在律師事務所的負責人C、3名以上經(jīng)辦律師D、3名以上經(jīng)辦律師和其所在律師事務所的負責人【參考答案】：B2、不屬于內(nèi)部融資特點的是（）。A、自主性B、有限性C、高成本性D、低風險性【參考答案】：C3、證券公司經(jīng)營證券經(jīng)紀業(yè)務，同時經(jīng)營證券承銷與保薦業(yè)務的，其凈資本最低限額為人民幣（）。A、2000萬元B、5000萬元C、1億元D、5億元【參考答案】：D【解析】證券公司經(jīng)營單項證券承銷與保薦業(yè)務的，注冊資本最低限額為人民幣1、億元，經(jīng)營證券承銷與保薦業(yè)務且經(jīng)營證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務中一項以上的，注冊資本最低限額為5億元。4、以募集方式設立公司，申請發(fā)行境內(nèi)上市外資股的，擬發(fā)行的股本總額超過4億元人民幣的，其擬向社會發(fā)行股份的比例達（）以上。A、10%B、15%C、20%D、25%【參考答案】：B【解析】以募集方式設立公司，申請發(fā)行境內(nèi)上市外資股的，擬發(fā)行的股本總額超過4億元人民幣的，其擬向社會發(fā)行股份的比例達15%以上。5、上市公司所屬企業(yè)申請境外上市，應當符合：上市公司最近1個會計年度合并報表中按權(quán)益享有的所屬企業(yè)的凈利潤不得超過上市公司合并報表凈利潤的（）。A、20%B、30%C、50%D、60%【參考答案】：C【解析】境外上市的條件，要熟悉這些上市條件，特別是一些數(shù)據(jù)限制。6、通過證券交易所的證券交易，投資者及其一致行動人擁有權(quán)益的股份達到一個上市公司已發(fā)行股份的（）時，應當在該事實發(fā)生之日起（）日內(nèi)編制權(quán)益變動報告書，向中國證監(jiān)會、證券交易所提交書面報告。A、3%，5B、5%，5C、3%，3D、5%，3【參考答案】：D7、申請記賬式國債承銷團甲類成員資格的申請人除應當具備乙類成員資格條件外，上一年度記賬式國債業(yè)務還應當位于前（）名以內(nèi)。A、20B、25C、30D、35【參考答案】：B【解析】了解國債的承銷業(yè)務資格、申報材料。見教材第一章第二節(jié)，P22。8、非公開發(fā)行股票，如發(fā)行對象均屬于（）的，則可以由上市公司自行銷售。A、原前10名股東B、原前15名股東C、原前20名股東D、原前50名股東【參考答案】：A9、目前，憑證式國債發(fā)行完全采用（），記賬式國債發(fā)行完全采用（）。A、承購包銷方式，公開招標方式B、承購包銷方式，承購包銷方式C、公開招標方式，承購包銷方式D、公開招標方式，公開招標方式【參考答案】：A10、可轉(zhuǎn)換債券以（）方式發(fā)行。A、無記名式、有紙化發(fā)行B、記名式、有紙化發(fā)行C、無記名式、無紙化發(fā)行D、記名式、無紙化發(fā)行【參考答案】：D11、上市公司申請發(fā)行新股，要求現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級管理人員具備任職資格，能夠忠實和勤勉地履行職務，最近（）內(nèi)未受到過中國證監(jiān)會的行政處罰、最近（）內(nèi)未受到過證券交易所的公開譴責。A、12個月，16個月B、36個月，36個月C、12個月，12個月D、36個月，12個月【參考答案】：D12、上網(wǎng)競價發(fā)行是指利用證券交易所的交易系統(tǒng)，（）作為新股的惟一賣方，以發(fā)行人宣布的發(fā)行底價為最低價格，以新股實際發(fā)行量為總的賣出數(shù)，由投資者在指定的時間內(nèi)競價委托申購。A、基金公司B、新股發(fā)行人C、主承銷商D、交易所【參考答案】：C13、并購重組委員會委員每屆任期（）年，連續(xù)任期最長不超過（）屆。A、1、2B、1、3C、2、2D、2、3【參考答案】：C【解析】在2012版教材，491頁，并購重組委員會委員每屆任期2年，可以連任，連續(xù)任期最長不超過4年。4年即兩屆，所以這道題的選項C是正確的。14、（）通常用于有收益企業(yè)的整體評估及無形資產(chǎn)評估等。A、收益現(xiàn)值法B、重置成本法C、現(xiàn)行市價法D、清算價格法【參考答案】：A【解析】無形資產(chǎn)由于成本很難估算，因此用收益現(xiàn)值法比較準確。15、增發(fā)如有老股東配售，則應強調(diào)代碼為()，簡稱為()。A、“700×××”，“x××增發(fā)”B、“700×××”，“×××配售”C、“730xX×”，“×XX增發(fā)”D、“730x××”，“×××配售”【參考答案】：B【解析】定價增發(fā)如有老股東配售，則應強調(diào)代碼為“700×××”，配售簡稱為“×××配售”；新股東增發(fā)代碼為“730×××”，增發(fā)簡稱為“×××增發(fā)”。16、國有企業(yè)改組為股份有限公司時，凈資產(chǎn)折股比例不得低于（）。A、50%B、70%C、65%D、60%【參考答案】：C【解析】國有企業(yè)改組為股份有限公司時，凈資產(chǎn)折股比例不得低于65%。17、實際控制人應披露到（）為止。A、最終的非國有控股主體B、最終的外資控股主體C、最終的法人控股主體D、最終的國有控股主體或自然人【參考答案】：D18、地方政府債券也稱為（），是指地方政府憑借自身信用、以承擔還本付息責任為前提而籌集資金的債務憑證。A、金融債券B、公司債券C、市政債券D、企業(yè)債券【參考答案】：C【解析】掌握地方政府債券的概念。見教材第九章第二節(jié)，P286。19、上市公司最近（）個月受到證券交易所公開譴責的，不得公開發(fā)行證券。A、6B、12C、24D、36【參考答案】：B【解析】上市公司存在下列情形之一的，不得公開發(fā)行證券：(1)本次發(fā)行申請文件有虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏；(2)擅自改變前次公開發(fā)行證券募集資金的用途而未作糾正；(3)上市公司最近12個月內(nèi)受到過證券交易所的公開譴責；(4)上市公司及其控股股東或?qū)嶋H控制人最近12個月內(nèi)存在未履行向投資者作出的公開承諾的行為；(5)上市公司或其現(xiàn)任董事、高級管理人員因涉嫌犯罪被司法機關(guān)立案偵查或涉嫌違法違規(guī)被中國證監(jiān)會立案調(diào)查；(6)嚴重損害投資者的合法權(quán)益和社會公共利益的其他情形。20、有限責任公司是由（）個以上、（）個以下股東共同出資設立的，股東以其出資額為限承擔責任的法人。A、2，100B、2，50C、1，50D、1，100【參考答案】：C21、為了進一步提高上市公司質(zhì)量，中國證監(jiān)會長期以來要求在股票發(fā)行工作中實行（）。A、先發(fā)行上市，后改制運行B、先改制運行，后發(fā)行上市C、改制發(fā)行上市同時進行D、部分改制運行，部分發(fā)行上市【參考答案】：B【解析】熟悉企業(yè)股份制改組的目的和要求。見教材第三章第一節(jié)，P77。22、根據(jù)國務院關(guān)于有關(guān)部門新的職能分工的規(guī)定，向外商轉(zhuǎn)讓上市公司國有股和法人股，涉及利用夕、資的事項由（）負責。A、國務院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會B、商務部C、財政部D、中國人民銀行【參考答案】：B23、中國證監(jiān)會派出機構(gòu)對發(fā)行上市輔導機構(gòu)報送的資料過期不予反饋的，應視為（）。A、不予受理B、同意受理C、無異議D、有異議【參考答案】：C24、網(wǎng)上網(wǎng)下同時定價發(fā)行，由發(fā)行人和（）確定增發(fā)價格。A、資產(chǎn)評估師B、會計師C、律師D、主承銷商【參考答案】：D【解析】熟悉增發(fā)及上市業(yè)務操作流程、配股及上市業(yè)務操作流程。見教材第七章第三節(jié)，P247。25、公司分配當年稅后利潤時，應當提取利潤的（）列入公司法定公積金。當公司法定公積金累計額為公司注冊資本（）以上的，可不再提取。A、10%，20%B、20%，30%C、10%，50%D、10%，30%【參考答案】：C【解析】根據(jù)《公司法》規(guī)定，公司分配當年稅后利潤時，應當提取利潤的10%列入公司法定公積金。公司法定公積金累計額為公司注冊資本50%以上的，可以不再提取。26、發(fā)行人主要產(chǎn)品的銷售價格或主要原材料、燃料價格頻繁變動且影響較大的，應針對價格變動對公司利潤的影響作()。A、穩(wěn)定性分析B、敏感性分析C、持續(xù)性分析D、波動性分析【參考答案】：B【解析】發(fā)行人主要產(chǎn)品的銷售價格或主要原材料、燃料價格頻繁變動且影響較大的，應針對價格變動對公司利潤的影響作敏感性分析。27、運用可比公司定價法時，采用的比率指標P/B代表（）。A、市盈率B、市凈率C、負債率D、利潤率【參考答案】：B【解析】市凈率簡稱P／B，是指股票市場價格與每股凈資產(chǎn)的比率。28、上市公司非公開發(fā)行新股是指（）。A、上市公司向不特定對象發(fā)行新股B、上市公司向特定對象發(fā)行新股C、向原股東配售股份D、向不特定對象公開募集股份【參考答案】：B29、根據(jù)《證券公司信息隔離墻制度指引》，證券公司工作人員不應同時履行可能導致利益沖突的職責，業(yè)務部門工作人員不應在與其業(yè)務存在利益沖突的（）兼任職務。A、子公司B、關(guān)聯(lián)公司C、母公司D、控股公司【參考答案】：A【解析】考點：熟悉承銷業(yè)務的風險控制。見教材第一章第三節(jié)，P24。30、證券公司申請保薦機構(gòu)資格，應符合保薦代表人資格條件的從業(yè)人員不少于（）人。A、2B、3C、4D、5【參考答案】：C【解析】根據(jù)《證券發(fā)行上市保薦制業(yè)務管理辦法》第九條的規(guī)定，證券公司申請保薦機構(gòu)資格，應具備的條件之一為：符合保薦代表人資格條件的從業(yè)人員不少于4人。31、目前交易所上市規(guī)則規(guī)定擬上市公司股本總額不少于人民幣（）元。A、5000萬B、1億C、3億D、5億【參考答案】：A32、內(nèi)地企業(yè)在香港創(chuàng)業(yè)板發(fā)行與上市，新申請人必須證明在其呈交上市申請的日期之前，在大致相同的擁有權(quán)及管理層管理下，一般要求具備至少（）個月的活躍業(yè)務記錄。A、6B、18C、20D、24【參考答案】：D【解析】熟悉內(nèi)地企業(yè)在香港創(chuàng)業(yè)板發(fā)行與上市的條件。見教材第十章第三節(jié)，P392。33、發(fā)行人最近1綽及1期內(nèi)收購兼并其他企業(yè)資產(chǎn)(或股權(quán))，且被收購企業(yè)資產(chǎn)總額或營業(yè)收入或凈利潤超過收購前發(fā)行人相應項目（）的，應披露被收購企業(yè)收購前1年利潤表。A、20%(含)B、20%(不含)C、30%(含)D、30%(不含)【參考答案】：A【解析】關(guān)于披露收購兼并信息，發(fā)行人最近1年及1期內(nèi)收購兼并其他企業(yè)資產(chǎn)(或股權(quán))，且被收購企業(yè)資產(chǎn)總額或營業(yè)收入或凈利潤超過收購前發(fā)行人相應項目20%(含)的，應披露被收購企業(yè)收購前1年利潤表。34、下列屬于可轉(zhuǎn)換證券籌資特點的是（）。A、可轉(zhuǎn)換證券通過出售看跌期權(quán)可降低籌資成本B、大部分的可轉(zhuǎn)換債券都是有抵押的債券C、利用可轉(zhuǎn)換證券籌資的成本要低于普通股或優(yōu)先股D、可轉(zhuǎn)換證券有利于未來資本結(jié)構(gòu)的調(diào)整【參考答案】：D35、公司申請發(fā)行可交換公司債券，要求本次發(fā)行后累計公司債券余額不超過最近1期末凈資產(chǎn)額的（）。A、10%B、20%C、30%D、40%【參考答案】：D【解析】考點：掌握可交換公司債券發(fā)行的基本要求。見教材第八章第五節(jié)，P276。36、公開發(fā)行證券的主承銷商應當在證券上市后（）日內(nèi)向中國證監(jiān)會報備承銷總結(jié)報告。A、10B、20C、30D、60【參考答案】：A【解析】公開發(fā)行證券的主承銷商應當在證券上市后10日內(nèi)向中國證監(jiān)會報備承銷總結(jié)報告。37、國際推介的對象主要是（）。A、個人投資者B、機構(gòu)投資者C、政府機構(gòu)D、監(jiān)管部門【參考答案】：B38、股份有限公司的破產(chǎn)案件由（）所在地及股份有限公司住所地的人民法院管轄。A、債務人B、債權(quán)人C、董事會D、可以由債權(quán)人選擇【參考答案】：A39、發(fā)行金融債券的承銷人應為金融機構(gòu)，并且注冊資本不低于（）億元人民幣。A、1B、2C、3D、5【參考答案】：B【解析】發(fā)行金融債券的承銷人應為金融機構(gòu)，并且注冊資本不低于2億元人民幣。40、公司改組為上市公司時，如果原公司已經(jīng)繳納出讓金，取得了土地使用權(quán)，國家可以將土地作價，以（）的方式投入上市公司。A、國有法人股B、出租C、國家股D、社會公眾股【參考答案】：A【解析】改組為上市公司時國家可以將土地作價，以國有法人股的方式投入上市公司。41、股東大會就發(fā)行證券事項作出決議，必須經(jīng)出席會議的股東所持表決權(quán)的（）以上通過。A、1.2B、1.3C、2.3D、全票【參考答案】：C42、擬上市公司開展改組工作，一般以（）為牽頭召集人，成立專門的工作協(xié)調(diào)小組，召開工作協(xié)調(diào)會。A、財務顧問B、會計師事務所C、律師事務所D、評估機構(gòu)【參考答案】：A43、發(fā)行人應依法與擔保人簽訂擔保合同，擔保范圍應包括除可轉(zhuǎn)換公司債券的本金及利息、違約金，此外，損害賠償金還包括（）。A、實現(xiàn)債權(quán)的費用B、轉(zhuǎn)換的費用C、手續(xù)費D、交易的費用【參考答案】：A【解析】此題考查損害賠償金的范圍。44、上市公司申請發(fā)行新股，要求現(xiàn)任董事、監(jiān)事和高級管理人員具備任職資格，能夠忠實和勤勉地履行職務，最近（）內(nèi)未受到過中國證監(jiān)會的行政處罰、最近（）內(nèi)未受到過證券交易所的公開譴責。A、12個月，16個月B、36個月，36個月C、12個月，12個月D、36個月，12個月【參考答案】：D45、股權(quán)投資風險屬于（）。A、財務風險B、政策性風險C、管理風險D、募股資金投向風險【參考答案】：D46、實際控制人應披露到（）為止。A、最終的國有控股主體或自然人B、最終的外資控股主體C、最終的非國有控股主體D、最終的法人控股主體【參考答案】：A【解析】實際控制人應披露到最終的國有控股主體或自然人為止。47、內(nèi)地企業(yè)在香港創(chuàng)業(yè)板發(fā)行與上市，新申請人必須證明在其呈交上市申請的日期之前，在大致相同的擁有權(quán)及管理層管理下，一般要求具備至少（）個月的活躍業(yè)務記錄。A、6B、18C、20D、24【參考答案】：D48、購買、出售的資產(chǎn)凈額占上市公司最近1個會計年度經(jīng)審計的合并財務會計報告期末凈資產(chǎn)額的比例達到（）以上，且超過人民幣（），構(gòu)成重大資產(chǎn)重組。A、30%，5000萬元B、50%，5000萬元C、30%，3000萬元D、50%，3000萬元【參考答案】：B49、發(fā)行金融債券的承銷人應為金融機構(gòu)，并且注冊資本不低于（）億元人民幣。A、1B、2C、3D、5【參考答案】：B【解析】發(fā)行金融債券的承銷人應為金融機構(gòu)，并須具備下列條件：(1)注冊資本不低于2億元人民幣；(2)具有較強的債券分銷能力；(3)具有合格的從事債券市場業(yè)務的專業(yè)人員和債券分銷渠道；(4)最近兩年內(nèi)沒有重大違法、違規(guī)行為；(5)中國人民銀行要求的其他條件。50、對于購銷商品、提供勞務等經(jīng)常性的關(guān)聯(lián)交易，應披露（）關(guān)聯(lián)交易的相關(guān)情況。A、最近3年B、最近1期C、最近2年D、最近3年及1期【參考答案】：D51、中國證券業(yè)協(xié)會自收到完整的承銷備案材料的（）個工作日內(nèi)未提出異議的，視為承銷商備案材料得到認可。A、15B、10C、7D、30【參考答案】：A52、在收購要約的有效期限內(nèi)，收購人需要變更收購要約中事項的，必須事先向（）及證券交易所提出報告，獲準后，予以公告。A、中國證監(jiān)會B、中國證監(jiān)會的派出機構(gòu)C、國務院證券監(jiān)督管理機構(gòu)D、國家計委【參考答案】：A53、招股說明書摘要的下列說法錯誤的是（）。A、招股說明書摘要是對招股說明書內(nèi)容的概括B、無須包括招股說明書全文各部分的主要內(nèi)容C、招股說明書摘要應盡量避免采用圖表等形式D、招股說明書摘要內(nèi)容必須忠實于招股說明書全文【參考答案】：C54、發(fā)審委會議審核發(fā)行人公開發(fā)行股票申請時，每次參加發(fā)審委會議的發(fā)審委委員為（）名；表決投票時同意票達到（）票為通過。A、9，7B、9，6C、7，5D、7，4【參考答案】：B55、外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)的審批機關(guān)是（）。A、商務部或省級商務部主管部門B、國家工商行政管理總局或其授權(quán)的地方行政管理局C、國家外匯管理局或其分支機構(gòu)D、國資委或省級國有資產(chǎn)管理部門【參考答案】：A【解析】考點：熟悉外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)規(guī)定的適用范圍、并購方式、并購要求、涉及的政府職能部門及其基本制度。見教材第十一章第三節(jié)，P447。56、從投資者的角度來看，債券的成本可以看作是（）。A、使投資者預期未來現(xiàn)金流量(利息和本金收入)的現(xiàn)值與目前債券的市場價格相等的一個折現(xiàn)率B、使投資者預期未來現(xiàn)金流量(利息和本金收入)的終值與目前債券的市場價格相等的一個折現(xiàn)率C、使投資者預期未來現(xiàn)金流量(利息和本金收入)的現(xiàn)值大于目前債券的市場價格的一個折現(xiàn)率D、使投資者預期未來現(xiàn)金流量(利息和本金收入)的現(xiàn)值小于目前債券的市場價格的一個折現(xiàn)率【參考答案】：A【解析】從投資者的角度來看，債券的成本可以看作是使投資者預期未來現(xiàn)金流量(利息和本金收入)的現(xiàn)值與目前債券的市場價格相等的一個折現(xiàn)率。57、轉(zhuǎn)債發(fā)行申請文件中關(guān)于轉(zhuǎn)債條款設置及其依據(jù)的說明由（）簽署。A、發(fā)行申請人B、發(fā)行申請人和主承銷商C、發(fā)行申請人或主承銷商D、主承銷商【參考答案】：B【解析】轉(zhuǎn)債發(fā)行申請文件需申請人和主承銷商共同簽署。58、次級債務是指由銀行發(fā)行的，固定期限不低于（）年，除非銀行倒閉或清算不夠用于彌補銀行日常經(jīng)營損失，且該項債務的索償權(quán)排在存款和其他負債之后的商業(yè)銀行長期債務。A、1B、3C、5D、2【參考答案】：C59、證券交易所在收到股份轉(zhuǎn)讓申請后（）個工作日內(nèi)完成審核，對所申請的股份轉(zhuǎn)讓做出予以確認或者不予確認的決定。A、二B、三C、十D、一【參考答案】：B60、轉(zhuǎn)股價格修正方案須提交公司股東大會表決，且須經(jīng)出席會議的（）同意。A、股東人數(shù)的2/3以上B、股東所持表決權(quán)的2/3以上C、股東所持表決權(quán)的1/3以上D、股東人數(shù)的1/3以上【參考答案】：B二、多項選擇題（共20題，每題1分）。1、外商投資企業(yè)作為公司發(fā)起人時，其在公司中所占股本的比例，按照（）規(guī)定執(zhí)行。A、屬于國家鼓勵外商直接投資的行業(yè)，外商投資企業(yè)所占股本比例不受限制（國家另有規(guī)定的除外）B、屬于國家限制外商直接投資的行業(yè)，公司注冊資本中所有外商投資企業(yè)所占股本的比例，不得超過注冊資本的25%C、外商投資企業(yè)不得作為國家禁止外商投資行業(yè)的公司的發(fā)起人D、屬于國家限制外商直接投資的行業(yè)，公司注冊資本中所有外商投資企業(yè)所占股本的比例，不得超過注冊資本的30%【參考答案】：A,B,C2、公司股本總額在4億元以下的公司，一般可采用的發(fā)行方式為：（）。A、網(wǎng)上定價B、全額預繳款C、法人配售D、認購證與儲蓄存款掛鉤的方式【參考答案】：A,B,D3、向原股東配售股份應當符合()。A、擬配售股份數(shù)量不超過本次配售股份前股本總額的30％B、控股股東應當在股東大會召開前公開承諾認配股份的數(shù)量C、采用《證券法》規(guī)定的代銷方式發(fā)行D、擬配售股份數(shù)量不多于本次配售股份前股本總額的20％【參考答案】：A,B,C【解析】向原股東配股，除符合一般規(guī)定外，還應當符合下列規(guī)定：(1)擬配股數(shù)量不超過本次配殷前殷本總額的30％；(2)控股股東應當在股東大會召開前公開承諾認配股份的數(shù)量；(3)采用《證券法》規(guī)定的代銷方式發(fā)行。4、董事會的職權(quán)主要有（）。A、執(zhí)行股東大會的決議B、負責召集股東大會，并向股東大會報告工作C、決定公司的經(jīng)營計劃和投資方案D、制訂公司年度財務預算方案、決算方案【參考答案】：A,B,C,D【解析】董事會對股東大會負責，其職權(quán)除ABCD項外，還包括：①制訂公司的利潤分配方案和彌補虧損方案；②制訂公司增加或者減少注冊資本以及發(fā)行公司債券的方案；③制訂公司合并、分立、解散或者變更公司形式的方案；④決定公司內(nèi)部管理機構(gòu)的設置；⑤決定聘任或者解聘公司經(jīng)理及其報酬事項，并根據(jù)經(jīng)理的提名決定聘任或者解聘公司副經(jīng)理、財務負責人及其報酬事項；⑥制定公司的基本管理制度；⑦公司章程規(guī)定的其他職權(quán)。5、輔導工作的總體目標是（）。A、促進輔導對象建立良好的公司治理機制B、幫助輔導對象掌握炒股知識C、促進公司的有關(guān)人員樹立股東利益至上的意識D、促進參與輔導工作的其他中介機構(gòu)履行勤勉盡責義務【參考答案】：A,C,D6、有限責任公司具有（）及設立程序簡單的特點。A、資合B、人合兼資合C、封閉D、開放性【參考答案】：B,C7、關(guān)于管理風險，對發(fā)行人存在（），應做“特別風險提示”。A、大股東控制B、非常重大的關(guān)聯(lián)交易C、非常復雜的關(guān)聯(lián)關(guān)系D、管理層不穩(wěn)定【參考答案】：A,B,C8、內(nèi)部信用增級包括（）。A、超額抵押B、資產(chǎn)支持證券分層結(jié)構(gòu)C、信用證D、擔?！緟⒖即鸢浮浚篈,B9、非公開發(fā)行股票的特定對象應當符合的規(guī)定有（）。A、特定對象符合股東大會決議規(guī)定的條件B、發(fā)行對象不超過l0名C、發(fā)行對象為境外戰(zhàn)略投資者的，應當經(jīng)國務院相關(guān)部門事先批準D、發(fā)行對象不能為自然人1【參考答案】：A,B,C10、招股說明書引用的數(shù)字應采用阿拉伯數(shù)字，貨幣金額除特別說明外，應指人民幣金額，并以（）為單位。A、元B、千元C、萬元D、億元【參考答案】：A,B,C11、證券公司、保險公司和信托投資公司可以在（）上參加記賬式國債的招標發(fā)行及競爭性定價過程，向財政部直接承銷記賬式國債。A、證券交易所債券市場B、全國銀行間債券市場C、證券交易所股票市場D、全國銀行間股票市場【參考答案】：A12、一般采用現(xiàn)金流量法估值和發(fā)行定價的公司有（）。A、新上市公路B、橋梁C、港口D、電廠E、汽車制造廠【參考答案】：A,B,C,D13、《公司法》第178條規(guī)定，股份有限公司需要減少注冊資本時，必須編制()。A、利潤分配表B、費用表C、資產(chǎn)負債表D、財產(chǎn)清單【參考答案】：C,D【解析】根據(jù)《公司法》第178條的規(guī)定，股份有限公司需要減少注冊資本時，必須編制資產(chǎn)負債表及財產(chǎn)清單。14、投資銀行在為并購公司擔任顧問時提供的月盼有（）。A、替并購公司尋找合適的目標公司，并從并購公司的戰(zhàn)略和其他方面評估目標企業(yè)B、提出具體的收購建議C、與目標公司簽訂收購協(xié)議D、幫助準備要約文件、利潤預測、股東通知和并購公告，確保準確無誤【參考答案】：A,B,D15、上市公司申請配股，除了具備新股發(fā)行的必備條件外，還特別要求（）。A、經(jīng)注冊會計師核驗，公司最近3個會計年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6％B、扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤與扣除前的凈利潤相比，以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計算依據(jù)C、公司一次配股發(fā)行股份總數(shù)，原則上不超過前次發(fā)行并募足股份后股本總額的30％D、本次配股距前次發(fā)行的時間間隔不少于1個會計年度【參考答案】：B,C,D16、發(fā)行保薦書應由保薦機構(gòu)（）簽字，加蓋保薦機構(gòu)公章并注明簽署日期。A、法定代表人B、內(nèi)核負責人C、保薦代表人D、項目協(xié)辦人【參考答案】：A,B,C,D17、盡職調(diào)查是（）的基礎和前提，對保薦機構(gòu)(主承銷商)和發(fā)行人均具有非常重要的意義。A、保薦機構(gòu)透徹了解發(fā)行人各方面情況B、保薦機構(gòu)設計發(fā)行方案C、保薦機構(gòu)成功銷售股票D、明確保薦機構(gòu)責任范圍【參考答案】：A,B,C,D【解析】盡職調(diào)查是保薦機構(gòu)(主承銷商)透徹了解發(fā)行人各方面情況、設計發(fā)行方案、成功銷售股票以及明確保薦機構(gòu)(主承銷商)責任范圍的基礎和前提，對保薦機構(gòu)(主承銷商)和發(fā)行人均具有非常重要的意義。18、擬發(fā)行上市公司在改組時，為了避免同業(yè)競爭，需要對下列（）方面進行調(diào)查。A．對手的產(chǎn)品質(zhì)量B．業(yè)務的性質(zhì)C．業(yè)務的客戶對象D．產(chǎn)品或勞務的可替代性【參考答案】：B,C,D【解析】BCD對是否存在同業(yè)競爭，發(fā)行人董事應從業(yè)務的性質(zhì)、業(yè)務的客戶對象、產(chǎn)品或勞務的可替代性、市場差別等方面判斷，并充分考慮對擬發(fā)行上市公司的客觀影響。19、下列關(guān)于公司董事會中職工代表的說法，正確的有（）。A、董事會中的職工代表可以有股東大會選舉產(chǎn)生B、職工代表須由職工代表大會通過C、董事會中必須有職工代表D、董事會中的職工代表的任期不可以超過3年【參考答案】：B,D【解析】公司的董事會中可以但不必須有職工代表，且除了職工代表從職工大會中選舉產(chǎn)生外，其他任期和責任、義務均和普通董事的一樣。20、在募股資金運用的披露中，發(fā)行人應披露以下哪些內(nèi)容？（）A、預計募集資金數(shù)額B、主要原材料、輔助材料及燃料的供應情況C、按投資項目的輕重緩急順序，列表披露預計募集資金投入的時間進度及項目履行的審批、核準或備案情況D、若所籌集資金不能滿足項目資金需求的，應說明缺口部門的資金來源及落實情況【參考答案】：A,B,C,D【解析】了解在募股資金運用的披露中發(fā)行人應披露情況，題干中四個選項均屬于。三、不定項選擇題（共20題，每題1分）。1、下列關(guān)于企業(yè)發(fā)行短期融資券的說法正確的是（）。A、企業(yè)在注冊有效期內(nèi)只可發(fā)行一次短期融資券B、企業(yè)應在注冊后兩個月內(nèi)完成首期發(fā)行C、企業(yè)如分期發(fā)行，后續(xù)發(fā)行應提前兩個工作日向交易商協(xié)會備案D、企業(yè)在注冊有效期內(nèi)需更換主承銷商或變更注冊金額的，不需重新注冊【參考答案】：B,C2、關(guān)于可轉(zhuǎn)換公司債券的上市，正確的是（）。A、可轉(zhuǎn)換公司債券在發(fā)行人股票上市的證券交易所上市B、證券交易所應當與發(fā)行人訂立上市協(xié)議，并報中國證監(jiān)會備案C、分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券中的公司債券和認股權(quán)分別符合證券交易所上市條件的，應當分別上市交易D、可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)行人在發(fā)行結(jié)束后，可向證券交易所申請將可轉(zhuǎn)換公司債券上市【參考答案】：A,B,C,D【解析】本題考查關(guān)于可轉(zhuǎn)換公司債券的上市的相關(guān)知識。3、下列屬于流動資產(chǎn)的是（）。A、現(xiàn)金B(yǎng)、產(chǎn)成品C、租賃權(quán)D、應付帳款【參考答案】：A,B4、可能對資產(chǎn)支持證券投資價值有實質(zhì)性影響的重大事件包括（）。A、資產(chǎn)支持證券第三方擔保人主體發(fā)生變更B、資產(chǎn)支持證券的信用評級發(fā)生變化C、發(fā)生或預期將發(fā)生受托機構(gòu)不能按時兌付資產(chǎn)支持證券本息等影響投資者利益的事項D、受托機構(gòu)和證券化服務機構(gòu)發(fā)生影響資產(chǎn)支持證券投資價值的違法、違規(guī)或違約事件【參考答案】：A,B,C,D【解析】了解公開發(fā)行證券化產(chǎn)品的信息披露的有關(guān)規(guī)定。見教材第九章第九節(jié)，P372。5、關(guān)于募股資金的運用，發(fā)行人應披露（）。A、預計募集資金數(shù)額B、按投資項目的輕重緩急順序，列表披露預計募集資金投入的時間進度C、按投資項目的先后順序，列表披露項目履行的審批、核準或備案情況D、若所籌資金不能滿足項目資金需求，應說明缺口部分的資金來源及落實情況【參考答案】：A,B,D6、擬發(fā)行上市公司的高級管理人員可以在持有公司5%以上股權(quán)的股東單位及其下屬企業(yè)擔任（）的職務。A、董事B、財務負責人C、總經(jīng)理D、監(jiān)事【參考答案】：A,D【解析】擬發(fā)行上市公司的總經(jīng)理、副總經(jīng)理、財務負責人、董事會秘書等高級管理人員應專職在公司工作并領(lǐng)取薪酬，不得在持有擬發(fā)行上市公司5%以上股權(quán)的股東單位及其下屬企業(yè)擔任除董事、監(jiān)事以外的任何職務，也不得在與所任職的擬發(fā)行上市公司業(yè)務相同或相近的其他企業(yè)任職。7、根據(jù)《中華人民共和國證券法》第十八條規(guī)定，下列選項中屬于公司不得再次公開發(fā)行公司債券的情形的是（）。A、前一次公開發(fā)行的公司債券尚未募足的B、對已公開發(fā)行的公司債券或者其他債務有違約或者延遲支付本息的事實，且仍處于繼續(xù)狀態(tài)的C、企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券所籌資金用于房地產(chǎn)買賣、股票買賣和期貨交易風險性投資D、公開發(fā)行公司債券籌集的資金，用于彌補虧損和非生產(chǎn)性支出【參考答案】：A,B,C,D8、發(fā)行保薦書應當至少包括的內(nèi)容有（）。A、明確的推薦意見及其理由B、對發(fā)行人發(fā)展前景的評價C、有關(guān)發(fā)行人是否符合發(fā)行上市條件及其他有關(guān)規(guī)定的說明D、參與本次發(fā)行的項目組成員及相關(guān)經(jīng)驗【參考答案】：A,B,C,D【解析】考點：掌握主板及創(chuàng)業(yè)板首次公開發(fā)行股票的條件、輔導要求、內(nèi)核和承銷商備案材料。見教材第四章第二節(jié)，P137。9、債券上市期間，發(fā)行人應當在《證券法》規(guī)定的期間內(nèi)，向證券交易所提交至少記載（）內(nèi)容的定期報告，并予以公布。A、發(fā)行人概況B、發(fā)行人上半年財務會計狀況或經(jīng)審計的年度財務報告C、已發(fā)行債券變動情況D、證券交易所要求的其他事項【參考答案】：A,B,C,D【解析】考點：了解可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)行上市完成后的重大事項信息披露以及持續(xù)性信息披露的內(nèi)容。見教材第八章第一節(jié)，P261。10、證券公司申請借入次級債務，應當提交（）申請文件。A、債權(quán)人凈資產(chǎn)情況的說明材料B、債務資金的用途說明C、相關(guān)股東(大)會決議D、借人次級債務合同【參考答案】：A,B,C,D【解析】了解混合資本債券的概念、募集方式、信用評級、信息披露及商業(yè)銀行通過發(fā)行混合資本債券所募資金計入附屬資本的方式。見教材第九章第二節(jié)，P298。11、下列說法正確的是（）。A、變更募集資金投資項目的，上市公司應當在股東大會通過決議后20個交易日內(nèi)賦予可轉(zhuǎn)換公司債券持有人1次回售的權(quán)利，有關(guān)回售公告至少發(fā)布3次B、變更募集資金投資項目的，上市公司應當在股東大會通過決議后10個交易日內(nèi)賦予可轉(zhuǎn)換公司債券持有人1次回售的權(quán)利，有關(guān)回售公告至少發(fā)布1次C、在回售實施前、股東大會決議公告后5個交易日內(nèi)至少發(fā)布1次，在回售實施期間至少發(fā)布1次，余下1次回售公告的發(fā)布時間視需要而定D、在回售實施前、股東大會決議公告后20個交易日內(nèi)至少發(fā)布1次，在回售實施期間至少發(fā)布3次，余下1次回售公告的發(fā)布時間視需要而定【參考答案】：A,C12、境內(nèi)證券經(jīng)營機構(gòu)擬取得外資股承銷業(yè)務資格，應當具備以下條件（）A、具有國家外匯管理部門批準的外匯業(yè)務經(jīng)營權(quán)B、具有1年以上從事證券承銷業(yè)務或參與承銷l年以上股票的經(jīng)歷等C、已經(jīng)取得股票承銷業(yè)務資格D、具有能夠保障涉外業(yè)務正常開展的通信設施、營業(yè)場所、設備等技術(shù)手段【參考答案】：A,B,C,D13、日股發(fā)行的核準程序包括（）。A、取得地方政府或國務院有關(guān)主管部門的同意和推薦，向中國證監(jiān)會提出申請B、由中國證監(jiān)會就有關(guān)申請是否符合國家產(chǎn)業(yè)政策、利用外資政策以及有關(guān)固定資產(chǎn)投資立項規(guī)定會商國家發(fā)改委等有關(guān)部門C、聘請中介機構(gòu)D、向香港聯(lián)交所提出申請【參考答案】：A,B,C,D【解析】熟悉H股的發(fā)行方式與上市條件。見教材第十章第二節(jié)，P388。14、董事會秘書空缺期間，上市公司應當及時指定（）代行董事會秘書的職責，并報交易所備案。A、一名董事B、董事長C、一名高級管理人員D、一名監(jiān)事【參考答案】：A,B,C【解析】上市公司董事會秘書空缺期間，董事會應當指定1名董事或高級管理人員代行董事會秘書的職責，并報交易所備案，同時盡快確定董事會秘書人選。董事長屬于高級管理人員。15、公司住所是確定（）等法律事務的依據(jù)。A、訴訟文書送達B、公司登記注冊級別管轄C、法院管轄及法律適用D、債務履行地點【參考答案】：A,B,C,D16、證券公司經(jīng)營證券承銷業(yè)務時，計算風險準備必須遵守的規(guī)定有（）。A、證券公司承銷股票的，應當按承擔包銷義務承銷金額的5%計算風險準備B、證券公司承銷公司債券的，應當按承擔包銷義務承銷金額的5%計算風險準備C、證券公司承銷企業(yè)債券的，應當按承擔包銷義務承銷金額的10%計算風險準備D、證券公司承銷政府債券的，應當按承擔包銷義務承銷金額的2%計算風險準備【參考答案】：B,D【解析】證券公司經(jīng)營證券承銷業(yè)務時，計算風險堆備必須遵守的規(guī)定有：①證券公司承銷股票的，應當按承擔包銷義務的承銷金額的10%計算風險準備；②證券公司承銷公司債券的，應當按承擔包銷義務的承銷金額的5%計算風險準備；③證券公司承銷政府債券的，應、當按承擔電銷義務的承銷金額的2%計算風險準備。17、次級債券的承銷可采用（）等方式。A、直銷B、包銷C、代銷D、招標承銷【參考答案】：B,C,D18、在收購過程中，收購公司主要面臨的風險有（）。A、市場風險B、法律風險C、整合風險D、融資風險【參考答案】：A,B,C,D【解析】本題考查收購公司主要面臨的風險。19、為證券發(fā)行出具有關(guān)文件的專業(yè)機構(gòu)和人員，必須嚴格履行法定職責，保證其出具的文件的（）。A、真實性B、準確性C、完整性D、有效性【參考答案】：A,B,C20、銀行業(yè)金融機構(gòu)在申請發(fā)行資產(chǎn)支持證券時，應當報送的材料包括但不僅限于（）。A、可行性分析報告B、信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務計劃書C、發(fā)起機構(gòu)對特定目的信貸受托機構(gòu)的選任標準及程序D、發(fā)起機構(gòu)信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務主管人員和主要業(yè)務人員的名單和履歷【參考答案】：A,B,C,D【解析】了解中國銀監(jiān)會對資產(chǎn)支持證券發(fā)行的管理與核準。見教材第九章第九節(jié)，P367。四、判斷題（共40題，每題1分）。1、上市公司發(fā)行新股時，應說明盈利預測所依據(jù)的各種假設是確定的。（）【參考答案】：錯誤【解析】發(fā)行人披露盈利預測報告的，應聲明：“本公司盈利預測報告是管理層在最佳估計假設的基礎上編制的，但所依據(jù)的各種假設具有不確定性，投資者進行投資決策時應謹慎使用?！?2、承銷商如果將所有包銷的國債全部予以分銷，就不會有國債承銷的風險。（）【參考答案】：錯誤3、公司出現(xiàn)可轉(zhuǎn)換公司債券按規(guī)定須停止交易的情形時，應當在獲悉有關(guān)情形后，及時披露其可轉(zhuǎn)換公司債券將停止交易的公告。（）【參考答案】：正確【解析】略。4、重置成本法的計算公式是：被評估資產(chǎn)價值=重置全價一實體性陳舊貶值一功能性陳舊貶值。（）【參考答案】：錯誤5、公司法人財產(chǎn)的獨立性是公司作為獨立民事主體存在的基礎。（）【參考答案】：正確6、投資價值研究報告應當由發(fā)行人的研究人員獨立撰寫并署名。（）【參考答案】：錯誤【解析】【解析】投資價值研究報告應當由承銷商的研究人員獨立撰寫并署名，承銷商不得提供承銷團以外的機構(gòu)撰寫的投資價值研究報告。7、發(fā)行公司債券，可以申請兩次核準，分期發(fā)行。（）【參考答案】：錯誤【解析】《公司債券發(fā)行試點辦法》第二十一條規(guī)定，發(fā)行公司債券，可以申請一次核準，分期發(fā)行。8、公司為公司股東(含控股股東)或?qū)嶋H控股人提供擔保的，必須經(jīng)股東大會決議，在此種情況下，股東或?qū)嶋H控制人支配股東，可參加表決。（）【參考答案】：錯誤【解析】公司為股東或?qū)嶋H控股人提供擔保的，拄股人或股東要回避。9、發(fā)行公司債券其累計債券總額不超過公司凈資產(chǎn)的35%?！緟⒖即鸢浮浚哄e誤【解析】要求發(fā)行公司債券的公司，其累計債券總額不得超過公司凈資產(chǎn)額的40%。10、不允許金融類公司以外的上市公司將發(fā)行新股募集的資金投資于商業(yè)銀行、證券公司等金融構(gòu)。（）【參考答案】：正確【解析】非金融機構(gòu)不可將發(fā)行新股募集的資金投資于商業(yè)銀行、證券公司等金融機構(gòu)。11、發(fā)行涉及國有股份的，應在國家股股東之后標注“S1S”，在國有法人股股東之后標注“Ss”，并披露前述標識的依據(jù)及標識的含義。（）【參考答案】：錯誤【解析】發(fā)行涉及國有股份的，應在國家股股東之后標注“SS”，在國有法人股股東之后標注“S1S”，并披露前述標識的依據(jù)及標識的含義。12、以租賃方式取得的土地不得轉(zhuǎn)讓、轉(zhuǎn)租和抵押。（）【參考答案】：正確13、外資股發(fā)行的招股說明書只能采取信息備忘錄的形式。（）【參考答案】：錯誤【解析】外資股發(fā)行的招股說明書可以采取嚴格的招股章程形式，也可以采取信息備忘錄的形式。14、上市公司發(fā)行新股決議半年有效；決議失效后仍決定繼續(xù)實施發(fā)行新股的，須重新提請股東大會表決。（）【參考答案】：錯誤15、證券公司應向中國證監(jiān)會，滬深證券交易所，公司住所地的中國證監(jiān)會派出機構(gòu)，中國證券登記結(jié)算公司和中國證券業(yè)協(xié)會報送年度報告。（）【參考答案】：正確16、我國股票發(fā)行可以以低于股票面值金額的發(fā)行價格發(fā)行。（）【參考答案】：錯誤【解析】股票的發(fā)行價格可以等于票面金額，也可以超過票面金額，但不得低于票面金額。17、影響可轉(zhuǎn)債價值的因素包括票面利率，轉(zhuǎn)股價格、轉(zhuǎn)股期限，股票波動率，贖回、回售條款。（）【參考答案】：正確18、在地方政府債券的承銷中關(guān)于投標量的限定規(guī)定，單一標位最低投標限額為0．2億元，最高投標限額為30億元。（）【參考答案】：正確了解財政部代理發(fā)行地方政府債券和地方政府自行發(fā)債的異同。見教材第九章第二節(jié)，P286。19、國家國有資產(chǎn)管理機構(gòu)負責主承銷商信譽考評的具體組織和協(xié)調(diào)工作。（）【參考答案】：錯誤20、對招股說明書中披露的風險因素，必須進行定量分析。（）【參考答案】：錯誤【解析】【解析】對招股說明書中披露的風險因素應作定量分析；無法進行定量分析的，應有針對性地作出定性描述。21、收購期限屆滿后l5日內(nèi)，收購人應當向中國證監(jiān)會報送關(guān)于收購情況的書面報告，同時抄報派出機構(gòu)，抄送證券交易所，通知被收購公司。（）【參考答案】：正確22、并購重組委員會會議表決采取記名投票方式。并購重組委員會委員可以棄權(quán)。（）【參考答案】：錯誤【解析】并購重組委員會會議表決采取記名投票方式。表決票設同意票和反對票，并購重組委員會委員不得棄權(quán)。23、制作驗證筆錄的目的在