lof基金場(chǎng)內(nèi)交易費(fèi)用 lof基金手續(xù)費(fèi)

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lof基金手續(xù)費(fèi)

lof基金手續(xù)費(fèi)一、lof基金簡(jiǎn)介L(zhǎng)OF基金，英文全稱是"ListedOpen-EndedFund"，漢語(yǔ)稱為"上市型開放式基金"。是一種既可以在證券交易所交易，也可以向基金公司申購(gòu)、贖回的證券投資基金。也就是上市型開放式基金發(fā)行終止后，投資者既可以在指定網(wǎng)點(diǎn)申購(gòu)與贖回基金份額，也可以在交易所買賣該基金。不過投資者假設(shè)是在指定網(wǎng)點(diǎn)申購(gòu)的基金份額，想要上網(wǎng)拋出，須辦理確定的轉(zhuǎn)托管手續(xù);同樣，假設(shè)是在交易所網(wǎng)上買進(jìn)的基金份額，想要在指定網(wǎng)點(diǎn)贖回，也要辦理確定的轉(zhuǎn)托管手續(xù)。

LOFs(LISTEDOPEN-ENDEDFUNDS)是一種既可以同時(shí)在場(chǎng)外市場(chǎng)舉行基金份額申購(gòu)或贖回，并通過份額轉(zhuǎn)托管機(jī)制將場(chǎng)外市場(chǎng)與場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)有機(jī)聯(lián)系在一起的一種開放式基金。

LOF是指在證券交易所發(fā)行、上市及交易的開放式證券投資基金。上市開放式基金既可通過證券交易所發(fā)行認(rèn)購(gòu)和集中交易，也可通過基金管理人、銀行及其他代銷機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)、申購(gòu)和贖回。即是在保持現(xiàn)行開放式基金運(yùn)作模式不變的根基上，增加交易所發(fā)行和交易的渠道。

二、lof基金手續(xù)費(fèi)上市開放式基金在募集時(shí)，通過基金管理人及其代銷機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)的價(jià)格與通過深交所交易系統(tǒng)認(rèn)購(gòu)的價(jià)格一致。下面分別說明兩種銷售渠道的認(rèn)購(gòu)價(jià)格和費(fèi)用如何確定：

(1)投資者通過深交所交易系統(tǒng)認(rèn)購(gòu)基金，務(wù)必按照份額舉行認(rèn)購(gòu)，即投資者的認(rèn)購(gòu)申報(bào)以份額為單位。深交所掛牌價(jià)格為基金面值1元，投資者需繳納的認(rèn)購(gòu)金額及費(fèi)用的計(jì)算公式為：

認(rèn)購(gòu)金額=(1+券商傭金比率)×認(rèn)購(gòu)份額券商傭金=券商傭金比率×認(rèn)購(gòu)份額其中，券商可按照《基金招募說明書》中商定的認(rèn)購(gòu)費(fèi)率設(shè)定投資者認(rèn)購(gòu)的傭金比率。例:某投資者認(rèn)購(gòu)1萬(wàn)份基金單位，假設(shè)券商設(shè)定的傭金比率為1%，那么投資者應(yīng)交納的認(rèn)購(gòu)金額及券商收取的傭金為：

認(rèn)購(gòu)金額=(1+1%)×10000=10100元券商傭金=1%×10000=100元(2)投資者通過基金管理人及其代銷機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)基金，務(wù)必按照金額進(jìn)行認(rèn)購(gòu)，即投資者的認(rèn)購(gòu)申報(bào)以元為單位?；鸢疵嬷?元銷售，投資者應(yīng)繳納的認(rèn)購(gòu)手續(xù)費(fèi)及可得到的認(rèn)購(gòu)份額的計(jì)算公式為：

認(rèn)購(gòu)手續(xù)費(fèi)=認(rèn)購(gòu)金額/(1+認(rèn)購(gòu)費(fèi)率)×認(rèn)購(gòu)費(fèi)率認(rèn)購(gòu)份額=認(rèn)購(gòu)金額/(1+認(rèn)購(gòu)費(fèi)率)其中，認(rèn)購(gòu)費(fèi)率由基金管理人在《基金招募說明書》中商定。

例：某投資者投資1萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)基金，假設(shè)管理人規(guī)定的認(rèn)購(gòu)費(fèi)率為1%，那么其認(rèn)購(gòu)手續(xù)費(fèi)及可得到的認(rèn)購(gòu)份額為：

認(rèn)購(gòu)手續(xù)費(fèi)=10000/(1+1%)×1%=99.01元認(rèn)購(gòu)份額=10000/(1+1%)=9900.99份三、lof基金特點(diǎn)和意義1、lof基金特點(diǎn)(1)上市開放式基金本質(zhì)上仍是開放式基金，基金份額總額不固定，基金份額可以在基金合同商定的時(shí)間和場(chǎng)所申購(gòu)、贖回。

(2)上市開放式基金銷售結(jié)合了銀行等代銷機(jī)構(gòu)與深交所交易網(wǎng)絡(luò)二者的銷售優(yōu)勢(shì)。銀行等代銷機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)仍沿用現(xiàn)行的營(yíng)業(yè)柜臺(tái)銷售方式，深交所交易系統(tǒng)那么采用通行的新股上網(wǎng)定價(jià)發(fā)行方式。

(3)上市開放式基金獲準(zhǔn)在深交所上市交易后，投資者既可以選擇在銀行等代銷機(jī)構(gòu)按當(dāng)日收市的基金份額凈值申購(gòu)、贖回基金份額，也可以選擇在深交所各會(huì)員證券營(yíng)業(yè)部按撮合成交價(jià)買賣基金份額。2、lof基金意義1、裁減交易費(fèi)用投資者通過二級(jí)市場(chǎng)交易基金，可以裁減交易費(fèi)用。目前封閉式基金的交易費(fèi)用為三片面，交易傭金、過戶費(fèi)和印花稅，其中過戶費(fèi)和印花費(fèi)不收，交易傭金為3‰，可以視交易量大小向下浮動(dòng)，最低可到1‰左右。比較開放式基金場(chǎng)外交易的費(fèi)用，開放式基金按類型有所不同。按雙向交易統(tǒng)計(jì)，場(chǎng)內(nèi)交易的費(fèi)率兩次合并為6‰，場(chǎng)外交易申購(gòu)加贖回股票型基金為15‰以上，債券型基金一般也在6‰以上。場(chǎng)外交易的本金遠(yuǎn)大于場(chǎng)內(nèi)交易的本金。

2、加快交易速度開放式基金場(chǎng)外交易采用未知價(jià)交易，T+1日交易確認(rèn)，申購(gòu)的份額T+2日才能贖回，贖回的金額T+3日才從基金公司劃出，需要經(jīng)過托管銀行、代銷商劃轉(zhuǎn)，投資者最遲T+7日才能收到贖回款。

LOF增加了開放式基金的場(chǎng)內(nèi)交易，買入的基金份額T+1日可以賣出，賣出的基金款假設(shè)參照證券交易結(jié)算的方式，當(dāng)日就可用，T+1日可提現(xiàn)金，與場(chǎng)外交易對(duì)比，買入比申購(gòu)提前1日，賣出比贖回最多提前6日。裁減了交易費(fèi)用和加快了交易速度直接的效果是基金成為資金的緩沖池。

3、供給套利機(jī)遇LOF采用場(chǎng)內(nèi)交易和場(chǎng)外交易同時(shí)舉行的交易機(jī)制為投資者供給了基金凈值和圍繞基金凈值波動(dòng)的場(chǎng)內(nèi)交易價(jià)格，由于基金凈值是每日交易所收市后按基