2021年度個人理財章節(jié)練習題

個人理財章節(jié)練習題個人理財章節(jié)練習題第一章個人理財概述一、單項選取題1.對個人理財業(yè)務產生直接影響微觀因素不涉及（）oA.金融市場競爭限度 B.金融市場技術環(huán)境C金融市場價格機制 D.金融市場開放限度2,若預期將來利率水平下降，投資者應采用辦法為（）oA.增長固定收益證券 B.增持外匯 C減持房產D.出售手中股票.對個人理財業(yè)務導致影響社會環(huán)境因素不涉及（）。A.社會文化環(huán)境B.人口環(huán)境C通貨膨脹D.失業(yè)保險制度4,若預測國內將浮現(xiàn)持續(xù)國際收支逆差，則投資者應做出相應理財決策是（）oA.增長外匯配備 B.減少國外股票配備 C增長國內基金配備 D.減少外匯配備.如果就業(yè)率比較高，預期將來家庭收入可通過努力勞動獲得明顯增長，個人理財方略偏于配備更多（）oA.國債 B.定期存款 C股票 D.活期存款.宏觀經濟政策對投資理財具備實質性影響，下列說法對的是（）oA.法定存款準備金率下調，利于刺激投資增長B.某地區(qū)貧富差距變大，私人銀行業(yè)務不易開展C國家減少財政預算，會導致資產價格提高D.在股市低迷時期，提高印花稅可以刺激股市反彈7.當預期將來有通貨膨脹時，個人和家庭應回避（）,以對自己資產進行保值。A.股票B.浮動利率資產C.固定利率債券D.外匯.當經濟增長處在收縮階段時，個人和家庭應考慮更多投資于（）oA.房地產B.股票 C.外匯產品 D.儲蓄產品.下列不屬于財政政策工具是（）oA.稅收B.預算 C再貼現(xiàn)率 D.轉移支付.與理財顧問服務相比，綜合理財服務更加突出（）。A.風險性B.收益性C建議性D.個性化服務.理財籌劃按照客戶獲取收益方式不同，可以分為（）oA.保證收益理財籌劃和非保證收益理財籌劃B.保本浮動收益理財籌劃和非保本浮動收益理財籌劃C保證收益理財籌劃和非保本浮動收益理財籌劃D.保本浮動收益理財籌劃和非保證收益理財籌劃12.客戶和某商業(yè)銀行訂立了非保本浮動收益理財籌劃，貝?。荩ǎ.該銀行依照商定條件和實際投資收益狀況向客戶支付收益B.該銀行依照商定條件保證客戶收益C該銀行依照商定條件保證客戶收益率D.該銀行依照商定條件保證客戶本金安全.下列關于商業(yè)銀行和客戶在理財顧問服務中角色說法，對的是（）oA.客戶只提供建議，最后決策權在商業(yè)銀行 B.商業(yè)銀行提供建議并作出決策，客戶不參加C客戶提供建議并作出決策,商業(yè)銀行不參加 D.商業(yè)銀行只提供建議，最后決策權在客戶.某銀行新推出一項理財籌劃明確闡明投資者也許面臨零收益投資風險。但銀行保證于到期日或自動終結日向投資者支付100%本金。則據(jù)此推斷該理財籌劃屬于（）。A.保證收益理財籌劃 B.固定收益理財籌劃C保本浮動收益理財籌劃 D.非保本浮動收益理財籌劃.個人理財業(yè)務是建立在（）基本之上銀行業(yè)務。A.法定代理關系B.委托代理關系 C存款業(yè)務關系 D.貸款業(yè)務關系二、多項選取題L影響個人理財業(yè)務經濟環(huán)境因素有（）oA.通貨膨脹率 B.失業(yè)率C國際收支與匯率D.經濟發(fā)展階段 E.消費者收入水平.下列關于私人銀行業(yè)務說法，對的有（）oA.是一種向高凈值客戶提供綜合理財業(yè)務B.不但為客戶提供投資理財產品，還涉及替客戶進行個人理財?shù)?，但不涉及法律、子女教誨等專業(yè)顧問服務C.目是通過全球性財務征詢及投資顧問，達到財富保值、增值、繼承、捐贈目的D.核心是理財規(guī)劃服務E.產品與服務比例比普通理財業(yè)務中比例小.下列辦法中，會對個人理財產生影響宏觀經濟政策有（）oA.加大國債發(fā)行量 B.減少印花稅C養(yǎng)老保險制度 D.提高法定存款準備金率 E.履行貨幣化分房.對于個人而言，利率水平變動會影響（）oA.對存款收益預期B.消費支出和投資決策意愿C從銀行獲取各種信貸融資成本D.當前貸款買房還是將來攢夠錢買房決策E.購買股票還是購買債券決定.下列關于個人理財說法對的有（）oA.個人理財業(yè)務服務對象是個人和家庭.個人理財業(yè)務是一種個性化、綜合化服務C.個人理財業(yè)務服務性質是顧問性質和受托性質D.個人理財業(yè)務是建立在委托代理關系基本之上銀行業(yè)務E.個人理財業(yè)務是普通性業(yè)務征詢服務.《中華人民共和國商業(yè)銀行法》明確規(guī)定商業(yè)銀行不得從事（）。A.資金業(yè)務 B.個人理財業(yè)務 C證券經營業(yè)務D.信托投資業(yè)務 E.貿易融資業(yè)務.預期將來經濟增長比較快，處在景氣周期，則應采用個人理財方略有（）oA.增長銀行儲蓄 B.減少國庫券配備C增長在股票市場上投資D.恰當減少房地產市場上投資 E.恰當增長基金購買.前，人民幣理財產品重要是以銀行間債券市場上流通（）為收益保證，向個人發(fā)行理財產品。A.國債B.個人外匯構造性存款C貨幣市場基金D.政策性金融債E.央行票據(jù).理財顧問服務是指商業(yè)銀行向客戶提供（）等專業(yè)化服務。A.財務分析與規(guī)劃B.私人銀行C投資建議D.個人投資產品推介E.理財籌劃三、判斷題L如果就業(yè)率比較高，社會人才供不應求，預期將來家庭收入可通過努力勞動獲得明顯增長，那么個人理財應更多配備儲蓄產品類資產。（）如果物價水平是處在變動之中狀態(tài)，則名義利率可以反映理財產品真實收益水平。（）當前，外匯理財產品和人民幣理財產品國內商業(yè)銀行個人理財業(yè)務基本產品。（）綜合理財服務可以劃分為理財顧問和理財籌劃兩類。（,com）在經濟增長放緩、處在收縮階段時，個人和家庭應當買入對周期波動比較敏感行業(yè)資產，以獲取經濟波動帶來收益。（）20世紀80年代末到90年代是中華人民共和國個人理財業(yè)務形成階段。（）答案某些一、單項選取題.［答案］:B［解析］:對個人理財業(yè)務產生直接影響微觀因素有金融市場競爭限度、金融市場價格機制、金融市場開放限度。.［答案］:B［解析］:若預期市場利率下降，應當減持固定收益產品，增持股票、基金、房產、外匯等產品。.［答案］:C［解析］:通貨膨脹屬于經濟環(huán)境因素。.［答案］:A［解析］:國際收支逆差，本幣貶值，外匯升值，投資者會增長外匯配備。.［答案］:C［解析］:如果就業(yè)率比較高，預期將來家庭收入可通過努力勞動獲得明顯增長，個人理財方略偏于配備收益比較好股票、房產等風險資產。.［答案］:A［解析］:法定準備金率下調屬于寬松貨幣政策，可以增長銀行可用于貸放資金，擴大信貸規(guī)模,增長貨幣供應量，減少利率，從而減少投資成本，刺激投資；選項A對的。貧富差距變大，會使該地區(qū)某些人財富大量積累，成為富人，而私人銀行業(yè)務對象重要是富人及其家庭，貧富差距有助于該業(yè)務開展；選項B錯誤。國家減少財政預算，政府支出減少，資產需求減少,資產價格下降；選項C錯誤。印花稅提高會增長交易成本，加重股市低迷。選項D錯誤。.［答案］:C［解析］:當預期將來有通貨膨脹時，個人和家庭應回避固定收益產品,持有某些浮動利率資產、外匯、股票等，以對自己資產進行保值。.［答案］:D［解析］:經濟處在收縮階段時，個人和家庭應考慮更多投資于防御性資產，如儲蓄資產、固定收益類產品等。.［答案］:C［解析］:再貼現(xiàn)率屬于貨幣政策工具。.［答案］:D［解析］:與理財顧問服務相比，綜合理財服務更加突出個性化服務。［答案］:A［解析］:按照客戶獲取收益方式不同，理財籌劃可分為保證收益理財籌劃和非保證收益理財籌劃。非保證收益理財籌劃又進一步劃分為保本浮動收益理財籌劃和非保本浮動收益理財籌劃。.［答案］:A［解析］:非保本浮動收益理財籌劃是指商業(yè)銀行依照商定條件和實際投資收益狀況向客戶支付收益，并不保證客戶本金安全理財籌劃。.［答案］:D［解析］:在理財顧問服務中，商業(yè)銀行不涉及客戶財務資源詳細操作，只提供建議，最后決策權在客戶。14［答案］:C［解析］:保本浮動收益理財籌劃是指商業(yè)銀行按照商定條件向客戶保證本金支付，本金以外投資風險由客戶承擔，并根據(jù)實際投資收益狀況擬定客戶收益理財籌劃。15.［答案］:B［解析］:個人理財業(yè)務是建立在委托代理關系基本之上銀行業(yè)務。二、多項選取題.［答案］:ABCDE［解析］:影響個人理財業(yè)務經濟環(huán)境因素涉及經濟發(fā)展階段、消費者收入水平和宏觀經濟狀況。通貨膨脹率、失業(yè)率以及國際收支與匯率都屬于宏觀經濟狀況指標。.［答案］:ACDE［解析］:私人銀行業(yè)務不但為客戶提供投資理財產品，還涉及替客戶進行個人理財?shù)?，同步也涉及法律、子女教誨等專業(yè)顧問服務。.［答案］:ABD ［解析］:選項CE屬于影響個人理財社會環(huán)境因素，因此不選。.［答案］:ABCDE［解析］:本題綜合考查利率對于個人投資、消費、儲蓄等方方面面影響。.［答案］:ABCD［解析］:個人理財業(yè)務是專業(yè)化服務活動，服務性質有兩種，一種是顧問性質，一種是受托性質，因此個人理財業(yè)務并非普通性業(yè)務征詢服務。.［答案］:CD［解析］:國內有關法律規(guī)定商業(yè)銀行不得從事證券和信托業(yè)務。.［答案］:BCE［解析］:預期將來經濟增長比較快，處在景氣周期，則應采用個人理財方略有減少儲蓄、債券配備，增長股票、基金、房產配備。.［答案］:ACDE［解析］:個人外匯構造性存款屬于外匯理財產品，不是人民幣理財產品。前，人民幣理財產品重要是以銀行間債券市場上流通國債、政策性金融債、央行票據(jù)、貨幣市場基金、和公司短期債為收益保證，向個人發(fā)行理財產品。.［答案］:ACD［解析］:個人理財業(yè)務是指商業(yè)銀行為個人客戶提供財務分析、財務規(guī)劃、投資顧問、資產管理等專業(yè)化服務活動。三、判斷題1.［答案］:錯［解析］:如果就業(yè)率比較高，社會人才供不應求，預期將來家庭收入可通過努力勞動獲得明顯增長，那么個人理財方略可以偏于積極，更多地配備收益比較好股票、房產等風險資產。2［答案］:錯［解析］:如果物價水平是處在變動之中狀態(tài)，則名義利率就不可以反映理財產品真實收益水平。應當將名義利率減去通貨膨脹率之后才得到實際利率，從而反映理財產品真實收益水平。3［答案］:對［解析］:4［答案］:錯［解析］:綜合理財服務可以劃分為私人銀行業(yè)務和理財籌劃兩類。5［答案］:錯［解析］:在經濟增長放緩、處在收縮階段時，個人和家庭應當買入對周期波動不敏感行業(yè)資產,以規(guī)避經濟波動帶來損失。6［答案］:錯［解析］:20世紀80年代末到90年代是中華人民共和國個人理財業(yè)務萌芽階段。第二章個人理財基本（答案分離版）一、單項選取題L生命周期理論比較推崇消費觀念是（）oA.及時行樂、“月光族” B.大某些選取性支出用于當前消費C大某些選取性支出存起來用于后來消費D.消費水平在畢生內保持相對平穩(wěn)水平.如果相信市場無效，投資人將采用投資方略是（）oA.被動投資方略B.退出市場方略 C積極投資方略D.投資方略不取決于市場與否有效.如果市場價格已經反映了所有能從市場交易數(shù)據(jù)中得到信息，涉及歷史股價、交易量等，那么該證券市場是（）。A.半弱型有效市場B.弱型有效市場C.半強型有效市場 D.強型有效市場.如果你有一筆資金收入，若當前領取可得10000元，而3年后領取則可得15000元。如果當前你有一筆投資機會，年復利收益率為20%。則下列說法對的是（）oA.當前領取并進行投資更有利B.3年后領取更有利C當前領取并進行投資和3年后領取沒有差別D.無法比較何時領取更有利.關于變異系數(shù)說法錯誤是（）oA.變異系數(shù)描述是獲得單位預期收益所承擔風險B.變異系數(shù)二原則差/預期收益率C.資產收益率不擬定可以通過變異系數(shù)進行衡量D.變異系數(shù)越小，投資項目越優(yōu).某客戶往往選取國債、存款、貨幣與債券基金等低風險、低收益產品，那么該客戶風險偏好類型是（）oA.溫和進取型B.中庸穩(wěn)健型C非常進取型D.溫和保守型.關于不同理財價值觀理財特點說法錯誤是（）。A.先享有型，儲蓄率低.后享有型，儲蓄率低C購房型，犧牲消費為擁有住房，購房本息在收入25%以上D.子女中心型，犧牲自己消費，將資產留給子女.收入中必要優(yōu)先滿足支出是義務性支出，如下不屬于義務性支出是（）oA.尋常生活中任意性支出 B.尋常生活基本開銷C已有負債本利攤還 D.已有保險續(xù)期保費支出.下列關于資產配備組合模型說法，不對的是（）oA.金字塔型構造具備較好安全性和穩(wěn)定性B.啞鈴型構造可以充分地享有黃金投資周期收益C紡錘型構造適合成熟市場D.梭鏢型構造屬于風險較低一種資產構造.若經濟浮現(xiàn)蕭條、衰退、正常和繁華狀況概率分別為25%、10%、35%、30%,某理財產品在這四種經濟狀況下收益率分別為20%、10%、30%、50%,則該理財產品盼望收益率為（）oA.7.5% B.26.5% C.31.5% D.18.75%.下列關于投資者投資偏好說法不對的是（）oA.溫和進取型投資者普通投資于開放式股票基金、大型藍籌股票等產品B.非常保守型投資者普通選取房產、黃金、基金等投資工具C溫和保守型投資者普通選取既保本又有較高收益機會構造性理財產品D.非常進取型投資者普通選取股票、期權、期貨、外匯、股權、藝術品等投資工具.假定某投資者購買了某種理財產品。該產品當前價格是82.64元人民幣，2年后可獲得100元，則該投資者獲得按復利計算年收益率為（）oA.10% B.8.68% C.17.36% D.21%.假定年利率為10%,每半年計息一次，則有效年利率為（）oA.5% B.10% C.10.25% D.11%.假定期初本金為100000元。單利計息，6年后終值為130000,則年利率為（）oA.l%B.3% C.5% D.10%.小張分別以8萬元和5萬元投資了理財產品A和理財產品Bo若理財產品A盼望收益率為10%o理財產品B盼望收益率為15%,則該投資組合盼望收益率是（）oA.10.9% B.11.9% C.12.9% D.13.9%.張先生以10%利率借款500000元投資于一種5年期項目。每年末至少要收回（）元，該項目才是可以獲利。A.100000 B.131899 C.150000 D.161051.李女士將來2年內每年年末存入銀行10000元，假定年利率為10%,每年付息一次，則該筆投資2年后本利和是（）元（不考慮利息稅）。A.23000B.OC.21000 D.23100.假定某人將1萬元用于投資某項目。該項目預期收益率為12%,若每季度末收到鈔票回報一次，投資期限為2年。則預期投資期滿后一次性支付該投資者本利和為（）元。A.14400 B.12668 C.11255 D.14241.個人生命周期中穩(wěn)定期理財活動重要是（）oA.提高專業(yè)，提高收入 B.量入為出，存自備款C.償還房貸，籌教誨金 D.收入增長，籌退休金.個人和家庭進行財務規(guī)劃核心期是在個人生命周期（）。A.建立期B.維持期 C.穩(wěn)定期 D.高原期.整個家庭收入在（）達到巔峰，支出有望減少，是準備退休金黃金時期。A.家庭成熟期 B.家庭成長期 C家庭形成期 D.家庭衰老期二、多項選取題L家庭在投資前應留有鈔票儲備涉及（）oA.家庭基本生活支出儲備金 B.家庭意外支出儲備金C家庭短期債務儲備金D.家庭短期必要支出E.家庭大額長期閑置資金維持最佳資產投資組合必要通過系統(tǒng)縝密資產配備流程，其中內容包括（）OA.投資目的規(guī)劃 B.資產類別選取 C資產配備方略與比例配備 D.定期檢視 E.動態(tài)分析調節(jié)構成投資者必要收益率三某些是（）oA.真實收益率 B.持有期收益率 C通貨膨脹率D.風險報酬 E.預期收益率下列關于風險測定指標說法，對的有（）oA.原則差和方差可以用來衡量投資風險B.方差越大，數(shù)據(jù)波動也越大C原則差表達一組數(shù)據(jù)偏離其均值平均距離D.變異系數(shù)就是原則差與預期收益率比值E.變異系數(shù)越大，投資項目越優(yōu)貨幣之因此具備時間價值，是由于（）。A.貨幣占用品有機會成本 B.通貨膨脹也許導致貨幣貶值 C.投資風險需要補償D.人們偏好在將來消費 E.利率變動彈性較小理財目的有（）oA.子女教誨 B.房產投資C將來購車D.父母贍養(yǎng)E.出國旅游個人在決定當前消費和儲蓄時，應綜合考慮（）oA.即期收入B.將來收入 C工作時間D.退休時間E.可預期開支下列屬于系統(tǒng)性風險是（）oA.市場風險 B.財務風險 C經營風險 D.利率風險 E.購買力風險下列關于影響客戶投資風險承受能力因素，說法對的是（）。A.客戶年齡越大，能承受投資風險越大B.投資期限越長，購買可承受風險能力越強C理財目的彈性越小，承受風險能力越強D.個人性格、閱歷、膽識、意愿等主觀因素決定個人風險偏好E.絕對抗風險能力隨著財富增長而增長.關于不同理財價值觀客戶所相應不同營銷方略，下列描述對的是（）oA.對于后享有型，應建議其購買養(yǎng)老保險B.對于先享有型，應建議去購買單一指數(shù)型基金C對于購房型，應建議其購買中短期比較看好基金D.對于子女中心型，建議其購買短期穩(wěn)定基金E.對于后享有型，應建議其購買投資保單.處在不同階段家庭理財重點不同，下列說法不對的是（）。A.家庭形成期資產不多但流動性需求大，應以存款為主B.家庭成長期信貸運用多以房屋、汽車貸款為主C家庭成熟期信貸安排以購買房產為主D.家庭衰老期核心資產配備應以股票為主E.家庭維持期財務投資以中高風險組合投資為重要手段12.風險是指資產收益率不擬定性，普通可以用（）進行衡量。A.方差B.算術平均數(shù) C.必要收益率 D.原則差E.盼望收益率三、判斷題.信用風險屬于系統(tǒng)風險。（）.儲蓄產品組合特點是安全性高、流動性好、收益性差。（）.強型有效市場假設理論以為基本面分析不起作用，不能為投資者帶來超額利潤。（）?通過調查問卷來收集信息，并將信息轉化為某種形式數(shù)值，來判斷客戶風險承受能力辦法為定性評估辦法。（）.如果客戶最關懷本金安全性和流動性，則該客戶很也許是風險追求者。（）.為避免客戶做出錯誤決定，金融理財師應替客戶決定其風險承受能力。（）.相對于1000元擬定收益而言，風險追求者更傾向于50%概率得2000元。（）.普通來說，高學歷、投資知識豐富人，風險管理能力強，往往能從事高風險投資。（）答案某些一、單項選取題1［答案］:D［解析］:生命周期理論指出，一種人將綜合考慮其即期收入、將來收入以及可預期支出、工作時間、退休時間等因素，來決定當前消費和儲蓄。使其消費水平在畢生內保持相對平穩(wěn)水平，而不至于浮現(xiàn)消費水平大幅波動。2［答案］:C［解析］:如果相信市場是完全有效，投資者將采用被動投資方略。如果相信市場是有效，投資者將采用被動投資方略。3［答案］:B［解析］:弱型有效市場市場價格已經反映了所有能從市場交易數(shù)據(jù)中得到信息，涉及歷史股價、交易量等。4［答案］:A［解析］:當前領取用于投資FV二PVX(1+r)3=10000X(1+20%)3=17280>15000,因此選A。5［答案］:C［解析］:資產收益率不擬定性，可以用方差和原則差來表達。6［答案］:C［解析］:非常保守型客戶投資對象是國債、存款、保本型理財產品、貨幣與債券基金等低風險、低收益產品與投資工具。7［答案］:B［解析］:后享有型，儲蓄率高。8［答案］:A［解析］:選項A是任意性支出，也叫選取性支出。9［答案］:D［解析］:梭鏢型構造屬于賭徒型資產配備，是風險最高。10［答案］:C［解析］:E(Ri)=PlRl+P2R2+...+PnRn)xlOO%,代入數(shù)據(jù)得E(Ri)=31.5%oU［答案］:B ［解析］:中庸穩(wěn)健型投資者普通選取房產、黃金、基金等投資工具。12［答案］：A ［解析］:FV二PVx(l+r)t,代入數(shù)據(jù)100=82.64x(1+r)2-o13［答案］：C ［解析］:EAR=［1+(r/m)］m-l=［1+(10%/2)］2-1=10.25%o14［答案］:C ［解析］:100000+6xl00000xr=130000o參見教材P3515［答案］:B［解析］:E(Ri)=(P1R1+P2R2)xl00%=10%x8/13+15%x5/13=11.9%o16［答案］:B［解析］:PV=(C/r)X［1-1/(1+r)t］>500000,即:(C/10%)X［1-1/(1+10%)5］>500000解得C最小為131899o17［答案］:C ［解析］:FV=(C/r)X［(1+r)t-l］=(10000/10%)X［(1+10%)2-l］=21000o18［答案］:B［解析］:FV=CX［1+(r/m)］mt=10000X［l+(12%/4)］8=12668o19［答案］:C［解析］:個人生命周期中穩(wěn)定期理財活動重要是償還房貸，籌教誨金。20［答案］:B ［解析］:維持期是個人和家庭進行財務規(guī)劃核心期。21［答案］:A［解析］:家庭成熟期家庭收入達到巔峰。二、多項選取題1［答案］:ABCD［解析］:家庭在投資前應留有鈔票儲備涉及：一是家庭基本生活支出儲備金；二是意外支出或不時之需儲備金；三是家庭短期債務儲備金；四是家庭短期必要支出。2［答案］:ABCDE解析］:資本配備過程中需要考慮因素涉及：①理財目的規(guī)劃。②資產配備方略。③資產類別選取。④資產配備比例。⑤資產配備動態(tài)分析與調節(jié)。3［答案］:ACD［解析］:必要收益率由真實收益率、通貨膨脹率、和風險報酬三某些構成。4［答案］:ABCD［解析］:變異系數(shù)越小，投資項目越優(yōu),選項E說法有誤。5［答案］:ABC［解析］:貨幣具備時間價值因素（1）貨幣占用品有機會成本，由于貨幣可以滿足當前消費或用于投資而產生回報（2）通貨膨脹也許導致貨幣貶值，需要補償（3）投資也許產生投資風險，需要提供風險補償。6［答案］:AD［解析］:子女教誨和贍養(yǎng)父母投資是缺少彈性。7［答案］:ABCDE［解析］:個人在決定當前消費和儲蓄時,應綜合考慮即期收入、將來收入、可預期開支、工作時間、退休時間等諸因素來決定。8［答案］:ADE［解析］:系統(tǒng)性風險也稱宏觀風險，是指由于某種全局性因素而對所有投資項目（產品）都產生作用風險。詳細涉及市場風險、利率風險、匯率風險、購買力風險、政策風險等。選項BC屬于非系統(tǒng)性風險。9［答案］:BDE［解析］:普通，客戶年齡越大，能承受投資風險越低。理財目的彈性越大，承受風險能力越強。選項AC說法有誤。10［答案］:ABCE［解析］:子女教誨耗費較大某些在后期,應建議其購買中長期體現(xiàn)穩(wěn)定基金。U［答案］:ACD［解析］:選項A,家庭形成期可承受風險較高投資。選項C,家庭成熟期，接近退休，信貸安排以還清貸款為主。選項D,家庭衰老期為耗用老本階段,核心資產應以債券為主。12［答案］:AD［解析］:風險是指資產收益率不擬定性，普通可以用方差和原則差進行衡量。三、判斷題1［答案］:錯［解析］:信用風險屬于非系統(tǒng)風險。2［答案］:對解析］:3［答案］:錯［解析］:半強型有效市場假設理論以為基本面分析不起作用，不能為投資者帶來超額利潤。4［答案］:錯［解析］:通過調查問卷來收集信息，并將信息轉化為某種形式數(shù)值，來判斷客戶風險承受能力辦法為定量評估辦法。5［答案］:錯［解析］:如果客戶最關懷本金安全性和流動性，則該客戶很也許是風險厭惡者。6［答案］:錯［解析］:風險承受能力評估不是為了讓金融理財師將自己意見強加給客戶，可接受風險水平應當由客戶自己來擬定。7［答案］:對解析］:8［答案］:對［解析］:第三章金融市場（答案分離版）一、單項選取題.按照（）,金融市場劃分為有形市場和無形市場。A.金融工具發(fā)行特性 B.金融交易與否存在固定場合C.交易標物不同D.金融工具流通特性.下列不屬于債券收益來源是（）。A.利息收益B.資本利得C紅利 D.債券利息再投資收益.債券價格與到期收益率成（）oA.反比B.正比C.沒關于系 D.無法判斷.下列關于貨幣市場及貨幣市場工具說法，不對的是（）oA.貨幣市場是短期資金融通市場，資金融通期限普通在一年以內B.相對于居民和中小機構借款和儲蓄零售市場而言，貨幣市場交易量很大C相對于以股權交易為對象資我市場而言，貨幣市場具備高風險、高收益特性D.貨幣市場工具又被稱為“準貨幣”.國庫券發(fā)行和定價方式是（）oA.按面值B.溢價方式C.平價方式D.貼現(xiàn)方式.下列不符合期貨交易制度是（）。A.交易者按照其買賣期貨合約價值繳納一定比例保證金B(yǎng).交易所每周結算所有合約盈虧C會員結算準備金余額不大于零，并未能在規(guī)定期限內補足，應當強行平倉D.會員持有某一合約投機頭寸存在限額7?買入看漲期權，（）。A.潛在利潤最大為期權費B.潛在最大損失為無窮大C當標物價格為合同價格與期權費之和時，達到盈虧平衡D.是預期市場將來下跌操作行為.買入看漲期權最大損失是（）oA?期權費B.無窮大C零D.標資產市場價格.下列屬于貨幣市場是（）oA.中長期債券市場B.全國銀行間同業(yè)拆借市場C.中華人民共和國大陸A股市場D.銀行中長期信貸市場10.買賣雙方在交易所訂立、在將來某一擬定期間、按擬定價格購買或者出售某金融工具原則化合同是（）oA.金融期權合約B.金融互換合約C金融遠期合約D.金融期貨合約.投資者買入一份看跌期權.若期權費為C,執(zhí)行價格為X,則當標資產價格為（）時，該投資者不賠不賺。A.X+CB.X—CC.C—XD.C.LIBOR指是（）oA.美國聯(lián)邦基金利率B.倫敦銀行同業(yè)拆借利率C香港銀行同業(yè)拆借利率D.上海銀行間同業(yè)拆放利率13.下列關于證券投資基金說法，對的是（）oA.投資基金按投資目的不同分為開放式基金和封閉式基金B(yǎng).證券投資基金可以通過有效資產組合最大限度地減少系統(tǒng)風險C證券投資基金特點涉及專業(yè)管理、分散化投資、規(guī)模經營等D.基金托管人負責管理和運用基金資產.下列不屬于貨幣市場工具是（）oA.短期政府債券B.中長期債券C商業(yè)票據(jù)D.大額可轉讓定期存單.金融市場中介分為交易中介和服務中介，則按這種劃分方式,下列機構中有一種機構性質與其她機構不同,這一機構是（）oA.深圳證券交易所B.美國原則普爾公司C普華永道會計師事務所 D.天元律師事務所.下列關于金融互換市場說法，不對的是（）oA.互換中可以包括兩個以上當事人B.貨幣互換需要互換等價本金，而利率互換不需要互換本金C金融互換是通過銀行進行場內交易D.貨幣互換中需要事先敲定匯率.從本質上說，回購合同是一種（）。A.以證券為抵押品抵押貸款B.融資租賃C信用貸款D.金融衍生產品.房地產投資方式不涉及（）oA.房地產購買B.房地產租賃C房地產信托 D.申請房地產抵押貸款.下列關于投資型保險產品說法，對的是（）oA.保費中投資保費進入儲蓄賬戶B.保費中投資保費由基金管理公司進行運作C投資保費投資收益歸客戶所有D.保單持有人無法獲得分紅.下列不屬于貨幣市場特點是（）oA.流動性強B.風險小 C.償還期短D.籌集資金大多用于固定資產投資.下列關于看漲期權和看跌期權說法，對的是（）oA.若預期某種標資產將來價格會下跌，應當購買其看漲期權B.若看漲期權執(zhí)行價格高于當前標資產價格應當選取執(zhí)行該看漲期權C看跌期權持有者可以在期權執(zhí)行價格高于當前標資產價格時執(zhí)行期權，獲得一定收益D.看漲期權和看跌期權區(qū)別在于期權到期日不同.外匯市場中，（）之間外匯交易市場決定了外匯匯率高低。A.顧客與商業(yè)銀行B.中央銀行與顧客 C商業(yè)銀行與商業(yè)銀行 D.商業(yè)銀行與中央銀行.公司型基金特點不涉及（）oA.根據(jù)《公司法》組建，并根據(jù)公司章程經營基金資產B.具備法人資格C投資者無權對公司重大經營決策刊登自己意見D.在需要擴大規(guī)模、增長資產時，可以向銀行申請借款二、多項選取題.如下關于金融市場特點說法對的有（）oA.金融市場交易對象是貨幣、資金以及其她金融工具B.市場交易價格不一致性C.市場交易活動集中性 D.交易主體角色固定性E.市場商品特殊性.金融市場微觀經濟功能有（）oA.集聚功能 B.財富功能 C資源配備功能D.避險功能E.反映功能3?按照交易標物不同，金融市場劃分為（）oA.發(fā)行市場B.交易市場 C.貨幣市場 D.資我市場E.外匯市場4.資我市場涉及（）oA.股票市場B.短期資金市場C.中長期債券市場D.證券投資基金市場E.國庫券市場.大額可轉讓定期存單特點有（）oA.記名B.金額較大C普通比同期限定期存款利率高D.利率既有固定，也有浮動E.可以提前支取，也可以在二級市場上流通轉讓.按照交易方式，金融衍生工具可以分為（）oA.遠期 B?期貨 C信托 D.期權 E.互換.貨幣市場特性涉及（）。A.資金融通期限短 B.高流動性 C高收益 D.低風險 E.交易量小.投資型保險產品具備（）功能。A.保障B.投資C.投機D.套期保值E.定價.下列關于期權說法，對的有（）oA.期權買方為了得到一項權利，需要向賣方支付一筆期權費B.美式期權容許期權持有者在期權到期日前任何時間行權C歐式期權只容許期權持有者在期權到期日行權D.期權賣方稱為期權多頭E.對期權購買者來說，歐式期權比美式期權更有利.短期政府債券特性涉及（）oA.違約風險小 B.流動性強 C.面額大D.收入免稅 E.交易成本高.下列金融工具中，可以出當前貨幣市場基金投資資產組合中有（）oA.短期融資券 B.大額可轉讓定期存單 C長期國債 D.普通股 E.銀行承兌匯票.下列屬于金融衍生工具備（）oA.普通股 B.公司債券C股指期貨D.利率互換E.期權.保險產品功能涉及（）oA.轉移風險 B.分攤損失 C補償損失D.融通資金E.套期保值.外匯市場功能涉及（）oA.充當國際金融活動樞紐B.形成外匯價格體系C調劑外匯余缺，調節(jié)外匯供求D.實現(xiàn)不同地區(qū)間支付結算 E.運用操作技術規(guī)避外匯風險.普通來說，下列也許會導致房地產價格升高有（）A.土地供應減少 B.經濟衰退 C房地產需求下降D.房地產周邊交通狀況大幅改進 E.居民收入下降.投資型保險產品與普通保障型保險產品相比，具備特點涉及（）oA.保費中具有投資保費 B.同步具備保障功能和投資功能C給付保險金由風險保障金和投資收益構成D.費用較低 E.流動性較強.投資型保險產品涉及（）oA.意外傷害保險 B.分紅保險C定期壽險D.萬能壽險 E.投資連結保險.按照承保方式劃分，保險可以分為（）oA.直接保險B.人身保險 C財產保險 D.再保險E.商業(yè)保險.當前，在國內金融市場上出鈔票融產品有（）oA.權證B.基金 C期貨D.利率互換E.債券買斷式回購三、判斷題.金融遠期合約是為了賺取交易價差而產生。（）.金融衍生產品價值依賴于基本標資產價值。（）.普通工商公司可以成為同業(yè)拆借市場主體。（）.對于期權賣方來說，如果市場價格對她不利話，她就可以選取不執(zhí)行期權。（）.證券投資基金按法律地位不同，可分為公司型基金和契約型基金。（）.證券投資基金根據(jù)收益憑證與否可贖回，可劃分為成長型基金、收入型基金和平衡型基金。（）.金融衍生工具可復制性是指只要掌握了衍生工具定價和復制技術，就可以較隨意地分解、組合，依照不同市場參數(shù)設計不同產品。（）.金融遠期合約長處是有助于信息交流和傳遞，有助于形成統(tǒng)一價格。（）.期貨交易中繳納保證金普通為期貨合約價值5%~10%。（）.如果某種外匯兌換本幣匯率高于盼望值，中央銀行就會從外匯銀行購入該種外幣。（）答案某些一、單項選取題1［答案］:B［解析］:按照金融交易與否存在固定場合,金融市場劃分為有形市場和無形市場。2［答案］:C［解析］:債券收益來源有：利息收益、資本利得、債券利息再投資收益。3［答案］:A［解析］:債券價格與到期收益率成反比。債券價格越高，從二級市場上買入債券投資者所得到實際收益率越低；反之則相反。4［答案］:C［解析］:相對于以股權交易為對象資我市場而言，貨幣市場具備低風險、低收益特性。5［答案］:D［解析］:以低于面值價格發(fā)行，即貼現(xiàn)發(fā)行，到期按面值償還，面值與發(fā)行價之間差額，即為債券利息。這是國庫券發(fā)行和定價方式。6［答案］:B［解析］:交易所實行每日結算制度，每日交易結束，交易所按當天結算價格結算所有合約盈虧。7［答案］:C［解析］:當交易者預期某金融資產市場價格將上漲時，買進看漲期權?？礉q期權最大損失為期權費，潛在利潤為無窮大。因此本題對的答案是C。8［答案］:A［解析］:買入看漲期權最大損失是期權費。9［答案］:B［解析］:貨幣市場構成：同業(yè)拆借市場、商業(yè)票據(jù)市場、銀行承兌匯票市場、回購市場、短期政府債券市場、大額可轉讓定期存單市場。10［答案］:D［解析］:金融期貨合約是指合同雙方同旨在商定將來某個日期，按商定條件買入或賣出一定原則數(shù)量金融工具原則化合同。11［答案］:B［解析］:看跌期權買方收益公式：買方收益二X一P-C,若使投資者不賠不賺，即x—P—OO,因此P=X-C。12［答案］:B［解析］:在國際貨幣市場上，最典型、最有代表性同業(yè)拆借利率是倫敦銀行同業(yè)拆借利率(LIBOR)o13［答案］:C［解析］:證券投資基金按收益憑證與否可贖回，分為開放式基金和封閉式基金。因此A說法有誤;證券投資基金可以通過有效資產組合最大限度地減少非系統(tǒng)風險。因此B說法有誤；基金管理人負責管理和運用基金資產。因此D說法有誤。14［答案］:B［解析］:貨幣市場工具涉及政府發(fā)行短期政府債券、商業(yè)票據(jù)、可轉讓大額定期存單以及貨幣市場共同基金等。因此B不對的。15［答案］:A［解析］:深圳證券交易所是交易中介，而B,C,D項是服務中介。16［答案］:C［解析］:金融互換是通過銀行進行場外交易。17［答案］:A［解析］:從本質上說，回購合同是一種以證券為抵押品抵押貸款。18［答案］:D［解析］:房地產投資方式涉及：房地產購買、房地產租賃、房地產信托。19［答案］:C［解析］:與普通保障型保險產品相比，投資型產品保險費中具有投資保費，這某些保費進入投資賬戶，由保險人投資專家進行運作，收益歸客戶所有，保單持有人可以依照資金運用狀況享有分紅。20［答案］:D［解析］:貨幣市場特性涉及：低風險、低收益；期限短、流動性高；交易量大。21［答案］:C［解析］:按照對價格預期，金融期權可分為看漲期權和看跌期權。因此D說法有誤；當人們預期某種標資產將來價格上漲時購買期權，叫做看漲期權。因此A說法有誤；若看漲期權執(zhí)行價格高于當前標資產價格應當選取執(zhí)行該看漲期權應當選取放棄執(zhí)行該看漲期權，因此B說法有誤。22［答案］:C［解析］:在外匯市場上商業(yè)銀行同業(yè)市場交易額占90%以上，它決定外匯匯率高低。23［答案］:C［解析］:公司型基金投資者作為公司股東有權對公司重大經營決策刊登自己意見。二、多項選取題1［答案］:ACE［解析］:金融市場特點有：市場商品特殊性；市場交易價格一致性；市場交易活動集中性；交易主體角色可變性。2［答案］:ABD［解析］:C.E屬于金融市場宏觀經濟功能。3［答案］:CDE［解析］:按照交易標物不同，金融市場劃分為貨幣市場、資我市場、金融衍生品市場、外匯市場、保險市場和黃金及其她投資品市場。4［答案］:ACD［解析］:資我市場涉及：股票市場、中長期債券市場和證券投資基金市場。5［答案］:BCD［解析］:大額可轉讓定期存單特點有：不記名；金額較大；利率既有固定，也有浮動，普通比同期限定期存款利率高；不能提前支取，但是可以在二級市場上流通轉讓。6［答案］:ABDE［解析］:按照交易方式劃分，金融衍生工具可以分為遠期、期貨、期權和互換。7［答案］:ABD［解析］:貨幣市場特性涉及：低風險、低收益；期限短、流動性高；交易量大。8［答案］:AB［解析］:投資型保險產品同步具備保障功能和投資功能。9［答案］:ABC［解析］:期權賣方稱為期權空頭，因此D說法有誤；對期權購買者來說，美式期權比歐式期權更有利，買進美式期權后，購買者可以在期權有效期內依照市場價格變化和自己實際需要比較靈活地選取執(zhí)行時間。因此E說法有誤。10［答案］:ABD［解析］:短期政府債券具備違約風險小、流動性強、交易成本低和收入免稅特點。11［答案］:ABE［解析］:貨幣市場工具涉及政府發(fā)行短期政府債券、商業(yè)票據(jù)、可轉讓大額定期存單以及貨幣市場共同基金等。12［答案］：CDE［解析］:A.B屬于基本金融產品，不屬于金融衍生工具。13［答案］:ABCD［解析］:保險產品功能涉及：轉移風險，分攤損失；補償損失；融通資金。14［答案］:ABCDE［解析］:這五點均是外匯市場功能。15［答案］:AD［解析］：經濟衰退、房地產需求下降、居民收入下降都將減少房地產社會需求，導致房地產價格下降。因此本題對的答案是AD。16［答案］:ABC［解析］:投資型保險產品費用較高，流動性相對較弱。因此DE說法有誤。17［答案］:BDE［解析］:投資型保險產品涉及：壽險類投資型保險產品（分紅保險、萬能壽險）、投資連結保險（分紅型、萬能型）、非壽險類投資型保險。18［答案］:AD［解析］：按照承保方式劃分，保險可以分為直接保險和再保險。19［答案］:ABCDE［解析］:當前，國內金融市場已經形成了票據(jù)、債券、股票、基金、期貨、黃金等比較完整產品系列，同步還浮現(xiàn)了債券買斷式回購、債券遠期交易、利率互換、遠期外匯交易、外匯掉期交易、權證等新金融工具和金融衍生品。三、判斷題1［答案］:錯［解析］:金融遠期合約長處是規(guī)避價格風險。遠期合約正是為滿足買賣雙方控制價格不擬定性需要而產生。2［答案］:對［解析］:金融衍生工具是從標資產派生出來金融工具。此類工具價值依賴于基本標資產價值。3［答案］:錯［解析］:同業(yè)拆借市場主體是銀行。4［答案］:錯［解析］:對于期權買方來說，如果市場價格對她不利話，她就可以選取不執(zhí)行期權。5［答案］:對［解析］:證券投資基金按法律地位不同，可分為公司型基金和契約型基金。6［答案］：錯［解析］：證券投資基金根據(jù)投資目的不同,可劃分為成長型基金、收入型基金和平衡型基金。7［答案］:對［解析］:本題考查金融衍生工具可復制性。8［答案］:錯［解析］:金融遠期合約缺陷是不利于信息交流和傳遞，也不利于形成統(tǒng)一價格。9［答案］:對［解析］:期貨交易中繳納保證金普通為期貨合約價值5%~10%。10［答案］:錯［解析］:如果某種外匯兌換本幣匯率低于盼望值，中央銀行就會從外匯銀行購入該種外幣，增長市場對該種外幣需求量，推動該匯率上行。第四章銀行理財產品(答案分離版)一、單項選取題.(),第一種銀行理財產品問世，標志著銀行個人理財業(yè)務達到了新水平。A.B.C.D..貨幣型理財產品具備投資期限（）,資金贖回（）,本金、收益安全性高等重要特點。A.短，靈活B.長，不靈活C短，不靈活D.長，靈活.（）是當前國際間最重要和最慣用市場基準利率。A.紐約銀行同業(yè)拆放利率B.倫敦銀行同業(yè)拆放利率C東京銀行同業(yè)拆放利率D.香港銀行同業(yè)拆放利率.（）是指在一定期間內，若掛鉤外匯在期末觸碰或超過銀行所預先設定觸及點，則買方將可獲得當時雙方所協(xié)定回報率。A.一觸即付期權B.雙向不觸發(fā)期權C二觸即付期權D.單向不觸發(fā)期權.增強型新股申購理財產品是以（）為重要申購對象理財產品。A.新股、可轉債、認股權證 B.可轉債、可分離債、認股權證C新股、可轉債、可分離債 D.新股、可分離債、認股權證.國內QDII基金在國內（）設立，從事（）投資。A.境內，境內B.境內，境外C境外，境內D.境外，境外.債券掛鉤類理財產品重要是指在（）和（）上進行互換和交易，并由銀行發(fā)行理財產品。A.貨幣市場，債券市場B.期貨市場，債券市場C股票市場，債券市場D.金融衍生品市場，貨幣市場.國內外匯掛鉤類理財產品中.普通掛鉤一組或多組外匯匯率大都根據(jù)（）下午3時整，在路透社或彭博社相應外匯展示頁中價格而厘定。A.紐約時間B.倫敦時間C.東京時間D.北京時間9.下列關于債券型理財產品風險說法，不對的是（）oA.如果在理財期內，市場利率上升，該產品收益率不隨市場利率上升而提高B.投資者沒有提前終結權C.自然災害、戰(zhàn)爭等不可抗力因素浮現(xiàn)，將嚴重影響金融市場正常運營，從而導致理財資產收益減少或損失。D.投資者有提前終結權.貨幣型理財產品是投資于貨幣市場銀行理財產品，重要投資于信用級別較高、流動性較好金融工具，下列不符合規(guī)定是（）oA.國債 B.長期股權投資 C.中央銀行票據(jù)D.金融債.下列不屬于債券型理財產品重要投資對象是（）。A.國債 B.金融債C中央銀行票據(jù) D.公司債.下列不是債券型理財產品特點是（）oA.產品構造簡樸 B.投資風險大C.客戶預期收益穩(wěn)定D.投資風險小.下列關于信托種類劃分，不對的是（）oA.按信托關系建立方式劃分：法人信托和個人信托B.按委托人或受托人性質不同劃分：法人信托和個人信托。c按信托財產不同劃分：資金信托、動產信托、不動產信托、其她財產信托等D.按信托關系建立方式劃分：任意信托和法定信托.下列關于新股申購類理財產品收益率影響因素說法，不對的是（）oA.新股中簽率與股本大小成正比B.新股中簽率與整個市場申購資金規(guī)模成反比C.上市首日漲幅與發(fā)行市盈率高低、股本大小成反比D.上市首日漲幅與大盤走勢成反比.構造性理財產品重要類型不涉及（）oA.外匯掛鉤類B.與鈔票掛鉤類 C股票掛鉤類D.指數(shù)掛鉤類.利率/債券掛鉤類理財產品不涉及（）oA.與利率正向掛鉤產品B.外匯掛鉤類 C.區(qū)間累積產品D.與利率反向掛鉤產品.利率/債券掛鉤類理財產品掛鉤標不涉及（）oA.股票籃子 B.國庫券 C.公司債券 D.倫敦銀行同業(yè)拆放利率.關于交易所上市基金特性，下列說法不對的是（）。A.它可以在交易所掛牌買賣，投資者可以像交易單個股票、封閉式基金那樣在證券交易所直接買賣ETF份額B.ETF基本是指數(shù)型開放式基金，但與既有指數(shù)型開放式基金相比，其最大優(yōu)勢在于，它是在交易所掛牌，交易非常便利C不可以在交易所掛牌買賣，投資者不能像交易單個股票、封閉式基金那樣在證券交易所直接買賣ETF份額D.其申購贖回也有自己特色，投資者只能用與指數(shù)相應一籃子股票申購或者贖回ETF,而不是既有開放式基金我以鈔票申購贖回.構造性理財產品重要風險不涉及（）oA.掛鉤標物價格波動 B.信用風險 C.收益風險D.本金風險.如果匯率收盤價始終在觸發(fā)匯率上限和觸發(fā)匯率下限區(qū)間內波動，則總回報為（）oA.總回報二保證投資金額X（1+最低回報率） B.總回報二保證投資金額X（1+最高回報率）C.總回報二保證投資金額X（1一最低回報率） D.總回報二保證投資金額X（1+潛在回報率）二、多項選取題1,貨幣型理財產品是投資于貨幣市場銀行理財產品，它重要投資于（）oA.國債B.金融債 C中央銀行票據(jù)D.債券回購E.高信用級別公司債.信托特點涉及（）。A.信托是以信任為基本財產管理制度B.信托財產權利主體與利益主體是完全一致C.信托管理具備不持續(xù)性D.信托利益分派、損益計算遵循實績原則E.受托人要承擔所有損失風險.外匯掛鉤保本理財產品風險涉及（）。A.流動性風險B.集中投資風險C.匯率風險 D.提前終結風險E.到期時收取保證投資金額風險.債券型理財產品是以（）為重要投資對象銀行理財產品。A.國債 B.金融債C.中央銀行票據(jù)D.期權E.股票.構造性理財產品大體可以細分為（）oA.外匯掛鉤類 B.利率掛鉤類 C股票掛鉤類 D.商品掛鉤類 E.指數(shù)掛鉤類.構造性理財產品重要風險涉及（）oA.掛鉤標物價格波動B.本金風險C收益風險D.信用風險E.流動性風險.下列關于增強型新股申購理財產品論述，對的是（）。A.增強型新股申購理財產品重要是為了增強信托資金使用效率，作為新股發(fā)行間歇期資金使用途徑摸索.在新股發(fā)行投資于債券、回購、貸款信托、票據(jù)信托等固定收益類產品C最初增強型新股申購理財產品重要是增長各個銀行信貸資產投資D.隨著新股中簽率及收益率提高，各家銀行開始在收益率上做文章，以新股和可轉債、可分離債申購為重要申購對象增強型新股申購理財產品應運而生E.以上選項都對.下列關于新股申購類理財產品收益率影響因素說法，對的是（）A.新股中簽率與股本大小成正比B.新股中簽率與整個市場申購資金規(guī)模成反比C.上市首日漲符與發(fā)行市盈率高低、股本大小成反比D.上市首日漲符與大盤走勢成反比E.上市首日漲符與發(fā)行市盈率高低、股本大小成正比按信托人或受托人性質不同，信托可以劃分為（）。A.任意信托B.法人信托C法定信托D.個人信托E.動產信托.下列關于利率/債券掛鉤類理財產品說法對的是（）oA.由銀行發(fā)行 B.收益高 C.不穩(wěn)定 D.投資期限固定E.不得提前支取.利率/債券掛鉤類理財產品掛鉤標涉及（）A.倫敦銀行同業(yè)拆放利率B.國庫券 C.公司債券D.股票籃子E.單只股票.關于交易所上市基金有特性，下列說法對的是（）。A.它可以在交易所掛牌買賣，投資者可以像交易單個股票、封閉式基金那樣在證券交易所直接買賣ETF份額B.ETF基本是指數(shù)型開放式基金，但與既有指數(shù)型開放式基金相比，其最大優(yōu)勢在于，它是在交易所掛牌，交易非常便利C其申購贖回也有自己特色，投資者只能用與指數(shù)相應一籃子股票申購或者贖回ETF,而不是既有開放式基金我以鈔票申購贖回。D.不可以在交易所掛牌買賣，投資者不能像交易單個股票、封閉式基金那樣在證券交易所直接買賣ETF份額E.ETF基本是指數(shù)型封閉式基金.QDII基金掛鉤類理財產品掛鉤標涉及（）oA.股票B.基金 C.ETFD.債券E.倫敦銀行同業(yè)拆放利率.新股申購類理財產品收益率影響因素有（）oA.新股中簽率 B.市場利率 C.上市首日平均漲幅D.閑置資金使用E.匯率三、判斷題.在銀行貨幣型理財產品存續(xù)期內，投資者普通可以依照資金狀況在產品存續(xù)期內每個工作日交易時間內隨時申購，但不可以隨時贖回。（）.對于機構投資者配售網下申購新股有6個月鎖定期，即在首日上市后6個月結束后，網下申購某些才可以上市交易。（）.貸款類銀行信托理財產品收益來源于貸款利息，執(zhí)行人民銀行有關利率原則。（）.信托按信托財產不同可分為：法人信托和個人信托。（）.構造性理財產品是運用金融工程技術，將存款、零息債券等固定收益產品與金融衍生品組合在一起而形成金融產品。（）.信托貸款信用風險由銀行、信托公司和投資者共同承擔。（）.QDII使得內地居民可以投資于境外資我市場。（）.在債券型理財產品理財期內，市場利率上升，該產品收益率隨市場利率上升而提高。（）.信托制度來源于美國。（）10.新股中簽率與股本大小成正比，與整個市場申購資金規(guī)模成反比。（）答案某些一、單項選取題1［答案］:C［解析］：,第一種銀行理財產品問世，標志著銀行個人理財業(yè)務達到了新水平。2［答案］:A［解析］:貨幣型理財產品具備投資期限短,資金贖回靈活，本金、收益安全性高等重要特點。3［答案］:B［解析］:倫敦銀行同業(yè)拆放利率（LIBOR）是當前國際間最重要和最慣用市場基準利率。4［答案］:A［解析］:一觸即付期權嚴格地說是指在一定期間內，若掛鉤外匯在期末觸碰或超過銀行所預先設定觸及點，則買方將可獲得當時雙方所協(xié)定回報率。5［答案］:C［解析］:增強型新股申購理財產品申購對象重要有：新股和可轉債、可分離債。6［答案］:B［解析］:QDII即合格境內機構投資者，它是在一國境內設立，經中華人民共和國關于部門批準從事境外證券市場股票、債券等有價證券業(yè)務證券投資基金。7［答案］:A［解析］:債券掛鉤類理財產品重要是指在貨幣市場和債券市場上進行互換和交易，并由銀行發(fā)行理財產品。8［答案］:C［解析］:國內外匯掛鉤類理財產品中.普通掛鉤一組或多組外匯匯率大都根據(jù)東京時間下午3時整，在路透社或彭博社相應外匯展示頁中價格而厘定。9［答案］:D［解析］:債券型理財產品具備流動性風險,投資者沒有提前終結權。因此D說法有誤。10［答案］：B［解析］:貨幣型理財產品是投資于貨幣市場銀行理財產品，重要投資于信用級別較高、流動性較好金融工具，涉及國債、金融債、中央銀行票據(jù)、債券回購以及高信用級別公司債、公司債、短期融資券，以及法律法規(guī)容許投資其她金融工具。11［答案］:D［解析］:債券型理財產品是以國債、金融債和中央銀行票據(jù)為重要投資對象銀行理財產品。12［答案］:B［解析］:債券型理財產品投資風險較低,收益也不高。13［答案］:A［解析］:按信托關系建立方式劃分：任意信托和法定信托。14［答案］:D［解析］:新股申購類理財產品上市首日漲幅與大盤走勢成正比。15［答案］：B［解析］:構造性理財產品可以分為外匯掛鉤類、指數(shù)掛鉤類、股票掛鉤類和商品掛鉤類等。16［答案］:B［解析］:利率/債券掛鉤類理財產品涉及與利率正向掛鉤產品、與利率反向掛鉤產品、區(qū)間累積產品和達標贖回型產品。17［答案］:A［解析］:利率/債券掛鉤類理財產品掛鉤標涉及：倫敦銀行同業(yè)拆放利率；國庫券；公司債券。18［答案］:C［解析］:交易所上市基金可以在交易所掛牌買賣，投資者可以像交易單個股票、封閉式基金那樣在證券交易所直接買賣ETF份額。19［答案］:B［解析］:構造性理財產品重要風險涉及:掛鉤標物價格波動；本金風險；收益風險；流動性風險。20［答案］:D［解析］:如果匯率收盤價始終在觸發(fā)匯率上限和觸發(fā)匯率下限區(qū)間內波動，則總回報二保證投資金額x（1+潛在回報率）。二、多項選取題1［答案］:ABCDE［解析］:貨幣型理財產品是投資于貨幣市場銀行理財產品，重要投資于信用級別較高、流動性較好金融工具，涉及國債、金融債、中央銀行票據(jù)、債券回購以及高信用級別公司債、公司債、短期融資券,以及法律法規(guī)容許投資其她金融工具。2［答案］:AD［解析］:信托財產權利主體與利益主體相分離，因此B說法有誤；信托管理具備持續(xù)性，因此C說法有誤；受托人不承擔無過錯損失風險，因此E說法有誤。3［答案］:ABCDE［解析］:以上五點均是外匯掛鉤保本理財產品風險。4［答案］:ABC［解析］:債券型理財產品是以國債、金融債和中央銀行票據(jù)為重要投資對象銀行理財產品。5［答案］:ACDE［解析］:構造性理財產品可以分為外匯掛鉤類、指數(shù)掛鉤類、股票掛鉤類和商品掛鉤類等。6［答案］:ABCE［解析］:構造性理財產品重要風險涉及：掛鉤標物價格波動；本金風險；收益風險；流動性風險。7［答案］:ABC［解析］:隨著資我市場變化，匯集在一級市場申購新股資金極其豐富，新股中簽率及收益率一降再降，各家銀行開始在收益率上做文章，以新股和可轉債、可分離債申購為重要申購對象增強型新股申購理財產品應運而生。因此D說法有誤。8［答案］:ABC［解析］:新股申購類理財產品上市首日漲符與發(fā)行市盈率高低、股本大小成反比，與大盤走勢成正比。因此DE說法有誤。9［答案］:BD［解析］:按信托人或受托人性質不同，信托可以劃分為法人信托和個人信托。10［答案］:ADE［解析］:利率/債券掛鉤類理財產品是由銀行發(fā)行理財產品，其特點是收益不高，但非常穩(wěn)定,普通投資期限固定，不得提前支取。11［答案］:ABC［解析］:利率/債券掛鉤類理財產品掛鉤標涉及：倫敦銀行同業(yè)拆放利率；國庫券；公司債券。12［答案］：ABC［解析］:ETF可以在交易所掛牌買賣,投資者可以像交易單個股票、封閉式基金那樣在證券交易所直接買賣ETF份額，因此D說法有誤；ETF基本是指數(shù)型開放式基金，因此E說法有誤。13［答案］:BC［解析］:QDII基金掛鉤類理財產品掛鉤標涉及：基金、ETFo14［答案］:ACD［解析］:新股申購類理財產品收益率影響因素：新股中簽率；上市首日平均漲幅；其她因素（重要涉及閑置資金使用等）。三、判斷題1［答案］:錯［解析］:在銀行貨幣型理財產品存續(xù)期內，投資者普通可以依照資金狀況在產品存續(xù)期內每個工作日交易時間內隨時申購或贖回。2［答案］:錯［解析］:對于機構投資者配售網下申購新股有3個月鎖定期，即在首日上市后3個月結束后，網下申購某些才可以上市交易。3［答案］:對［解析］:貸款類銀行信托理財產品收益來源于貸款利息，執(zhí)行人民銀行有關利率原則。4［答案］:錯［解析］:信托按信托財產不同可分為：資金信托、動產信托、不動產信托、其她財產信托。5［答案］:對［解析］:構造性理財產品是運用金融工程技術，將存款、零息債券等固定收益產品與金融衍生品組合在一起而形成金融產品。6［答案］:錯［解析］:信托貸款信用風險完全由購買理財產品投資者承擔。7［答案］:對［解析］:QDII意味著將容許內地居民使用外匯投資境外資我市場。8［答案］:錯［解析］:在債券型理財產品理財期內，市場利率上升，該產品收益率不隨市場利率上升而提高。9［答案］:錯［解析］:信托制度來源于英國，但當代信托制度卻是在19世紀初傳入美國后才得以迅速發(fā)展并壯大起來。10［答案］:對［解析］:新股中簽率與股本大小成正比，與整個市場申購資金規(guī)模成反比。第五章銀行代理理財產品（答案分離版）一、單項選取題.下列關于信托理財產品說法，不對的是（）oA.投資項目方向決定了該信托產品收益率和風險B.信托管理公司普通只對信托產品承擔有限責任C銀行擔保信托產品風險較低D.信托產品流動性普通比較好，有較好轉讓平臺.普通來說，在面對通貨膨脹壓力狀況下，（）具備保值增值作用。A.固定收益證券B.鈔票C黃金D.儲蓄.在基金轉換中，投資者T日轉換成功后。正常狀況下,基金注冊登記人于（）日，為投資者轉出及轉入基金份額分別進行權益扣除和權益增長。A.TB.T+1 C.T+2 D.T+3.國內國債專指（）代表中央政府發(fā)行國家公債。A.國務院B.財政部C中華人民共和國人民銀行D.國資委.人們常說“紙黃金”是指（）oA.黃金基金B(yǎng).黃金存折C,金幣D.黃金期貨.下列關于基金認購排序，對的是（）。①攜帶本人有效身份證件和基金賬戶卡或銀行卡到銀行營業(yè)網點②柜臺受理認購申請③投資人查詢成果并確認基金份額④填寫基金認購申請表A.①④③② B.②④③①C.①④②③D.①②④③.下列關于實物黃金業(yè)務流程，對的排序是（）。①客戶選取開辦實物黃金網點辦理業(yè)務②將申請表、身份證、鈔票或卡折提交柜員③填寫實物黃金購買申請表④收取或代保管黃金產品成交單及發(fā)票A.①④③②B.②④③①C.①④②③D.①③②④.下列關于黃金流動性、收益狀況及風險點說法，不對的是（）oA.對投資者來說，黃金退出流通領域后，其流動性較其她證券類投資品差B.黃金和股票市場收益不有關甚至負有關，因此可以分散投資總風險C黃金不能保值D.不像投資其她金融資產同樣獲得利息和股利，且價格受國際市場影響較大，因此市場風險是第一位9.下列關于信托產品風險論述，不對的是（）oA.在已發(fā)行信托產品中，多數(shù)是依托項目自身產生鈔票流或利潤作為還款來源，因而項目自身風險是信托產品最大風險之一。B.多數(shù)項目是由某一特定、持續(xù)經營主體發(fā)起，由該主體負責項目實際操作和管理，因而，該主體經營管理水平、財務狀況以及還款意愿將在很大限度上影響信托產品安全限度C信托公司項目評估能力高低和信托產品設計水平對信托產品風險高低沒有影響D.信托產品流動性差，缺少轉讓平臺，存在較大流動性風險.基金申購采用（）原則，投資者申購以申購日基金份額凈值為基本計算申購份額。A.“未知價” B.“金額認購、面額發(fā)行”C“面額認購、金額發(fā)行”D.“先進先出”.對于基金贖回業(yè)務，注冊登記人對份額明細解決原則為（）oA.“未知價”B.“金額認購、面額發(fā)行”C.“面額認購、金額發(fā)行”D.“先進先出”.《證券投資基金管理暫行辦法》規(guī)定：基金管理公司必要以鈔票形式分派至少（）基金凈收益，并且每年至少（）次。A.80% 1 B.90% 1 C.75% 2 D.95%2.具備“活期儲蓄”之稱基金是（）oA.股票型基金B(yǎng).債券型基金C.上市開放式基金D.貨幣市場基金.普通而言，各類基金收益特性由高到低排序依次是（）。A.混合型基金、股票型基金、債券型基金、貨幣市場型基金B(yǎng).債券型基金、股票型基金、貨幣市場型基金、混合型基金C股票型基金、混合型基金、債券型基金、貨幣市場型基金D.貨幣市場型基、金股票型基金、混合型基金、債券型基金.在基本性金融產品中，風險最高是（）oA.股票B.債券C.基金D.期貨二、多項選取題.信托產品風險涉及（）oA.投資項目風險B.項目主體風險C.匯率風險D.流動性風險E.信托公司風險.下列關于股票風險說法，對的有（）oA.通過投資組合可以分散個股風險B.普通來說，周期性明顯行業(yè)風險相對較小C普通來說，固定成本高行業(yè)風險相對較大D.普通來說，價格成本彈性小行業(yè)風險較小E.普通來說，業(yè)績好并且可以持續(xù)增長公司風險較小.下列關于黃金說法，對的有（）oA.黃金退出流通領域后，其流動性較普通證券類投資產品差B.黃金和股票市場收益經常呈正有關關系C黃金價格普通會隨著通貨膨脹而提高，可以保值D.市場風險是投資黃金面臨重要風險E.與股票相比，投資黃金流動性風險較低.銀行代理黃金業(yè)務種類有（）oA.條塊現(xiàn)貨B.純金幣C黃金基金D.黃金存折E.紀念金幣.基金流動性風險體當前（）oA.基金組合中股票價格波動B.基金組合中債券價格波動C開放式基金也許發(fā)生巨額贖回導致贖回時間延長D.封閉式基金也許會在一定價格下無法及時出售E.基金管理人操作失誤.下列關于信托產品風險論述，對的是（）oA.在已發(fā)行信托產品中，多數(shù)是依托項目自身產生鈔票流或利潤作為還款來源，因而項目自身風險是信托產品最大風險之一。B.多數(shù)項目是由某一特定、持續(xù)經營主體發(fā)起，由該主體負責項目實際操作和管理，因而，該主體經營管理水平、財務狀況以及還款意愿將在很大限度上影響信托產品安全限度C.信托公司項目評估能力高低和信托產品設計水平對信托產品風險高低沒有影響D.信托產品流動性差，缺少轉讓平臺，存在較大流動性風險E.信托管理公司普通只對信托產品承擔有限責任，絕大某些風險是由信托業(yè)務委托人來承擔.下列關于黃金流動性、收益狀況及風險點說法，對的是（）。A.對投資者來說，黃金退出流通領域后，其流動性較其她證券類投資品差.黃金和股票市場收益不有關甚至負有關，因此可以分散投資總風險C黃金不能保值D.不像投資其她金融資產同樣獲得利息和股利，且價格受國際市場影響較大，因此市場風險是第一位E.國內黃金市場不充分，變現(xiàn)相對困難，有流動性風險.基金分紅形式有（）oA.配送B.鈔票分紅C轉增D.紅利再投資 E.配售.證券投資基金收益重要有（）oA.證券買賣差價B.補貼C.紅利收入D.債券利息E.存款利息收入.債券投資風險因素有（）oA.價格風險B.再投資風險C贖回風險D.提前償付風險E.違約風險三、判斷題.銀行代理業(yè)務是給商業(yè)銀行帶來利息收入重要業(yè)務。（）.投資者辦理基金交易賬戶后，才可以開立基金TA賬戶。（）.基金申購中前端收費是按持有時間劃分費率檔次。（）.基金分紅分為鈔票分紅和紅利再投資兩種形式。（）.基金基本市場和基金自身都是影響基金類產品收益因素。（）.收入型基金比較適合于風險承受能力強、追求高投資回報投資者。（）.股票及股票市場風險涉及系統(tǒng)性風險和非系統(tǒng)性風險。非系統(tǒng)性風險不能通過組合投資實現(xiàn)風險分散。（）8.個股風險屬于非系統(tǒng)性風險，可以通過投資組合進行分散。（）.認購期普通按照基金面值1元錢購買基金，認購費率普通要高于申購費率。（）.獲得資本利得是當前國內絕大某些個人股票投資者重要目。（）答案某些一、單項選取題［答案］：D［解析］：由于信托產品是為滿足客戶特定需求而設計，缺少轉讓平臺，流動性比較差。2［答案］:C［解析］:黃金和股票市場收益不有關甚至負有關，因此可以分散投資總風險，且價格會隨著通貨膨脹而提高，因此可以保值。3［答案］:B［解析］:在基金轉換中，投資者T日轉換成功后。正常狀況下，基金注冊登記人于T+1日，為投資者轉出及轉入基金份額分別進行權益扣除和權益增長。4［答案］:B［解析］:國內國債專指財政部代表中央政府發(fā)行國家公債。5［答案］:B［解析］:銀行紙黃金讓投資人免除了儲存黃金風險，也讓投資人有隨時提取所購買黃金權利，或按當時黃金價格，將賬戶里黃金兌換成鈔票，普通稱為“黃金存折6［答案］:C［解析］:投資者進行基金認購需攜帶本人有效身份證件和基金賬戶卡或銀行卡到銀行營業(yè)網點，填寫基金認購申請表，柜臺受理認購申請，柜臺解決完畢后，投資人查詢成果并確認基金份額。7［答案］:D［解析］:實物黃金業(yè)務流程：客戶選取開辦實物黃金網點辦理業(yè)務；填寫實物黃金購買申請表；將申請表、身份證、鈔票或卡折提交柜員；收取或代保管黃金產品成交單及發(fā)票。8［答案］:C［解析］:黃金可以保值，因此C說法有誤。9［答案］:C［解析］:信托公司項目評估能力高低和信托產品設計水平將直接決定信托產品風險高低。10［答案］:A［解析］:基金申購采用“未知價”原則，投資者申購以申購日基金份額凈值為基本計算申購份額。11［答案］:D［解析］:對于基金贖回業(yè)務，注冊登記人對份額明細解決原則為“先進先出”。12［答案］:B［解析］:《證券投資基金管理暫行辦法》規(guī)定：基金管理公司必要以鈔票形式分派至少90%基金凈收益，并且每年至少一次。13［答案］:D［解析］:貨幣市場基金有“活期儲蓄”之稱。14［答案］:C［解析］:普通而言，各類基金收益特性由高到低排序依次是：股票型基金、混合型基金、債券型基金、貨幣市場型基金。15［答案］:A［解析］:在基本性金融產品中，股票風險最高。二、多項選取題1［答案］:ABDE［解析］:信托產品風險涉及：投資項目風險；項目主體風險；信托公司風險；流動性風險。2［答案］:ACDE［解析］:普通來說，周期性明顯、固定成本高行業(yè)風險較大，因此B說法有誤。3［答案］:ACD［解析］:黃金和股票市場收益不有關甚至負有關，因此B說法有誤；與股票相比，投資黃金流動性風險較高，因此E說法有誤。4［答案］:ABCDE【解析］:銀行代理黃金業(yè)務種類有：條塊現(xiàn)貨；金幣（純金幣和紀念金幣）；黃金基金；黃金存折。5［答案］:CD［解析］:基金流動性風險：封閉式基金也許會在一定價格下無法及時出售；開放式基金也許發(fā)生巨額贖回導致贖回時間延長。6［答案］:ABDE［解析］:信托公司項目評估能力高低和信托產品設計水平將直接決定信托產品風險高低，因此C說法有誤。7［答案］:ABDE［解析］:黃金可以保值，因此C說法有誤。8［答案］：BD［解析］:基金分紅分為鈔票分紅和紅利再投資兩種形式。9［答案］:ACDE［解析］:證券投資基金收益重要有：證券買賣差價、紅利收入、債券利息、存款利息收入。10［答案］:ABCDE［解析］:債券投資風險因素有：價格風險、再投資風險、違約風險、贖回風險、提前償付風險和通貨膨脹風險。三、判斷題1［答案］:錯［解析］:銀行代理業(yè)務，指不構成商業(yè)銀行表內資產負債業(yè)務，給商業(yè)銀行帶來非利息收入重要業(yè)務。2［答案］:對［解析］:投資者辦理基金交易賬戶后，才可以開立基金TA賬戶。3［答案］:錯［解析］:基金申購中前端收費按投資金額劃分費率。4［答案］:對［解析］:基金分紅分為鈔票分紅和紅利再投資兩種形式。5［答案］:對［解析］:影響基金類產品收益因素重要來自兩方面：一是來自基金基本市場，二是來自基金自身因素。6［答案］:錯［解析］:成長型基金比較適合于風險承受能力強、追求高投資回報投資者。7［答案］:錯［解析］:股票及股票市場風險涉及系統(tǒng)性風險和非系統(tǒng)性風險。系統(tǒng)性風險不能通過組合投資實現(xiàn)風險分散。8［答案］:對［解析］:個股風險屬于非系統(tǒng)性風險，可以通過投資組合進行分散。9［答案］:錯［解析］:認購期普通按照基金面值1元錢購買基金，認購費率普通也比申購費率優(yōu)惠。10［答案］:對［解析］:獲得資本利得是當前國內絕大某些個人股票投資者重要目。第六章理財顧問服務一、單項選取題L在理財顧問服務中，商業(yè)銀行不涉及客戶財務資源詳細操作，只提供建議，最后決策權在客戶。這體現(xiàn)了理財顧問服務（）oA.專業(yè)性B?顧問性C制度性D.綜合性.緊急預備金來源不涉及（）oA.活期存款B.貨幣市場基金C長期定期存款D.貸款額度.下列關于預算與實際差別分析說法，不對的是（）oA.總額差別重要性不不大于細目差別B.要定出追蹤差別金額或比率門檻C根據(jù)預算分類個別分析 D.若差別很大則需要各個項目同步