投資項目后評價解析課件講義

第二節(jié)投資項目后評價第二節(jié)投資項目后評價1概述可行性研究和項目前評價是在項目建設(shè)前進行的,其判斷、預(yù)測是否正確,項目的實際效益如何,需要在項目竣工投產(chǎn)后根據(jù)現(xiàn)實數(shù)據(jù)資料進行再評估來檢驗,這種再評估就是項目后評價。項目后評價可以全面總結(jié)項目投資管理中的經(jīng)驗教訓(xùn),井為以后改進項目管理和制訂科學(xué)的投資計劃提供現(xiàn)實依據(jù)。概述2(一)工程項目后評價的涵義和特點1.后評價的定義關(guān)于項目后評價的定義,目前國內(nèi)外理論與實際工作者尚有不同的理解。本書工程項目后評價是指:在項目建成投產(chǎn)并的綜合研究,衡量和分析項目的實際情況及其與預(yù)測(計劃)情況的差距,確定有關(guān)項目預(yù)測和判斷是否正確,并分析其原因,從項目完成過程中吸取經(jīng)驗教訓(xùn)為今后提高投資項目的決策水平創(chuàng)造條件,并為提高項目投資效益提出切實可行的對策措施2.工程項目后評特的特點與可行性研究和前評價相比,項目后評價的特點是(1)現(xiàn)實性。項目后評價分析研究的是項目實際情況,所依據(jù)的數(shù)據(jù)資料是現(xiàn)實發(fā)生的真實數(shù)據(jù)或根據(jù)實際情況重新預(yù)測的數(shù)據(jù),而項目可行性研究和項目前評價分析研究的是項目未來的狀況,所用的數(shù)據(jù)都是預(yù)測數(shù)據(jù)。(一)工程項目后評價的涵義和特點3(2)全面性。在進行項目后評價時,既要分析其投資過程,又要分析經(jīng)營過程;不僅要分析項目投資經(jīng)濟效益,而且要分析其經(jīng)營管理的狀況,發(fā)掘項目的潛力。(③)探索性。項目后評價要分析企業(yè)現(xiàn)發(fā)現(xiàn)問題并探索未來的發(fā)展方向,因而要求項自后評價人員具有較高的素質(zhì)和創(chuàng)造性,把握影響項目效益的主要因素,并提出切實可谷的改進措施。1)反饋性。項目可行性研究和前評價的目的在于為計劃部門投資決策提供依據(jù)的在于為有關(guān)部門反饋信息,為今后項自管理、投資計劃的制資決策積累經(jīng)驗,并用來檢測項目投資決策正確與否。(5)合作性。項目可行性研究和項目前評投資主體間的合作,更專職的評價人員就可以提出評價報告,而后評價需要要多面的合作,如專職技術(shù)經(jīng)濟人員項目經(jīng)理、余業(yè)經(jīng)營資項目主管部門等,各方融洽合作,項目后評價工作才能順利進行。(2)全面性。在進行項目后評價時,既要分析其投資過程,又要分4項目后評價與項目前評價的差別主要表現(xiàn)在(1)在項目建設(shè)中所處的階段不同。項目可行性研究和前評價屬于項目前期工作,它決定項目是否可以上馬。項目后評價是項目竣工投產(chǎn)并達到設(shè)計生產(chǎn)能力后對項目進行的再評價,是項目管理的延伸。(2)比較的標準不同。項目可行性研究和項目前評價依據(jù)定額標準、國家參數(shù)來衡量建設(shè)項目的必要性、合理性和可行性。后評價主要是直接與項目前評價的預(yù)測情況或其他同類項目進行對比,檢測項目的實際情況與預(yù)測情況的差距,并分析的原因,提出改進措施。(3)在投資決策中的作用不同。項目可行性研究和前評價直接作用于項目決策,前評價的結(jié)論是項目取舍的依據(jù)。后評價則是間接作用于項目投資決策,是投資決策的信息反饋。遭過后評價反映出項目建設(shè)過程和投產(chǎn)階段(乃至正常生產(chǎn)時期)出現(xiàn)的一事列問題,將各類信息反饋到投資決策部門,從而提高未來項目決策科學(xué)化的水平。(4)評價的內(nèi)容不同。項目可行性研究和前評價分析研究的內(nèi)容是項目建設(shè)條件、設(shè)計方案、實施計劃以及經(jīng)濟社會效果。后評價的主要內(nèi)容是針對除前評價上述內(nèi)容進行再評價外,還包括對項目決策、項目實施效率等進行評價以及對項目實際運營狀況進行較深入的分析。(5)組織實施上不同。項目可行性研究和前評價主要由投資主體或投資計劃部門組織實施。后評價則由投資運行的監(jiān)督管理機關(guān)或單獨設(shè)立的后評價機構(gòu)進行,以確保項目后評價的公正性和客觀性。項目后評價與項目前評價的差別主要表現(xiàn)在5(二)項目后評價的作用從以上項目后評價的定義;特點及其在項目管理中的地位可以看出,項目后評價對提高建設(shè)項目決策科學(xué)化水平,改進項目管理和提高投資效益等方面發(fā)揮著丑其重要的作用。具體地說,項目后評價的作用主要表現(xiàn)在以下幾個方面(1)總結(jié)項目管理的經(jīng)驗教訓(xùn),提高項目管理的水平。由于建設(shè)項目管理是一項極其復(fù)雜的活動,它涉及到銀行、計劃、主管部門、企業(yè)、物資供應(yīng)、施工等許多部門,因此項目能否順利完成關(guān)鍵在于這些部門間的配合與協(xié)調(diào)工作做得如何。通過項目后評價,對已經(jīng)建成項目的實際情況進行分析研究,有利于指導(dǎo)未來項目的管理活動,從而提高項目管理的水平(2)提高項目決策科學(xué)化的水平。項目前評價是項目投資決策的依據(jù),但前評價中所嫩的預(yù)測是否準確,需要后評價來檢驗。通過建立完善的項目后評價制度和科學(xué)的方法體系,一方面可以增強前評價人員的責任感,提高項目預(yù)測的準確性;另一方面可以通過項目后評價的反饋信息,及時糾正項目決策中存在的問題,從而提高未來項目決策的科學(xué)化水平。(二)項目后評價的作用6(3)為國家投資計劃、政策的制定提供依據(jù)。項目后評價能夠發(fā)現(xiàn)宏觀投資管理中的不足,從而國家可以及時地修正某些不適合經(jīng)濟發(fā)展的技術(shù)經(jīng)濟政策,修訂某些已經(jīng)過時的指標參數(shù)。同時還可根據(jù)反饋的信息,合理確定投資規(guī)模和投資流向,協(xié)調(diào)各產(chǎn)業(yè)、各部門之間及其內(nèi)部的各種比例關(guān)系。此外,國家還可以充分地運用法律的、經(jīng)濟的、行政的手段,建立必要的法令、法規(guī)、各項制度和機構(gòu),促進投資管理的良性循環(huán)。我國基本建設(shè)程序尚缺乏對項目決策和實施效果的反饋環(huán)節(jié),而項目后評價剛好彌補了這一弱點,它對我國基本建設(shè)程序的完善和健全改進宏觀決策將會起到越來越重要的作用。(4為銀行部門及時調(diào)整信貸政策提供依據(jù)。通過開展項目后評價,能及時發(fā)現(xiàn)項目建設(shè)資金使用中存在的問題,分析研究貸敦項目成功或失敗的原因,從而為銀行部門調(diào)整信貸政策提供依據(jù),并確保資金的按期回收。(5)可以對企業(yè)經(jīng)營管理進行“診斷”,促使項目運營狀態(tài)的正?；ｍ椖亢笤u價是在項目運營階段進行,因而可以分析和研究項目投產(chǎn)初期和達產(chǎn)時期的實際情況,比較實際情況與預(yù)測情況的偏離程度,探索產(chǎn)生偏差的原因,提出切實可行的措施,從而促使項目運營狀態(tài)正?；?提高項目的經(jīng)濟效益和社會效益。(3)為國家投資計劃、政策的制定提供依據(jù)。項目后評價能夠發(fā)現(xiàn)7(三)項目后評價的基本程序盡管因項目規(guī)模、復(fù)雜程度的不同,而導(dǎo)致每個項目后評價的具體工作程序也有所區(qū)別,但從總的情況來看,一般項目的后評價都應(yīng)遵循個客觀和循序漸進的過程。具體可以概括為以下幾個步驟:1.組織項目后評價機構(gòu)項目后評價組織機構(gòu)問題實際上是指由誰來組織項目后評價工作,這是具體實施項目后評價首先要解決的問題。根據(jù)項目后評價的概念、特點和職能,我國項目后評價的組織機構(gòu)應(yīng)符合以下基本要求1)滿足客觀性、公正性要求。2)具有反饋檢查功能2.選擇項目后評價的對象原則上,對所有投資項目都要進行后評價,項目后評價應(yīng)納入管理程序之中。但實際上,往往由于條件的限制,只能有選擇地確定評價對象。我國在選擇進行項目后評價的對象時優(yōu)先考慮以下類型項目()投產(chǎn)后本身經(jīng)濟效益明顯不好的項目。(2)國家急需發(fā)展的短線產(chǎn)業(yè)部門的投資項目。(3)國家限制發(fā)展的長線產(chǎn)業(yè)部門的投資項目。(4)一些投資額巨大\對國計民生有重大影響的項目(5)一些特殊項目。(三)項目后評價的基本程序83.收靠資料和選取數(shù)據(jù)項目后評價是以大量的數(shù)據(jù)、資料為依據(jù)的,這些材料的來源要可靠一般由項目后評價者親自調(diào)查整理,需要收集的數(shù)據(jù)和資料如下:(1)檔案資料。如規(guī)劃方案、項目建議書和批文、可行性研究報告、評估報告、設(shè)計任務(wù)書、初步設(shè)計材料和批文、施工圖設(shè)計和批文、竣工驗收報告、工程大事記、各種協(xié)議書和合同及有關(guān)廠址選擇、工藝方案選擇、設(shè)備方案選擇的論證材料等(2)項目生產(chǎn)經(jīng)營資料。主要是生產(chǎn)、銷售、供應(yīng)、技術(shù)、財務(wù)等部門的統(tǒng)計年度報告。(3)分析預(yù)測用基礎(chǔ)資料。主要是建設(shè)項目開工以來的有關(guān)利率、稅種、稅率、物價指數(shù)變化的有關(guān)資料(4)與項目有關(guān)的其他資料。如國家及地方的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整政策和長遠規(guī)劃;國家和地方頒布的規(guī)定和法律文件等4.分析和加工收集的資料對所收集的資料進行匯總、整理和分析,對需要調(diào)整的資料要調(diào)整。此時往往需要進一步補充測算有關(guān)的資料,以滿足驗證的需要。5.評價及編制后評價報告編制各種評價報表及計算評價指標,并與前評價進行對比分析,找出差異及其原因。由評價組編制后評價報告6.上報后評價報告把編制的正式后評價報告上報給組織后評價的部門。3.收靠資料和選取數(shù)據(jù)9二、項目后評價的內(nèi)容和方法(一)項目后評價的內(nèi)容視項目的類型、規(guī)模、復(fù)雜程度以及后評價目的的不同評價的內(nèi)容也并不完全一致1.項目分段后評價的內(nèi)容(1)項目前期工作的后評價。主要項目立項條件再評價,項目決策程序和方法的再評價,項目勘察設(shè)計的再評價,項目前期工作管理的再評價等。(2)項目實施的后評價。主要包括項目實施管理的再評價,項目施工準備工作的再評價,項目施工方式和施工項目管理的再評價,項目竣工驗收和試生產(chǎn)的再評價,項目生產(chǎn)準備的再評價等(3)項目遣營的后評價。主要包括生產(chǎn)經(jīng)營管理的再評價,項目生產(chǎn)條件的再評價,項目達產(chǎn)情況的再評價,項目產(chǎn)出的再評價,項目經(jīng)濟后評價等。二、項目后評價的內(nèi)容和方法10投資項目后評價解析課件講義11投資項目后評價解析課件講義12投資項目后評價解析課件講義13投資項目后評價解析課件講義14投資項目后評價解析課件講義15投資項目后評價解析課件講義16投資項目后評價解析課件講義17投資項目后評價解析課件講義18投資項目后評價解析課件講義19投資項目后評價解析課件講義20投資項目后評價解析課件講義21第二節(jié)投資項目后評價第二節(jié)投資項目后評價22概述可行性研究和項目前評價是在項目建設(shè)前進行的,其判斷、預(yù)測是否正確,項目的實際效益如何,需要在項目竣工投產(chǎn)后根據(jù)現(xiàn)實數(shù)據(jù)資料進行再評估來檢驗,這種再評估就是項目后評價。項目后評價可以全面總結(jié)項目投資管理中的經(jīng)驗教訓(xùn),井為以后改進項目管理和制訂科學(xué)的投資計劃提供現(xiàn)實依據(jù)。概述23(一)工程項目后評價的涵義和特點1.后評價的定義關(guān)于項目后評價的定義,目前國內(nèi)外理論與實際工作者尚有不同的理解。本書工程項目后評價是指:在項目建成投產(chǎn)并的綜合研究,衡量和分析項目的實際情況及其與預(yù)測(計劃)情況的差距,確定有關(guān)項目預(yù)測和判斷是否正確,并分析其原因,從項目完成過程中吸取經(jīng)驗教訓(xùn)為今后提高投資項目的決策水平創(chuàng)造條件,并為提高項目投資效益提出切實可行的對策措施2.工程項目后評特的特點與可行性研究和前評價相比,項目后評價的特點是(1)現(xiàn)實性。項目后評價分析研究的是項目實際情況,所依據(jù)的數(shù)據(jù)資料是現(xiàn)實發(fā)生的真實數(shù)據(jù)或根據(jù)實際情況重新預(yù)測的數(shù)據(jù),而項目可行性研究和項目前評價分析研究的是項目未來的狀況,所用的數(shù)據(jù)都是預(yù)測數(shù)據(jù)。(一)工程項目后評價的涵義和特點24(2)全面性。在進行項目后評價時,既要分析其投資過程,又要分析經(jīng)營過程;不僅要分析項目投資經(jīng)濟效益,而且要分析其經(jīng)營管理的狀況,發(fā)掘項目的潛力。(③)探索性。項目后評價要分析企業(yè)現(xiàn)發(fā)現(xiàn)問題并探索未來的發(fā)展方向,因而要求項自后評價人員具有較高的素質(zhì)和創(chuàng)造性,把握影響項目效益的主要因素,并提出切實可谷的改進措施。1)反饋性。項目可行性研究和前評價的目的在于為計劃部門投資決策提供依據(jù)的在于為有關(guān)部門反饋信息,為今后項自管理、投資計劃的制資決策積累經(jīng)驗,并用來檢測項目投資決策正確與否。(5)合作性。項目可行性研究和項目前評投資主體間的合作,更專職的評價人員就可以提出評價報告,而后評價需要要多面的合作,如專職技術(shù)經(jīng)濟人員項目經(jīng)理、余業(yè)經(jīng)營資項目主管部門等,各方融洽合作,項目后評價工作才能順利進行。(2)全面性。在進行項目后評價時,既要分析其投資過程,又要分25項目后評價與項目前評價的差別主要表現(xiàn)在(1)在項目建設(shè)中所處的階段不同。項目可行性研究和前評價屬于項目前期工作,它決定項目是否可以上馬。項目后評價是項目竣工投產(chǎn)并達到設(shè)計生產(chǎn)能力后對項目進行的再評價,是項目管理的延伸。(2)比較的標準不同。項目可行性研究和項目前評價依據(jù)定額標準、國家參數(shù)來衡量建設(shè)項目的必要性、合理性和可行性。后評價主要是直接與項目前評價的預(yù)測情況或其他同類項目進行對比,檢測項目的實際情況與預(yù)測情況的差距,并分析的原因,提出改進措施。(3)在投資決策中的作用不同。項目可行性研究和前評價直接作用于項目決策,前評價的結(jié)論是項目取舍的依據(jù)。后評價則是間接作用于項目投資決策,是投資決策的信息反饋。遭過后評價反映出項目建設(shè)過程和投產(chǎn)階段(乃至正常生產(chǎn)時期)出現(xiàn)的一事列問題,將各類信息反饋到投資決策部門,從而提高未來項目決策科學(xué)化的水平。(4)評價的內(nèi)容不同。項目可行性研究和前評價分析研究的內(nèi)容是項目建設(shè)條件、設(shè)計方案、實施計劃以及經(jīng)濟社會效果。后評價的主要內(nèi)容是針對除前評價上述內(nèi)容進行再評價外,還包括對項目決策、項目實施效率等進行評價以及對項目實際運營狀況進行較深入的分析。(5)組織實施上不同。項目可行性研究和前評價主要由投資主體或投資計劃部門組織實施。后評價則由投資運行的監(jiān)督管理機關(guān)或單獨設(shè)立的后評價機構(gòu)進行,以確保項目后評價的公正性和客觀性。項目后評價與項目前評價的差別主要表現(xiàn)在26(二)項目后評價的作用從以上項目后評價的定義;特點及其在項目管理中的地位可以看出,項目后評價對提高建設(shè)項目決策科學(xué)化水平,改進項目管理和提高投資效益等方面發(fā)揮著丑其重要的作用。具體地說,項目后評價的作用主要表現(xiàn)在以下幾個方面(1)總結(jié)項目管理的經(jīng)驗教訓(xùn),提高項目管理的水平。由于建設(shè)項目管理是一項極其復(fù)雜的活動,它涉及到銀行、計劃、主管部門、企業(yè)、物資供應(yīng)、施工等許多部門,因此項目能否順利完成關(guān)鍵在于這些部門間的配合與協(xié)調(diào)工作做得如何。通過項目后評價,對已經(jīng)建成項目的實際情況進行分析研究,有利于指導(dǎo)未來項目的管理活動,從而提高項目管理的水平(2)提高項目決策科學(xué)化的水平。項目前評價是項目投資決策的依據(jù),但前評價中所嫩的預(yù)測是否準確,需要后評價來檢驗。通過建立完善的項目后評價制度和科學(xué)的方法體系,一方面可以增強前評價人員的責任感,提高項目預(yù)測的準確性;另一方面可以通過項目后評價的反饋信息,及時糾正項目決策中存在的問題,從而提高未來項目決策的科學(xué)化水平。(二)項目后評價的作用27(3)為國家投資計劃、政策的制定提供依據(jù)。項目后評價能夠發(fā)現(xiàn)宏觀投資管理中的不足,從而國家可以及時地修正某些不適合經(jīng)濟發(fā)展的技術(shù)經(jīng)濟政策,修訂某些已經(jīng)過時的指標參數(shù)。同時還可根據(jù)反饋的信息,合理確定投資規(guī)模和投資流向,協(xié)調(diào)各產(chǎn)業(yè)、各部門之間及其內(nèi)部的各種比例關(guān)系。此外,國家還可以充分地運用法律的、經(jīng)濟的、行政的手段,建立必要的法令、法規(guī)、各項制度和機構(gòu),促進投資管理的良性循環(huán)。我國基本建設(shè)程序尚缺乏對項目決策和實施效果的反饋環(huán)節(jié),而項目后評價剛好彌補了這一弱點,它對我國基本建設(shè)程序的完善和健全改進宏觀決策將會起到越來越重要的作用。(4為銀行部門及時調(diào)整信貸政策提供依據(jù)。通過開展項目后評價,能及時發(fā)現(xiàn)項目建設(shè)資金使用中存在的問題,分析研究貸敦項目成功或失敗的原因,從而為銀行部門調(diào)整信貸政策提供依據(jù),并確保資金的按期回收。(5)可以對企業(yè)經(jīng)營管理進行“診斷”,促使項目運營狀態(tài)的正常化。項目后評價是在項目運營階段進行,因而可以分析和研究項目投產(chǎn)初期和達產(chǎn)時期的實際情況,比較實際情況與預(yù)測情況的偏離程度,探索產(chǎn)生偏差的原因,提出切實可行的措施,從而促使項目運營狀態(tài)正?；?提高項目的經(jīng)濟效益和社會效益。(3)為國家投資計劃、政策的制定提供依據(jù)。項目后評價能夠發(fā)現(xiàn)28(三)項目后評價的基本程序盡管因項目規(guī)模、復(fù)雜程度的不同,而導(dǎo)致每個項目后評價的具體工作程序也有所區(qū)別,但從總的情況來看,一般項目的后評價都應(yīng)遵循個客觀和循序漸進的過程。具體可以概括為以下幾個步驟:1.組織項目后評價機構(gòu)項目后評價組織機構(gòu)問題實際上是指由誰來組織項目后評價工作,這是具體實施項目后評價首先要解決的問題。根據(jù)項目后評價的概念、特點和職能,我國項目后評價的組織機構(gòu)應(yīng)符合以下基本要求1)滿足客觀性、公正性要求。2)具有反饋檢查功能2.選擇項目后評價的對象原則上,對所有投資項目都要進行后評價,項目后評價應(yīng)納入管理程序之中。但實際上,往往由于條件的限制,只能有選擇地確定評價對象。我國在選擇進行項目后評價的對象時優(yōu)先考慮以下類型項目()投產(chǎn)后本身經(jīng)濟效益明顯不好的項目。(2)國家急需發(fā)展的短線產(chǎn)業(yè)部門的投資項目。(3)國家限制發(fā)展的長線產(chǎn)業(yè)部門的投資項目。(4)一些投資額巨大\對國計民生有重大影響的項目(5)一些特殊項目。(三)項目后評價的基本程序293.收靠資料和選取數(shù)據(jù)項目后評價是以大量的數(shù)據(jù)、資料為依據(jù)的,這些材料的來源要可靠一般由項目后評價者親自調(diào)查整理,需要收集的數(shù)據(jù)和資料如下:(1)檔案資料。如規(guī)劃方案、項目建議書和批文、可行性研究報告、評估報告、設(shè)計任務(wù)書、初步設(shè)計材料和批文、施工圖設(shè)計和批文、竣工驗收報告、工程大事記、各種協(xié)議書和合同及有關(guān)廠址選擇、工藝方案選擇、設(shè)備方案選擇的論證材料等(2)項目生產(chǎn)經(jīng)營資料。主要是生產(chǎn)、銷售、供應(yīng)、技術(shù)