《上市企業(yè)財(cái)務(wù)績(jī)效管理問(wèn)題研究開(kāi)題報(bào)告文獻(xiàn)綜述4300字》

一、畢業(yè)論文開(kāi)題報(bào)告書(shū)（一）本選題的理論、實(shí)際意義（1）理論意義借殼上市最早在上世紀(jì)30年代誕生于于美國(guó)，由于其成本較低且成功幾率較高的特征而迅速被人們接受，特別是在當(dāng)時(shí)經(jīng)濟(jì)衰退的時(shí)期，收入減少，市值削弱，很多企業(yè)紛紛選擇通過(guò)借殼實(shí)現(xiàn)上市目標(biāo)。但在我國(guó)，借殼上市的歷史卻并不長(zhǎng)，上世紀(jì)90年代才開(kāi)始出現(xiàn)，經(jīng)過(guò)短短30年不到的發(fā)展，成為了我國(guó)并購(gòu)重組的重要交易類型之借殼上市是一種特殊的上市企業(yè)的并購(gòu)重組行為，從一個(gè)多世紀(jì)前的西方經(jīng)濟(jì)史開(kāi)始，企業(yè)并購(gòu)重組便己逐漸成為越來(lái)越重要的研究?jī)?nèi)容，也是當(dāng)代中西方經(jīng)濟(jì)學(xué)、金融學(xué)等學(xué)科的重點(diǎn)研究領(lǐng)域之一。雖然我國(guó)并購(gòu)重組的歷程并不長(zhǎng)，尤其是借殼上市這一塊的研究，我國(guó)仍處于初步階段，對(duì)借殼上市的針對(duì)性的理論研究相對(duì)較少，許多關(guān)鍵問(wèn)題至今仍未完全解決，缺乏更加針對(duì)性、特殊性的研究，例如借殼上市后對(duì)企業(yè)績(jī)效的影響程度的研究還不夠全面具體;又例如借殼上市的動(dòng)因是否會(huì)因?yàn)樾袠I(yè)的不同而有產(chǎn)生巨大的差異。在證券市場(chǎng)上借殼上市是一個(gè)熱門前沿的話題，投資者和市場(chǎng)對(duì)其關(guān)注度很高，但在學(xué)術(shù)的研究角度來(lái)說(shuō)，對(duì)借殼上市還缺乏深入研究，對(duì)許多重要問(wèn)題還了解不足。本文選擇對(duì)借殼上市這一論題進(jìn)行研究，并且選擇了上海強(qiáng)生集團(tuán)股份有限公司進(jìn)行深入分析，雖然該分析具有相對(duì)的狹隘性和針對(duì)性，結(jié)論不夠全面，仍希望能為我國(guó)在借殼上市的研究上添磚加瓦，對(duì)借殼上市產(chǎn)生的一些問(wèn)題根據(jù)具體案例的分析給出一定的建議和看法，能夠?yàn)榻铓ど鲜械膶?shí)務(wù)發(fā)展有所幫助。上海強(qiáng)生集團(tuán)股份有限公司借殼上市的財(cái)務(wù)績(jī)效研究（2）現(xiàn)實(shí)意義隨著電子商務(wù)、國(guó)民消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)等的迅速發(fā)展，為我國(guó)醫(yī)藥業(yè)崛起提供了龐大的市場(chǎng)，醫(yī)藥行業(yè)進(jìn)入了紅海時(shí)代，具有巨大的發(fā)展?jié)摿?。然而近年?lái)，借殼上市使得一些原本難以上市，或不具備上市條件的企業(yè)不再止步于IPO。一般的中小企業(yè)要想通過(guò)首次公開(kāi)募股登陸資本市場(chǎng)是非常不容易的。通過(guò)借殼上市募集到的配套資金，醫(yī)藥企業(yè)不僅優(yōu)化企業(yè)的信息化建設(shè)，還提高了企業(yè)的服務(wù)質(zhì)量。本文通過(guò)介紹醫(yī)藥行業(yè)情況，概述醫(yī)藥企業(yè)借殼歷程，對(duì)其借殼上市的內(nèi)部因素和外部因素進(jìn)行深度剖析，總結(jié)醫(yī)藥企業(yè)借殼上市的主要?jiǎng)右?。通過(guò)分析和對(duì)比醫(yī)藥企業(yè)借殼上市前后的市場(chǎng)績(jī)效、財(cái)務(wù)績(jī)效、經(jīng)營(yíng)績(jī)效、社會(huì)績(jī)效，探究借殼上市對(duì)企業(yè)效率的影響程度，歸納總結(jié)醫(yī)藥企業(yè)借殼上市的相關(guān)經(jīng)驗(yàn)，提煉在本案例研究中所獲得的有價(jià)值的結(jié)論，希望能為日后計(jì)劃上市的醫(yī)藥業(yè)企業(yè)提供一定的參考，補(bǔ)充現(xiàn)有的對(duì)醫(yī)藥行業(yè)借殼上市研究中存在的不足，同時(shí)也能讓資本市場(chǎng)上的廣大投資者對(duì)我國(guó)醫(yī)藥行業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r及醫(yī)藥企業(yè)借殼上市的基本情況有一定了解。（二）文獻(xiàn)綜述（國(guó)內(nèi)外有關(guān)本選題的研究動(dòng)態(tài)和自己的見(jiàn)解，不少于1500字）：（1）企業(yè)借殼上市財(cái)務(wù)造假的動(dòng)因研究美國(guó)學(xué)者BolognaG.Jack、LindquistRobertJ.和WellsJosephT.（1993）G.JackBologna,RobetJ.Lindquist&JosephT.Wells,TheAccountant'sFraudandCommercialCrime[J].JoseptT.Wells,1993.20～31.首次提出了GONE理論,認(rèn)為財(cái)務(wù)造假行為是貪婪（Greed）、機(jī)會(huì)（Opportunity）、需要（Need）以及暴露（Exposure）這四個(gè)因素相互影響、相互作用的結(jié)果。肖景文（2016）肖景文.我國(guó)民營(yíng)企業(yè)借殼上市失敗案例研究[D].吉林：吉林財(cái)經(jīng)大學(xué)，2016.認(rèn)為借殼上市財(cái)務(wù)造假的造假主體為借殼方，且其造假動(dòng)機(jī)是股票增值。曹澤宇（2017）曹澤宇.九好集團(tuán)借殼上市財(cái)務(wù)舞弊問(wèn)題研究——基于事務(wù)所審計(jì)和行政監(jiān)管視角[D].浙江：浙江工商大學(xué),2017.通過(guò)對(duì)九好集團(tuán)借殼上市財(cái)務(wù)造假案的分析，認(rèn)為信息不對(duì)稱、管理層道德低下、對(duì)不當(dāng)利益的需求是其造假的主要?jiǎng)右?。?yán)雨桃（2018）嚴(yán)雨桃.G.JackBologna,RobetJ.Lindquist&JosephT.Wells,TheAccountant'sFraudandCommercialCrime[J].JoseptT.Wells,1993.20～31.肖景文.我國(guó)民營(yíng)企業(yè)借殼上市失敗案例研究[D].吉林：吉林財(cái)經(jīng)大學(xué)，2016.曹澤宇.九好集團(tuán)借殼上市財(cái)務(wù)舞弊問(wèn)題研究——基于事務(wù)所審計(jì)和行政監(jiān)管視角[D].浙江：浙江工商大學(xué),2017.嚴(yán)雨桃.農(nóng)業(yè)行業(yè)借殼上市的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)及應(yīng)對(duì)策略——基于康華農(nóng)業(yè)借殼步森服飾財(cái)務(wù)舞弊案例研究[J].財(cái)訊,2018(24):53.馮明超.九好集團(tuán)借殼上市財(cái)務(wù)舞弊案例研究[D].中國(guó)財(cái)政科學(xué)研究院，2018.經(jīng)過(guò)對(duì)借殼上市財(cái)務(wù)造假動(dòng)因相關(guān)文獻(xiàn)的梳理，我們可以發(fā)現(xiàn)，無(wú)論是國(guó)內(nèi)還是國(guó)外，造假動(dòng)因基本上都是圍繞著GONE理論展開(kāi)的或者是說(shuō)是GONE理論的延伸，借殼上市中財(cái)務(wù)造假的企業(yè)造假動(dòng)機(jī)主要可以分為公司內(nèi)部和外部?jī)蓚€(gè)方面，內(nèi)部動(dòng)機(jī)有造假主體道德低下、借殼企業(yè)上市融資的需求、提高股價(jià)、掩飾業(yè)績(jī)不佳、公司內(nèi)部制度不完善、治理結(jié)構(gòu)不健全等；來(lái)自企業(yè)外部的動(dòng)機(jī)主要是政府監(jiān)管力度不夠以及對(duì)相關(guān)責(zé)任主體的懲罰力度太低等。針對(duì)借殼上市中的財(cái)務(wù)造假，中國(guó)企業(yè)出于保留“殼資源”的動(dòng)機(jī)較為明顯，而在國(guó)外幾乎無(wú)此現(xiàn)象。（2）企業(yè)借殼上市財(cái)務(wù)造假的手段研究對(duì)于企業(yè)借殼上市財(cái)務(wù)造假的手段研究，國(guó)內(nèi)外學(xué)者的觀點(diǎn)趨同，都認(rèn)為財(cái)務(wù)造假的主要手段是虛增收入、虛構(gòu)資產(chǎn)、利用關(guān)聯(lián)方交易等。AijunYi和HuajiangDai（2012）AijunYi,HuajiangDai.EmpiricalAnalysisofFinancialFraudIdenti?cationinChineseListedCompanies[J].Proceedingsofthe2012InternationalConferenceonCybernetics,2012:475-480.認(rèn)為企業(yè)通過(guò)提前確認(rèn)收入虛增收入、虛減成本、偽造相關(guān)文件、違規(guī)披露關(guān)聯(lián)方信息和利用關(guān)聯(lián)交易五種方式來(lái)進(jìn)行財(cái)務(wù)造假。陳仕清（2018）陳仕清AijunYi,HuajiangDai.EmpiricalAnalysisofFinancialFraudIdenti?cationinChineseListedCompanies[J].Proceedingsofthe2012InternationalConferenceonCybernetics,2012:475-480.陳仕清.IPO財(cái)務(wù)舞弊常見(jiàn)手段及典型案例剖析[J].財(cái)會(huì)通訊,2018(6):99-102.王莉,李連波,席芳芳.九好集團(tuán)借殼上市舞弊案分析[J].商業(yè)會(huì)計(jì),2018(4):40-43.（3）企業(yè)借殼上市財(cái)務(wù)造假的治理研究Chen(2002)ChenJ,CummingD,HouW,etal.Executiveintegrity,auditopinion,andfraudinChineselistedfirms[J].EmergingMarketsReview,2013,15(2):72-91.認(rèn)為對(duì)于防范企業(yè)借殼上市財(cái)務(wù)造假來(lái)說(shuō)，最為重要的就是提高其財(cái)務(wù)信息質(zhì)量。史利王莉、李連波和席芳芳（2018）王莉,李連波,席芳芳.九好集團(tuán)借殼上市舞弊案分析[J].商業(yè)會(huì)計(jì),2018(4ChenJ,CummingD,HouW,etal.Executiveintegrity,auditopinion,andfraudinChineselistedfirms[J].EmergingMarketsReview,2013,15(2):72-91.王莉,李連波,席芳芳.九好集團(tuán)借殼上市舞弊案分析[J].商業(yè)會(huì)計(jì),2018(4):40-43.周凡舒.財(cái)務(wù)舞弊的治理和探究[J].中國(guó)管理信息化，2018(06)：61-63.國(guó)內(nèi)外在針對(duì)借殼上市財(cái)務(wù)造假的治理上，普遍認(rèn)為應(yīng)當(dāng)從公司內(nèi)部出發(fā)，完善內(nèi)部控制制度，健全治理結(jié)構(gòu)，充分發(fā)揮企業(yè)內(nèi)部審計(jì)機(jī)構(gòu)和獨(dú)立董事的作用。不同的地方在于，國(guó)內(nèi)絕大部分學(xué)者認(rèn)為除了企業(yè)內(nèi)部，還應(yīng)從企業(yè)外部加強(qiáng)對(duì)上市公司的監(jiān)管，同時(shí)加大對(duì)造假行為的懲處力度。此外，還有很多學(xué)者建議要加強(qiáng)合作，增大對(duì)跨境借殼上市財(cái)務(wù)造假的打擊力度。綜上：通過(guò)對(duì)國(guó)內(nèi)外關(guān)于借殼上市財(cái)務(wù)造假動(dòng)因、手段和治理三方面研究成果的梳理，我們可以發(fā)現(xiàn)，不論是國(guó)內(nèi)還是國(guó)外，都已經(jīng)形成了對(duì)于企業(yè)財(cái)務(wù)造假較為成熟的體系。國(guó)內(nèi)外學(xué)者普遍認(rèn)為應(yīng)當(dāng)從公司內(nèi)部出發(fā)，完善內(nèi)部控制制度，健全治理結(jié)構(gòu)，充分發(fā)揮企業(yè)內(nèi)部審計(jì)機(jī)構(gòu)和獨(dú)立董事的作用。同時(shí)針對(duì)中國(guó)獨(dú)特的經(jīng)濟(jì)環(huán)境，國(guó)內(nèi)絕大部分學(xué)者認(rèn)為還應(yīng)從企業(yè)外部加強(qiáng)對(duì)上市公司的監(jiān)管，同時(shí)加大對(duì)造假行為的懲處力度。此外，還有很多國(guó)內(nèi)外學(xué)者共同呼吁加強(qiáng)跨境合作減少借殼上市財(cái)務(wù)造假事件的發(fā)生。綜合國(guó)內(nèi)外情況來(lái)看，對(duì)于財(cái)務(wù)造假的理論研究比較全面，但是結(jié)合借殼上市和財(cái)務(wù)造假的研究非常少，眾所周知，借殼上市財(cái)務(wù)造假相關(guān)主體除了造假企業(yè)和監(jiān)管部門外，還有“殼公司”和獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)等中介機(jī)構(gòu)，其中某些主體合謀造假的情況在實(shí)務(wù)中并不少見(jiàn)，因此現(xiàn)有的研究成果缺少將財(cái)務(wù)造假理論與企業(yè)借殼上市相結(jié)合的完整的理論體系。同時(shí)，近年來(lái)借殼上市的企業(yè)越來(lái)越多，雖然政府幾乎每年都會(huì)修訂重大資產(chǎn)重組規(guī)范，但借殼上市財(cái)務(wù)造假事件仍然履罰不止，因此，通過(guò)本案的分析為防范企業(yè)借殼上市財(cái)務(wù)造假提出一些行之有效的建議顯得尤為重要。（三）研究目的、研究?jī)?nèi)容當(dāng)前，隨著國(guó)際金融市場(chǎng)的迅速發(fā)展，國(guó)際融資方式正在發(fā)生深刻的變化。借殼上市作為一種直接融資方式，在境外很常見(jiàn)。一些不符合IPO標(biāo)準(zhǔn)的中小企業(yè)直接上市將通過(guò)借殼上市進(jìn)入資本市場(chǎng)，利用資本市場(chǎng)資源，可以成長(zhǎng)為大公司，將股票升級(jí)到更高層次的資本市場(chǎng)。目前，海外資本市場(chǎng)，中國(guó)概念股整體性能優(yōu)于市場(chǎng)平均水平。中國(guó)概念股受到海外投資者的歡迎，這是很難融資的，尚未完全上市在同一國(guó)民待遇的中國(guó)很多企業(yè)非常重要。本文為案例研究，筆者僅從個(gè)案表現(xiàn)出來(lái)的一些問(wèn)題進(jìn)行了小范圍的延伸，未對(duì)所有在借殼上市過(guò)程中財(cái)務(wù)造假進(jìn)行分析，對(duì)問(wèn)題的研究不夠全面，且企業(yè)財(cái)務(wù)造假手段也隨著監(jiān)管的日趨嚴(yán)格變得越來(lái)越隱蔽。筆者也因?yàn)樽陨韺I(yè)知識(shí)儲(chǔ)備不足以及某些資料的搜索限制，在分析問(wèn)題以及解決問(wèn)題上都欠缺一定的全面性、系統(tǒng)性。（四）研究方法、技術(shù)路線及可行性分析本文采取文獻(xiàn)分析與案例研究相結(jié)合的方法來(lái)對(duì)借殼上市財(cái)務(wù)造假問(wèn)題進(jìn)行研究。（1）文獻(xiàn)分析法。本文主要通過(guò)中國(guó)知網(wǎng)、萬(wàn)方數(shù)據(jù)庫(kù)等網(wǎng)站來(lái)收集、歸納大量國(guó)內(nèi)外借殼上市財(cái)務(wù)造假相關(guān)文獻(xiàn)，梳理借殼上市財(cái)務(wù)造假研究現(xiàn)狀，吸取相關(guān)研究成果，以此來(lái)作為本文的研究基礎(chǔ)。同時(shí)借鑒其他學(xué)者對(duì)借殼上市財(cái)務(wù)造假問(wèn)題的研究思路和研究方法并加以歸納和拓展，形成本文的研究思路欲方法，增加本文的全面性和科學(xué)性。（2）案例研究法。本文選擇上海強(qiáng)生集團(tuán)股份有限公司對(duì)我國(guó)企業(yè)企業(yè)上市中財(cái)務(wù)造假問(wèn)題進(jìn)行分析。通過(guò)對(duì)相關(guān)監(jiān)管政策、歡瑞世紀(jì)公告及其財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的搜集與整理，對(duì)借殼上市財(cái)務(wù)造假現(xiàn)狀、歡瑞世紀(jì)造假手段等進(jìn)行分析。（五）進(jìn)度安排和采取的主要措施2020年11月27日0時(shí)--12月7日23時(shí)：申請(qǐng)選題2020年12月25日0時(shí)--2021年1月4日23時(shí)：學(xué)生提交個(gè)人工作經(jīng)歷表，供老師了解2021年1月4日0時(shí)--1月20日23時(shí)：撰寫開(kāi)題報(bào)告2021年1月23日0時(shí)--2月23日23時(shí)：完成論文終稿并在平臺(tái)提交稿件2021年1月24日0時(shí)--2月26日23時(shí)：指導(dǎo)教師批閱論文終稿，在平臺(tái)給出論文終稿稿評(píng)語(yǔ)2021年4月中旬（具體時(shí)間屆時(shí)通知）：答辯前，學(xué)院審核學(xué)生答辯資格，公布答辯學(xué)生名單，安排答辯（六）主要參考文獻(xiàn)（不少于10篇）[1]G.JackBologna,RobetJ.Lindquist&JosephT.Wells,TheAccountant'sFraudandCommercialCrime[J].JoseptT.Wells,1993.20～31.[2]AijunYi,HuajiangDai.EmpiricalAnalysisofFinancialFraudIdenti?cationinChineseListedCompanies[J].Proceedingsofthe2012InternationalConferenceonCybernetics,2012:475-480.[3]ChenJ,CummingD,HouW,etal.Executiveintegrity,auditopinion,andfraudinChineselistedfirms[J].EmergingMarketsReview,2013,15(2):72-91.[4]ChenJ,CummingD,HouW,etal.Executiveintegrity,auditopinion,andfraudinChineselistedfirms[J].EmergingMarketsReview,2013,15(2):72-91.[5]肖景文.我國(guó)民營(yíng)企業(yè)借殼上市失敗案例研究[D].吉林：吉林財(cái)經(jīng)大學(xué)，2016.[6]曹澤宇.九好集團(tuán)借殼上市財(cái)務(wù)舞弊問(wèn)題研究——基于事務(wù)所審計(jì)和行政監(jiān)管視角[D].浙江：浙江工商大學(xué),2017.[7]嚴(yán)雨桃.農(nóng)業(yè)行業(yè)借殼