中國(guó)磷肥供需發(fā)展趨勢(shì)

中國(guó)磷肥供需發(fā)展趨勢(shì)

磷肥、氮肥和鉀肥合稱為我國(guó)三大基礎(chǔ)肥料，按照肥料溶解性難易程度，可以將磷肥分為水溶性磷肥，枸溶性磷肥和難溶性磷肥。水溶性磷肥是使用最廣泛的磷肥，易被土壤吸收，適用范圍廣，主要品種為過磷酸鈣、磷酸一銨和二銨等。枸溶性肥料物理性質(zhì)好，肥料呈堿性，代表品種有鈣鎂磷肥、鋼渣磷肥和沉淀磷肥。難溶性磷肥是一種高效磷肥，具有不溶于水但溶于強(qiáng)酸，肥效慢作用時(shí)間長(zhǎng)的特點(diǎn)，代表品種有磷礦粉和骨粉。

國(guó)外磷肥自20世紀(jì)50年代初起步，70年代迎來了快速發(fā)展，80和90年代磷肥市場(chǎng)由于環(huán)保監(jiān)管和資源等一系列問題進(jìn)入了衰退期，該時(shí)期磷肥行業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，行業(yè)利潤(rùn)率下降，磷肥企業(yè)開始兼并和收購(gòu)狂潮，行業(yè)集中度空前提高，歐洲目前僅有1-2家大型磷肥生產(chǎn)企業(yè)，日本也僅剩2家磷肥生產(chǎn)商。同時(shí)由于發(fā)達(dá)國(guó)家提高肥效，改良品種，做到精準(zhǔn)施肥和提高肥料效率，從粗放型施用肥料到精細(xì)化用肥的轉(zhuǎn)變使得這些發(fā)達(dá)國(guó)家磷肥用量大幅下降。

中東的沙特也是磷礦資源大國(guó)，20世紀(jì)80年代以來國(guó)內(nèi)磷肥消費(fèi)一直保持平穩(wěn)，2010年以來由于國(guó)內(nèi)磷礦石、硫磺等廉價(jià)開采導(dǎo)致沙特國(guó)內(nèi)磷肥行業(yè)高速發(fā)展。前蘇聯(lián)地區(qū)也是磷礦資源豐富的地區(qū)，20世紀(jì)90年代政治動(dòng)蕩導(dǎo)致前蘇聯(lián)地區(qū)磷肥生產(chǎn)和消費(fèi)顯著下降，近些年隨著俄羅斯國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，該地區(qū)磷肥消費(fèi)量逐漸回升。

中國(guó)國(guó)內(nèi)磷肥行業(yè)80年代起步，2000年之后經(jīng)過了10年的高速發(fā)展，行業(yè)整體進(jìn)入了成熟期。每年平均市場(chǎng)滿足率都超過了100%，每年需要出口20%左右的磷肥來平衡國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，2012年國(guó)內(nèi)磷肥市場(chǎng)開始去產(chǎn)能，產(chǎn)量增速放緩，近兩年環(huán)保政策和供給側(cè)改革取得成效，國(guó)內(nèi)產(chǎn)量有所下降。

2018年，我國(guó)磷酸一銨出口量達(dá)到249萬噸，同比降低8.2%，2019年仍保持小幅下滑。2019年磷酸二銨出口量為648萬噸，出口比例占到46%，較2017年明顯上升。

2019年實(shí)行零關(guān)稅出口政策，但國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)激烈，近期磷銨出口走弱。2014年以來，為了改善國(guó)內(nèi)磷肥供大于求的局面，盡快消化高庫(kù)存，國(guó)務(wù)院不斷出臺(tái)關(guān)稅優(yōu)惠政策，2017年國(guó)務(wù)院頒發(fā)《2017年關(guān)稅調(diào)整方案》，規(guī)定自2017年開始取消對(duì)磷肥的出口關(guān)稅，2019年對(duì)所有化肥均取消關(guān)稅。今年國(guó)際磷銨價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)激烈，國(guó)內(nèi)出口仍顯得疲軟。2019年10月份的印度21萬噸磷酸二銨招標(biāo)未能達(dá)成任何交易，最低價(jià)430美元/噸的到岸報(bào)價(jià)對(duì)印度過高，國(guó)內(nèi)生產(chǎn)商在國(guó)內(nèi)沒有銷售壓力，對(duì)低于420美元/噸的離岸價(jià)沒有興趣，總體看來2019年DAP和MAP出口都相疲軟。

隨著農(nóng)業(yè)增產(chǎn)的目標(biāo)，世界范圍內(nèi)磷肥也是向著高濃度和高肥效方面發(fā)展。高濃度肥一般指的是P2O5含量超過20%的磷肥，我國(guó)主要的高濃度肥主要是磷酸一銨（MAP）和磷酸二銨（DAP），占比超過80%，除此之外還有重過磷酸鈣。肥料高濃度化也成為了趨勢(shì)，2010年我國(guó)高濃度肥占比為80%，到2018年占比已經(jīng)增長(zhǎng)至94.9%。

一、需求端

《2020-2026年中國(guó)磷肥行業(yè)產(chǎn)業(yè)運(yùn)營(yíng)現(xiàn)狀及發(fā)展前景分析報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示：2010-2018年世界磷肥需求量從6150萬噸增長(zhǎng)至6980萬噸，年均增速達(dá)到1.7%，2019年世界磷肥需求將達(dá)到7220萬噸，同比增速將達(dá)到3.29%。2002年世界每畝化肥用量?jī)H為107.6千克，到2016年每畝用量上升至141千克，年均增速達(dá)到2.4%，并呈現(xiàn)不斷增長(zhǎng)趨勢(shì)。與此同時(shí)，世界人口密度穩(wěn)步增長(zhǎng)，從1961年的24人/平方公里上升至2018年的60人/平方公里，糧食需求伴隨著人口增長(zhǎng)液穩(wěn)步提升，但是近10年農(nóng)業(yè)用地面積并未出現(xiàn)明顯增長(zhǎng)，再一次驗(yàn)證了單位面積土地用肥量的增加，肥料作為農(nóng)作物增產(chǎn)的主要手段，必將隨著人口的增長(zhǎng)而穩(wěn)步提升。

施肥不僅能提高土壤肥力，而且也是提高作物單位面積產(chǎn)量的重要措施，化肥也是農(nóng)業(yè)生產(chǎn)最基礎(chǔ)而且是最重要的物資投入?；试趯?duì)農(nóng)作物增產(chǎn)的總份額中約占40%～60%。從農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格，特別是糧食價(jià)格的變化情況來看，國(guó)內(nèi)每畝化肥用量的變化與糧食價(jià)格是同向的，也就是說明在農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格更好的時(shí)候，農(nóng)民意愿用更多的肥，即復(fù)合肥的需求量與糧價(jià)正相關(guān)。

國(guó)內(nèi)的主要糧食作物分別是玉米、小麥、稻谷。其中玉米的種植面積約3500萬公頃，位居三大作物之首，對(duì)應(yīng)的復(fù)合肥施用量也更大，同時(shí)也是遠(yuǎn)大于稻谷、小麥等復(fù)合肥的需求，因此相較于其他作物，在其他品種沒有發(fā)生大的波動(dòng)時(shí)，玉米和蔬菜的需肥情況將對(duì)復(fù)合肥的整體需求造成較大影響。

復(fù)合肥養(yǎng)分全面、含量高。每粒復(fù)合肥中養(yǎng)分分布均勻，不僅為作物提供必須的養(yǎng)分，還充分發(fā)揮營(yíng)養(yǎng)元素之間的相互促進(jìn)作用，而養(yǎng)分釋放均衡，肥效平穩(wěn)，因此通常具有良好的肥效。單質(zhì)肥料一般都含大量副成分，如硫酸銨只含20%的氮素，而大量的硫酸根除土壤中缺硫外，施入土壤中是浪費(fèi)。推廣復(fù)合肥也能較好的解決國(guó)內(nèi)施肥不均衡的問題，也是提升施肥效率的有效途徑。

目前我國(guó)化肥的復(fù)合化率已經(jīng)有了長(zhǎng)足的進(jìn)步，但是仍以傳統(tǒng)的單質(zhì)肥為主，復(fù)合化率提升的空間還較大。1980年我國(guó)化肥復(fù)合化率僅為2.1%，2000年提高至22.1%，2017年進(jìn)一步提高到38%，有了長(zhǎng)足的進(jìn)步，但是世界平均復(fù)合化率50%、發(fā)達(dá)國(guó)家復(fù)合化率70~80%相比，我國(guó)的復(fù)合化率仍存在較大的提升空間。復(fù)合化率的進(jìn)一步提升，有望帶動(dòng)我國(guó)復(fù)合肥需求的以超出化肥行業(yè)整體需求的速度發(fā)展。

當(dāng)前我國(guó)果樹、花卉、蔬菜等經(jīng)濟(jì)作物比重不斷提升，城鎮(zhèn)化進(jìn)程加快，人工成本上升，耕地集中化和種植面積規(guī)模化都對(duì)肥料提出更高的要求。我國(guó)新型肥料也剛剛起步，比如當(dāng)前硝基肥在氮肥中使用比例只有10%左右，而歐美發(fā)達(dá)國(guó)家已經(jīng)達(dá)到了20%。未來以緩控釋肥、硝基復(fù)合肥、水溶性肥料、微生物肥料以及套餐肥等為代表的高效、環(huán)保新型肥料產(chǎn)品將獲得迅速發(fā)展，是復(fù)合肥產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整升級(jí)的方向。

二、供給端

世界范圍內(nèi)磷肥生產(chǎn)資源依賴性逐漸凸顯，產(chǎn)能集中趨勢(shì)明顯。世界范圍內(nèi)，磷肥的生產(chǎn)相對(duì)較為集中，主要集中與磷礦資源較為豐富或者需求較為旺盛的國(guó)家或地區(qū)，中國(guó)是國(guó)際磷肥市場(chǎng)的最大供應(yīng)者，國(guó)內(nèi)主要企業(yè)有云天化、開磷、甕福和宜化。

世界上主要的磷肥生產(chǎn)商主要有Mosaic（美國(guó)）、Nutrien（加拿大）、OCP（摩洛哥）、Maaden（沙特）、PhosAgro（俄羅斯）、GCT（突尼斯）。磷肥生產(chǎn)使用的主要為磷酸一銨和磷酸二銨，磷酸一銨生產(chǎn)主要集中在中國(guó)、美國(guó)和俄羅斯三個(gè)國(guó)家，綜合占比達(dá)到83%，磷酸二銨的產(chǎn)能66%集中在中國(guó)、印度和美國(guó)這樣的需求大國(guó)，另一部分集中在摩洛哥這樣的資源大國(guó)。

2010年開始，全球磷肥產(chǎn)能從3470萬噸提升到2017年的4405萬噸，主要擴(kuò)產(chǎn)期為2010-2013年，產(chǎn)能年均增長(zhǎng)達(dá)到250萬噸以上，2015年后產(chǎn)能增長(zhǎng)明顯放緩，需求增長(zhǎng)逐漸消化產(chǎn)能擴(kuò)展。其中磷酸一銨世界新增產(chǎn)能從2010年約200萬噸逐年遞減至約35萬噸的水平，2017年和2018年新增產(chǎn)能都有所回升，達(dá)到約50萬噸的水平。因此，全球磷肥產(chǎn)能已經(jīng)開啟新一輪的擴(kuò)產(chǎn)周期。

2018年以來受到海外磷肥巨頭美盛部分產(chǎn)能關(guān)閉的影響，新增磷肥產(chǎn)能較少。我國(guó)磷肥產(chǎn)能過剩明顯，推動(dòng)供給側(cè)改革。過去我國(guó)磷肥處于粗獷式開采，大量磷礦開采造成了磷礦產(chǎn)能嚴(yán)重過剩，磷肥供給消費(fèi)差額保持穩(wěn)定，2014-2018年，磷酸一銨產(chǎn)量消費(fèi)差保持在250萬噸左右，加上庫(kù)存的影響，平均年過剩產(chǎn)能達(dá)到400萬噸左右。

供給側(cè)改革效果凸顯，磷肥產(chǎn)量明顯下降。2015年、2016年、2017年和2018年磷酸一銨產(chǎn)量同比變化率分別為10.0%、4.8%、-0.8%、-26.3%，2018年產(chǎn)量降低明顯，2019年截至8月份，產(chǎn)量降幅更是達(dá)到44%。磷酸一銨基本無新增產(chǎn)能。

2010年以來，我國(guó)關(guān)閉整合年產(chǎn)不足15萬噸的小規(guī)模磷肥企業(yè)，加強(qiáng)企業(yè)的統(tǒng)一布局，出臺(tái)磷礦行業(yè)的“三率”指標(biāo)規(guī)定，淘汰行業(yè)落后產(chǎn)能，實(shí)現(xiàn)行業(yè)高品質(zhì)集中發(fā)展，對(duì)行業(yè)進(jìn)行整改。我國(guó)年產(chǎn)超過50萬噸的大中型磷礦數(shù)量由2009年的18%上升到2015年的43%，磷肥產(chǎn)能也集中到“云貴川鄂”四省。截止2019年6月磷酸一銨前十企業(yè)的產(chǎn)業(yè)集中度達(dá)到了37.5%，隨著落后產(chǎn)能企業(yè)的清出，磷肥行業(yè)格局區(qū)域集中，具有礦產(chǎn)資源的龍頭企業(yè)也會(huì)趨于集中。

磷肥生產(chǎn)多采用濕法磷酸生產(chǎn)，每生產(chǎn)1噸濕法磷酸將產(chǎn)生4.5噸磷石膏渣，磷石膏的主要成分為硫酸鈣，并含有磷、氟化物和部分重金屬。這些污染物難以直接處理，并且處理成本都較高，在企業(yè)生產(chǎn)中多以直接堆積為主，堆積的磷石膏會(huì)飄落到空氣中或進(jìn)入河流中，對(duì)環(huán)境造成了嚴(yán)