內(nèi)部治理機(jī)制培訓(xùn)課件

第三章內(nèi)部治理機(jī)制宮玉松第三章內(nèi)部治理機(jī)制宮玉松1第一節(jié)內(nèi)部治理機(jī)制和外部治理機(jī)制公司治理機(jī)制分為內(nèi)部機(jī)制和外部機(jī)制。一個(gè)良好的公司治理結(jié)構(gòu)依賴于內(nèi)部機(jī)制與外部機(jī)制的有機(jī)結(jié)合。內(nèi)部機(jī)制包括：股東大會(huì)、董事會(huì)、管理層激勵(lì)機(jī)制、股權(quán)結(jié)構(gòu)、大股東治理、信息披露和透明度等。外部機(jī)制包括：公司控制權(quán)市場（接管市場）、產(chǎn)品市場的競爭、經(jīng)理人市場、法律制度、獨(dú)立審計(jì)制度、社會(huì)監(jiān)督等。第一節(jié)內(nèi)部治理機(jī)制和外部治理機(jī)制公司治理機(jī)制分為內(nèi)部機(jī)制和外2第二節(jié)股東大會(huì)一。股東大會(huì)的類型和職能對于公司法或公司章程所賦予股東的權(quán)利，股東主要通過參與股東大會(huì)來行使。股東大會(huì)的基本特征：一是公司內(nèi)部的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)；二是公司的非常設(shè)機(jī)構(gòu)。股東大會(huì)只是公司的最高決策機(jī)構(gòu)而不是日常業(yè)務(wù)執(zhí)行機(jī)關(guān)或代表機(jī)關(guān)。第二節(jié)股東大會(huì)一。股東大會(huì)的類型和職能3股東大會(huì)可分為股東年會(huì)和臨時(shí)股東大會(huì)兩種。股東年會(huì)每年召開一次，并且應(yīng)當(dāng)在每一個(gè)會(huì)計(jì)年度結(jié)束后的6個(gè)月內(nèi)召開股東年會(huì)。股東大會(huì)可分為股東年會(huì)和臨時(shí)股東大會(huì)兩種。4股東大會(huì)主要行使下列職權(quán)：（一）決定公司的經(jīng)營方針和重大投資計(jì)劃；（二）選舉和更換董事、監(jiān)事，決定他們的報(bào)酬事項(xiàng)；（三）審議批準(zhǔn)董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)的工作報(bào)告；（四）審議批準(zhǔn)公司的年度財(cái)務(wù)預(yù)算方案、決算方案；股東大會(huì)主要行使下列職權(quán)：5（五）審議批準(zhǔn)公司的利潤分配方案和彌補(bǔ)虧損方案；（六）對公司增加或者減少注冊資本作出決議；（七）對公司合并、分立、解散、清算或者變更公司形式作出決議；（八）對發(fā)行公司債券或其他有價(jià)證券及上市的方案作出決議；（五）審議批準(zhǔn)公司的利潤分配方案和彌補(bǔ)虧損方案；6（九）對回購公司股票作出決議；（十）修訂公司章程；（十一）對公司聘用、解聘會(huì)計(jì)師事務(wù)所作出決議；（十二）審議批準(zhǔn)或授權(quán)董事會(huì)批準(zhǔn)公司設(shè)立法人機(jī)構(gòu)、重大收購兼并、重大投資、重大資產(chǎn)處置和重大對外擔(dān)保等事項(xiàng)；（十三）審議批準(zhǔn)變更募集資金用途事項(xiàng)；（十四）審議股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃；等。（九）對回購公司股票作出決議；7有下列情形之一的，公司應(yīng)在事實(shí)發(fā)生之日起2個(gè)月內(nèi)召開臨時(shí)股東大會(huì)：（一）董事人數(shù)少于董事會(huì)人數(shù)的三分之二或不足法定最低人數(shù)時(shí)；（二）公司未彌補(bǔ)的虧損達(dá)實(shí)收股本總額的三分之一時(shí)；（三）單獨(dú)或者合計(jì)持有公司10%以上有表決權(quán)股份的股東書面請求時(shí)；（四）董事會(huì)認(rèn)為必要時(shí)；（五）監(jiān)事會(huì)提議召開時(shí)；（六）法律、行政法規(guī)、規(guī)章和公司章程及本規(guī)則規(guī)定的其他情形。有下列情形之一的，公司應(yīng)在事實(shí)發(fā)生之日起2個(gè)月內(nèi)召開臨時(shí)股8股東可以親自出席股東大會(huì)并行使表決權(quán)，也可以委托他人代為出席和在授權(quán)范圍內(nèi)行使表決權(quán)。股東大會(huì)召開時(shí)，全體董事、監(jiān)事和董事會(huì)秘書應(yīng)當(dāng)出席會(huì)議，總經(jīng)理和其他高級(jí)管理人員應(yīng)當(dāng)列席會(huì)議。股東可以親自出席股東大會(huì)并行使表決權(quán)，也可以委托他人代為出席9二。股東大會(huì)的召集董事會(huì)是股東大會(huì)的法定召集人。獨(dú)立董事有權(quán)向董事會(huì)提議召開臨時(shí)股東大會(huì)。對獨(dú)立董事要求召開臨時(shí)股東大會(huì)的提議，董事會(huì)應(yīng)當(dāng)根據(jù)法律、行政法規(guī)和公司章程的規(guī)定，在收到提議后10日內(nèi)提出同意或不同意召開臨時(shí)股東大會(huì)的書面反饋意見。

二。股東大會(huì)的召集10監(jiān)事會(huì)有權(quán)向董事會(huì)提議召開臨時(shí)股東大會(huì)，并應(yīng)當(dāng)以書面形式向董事會(huì)提出。董事會(huì)應(yīng)當(dāng)根據(jù)法律、行政法規(guī)和公司章程的規(guī)定，在收到提案后10日內(nèi)提出同意或不同意召開臨時(shí)股東大會(huì)的書面反饋意見。監(jiān)事會(huì)有權(quán)向董事會(huì)提議召開臨時(shí)股東大會(huì)，并應(yīng)當(dāng)以書面形式向董11單獨(dú)或者合計(jì)持有公司10%以上股份的股東有權(quán)向董事會(huì)請求召開臨時(shí)股東大會(huì)，并應(yīng)當(dāng)以書面形式向董事會(huì)提出。董事會(huì)應(yīng)當(dāng)根據(jù)法律、行政法規(guī)和公司章程的規(guī)定，在收到請求后10日內(nèi)提出同意或不同意召開臨時(shí)股東大會(huì)的書面反饋意見。

單獨(dú)或者合計(jì)持有公司10%以上股份的股東有權(quán)向董事會(huì)請求召開12股東大會(huì)會(huì)議由董事會(huì)召集的，由董事長擔(dān)任大會(huì)主席并主持會(huì)議；董事長不能履行職務(wù)或者不履行其職務(wù)的，應(yīng)當(dāng)由副董事長召集會(huì)議并擔(dān)任大會(huì)主席；副董事長不能履行職務(wù)或者不履行其職務(wù)的，董事會(huì)可以指定一名董事代其召集會(huì)議并且擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議；未指定大會(huì)主席的，出席會(huì)議的股東可以選舉一人擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議；如果因任何理由，股東無法選舉主席，應(yīng)當(dāng)由出席會(huì)議的持有最多有表決權(quán)股份的股東（包括股東代理人）擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議。股東大會(huì)會(huì)議由董事會(huì)召集的，由董事長擔(dān)任大會(huì)主席并主持會(huì)議；13會(huì)議由監(jiān)事會(huì)自行召集的，由監(jiān)事長擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議，監(jiān)事長不能履行職務(wù)或者不履行其職務(wù)的，監(jiān)事會(huì)可以指定一名本行監(jiān)事代其召集會(huì)議并且擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議。股東自行召集的股東大會(huì)，由召集人推舉代表主持。會(huì)議由監(jiān)事會(huì)自行召集的，由監(jiān)事長擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議，監(jiān)事長14三。股東大會(huì)的議事程序、表決原則1。議事程序股東大會(huì)決議分為普通決議和特別決議。股東大會(huì)作出普通決議，應(yīng)當(dāng)由出席股東大會(huì)的股東（包括股東代理人）所持表決權(quán)的過半數(shù)通過。股東大會(huì)作出特別決議，應(yīng)當(dāng)由出席股東大會(huì)的股東（包括股東代理人）所持表決權(quán)的三分之二以上通過。三。股東大會(huì)的議事程序、表決原則15下列事項(xiàng)由股東大會(huì)的普通決議通過：（一）公司的經(jīng)營方針和重大投資計(jì)劃；（二）選舉和更換董事、由股東代表出任的監(jiān)事和外部監(jiān)事，決定有關(guān)董事、監(jiān)事的報(bào)酬事項(xiàng)；（三）董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的工作報(bào)告；（四）公司的年度財(cái)務(wù)預(yù)算方案、決算方案、資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表及其他財(cái)務(wù)報(bào)表；下列事項(xiàng)由股東大會(huì)的普通決議通過：16（五）審議批準(zhǔn)變更募集資金用途事項(xiàng)；（六）公司的利潤分配方案和彌補(bǔ)虧損方案；（七）聘用、解聘會(huì)計(jì)師事務(wù)所；（八）除法律、行政法規(guī)、規(guī)章及公司章程規(guī)定應(yīng)當(dāng)以特別決議通過以外的其他事項(xiàng)。（五）審議批準(zhǔn)變更募集資金用途事項(xiàng)；17下列事項(xiàng)由股東大會(huì)以特別決議通過：（一）公司增加或者減少注冊資本；（二）公司合并、分立、解散、清算或者變更公司形式；（三）發(fā)行公司債券或其他有價(jià)證券及上市的方案；（四）回購公司股票；下列事項(xiàng)由股東大會(huì)以特別決議通過：18（五）修訂公司章程；（六）審議批準(zhǔn)或授權(quán)董事會(huì)批準(zhǔn)本行設(shè)立法人機(jī)構(gòu)、重大收購兼并、重大投資、重大資產(chǎn)處置和重大對外擔(dān)保等事項(xiàng)；（七）審議股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃；（八）法律、行政法規(guī)、規(guī)章或公司章程規(guī)定的，以及股東大會(huì)以普通決議認(rèn)定會(huì)對公司產(chǎn)生重大影響的、需要以特別決議通過的其他事項(xiàng)。（五）修訂公司章程；19在股東年會(huì)上，董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)應(yīng)當(dāng)就其過去一年的工作向股東大會(huì)作出報(bào)告。股東與股東大會(huì)擬審議事項(xiàng)有關(guān)聯(lián)關(guān)系時(shí)，應(yīng)當(dāng)回避表決，其所持有表決權(quán)的股份不計(jì)入出席股東大會(huì)有表決權(quán)的股份總數(shù)。在股東年會(huì)上，董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)應(yīng)當(dāng)就其過去一年的工作向股東大會(huì)20股東大會(huì)應(yīng)形成書面決議。大會(huì)主席負(fù)責(zé)根據(jù)本行公司章程和會(huì)議表決結(jié)果宣布股東大會(huì)決議，并應(yīng)當(dāng)載入會(huì)議記錄。股東大會(huì)通過有關(guān)派現(xiàn)、送股或資本公積轉(zhuǎn)增股本提案的，公司應(yīng)當(dāng)在股東大會(huì)結(jié)束后2個(gè)月內(nèi)實(shí)施具體方案。股東大會(huì)應(yīng)形成書面決議。大會(huì)主席負(fù)責(zé)根據(jù)本行公司章程和會(huì)議表212。表決原則股東大會(huì)投票的基本原則是一股一票原則。一些國家的公司法還規(guī)定了例外情形：第一種情形是無投票權(quán)股份，包括優(yōu)先股、公司自有股份。第二種情形是限制性投票，即股東享有的投票權(quán)少于其持有的股份數(shù)，目的是防止大股東操縱。2。表決原則22從法律上說，股東大會(huì)在公司治理中起著十分重要的作用。最為公司的最高權(quán)力機(jī)關(guān)，公司的重大事項(xiàng)必須經(jīng)過它的批準(zhǔn)。公司控制權(quán)的變更無論是通過代理權(quán)競爭還是通過接管，最終都要經(jīng)過股東大會(huì)這一程序。但實(shí)際上，股東大會(huì)實(shí)際所發(fā)揮的作用與法律所賦予的職能相比，存在著很大的差距，以至于被稱為“橡皮圖章”或“公司圣誕樹上的裝飾品”。從法律上說，股東大會(huì)在公司治理中起著十分重要的作用。最為公司23在股權(quán)分散的公司，小股東普遍存在搭便車現(xiàn)象，幾乎沒有積極性參加股東大會(huì)。這種公司股東大會(huì)所決定的事項(xiàng)已基本上由管理層事先定好，只是在股東大會(huì)走一個(gè)形式。在股權(quán)集中的公司，股東大會(huì)所決定的事項(xiàng)則被大股東事先定好，也是在股東大會(huì)上走一個(gè)過場，這樣的股東大會(huì)因此被稱為大股東會(huì)。據(jù)日本對1562家公司股東會(huì)的調(diào)查，整個(gè)會(huì)上無一人提問的占7%。在股權(quán)分散的公司，小股東普遍存在搭便車現(xiàn)象，幾乎沒有積極性參24股東大會(huì)被大股東操縱——我國部分上市公司股權(quán)過于集中，控股股東很容易根據(jù)一股一票的原則合法地操縱股東大會(huì)，使股東大會(huì)從一個(gè)民主投票決策的機(jī)構(gòu)演變成控股股東多數(shù)票否決的場所和調(diào)控上市公司利益的工具，小股東的利益無法通過股東大會(huì)內(nèi)部用手投票的方式得以保護(hù)，因此中小股東參加股東大會(huì)的熱情不高，形成了“理性冷漠”。原本維護(hù)中小股東利益的股東大會(huì)演變成了大股東掏空上市公司和剝奪中小股東利益的工具。股東大會(huì)被大股東操縱——25當(dāng)然，董事會(huì)核心地位的確立，也并不意味著公司股東會(huì)對公司事務(wù)毫無發(fā)言權(quán)。公司股東完全可以通過否決權(quán)的行使，就公司董事的選任、解任等事項(xiàng)加以控制，從而保證自己能將自己信得過的人選任到董事會(huì)。并可以通過派生訴訟提起權(quán)的行使，對濫用職權(quán)的董事和公司高級(jí)職員提起訴訟，抑制他們的不適當(dāng)行為，追究他們的法律責(zé)任。國美電器陳黃之爭最終勝負(fù)還要看股東大會(huì)當(dāng)然，董事會(huì)核心地位的確立，也并不意味著公司股東會(huì)對公司事務(wù)26第三節(jié)董事會(huì)一。董事會(huì)是公司治理的核心在公司治理中，存在股東會(huì)、董事會(huì)和經(jīng)理層三者之間的制衡關(guān)系，董事會(huì)既是股東會(huì)的代理人，又是經(jīng)理層的委托人，同時(shí)擔(dān)負(fù)著所有者的委托、公司最高決策和監(jiān)督經(jīng)理人員三種責(zé)任，在公司治理中處于承上啟下的核心地位。董事會(huì)的治理運(yùn)作直接關(guān)系到公司利益和股東利益，是公司的最高控制系統(tǒng)，也被認(rèn)為是公司內(nèi)部最重要的監(jiān)督機(jī)構(gòu)。建立一個(gè)規(guī)范、獨(dú)立、結(jié)構(gòu)合理、富有效率的董事會(huì)是完善公司治理的重要內(nèi)容。第三節(jié)董事會(huì)一。董事會(huì)是公司治理的核心27董事會(huì)治理是整個(gè)公司治理的核心，如果公司的董事會(huì)治理出現(xiàn)問題，輕則影響公司運(yùn)作質(zhì)量，重則會(huì)使公司遭受滅頂之災(zāi)。安然事件表面上看主要責(zé)任是內(nèi)部審計(jì)委員會(huì)和外部審計(jì)機(jī)構(gòu)的失職，但從公司治理角度看，董事會(huì)的失職以及對經(jīng)理層的監(jiān)督不夠才是真正的原因。董事會(huì)治理是整個(gè)公司治理的核心，如果公司的董事會(huì)治理出現(xiàn)問題28二。董事會(huì)中心主義公司權(quán)力中心經(jīng)歷了股東大會(huì)中心主義、經(jīng)理中心主義和董事會(huì)中心主義的演變。股東大會(huì)中心主義是以“資本中心主義”為理論基礎(chǔ)，并以早期公司規(guī)模小、股東人數(shù)較少為背景的，此時(shí)董事會(huì)不擁有獨(dú)立于股東大會(huì)的權(quán)力，它必須完全按照公司章程授權(quán)和股東大會(huì)決議行事。二。董事會(huì)中心主義29隨著股市規(guī)模的擴(kuò)大和股權(quán)的分散化，公司管理高度專業(yè)化，公司控制權(quán)逐步集中到經(jīng)理層，經(jīng)理中心主義登上前臺(tái)。尤其美國模式下，高度集權(quán)的CEO的產(chǎn)生，以及CEO與董事長兩職合一的盛行，將經(jīng)理中心主義推向高峰。 隨著股市規(guī)模的擴(kuò)大和股權(quán)的分散化，公司管理高度專業(yè)化，公司控3020世紀(jì)90年代，繁榮的經(jīng)濟(jì)掩蓋了公司治理的問題，CEO權(quán)力越來越大，董事會(huì)則越來越像擺設(shè)。有些CEO將董事會(huì)視為其個(gè)人的附屬機(jī)構(gòu)，甚至稱董事會(huì)為”我的董事會(huì)“。安然公司董事會(huì)不僅對公司高管放任不管，還默許管理層作假帳。世界通信公司董事會(huì)批準(zhǔn)了艾伯斯從公司”借用“4億美元現(xiàn)金。在安然和世通丑聞爆發(fā)兩年后，紐約證券交易所的董事會(huì)居然還批準(zhǔn)了其CEO格拉索上億美元的年薪。美國公司制度中董事會(huì)的軟弱無力及帶來的嚴(yán)重后果已暴露無疑。20世紀(jì)90年代，繁榮的經(jīng)濟(jì)掩蓋了公司治理的問題，CEO權(quán)力31正是在這種背景下，公司權(quán)力中心開始出現(xiàn)由經(jīng)理層轉(zhuǎn)向董事會(huì)的改革傾向，在股東積極主義的推動(dòng)下，全球范圍內(nèi)興起了建立強(qiáng)力董事會(huì)的改革浪潮。2008年的金融危機(jī)，進(jìn)一步凸顯了董事會(huì)的重要性。正是在這種背景下，公司權(quán)力中心開始出現(xiàn)由經(jīng)理層轉(zhuǎn)向董事會(huì)的改32二。董事及其分類1。董事的定義董事是股東的受托人，由股東大會(huì)選舉產(chǎn)生，對內(nèi)管理公司事務(wù)，參與重大決策，對外代表公司進(jìn)行業(yè)務(wù)活動(dòng)。（1）董事由股東選舉產(chǎn)生。（2）董事可以由自然人擔(dān)任，也可以由法人擔(dān)任。（3)董事的擔(dān)任不以出資為條件。二。董事及其分類332。董事的分類（1）執(zhí)行董事、非執(zhí)行董事與內(nèi)部董事、外部董事在北美一些國家所稱的內(nèi)部董事，是指那些同時(shí)也是公司職員的董事；外部董事則指那些不屬于公司職員的董事。而在英國及英聯(lián)邦國家所稱的執(zhí)行董事是指同時(shí)兼任公司高級(jí)管理人員的董事，他們既參與董事會(huì)的決策，同時(shí)也在其管理崗位上執(zhí)行董事會(huì)的決策。顯然，執(zhí)行董事都是內(nèi)部董事。2。董事的分類34非執(zhí)行董事是指公司從外部聘請的在戰(zhàn)略管理、金融、投資、財(cái)務(wù)、法律、公共關(guān)系等方面具有專長的知名人士，他們通常是某一方面的專家、學(xué)者或其他公司的總裁、董事長，只參與董事會(huì)決策。非執(zhí)行董事明顯包括了外部董事。非執(zhí)行董事是指公司從外部聘請的在戰(zhàn)略管理、金融、投資、財(cái)務(wù)35(2)獨(dú)立董事獨(dú)立董事是真正具有獨(dú)立性的董事，他們屬于非執(zhí)行董事或外部董事，但還需要與公司之間沒有利益關(guān)系，不受制于任何人，能獨(dú)立進(jìn)行判斷。全美公司董事聯(lián)合會(huì)認(rèn)為獨(dú)立董事需具備以下獨(dú)立性：(2)獨(dú)立董事36(1)從未是該公司或其他任何一家子公司的雇員。（2）并非公司任何雇員的親戚。(3)不向公司提供任何服務(wù)。（4)未受雇于向該公司提供主要服務(wù)的任何企業(yè)。（5）除董事勞務(wù)費(fèi)以外，不從公司獲取任何報(bào)酬。(1)從未是該公司或其他任何一家子公司的雇員。37由于獨(dú)立董事既獨(dú)立于經(jīng)理層，又獨(dú)立于大股東，在董事會(huì)活動(dòng)中可以擺脫這兩個(gè)利益集團(tuán)的控制，從客觀、公正和有利于公司整體利益的立場出發(fā)作出判斷和決策，對于監(jiān)督管理層，保護(hù)全體股東特別是中小股東的合法權(quán)利有十分重要的作用。另外，獨(dú)立董事是某一方面的專家，對于提高董事會(huì)決策的科學(xué)性也有意義。由于獨(dú)立董事既獨(dú)立于經(jīng)理層，又獨(dú)立于大股東，在董事會(huì)活動(dòng)中可383。董事的義務(wù)董事作為公司財(cái)產(chǎn)的受托人對公司負(fù)有勤勉義務(wù)和忠實(shí)義務(wù)。勤勉義務(wù)—是指董事有義務(wù)對公司事務(wù)付出適當(dāng)?shù)臅r(shí)間和精力，關(guān)注公司的經(jīng)營，并按照股東和公司的最佳利益謹(jǐn)慎行事。誠信義務(wù)—要求董事在決策時(shí)必須誠實(shí)善意且合理地相信其行為符合公司（而非其個(gè)人)的最佳利益。3。董事的義務(wù)39我國《上市公司章程指引》第九十八條，董事應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和本章程，對公司負(fù)有下列勤勉義務(wù)：（一）應(yīng)謹(jǐn)慎、認(rèn)真、勤勉地行使公司賦予的權(quán)利，以保證公司的商業(yè)行為符合國家法律、行政法規(guī)以及國家各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)政策的要求，商業(yè)活動(dòng)不超過營業(yè)執(zhí)照規(guī)定的業(yè)務(wù)范圍；（二）應(yīng)公平對待所有股東；（三）及時(shí)了解公司業(yè)務(wù)經(jīng)營管理狀況；我國《上市公司章程指引》第九十八條，董事應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法40（四）應(yīng)當(dāng)對公司定期報(bào)告簽署書面確認(rèn)意見。保證公司所披露的信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整；（五）應(yīng)當(dāng)如實(shí)向監(jiān)事會(huì)提供有關(guān)情況和資料，不得妨礙監(jiān)事會(huì)或者監(jiān)事行使職權(quán)；（六）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章及本章程規(guī)定的其他勤勉義務(wù)。（四）應(yīng)當(dāng)對公司定期報(bào)告簽署書面確認(rèn)意見。保證公司所披露的信41董事的忠實(shí)義務(wù)主要體現(xiàn)在以下幾方面：（1）禁止自我交易。自我交易是代表公司利益的董事利用其職權(quán)之便，與跟其有利益關(guān)系的個(gè)人或其他公司進(jìn)行交易。（2）競業(yè)禁止。指董事不得將自己置于其職責(zé)和個(gè)人利益相沖突的地位從事?lián)p害本公司利益的活動(dòng)，即不得為自己或第三人經(jīng)營與公司所經(jīng)營的業(yè)務(wù)相同的事業(yè)。（3）不得篡奪公司機(jī)會(huì)。篡奪公司機(jī)會(huì)是指公司董事或高管把屬于公司的商業(yè)機(jī)會(huì)轉(zhuǎn)歸自己利用而從中獲利。董事的忠實(shí)義務(wù)主要體現(xiàn)在以下幾方面：42我國《上市公司章程指引》第九十七條董事應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和本章程，對公司負(fù)有下列忠實(shí)義務(wù)：（一）不得利用職權(quán)收受賄賂或者其他非法收入，不得侵占公司的財(cái)產(chǎn)；（二）不得挪用公司資金；（三）不得將公司資產(chǎn)或者資金以其個(gè)人名義或者其他個(gè)人名義開立賬戶存儲(chǔ)；（四）不得違反本章程的規(guī)定，未經(jīng)股東大會(huì)或董事會(huì)同意，將公司資金借貸給他人或者以公司財(cái)產(chǎn)為他人提供擔(dān)保；我國《上市公司章程指引》第九十七條董事應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)43（五）不得違反本章程的規(guī)定或未經(jīng)股東大會(huì)同意，與本公司訂立合同或者進(jìn)行交易；（六）未經(jīng)股東大會(huì)同意，不得利用職務(wù)便利，為自己或他人謀取本應(yīng)屬于公司的商業(yè)機(jī)會(huì)，自營或者為他人經(jīng)營與本公司同類的業(yè)務(wù)；（七）不得接受與公司交易的傭金歸為己有；（八）不得擅自披露公司秘密；（九）不得利用其關(guān)聯(lián)關(guān)系損害公司利益；（十）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章及本章程規(guī)定的其他忠實(shí)義務(wù)。董事違反本條規(guī)定所得的收入，應(yīng)當(dāng)歸公司所有；給公司造成損失的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任。（五）不得違反本章程的規(guī)定或未經(jīng)股東大會(huì)同意，與本公司訂立合44二。我國關(guān)于獨(dú)立董事的規(guī)定1。定義獨(dú)立董事是指不在公司擔(dān)任除獨(dú)立董事外的任何其他職務(wù)，并與公司及公司主要股東不存在可能妨礙其進(jìn)行獨(dú)立客觀判斷關(guān)系的董事。二。我國關(guān)于獨(dú)立董事的規(guī)定452。條件獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)具備與其行使職權(quán)相適應(yīng)的任職條件，擔(dān)任獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)符合下列基本條件：

（一）根據(jù)法律、行政法規(guī)及其他有關(guān)規(guī)定，具備擔(dān)任公司董事的資格；

（二）具有本制度所要求的獨(dú)立性；

（三）具備公司運(yùn)作的基本知識(shí)，熟悉相關(guān)法律、行政法規(guī)、規(guī)章及規(guī)則；

（四）具有五年以上法律、經(jīng)濟(jì)或者其他履行獨(dú)立董事職責(zé)所必需的工作經(jīng)驗(yàn)；

（五）《公司章程》規(guī)定的其他條件。

2。條件46下列人員不得擔(dān)任公司獨(dú)立董事：

（一）在公司或者附屬企業(yè)任職的人員及其直系親屬，主要社會(huì)關(guān)系(直系親屬是指配偶、父母、子女等；主要社會(huì)關(guān)系是指兄弟姐妹、岳父母、兒媳女婿、兄弟姐妹的配偶、配偶的兄弟姐妹等)；

（二）直接或間接持有公司已發(fā)行股份1%以上或者是公司前十名股東中的自然人股東及其直系親屬；

下列人員不得擔(dān)任公司獨(dú)立董事：

（一）在公司或者附屬企業(yè)任職47（三）在直接或間接持有公司發(fā)行股份5%以上的股東單位或者在公司前五名股東單位任職的人員及其直系親屬；

（四）最近一年內(nèi)曾經(jīng)具有前三項(xiàng)所列舉情形的人員；

（五）為公司或者附屬企業(yè)提供財(cái)務(wù)、法律、咨詢等服務(wù)的人員；

（六）《公司章程》規(guī)定的其他人員；

（七）中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他人員。

（三）在直接或間接持有公司發(fā)行股份5%以上的股東單位或者在公483。職權(quán)（一）重大關(guān)聯(lián)交易(指公司擬與關(guān)聯(lián)人達(dá)成的總額高于公司最近經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)值5%的關(guān)聯(lián)交易)應(yīng)由獨(dú)立董事認(rèn)可后，提交董事會(huì)討論；獨(dú)立董事作出判斷前，可以聘請中介機(jī)構(gòu)出具獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問報(bào)告，作為其判斷的依據(jù)。

（二）向董事會(huì)提議聘用或解聘會(huì)計(jì)師事務(wù)所。

3。職權(quán)49（三）向董事會(huì)提請召開臨時(shí)股東大會(huì)。

（四）提議召開董事會(huì)。

（五）獨(dú)立聘請外部審計(jì)機(jī)構(gòu)和咨詢機(jī)構(gòu)。

（六）可以在股東大會(huì)召開前公開向股東征集投票權(quán)。

獨(dú)立董事行使上述職權(quán)應(yīng)當(dāng)取得全體獨(dú)立董事的二分之一以上同意。（三）向董事會(huì)提請召開臨時(shí)股東大會(huì)。

（四）提議召開董事會(huì)。50獨(dú)立董事除履行上述職責(zé)外，還應(yīng)當(dāng)對以下事項(xiàng)向董事會(huì)或股東大會(huì)發(fā)表獨(dú)立意見：（1）提名、任免董事；（2）聘任或解聘高級(jí)管理人員；（3）公司董事、高級(jí)管理人員的薪酬；（4）公司董事會(huì)未做出現(xiàn)金利潤分配預(yù)案的情形；獨(dú)立董事除履行上述職責(zé)外，還應(yīng)當(dāng)對以下事項(xiàng)向董事會(huì)或股東大會(huì)51（5）獨(dú)立董事認(rèn)為可能損害中小股東權(quán)益的事項(xiàng)；（6）中國證監(jiān)會(huì)、深圳證券交易所或香港聯(lián)交所規(guī)定需要由獨(dú)立董事發(fā)表獨(dú)立意見的其他事項(xiàng)；及（7）《公司章程》規(guī)定的其他事項(xiàng)。獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)就上述事項(xiàng)發(fā)表以下幾類意見之一：同意；保留意見及其理由；反對意見及其理由；無法發(fā)表意見及其障礙。（5）獨(dú)立董事認(rèn)為可能損害中小股東權(quán)益的事項(xiàng)；524。公司為獨(dú)立董事提供的條件為了保證獨(dú)立董事有效行使職權(quán)，公司為獨(dú)立董事提供以下條件：

（一）保證獨(dú)立董事享有與其他董事同等的知情權(quán)，及時(shí)向獨(dú)立董事提供相關(guān)材料和信息，定期通報(bào)公司運(yùn)營情況，必要時(shí)可組織獨(dú)立董事實(shí)地考察。凡須經(jīng)董事會(huì)決策的事項(xiàng)，必須按法定的時(shí)間提前通知獨(dú)立董事并同時(shí)提供足夠的資料，獨(dú)立董事認(rèn)為資料不充分的，可以要求補(bǔ)充。當(dāng)2名或2名以上獨(dú)立董事認(rèn)為資料不充分或論證不明確時(shí)，可聯(lián)名書面向董事會(huì)提出延期召開董事會(huì)會(huì)議或延期審議該事項(xiàng)，董事會(huì)應(yīng)予以采納。4。公司為獨(dú)立董事提供的條件53（二）董事會(huì)秘書應(yīng)積極為獨(dú)立董事履行職責(zé)提供協(xié)助，如介紹情況、提供材料等。獨(dú)立董事發(fā)表的獨(dú)立意見、提案及書面說明應(yīng)當(dāng)公告的，董事會(huì)秘書應(yīng)及時(shí)辦理公告事宜。

（三）獨(dú)立董事行使職權(quán)時(shí)，公司有關(guān)人員應(yīng)當(dāng)積極配合，不得拒絕、阻礙或隱瞞，不得干預(yù)其獨(dú)立行使職權(quán)。

（四）獨(dú)立董事聘請中介機(jī)構(gòu)的費(fèi)用及其他行使職權(quán)時(shí)所需的費(fèi)用由公司承擔(dān)。

（五）公司給予獨(dú)立董事適當(dāng)?shù)慕蛸N。

除上述津貼外，獨(dú)立董事不應(yīng)從公司及其主要股東或有利害關(guān)系的機(jī)構(gòu)和人員取得額外的、未予披露的其他利益。

（二）董事會(huì)秘書應(yīng)積極為獨(dú)立董事履行職責(zé)提供協(xié)助，如介紹情況545。構(gòu)成公司董事會(huì)成員中應(yīng)當(dāng)至少包括三分之一獨(dú)立董事。6。提名、選舉和更換（一）公司董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、單獨(dú)或者合并持有公司已發(fā)行股份百分之一以上的股東可以提出獨(dú)立董事候選人，并經(jīng)股東大會(huì)選舉決定。（二）獨(dú)立董事的提名人在提名前應(yīng)當(dāng)征得被提名人的同意。提名人應(yīng)當(dāng)充分了解被提名人職業(yè)、學(xué)歷、職稱、詳細(xì)的工作經(jīng)歷、全部兼職等情況，并對其擔(dān)任獨(dú)立董事的資格和獨(dú)立性發(fā)表意見，被提名人應(yīng)當(dāng)就其本人與公司之間不存在任何影響其獨(dú)立客觀判斷的關(guān)系發(fā)表公開聲明。5。構(gòu)成55（三）在選舉獨(dú)立董事的股東大會(huì)召開前，公司應(yīng)將所有被提名人的有關(guān)材料(包括但不限于《獨(dú)立董事候選人聲明》、《獨(dú)立董事提名人聲明》、《獨(dú)立董事履歷表》和《獨(dú)立董事候選人關(guān)于獨(dú)立性的補(bǔ)充聲明》)同時(shí)報(bào)送中國證監(jiān)會(huì)、公司所在地中國證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)和證券交易所。公司董事會(huì)對被提名人的有關(guān)情況有異議的，應(yīng)同時(shí)報(bào)送董事會(huì)的書面意見。獨(dú)立董事提名人和候選人應(yīng)當(dāng)保證報(bào)送的材料真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，沒有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。（三）在選舉獨(dú)立董事的股東大會(huì)召開前，公司應(yīng)將所有被提名人的56為充分發(fā)揮社會(huì)的監(jiān)督作用，在公司披露獨(dú)立董事侯選人資料后五個(gè)交易日內(nèi)，證券交易所將在網(wǎng)站上對獨(dú)立董事候選人的相關(guān)情況予以公示，任何單位或個(gè)人對獨(dú)立董事的任職資格和獨(dú)立性有異議的，均可向深圳證券交易所反映。證券交易所在十五個(gè)工作日內(nèi)對獨(dú)立董事的任職資格和獨(dú)立性進(jìn)行審核。對監(jiān)管機(jī)構(gòu)持有異議的被提名人，可作為公司董事候選人，但不作為獨(dú)立董事候選人。為充分發(fā)揮社會(huì)的監(jiān)督作用，在公司披露獨(dú)立董事侯選人資料后五個(gè)57深圳證券交易所認(rèn)為獨(dú)立董事侯選人存在違反《關(guān)于在上市公司建立獨(dú)立董事制度的指導(dǎo)意見》或下列所列情形的，深圳證券交易所可以向公司發(fā)出獨(dú)立董事任職資格的關(guān)注函，公司應(yīng)在股東大會(huì)召開五個(gè)交易日前披露深圳證券交易所關(guān)注意見:（1）過往任職獨(dú)立董事期間，經(jīng)常缺席或經(jīng)常不親自出席董事會(huì)會(huì)議的；深圳證券交易所認(rèn)為獨(dú)立董事侯選人存在違反《關(guān)于在上市公司建立58（2）過往任職獨(dú)立董事期間，未按規(guī)定發(fā)表獨(dú)立董事意見或發(fā)表的獨(dú)立意見經(jīng)證實(shí)明顯與事實(shí)不符的；（3）最近三年受到中國證監(jiān)會(huì)行政處罰的；（4）最近三年受到證券交易所公開譴責(zé)或通報(bào)批評的；（5）同時(shí)在超過五家以上的公司擔(dān)任重要職務(wù)的；（6）年齡超過70歲，并同時(shí)在多家公司、機(jī)構(gòu)或者社會(huì)組織任職的；（7）影響?yīng)毩⒍抡\信勤勉和獨(dú)立履行職責(zé)的其他情形（2）過往任職獨(dú)立董事期間，未按規(guī)定發(fā)表獨(dú)立董事意見或發(fā)表的59（四）獨(dú)立董事每屆任期與公司其他董事任期相同，任期屆滿，連選可以連任，但是連任時(shí)間不得超過六年。獨(dú)立董事連續(xù)三次未親自出席董事會(huì)會(huì)議的，由董事會(huì)提請股東大會(huì)予以撤換。除出現(xiàn)上述情況及《公司法》中規(guī)定的不得擔(dān)任董事的情形外，獨(dú)立董事任期屆滿前不得無故被免職。提前免職的，公司應(yīng)將其作為特別披露事項(xiàng)予以披露，被免職的獨(dú)立董事認(rèn)為公司的免職理由不當(dāng)?shù)?，可以作出公開的聲明。（四）獨(dú)立董事每屆任期與公司其他董事任期相同，任期屆滿，連選60（五）獨(dú)立董事在任期屆滿前可以提出辭職。獨(dú)立董事辭職應(yīng)向董事會(huì)提交書面辭職報(bào)告，對任何與其辭職有關(guān)或其認(rèn)為有必要引起公司股東和債權(quán)人注意的情況進(jìn)行說明。獨(dú)立董事辭職導(dǎo)致獨(dú)立董事成員或董事會(huì)成員低于法定或公司章程規(guī)定最低人數(shù)的，在改選的獨(dú)立董事就任前，獨(dú)立董事仍應(yīng)當(dāng)按照法律、行政法規(guī)及公司章程的規(guī)定，履行職務(wù)。董事會(huì)應(yīng)當(dāng)在兩個(gè)月內(nèi)召開股東大會(huì)改選獨(dú)立董事，逾期不召開股東大會(huì)的，獨(dú)立董事可以不再履行職務(wù)。獨(dú)立董事任期屆滿前，無正當(dāng)理由不得被免職。提前免職的，公司應(yīng)將其作為特別披露事項(xiàng)予以披露。（五）獨(dú)立董事在任期屆滿前可以提出辭職。獨(dú)立董事辭職應(yīng)向董事617。義務(wù)獨(dú)立董事應(yīng)確保有足夠的時(shí)間和精力認(rèn)真有效地履行其職責(zé)，應(yīng)當(dāng)按時(shí)出席董事會(huì)會(huì)議，了解公司的生產(chǎn)經(jīng)營和運(yùn)作情況，主動(dòng)調(diào)查、獲取做出決策所需要的情況和資料。每位獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)在公司年度股東大會(huì)上作出述職報(bào)告，對其履行職責(zé)的情況進(jìn)行說明。

7。義務(wù)62獨(dú)立董事應(yīng)及時(shí)聽取公司管理層對公司本年度的生產(chǎn)經(jīng)營情況和投、融資活動(dòng)等重大事項(xiàng)的情況匯報(bào)，并要求公司安排對有關(guān)重大問題的實(shí)地考察。獨(dú)立董事應(yīng)及時(shí)聽取公司管理層對公司本年度的生產(chǎn)經(jīng)營情況和投、632010年獨(dú)立董事薪酬民生銀行獨(dú)立董事王聯(lián)章111萬元，秦榮生104萬元，王松奇94萬元，韓建旻94萬元，王立華85萬元中國銀行獨(dú)立董事梁定邦55萬元，黃世忠55萬元中國神華獨(dú)立董事貢華章45萬元，范徐麗泰26.25萬元寶鋼股份獨(dú)立董事均為25萬元中石化、中石油獨(dú)立董事最高均為24萬元招商銀行獨(dú)立董事均為30萬元工商銀行獨(dú)立董事梁錦松50萬元，錢穎一49萬元貴州茅臺(tái)獨(dú)立董事均為2.15萬元2010年獨(dú)立董事薪酬64三。董事會(huì)的職能及議事規(guī)則1。董事會(huì)的職能主要是戰(zhàn)略管理職能和選擇及監(jiān)督管理層的職能。三。董事會(huì)的職能及議事規(guī)則65英國董事協(xié)會(huì)認(rèn)為董事會(huì)應(yīng)該承擔(dān)四個(gè)關(guān)鍵任務(wù)：一是確定公司愿景、使命和價(jià)值觀念；二是制定戰(zhàn)略和結(jié)構(gòu)；三是向管理層授權(quán)；四是履行對股東和有關(guān)利益相關(guān)者的責(zé)任。英國董事協(xié)會(huì)認(rèn)為董事會(huì)應(yīng)該承擔(dān)四個(gè)關(guān)鍵任務(wù)：66美國商業(yè)圓桌會(huì)議對董事會(huì)的職責(zé)的觀點(diǎn)：1)挑選、定期評估、更換首席執(zhí)行官，決定管理層的報(bào)酬，評價(jià)權(quán)力交接計(jì)劃。2)審查、審批財(cái)務(wù)目標(biāo)、公司的主要戰(zhàn)略及發(fā)展規(guī)劃。3）為管理層提供建議與咨詢。4）挑選董事候選人并向股東會(huì)推薦候選人名單，評估董事會(huì)的工作績效。5）評估公司制度與法律法規(guī)的適應(yīng)性。美國商業(yè)圓桌會(huì)議對董事會(huì)的職責(zé)的觀點(diǎn)：67全美公司董事聯(lián)合會(huì)藍(lán)帶委員會(huì)：1）確立公司的經(jīng)營理念和使命；2）選拔、監(jiān)控、評估、酬勞和替換CEO及其他高級(jí)執(zhí)行官員，并確保管理層的繼任；3）審議和批準(zhǔn)管理層的戰(zhàn)略計(jì)劃及業(yè)務(wù)計(jì)劃；4）審議和批準(zhǔn)公司的財(cái)務(wù)目標(biāo)、計(jì)劃和行動(dòng)，包括重大的資本配置和開支；全美公司董事聯(lián)合會(huì)藍(lán)帶委員會(huì)：685）審議和批準(zhǔn)非經(jīng)常業(yè)務(wù)的重要交易；6）將公司業(yè)績與戰(zhàn)略計(jì)劃和業(yè)務(wù)計(jì)劃相比較進(jìn)行監(jiān)控；7）確保道德行為及遵循法律、審計(jì)和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則以及公司自己的治理文件；8）評估自身實(shí)現(xiàn)這些職責(zé)和其他董事會(huì)職責(zé)的有效性；9）行使法律的規(guī)定5）審議和批準(zhǔn)非經(jīng)常業(yè)務(wù)的重要交易；69為了更好的履行董事會(huì)的職責(zé)，董事會(huì)應(yīng)具備以下核心能力，每位董事至少應(yīng)在一個(gè)領(lǐng)域內(nèi)貢獻(xiàn)其知識(shí)、閱歷和技能：1）會(huì)計(jì)和財(cái)務(wù)；2)事業(yè)判斷能力；3）管理才能；4）危機(jī)反應(yīng)；5）行業(yè)知識(shí)；6）國際市場的經(jīng)驗(yàn)；7）領(lǐng)導(dǎo)才能；8）戰(zhàn)略遠(yuǎn)見。為了更好的履行董事會(huì)的職責(zé)，董事會(huì)應(yīng)具備以下核心能力，每位董70我國《上市公司章程指引》第一百零七條，董事會(huì)行使下列職權(quán)：（一）召集股東大會(huì)，并向股東大會(huì)報(bào)告工作；（二）執(zhí)行股東大會(huì)的決議；（三）決定公司的經(jīng)營計(jì)劃和投資方案；（四）制訂公司的年度財(cái)務(wù)預(yù)算方案、決算方案；（五）制訂公司的利潤分配方案和彌補(bǔ)虧損方案；我國《上市公司章程指引》第一百零七條，董事會(huì)行使下列職權(quán)：71（六）制訂公司增加或者減少注冊資本、發(fā)行債券或其他證券及上市方案；（七）擬訂公司重大收購、收購本公司股票或者合并、分立、解散及變更公司形式的方案；（八）在股東大會(huì)授權(quán)范圍內(nèi)，決定公司對外投資、收購出售資產(chǎn)、資產(chǎn)抵押、對外擔(dān)保事項(xiàng)、委托理財(cái)、關(guān)聯(lián)交易等事項(xiàng)；（九）決定公司內(nèi)部管理機(jī)構(gòu)的設(shè)置；（十）聘任或者解聘公司經(jīng)理、董事會(huì)秘書；根據(jù)經(jīng)理的提名，聘任或者解聘公司副經(jīng)理、財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人等高級(jí)管理人員，并決定其報(bào)酬事項(xiàng)和獎(jiǎng)懲事項(xiàng)；

（六）制訂公司增加或者減少注冊資本、發(fā)行債券或其他證券及上市72（十一）制訂公司的基本管理制度；（十二）制訂本章程的修改方案；（十三）管理公司信息披露事項(xiàng)；（十四）向股東大會(huì)提請聘請或更換為公司審計(jì)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所；（十五）聽取公司經(jīng)理的工作匯報(bào)并檢查經(jīng)理的工作；（十六）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章或本章程授予的其他職權(quán)。（十一）制訂公司的基本管理制度；732。董事會(huì)的議事規(guī)則董事需通過參加董事會(huì)會(huì)議，并對會(huì)議的議題進(jìn)行表決來行使其職權(quán)。但與股東對表決結(jié)果不承擔(dān)法律責(zé)任相比，董事需對董事會(huì)決議的合法性、正當(dāng)性承擔(dān)個(gè)人責(zé)任。因此，董事會(huì)會(huì)議原則上應(yīng)由董事本人親自出席，因故不能出席，可以委托本公司其他董事代為表決，并且在委托書中載明授權(quán)事項(xiàng)。2。董事會(huì)的議事規(guī)則74（1）董事會(huì)會(huì)議的召集分年度會(huì)議和臨時(shí)會(huì)議兩種。年度會(huì)議是董事會(huì)一年中必須定期召開的會(huì)議。我國公司法規(guī)定每年至少召開兩次。臨時(shí)會(huì)議是不定期的，是為應(yīng)付緊急情況、在必要時(shí)臨時(shí)召集的會(huì)議。（1）董事會(huì)會(huì)議的召集75（2）董事會(huì)的決議為了保證董事會(huì)會(huì)議所形成的決議能代表大多數(shù)股東的利益，各國公司法一般都規(guī)定了參加董事會(huì)會(huì)議的法定人數(shù)。也就是說如果達(dá)不到法定人數(shù)，則董事會(huì)會(huì)議不合法，所形成的決議無效。我國公司法規(guī)定應(yīng)由二分之一以上的董事出席方可舉行。此外，董事會(huì)決議的計(jì)票原則采用按人數(shù)計(jì)算，也就是說每一位董事平等地享有一個(gè)表決權(quán)，不以其所代表的股票數(shù)為依據(jù)。（2）董事會(huì)的決議76董事會(huì)的決議一般也采用多數(shù)通過的原則。一些國家還依據(jù)決議的具體事項(xiàng)，將董事會(huì)決議分為普通決議和特別決議。普通決議適用于簡單多數(shù)原則，即由過半數(shù)的董事出席會(huì)議并由出席會(huì)議的董事過半數(shù)同意即可。特別決議適用于絕對多數(shù)原則，即由三分之二的董事出席會(huì)議并由出席會(huì)議的董事過半數(shù)同意才算通過。董事會(huì)的決議一般也采用多數(shù)通過的原則。一些國家還依據(jù)決議的具773。董事會(huì)的模式及其內(nèi)部的委員會(huì)三種模式：第一種是單層董事會(huì)，即董事會(huì)由執(zhí)行董事和獨(dú)立董事組成。這種模式是股東導(dǎo)向型，董事會(huì)直接對股東負(fù)責(zé)并且必須定期向股東匯報(bào)公司的運(yùn)作情況。也稱盎格魯撒克遜模式，美國、英國、加拿大、澳大利亞等國采用這種模式。3。董事會(huì)的模式及其內(nèi)部的委員會(huì)78第二種是雙層董事會(huì)，即在董事會(huì)之上設(shè)立監(jiān)事會(huì)，其中監(jiān)事會(huì)成員全部由非執(zhí)行董事組成，董事會(huì)成員則全部由執(zhí)行董事組成。這種模式是社會(huì)導(dǎo)向型的。也稱歐洲大陸模式，德國、奧地利、荷蘭和法國部分公司采用這種模式。第二種是雙層董事會(huì)，即在董事會(huì)之上設(shè)立監(jiān)事會(huì)，其中監(jiān)事會(huì)成員79第三種是日本模式。日本商法規(guī)定，所有公司都必須設(shè)立法定審計(jì)人。它既不是公司外部的獨(dú)立審計(jì)人，也不是公司內(nèi)部的審計(jì)人，通常由幾人組成，習(xí)慣上稱為法定審計(jì)人會(huì)，由股東大會(huì)選舉，其職責(zé)主要是對董事會(huì)和經(jīng)理層進(jìn)行監(jiān)督。臺(tái)灣、泰國等東南亞一些國家和地區(qū)也采用類似的模式。第三種是日本模式。日本商法規(guī)定，所有公司都必須設(shè)立法定審計(jì)人80實(shí)行單層董事會(huì)制度的國家，董事會(huì)往往由幾個(gè)具有特定職能的委員會(huì)組成。1）審計(jì)委員會(huì)。是公司內(nèi)部的財(cái)務(wù)監(jiān)督和控制部門。其職責(zé)包括：經(jīng)股東會(huì)批準(zhǔn)，負(fù)責(zé)提名公司的會(huì)計(jì)師和審計(jì)人員；聘請外部的審計(jì)機(jī)構(gòu)，并確定審計(jì)范圍、評審審計(jì)結(jié)果；在每年財(cái)務(wù)報(bào)表和其他會(huì)計(jì)報(bào)表公布之前，對其進(jìn)行審計(jì)；監(jiān)督公司會(huì)計(jì)核算和內(nèi)部控制程序；在公司董事、注冊會(huì)計(jì)師、內(nèi)部審計(jì)人員和財(cái)務(wù)經(jīng)理之間建立通暢的交流渠道。實(shí)行單層董事會(huì)制度的國家，董事會(huì)往往由幾個(gè)具有特定職能的委員81鑒于該委員會(huì)的重要性，1978年紐約證券交易所要求在該交易所上市的1600家公司必須在董事會(huì)中設(shè)立審計(jì)委員會(huì)，并規(guī)定審計(jì)委員會(huì)至少有3名成員，獨(dú)立董事占多數(shù)，并且至少有一名獨(dú)立董事為專業(yè)會(huì)計(jì)人士。鑒于該委員會(huì)的重要性，1978年紐約證券交易所要求在該交易所822）報(bào)酬委員會(huì)。主要職責(zé)是對高級(jí)管理人員（主要是CEO及執(zhí)行董事）的報(bào)酬提出方案，制定股票期權(quán)計(jì)劃及實(shí)施方案，其成員一般由非執(zhí)行董事構(gòu)成。2）報(bào)酬委員會(huì)。主要職責(zé)是對高級(jí)管理人員（主要是CEO及執(zhí)行833）提名委員會(huì)。其職責(zé)是向董事會(huì)提出董事及須由董事會(huì)聘免的高級(jí)管理人員的人選、選擇標(biāo)準(zhǔn)和程序進(jìn)行研究并提出建議。為了防止董事選董事及經(jīng)理選董事，該委員會(huì)一般由獨(dú)立董事組成。4）戰(zhàn)略委員會(huì)。主要負(fù)責(zé)對公司長期發(fā)展戰(zhàn)略和重大投資決策進(jìn)行研究并提出建議。

一些公司還設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)、社會(huì)責(zé)任委員會(huì)（交通銀行）、安全健康及環(huán)保委員會(huì)（中國神華）等。3）提名委員會(huì)。其職責(zé)是向董事會(huì)提出董事及須由董事會(huì)聘免的高84在董事會(huì)下設(shè)立若干職能委員會(huì)的目的是為了使董事會(huì)內(nèi)部分工明確，責(zé)任與義務(wù)明晰，保證董事會(huì)運(yùn)作的獨(dú)立性和有效性。在董事會(huì)下設(shè)立若干職能委員會(huì)的目的是為了使董事會(huì)內(nèi)部分工明確854。董事會(huì)人員構(gòu)成的國別差異日本公司董事會(huì)幾乎全部由執(zhí)行(或內(nèi)部）董事構(gòu)成。據(jù)調(diào)查，日本上市公司的董事中，由內(nèi)部產(chǎn)生的占76%，外部產(chǎn)生的占24%，而外部產(chǎn)生的董事中4/5是來自關(guān)聯(lián)公司和銀行。美國公司的董事會(huì)中，非執(zhí)行董事占絕大多數(shù)。德國公司的監(jiān)事會(huì)中，高層管理人員不能兼任監(jiān)事。4。董事會(huì)人員構(gòu)成的國別差異86上述差異，一個(gè)重要原因是各國在法律、制度上的差異。美國的公司法特別強(qiáng)調(diào)董事會(huì)的獨(dú)立性及其對股東利益的忠誠，由此造成獨(dú)立董事和股東利益主導(dǎo)型的董事會(huì)結(jié)構(gòu)。德國和日本則強(qiáng)調(diào)勞資關(guān)系協(xié)調(diào)和其他利益相關(guān)者的重要性，股東、員工和債權(quán)人等利益相關(guān)者在董事會(huì)中都有其代表，德國還要求公司的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)—監(jiān)事會(huì)中，職工代表和股東代表各占一半，且監(jiān)事不能同時(shí)兼任高級(jí)管理人員。上述差異，一個(gè)重要原因是各國在法律、制度上的差異。87日本公司的董事會(huì)人員，幾乎都是按照內(nèi)部晉升體系，從職工中的優(yōu)秀者層層選拔而來，而且董事會(huì)也是一個(gè)等級(jí)型結(jié)構(gòu)，其中名譽(yù)董事長的地位最高，一般由前任總經(jīng)理（社長)擔(dān)任，主要利用其聲望，以利于與外界（政府、銀行等）的聯(lián)系，其次是總裁（社長），董事又按職位高低分高級(jí)管理董事、管理董事及董事。日本公司的董事會(huì)人員，幾乎都是按照內(nèi)部晉升體系，從職工中的優(yōu)88日本的董事是總裁選定的，總裁的接班人也是由總裁選擇，有時(shí)只需向主要股東打個(gè)招呼，而主要股東一般情況下也不予干預(yù)。其原因在于日本大公司真正的決策機(jī)構(gòu)不是董事會(huì)，而是經(jīng)營班子，一般由CEO和其他高級(jí)管理人員組成。日本的董事是總裁選定的，總裁的接班人也是由總裁選擇，有時(shí)只需89第四節(jié)監(jiān)事會(huì)一。監(jiān)事會(huì)設(shè)置的國別差異三種類型1。公司內(nèi)部不設(shè)監(jiān)事會(huì)，相應(yīng)的監(jiān)督職能由獨(dú)立董事承擔(dān)_以美國為代表2。設(shè)立監(jiān)事會(huì)，且監(jiān)事會(huì)的權(quán)力在董事會(huì)之上—以德國為代表3。設(shè)立監(jiān)事會(huì)，.但監(jiān)事會(huì)與董事會(huì)是平行機(jī)構(gòu)，也叫復(fù)合結(jié)構(gòu)_以日本為代表第四節(jié)監(jiān)事會(huì)一。監(jiān)事會(huì)設(shè)置的國別差異90在設(shè)立監(jiān)事會(huì)的國家或地區(qū)，法律賦予監(jiān)事會(huì)的實(shí)際職能和權(quán)力也有很大差異。在德國，法律規(guī)定監(jiān)事會(huì)是最高權(quán)力機(jī)關(guān)。其權(quán)力包括：董事會(huì)成員任免權(quán)；公司財(cái)務(wù)活動(dòng)的檢查、監(jiān)督權(quán)；公司代表權(quán)；公司章程中規(guī)定的某些業(yè)務(wù)的批準(zhǔn)權(quán)；股東大會(huì)的召集權(quán)，等。在設(shè)立監(jiān)事會(huì)的國家或地區(qū)，法律賦予監(jiān)事會(huì)的實(shí)際職能和權(quán)力也有91日本的法定審計(jì)人作為股東委托的對董事會(huì)進(jìn)行監(jiān)督的機(jī)構(gòu)，其職能有：一是確保公司的經(jīng)營符合法律。公司章程和股東利益；二是向股東大會(huì)報(bào)告公司的經(jīng)營是否正常，以及董事會(huì)向股東大會(huì)提出的議題是否合適；三是參加董事會(huì)和其他重要的會(huì)議，并從公司經(jīng)營層得到經(jīng)營報(bào)告和財(cái)務(wù)報(bào)告，對公司包括子公司的運(yùn)作進(jìn)行實(shí)地檢查；四是如果發(fā)現(xiàn)董事作出有損于公司的決策，必須立即向董事會(huì)提出建議，并要求停止這類活動(dòng)。日本的法定審計(jì)人作為股東委托的對董事會(huì)進(jìn)行監(jiān)督的機(jī)構(gòu)，其職能92我國公司法對監(jiān)事會(huì)的規(guī)定：股份有限公司設(shè)監(jiān)事會(huì)，其成員不得少于三人。

監(jiān)事會(huì)應(yīng)當(dāng)包括股東代表和適當(dāng)比例的公司職工代表，其中職工代表的比例不得低于三分之一，具體比例由公司章程規(guī)定。監(jiān)事會(huì)中的職工代表由公司職工通過職工代表大會(huì)、職工大會(huì)或者其他形式民主選舉產(chǎn)生。

監(jiān)事會(huì)設(shè)主席一人，可以設(shè)副主席。監(jiān)事會(huì)主席和副主席由全體監(jiān)事過半數(shù)選舉產(chǎn)生。監(jiān)事會(huì)主席召集和主持監(jiān)事會(huì)會(huì)議；監(jiān)事會(huì)主席不能履行職務(wù)或者不履行職務(wù)的，由監(jiān)事會(huì)副主席召集和主持監(jiān)事會(huì)會(huì)議；監(jiān)事會(huì)副主席不能履行職務(wù)或者不履行職務(wù)的，由半數(shù)以上監(jiān)事共同推舉一名監(jiān)事召集和主持監(jiān)事會(huì)會(huì)議。

董事、高級(jí)管理人員不得兼任監(jiān)事。

監(jiān)事會(huì)每六個(gè)月至少召開一次會(huì)議。監(jiān)事可以提議召開臨時(shí)監(jiān)事會(huì)會(huì)議。

我國公司法對監(jiān)事會(huì)的規(guī)定：93我國公司法賦予監(jiān)事會(huì)以下職權(quán)：監(jiān)事會(huì)、不設(shè)監(jiān)事會(huì)的公司的監(jiān)事行使下列職權(quán)：

（一）檢查公司財(cái)務(wù)；

（二）對董事、高級(jí)管理人員執(zhí)行公司職務(wù)的行為進(jìn)行監(jiān)督，對違反法律、行政法規(guī)、公司章程或者股東會(huì)決議的董事、高級(jí)管理人員提出罷免的建議；

（三）當(dāng)董事、高級(jí)管理人員的行為損害公司的利益時(shí)，要求董事、高級(jí)管理人員予以糾正；

（四）提議召開臨時(shí)股東會(huì)會(huì)議，在董事會(huì)不履行本法規(guī)定的召集和主持股東會(huì)會(huì)議職責(zé)時(shí)召集和主持股東會(huì)會(huì)議；

（五）向股東會(huì)會(huì)議提出提案；

（六）依照本法第一百五十二條的規(guī)定，對董事、高級(jí)管理人員提起訴訟；

（七）公司章程規(guī)定的其他職權(quán)。

監(jiān)事可以列席董事會(huì)會(huì)議，并對董事會(huì)決議事項(xiàng)提出質(zhì)詢或者建議。

我國公司法賦予監(jiān)事會(huì)以下職權(quán)：94二。監(jiān)事會(huì)的改革許多人認(rèn)為，監(jiān)事會(huì)與獨(dú)立董事在監(jiān)督職責(zé)上會(huì)出現(xiàn)交叉和重復(fù)，大量引入獨(dú)立董事會(huì)使監(jiān)事會(huì)的存在成為多余。史美倫指出，已有的經(jīng)驗(yàn)表明，由于監(jiān)事會(huì)所代表的利益主體不明確，這種監(jiān)督制度并不有效。在許多情況下，監(jiān)事會(huì)復(fù)制了董事會(huì)的權(quán)利卻沒有承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。事實(shí)上，監(jiān)事會(huì)的存在只是給人以上市公司中存在某種相互制約的假象。二。監(jiān)事會(huì)的改革95席酉民、趙增耀認(rèn)為，在我國現(xiàn)有的治理結(jié)構(gòu)下，獨(dú)立董事與監(jiān)事會(huì)既存在職能交叉或替代的一面，也存在互補(bǔ)的一面。因?yàn)楠?dú)立董事大都是公司的外部人士，他們很可能沒有足夠的時(shí)間去搜集公司的信息，而主要靠管理層提供，信息的真實(shí)性、全面性和及時(shí)性難以保證，進(jìn)而影響他們做出正確的判斷和決策。席酉民、趙增耀認(rèn)為，在我國現(xiàn)有的治理結(jié)構(gòu)下，獨(dú)立董事與監(jiān)事會(huì)96而監(jiān)事會(huì)則不同，它是公司內(nèi)部的常設(shè)機(jī)關(guān)，監(jiān)事通常是公司的內(nèi)部人員，對信息的掌握一般要優(yōu)于獨(dú)立董事。因此，監(jiān)事會(huì)的監(jiān)督，可在一定程度上彌補(bǔ)獨(dú)立董事在信息上的不足。另外，在國有股占主導(dǎo)地位的股權(quán)結(jié)構(gòu)下，監(jiān)事會(huì)中員工代表對于填補(bǔ)國有出資人監(jiān)督虛置，實(shí)現(xiàn)企業(yè)與員工之間的信息溝通，發(fā)揮員工對管理層的監(jiān)督，以及保護(hù)員工的利益和積極性，有著獨(dú)立董事無法替代的作用。而監(jiān)事會(huì)則不同，它是公司內(nèi)部的常設(shè)機(jī)關(guān)，監(jiān)事通常是公司的內(nèi)部97我國約3/4的上市公司監(jiān)事會(huì)成員均來自控股股東。監(jiān)事會(huì)實(shí)質(zhì)上代表的是控股股東（內(nèi)部股東）的利益，而不是中小股東（外部股東）的利益，監(jiān)事失去了監(jiān)督的職能，成為上市公司的擺設(shè)，甚至是控股股東掩蓋其剝奪本質(zhì)的工具?！赉y等《中國公司治理：當(dāng)代視角》109頁）我國約3/4的上市公司監(jiān)事會(huì)成員均來自控股股東。監(jiān)事會(huì)實(shí)質(zhì)上98根據(jù)我國公司法的規(guī)定，監(jiān)事會(huì)的職權(quán)主要是財(cái)務(wù)檢查、合規(guī)性監(jiān)督和妥當(dāng)性監(jiān)督三項(xiàng)。這三項(xiàng)工作都是比較專業(yè)的，尤其財(cái)務(wù)檢查、合規(guī)性監(jiān)督需要很高的財(cái)務(wù)和法律素養(yǎng)，我國上市公司監(jiān)事會(huì)成員具有財(cái)務(wù)和法律專業(yè)背景的人數(shù)很少，很難勝任其職責(zé)。根據(jù)我國公司法的規(guī)定，監(jiān)事會(huì)的職權(quán)主要是財(cái)務(wù)檢查、合規(guī)性監(jiān)督99我國上市公司監(jiān)事會(huì)存在的問題：首先，監(jiān)事會(huì)的結(jié)構(gòu)不夠合理。1.上市公司監(jiān)事會(huì)人員的構(gòu)成，都是由原公司的工會(huì)主席出任監(jiān)事會(huì)主席，原公司領(lǐng)導(dǎo)大部分進(jìn)董事會(huì)，剩余的成為監(jiān)事會(huì)成員，然后從職工代表中選一兩個(gè)作為職工監(jiān)事。我國上市公司監(jiān)事會(huì)存在的問題：1002、從人員結(jié)構(gòu)看，監(jiān)事會(huì)主席（原工會(huì)主席）又是黨委領(lǐng)導(dǎo)下的群眾團(tuán)體負(fù)責(zé)人，且大都是任命制，少數(shù)是通過直接選舉產(chǎn)生的，這就造成了其不獨(dú)立性，從而失去了監(jiān)事獨(dú)立性的人格基礎(chǔ)。而從職工代表中推選的職工監(jiān)事，由于偏重了其先進(jìn)性、模范性，輕視了其參政議政能力，從而確定了其無作為性的基礎(chǔ)。2、從人員結(jié)構(gòu)看，監(jiān)事會(huì)主席（原工會(huì)主席）又是黨委領(lǐng)導(dǎo)下的群1013.從監(jiān)事會(huì)主席到成員，對公司的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營狀況大都只知其一，不知其二，具體運(yùn)作情況更是知之甚少，列席董事會(huì)知道一些大概總體情況，從而確定了監(jiān)而不事的基礎(chǔ)。這樣的監(jiān)事會(huì)成員可以統(tǒng)稱為雇員監(jiān)事，而沒有“雇員”以外的社會(huì)股東監(jiān)事，這樣的監(jiān)事會(huì)既無人格獨(dú)立性，又缺乏監(jiān)督的動(dòng)力。3.從監(jiān)事會(huì)主席到成員，對公司的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營狀況大都只知其102其次、監(jiān)事會(huì)的運(yùn)作效率低下。監(jiān)事會(huì)作為公司治理結(jié)構(gòu)的重要組成部分，其功能作用基本沒有發(fā)揮，導(dǎo)致部分上市公司由于監(jiān)督乏力，經(jīng)營狀況每況愈下，有些上市公司只圈錢，把股東回報(bào)放一邊，中介機(jī)構(gòu)如果再不負(fù)責(zé)，信息披露不充分，中小股東常受蒙蔽。這些現(xiàn)象，既有上市公司經(jīng)營管理原因，也有監(jiān)督無力造成的惡果。其次、監(jiān)事會(huì)的運(yùn)作效率低下。監(jiān)事會(huì)作為公司治理結(jié)構(gòu)的重要組成103再次，監(jiān)事或監(jiān)事會(huì)的職權(quán)不全。我國《公司法》給了監(jiān)事會(huì)“監(jiān)督”的權(quán)力，卻把“怎么監(jiān)督”留給公司章程去解決，在我國上市公司普遍存在“一股獨(dú)大”現(xiàn)象的情況下，由股東大會(huì)制定的公司章程能否規(guī)定監(jiān)事會(huì)完善的職權(quán)行使機(jī)制是一個(gè)極大的問題，這也在實(shí)踐中造成了監(jiān)事會(huì)無法行使其法定職權(quán)，如臨時(shí)股東大會(huì)的召集權(quán)就是一例。

再次，監(jiān)事或監(jiān)事會(huì)的職權(quán)不全。我國《公司法》給了監(jiān)事會(huì)“監(jiān)督104最后、監(jiān)事會(huì)成員缺乏必要的激勵(lì)和約束措施。我國上市公司普遍缺乏一種對監(jiān)事業(yè)績的評估體系，更沒有一種對監(jiān)事監(jiān)督權(quán)的激勵(lì)措施，“監(jiān)”與“不監(jiān)”并無多大區(qū)別。最后、監(jiān)事會(huì)成員缺乏必要的激勵(lì)和約束措施。我國上市公司普遍缺105第五節(jié)公司治理中的執(zhí)行系統(tǒng)一。CEO體制傳統(tǒng)的治理模式強(qiáng)調(diào)的是董事會(huì)決策，經(jīng)理層執(zhí)行。這一模式一方面由于董事會(huì)遠(yuǎn)離執(zhí)行過程，信息獲取的及時(shí)性、準(zhǔn)確性無法保證；另一方面由于決策層與執(zhí)行層之間存在的信息傳遞阻滯與溝通障礙，往往會(huì)造成決策錯(cuò)誤、反應(yīng)遲鈍、執(zhí)行不力、壓抑管理人員的創(chuàng)造力等問題。為了解決這些問題，CEO應(yīng)運(yùn)而生。第五節(jié)公司治理中的執(zhí)行系統(tǒng)一。CEO體制106CEO即首席執(zhí)行官，一般由公司董事長兼任。CEO體制下的執(zhí)行系統(tǒng)除CEO外基本上由非董事人員構(gòu)成，對其監(jiān)督則由董事會(huì)中的獨(dú)立董事來履行。CEO的權(quán)力和責(zé)任很大：（1）對公司重大事項(xiàng)的決策權(quán)，包括制定公司長期發(fā)展戰(zhàn)略，確定相應(yīng)的年度計(jì)劃和預(yù)算，確定企業(yè)內(nèi)部組織機(jī)構(gòu)的設(shè)置，制定企業(yè)公共政策及公司內(nèi)部規(guī)章制度等。（2)對公司其他管理人員的任免權(quán)。CEO即首席執(zhí)行官，一般由公司董事長兼任。CEO體制下的執(zhí)行107（3）對公司日常經(jīng)營的執(zhí)行權(quán)，即主持和管理公司的日常經(jīng)營工作。（4）構(gòu)造和傳播企業(yè)文化，推銷公司整體形象。通用的杰克.韋爾奇的接班人杰夫.伊梅爾，工作時(shí)間的30-40%用來傳播企業(yè)文化，用文化來統(tǒng)一思想，凝聚人心。（3）對公司日常經(jīng)營的執(zhí)行權(quán)，即主持和管理公司的日常經(jīng)營工作108CEO的職能與作用既不同于董事長也不同于總經(jīng)理，他既行使了董事的部分職權(quán)又擁有了總經(jīng)理的全部權(quán)利。他既是行政一把手，又作為董事會(huì)的成員是股東權(quán)益的代言人。它的設(shè)立標(biāo)志著原來董事會(huì)的部分決策權(quán)（如戰(zhàn)略的制定、CEO的選拔和培養(yǎng)等）轉(zhuǎn)移到了經(jīng)理層手中，實(shí)現(xiàn)了公司決策層與執(zhí)行層的有效聯(lián)結(jié)。CEO的職能與作用既不同于董事長也不同于總經(jīng)理，他既行使了董109二。執(zhí)行系統(tǒng)內(nèi)部的分工及職責(zé)1）首席營運(yùn)官（COO),負(fù)責(zé)公司全部業(yè)務(wù)單位的日常營運(yùn)以及公司職能管理體系的建設(shè)，輔助CEO的工作并代表CEO處理企業(yè)的日常事務(wù)。公司所有的業(yè)務(wù)單位的經(jīng)理都要向他直接負(fù)責(zé)和匯報(bào)工作。二。執(zhí)行系統(tǒng)內(nèi)部的分工及職責(zé)1102）首席財(cái)務(wù)官（CFO),是公司財(cái)務(wù)管理和內(nèi)部審計(jì)監(jiān)控的全面負(fù)責(zé)者，同時(shí)由于他要負(fù)責(zé)將公司財(cái)務(wù)信息披露給公眾投資者，因此也是公司與外界之間聯(lián)系的紐帶。3）首席技術(shù)官（CTO),主要負(fù)責(zé)為公司業(yè)務(wù)提供技術(shù)支持，并進(jìn)行技術(shù)研發(fā)與技術(shù)革新。4）首席信息官（CIO),基本職責(zé)是通過信息管理為企業(yè)的效益最大化服務(wù)。2）首席財(cái)務(wù)官（CFO),是公司財(cái)務(wù)管理和內(nèi)部審計(jì)監(jiān)控的全面111

謝謝大家!謝謝大家!112第三章內(nèi)部治理機(jī)制宮玉松第三章內(nèi)部治理機(jī)制宮玉松113第一節(jié)內(nèi)部治理機(jī)制和外部治理機(jī)制公司治理機(jī)制分為內(nèi)部機(jī)制和外部機(jī)制。一個(gè)良好的公司治理結(jié)構(gòu)依賴于內(nèi)部機(jī)制與外部機(jī)制的有機(jī)結(jié)合。內(nèi)部機(jī)制包括：股東大會(huì)、董事會(huì)、管理層激勵(lì)機(jī)制、股權(quán)結(jié)構(gòu)、大股東治理、信息披露和透明度等。外部機(jī)制包括：公司控制權(quán)市場（接管市場）、產(chǎn)品市場的競爭、經(jīng)理人市場、法律制度、獨(dú)立審計(jì)制度、社會(huì)監(jiān)督等。第一節(jié)內(nèi)部治理機(jī)制和外部治理機(jī)制公司治理機(jī)制分為內(nèi)部機(jī)制和外114第二節(jié)股東大會(huì)一。股東大會(huì)的類型和職能對于公司法或公司章程所賦予股東的權(quán)利，股東主要通過參與股東大會(huì)來行使。股東大會(huì)的基本特征：一是公司內(nèi)部的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)；二是公司的非常設(shè)機(jī)構(gòu)。股東大會(huì)只是公司的最高決策機(jī)構(gòu)而不是日常業(yè)務(wù)執(zhí)行機(jī)關(guān)或代表機(jī)關(guān)。第二節(jié)股東大會(huì)一。股東大會(huì)的類型和職能115股東大會(huì)可分為股東年會(huì)和臨時(shí)股東大會(huì)兩種。股東年會(huì)每年召開一次，并且應(yīng)當(dāng)在每一個(gè)會(huì)計(jì)年度結(jié)束后的6個(gè)月內(nèi)召開股東年會(huì)。股東大會(huì)可分為股東年會(huì)和臨時(shí)股東大會(huì)兩種。116股東大會(huì)主要行使下列職權(quán)：（一）決定公司的經(jīng)營方針和重大投資計(jì)劃；（二）選舉和更換董事、監(jiān)事，決定他們的報(bào)酬事項(xiàng)；（三）審議批準(zhǔn)董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)的工作報(bào)告；（四）審議批準(zhǔn)公司的年度財(cái)務(wù)預(yù)算方案、決算方案；股東大會(huì)主要行使下列職權(quán)：117（五）審議批準(zhǔn)公司的利潤分配方案和彌補(bǔ)虧損方案；（六）對公司增加或者減少注冊資本作出決議；（七）對公司合并、分立、解散、清算或者變更公司形式作出決議；（八）對發(fā)行公司債券或其他有價(jià)證券及上市的方案作出決議；（五）審議批準(zhǔn)公司的利潤分配方案和彌補(bǔ)虧損方案；118（九）對回購公司股票作出決議；（十）修訂公司章程；（十一）對公司聘用、解聘會(huì)計(jì)師事務(wù)所作出決議；（十二）審議批準(zhǔn)或授權(quán)董事會(huì)批準(zhǔn)公司設(shè)立法人機(jī)構(gòu)、重大收購兼并、重大投資、重大資產(chǎn)處置和重大對外擔(dān)保等事項(xiàng)；（十三）審議批準(zhǔn)變更募集資金用途事項(xiàng)；（十四）審議股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃；等。（九）對回購公司股票作出決議；119有下列情形之一的，公司應(yīng)在事實(shí)發(fā)生之日起2個(gè)月內(nèi)召開臨時(shí)股東大會(huì)：（一）董事人數(shù)少于董事會(huì)人數(shù)的三分之二或不足法定最低人數(shù)時(shí)；（二）公司未彌補(bǔ)的虧損達(dá)實(shí)收股本總額的三分之一時(shí)；（三）單獨(dú)或者合計(jì)持有公司10%以上有表決權(quán)股份的股東書面請求時(shí)；（四）董事會(huì)認(rèn)為必要時(shí)；（五）監(jiān)事會(huì)提議召開時(shí)；（六）法律、行政法規(guī)、規(guī)章和公司章程及本規(guī)則規(guī)定的其他情形。有下列情形之一的，公司應(yīng)在事實(shí)發(fā)生之日起2個(gè)月內(nèi)召開臨時(shí)股120股東可以親自出席股東大會(huì)并行使表決權(quán)，也可以委托他人代為出席和在授權(quán)范圍內(nèi)行使表決權(quán)。股東大會(huì)召開時(shí)，全體董事、監(jiān)事和董事會(huì)秘書應(yīng)當(dāng)出席會(huì)議，總經(jīng)理和其他高級(jí)管理人員應(yīng)當(dāng)列席會(huì)議。股東可以親自出席股東大會(huì)并行使表決權(quán)，也可以委托他人代為出席121二。股東大會(huì)的召集董事會(huì)是股東大會(huì)的法定召集人。獨(dú)立董事有權(quán)向董事會(huì)提議召開臨時(shí)股東大會(huì)。對獨(dú)立董事要求召開臨時(shí)股東大會(huì)的提議，董事會(huì)應(yīng)當(dāng)根據(jù)法律、行政法規(guī)和公司章程的規(guī)定，在收到提議后10日內(nèi)提出同意或不同意召開臨時(shí)股東大會(huì)的書面反饋意見。

二。股東大會(huì)的召集122監(jiān)事會(huì)有權(quán)向董事會(huì)提議召開臨時(shí)股東大會(huì)，并應(yīng)當(dāng)以書面形式向董事會(huì)提出。董事會(huì)應(yīng)當(dāng)根據(jù)法律、行政法規(guī)和公司章程的規(guī)定，在收到提案后10日內(nèi)提出同意或不同意召開臨時(shí)股東大會(huì)的書面反饋意見。監(jiān)事會(huì)有權(quán)向董事會(huì)提議召開臨時(shí)股東大會(huì)，并應(yīng)當(dāng)以書面形式向董123單獨(dú)或者合計(jì)持有公司10%以上股份的股東有權(quán)向董事會(huì)請求召開臨時(shí)股東大會(huì)，并應(yīng)當(dāng)以書面形式向董事會(huì)提出。董事會(huì)應(yīng)當(dāng)根據(jù)法律、行政法規(guī)和公司章程的規(guī)定，在收到請求后10日內(nèi)提出同意或不同意召開臨時(shí)股東大會(huì)的書面反饋意見。

單獨(dú)或者合計(jì)持有公司10%以上股份的股東有權(quán)向董事會(huì)請求召開124股東大會(huì)會(huì)議由董事會(huì)召集的，由董事長擔(dān)任大會(huì)主席并主持會(huì)議；董事長不能履行職務(wù)或者不履行其職務(wù)的，應(yīng)當(dāng)由副董事長召集會(huì)議并擔(dān)任大會(huì)主席；副董事長不能履行職務(wù)或者不履行其職務(wù)的，董事會(huì)可以指定一名董事代其召集會(huì)議并且擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議；未指定大會(huì)主席的，出席會(huì)議的股東可以選舉一人擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議；如果因任何理由，股東無法選舉主席，應(yīng)當(dāng)由出席會(huì)議的持有最多有表決權(quán)股份的股東（包括股東代理人）擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議。股東大會(huì)會(huì)議由董事會(huì)召集的，由董事長擔(dān)任大會(huì)主席并主持會(huì)議；125會(huì)議由監(jiān)事會(huì)自行召集的，由監(jiān)事長擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議，監(jiān)事長不能履行職務(wù)或者不履行其職務(wù)的，監(jiān)事會(huì)可以指定一名本行監(jiān)事代其召集會(huì)議并且擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議。股東自行召集的股東大會(huì)，由召集人推舉代表主持。會(huì)議由監(jiān)事會(huì)自行召集的，由監(jiān)事長擔(dān)任大會(huì)主席主持會(huì)議，監(jiān)事長126三。股東大會(huì)的議事程序、表決原則1。議事程序股東大會(huì)決議分為普通決議和特別決議。股東大會(huì)作出普通決議，應(yīng)當(dāng)由出席股東大會(huì)的股東（包括股東代理人）所持表決權(quán)的過半數(shù)通過。股東大會(huì)作出特別決議，應(yīng)當(dāng)由出席股東大會(huì)的股東（包括股東代理人）所持表決權(quán)的三分之二以上通過。三。股東大會(huì)的議事程序、表決原則127下列事項(xiàng)由股東大會(huì)的普通決議通過：（一）公司的經(jīng)營方針和重大投資計(jì)劃；（二）選舉和更換董事、由股東代表出任的監(jiān)事和外部監(jiān)事，決定有關(guān)董事、監(jiān)事的報(bào)酬事項(xiàng)；（三）董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)的工作報(bào)告；（四）公司的年度財(cái)務(wù)預(yù)算方案、決算方案、資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表及其他財(cái)務(wù)報(bào)表；下列事項(xiàng)由股東大會(huì)的普通決議通過：128（五）審議批準(zhǔn)變更募集資金用途事項(xiàng)；（六）公司的利潤分配方案和彌補(bǔ)虧損方案；（七）聘用、解聘會(huì)計(jì)師事務(wù)所；（八）除法律、行政法規(guī)、規(guī)章及公司章程規(guī)定應(yīng)當(dāng)以特別決議通過以外的其他事項(xiàng)。（五）審議批準(zhǔn)變更募集資金用途事項(xiàng)；129下列事項(xiàng)由股東大會(huì)以特別決議通過：（一）公司增加或者減少注冊資本；（二）公司合并、分立、解散、清算或者變更公司形式；（三）發(fā)行公司債券或其他有價(jià)證券及上市的方案；（四）回購公司股票；下列事項(xiàng)由股東大會(huì)以特別決議通過：130（五）修訂公司章程；（六）審議批準(zhǔn)或授權(quán)董事會(huì)批準(zhǔn)本行設(shè)立法人機(jī)構(gòu)、重大收購兼并、重大投資、重大資產(chǎn)處置和重大對外擔(dān)保等事項(xiàng)；（七）審議股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃；（八）法律、行政法規(guī)、規(guī)章或公司章程規(guī)定的，以及股東大會(huì)以普通決議認(rèn)定會(huì)對公司產(chǎn)生重大影響的、需要以特別決議通過的其他事項(xiàng)。（五）修訂公司章程；131在股東年會(huì)上，董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)應(yīng)當(dāng)就其過去一年的工作向股東大會(huì)作出報(bào)告。股東與股東大會(huì)擬審議事項(xiàng)有關(guān)聯(lián)關(guān)系時(shí)，應(yīng)當(dāng)回避表決，其所持有表決權(quán)的股份不計(jì)入出席股東大會(huì)有表決權(quán)的股份總數(shù)。在股東年會(huì)上，董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)應(yīng)當(dāng)就其過去一年的工作向股東大會(huì)132股東大會(huì)應(yīng)形成書面決議。大會(huì)主席負(fù)責(zé)根據(jù)本行公司章程和會(huì)議表決結(jié)果宣布股東大會(huì)決議，并應(yīng)當(dāng)載入會(huì)議記錄。股東大會(huì)通過有關(guān)派現(xiàn)、送股或資本公積轉(zhuǎn)增股本提案的，公司應(yīng)當(dāng)在股東大會(huì)結(jié)束后2個(gè)月內(nèi)實(shí)施具體方案。股東大會(huì)應(yīng)形成書面決議。大會(huì)主席負(fù)責(zé)根據(jù)本行公司章程和會(huì)議表1332。表決原則股東大會(huì)投票的基本原則是一股一票原則。一些國家的公司法還規(guī)定了例外情形：第一種情形是無投票權(quán)股份，包括優(yōu)先股、公司自有股份。第二種情形是限制性投票，即股東享有的投票權(quán)少于其持有的股份數(shù)，目的是防止大股東操縱。2。表決原則134從法律上說，股東大會(huì)在公司治理中起著十分重要的作用。最為公司的最高權(quán)力機(jī)關(guān)，公司的重大事項(xiàng)必須經(jīng)過它的批準(zhǔn)。公司控制權(quán)的變更無論是通過代理權(quán)競爭還是通過接管，最終都要經(jīng)過股東大會(huì)這一程序。但實(shí)際上，股東大會(huì)實(shí)際所發(fā)揮的作用與法律所賦予的職能相比，存在著很大的差距，以至于被稱為“橡皮圖章”或“公司圣誕樹上的裝飾品”。從法律上說，股東大會(huì)在公司治理中起著十分重要的作用。最為公司135在股權(quán)分散的公司，小股東普遍存在搭便車現(xiàn)象，幾乎沒有積極性參加股東大會(huì)。這種公司股東大會(huì)所決定的事項(xiàng)已基本上由管理層事先定好，只是在股東大會(huì)走一個(gè)形式。在股權(quán)集中的公司，股東大會(huì)所決定的事項(xiàng)則被大股東事先定好，也是在股東大會(huì)上走一個(gè)過場，這樣的股東大會(huì)因此被稱為大股東會(huì)。據(jù)日本對1562家公司股東會(huì)的調(diào)查，整個(gè)會(huì)上無一人提問的占7%。在股權(quán)分散的公司，小股東普遍存在搭便車現(xiàn)象，幾乎沒有積極性參136股東大會(huì)被大股東操縱——我國部分上市公司股權(quán)過于集中，控股股東很容易根據(jù)一股一票的原則合法地操縱股東大會(huì)，使股東大會(huì)從一個(gè)民主投票決策的機(jī)構(gòu)演變成控股股東多數(shù)票否決的場所和調(diào)控上市公司利益的工具，小股東的利益無法通過股東大會(huì)內(nèi)部用手投票的方式得以保護(hù)，因此中小股東參加股東大會(huì)的熱情不高，形成了“理性冷漠”。原本維護(hù)中小股東利益的股東大會(huì)演變成了大股東掏空上市公司和剝奪中小股東利益的工具。股東大會(huì)被大股東操縱——137當(dāng)然，董事會(huì)核心地位的確立，也并不意味著公司股東會(huì)對公司事務(wù)毫無發(fā)言權(quán)。公司股東完全可以通過否決權(quán)的行使，就公司董事的選任、解任等事項(xiàng)加以控制，從而保證自己能將自己信得過的人選任到董事會(huì)。并可以通過派生訴訟提起權(quán)的行使，對濫用職權(quán)的董事和公司高級(jí)職員提起訴訟，抑制他們的不適當(dāng)行為，追究他們的法律責(zé)任。國美電器陳黃之爭最終勝負(fù)還要看股東大會(huì)當(dāng)然，董事會(huì)核心地位的確立，也并不意味著公司股東會(huì)對公司事務(wù)138第三節(jié)董事會(huì)一。董事會(huì)是公司治理的核心在公司治理中，存在股東會(huì)、董事會(huì)和經(jīng)理層三者之間的制衡關(guān)系，董事會(huì)既是股東會(huì)的代理人，又是經(jīng)理層的委托人，同時(shí)擔(dān)負(fù)著所有者的委托、公司最高決策和監(jiān)督經(jīng)理人員三種責(zé)任，在公司治理中處于承上啟下的核心地位。董事會(huì)的治理運(yùn)作直接關(guān)系到公司利益和股東利益，是公司的最高控制系統(tǒng)，也被認(rèn)為是公司內(nèi)部最重要的監(jiān)督機(jī)構(gòu)。建立一個(gè)規(guī)范、獨(dú)立、結(jié)構(gòu)合理、富有效率的董事會(huì)是完善公司治理的重要內(nèi)容。第三節(jié)董事會(huì)一。董事會(huì)是公司治理的核心139董事會(huì)治理是整個(gè)公司治理的核心，如果公司的董事會(huì)治理出現(xiàn)問題，輕則影響公司運(yùn)作質(zhì)量，重則會(huì)使公司遭受滅頂之災(zāi)。安然事件表面上看主要責(zé)任是內(nèi)部審計(jì)委員會(huì)和外部審計(jì)機(jī)構(gòu)的失職，但從公司治理角度看，董事會(huì)的失職以及對經(jīng)理層的監(jiān)督不夠才是真正的原因。董事會(huì)治理是整個(gè)公司治理的核心，如果公司的董事會(huì)治理出現(xiàn)問題140二。董事會(huì)中心主義公司權(quán)力中心經(jīng)歷了股東大會(huì)中心主義、經(jīng)理中心主義和董事會(huì)中心主義的演變。股東大會(huì)中心主義是以“資本中心主義”為理論基礎(chǔ)，并以早期公司規(guī)模小、股東人數(shù)較少為背景的，此時(shí)董事會(huì)不擁有獨(dú)立于股東大會(huì)的權(quán)力，它必須完全按照公司章程授權(quán)和股東大會(huì)決議行事。二。董事會(huì)中心主義141隨著股市規(guī)模的擴(kuò)大和股權(quán)的分散化，公司管理高度專業(yè)化，公司控制權(quán)逐步集中到經(jīng)理層，經(jīng)理中心主義登上前臺(tái)。尤其美國模式下，高度集權(quán)的CEO的產(chǎn)生，以及CEO與董事長兩職合一的盛行，將經(jīng)理中心主義推向高峰。 隨著股市規(guī)模的擴(kuò)大和股權(quán)的分散化，公司管理高度專業(yè)化，公司控14220世紀(jì)90年代，繁榮的經(jīng)濟(jì)掩蓋了公司治理的問題，CEO權(quán)力越來越大，董事會(huì)則越來越像擺設(shè)。有些CEO將董事會(huì)視為其個(gè)人的附屬機(jī)構(gòu)，甚至稱董事會(huì)為”我的董事會(huì)“。安然公司董事會(huì)不僅對公司高管放任不管，還默許管理層作假帳。世界通信公司董事會(huì)批準(zhǔn)了艾伯斯從公司”借用“4億美元現(xiàn)金。在安然和世通丑聞爆發(fā)兩年后，紐約證券交易所的董事會(huì)居然還批準(zhǔn)了其CEO格拉索上億美元的年薪。美國公司制度中董事會(huì)的軟弱無力及帶來的嚴(yán)重后果已暴露無疑。20世紀(jì)90年代，繁榮的經(jīng)濟(jì)掩蓋了公司治理的問題，CEO權(quán)力143正是在這種背景下，公司權(quán)力中心開始出現(xiàn)由經(jīng)理層轉(zhuǎn)向董事會(huì)的改革傾向，在股東積極主義的推動(dòng)下，全球范圍內(nèi)興起了建立強(qiáng)力董事會(huì)的改革浪潮。2008年的金融危機(jī)，進(jìn)一步凸顯了董事會(huì)的重要性。正是在這種背景下，公司權(quán)力中心開始出現(xiàn)由經(jīng)理層轉(zhuǎn)向董事會(huì)的改144二。董事及其分類1。董事的定義董事是股東的受托人，由股東大會(huì)選舉產(chǎn)生，對內(nèi)管理公司事務(wù)，參與重大決策，對外代表公司進(jìn)行業(yè)務(wù)活動(dòng)。（1）董事由股東選舉產(chǎn)生。（2）董事可以由自然人擔(dān)任，也可以由法人擔(dān)任。（3)董事的擔(dān)任不以出資為條件。二。董事及其分類1452。董事的分類（1）執(zhí)行董事、非執(zhí)行董事與內(nèi)部董事、外部董事在北美一些國家所稱的內(nèi)部董事，是指那些同時(shí)也是公司職員的董事；外部董事則指那些不屬于公司職員的董事。而在英國及英聯(lián)邦國家所稱的執(zhí)行董事是指同時(shí)兼任公司高級(jí)管理人員的董事，他們既參與董事會(huì)的決策，同時(shí)也在其管理崗位上執(zhí)行董事會(huì)的決策。顯然，執(zhí)行董事都是內(nèi)部董事。2。董事的分類146非執(zhí)行董事是指公司從外部聘請的在戰(zhàn)略管理、金融、投資、財(cái)務(wù)、法律、公共關(guān)系等方面具有專長的知名人士，他們通常是某一方面的專家、學(xué)者或其他公司的總裁、董事長，只參與董事會(huì)決策。非執(zhí)行董事明顯包括了外部董事。非執(zhí)行董事是指公司從外部聘請的在戰(zhàn)略管理、金融、投資、財(cái)務(wù)147(2)獨(dú)立董事獨(dú)立董事是真正具有獨(dú)立性的董事，他們屬于非執(zhí)行董事或外部董事，但還需要與公司之間沒有利益關(guān)系，不受制于任何人，能獨(dú)立進(jìn)行判斷。全美公司董事聯(lián)合會(huì)認(rèn)為獨(dú)立董事需具備以下獨(dú)立性：(2)獨(dú)立董事148(1)從未是該公司或其他任何一家子公司的雇員。（2）并非公司任何雇員的親戚。(3)不向公司提供任何服務(wù)。（4)未受雇于向該公司提供主要服務(wù)的任何企業(yè)。（5）除董事勞務(wù)費(fèi)以外，不從公司獲取任何報(bào)酬。(1)從未是該公司或其他任何一家子公司的雇員。149由于獨(dú)立董事既獨(dú)立于經(jīng)理層，又獨(dú)立于大股東，在董事會(huì)活動(dòng)中可以擺脫這兩個(gè)利益集團(tuán)的控制，從客觀、公正和有利于公司整體利益的立場出發(fā)作出判斷和決策，對于監(jiān)督管理層，保護(hù)全體股東特別是中小股東的合法權(quán)利有十分重要的作用。另外，獨(dú)立董事是某一方面的專家，對于提高董事會(huì)決策的科學(xué)性也有意義。由于獨(dú)立董事既獨(dú)立于經(jīng)理層，又獨(dú)立于大股東，在董事會(huì)活動(dòng)中可1503。董事的義務(wù)董事作為公司財(cái)產(chǎn)的受托人對公司負(fù)有勤勉義務(wù)和忠實(shí)義務(wù)。勤勉義務(wù)—是指董事有義務(wù)對公司事務(wù)付出適當(dāng)?shù)臅r(shí)間和精力，關(guān)注公司的經(jīng)營，并按照股東和公司的最佳利益謹(jǐn)慎行事。誠信義務(wù)—要求董事在決策時(shí)必須誠實(shí)善意且合理地相信其行為符合公司（而非其個(gè)人)的最佳利益。3。董事的義務(wù)151我國《上市公司章程指引》第九十八條，董事應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和本章程，對公司負(fù)有下列勤勉義務(wù)：（一）應(yīng)謹(jǐn)慎、認(rèn)真、勤勉地行使公司賦予的權(quán)利，以保證公司的商業(yè)行為符合國家法律、行政法規(guī)以及國家各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)政策的要求，商業(yè)活動(dòng)不超過營業(yè)執(zhí)照規(guī)定的業(yè)務(wù)范圍；（二）應(yīng)公平對待所有股東；（三）及時(shí)了解公司業(yè)務(wù)經(jīng)營管理狀況；我國《上市公司章程指引》第九十八條，董事應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法152（四）應(yīng)當(dāng)對公司定期報(bào)告簽署書面確認(rèn)意見。保證公司所披露的信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整；（五）應(yīng)當(dāng)如實(shí)向監(jiān)事會(huì)提供有關(guān)情況和資料，不得妨礙監(jiān)事會(huì)或者監(jiān)事行使職權(quán)；（六）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章及本章程規(guī)定的其他勤勉義務(wù)。（四）應(yīng)當(dāng)對公司定期報(bào)告簽署書面確認(rèn)意見。保證公司所披露的信153董事的忠實(shí)義務(wù)主要體現(xiàn)在以下幾方面：（1）禁止自我交易。自我交易是代表公司利益的董事利用其職權(quán)之便，與跟其有利益關(guān)系的個(gè)人或其他公司進(jìn)行交易。（2）競業(yè)禁止。指董事不得將自己置于其職責(zé)和個(gè)人利益相沖突的地位從事?lián)p害本公司利益的活動(dòng)，即不得為自己或第三人經(jīng)營與公司所經(jīng)營的業(yè)務(wù)相同的事業(yè)。（3）不得篡奪公司機(jī)會(huì)。篡奪公司機(jī)會(huì)是指公司董事或高管把屬于公司的商業(yè)機(jī)會(huì)轉(zhuǎn)歸自己利用而從中獲利。董事的忠實(shí)義務(wù)主要體現(xiàn)在以下幾方面：154我國《上市公司章程指引》第九十七條董事應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和本章程，對公司負(fù)有下列忠實(shí)義務(wù)：（一）不得利用職權(quán)收受賄賂或者其他非法收入，不得侵占公司的財(cái)產(chǎn)；（二）不得挪用公司資金；（三）不得將公司資產(chǎn)或者資金以其個(gè)人名義或者其他個(gè)人名義開立賬戶存儲(chǔ)；（四）不得違反本章程的規(guī)定，未經(jīng)股東大會(huì)或董事會(huì)同意，將公司資金借貸給他人或者以公司財(cái)產(chǎn)為他人提供擔(dān)保；我國《上市公司章程指引》第九十七條董事應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)155（五）不得違反本章程的規(guī)定或未經(jīng)股東大會(huì)同意，與本公司訂立合同或者進(jìn)行交易；（六）未經(jīng)股東大會(huì)同意，不得利用職務(wù)便利，為自己或他人謀取本應(yīng)屬于公司的商業(yè)機(jī)會(huì)，自營或者為他人經(jīng)營與本公司同類的業(yè)務(wù)；（七）不得接受與公司交易的傭金歸為己有；（八）不得擅自披露公司秘密；（九）不得利用其關(guān)聯(lián)關(guān)系損害公司利益；（十）法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章及本章程規(guī)定的其他忠實(shí)義務(wù)。董事違反本條規(guī)定所得的收入，應(yīng)當(dāng)歸公司所有；給公司造成損失的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任。（五）不得違反本章程的規(guī)定或未經(jīng)股東大會(huì)同意，與本公司訂立合156二。我國關(guān)于獨(dú)立董事的規(guī)定1。定義獨(dú)立董事是指不在公司擔(dān)任除獨(dú)立董事外的任何其他職務(wù)，并與公司及公司主要股東不存在可能妨礙其進(jìn)行獨(dú)立客觀判斷關(guān)系的董事。二。我國關(guān)于獨(dú)立董事的規(guī)定1572。條件獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)具備與其行使職權(quán)相適應(yīng)的任職條件，擔(dān)任獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)符合下列基本條件：

（一）根據(jù)法律、行政法規(guī)及其他有關(guān)規(guī)定，具備擔(dān)任公司董事的資格；

（二）具有本制度所要求的獨(dú)立性；

（三）具備公司運(yùn)作的基本知識(shí)，熟悉相關(guān)法律、行政法規(guī)、規(guī)章及規(guī)則；

（四）具有五年以上法律、經(jīng)濟(jì)或者其他履行獨(dú)立董事職責(zé)所必需的工作經(jīng)驗(yàn)；

（五）《公司章程》規(guī)定的其他條件。

2。條件158下列人員不得擔(dān)任公司獨(dú)立董事：

（一）在公司或者附屬企業(yè)任職的人員及其直系親屬，主要社會(huì)關(guān)系(直系親屬是指配偶、父母、子女等；主要社會(huì)關(guān)系是指兄弟姐妹、岳父母、兒媳女婿、兄弟姐妹的配偶、配偶的兄弟姐妹等)；

（二）直接或間接持有公司已發(fā)行股份1%以上或者是公司前十名股東中的自然人股東及其直系親屬；

下列人員不得擔(dān)任公司獨(dú)立董事：

（一）在公司或者附屬企業(yè)任職159（三）在直接或間接持有公司發(fā)行股份5%以上的股東單位或者在公司前五名股東單位任職的人員及其直系親屬；

（四）最近一年內(nèi)曾經(jīng)具有前三項(xiàng)所列舉情形的人員；

（五）為公司或者附屬企業(yè)提供財(cái)務(wù)、法律、咨詢等服務(wù)的人員；

（六）《公司章程》規(guī)定的其他人員；

（七）中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他人員。

（三）在直接或間接持有公司發(fā)行股份5%以上的股東單位或者在公1603。職權(quán)（一）重大關(guān)聯(lián)交易(指公司擬與關(guān)聯(lián)人達(dá)成的總額高于公司最近經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)值5%的關(guān)聯(lián)交易)應(yīng)由獨(dú)立董事認(rèn)可后，提交董事會(huì)討論；獨(dú)立董事作出判斷前，可以聘請中介機(jī)構(gòu)出具獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問報(bào)告，作為其判斷的依據(jù)。

（二）向董事會(huì)提議聘用或解聘會(huì)計(jì)師事務(wù)所。

3。職權(quán)161（三）向董事會(huì)提請召開臨時(shí)股東大會(huì)。

（四）提議召開董事會(huì)。

（五）獨(dú)立聘請外部審計(jì)機(jī)構(gòu)和咨詢機(jī)構(gòu)。

（六）可以在股東大會(huì)召開前公開向股東征集投票權(quán)。

獨(dú)立董事行使上述職權(quán)應(yīng)當(dāng)取得全體獨(dú)立董事的二分之一以上同意。（三）向董事會(huì)提請召開臨時(shí)股東大會(huì)。

（四）提議召開董事會(huì)。162獨(dú)立董事除履行上述職責(zé)外，還應(yīng)當(dāng)對以下事項(xiàng)向