商業(yè)銀行風(fēng)險與內(nèi)部控制課件

2022/12/41第11章商業(yè)銀行風(fēng)險與內(nèi)部控制金融學(xué)院2022/12/41金融學(xué)院2022/12/42學(xué)習(xí)要點掌握商業(yè)銀行風(fēng)險的含義、成因、類別；了解風(fēng)險管理方法；了解商業(yè)銀行內(nèi)部控制。2022/12/42學(xué)習(xí)要點掌握商業(yè)銀行風(fēng)險的含義、成因、類2022/12/43第11章商業(yè)銀行風(fēng)險與內(nèi)部控制第一節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險第二節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險度量第三節(jié)商業(yè)銀行的內(nèi)部控制2022/12/43第11章商業(yè)銀行風(fēng)險與內(nèi)部控制第一節(jié)2022/12/44第一節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險一銀行風(fēng)險的含義二銀行風(fēng)險成因三銀行風(fēng)險類別

2022/12/44第一節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險一銀行風(fēng)險2022/12/45Alan.Greenspan：“銀行之所以能夠為現(xiàn)代社會做出這么多的貢獻，主要是因為他們愿意承擔(dān)風(fēng)險”。劉明康：“銀監(jiān)會的天職，就是防范風(fēng)險，并且增強銀行業(yè)的核心競爭能力?！?022/12/45Alan.Greenspan：“銀行之所6風(fēng)險含義：（1）可測定的不確定性（2）出現(xiàn)損失的可能性（3）對發(fā)生某一經(jīng)濟損失的不確定性（4）對特定的情況下未來結(jié)果的客觀疑慮（5）一種無法預(yù)料的、實際后果可能與預(yù)測后果存在差異的傾向（6）損失出現(xiàn)的機會或概率一銀行風(fēng)險的含義6風(fēng)險含義：一銀行風(fēng)險的含義2022/12/47銀行風(fēng)險是指商業(yè)銀行在經(jīng)營活動中，因不確定因素單一或綜合影響，使商業(yè)銀行遭受損失的可能性。銀行風(fēng)險涉及四個基本因素：銀行風(fēng)險承擔(dān)者：銀行及其客戶都是風(fēng)險承擔(dān)者；銀行是唯一的風(fēng)險承擔(dān)者；收益與風(fēng)險的相關(guān)度：銀行風(fēng)險和收益成正比，風(fēng)險越高，銀行遭受損失的可能性越大，但取得超額收益的機會隨之增加；不確定性因素：銀行面臨的風(fēng)險與經(jīng)濟環(huán)境、經(jīng)營策略、行業(yè)競爭、金融工具等多種因素有關(guān)，銀行的風(fēng)險與經(jīng)營過程中各種因素相互作用，形成一種自我調(diào)節(jié)和自我平衡的機制；銀行風(fēng)險的度量：銀行風(fēng)險由可計量風(fēng)險和不可計量風(fēng)險構(gòu)成，需運用概率與數(shù)理統(tǒng)計的計量方法和綜合分析等非計量方法評估風(fēng)險。2022/12/47銀行風(fēng)險是指商業(yè)銀行在經(jīng)營活動中，因不確81.銀行風(fēng)險產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟環(huán)境銀行風(fēng)險主要來源于所處的風(fēng)險環(huán)境，包括宏觀和微觀兩個方面：(1)宏觀角度看，銀行風(fēng)險與以下因素有關(guān)：①宏觀經(jīng)濟條件②宏觀金融政策③金融監(jiān)管二商業(yè)銀行風(fēng)險的成因81.銀行風(fēng)險產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟環(huán)境二商業(yè)銀行風(fēng)險的成因9(2)從微觀角度看，銀行風(fēng)險又與下列因素和環(huán)境有關(guān)①市場競爭②利率③匯率④自然環(huán)境9(2)從微觀角度看，銀行風(fēng)險又與下列因素和環(huán)境有關(guān)102.引起銀行風(fēng)險的主觀因素主觀方面引起的資產(chǎn)負債風(fēng)險與銀行經(jīng)營業(yè)務(wù)活動直接相關(guān)，銀行業(yè)務(wù)的范圍、內(nèi)容、方式不同，其所受的風(fēng)險程度也不一致。

(1)銀行信息的不靈敏

(2)對風(fēng)險認識不充分

(3)決策失誤

(4)人為因素102.引起銀行風(fēng)險的主觀因素2022/12/411三商業(yè)銀行風(fēng)險類別(一)信用風(fēng)險(二)市場風(fēng)險利率風(fēng)險匯率風(fēng)險(三)操作風(fēng)險(四)流動性風(fēng)險(五)法律風(fēng)險2022/12/411三商業(yè)銀行風(fēng)險類別(一)信用風(fēng)險2022/12/412（一）信用風(fēng)險信用風(fēng)險可以分為兩種情況：借款人或債務(wù)人沒有能力或者沒有意愿履行還款義務(wù)而給債權(quán)人造成損失的可能性；由于債務(wù)人信用等級或信貸資產(chǎn)評級的下調(diào)、信貸利差的擴大導(dǎo)致資產(chǎn)的經(jīng)濟價值或者市值下降的可能性。信用風(fēng)險的危害：銀行大量的無法收回的貸款、銀行貸款資產(chǎn)質(zhì)量下降、銀行倒閉；原因：一是借款人品德不良，主觀上故意不予償還二是借款人雖然主觀愿望良好，但客觀上無能力歸還貸款本息2022/12/412（一）信用風(fēng)險信用風(fēng)險可以分為兩種情況2022/12/413（二）市場風(fēng)險市場風(fēng)險是指因市場價格（利率、匯率、股票價格和商品價格）的不利變動而使銀行表內(nèi)和表外業(yè)務(wù)發(fā)生損失的風(fēng)險。市場風(fēng)險可以分為利率風(fēng)險、匯率風(fēng)險（包括黃金）、股票價格風(fēng)險和商品價格風(fēng)險，分別是指由于利率、匯率、股票價格和商品價格的不利變動所帶來的風(fēng)險。

2022/12/413（二）市場風(fēng)險市場風(fēng)險是指因市場價格（2022/12/4141.利率風(fēng)險利率風(fēng)險是由于市場利率波動造成商業(yè)銀行持有資產(chǎn)的資本損失和對銀行收支的凈差額產(chǎn)生影響的金融風(fēng)險；利率風(fēng)險產(chǎn)生的根本原因在于商業(yè)銀行資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)、數(shù)量和期限的不匹配；利率風(fēng)險的直接原因——利率波動產(chǎn)生的原因：宏觀經(jīng)濟環(huán)境、中央銀行的貨幣政策、國際金融市場等。2022/12/4141.利率風(fēng)險利率風(fēng)險是由于市場利率波動15例如：銀行在資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)不一致的情況下，市場利率變動將導(dǎo)致利率風(fēng)險的產(chǎn)生。假設(shè)一家銀行對外舉借期限1年、年利率9％的債務(wù)，以支持期限2年、年報酬率10％的資產(chǎn)。根據(jù)正常的收益率曲線可知，該借短貸長的銀行第一年可獲得1%（10%-9%）利差。而第二年的利息收益，將隨1年期債務(wù)到期后的再融資利率變動與否呈不確定狀況。當新的舉債成本仍是9％如何？當為11％時？15例如：16當銀行的展期或重新舉債成本高于資產(chǎn)報酬率時，就會面臨再融資風(fēng)險（refinancingrisk）同理，假設(shè)銀行舉借年利率9％的2年期債務(wù)，用于支持報酬率10％的1年期資產(chǎn)。當該資產(chǎn)于1年后到期時，其再投資報酬率如降至8％，則銀行將面臨再投資風(fēng)險(reinvestmentrisk)。16當銀行的展期或重新舉債成本高于資產(chǎn)報酬率時，就會面臨再融170負債1年01年資產(chǎn)2年01年負債2年資產(chǎn)01年圖1借短貸長的再融資風(fēng)險圖2借長貸短的再投資風(fēng)險170負債1年01年資產(chǎn)2年01年負債2年資產(chǎn)01年圖1借18當利率變動時，銀行除可能遭遇再融資與再投資風(fēng)險外，還要面對市場價值增減變化的風(fēng)險（marketvaluerisk）。當利率升高時，銀行的資產(chǎn)負債價值將因折現(xiàn)率提高，而導(dǎo)致未來各期現(xiàn)金流量的現(xiàn)值降低而趨于減少；反之，如果利率下降，資產(chǎn)負債價值則會提高。就期限結(jié)構(gòu)而言，由于銀行通常持有期限較負債更長的資產(chǎn)，所以市場利率上揚時，銀行資產(chǎn)市值的降低幅度要遠高于負債市值的降低幅度，并且面臨經(jīng)濟損失與償債能力不足的風(fēng)險。18當利率變動時，銀行除可能遭遇再融資與再投資風(fēng)險外，還要面19根據(jù)業(yè)務(wù)性質(zhì)，利率風(fēng)險分成：①直接的利率風(fēng)險：系指利率變動而直接引起盈余下降的風(fēng)險；②間接的利率風(fēng)險：是隨著客戶選擇權(quán)的履行而存在的。銀行常在下述情況下發(fā)生選擇權(quán)風(fēng)險(optionrisk)：第一，存款客戶于市場利率攀升時，主動將活期存款余額轉(zhuǎn)為定期存款，以賺取更高利息；第二，借款客戶在提前還清借款的同時，又舉借利率較低但金額相近的債務(wù)，以致銀行總盈余隨之降低。利率風(fēng)險的規(guī)避，傳統(tǒng)上著重于資產(chǎn)負債期限結(jié)構(gòu)相互配合的資金管理原則，減少利率風(fēng)險暴露的頭寸。即使銀行確保了資產(chǎn)負債期限結(jié)構(gòu)相同，如果兩者的久期不等，則利率風(fēng)險依然存在。19根據(jù)業(yè)務(wù)性質(zhì)，利率風(fēng)險分成：下圖概括了對市場利率產(chǎn)生影響的主要經(jīng)濟因素。

銀行自身的資產(chǎn)存款種類、數(shù)量、期限負債結(jié)構(gòu)和數(shù)量貸款種類、數(shù)量、期限中央銀行貨幣政策利率風(fēng)險貨幣供給國際貨幣市場市場利股票和債券市場率波動經(jīng)濟增長貨幣需求投資需求通貨膨脹下圖概括了對市場利率產(chǎn)生影響的主要經(jīng)濟因素。銀行自2022/12/4212.匯率風(fēng)險匯率風(fēng)險是指銀行在進行國際業(yè)務(wù)中，其持有的外匯資產(chǎn)和負債因匯率波動而造成的價值增減的不確定性；商業(yè)銀行的匯率風(fēng)險，一方面與匯率制度有關(guān)，在浮動匯率制度下比在固定匯率制度下面臨更大的匯率風(fēng)險；另一方面與商業(yè)銀行持有的海外資產(chǎn)和負債的比重有關(guān)。美國財政部國際資本流動報告(TIC)顯示，2009年7月份中國重新增持241億美元美國國債，總持有額度再度超過8000億美元。2022/12/4212.匯率風(fēng)險匯率風(fēng)險是指銀行在進行國際2022/12/422（三）操作風(fēng)險損失事件分類內(nèi)部欺詐（InternalFraud）：機構(gòu)內(nèi)部人員參與的詐騙、盜用資產(chǎn)、違犯法律以及公司的規(guī)章制度的行為。例如內(nèi)部人員虛報頭寸、內(nèi)部人員偷盜、在職員的賬戶上進行內(nèi)部交易等等。外部欺詐（ExternalFraud）：第三方的詐騙、盜用資產(chǎn)、違犯法律的行為。例如搶劫、偽造、開具空頭支票以及黑客行為對計算機系統(tǒng)的損壞。雇用合同以及工作狀況帶來的風(fēng)險事件（EmployPractices&WorkspaceSafety）：由于不履行合同、或者不符合勞動健康、安全法規(guī)所引起的賠償要求。例如，工人賠償要求、有組織的罷工。2022/12/422（三）操作風(fēng)險損失事件分類內(nèi)2022/12/423客戶、產(chǎn)品以及商業(yè)行為引起的風(fēng)險事件（Client,Products&BusinessPractices）：有意或無意造成的無法滿足某一顧客的特定需求，或者是由于產(chǎn)品的性質(zhì)、設(shè)計問題造成的失誤。例如受托人違約、濫用客戶的秘密信息、銀行賬戶上的洗錢等。有形資產(chǎn)的損失（DamagetoPhysicalAssets）：由于災(zāi)難性事件等引起的有形資產(chǎn)的損壞或損失。例如恐怖事件、地震、火災(zāi)等。經(jīng)營中斷和系統(tǒng)出錯（BusinessDisruption&SystemFailure）：例如軟件或者硬件錯誤、通信問題以及設(shè)備老化。涉及執(zhí)行、交割以及交易過程管理的風(fēng)險事件（ExecutionDelivery&ProcessManagement）：交易失敗、過程管理出錯、與合作伙伴、賣方的合作失敗。例如交易數(shù)據(jù)輸入錯誤、間接的管理失誤、未經(jīng)批準訪問客戶賬戶等。2022/12/423客戶、產(chǎn)品以及商業(yè)行為引起的風(fēng)險事件（2022/12/424國內(nèi)銀行近年部分操作損失事件機構(gòu)名稱發(fā)生年份損失金額操作風(fēng)險產(chǎn)生根源中國建設(shè)銀行吉林分行1999.12-2001.432844萬內(nèi)外勾結(jié)，采取私刻印鑒、印章，制作假合同、假存款證明書，偽造資信材料、擔(dān)保文件等手段，進行貸款、承兌匯票的詐騙中國銀行北京分行2000.12-2002.66.4億元北京“森豪公寓”的開發(fā)商以員工名義，虛構(gòu)房屋買賣合同，提供虛假收入證明套取按揭貸款和重復(fù)按揭貸款2022/12/424國內(nèi)銀行近年部分操作損失事件機構(gòu)名稱2022/12/425中國農(nóng)業(yè)銀行包頭分行2003.7－2004.61149萬元銀行工作人員與社會人員相互串通、勾結(jié)作案，挪用聯(lián)行資金、虛開大額定期存單、辦理假質(zhì)押貸款、違規(guī)辦理貼現(xiàn)、套取銀行信貸資金，謀取高息。中國工商銀行南海支行1990

－

2003超過20億元使用虛假的財務(wù)報表、經(jīng)濟合同、證明文件，使用虛假的產(chǎn)權(quán)證明、抵押物作擔(dān)保、抵押，騙取銀行貸款中國工商銀行上海外高橋保稅區(qū)支行2002

－2003.6

涉案金額

7141萬以消費信貸名義經(jīng)營謀利：姚康達將個人住房貸款用于購買128套住房，炒作房地產(chǎn)。中國銀行龍江省分行河松街支行2005.1超過10億元內(nèi)外勾結(jié)的票據(jù)詐騙案件國內(nèi)銀行近年部分操作損失事件2022/12/425中國農(nóng)業(yè)銀行包頭分行銀行工作人員與社會2022/12/426（四）流動性風(fēng)險流動性風(fēng)險是指商業(yè)銀行沒有足夠的現(xiàn)金來彌補客戶取款需要和沒能滿足客戶合理的貸款需要或其他即時的現(xiàn)金需求而引發(fā)的風(fēng)險；商業(yè)銀行的流動性需求有：短期流動性需求、長期流動性需求、周期流動性需求和臨時流動性需求；商業(yè)銀行流動性需求的滿足途徑在商業(yè)銀行資產(chǎn)負債表中以現(xiàn)金資產(chǎn)形式儲備流動性；商業(yè)銀行在金融市場上購買短期資產(chǎn)以購入流動性。流動性風(fēng)險的評價指標：存貸比率、流動比率和存貸變動率。2022/12/426（四）流動性風(fēng)險流動性風(fēng)險是指商業(yè)銀2022/12/427（五）法律風(fēng)險法律風(fēng)險是指金融交易合約的內(nèi)容在法律上有缺陷或不完善而無法履約,以及法律修訂使銀行蒙受損失的風(fēng)險。2022/12/427（五）法律風(fēng)險法律風(fēng)險是指金融交易合約2022/12/428巴塞爾協(xié)議發(fā)展與各風(fēng)險19881988年巴塞爾協(xié)議：信用風(fēng)險資本要求操作風(fēng)險管理：引入操作風(fēng)險1998.91999.6新資本協(xié)議框架：強調(diào)操作風(fēng)險及其定量分析對銀行的重要性2004.6巴塞爾協(xié)議II19921988年巴塞爾協(xié)議實施1996《資本協(xié)議》關(guān)于市場風(fēng)險的修訂案：市場風(fēng)險資本要求操作風(fēng)險管理與監(jiān)管的穩(wěn)健做法2003.22001.9操作風(fēng)險法規(guī)政策操作風(fēng)險高級計量法（AMA）原則2004.12022/12/428巴塞爾協(xié)議發(fā)展與各風(fēng)險198819882022/12/429資本配置：當前與未來當前資本配置操作風(fēng)險20%市場風(fēng)險10%信用風(fēng)險70%未來資本配置操作風(fēng)險30%市場風(fēng)險30%信用風(fēng)險40%行業(yè)趨勢2022/12/429資本配置：當前與未來當前資本配置操作風(fēng)2022/12/430第二節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險度量一信用風(fēng)險的評估二市場風(fēng)險度量三操作風(fēng)險度量2022/12/430第二節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險度量一信用風(fēng)2022/12/431一信用風(fēng)險的評估專家評定：5C信用評分模型多元線性判別模型:AltmanZ評分模型Logit模型和Probit模型現(xiàn)代信用風(fēng)險度量模型CreditMetricsKMVCreditRisk+CreditPortfolioView2022/12/431一信用風(fēng)險的評估專家評定：5C2022/12/432二市場風(fēng)險評估指數(shù)平滑法（針對利率和匯率風(fēng)險）P364彈性分析法（利率敏感性缺口——Ch9）VaR法2022/12/432二市場風(fēng)險評估指數(shù)平滑法（針對利率和33VaR(Value-at-Risk):即最大損失估計值，是指在今后特定期間（持有期間）內(nèi)，在特定概率范圍（置信水平）內(nèi)，資產(chǎn)組合因市場風(fēng)險可能發(fā)生的最大損失估計值。簡而言之：是在一給定期間（T）、一給定置信水平（1－α）下，最大的期望損失值。Jorion(1997)的定義：所謂的風(fēng)險值是指在一主觀給定的概率（1-α）下，衡量在一目標期間（T,可能是一天、十天或兩星期），因市場環(huán)境變動的緣故，是某一投資組合產(chǎn)生最大的期望損失值。HullandWhite(1998)的定義：我們有（1-α）%的信心確定在未來T時間內(nèi)，投資損失不超過V。市場風(fēng)險評估33VaR(Value-at-Risk):即最大損失估計值，34風(fēng)險值與置信水平（1－α）關(guān)系：假設(shè)投資組合的損失為ΔL元，則Prob（ΔL<-VaR==α）,亦即投資組合期望損失金額大于風(fēng)險值的概率被控制在α以內(nèi)。因此α越小，置信水平（1－α）％越大，所要求的保障程度越高，所求出的風(fēng)險值也就越大。在計算風(fēng)險值時，定義T為計算風(fēng)險值的期間，并假設(shè)此期間內(nèi)投資組合內(nèi)資產(chǎn)持有比率固定不變，持有期越長，風(fēng)險值越大。統(tǒng)計上VaR的定義：

Prob(Δp(Δt,Δx)<-VaR)=α

其中，Δp(Δt,Δx)為資產(chǎn)組合市場價值的改變量，是預(yù)測的時間期間（持有期間）Δt與標的資產(chǎn)價格變動Δx所組成的函數(shù)；α為置信水平。34風(fēng)險值與置信水平（1－α）關(guān)系：假設(shè)投資組合的損失為ΔL35依據(jù)上述定義可知，不同的持有期間和置信水平會導(dǎo)致不同的風(fēng)險值。就目標期間而言，期間越短越能及早發(fā)現(xiàn)問題，但越頻繁地監(jiān)控，成本也高。巴塞爾委員會規(guī)定，目標期間為10天目標期間的選擇要考慮投資組合中資產(chǎn)的特性，商業(yè)銀行多設(shè)定為1天巴塞爾委員會規(guī)定，置信水平為99%實際：信孚銀行為99%，花旗銀行為95.4%JP摩根及美國銀行為95%35依據(jù)上述定義可知，不同的持有期間和置信水平會導(dǎo)致不同的風(fēng)36例如：JP摩根的交易員在早上上班時向經(jīng)理匯報說：“今天我們資產(chǎn)組合的VaR值為100萬美元”?？梢岳斫鉃榻裉煲惶靸?nèi)只有5%的時間段資產(chǎn)組合的損失超過100萬美元，或者說今天一天內(nèi)有95%的把握確信資產(chǎn)組合的損失不會超過100萬美元。36例如：JP摩根的交易員在早上上班時向經(jīng)理匯報說：2022/12/437風(fēng)險價值的計算，如在99%置信水平下，市場價值在1天內(nèi)可能遭受的最大損失。1％的概率收益2022/12/437風(fēng)險價值的計算，如在99%置信水平下，2022/12/438三操作風(fēng)險度量基本指標法（TheBasicIndicatorApproach，BIA）

標準法（TheStandardisedApproach，SA）高級計量法(AdvancedMeasurementApproaches，AMA)內(nèi)部衡量法（IMA）損失分布法（LDA）極值原理法（EVT）2022/12/438三操作風(fēng)險度量基本指標法（TheB2022/12/439第三節(jié)商業(yè)銀行的內(nèi)部控制商業(yè)銀行內(nèi)控的目標商業(yè)銀行內(nèi)控的類型商業(yè)銀行內(nèi)控的方法商業(yè)銀行的內(nèi)部稽核2022/12/439第三節(jié)商業(yè)銀行的內(nèi)部控制商業(yè)銀行2022/12/440商業(yè)銀行內(nèi)控的目標銀行內(nèi)控的目標是控制風(fēng)險，防止和減少損失，保障銀行經(jīng)營的安全和順暢。具體而言，體現(xiàn)在兩個方面：在風(fēng)險發(fā)生之前，通過有效內(nèi)控制度，以最低的損失來獲取控制風(fēng)險的最佳效果。風(fēng)險發(fā)生之后，通過有效的內(nèi)控制度，使銀行不至于因風(fēng)險而遭受更大損失和面臨生存危機，確保銀行經(jīng)營目標的實現(xiàn)。2022/12/440商業(yè)銀行內(nèi)控的目標銀行內(nèi)控的目標是控制2022/12/441商業(yè)銀行內(nèi)控的類型按照技術(shù)劃分的內(nèi)控類型——具有較強的實效性和連續(xù)性事前控制：是指商業(yè)銀行在發(fā)生諸如損失等行為前，就開始采取防范措施予以預(yù)防；同步控制：是指商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)或行為發(fā)生的同時，采取自控措施予以控制的做法；事后控制：是指商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)或行為發(fā)生后，采取修補措施以減少或降低風(fēng)險損失的控制。2022/12/441商業(yè)銀行內(nèi)控的類型按照技術(shù)劃分的內(nèi)控類2022/12/442商業(yè)銀行內(nèi)控的類型按功能劃分的內(nèi)控類型業(yè)務(wù)控制財務(wù)控制會計控制和審計控制物品控制人事控制組織控制2022/12/442商業(yè)銀行內(nèi)控的類型按功能劃分的內(nèi)控類型2022/12/443商業(yè)銀行內(nèi)控的類型按控制范圍劃分的內(nèi)控類型經(jīng)營業(yè)務(wù)控制內(nèi)部財務(wù)會計控制2022/12/443商業(yè)銀行內(nèi)控的類型按控制范圍劃分的內(nèi)控2022/12/444商業(yè)銀行內(nèi)控的方法下面以商業(yè)銀行業(yè)務(wù)控制為對象，介紹內(nèi)部控制方法。商業(yè)銀行內(nèi)部控制方法主要有控制法和財務(wù)法兩種。2022/12/444商業(yè)銀行內(nèi)控的方法下面以商業(yè)銀行業(yè)務(wù)控2022/12/445商業(yè)銀行內(nèi)控的方法控制法分散風(fēng)險：通過調(diào)整銀行資產(chǎn)和資本結(jié)構(gòu)等手段分散銀行承受的風(fēng)險，目的是回避風(fēng)險。（1）金融工具組合多樣化；（2）資產(chǎn)負債期限多樣化；（3）地區(qū)分布分散多樣化。抑制風(fēng)險：銀行考慮到風(fēng)險事件存在與發(fā)生的可能性，主動放棄和拒絕實施某項可能導(dǎo)致風(fēng)險損失的方案。（1）終止具有巨大信貸風(fēng)險的借貸活動與計劃，暫停某類資金的經(jīng)營計劃和經(jīng)營活動；（2）改變資金借貸的對象、方式和形態(tài)。2022/12/445商業(yè)銀行內(nèi)控的方法控制法2022/12/446商業(yè)銀行內(nèi)控的方法財務(wù)法——風(fēng)險發(fā)生后的補救措施一風(fēng)險自留：是指商業(yè)銀行自行設(shè)立基金、自行承擔(dān)風(fēng)險損失發(fā)生的財務(wù)后果。（1）風(fēng)險自留的特點：積極的風(fēng)險控制手段、彌補潛在的風(fēng)險損失、風(fēng)險損失費用化；（2）風(fēng)險自留包括：部分風(fēng)險自留和全部風(fēng)險自留、主動風(fēng)險自留和被動風(fēng)險自留。（3）風(fēng)險自留的原則：銀行補償風(fēng)險的財力是否充足、既有的損失是否會造成更大的財務(wù)困境、應(yīng)優(yōu)先考慮其他風(fēng)險控制措施。2022/12/446商業(yè)銀行內(nèi)控的方法財務(wù)法——風(fēng)險發(fā)生后2022/12/447商業(yè)銀行內(nèi)控的方法財務(wù)法——風(fēng)險發(fā)生后的補救措施二風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁：是商業(yè)銀行在風(fēng)險損失發(fā)生后，將風(fēng)險通過一定的途徑，有意識地轉(zhuǎn)嫁給與其有利益關(guān)系的客戶承擔(dān)。（1）風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁的方式：一是不轉(zhuǎn)移財產(chǎn)，只轉(zhuǎn)移風(fēng)險和損失；二是將風(fēng)險損失的財產(chǎn)轉(zhuǎn)移給交易對方；（2）貸款風(fēng)險轉(zhuǎn)嫁的是通過貸款創(chuàng)新的表外業(yè)務(wù)方式轉(zhuǎn)嫁；（3）通過其他交易業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險。2022/12/447商業(yè)銀行內(nèi)控的方法財務(wù)法——風(fēng)險發(fā)生后2022/12/448商業(yè)銀行的內(nèi)部稽核商業(yè)銀行內(nèi)部稽核的內(nèi)容資產(chǎn)負債稽核、會計稽核、金融服務(wù)稽核、橫向聯(lián)合稽核商業(yè)銀行稽核的方法稽核方法：觀察法、審閱法、聽證法、復(fù)查法、核對法、盤點法和查詢法。2022/12/448商業(yè)銀行的內(nèi)部稽核商業(yè)銀行內(nèi)部稽核的內(nèi)2022/12/449謝謝大家2022/12/449謝謝大家2022/12/450第11章商業(yè)銀行風(fēng)險與內(nèi)部控制金融學(xué)院2022/12/41金融學(xué)院2022/12/451學(xué)習(xí)要點掌握商業(yè)銀行風(fēng)險的含義、成因、類別；了解風(fēng)險管理方法；了解商業(yè)銀行內(nèi)部控制。2022/12/42學(xué)習(xí)要點掌握商業(yè)銀行風(fēng)險的含義、成因、類2022/12/452第11章商業(yè)銀行風(fēng)險與內(nèi)部控制第一節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險第二節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險度量第三節(jié)商業(yè)銀行的內(nèi)部控制2022/12/43第11章商業(yè)銀行風(fēng)險與內(nèi)部控制第一節(jié)2022/12/453第一節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險一銀行風(fēng)險的含義二銀行風(fēng)險成因三銀行風(fēng)險類別

2022/12/44第一節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險一銀行風(fēng)險2022/12/454Alan.Greenspan：“銀行之所以能夠為現(xiàn)代社會做出這么多的貢獻，主要是因為他們愿意承擔(dān)風(fēng)險”。劉明康：“銀監(jiān)會的天職，就是防范風(fēng)險，并且增強銀行業(yè)的核心競爭能力?！?022/12/45Alan.Greenspan：“銀行之所55風(fēng)險含義：（1）可測定的不確定性（2）出現(xiàn)損失的可能性（3）對發(fā)生某一經(jīng)濟損失的不確定性（4）對特定的情況下未來結(jié)果的客觀疑慮（5）一種無法預(yù)料的、實際后果可能與預(yù)測后果存在差異的傾向（6）損失出現(xiàn)的機會或概率一銀行風(fēng)險的含義6風(fēng)險含義：一銀行風(fēng)險的含義2022/12/456銀行風(fēng)險是指商業(yè)銀行在經(jīng)營活動中，因不確定因素單一或綜合影響，使商業(yè)銀行遭受損失的可能性。銀行風(fēng)險涉及四個基本因素：銀行風(fēng)險承擔(dān)者：銀行及其客戶都是風(fēng)險承擔(dān)者；銀行是唯一的風(fēng)險承擔(dān)者；收益與風(fēng)險的相關(guān)度：銀行風(fēng)險和收益成正比，風(fēng)險越高，銀行遭受損失的可能性越大，但取得超額收益的機會隨之增加；不確定性因素：銀行面臨的風(fēng)險與經(jīng)濟環(huán)境、經(jīng)營策略、行業(yè)競爭、金融工具等多種因素有關(guān)，銀行的風(fēng)險與經(jīng)營過程中各種因素相互作用，形成一種自我調(diào)節(jié)和自我平衡的機制；銀行風(fēng)險的度量：銀行風(fēng)險由可計量風(fēng)險和不可計量風(fēng)險構(gòu)成，需運用概率與數(shù)理統(tǒng)計的計量方法和綜合分析等非計量方法評估風(fēng)險。2022/12/47銀行風(fēng)險是指商業(yè)銀行在經(jīng)營活動中，因不確571.銀行風(fēng)險產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟環(huán)境銀行風(fēng)險主要來源于所處的風(fēng)險環(huán)境，包括宏觀和微觀兩個方面：(1)宏觀角度看，銀行風(fēng)險與以下因素有關(guān)：①宏觀經(jīng)濟條件②宏觀金融政策③金融監(jiān)管二商業(yè)銀行風(fēng)險的成因81.銀行風(fēng)險產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟環(huán)境二商業(yè)銀行風(fēng)險的成因58(2)從微觀角度看，銀行風(fēng)險又與下列因素和環(huán)境有關(guān)①市場競爭②利率③匯率④自然環(huán)境9(2)從微觀角度看，銀行風(fēng)險又與下列因素和環(huán)境有關(guān)592.引起銀行風(fēng)險的主觀因素主觀方面引起的資產(chǎn)負債風(fēng)險與銀行經(jīng)營業(yè)務(wù)活動直接相關(guān)，銀行業(yè)務(wù)的范圍、內(nèi)容、方式不同，其所受的風(fēng)險程度也不一致。

(1)銀行信息的不靈敏

(2)對風(fēng)險認識不充分

(3)決策失誤

(4)人為因素102.引起銀行風(fēng)險的主觀因素2022/12/460三商業(yè)銀行風(fēng)險類別(一)信用風(fēng)險(二)市場風(fēng)險利率風(fēng)險匯率風(fēng)險(三)操作風(fēng)險(四)流動性風(fēng)險(五)法律風(fēng)險2022/12/411三商業(yè)銀行風(fēng)險類別(一)信用風(fēng)險2022/12/461（一）信用風(fēng)險信用風(fēng)險可以分為兩種情況：借款人或債務(wù)人沒有能力或者沒有意愿履行還款義務(wù)而給債權(quán)人造成損失的可能性；由于債務(wù)人信用等級或信貸資產(chǎn)評級的下調(diào)、信貸利差的擴大導(dǎo)致資產(chǎn)的經(jīng)濟價值或者市值下降的可能性。信用風(fēng)險的危害：銀行大量的無法收回的貸款、銀行貸款資產(chǎn)質(zhì)量下降、銀行倒閉；原因：一是借款人品德不良，主觀上故意不予償還二是借款人雖然主觀愿望良好，但客觀上無能力歸還貸款本息2022/12/412（一）信用風(fēng)險信用風(fēng)險可以分為兩種情況2022/12/462（二）市場風(fēng)險市場風(fēng)險是指因市場價格（利率、匯率、股票價格和商品價格）的不利變動而使銀行表內(nèi)和表外業(yè)務(wù)發(fā)生損失的風(fēng)險。市場風(fēng)險可以分為利率風(fēng)險、匯率風(fēng)險（包括黃金）、股票價格風(fēng)險和商品價格風(fēng)險，分別是指由于利率、匯率、股票價格和商品價格的不利變動所帶來的風(fēng)險。

2022/12/413（二）市場風(fēng)險市場風(fēng)險是指因市場價格（2022/12/4631.利率風(fēng)險利率風(fēng)險是由于市場利率波動造成商業(yè)銀行持有資產(chǎn)的資本損失和對銀行收支的凈差額產(chǎn)生影響的金融風(fēng)險；利率風(fēng)險產(chǎn)生的根本原因在于商業(yè)銀行資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)、數(shù)量和期限的不匹配；利率風(fēng)險的直接原因——利率波動產(chǎn)生的原因：宏觀經(jīng)濟環(huán)境、中央銀行的貨幣政策、國際金融市場等。2022/12/4141.利率風(fēng)險利率風(fēng)險是由于市場利率波動64例如：銀行在資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)不一致的情況下，市場利率變動將導(dǎo)致利率風(fēng)險的產(chǎn)生。假設(shè)一家銀行對外舉借期限1年、年利率9％的債務(wù)，以支持期限2年、年報酬率10％的資產(chǎn)。根據(jù)正常的收益率曲線可知，該借短貸長的銀行第一年可獲得1%（10%-9%）利差。而第二年的利息收益，將隨1年期債務(wù)到期后的再融資利率變動與否呈不確定狀況。當新的舉債成本仍是9％如何？當為11％時？15例如：65當銀行的展期或重新舉債成本高于資產(chǎn)報酬率時，就會面臨再融資風(fēng)險（refinancingrisk）同理，假設(shè)銀行舉借年利率9％的2年期債務(wù)，用于支持報酬率10％的1年期資產(chǎn)。當該資產(chǎn)于1年后到期時，其再投資報酬率如降至8％，則銀行將面臨再投資風(fēng)險(reinvestmentrisk)。16當銀行的展期或重新舉債成本高于資產(chǎn)報酬率時，就會面臨再融660負債1年01年資產(chǎn)2年01年負債2年資產(chǎn)01年圖1借短貸長的再融資風(fēng)險圖2借長貸短的再投資風(fēng)險170負債1年01年資產(chǎn)2年01年負債2年資產(chǎn)01年圖1借67當利率變動時，銀行除可能遭遇再融資與再投資風(fēng)險外，還要面對市場價值增減變化的風(fēng)險（marketvaluerisk）。當利率升高時，銀行的資產(chǎn)負債價值將因折現(xiàn)率提高，而導(dǎo)致未來各期現(xiàn)金流量的現(xiàn)值降低而趨于減少；反之，如果利率下降，資產(chǎn)負債價值則會提高。就期限結(jié)構(gòu)而言，由于銀行通常持有期限較負債更長的資產(chǎn)，所以市場利率上揚時，銀行資產(chǎn)市值的降低幅度要遠高于負債市值的降低幅度，并且面臨經(jīng)濟損失與償債能力不足的風(fēng)險。18當利率變動時，銀行除可能遭遇再融資與再投資風(fēng)險外，還要面68根據(jù)業(yè)務(wù)性質(zhì)，利率風(fēng)險分成：①直接的利率風(fēng)險：系指利率變動而直接引起盈余下降的風(fēng)險；②間接的利率風(fēng)險：是隨著客戶選擇權(quán)的履行而存在的。銀行常在下述情況下發(fā)生選擇權(quán)風(fēng)險(optionrisk)：第一，存款客戶于市場利率攀升時，主動將活期存款余額轉(zhuǎn)為定期存款，以賺取更高利息；第二，借款客戶在提前還清借款的同時，又舉借利率較低但金額相近的債務(wù)，以致銀行總盈余隨之降低。利率風(fēng)險的規(guī)避，傳統(tǒng)上著重于資產(chǎn)負債期限結(jié)構(gòu)相互配合的資金管理原則，減少利率風(fēng)險暴露的頭寸。即使銀行確保了資產(chǎn)負債期限結(jié)構(gòu)相同，如果兩者的久期不等，則利率風(fēng)險依然存在。19根據(jù)業(yè)務(wù)性質(zhì)，利率風(fēng)險分成：下圖概括了對市場利率產(chǎn)生影響的主要經(jīng)濟因素。

銀行自身的資產(chǎn)存款種類、數(shù)量、期限負債結(jié)構(gòu)和數(shù)量貸款種類、數(shù)量、期限中央銀行貨幣政策利率風(fēng)險貨幣供給國際貨幣市場市場利股票和債券市場率波動經(jīng)濟增長貨幣需求投資需求通貨膨脹下圖概括了對市場利率產(chǎn)生影響的主要經(jīng)濟因素。銀行自2022/12/4702.匯率風(fēng)險匯率風(fēng)險是指銀行在進行國際業(yè)務(wù)中，其持有的外匯資產(chǎn)和負債因匯率波動而造成的價值增減的不確定性；商業(yè)銀行的匯率風(fēng)險，一方面與匯率制度有關(guān)，在浮動匯率制度下比在固定匯率制度下面臨更大的匯率風(fēng)險；另一方面與商業(yè)銀行持有的海外資產(chǎn)和負債的比重有關(guān)。美國財政部國際資本流動報告(TIC)顯示，2009年7月份中國重新增持241億美元美國國債，總持有額度再度超過8000億美元。2022/12/4212.匯率風(fēng)險匯率風(fēng)險是指銀行在進行國際2022/12/471（三）操作風(fēng)險損失事件分類內(nèi)部欺詐（InternalFraud）：機構(gòu)內(nèi)部人員參與的詐騙、盜用資產(chǎn)、違犯法律以及公司的規(guī)章制度的行為。例如內(nèi)部人員虛報頭寸、內(nèi)部人員偷盜、在職員的賬戶上進行內(nèi)部交易等等。外部欺詐（ExternalFraud）：第三方的詐騙、盜用資產(chǎn)、違犯法律的行為。例如搶劫、偽造、開具空頭支票以及黑客行為對計算機系統(tǒng)的損壞。雇用合同以及工作狀況帶來的風(fēng)險事件（EmployPractices&WorkspaceSafety）：由于不履行合同、或者不符合勞動健康、安全法規(guī)所引起的賠償要求。例如，工人賠償要求、有組織的罷工。2022/12/422（三）操作風(fēng)險損失事件分類內(nèi)2022/12/472客戶、產(chǎn)品以及商業(yè)行為引起的風(fēng)險事件（Client,Products&BusinessPractices）：有意或無意造成的無法滿足某一顧客的特定需求，或者是由于產(chǎn)品的性質(zhì)、設(shè)計問題造成的失誤。例如受托人違約、濫用客戶的秘密信息、銀行賬戶上的洗錢等。有形資產(chǎn)的損失（DamagetoPhysicalAssets）：由于災(zāi)難性事件等引起的有形資產(chǎn)的損壞或損失。例如恐怖事件、地震、火災(zāi)等。經(jīng)營中斷和系統(tǒng)出錯（BusinessDisruption&SystemFailure）：例如軟件或者硬件錯誤、通信問題以及設(shè)備老化。涉及執(zhí)行、交割以及交易過程管理的風(fēng)險事件（ExecutionDelivery&ProcessManagement）：交易失敗、過程管理出錯、與合作伙伴、賣方的合作失敗。例如交易數(shù)據(jù)輸入錯誤、間接的管理失誤、未經(jīng)批準訪問客戶賬戶等。2022/12/423客戶、產(chǎn)品以及商業(yè)行為引起的風(fēng)險事件（2022/12/473國內(nèi)銀行近年部分操作損失事件機構(gòu)名稱發(fā)生年份損失金額操作風(fēng)險產(chǎn)生根源中國建設(shè)銀行吉林分行1999.12-2001.432844萬內(nèi)外勾結(jié)，采取私刻印鑒、印章，制作假合同、假存款證明書，偽造資信材料、擔(dān)保文件等手段，進行貸款、承兌匯票的詐騙中國銀行北京分行2000.12-2002.66.4億元北京“森豪公寓”的開發(fā)商以員工名義，虛構(gòu)房屋買賣合同，提供虛假收入證明套取按揭貸款和重復(fù)按揭貸款2022/12/424國內(nèi)銀行近年部分操作損失事件機構(gòu)名稱2022/12/474中國農(nóng)業(yè)銀行包頭分行2003.7－2004.61149萬元銀行工作人員與社會人員相互串通、勾結(jié)作案，挪用聯(lián)行資金、虛開大額定期存單、辦理假質(zhì)押貸款、違規(guī)辦理貼現(xiàn)、套取銀行信貸資金，謀取高息。中國工商銀行南海支行1990

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2003超過20億元使用虛假的財務(wù)報表、經(jīng)濟合同、證明文件，使用虛假的產(chǎn)權(quán)證明、抵押物作擔(dān)保、抵押，騙取銀行貸款中國工商銀行上海外高橋保稅區(qū)支行2002

－2003.6

涉案金額

7141萬以消費信貸名義經(jīng)營謀利：姚康達將個人住房貸款用于購買128套住房，炒作房地產(chǎn)。中國銀行龍江省分行河松街支行2005.1超過10億元內(nèi)外勾結(jié)的票據(jù)詐騙案件國內(nèi)銀行近年部分操作損失事件2022/12/425中國農(nóng)業(yè)銀行包頭分行銀行工作人員與社會2022/12/475（四）流動性風(fēng)險流動性風(fēng)險是指商業(yè)銀行沒有足夠的現(xiàn)金來彌補客戶取款需要和沒能滿足客戶合理的貸款需要或其他即時的現(xiàn)金需求而引發(fā)的風(fēng)險；商業(yè)銀行的流動性需求有：短期流動性需求、長期流動性需求、周期流動性需求和臨時流動性需求；商業(yè)銀行流動性需求的滿足途徑在商業(yè)銀行資產(chǎn)負債表中以現(xiàn)金資產(chǎn)形式儲備流動性；商業(yè)銀行在金融市場上購買短期資產(chǎn)以購入流動性。流動性風(fēng)險的評價指標：存貸比率、流動比率和存貸變動率。2022/12/426（四）流動性風(fēng)險流動性風(fēng)險是指商業(yè)銀2022/12/476（五）法律風(fēng)險法律風(fēng)險是指金融交易合約的內(nèi)容在法律上有缺陷或不完善而無法履約,以及法律修訂使銀行蒙受損失的風(fēng)險。2022/12/427（五）法律風(fēng)險法律風(fēng)險是指金融交易合約2022/12/477巴塞爾協(xié)議發(fā)展與各風(fēng)險19881988年巴塞爾協(xié)議：信用風(fēng)險資本要求操作風(fēng)險管理：引入操作風(fēng)險1998.91999.6新資本協(xié)議框架：強調(diào)操作風(fēng)險及其定量分析對銀行的重要性2004.6巴塞爾協(xié)議II19921988年巴塞爾協(xié)議實施1996《資本協(xié)議》關(guān)于市場風(fēng)險的修訂案：市場風(fēng)險資本要求操作風(fēng)險管理與監(jiān)管的穩(wěn)健做法2003.22001.9操作風(fēng)險法規(guī)政策操作風(fēng)險高級計量法（AMA）原則2004.12022/12/428巴塞爾協(xié)議發(fā)展與各風(fēng)險198819882022/12/478資本配置：當前與未來當前資本配置操作風(fēng)險20%市場風(fēng)險10%信用風(fēng)險70%未來資本配置操作風(fēng)險30%市場風(fēng)險30%信用風(fēng)險40%行業(yè)趨勢2022/12/429資本配置：當前與未來當前資本配置操作風(fēng)2022/12/479第二節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險度量一信用風(fēng)險的評估二市場風(fēng)險度量三操作風(fēng)險度量2022/12/430第二節(jié)商業(yè)銀行風(fēng)險度量一信用風(fēng)2022/12/480一信用風(fēng)險的評估專家評定：5C信用評分模型多元線性判別模型:AltmanZ評分模型Logit模型和Probit模型現(xiàn)代信用風(fēng)險度量模型CreditMetricsKMVCreditRisk+CreditPortfolioView2022/12/431一信用風(fēng)險的評估專家評定：5C2022/12/481二市場風(fēng)險評估指數(shù)平滑法（針對利率和匯率風(fēng)險）P364彈性分析法（利率敏感性缺口——Ch9）VaR法2022/12/432二市場風(fēng)險評估指數(shù)平滑法（針對利率和82VaR(Value-at-Risk):即最大損失估計值，是指在今后特定期間（持有期間）內(nèi)，在特定概率范圍（置信水平）內(nèi)，資產(chǎn)組合因市場風(fēng)險可能發(fā)生的最大損失估計值。簡而言之：是在一給定期間（T）、一給定置信水平（1－α）下，最大的期望損失值。Jorion(1997)的定義：所謂的風(fēng)險值是指在一主觀給定的概率（1-α）下，衡量在一目標期間（T,可能是一天、十天或兩星期），因市場環(huán)境變動的緣故，是某一投資組合產(chǎn)生最大的期望損失值。HullandWhite(1998)的定義：我們有（1-α）%的信心確定在未來T時間內(nèi)，投資損失不超過V。市場風(fēng)險評估33VaR(Value-at-Risk):即最大損失估計值，83風(fēng)險值與置信水平（1－α）關(guān)系：假設(shè)投資組合的損失為ΔL元，則Prob（ΔL<-VaR==α）,亦即投資組合期望損失金額大于風(fēng)險值的概率被控制在α以內(nèi)。因此α越小，置信水平（1－α）％越大，所要求的保障程度越高，所求出的風(fēng)險值也就越大。在計算風(fēng)險值時，定義T為計算風(fēng)險值的期間，并假設(shè)此期間內(nèi)投資組合內(nèi)資產(chǎn)持有比率固定不變，持有期越長，風(fēng)險值越大。統(tǒng)計上VaR的定義：

Prob(Δp(Δt,Δx)<-VaR)=α

其中，Δp(Δt,Δx)為資產(chǎn)組合市場價值的改變量，是預(yù)測的時間期間（持有期間）Δt與標的資產(chǎn)價格變動Δx所組成的函數(shù)；α為置信水平。34風(fēng)險值與置信水平（1－α）關(guān)系：假設(shè)投資組合的損失為ΔL84依據(jù)上述定義可知，不同的持有期間和置信水平會導(dǎo)致不同的風(fēng)險值。就目標期間而言，期間越短越能及早發(fā)現(xiàn)問題，但越頻繁地監(jiān)控，成本也高。巴塞爾委員會規(guī)定，目標期間為10天目標期間的選擇要考慮投資組合中資產(chǎn)的特性，商業(yè)銀行多設(shè)定為1天巴塞爾委員會規(guī)定，置信水平為99%實際：信孚銀行為99%，花旗銀行為95.4%JP摩根及美國銀行為95%35依據(jù)上述定義可知，不同的持有期間和置信水平會導(dǎo)致不同的風(fēng)85例如：JP摩根的交易員在早上上班時向經(jīng)理匯報說：“今天我們資產(chǎn)組合的VaR值為100萬美元”?？梢岳斫鉃榻裉煲惶靸?nèi)只有5%的時間段資產(chǎn)組合的損失超過100萬美元，或者說今天一天內(nèi)有95%的把握確信資產(chǎn)組合的損失不會超過100萬美元。36例如：JP摩根的交易員在早上上班時向經(jīng)理匯報說：2022/12/486風(fēng)險價值的計算，如在99%置信水平下，市場價值在1天內(nèi)可能遭受的最大損失。1％的概率收益2022/12/437風(fēng)險價值的計算，如在99%置信水平下，2022/12/487三操作風(fēng)險度量基本指標法（TheBasicIndicatorApproach，BIA）

標準法（TheStandardisedApproac