淺談財(cái)政金融體制改革

30/30第四講財(cái)政金融體制改革本章重點(diǎn)：1、我國傳統(tǒng)金融體制的特點(diǎn)2、我國金融體制改革的歷程、成效和問題3、什么是公共財(cái)政？它有哪些特點(diǎn)？4、什么緣故講公共財(cái)政是社會(huì)主義市場的必定要求？第一節(jié)中國金融體制改革一、傳統(tǒng)金融體制的特征1、“大一統(tǒng)”的銀行制度。保險(xiǎn)、信托等金融機(jī)構(gòu)逐步消逝，只剩下銀行業(yè)，而銀行業(yè)也只剩下中國人民銀行，所有從事金融業(yè)的部門和機(jī)構(gòu)差不多上差不多上人民銀行的下屬機(jī)構(gòu)，人民銀行同時(shí)承擔(dān)宏觀調(diào)控和日常金融業(yè)務(wù)的雙重任務(wù)，其終極目標(biāo)是服務(wù)于打算經(jīng)濟(jì)，是全國的信貸中心、結(jié)算中心、貨幣發(fā)行的中心。2、銀行的運(yùn)作服從于上級(jí)指令。銀行運(yùn)行實(shí)行行政化的治理方式，體現(xiàn)在金融體制上，確實(shí)是按行政區(qū)劃設(shè)置機(jī)構(gòu)，即省市設(shè)分行，區(qū)縣設(shè)支行，區(qū)縣以下設(shè)分理處。這種與行政治理的職能和層次結(jié)構(gòu)高度一致的組織結(jié)構(gòu)，決定了金融決策是集中經(jīng)濟(jì)打算決策的一部分，國家的打算決策對(duì)金融活動(dòng)起支配和導(dǎo)向作用，成為金融決策的依據(jù)。3、簡單直接的貨幣傳導(dǎo)機(jī)制。所謂貨幣供給的傳導(dǎo)機(jī)制是指貨幣供給的變化對(duì)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行阻礙的途徑。在以服從指令為運(yùn)作方式的“大一統(tǒng)”的銀行體制下，貨幣供給的變動(dòng)直接傳統(tǒng)導(dǎo)至實(shí)體經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，沒有任何中間變量。這種直接的貨幣傳導(dǎo)機(jī)制對(duì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)阻礙的力度極其有限。4、直接被動(dòng)的金融調(diào)控方式。在打算經(jīng)濟(jì)的三大治理體制，即打算體制、財(cái)政體制和金融體制中，金融體制從屬于打算體制和財(cái)政體制，打算體制實(shí)際處于核心位置，起支配作用。政府對(duì)經(jīng)濟(jì)的宏觀調(diào)控要緊通過經(jīng)濟(jì)打算來進(jìn)行，信貸打算只是打算指令執(zhí)行和操作的工具，完全不具備自主運(yùn)作和調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)的獨(dú)立性，也無需獨(dú)立承擔(dān)宏觀調(diào)控經(jīng)濟(jì)的重任。傳統(tǒng)金融體制的以上特點(diǎn)決定了要在滿足打算經(jīng)濟(jì)運(yùn)作要求的同時(shí)，扭曲了我國銀行的差不多運(yùn)作方法和貨幣差不多職能，形成了貨幣供給的倒逼，不利于宏觀經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定，難以適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)進(jìn)展的需要。隨著我國市場取向的經(jīng)濟(jì)體制改革的開展和深入，必須進(jìn)行相應(yīng)的改革。二、金融體制改革的歷程始于1978年的中國金融體制改革過程，大體上能夠分為以下三個(gè)時(shí)期。1、1978-1984年，拆分原來的“大一統(tǒng)”銀行體系，建立中央銀行制度。首先，恢復(fù)和設(shè)立了專業(yè)銀行。中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國建設(shè)銀行相繼于1979年恢復(fù)成立或獨(dú)立運(yùn)營。中國農(nóng)業(yè)銀行負(fù)責(zé)統(tǒng)一治理支農(nóng)資金，集中辦理農(nóng)村信貸；中國銀行作為國家指定的外匯專業(yè)銀行，統(tǒng)一經(jīng)營和集中辦理全國的外匯業(yè)務(wù)；建設(shè)銀行全要辦理撥改貸業(yè)務(wù)，此外還利用自己汲取的存款發(fā)放差不多建設(shè)貸款，重點(diǎn)支持企業(yè)為生產(chǎn)國家急需的短線產(chǎn)品而進(jìn)行的挖潛改造工程，并發(fā)放都市綜合開發(fā)和商品房建設(shè)貸款。如此，建設(shè)銀行逐漸由完全辦理財(cái)政業(yè)務(wù)，逐步過渡到既辦理財(cái)政業(yè)務(wù)又辦理金融業(yè)務(wù)，且金融業(yè)務(wù)比重越來越大的專來銀行。1984年1月1日，成立中國工商銀行，承辦原來由人民銀行辦理的工商信貸和儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)。通過多年的進(jìn)展，現(xiàn)今中國工商銀行已成為以人民幣資金為主和城填金融業(yè)為主的、提供多功能服務(wù)的中國最大的專業(yè)銀行。國有專業(yè)銀行的重建與進(jìn)展是建立中央銀行制度的必要條件，沒有國有專業(yè)銀行的重建和分擔(dān)原來“大一統(tǒng)”銀行所承擔(dān)的大部分具體金融業(yè)務(wù)，人民銀行就無法專門發(fā)揮中央銀行的職責(zé)，中央銀行制度就無法就建立不起來，“大一統(tǒng)”銀行體制就無法打破，也就可不能有以后金融體制的進(jìn)一步改革和深化。因此國有專業(yè)化銀行的重建和恢復(fù)在我國金融體制改革中具有特不重要的意義。其次，將中國人民銀行改建成我國的中央銀行。工商銀行的成立，使中國人民銀行擺脫了具體業(yè)務(wù)，不再直接經(jīng)營商業(yè)銀行業(yè)務(wù)，獨(dú)立行使信貸治理和貨幣發(fā)行權(quán)，真正開始發(fā)揮中央銀行為政府和商業(yè)銀行及基他金融機(jī)構(gòu)提供相關(guān)金融服務(wù)，調(diào)節(jié)和操縱貨幣供應(yīng)量，實(shí)現(xiàn)中央政府預(yù)期貨幣和宏觀經(jīng)濟(jì)政策目標(biāo)以及對(duì)銀行、其他金融機(jī)構(gòu)及金融市場進(jìn)行監(jiān)管的職能。中央銀行制度的建立，從組織機(jī)構(gòu)上打存了傳統(tǒng)的“大一統(tǒng)”金融體制，使中央銀行在貨幣政策的制定和貫徹執(zhí)行上擁有了更大的自主權(quán)，宏觀調(diào)控能力和金融監(jiān)管能力進(jìn)一步加強(qiáng)，有利于保障經(jīng)濟(jì)秩序和金融秩序的穩(wěn)定，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)改革和經(jīng)濟(jì)建設(shè)的進(jìn)展。但總體而言，這一時(shí)期的改革不是金融機(jī)構(gòu)的創(chuàng)新，制度安排的運(yùn)行機(jī)制并沒有發(fā)生變化，仍然是舊的打算金融機(jī)制模式，還需要進(jìn)一步改革和探究。2、1985——1996年中國金融體制走向市場化的轉(zhuǎn)變與探究時(shí)期。在那個(gè)十年間，我國金融體制進(jìn)行了一系列的市場化改革，初步建立了適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)體制要求的金融體制。改革的要緊內(nèi)容包括以下幾個(gè)方面：第一，進(jìn)一步鞏固中央銀行制度。1985年9月，中共中央《關(guān)于制定國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)進(jìn)展第七個(gè)五年打算的建議》強(qiáng)調(diào)指出中國人民銀行是中央銀行，是最重要的宏觀調(diào)節(jié)機(jī)制之一，所有其他金融機(jī)構(gòu)在業(yè)務(wù)上都必須服從中國人民銀行的領(lǐng)導(dǎo)和治理。中國人民銀行要利用利率、匯率、預(yù)備金等各種經(jīng)濟(jì)手段操縱貨幣供應(yīng)量和貸款規(guī)模，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)進(jìn)展和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化。1986年4月，六屆人大四次會(huì)議通過的“七五”打算中，又一次明確了中國人民銀行的中央銀行地位，明確指出中國人民銀行是貨幣發(fā)行的銀行、政府的銀行、銀行的銀行、1995年3月18日，八屆人大三次會(huì)議通過了《中華人民共和國中國人民銀行法》，以法律的形式確認(rèn)了中國人民銀行的中央銀行性質(zhì)和地位，為中國人民銀行全面履行真正的中央銀行職責(zé)，有效發(fā)揮中央銀行的作用提供了法律保障。第二，大力進(jìn)展多元化的金融組織和金融機(jī)構(gòu)。一是恢復(fù)和成立了一批商業(yè)銀行，如1986年恢復(fù)交通銀行，同年組建中信實(shí)業(yè)銀行，1992年成立中國光大銀行，1996年成立中國民生銀行等等。二是建立一批區(qū)域性商業(yè)銀行。如深圳進(jìn)展銀行、福建興業(yè)銀行、廣東進(jìn)展銀行、上海浦東進(jìn)展銀行。三是進(jìn)展了一批非銀行金融機(jī)構(gòu)，包括農(nóng)村信用社、都市信用社、信托租賃機(jī)構(gòu)等。四是組建一批保險(xiǎn)公司，陸續(xù)成立了中國太平洋保險(xiǎn)公司、中國平安保險(xiǎn)公司兩家全國性保險(xiǎn)的能夠及一批區(qū)域性保險(xiǎn)公司。五是證卷業(yè)快速崛起。1990年底以后，先后成立了上海、深圳兩大證卷交易所。六是外資金融機(jī)構(gòu)搶灘入境。1985年，國務(wù)院頒布《中華人民共和國經(jīng)濟(jì)特區(qū)外資銀行，中外合資銀行治理?xiàng)l例》，同意海外金融機(jī)構(gòu)在我國五大經(jīng)濟(jì)特區(qū)設(shè)立營業(yè)性分支機(jī)構(gòu)。1990年8月，上海成為我國除特區(qū)以來首個(gè)獲準(zhǔn)引進(jìn)營業(yè)性外資金融機(jī)構(gòu)的都市。第三，金融調(diào)控方式開始從直接調(diào)控向間接調(diào)控過渡。從最初的直接操縱貸款規(guī)模，逐步轉(zhuǎn)向運(yùn)用存款預(yù)備金率、再貼現(xiàn)率和公開市場業(yè)務(wù)三大法寶調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量和貨款規(guī)模。第四，在金融治理制度上，開始引入競爭機(jī)制和市場機(jī)制，實(shí)行商業(yè)銀行與政策金融分離。1994年，我國先后成立國家開發(fā)銀行、中國進(jìn)出口銀行和中國農(nóng)業(yè)進(jìn)展銀行，將原有專業(yè)銀行的政策性業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)交給政策性銀行辦理，原有的專業(yè)銀行逐步轉(zhuǎn)化為國有商業(yè)銀行。1995年頒布《商業(yè)銀行法》，要求商業(yè)銀行實(shí)行自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧、自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、自我約束。第五，在不斷培育和進(jìn)展外匯市場的基礎(chǔ)上，推進(jìn)外匯體制改革。1985年12月，深圳特區(qū)設(shè)立了中國第一個(gè)外匯調(diào)劑中心，正式開辦外匯調(diào)劑業(yè)務(wù)。1988年開始成立外匯調(diào)劑市場。從1991年12月起，同意國內(nèi)居民通過外匯調(diào)劑市場買賣外匯。1994年4月4日，中國外匯交易中心在上海成立，銀行間外匯市場正式運(yùn)行。在外匯市場逐步發(fā)育的基礎(chǔ)上推進(jìn)外匯體制改革。從1993年12月開始，取消外匯分成，實(shí)行外匯結(jié)售匯制，同意人民幣在經(jīng)常項(xiàng)目下的自由兌換。1994年1月，實(shí)行匯率并軌，實(shí)行以市場供求為基礎(chǔ)的、有治理的浮動(dòng)匯率制?？傊?，中國這十年的金融體制改革，在向金融市場方向轉(zhuǎn)變過程中進(jìn)行了卓有成效的探究，為最終形成適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)要求的現(xiàn)代金融體制奠定了基礎(chǔ)。3、1997年以來的金融體制改革的深化時(shí)期。這一時(shí)期，中國金融體制改革的中心是進(jìn)一步深化的完善與市場經(jīng)濟(jì)體制相適應(yīng)的現(xiàn)代金融體制。第一，建立金融資產(chǎn)治理公司，剝離國有商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)。1999年，我國相繼成立了信達(dá)、東方、長城、華融四家金融資產(chǎn)治理公司，通過債務(wù)重組、上市、拍賣等方式，最大限度地實(shí)現(xiàn)了四大國有商業(yè)銀行不良資產(chǎn)的回收。199年到2002年，四大國有商業(yè)銀行向金融資產(chǎn)治理公司共剝離了約1.4萬億元不良資產(chǎn)，在一定程度上減輕了國有商業(yè)銀行的歷史包袱，為下一步改革制造了有利條件。因此，金融資產(chǎn)治理公司的建立并不能解決國有商業(yè)銀行面臨的所有問題，但無疑是解決這些問題的最有效方式之一。第二，建立和完善分業(yè)監(jiān)管體制。1998年，國務(wù)院撤消了證券監(jiān)督委員會(huì)（簡稱證卷委）。其工作由證券監(jiān)督治理委員會(huì)（簡稱證監(jiān)會(huì)），中國人民銀行也將其承擔(dān)的對(duì)證卷市場的監(jiān)督職能全部移交給證監(jiān)會(huì)，形成了以證監(jiān)會(huì)為主的集中統(tǒng)一的證券監(jiān)管體制。1998年11月，成立中國保險(xiǎn)監(jiān)督治理委員會(huì)，使保險(xiǎn)監(jiān)管從中央銀行職能中分商出來。2003年4月28日，中國銀行業(yè)監(jiān)督治理委員會(huì)（簡稱銀監(jiān)會(huì)）掛牌成立，又將中國人民銀行的銀行管監(jiān)管職能移交給銀監(jiān)會(huì)。至此，中國金融業(yè)形成了銀行監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)共同履行金融監(jiān)管職能的格局，中國人民銀行作為中央銀要緊承擔(dān)客宏觀調(diào)控職能，協(xié)調(diào)三家監(jiān)管委員會(huì)的工作。第三，按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求推進(jìn)國有商業(yè)銀行的股份制改革。2004年至2006年，中國銀行、中國建設(shè)銀行、中國工商銀行先后完成股改并上市。中國農(nóng)業(yè)銀行的股改也已完成，并擇機(jī)上市。第四，進(jìn)一步健全和完善我國的金融法律體系。一方面對(duì)之前制定的《中國人民銀行法》和《商業(yè)銀行法》進(jìn)行了修改，同時(shí)又出臺(tái)了《銀行業(yè)監(jiān)督治理法》、《保險(xiǎn)法》、《票據(jù)法》等，奠完了我國金融業(yè)改革與進(jìn)展的法律基礎(chǔ)。三、中國金融體制改革的績效1、建立了一個(gè)功能比較齊全的多元化的金融體系。通過30年的改革，中國金融體系發(fā)生了巨大的變化，由當(dāng)初“大一統(tǒng)”的單一銀行體制進(jìn)展到今天以國有商業(yè)銀行為主體的多層次的金融體系。至2005年底，中國共有各類銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)3萬多家。2000年底，中國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)境內(nèi)外資產(chǎn)總額達(dá)19.4萬億元，是1979年的80倍，2006年底，更是達(dá)到創(chuàng)紀(jì)錄的43.9萬億元。與此同時(shí)，證券、保險(xiǎn)、信托投資、基金等非銀行金融機(jī)構(gòu)也在不斷建立和進(jìn)展，其資產(chǎn)在金融總資中的比重不斷上升。多元化金融體系的建立使各類金融機(jī)構(gòu)的主動(dòng)性和制造力得到了充分的發(fā)揮，整體效率大大提高，從而保證了金融運(yùn)行有序進(jìn)行，也有力地支持了國民經(jīng)濟(jì)其他部門和領(lǐng)域的改革，適應(yīng)了經(jīng)濟(jì)高速進(jìn)展對(duì)金融業(yè)務(wù)的需要。2、金融監(jiān)管體系逐漸形成。通過多年努力，我國目前初步形成了“分業(yè)經(jīng)營，分業(yè)監(jiān)管”的金融管體系。銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)分不對(duì)銀行業(yè)、證券業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)進(jìn)行監(jiān)督，相互之間的合作不斷加強(qiáng)，監(jiān)管效率不斷上升。3、中央銀行金融宏觀調(diào)控方式實(shí)現(xiàn)了由直接調(diào)控向間接調(diào)控轉(zhuǎn)變，中國人民銀行取消了對(duì)國有商業(yè)銀行信貸規(guī)模的直接操縱，實(shí)行資產(chǎn)負(fù)債比例治理；將貨幣供應(yīng)量、利率作為宏觀調(diào)控的目標(biāo)；注重運(yùn)用存款預(yù)備金率，再貼現(xiàn)率，公開市場業(yè)務(wù)等貨幣政策工具調(diào)節(jié)宏觀經(jīng)濟(jì)總量。4、國有商業(yè)銀行市場化改革的得重大突破。國有商業(yè)銀行差不多完成股份制改選，其中中國建設(shè)銀行、中國銀行、中國工商銀行差不多上市。銀行內(nèi)部初步形成了符合現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)制度要求的治理結(jié)構(gòu)。5、金融法制建設(shè)得到進(jìn)一步完善。先后頒布了《中國人民銀行法》和《商業(yè)銀行法》、《銀行業(yè)監(jiān)督治理法》，以法律形式明確中國人民銀行的宏觀調(diào)近代職責(zé)，規(guī)范商業(yè)銀行經(jīng)營行為，中國的金融活動(dòng)與金融監(jiān)管逐步步入法制化軌道。四、中國金融體制改革中存在的問題1、中央銀行還缺是足夠的獨(dú)立性。西方發(fā)達(dá)國家大都以立法形式，規(guī)定中央銀行對(duì)國會(huì)，而不是對(duì)總統(tǒng)負(fù)責(zé)，以保證其對(duì)政府的獨(dú)立性。其目的是為了防范政府短期金融行為，維持金融穩(wěn)定。但我國至今沒有類似的立法，中央銀行的獨(dú)立性得不到維護(hù)與保障，貨幣政策始終圍繞國民經(jīng)濟(jì)增長、擴(kuò)大內(nèi)需、支持國有企業(yè)等展開，沒有形成自身獨(dú)立的目標(biāo)。各級(jí)中央銀行的運(yùn)作難以擺脫同級(jí)政府的行政干預(yù)，嚴(yán)峻阻礙到我國貨幣供給的嚴(yán)肅性和貨幣金融的穩(wěn)定性。因此，為了增強(qiáng)中央銀行的獨(dú)立性，我國設(shè)立了中央銀行九大區(qū)行，完全對(duì)總行負(fù)責(zé)，不受地點(diǎn)行政長官司出于地點(diǎn)利益和政績考慮而施加的阻礙，這一舉措對(duì)抑制地點(diǎn)政府的行政干預(yù)確實(shí)能夠起到一定作用，但無法抑制中央政府的行政干預(yù)。從我國目前的情況看，由于我國國有企業(yè)和地點(diǎn)政府行為還專門不規(guī)范，還不能完全離開中央政府的行政干預(yù)。但從長遠(yuǎn)來看，隨著企業(yè)與地點(diǎn)政府行為逐步規(guī)范化，許多歷史問題的妥善解決，必須從立法形式確立中央銀行相關(guān)于中央政府的獨(dú)立性，將我國貨幣供給和金融穩(wěn)定納入長期性的規(guī)范化軌道。2、國有商業(yè)銀行現(xiàn)代企業(yè)制度尚未真正建立。盡管國有商業(yè)銀行的股份制改革差不多完成，有些銀行差不多上市，但這是在特不規(guī)和強(qiáng)有力的政策（外部注資、不良資產(chǎn)剝離）扶持下進(jìn)行的，并非銀行自身努力的結(jié)果。盡管商業(yè)銀行的法人治理框架差不多形成，股權(quán)多元化有所進(jìn)展，但現(xiàn)代企業(yè)制度所要求的公司治理機(jī)制，理念和制度文化還沒有建立起來，銀行內(nèi)部自我“造血機(jī)制”還來形成，“內(nèi)部人操縱”嚴(yán)峻，激勵(lì)約束機(jī)制缺乏，這一切都會(huì)制約國有商業(yè)銀行經(jīng)營效率的提高和防范金融風(fēng)險(xiǎn)的能力。3、“分業(yè)經(jīng)營，分業(yè)監(jiān)管”的金融監(jiān)管體制難以適應(yīng)現(xiàn)代金融進(jìn)展的需要。當(dāng)今世界，“混業(yè)經(jīng)營”差不多成為現(xiàn)代金融進(jìn)展的一個(gè)重要趨勢，不僅各類金融機(jī)構(gòu)之間業(yè)務(wù)交叉，界限模糊，而且一些工商企業(yè)也開始介入金融服務(wù)領(lǐng)域，金融中介機(jī)構(gòu)與工商企業(yè)之間的界限也趨于模糊。從中國的實(shí)踐來看，銀行與證券銀行與保險(xiǎn)、保險(xiǎn)與證券之間的合作范圍越來越廣，混業(yè)經(jīng)營趨勢明顯。由于我國目前的金融業(yè)仍在實(shí)行嚴(yán)格的分業(yè)經(jīng)營，只有一部分企業(yè)集團(tuán)獲準(zhǔn)通過財(cái)務(wù)公司方式開展金融業(yè)務(wù)，但從長遠(yuǎn)來看，商業(yè)銀行也將不得面對(duì)來自工商企業(yè)的挑戰(zhàn)?；鞓I(yè)經(jīng)營的潮流使得我國差不多形成的分業(yè)監(jiān)管體制面監(jiān)挑戰(zhàn)：不利于金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)創(chuàng)新和交叉服務(wù)；加大了金融機(jī)構(gòu)和客戶的交易成本，降低了金融監(jiān)管效率；銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)分不對(duì)相應(yīng)的金融市場、金融機(jī)構(gòu)和金融業(yè)務(wù)進(jìn)行監(jiān)督客易導(dǎo)致一方面既有的金融業(yè)務(wù)監(jiān)管過度，不一方面新業(yè)務(wù)又無人監(jiān)管的現(xiàn)象，從而加大了金融風(fēng)險(xiǎn)。4、金融法制化建設(shè)有待進(jìn)一步加快。改革開放以來，盡管我國金融法制化建設(shè)取得了一定的進(jìn)展，形成了以《銀行業(yè)監(jiān)督治理法》、《人民銀行法》以及《商業(yè)銀行法》為核心的金融法規(guī)體系，但體講來，現(xiàn)有法律過于原則，缺乏可操作性，以致一些實(shí)際金融監(jiān)管措施基于行政規(guī)定而不是法律，隨意性大，另外也存在著有法不依，執(zhí)法不嚴(yán)的問題，金融機(jī)構(gòu)違規(guī)經(jīng)營，惡性競爭，虛假信息披露，操縱金融市場等違法犯罪行為屢有發(fā)生。金融法制不完善差不多形成了金融風(fēng)險(xiǎn)源。5、金融市場化進(jìn)程嚴(yán)峻滯后。第一，利率還沒有放開；第二，還沒有實(shí)現(xiàn)人民幣資本項(xiàng)目下的可自由兌換；第三，匯率還沒有完全放開。第二節(jié)深化金融體制改革，防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)一、金融風(fēng)險(xiǎn)的概念與分類風(fēng)險(xiǎn)是一個(gè)人們常用卻又十分模糊的概念，學(xué)術(shù)界對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的是義也不盡相同。但都認(rèn)為風(fēng)險(xiǎn)與不確定性有緊密的聯(lián)系。不確定性是指經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的當(dāng)事人面臨的直接或間接的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)無法加以準(zhǔn)確地分析、預(yù)見的各種因素。但顯然不確定性與風(fēng)險(xiǎn)是有區(qū)不的，從事后的結(jié)果來看，不確定性因素既有可能給當(dāng)事人帶來收益，也可能給當(dāng)事人造成損失。所謂風(fēng)險(xiǎn)確實(shí)是指經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的不確定性而使當(dāng)事人受損失的可能性。金融風(fēng)險(xiǎn)確實(shí)是指經(jīng)濟(jì)主體在金融活動(dòng)中遭受損失的可能性。金融風(fēng)險(xiǎn)是金融活動(dòng)的內(nèi)在屬性，只要存在金融活動(dòng)，就必定存在金融風(fēng)險(xiǎn)。金融活動(dòng)中的不確定性是金融風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的根源。金融風(fēng)險(xiǎn)的存在給金融市場上的每一個(gè)參與者帶來了巨大的挑戰(zhàn)，迫使其提高治理效章，從而增強(qiáng)了金融市場的活力。金融風(fēng)險(xiǎn)種類的劃分方法或標(biāo)準(zhǔn)專門多，依據(jù)不同的分類方法，金融風(fēng)險(xiǎn)能夠劃分為不同的種類。1、按金融風(fēng)險(xiǎn)的性質(zhì)或嚴(yán)峻程度不同，能夠?qū)⒔鹑陲L(fēng)險(xiǎn)分為系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。（1）系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。這是指發(fā)生波及整個(gè)金融系統(tǒng)的金融動(dòng)蕩或嚴(yán)峻損失的金融風(fēng)險(xiǎn)，涉及整個(gè)金融體系。系統(tǒng)性金融以險(xiǎn)又分為周期性金融風(fēng)險(xiǎn)和結(jié)構(gòu)性金融風(fēng)險(xiǎn)。周期性金融風(fēng)險(xiǎn)是指由周期性經(jīng)濟(jì)危機(jī)引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)。結(jié)構(gòu)性金融風(fēng)險(xiǎn)是指由經(jīng)濟(jì)、政治或軍事事件，自然災(zāi)難等專門緣故引起的波及整個(gè)金融系統(tǒng)的金融風(fēng)險(xiǎn)。系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)不能通過多樣化來分散和回避，因此又稱為不可分散風(fēng)險(xiǎn)。（2）非系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。這是指由于內(nèi)部或外部某些專門的緣故對(duì)金融體系的某一個(gè)方面或個(gè)不金融主體造成的風(fēng)險(xiǎn)。非系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)屬于個(gè)不經(jīng)濟(jì)主體的單個(gè)事件，對(duì)其他經(jīng)濟(jì)主體沒有產(chǎn)生阻礙或阻礙不大，可不能引起連鎖反映而波及整個(gè)金融體系，能夠通過分散化投資等策略加以規(guī)避，因此又稱可分散風(fēng)險(xiǎn)。2、按金融風(fēng)險(xiǎn)的形態(tài)不同，將金融風(fēng)險(xiǎn)分為以下10種：（1）信用風(fēng)險(xiǎn)。又稱違約風(fēng)險(xiǎn)，指債務(wù)人不能或不愿履行債務(wù)而給債權(quán)人造成損失的可能性，或交易一方不履行義務(wù)而給交易對(duì)方帶來損失的可能性。在現(xiàn)代社會(huì)，銀行是社會(huì)的信用中心，也是信用風(fēng)險(xiǎn)的集中地帶，因此，信用風(fēng)險(xiǎn)是銀行面臨的傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)。（2）流淌性風(fēng)險(xiǎn)。指由于流淌性不足給經(jīng)濟(jì)主體造成損失的可能性。流淌性的好壞對(duì)一個(gè)企業(yè)來講至關(guān)重要，它關(guān)系到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營能否正常進(jìn)行，尤其是商業(yè)銀行，流淌性風(fēng)險(xiǎn)能夠置其于死地。但由于流淌性需求具有專門大的不確定性，從而使金融機(jī)構(gòu)面臨專門大的流淌性風(fēng)險(xiǎn)。（3）匯率風(fēng)險(xiǎn)。又稱外匯風(fēng)險(xiǎn)，指匯率變化可能給當(dāng)事人帶來的不利阻礙。匯率風(fēng)險(xiǎn)要緊包括以下四種：一是買賣風(fēng)險(xiǎn)，即外匯買賣后所持頭寸①在匯率變動(dòng)時(shí)出現(xiàn)損失的可能性；二是交易結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)，即以外幣約定交易時(shí)發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)；三是會(huì)計(jì)處理中因貨幣換算時(shí)所使用的匯率不同而承受的評(píng)價(jià)風(fēng)險(xiǎn)；四是以外幣計(jì)價(jià)的庫存資產(chǎn)因匯率變動(dòng)產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。（5）操作風(fēng)險(xiǎn)。指由于企業(yè)或金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部操縱不健全、操作失誤等緣故導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。操作風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)：一是相關(guān)信息沒有及時(shí)傳達(dá)給操作人員，或在信息傳遞過程中出現(xiàn)偏差而造成的損失；二是操作人員操作失誤甚至違規(guī)操作可能造成的損失；三是交易系統(tǒng)或清算系統(tǒng)發(fā)生故障。（6）法律風(fēng)險(xiǎn)。法律風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)在以下兩個(gè)方面：一是現(xiàn)有法律法規(guī)不健全，金融合約得不到相關(guān)法律愛護(hù)；二是形形色色的犯罪行為會(huì)給金融資產(chǎn)安全構(gòu)成極大威脅。（7）通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)。指經(jīng)濟(jì)主體在其金融活動(dòng)期間有可能發(fā)生通貨膨脹，而一旦發(fā)生通貨膨脹，貨幣貶值，經(jīng)濟(jì)主體的實(shí)際收益年就會(huì)下降。（8）環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)。這是指金融活動(dòng)的主風(fēng)光臨的自然、政治、社會(huì)環(huán)境的變化而帶來的風(fēng)險(xiǎn)。（9）政策風(fēng)險(xiǎn)。指國家政策變化給金融活動(dòng)主體帶來的風(fēng)險(xiǎn)。（10）國家風(fēng)險(xiǎn)。指由于國家政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)等方面的重大變化而給經(jīng)濟(jì)主體造成損失的可能性。國家風(fēng)險(xiǎn)有兩個(gè)特點(diǎn)：一是國家風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生在國際金融活動(dòng)中，在一個(gè)國家范圍內(nèi)的金融活動(dòng)不存在國家風(fēng)險(xiǎn)；二是在國際金融活動(dòng)中，不論是政府、銀行、企業(yè)依舊個(gè)人，都可能遭受國家風(fēng)險(xiǎn)的帶來的損失。二、我國金融風(fēng)險(xiǎn)的生成機(jī)理目前，我國正在向市場經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌，金融風(fēng)險(xiǎn)形成的緣故專門復(fù)雜，既具有市場經(jīng)濟(jì)體制下金融風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)，也有經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)軌時(shí)期特有的風(fēng)險(xiǎn)。1、金融監(jiān)管與金融風(fēng)險(xiǎn)金融監(jiān)管與金融風(fēng)險(xiǎn)是此消彼長的關(guān)系。放松監(jiān)管或監(jiān)管不力必定產(chǎn)生、加大金融風(fēng)險(xiǎn)，金融風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)又加大了金融監(jiān)管的難度。從我國實(shí)踐看，金融風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生與金融監(jiān)管不力有緊密的關(guān)系。金融監(jiān)管部門監(jiān)管經(jīng)驗(yàn)不足，防范和化解風(fēng)險(xiǎn)措施不力，金融規(guī)則滯后，導(dǎo)致金融秩序混亂，無法有效預(yù)防和及時(shí)化解金融風(fēng)險(xiǎn)，不僅如此，我國金融管不力與監(jiān)管過度并存，過度的金融監(jiān)管反而加大了金融風(fēng)險(xiǎn)。2、金融操縱與金融風(fēng)險(xiǎn)微觀經(jīng)濟(jì)主體內(nèi)部操縱不嚴(yán)是導(dǎo)致金融風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的重要緣故。內(nèi)部操縱不嚴(yán)的全然緣故在于金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部缺乏一個(gè)健全的內(nèi)部操縱機(jī)制和法人治理結(jié)構(gòu)，缺乏權(quán)力制衡機(jī)制和激勵(lì)約束機(jī)制。失去了制度的約束和防范，金融風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生就難以幸免。3、金融創(chuàng)新與金融風(fēng)險(xiǎn)金融創(chuàng)新最要緊的功能是治理金融風(fēng)險(xiǎn)，但金融創(chuàng)新本身存在市場風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、流淌性風(fēng)險(xiǎn)、結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、國家風(fēng)險(xiǎn)等。4、金融投機(jī)金融投機(jī)是引發(fā)，加劇金融風(fēng)險(xiǎn)的重要因素。金融投機(jī)的手法不外是短期內(nèi)低價(jià)進(jìn)高價(jià)出，金融資產(chǎn)的價(jià)格如股價(jià)、匯價(jià)，在投機(jī)資本的操縱短期內(nèi)暴漲暴跌，人為地形成了金融的風(fēng)險(xiǎn)。更為嚴(yán)峻的是，隨著金融工具的目益增加，投資技巧的日益熟練，投機(jī)者的投機(jī)行為通過杠桿操作會(huì)產(chǎn)生擴(kuò)張效應(yīng)，往往會(huì)進(jìn)展成全局性的金融危機(jī)。5、金融環(huán)境任何金融活動(dòng)差不多上在一定的外部環(huán)境下進(jìn)行的，金融環(huán)境的改變會(huì)阻礙到金融活動(dòng)參與者的利益，從而有可能加大金融風(fēng)險(xiǎn)甚至引發(fā)金融危機(jī)。從我國目前來看，金融環(huán)境對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)的阻礙要緊體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：一是企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給金融機(jī)構(gòu)。我國金融機(jī)構(gòu)中相當(dāng)一部分屬于國有，產(chǎn)權(quán)模糊、政企不分、行政干預(yù)和信貸資金財(cái)政化現(xiàn)象比較嚴(yán)峻。行政干預(yù)與信貸資金財(cái)政化的結(jié)果專門容易使企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給金融機(jī)構(gòu)。二是我國金融機(jī)構(gòu)面臨的信用環(huán)境和法制環(huán)境不理想，金融機(jī)構(gòu)的債權(quán)得不到應(yīng)有的法律愛護(hù)，躲避金融債務(wù)的行為得不到有效的制裁。三、金融風(fēng)險(xiǎn)對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的阻礙（一）積極作用金融風(fēng)險(xiǎn)的存在能對(duì)金融活動(dòng)主體的行為產(chǎn)生約束，從而對(duì)金融市場起到一定的調(diào)節(jié)作用。這是因?yàn)榻鹑陲L(fēng)險(xiǎn)的存在及其可能造成的嚴(yán)峻后果具有的警示作用，給金融市場上的每一個(gè)參與者帶來了巨大的挑戰(zhàn)，迫使他們研究和把握金融市場的規(guī)律，依照金融市場的變化制定和調(diào)整策略，從提高治理效率，從而增添了金融市場的活力。（二）消極作用1、對(duì)虛擬經(jīng)濟(jì)的的阻礙。金融風(fēng)險(xiǎn)在給金融活動(dòng)主體直接造成重大經(jīng)濟(jì)損失的同時(shí)，還使投資者或貸款人的信心和預(yù)期嚴(yán)峻受損，產(chǎn)生恐慌性拋售，導(dǎo)致證券價(jià)格或匯率下跌。存款人紛紛提取存款，形成擠提風(fēng)潮，從而危及整個(gè)金融體系的穩(wěn)定，甚至有可能引發(fā)金融危機(jī)；金融風(fēng)險(xiǎn)的存在增加了經(jīng)濟(jì)主體收集、整理信息的工作量和難度，使其治理成本和金融交易成本增大。金融風(fēng)險(xiǎn)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)也會(huì)產(chǎn)生不利阻礙。首先，金融風(fēng)險(xiǎn)會(huì)導(dǎo)致社會(huì)投資水平下降，同時(shí)金融風(fēng)險(xiǎn)越大，投資水平下降幅度就越大。國外學(xué)者在研究了進(jìn)展中國家的銀行危機(jī)得出結(jié)論：對(duì)經(jīng)濟(jì)阻礙范圍較廣的銀行危機(jī)持續(xù)一年，將使該國的GDP下降1%；在持續(xù)的第二年，將使GDP下降3%。這是因?yàn)榻鹑诨顒?dòng)主體為降低投資風(fēng)險(xiǎn)，不得不選擇風(fēng)險(xiǎn)較低的投資組合，使投資的實(shí)際收益率下降。投資實(shí)際收益率的下降又會(huì)使投資者減少投資。投資水平的下降導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)增長速度放慢甚至出現(xiàn)負(fù)增長。其次，金融風(fēng)險(xiǎn)有可能擾亂社會(huì)信用秩序，嚴(yán)峻阻礙到宏觀經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定。金融風(fēng)險(xiǎn)使企業(yè)與企業(yè)之間、企業(yè)與銀行之間、銀行與居民之間的債務(wù)關(guān)系不能到期友付，從而破壞宏觀經(jīng)濟(jì)正常運(yùn)行的信用基礎(chǔ)；金融風(fēng)險(xiǎn)的存在使大量資源流向安全性較高的部門，其他部門因得不到足夠的資源而進(jìn)展緩慢，造成產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)畸型進(jìn)展。最后，金融風(fēng)險(xiǎn)會(huì)使一國的國際收支失衡。因?yàn)閰R率變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)會(huì)阻礙一國的商品進(jìn)出口總額和貿(mào)易收本；利率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)會(huì)阻礙到一國資本的流入與流出。利率上升，通貨膨脹嚴(yán)峻導(dǎo)致國內(nèi)資本流出增加，國外資本流入減少，使資本項(xiàng)目失衡。此外，企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)、國家風(fēng)險(xiǎn)等都會(huì)阻礙到國際金融組織貸款、短期資金拆放、直接投資等經(jīng)濟(jì)行為，最終也會(huì)阻礙到一國的資本項(xiàng)目。四、深化金融體制改革，防范金融風(fēng)險(xiǎn)1、接著穩(wěn)步推進(jìn)金融市場化改革。一是利率的市場化；二是匯率的市場化；三是實(shí)現(xiàn)資本項(xiàng)目可自由兌換；四是進(jìn)一步開放國內(nèi)金融市場。2、完善金融企業(yè)的現(xiàn)代企業(yè)制度改革。3、加強(qiáng)金融監(jiān)管。一是實(shí)現(xiàn)由權(quán)力監(jiān)管向權(quán)威監(jiān)管的轉(zhuǎn)變；二是推進(jìn)金融監(jiān)管的市場化；終極目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)由分業(yè)監(jiān)管向混業(yè)監(jiān)管的轉(zhuǎn)變。4、進(jìn)一步加強(qiáng)金融法律法規(guī)體系建設(shè)。第三節(jié)財(cái)政體制改革我國傳統(tǒng)財(cái)政體制的形成與特征（一）我國傳統(tǒng)財(cái)政體制的特點(diǎn)1、統(tǒng)收統(tǒng)支。由中央政府統(tǒng)一確定國家財(cái)政政策和財(cái)政收支打算。地點(diǎn)政府和企業(yè)的一切收入全部逐級(jí)上交中央，所需支出由中央逐級(jí)無償劃拔。2、建設(shè)型財(cái)政。我國中央政府財(cái)政從屬于打算，要緊職能既不是提供公共產(chǎn)品，也不是調(diào)節(jié)分配關(guān)系，而是直接從事經(jīng)濟(jì)建設(shè)。3、命令型和集權(quán)式。所有的財(cái)政收支活動(dòng)全部由中央政府決定，地點(diǎn)政府與企業(yè)缺乏自主財(cái)權(quán)，更談不上民主監(jiān)督。（二）我國傳統(tǒng)財(cái)政體制的形成新中國成立以后，中國領(lǐng)導(dǎo)人選擇了優(yōu)先進(jìn)展重工業(yè)的戰(zhàn)略，目的是加快實(shí)現(xiàn)中國工業(yè)化與現(xiàn)代化。1953——1957年一五打算的差不多任務(wù)確實(shí)是集中一切力量進(jìn)展重工業(yè)，整個(gè)“一五”時(shí)期差不多建設(shè)總投資中，重工業(yè)占85%。重工業(yè)是資本密集型產(chǎn)業(yè)，具有三大特征：（1）初始投資巨大；（2）建設(shè)周期長；（3）大部分生產(chǎn)要素投入需要依靠國外進(jìn)口。而我國當(dāng)時(shí)的實(shí)際情況是，第一，經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)薄弱，資金十分短缺；第二，可供出口的產(chǎn)品少，外匯短缺。優(yōu)先進(jìn)展重工業(yè)戰(zhàn)略與我國現(xiàn)實(shí)的資源稟賦之間的矛盾決定了我國打算經(jīng)濟(jì)體制和高度集中的財(cái)政體制成為必定選擇。因?yàn)檫@種體制有專門強(qiáng)的資金動(dòng)員能力，能將全國有限的資金集中到中央財(cái)政，投入到重工業(yè)進(jìn)展中去，并降低資金使用的低成本，從而保證了該戰(zhàn)略的實(shí)施與實(shí)現(xiàn)。統(tǒng)收統(tǒng)支的財(cái)政體制具有兩大缺點(diǎn)：一是地點(diǎn)與企業(yè)的積極性受到抑制，造成經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的低效率；二是信息缺乏，監(jiān)督不力。這些缺點(diǎn)決定了它無法適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)進(jìn)展的要求，必須進(jìn)行改革。二、我國財(cái)政體制改革的歷程（一）1979——1993年，實(shí)行“劃分收入，分級(jí)包干”的財(cái)政體制。1、內(nèi)容（1）劃分收支。按企事業(yè)單位的行政隸屬關(guān)系，將整個(gè)國家的預(yù)算收入分為中央政府固定收入、地點(diǎn)政府固定收入和中央與地點(diǎn)共享收入。財(cái)政支出差不多上按行政隸屬關(guān)系確定，由中央政府管轄的單位，其支出由中央財(cái)政安排；地點(diǎn)政府管轄的，由地點(diǎn)政府預(yù)算支出安排。（2）分級(jí)包干。在劃分收支的基礎(chǔ)上，給地點(diǎn)政府確定一個(gè)收入支出的包干基數(shù)。地點(diǎn)預(yù)算收入大于支出，多余部分上解中央；支出大于收入，不足部分由中央從工商稅中確定一個(gè)比例留給地點(diǎn)，作為調(diào)劑收入；若地點(diǎn)工商稅全部留給地點(diǎn)也不足以彌補(bǔ)，由中央財(cái)政進(jìn)行補(bǔ)貼。2、評(píng)價(jià)實(shí)行財(cái)政包干以后，地點(diǎn)政府有了獨(dú)立的財(cái)權(quán)，從而極大地調(diào)動(dòng)了地點(diǎn)政府經(jīng)濟(jì)建設(shè)的積極性，推動(dòng)了我國經(jīng)濟(jì)的進(jìn)展。但也存在許多嚴(yán)峻的問題：按行政隸屬關(guān)系劃分收支而不是按稅種劃分收支必定導(dǎo)致嚴(yán)峻的地點(diǎn)愛護(hù)主義、重復(fù)建設(shè)和投資膨脹；以83年財(cái)政決算的結(jié)果作為基數(shù)劃分確定包干基數(shù)，導(dǎo)致地區(qū)間包干基數(shù)不合理，形成地區(qū)間不平衡；中央財(cái)政收入大幅下降，地點(diǎn)也沒有設(shè)稅權(quán)；財(cái)政包干種類繁多，缺乏規(guī)范性和穩(wěn)定性；企業(yè)的行政隸屬關(guān)系依舊沒有改變，只是從“條條”變成了“塊塊”，行政干預(yù)，政企不分，企業(yè)缺乏活力?？傊?，財(cái)政包干體制仍未跳出傳統(tǒng)體制把企業(yè)禁錮于行政隸屬關(guān)系的格局，也未找到處理中央、地點(diǎn)關(guān)系比較規(guī)范、合理、穩(wěn)定的形式，難以適應(yīng)社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)的客觀要求。（二）（1994——？）建立與社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)要求相適應(yīng)的現(xiàn)代財(cái)政體制1、實(shí)行“分稅制”改革。（1）所謂分稅制，確實(shí)是依照財(cái)權(quán)與事權(quán)相統(tǒng)一的原則，將國家的全部稅種在中央與地點(diǎn)之間進(jìn)行劃分，確定中央與地點(diǎn)財(cái)政收入范圍。（2）內(nèi)容第一，分事、分稅、分管相統(tǒng)一；第二，各級(jí)政府間財(cái)政轉(zhuǎn)移支付制度。2、規(guī)范財(cái)政支出，建立公共財(cái)政體制（1）含義公共財(cái)政是以政府為主體，以提供公共產(chǎn)品為手段，以滿足公共需要為目的，以彌補(bǔ)市場失靈為活動(dòng)邊界的資源配置方式。（2）公共財(cái)政是社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)的內(nèi)在要求第一，市場經(jīng)濟(jì)條件下，整個(gè)社會(huì)通過市場聯(lián)結(jié)成一個(gè)有機(jī)整體，從整個(gè)社會(huì)的角度提出了公共的、大規(guī)模的社會(huì)需求，那個(gè)要求只有政府能夠完成。第二，調(diào)節(jié)市場主體的經(jīng)濟(jì)行為和不同主體之間的經(jīng)濟(jì)關(guān)系需要公共財(cái)政。第三，市場經(jīng)濟(jì)要求政府轉(zhuǎn)變職能，建立公共服務(wù)型政府。政府職能的轉(zhuǎn)變要求財(cái)政職能相應(yīng)地轉(zhuǎn)變。第四，彌補(bǔ)市場失靈要求公共財(cái)政。（3）作用第一，有利于克服外部性問題，提高資源配置的效率；第二，協(xié)調(diào)經(jīng)濟(jì)進(jìn)展，推動(dòng)社會(huì)進(jìn)展；第三，解決經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型過程中產(chǎn)生的種種難題。（4）特點(diǎn)第一，公共性。公共性是公共財(cái)政的本質(zhì)特征，是指政府作為人民權(quán)力的受托者和執(zhí)行者，應(yīng)按照全社會(huì)的共同利益和人民的意志，從保證最寬敞人民的全然利益的差不多點(diǎn)動(dòng)身，制定公共政策。公共性具有三個(gè)層次的含義：一是從差不多理念層次上看，政府應(yīng)著眼于公民的共同利益開展財(cái)政活動(dòng)；二是從道德層次上看，公共性應(yīng)成為每一個(gè)政府官員的職業(yè)態(tài)度、觀念和信念；三是從政治層次上看，在涉及公共產(chǎn)品提供等集體行動(dòng)中，要有一個(gè)民主參與、民主決策和民主監(jiān)督的程序、機(jī)制和過程。第二，公平性。這是指財(cái)政分配要符合絕大多數(shù)社會(huì)成員利益和所認(rèn)可的理念。應(yīng)從以下三個(gè)方面認(rèn)識(shí)公平：一是公平既包含平等又高于平等；是平等與不平等的結(jié)合；公平包括起點(diǎn)公平、過程公平和結(jié)果公平；公平既包括經(jīng)濟(jì)公平又包括政治公平?？傊?，財(cái)政所追求的公平是在效率損失最低