我國供應(yīng)鏈金融現(xiàn)狀發(fā)展前景分析

我國供應(yīng)鏈金融現(xiàn)狀發(fā)展前景分析我國供應(yīng)鏈金融現(xiàn)狀發(fā)展前景分析一、我國供應(yīng)鏈金融的產(chǎn)生及發(fā)展現(xiàn)狀（一）供應(yīng)鏈金融概述供應(yīng)鏈金融是指對供應(yīng)鏈內(nèi)部的交易結(jié)構(gòu)進行分析的基礎(chǔ)上，運用自償性貿(mào)易融資的信貸模型，并引入核心企業(yè)、物流監(jiān)管公司、資金流導引工具等的風險控制變量，對供應(yīng)鏈的不同節(jié)點提供封閉的授信支持及其他結(jié)算、理財?shù)染C合金融服務(wù);是物流業(yè)與金融業(yè)各自行業(yè)的業(yè)務(wù)發(fā)展的需要而相互結(jié)合并融合的一種創(chuàng)新的更好把商品流和資金流趨于同步的一種市場經(jīng)濟服務(wù)產(chǎn)品。供應(yīng)鏈金融從整個供應(yīng)鏈的每一個環(huán)節(jié)出發(fā)，銀行等專門的金融企業(yè)利用各種金融工具，引進第三方監(jiān)管公司參與監(jiān)管，把物流、商流、資金流、信息流鏈條進行有效地銜接與整合，組織和調(diào)節(jié)供應(yīng)鏈運作過程中貨幣資金流動與實物商品流通趨向同步的運動，從而提高資金運行效率的一系列經(jīng)營活動，并加速與之對應(yīng)的商品流通速度，從而加速整個社會供應(yīng)鏈的循環(huán)運轉(zhuǎn)。（二）供應(yīng)鏈金融的發(fā)展現(xiàn)狀供應(yīng)鏈金融目前已經(jīng)成為國際性銀行流動資金二、我國供應(yīng)鏈金融的發(fā)展前景（一）與傳統(tǒng)的融資模式相比，供應(yīng)鏈金融雖然對國內(nèi)企業(yè)還相對陌生，但其特點卻異常鮮明。1、銀行可以擺脫對企業(yè)財務(wù)報表的過度依賴。在供應(yīng)鏈金融運作中，銀行不再單純看重企業(yè)的財務(wù)報表，也不再注重單獨評估單個企業(yè)的狀況，而是更加關(guān)注其交易對象和合作伙伴，關(guān)注其所處的產(chǎn)業(yè)鏈是否穩(wěn)固以及目標企業(yè)所在的市場地位和供應(yīng)鏈管理水平若供應(yīng)鏈體系完整，企業(yè)經(jīng)營穩(wěn)定，銀行便容易決定為其制定融資或其它服務(wù)安排。2、便于提高銀行的金融服務(wù)水平。在供應(yīng)鏈金融運作中，由于銀行可以靈活評估企業(yè)運作過程中的各個步驟，因而可以針對企業(yè)運作流程的各個環(huán)節(jié)的具體的金融服務(wù)需求提供服務(wù)方案，例如推出原材料融資、存貨融資、裝船前（后）融資、進出口保理和信用保證等多種產(chǎn)品和服務(wù)，使得企業(yè)不僅獲得融資，還能夠在包括買方風險承擔、單筆發(fā)票管理、賬款催收等方面獲得便利。3、更加鞏固銀企合作。在供應(yīng)鏈金融運作中，銀行由單純的資金提供者變?yōu)槿媪私馄髽I(yè)、為企業(yè)提供全方位金融服務(wù)的合作方，銀行可以利用自身的信息優(yōu)勢和風險控制手段，幫助企業(yè)改善經(jīng)營并鞏固供應(yīng)鏈建設(shè)，在降低企業(yè)經(jīng)營風險的同時，減少銀行信貸風險，并由此更加鞏固銀企合作關(guān)系。4、有利于解決中小企業(yè)融資困境。在供應(yīng)鏈金融運作中，供應(yīng)鏈融資模式通過“巧用核心企業(yè)信用，盤活企業(yè)存貨，用活應(yīng)收賬款”等三大路徑，化解了中小企業(yè)“信用弱、周轉(zhuǎn)資金缺乏、應(yīng)收賬款回收慢、貸款擔保難”四大融資障礙，從而有助于解決中小企業(yè)融資困境。（二）供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的開展，使物流、資金流和信息流得以統(tǒng)一管理與協(xié)調(diào)，因而具有強大的經(jīng)營優(yōu)勢：1、資金運行呈現(xiàn)出相對的安全性和拓展性。銀行通過對企業(yè)物流的全程監(jiān)控，將信息流和資金流有效集合，將核心企業(yè)和上下游企業(yè)聯(lián)系在一起，通過對企業(yè)供應(yīng)鏈融資的控制，將單一目標企業(yè)轉(zhuǎn)成行業(yè)上下游緊密關(guān)聯(lián)的企業(yè)聯(lián)合體，可以有效降低信貸風險，保證資金的安全性。同時，對于銀行而言，供應(yīng)鏈整體信用要比產(chǎn)業(yè)鏈上單個企業(yè)信用強，銀行提供的利率與貸款金額可以隨著供應(yīng)鏈主體變化而動態(tài)管理，并隨時調(diào)整授信風險，例如：在“拉動式”供應(yīng)鏈條件下，在有客戶需求并取得訂單階段，因生產(chǎn)過程不確定性較大，可將利率上浮并控制貸款總額，但隨著采購原材料、生產(chǎn)過程的實質(zhì)性進行，授信風險隨之降低，可適當下浮利率，增加貸款總額。而且由于供應(yīng)鏈管理與金融的結(jié)合，衍生許多跨行業(yè)的服務(wù)產(chǎn)品，相應(yīng)的也就產(chǎn)生了許多對新金融工具的需求，如電子支付、國內(nèi)信用證、倉單質(zhì)押等票據(jù)單證業(yè)務(wù)，為銀行增加中間業(yè)務(wù)收入提供了更為寬廣的空間。對于供應(yīng)鏈上的企業(yè)而言，可以獲得銀行的綜合授信，在這個綜合授信額度之內(nèi)，中小企業(yè)可以方便使用銀行的信貸資金和其它服務(wù)產(chǎn)品，通過“信用杠桿”解決了商家的融資難題，資金流、信息流和物流的統(tǒng)一協(xié)調(diào)，利于實現(xiàn)銀行、供應(yīng)鏈上成員企業(yè)的共贏。2、資金運行具有可靠的使用價值和增殖價值。供應(yīng)鏈上價值增值的環(huán)節(jié)很多，但最高的價值回報主要來源于高附加值服務(wù)以及確定的終端產(chǎn)品。在供應(yīng)鏈產(chǎn)品形態(tài)不斷變化的同時，銀行“金融供應(yīng)鏈”通過為中小企業(yè)安排融資和服務(wù)，實際上全程參與了整個循環(huán)，同時也擴大了核心企業(yè)的生產(chǎn)和銷售。作為核心企業(yè)還可以壓縮自身融資，從供應(yīng)鏈整體增值的部分直接獲利，實現(xiàn)“低成本融資”甚至“零成本融資”。供應(yīng)鏈上的“融資”行動帶來了資金驅(qū)動能量，推動了供應(yīng)鏈上的產(chǎn)品流動，實現(xiàn)從低端產(chǎn)品向高端產(chǎn)品的轉(zhuǎn)換?？梢韵蛘麄€供應(yīng)鏈中的上下游產(chǎn)品要效益，提高產(chǎn)品的附加值和核心競爭力，在間接地為核心企業(yè)帶來更多利益的同時防止了資金的沉淀，提高了資金的運行效益。3、便于發(fā)現(xiàn)培養(yǎng)優(yōu)質(zhì)行業(yè)客戶群體。銀行開展“供應(yīng)鏈金融”業(yè)務(wù)，不僅為銀行開發(fā)了新的行業(yè)客戶群體，重要的是培育了數(shù)量眾多的優(yōu)質(zhì)客戶。過去，銀行實行大客戶戰(zhàn)略，重點服務(wù)大客戶，導致信貸授信過于集中，助推了貸款風險過度集中，還造成了現(xiàn)金流與資金價值不匹配的問題。通過提供“供應(yīng)鏈金融”服務(wù)，不僅分散了信貸投放，為中小企業(yè)提供了廣泛的金融服務(wù)，改變了過于依賴單一大客戶的局面，還可以發(fā)現(xiàn)一批成長過程中的優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)客戶群，從而能夠改變銀行對大客戶依存度過高的現(xiàn)狀，由于銀行面向的對象由單一企業(yè)變?yōu)楣?yīng)鏈整體，也將為銀行帶來更大的市場和利潤回報。而且銀行通過對中小企業(yè)物流、信息流的長期跟蹤監(jiān)測，能夠比較容易獲得企業(yè)真實的經(jīng)營資料，利于發(fā)現(xiàn)和培育真正的優(yōu)質(zhì)客戶群體。三、我國商業(yè)銀行繼續(xù)發(fā)展供應(yīng)鏈金融服務(wù)的建議（一）提高發(fā)展供應(yīng)鏈金融的意識政府有關(guān)部門應(yīng)當進一步提高發(fā)展供應(yīng)鏈金融的意識，充分認識它對行業(yè)發(fā)展的帶動作用，并采取一系列的措施支持其發(fā)展。積極構(gòu)建金融機構(gòu)和物流企業(yè)溝通、交往的平臺;設(shè)立政府專項基金為供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)提供擔保，促進供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的開展;在政府招商中重點引進國內(nèi)外知名物流企業(yè)和金融機構(gòu)，利用其先進經(jīng)驗和成熟模式帶動物流產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，對開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的物流企業(yè)和金融機構(gòu)進行政策傾斜，適度給予稅收優(yōu)惠或財政支持。（二）建立供應(yīng)鏈金融保障機制一要通過訂立各項契約保證供應(yīng)鏈內(nèi)企業(yè)之間相互信任，將企業(yè)間原有的關(guān)聯(lián)交易外化為契約交易，盡量避免摩擦;二要建立信息技術(shù)平臺，供應(yīng)鏈中的企業(yè)可依托互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，通過ERP系統(tǒng)平臺，利用EDI等信息處理技術(shù)，建立物料與資金數(shù)據(jù)高度共享的信息網(wǎng)絡(luò);三要對物流、信息流和資金流進行封閉運行。供應(yīng)鏈金融要選擇一個強有力的物流公司合作，它可為供應(yīng)鏈提供信息、倉儲和物流等服務(wù)，幫助銀行監(jiān)控物流和企業(yè)動產(chǎn)，達到銀行控制貨權(quán)的目的;四要企業(yè)的應(yīng)收款指定賬戶開在銀行，付款企業(yè)配合銀行將采購款匯入指定賬戶。（三）政府牽頭培育良好的信用管理體制和法制環(huán)境國際貿(mào)易中已經(jīng)建立比較成熟的信用保證體系，而國內(nèi)貿(mào)易使用最多的是票據(jù)結(jié)算，缺乏統(tǒng)一的、可流通的，并得到各方認可的擔保，各商業(yè)銀行之間也缺乏可實行的通開通兌模式，這是造成供應(yīng)鏈金融交易和操作風險的關(guān)鍵因素，因此，規(guī)避供應(yīng)鏈金融風險，建立和健全全國性的信用管理體制是關(guān)鍵。另外，《物權(quán)法》雖為商業(yè)銀行授信業(yè)務(wù)創(chuàng)造良好法律環(huán)境，但其也存在動產(chǎn)抵押的登記公示方法上規(guī)定稍顯籠統(tǒng)、動產(chǎn)登記部門多、公示性差等不完善的地方，給商業(yè)銀行帶來機遇的同時也帶來了一定的風險。因此，政府要進一步健全物權(quán)法登記的體系，并將陸續(xù)出臺配套的相關(guān)法律法規(guī)及部門規(guī)章;同時，做好風險管理的執(zhí)法工作，制定責任追究辦法，創(chuàng)造一個公正的法制環(huán)境。（四）加強供應(yīng)鏈金融的風險管理一要建立供應(yīng)鏈戰(zhàn)略風險管理機制。供應(yīng)鏈金融主辦銀行要時刻關(guān)注供應(yīng)鏈運作情況，掌握供應(yīng)鏈企業(yè)的內(nèi)部薄弱點，觀測外部環(huán)境的發(fā)展趨勢。同時要建立一整套預警評價指標體系，當其中一項以上的指標偏離正常水平并超過臨界值時必須發(fā)出預警信號，啟動應(yīng)急處理預案，確保目標供應(yīng)鏈良好有效的循環(huán);二要對核心企業(yè)的經(jīng)營情況進行跟蹤評價。對其業(yè)績、設(shè)備管理、人力資源開發(fā)、質(zhì)量控制、成本控制、技術(shù)開發(fā)等進行及時調(diào)查和科學評估，一旦發(fā)現(xiàn)問題，及時通知關(guān)聯(lián)企業(yè)進行預防和改進;三要實行供應(yīng)鏈關(guān)聯(lián)企業(yè)信用管理。銀行根據(jù)自身管理需要，建立信用模型和數(shù)據(jù)庫，對供應(yīng)鏈各方之間的相互關(guān)系設(shè)置信用值，還要通過供應(yīng)鏈核心企業(yè)的平臺，對與該核心企業(yè)發(fā)生的交易進行信用管理;四要堅持“自償性”原則。通過基于單證、發(fā)票或采用動產(chǎn)和應(yīng)收賬款質(zhì)押等方法靈活運用單筆授信、短期金融產(chǎn)品、封閉貸款等為客戶提供專項的自償性貿(mào)易融資服務(wù)，從而化解供應(yīng)鏈金融運營風險。（五）以核心企業(yè)為中心提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)政府部門應(yīng)在政策上給予支持，如通過土地的低成本使用、稅收的減免等政策扶持一些管理規(guī)范、發(fā)展預期好的'企業(yè)，使它們在較短的時間內(nèi)成長為行業(yè)內(nèi)的核心企業(yè)。在產(chǎn)品和服務(wù)方案設(shè)計中要從核心企業(yè)入手，借助核心企業(yè)向外輻射，貫穿整個供應(yīng)鏈上下游企業(yè)，如對上游的原料供貨商重點開拓應(yīng)收賬款質(zhì)押融資、保理等產(chǎn)品，對下游的經(jīng)銷商著重提供動產(chǎn)和倉單質(zhì)押等產(chǎn)品;經(jīng)過一輪輻射之后，再以這些供貨商或經(jīng)銷商“包圍”橫向的核心企業(yè)，并以這些核心企業(yè)為出發(fā)點，編織供應(yīng)鏈融資網(wǎng)絡(luò)，體現(xiàn)“橫到邊、豎到底”的縱深服務(wù)。（六）加強供應(yīng)鏈金融人才的培養(yǎng)供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)是一項知識面廣、操作復雜的業(yè)務(wù)，對從業(yè)人員要求較高，應(yīng)盡快培養(yǎng)一批熟悉國際金融、國際貿(mào)易、法律等知識的復合性人才。一方面，可以引進高水平高素質(zhì)的復合型專業(yè)人才;另一方面，抓好全員經(jīng)營理念的培訓、信貸政策制度的培訓，尤其是《物權(quán)法》和相關(guān)法律的培訓、財務(wù)風險評估培訓和貸款貸后管理知識的培訓等。通過針對性學習，盡快提高銀行業(yè)全員整體素質(zhì)尤其要盡快提高信貸人員的政策法律水平和業(yè)務(wù)操作技能，以適應(yīng)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)發(fā)展的要求。（七）加強供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新戰(zhàn)略一是技術(shù)創(chuàng)新。通過互聯(lián)網(wǎng)的技術(shù)創(chuàng)新，建立我國產(chǎn)、供、銷的完整供應(yīng)鏈信息系統(tǒng);將互聯(lián)網(wǎng)運用到基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)和服務(wù)產(chǎn)業(yè)，建立起不同行業(yè)產(chǎn)品的基礎(chǔ)供應(yīng)鏈信息管理平臺，為供應(yīng)鏈金融實現(xiàn)技術(shù)的整體管理創(chuàng)造條件。二是制度創(chuàng)新。實現(xiàn)對原有的銀行分業(yè)管理向混業(yè)管理的轉(zhuǎn)變，允許銀行把非核心的業(yè)務(wù)合理有序地外包給專業(yè)的供應(yīng)鏈第三方綜合物流金融中介公司，允許諸如第三方