萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)防范策略分析

1、萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)防范策略分析目錄 TOC o 1-5 h z HYPERLINK l bookmark8 o Current Document 緒論 3研究背景及研究意義 3研究背景 3研究意義 3 HYPERLINK l bookmark10 o Current Document 研究?jī)?nèi)容及研究方法 4研究?jī)?nèi)容 4研究方法 41.3 國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀 4國(guó)外研究現(xiàn)狀 4國(guó)內(nèi)研究現(xiàn)狀 5 HYPERLINK l bookmark12 o Current Document 應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)理論概述 5 HYPERLINK l bookmark14 o Current Document 應(yīng)收賬款

2、相關(guān)理論 5應(yīng)收賬款的定義 5應(yīng)收賬款的確認(rèn) 6 HYPERLINK l bookmark16 o Current Document 應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)理論 6應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的定義 6應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn) 6 HYPERLINK l bookmark18 o Current Document 萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)分析 7 HYPERLINK l bookmark20 o Current Document 萬(wàn)林物流公司簡(jiǎn)介 7 HYPERLINK l bookmark22 o Current Document 萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款存在的風(fēng)險(xiǎn) 7壞賬損失風(fēng)險(xiǎn) 7資金周轉(zhuǎn)風(fēng)險(xiǎn) 8企業(yè)運(yùn)營(yíng)成本風(fēng)險(xiǎn) 8

3、HYPERLINK l bookmark24 o Current Document 萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因 9 HYPERLINK l bookmark26 o Current Document 企業(yè)外部環(huán)境分析 9市場(chǎng)環(huán)境的變化 9信用機(jī)制不健全 9 HYPERLINK l bookmark28 o Current Document 企業(yè)內(nèi)部環(huán)境分析 10企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)有待提高 10企業(yè)內(nèi)部管理不健全 10 HYPERLINK l bookmark30 o Current Document 萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)防范對(duì)策 10 HYPERLINK l bookmark32 o C

4、urrent Document 完善應(yīng)收賬款的規(guī)范化管理 10加強(qiáng)相關(guān)人員的培訓(xùn)并明確職責(zé) 10完善賒銷申報(bào)審批制度 11 HYPERLINK l bookmark34 o Current Document 制定合理的信用機(jī)制 11加強(qiáng)客戶的信用等級(jí)評(píng)價(jià) 115.2.2 建立互聯(lián)網(wǎng)客戶信用檔案 錯(cuò)誤!未定義書簽。 HYPERLINK l bookmark36 o Current Document 加強(qiáng)應(yīng)收賬款的風(fēng)險(xiǎn)全程控制 12事前控制 12事中控制 12事后控制 12結(jié)論錯(cuò)誤!未定義書簽。參考文獻(xiàn)錯(cuò)誤!未定義書簽。摘要當(dāng)今市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，但物流行業(yè)近幾年仍然發(fā)展迅速，企業(yè)為了獲取更大的 競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)

5、勢(shì)，大量使用賒銷的營(yíng)銷手段，雖然這樣的方式有助于擴(kuò)大自己的市場(chǎng)份 額，但長(zhǎng)此以往會(huì)為企業(yè)帶來(lái)眾多隱患和問(wèn)題。伴隨著企業(yè)的發(fā)展壯大，賒銷比 例同時(shí)也在逐步擴(kuò)大，企業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)也就越大。應(yīng)收賬款的大幅度增加使得企 業(yè)流動(dòng)資金被大量占用從而面臨更大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，例如，資金周轉(zhuǎn)能力變差、貨 幣資金短缺等等問(wèn)題，同時(shí)應(yīng)收賬款管理不善使得企業(yè)壞賬風(fēng)險(xiǎn)增加，最終形成 不必要的虧損。因此如何預(yù)防應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)以及應(yīng)收賬款的管理成了企業(yè)在當(dāng)今 社會(huì)中發(fā)展而不得不考慮的問(wèn)題之一。本文以萬(wàn)林物流公司為例，結(jié)合公司的發(fā)展現(xiàn)狀以及近幾年的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，研 究公司存在的風(fēng)險(xiǎn)并分析應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因，最后探討應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)防范

6、的策略，希望能有效提高和優(yōu)化公司的應(yīng)收賬款管理制度。 關(guān)鍵詞：賒銷；應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn);防范策略Risk prevention strategy of accounts receivable of WanlinLogistics CompanyAbstractNowadays, the market competition is fierce, but the logistics industry is still deve loping rapidly in recent years. In order to gain more competitive advantages, enterpris

7、es use a lot of credit marketing methods. Although this way helps to expand their mar ket share, it will bring many hidden dangers and problems for enterprises in the long r un. With the development and growth of enterprises, the proportion of credit sales is a lso gradually expanding, and enterpris

8、es are facing greater risks. The substantial incre ase of accounts receivable makes the enterprises liquidity occupied by a large number of enterprises, thus facing greater financial risks, such as poor liquidity of funds, shor tage of money funds and so on. At the same time, the poor management of

9、accounts re ceivable increases the risk of bad debts and eventually leads to unnecessary losses. Th erefore, how to prevent the risk of accounts receivable and the management of accoun ts receivable has become one of the problems that enterprises have to consider in the d evelopment of todays societ

10、y.This paper takes Wanlin Logistics Company as an example, combines the compa nys development status and financial data in recent years, studies the risks existing in the company and analyzes the causes of the risks of accounts receivable, and finally di scusses the strategies to prevent the risks o

11、f accounts receivable, hoping to effectively improve and optimize the companys accounts receivable management system. Key words: credit sales,Accounts receivable risk, Precautionary strategy緒論研究背景及研究意義1.1.1 研究背景2018 年是一個(gè)特殊的年份，尤其是對(duì)于物流行業(yè)來(lái)說(shuō)，是特別值得銘記的 一年。在這一年當(dāng)中，物流業(yè)贏過(guò)了在中國(guó)的大多數(shù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)部門的增長(zhǎng)速度。 并且更為重要的是，在這樣喜人的高增

12、長(zhǎng)背后，物流企業(yè)也迎來(lái)了更多的挑戰(zhàn)。 在最近的幾年中，經(jīng)濟(jì)環(huán)境十分低迷，物流行業(yè)是少數(shù)特例即依然維持著高于平 均水平的增長(zhǎng)。到 11 月，2018 年全國(guó)社會(huì)物流總費(fèi)用接近 12 萬(wàn)億元，同比增 長(zhǎng)13.3%,顯著高于GDP增速，快遞業(yè)收入達(dá)到5428億元，同比增長(zhǎng)22.3%，表 明市場(chǎng)對(duì)物流行業(yè)的需求仍然很強(qiáng)烈。隨著物流行業(yè)的持續(xù)發(fā)展，行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)愈演愈烈，企業(yè)不得不采用應(yīng)收賬款的 賒銷方式以獲得更大的市場(chǎng)份額和競(jìng)爭(zhēng)力。但是應(yīng)收賬款的大幅度增加必然會(huì)導(dǎo) 致企業(yè)的大量流動(dòng)資金被占用使得物流公司不得不面臨更加巨大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，如 果長(zhǎng)期如此必然會(huì)有類似資金周轉(zhuǎn)能力變差、貨幣資金短缺等問(wèn)題，同時(shí)應(yīng)收賬

13、款方面的管理可能存在不足這會(huì)導(dǎo)致企業(yè)的壞賬增加，并且直接影響到企業(yè)的盈 利。面對(duì)供大于求的市場(chǎng)環(huán)境，企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中如何在擴(kuò)大市場(chǎng)份額的同時(shí)規(guī) 避應(yīng)收賬款帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，已經(jīng)成為眾多企業(yè)關(guān)注的重要問(wèn)題之一。1.1.2 研究意義本文通過(guò)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的仔細(xì)研究以及查閱相關(guān)的資料對(duì)萬(wàn)林物流公司的應(yīng) 收賬款風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行分析,討論應(yīng)收賬款比例大幅上升的原因以及目前萬(wàn)林物流 公司的應(yīng)收賬款方面的管理現(xiàn)狀，并且對(duì)應(yīng)收賬款管理不善帶來(lái)的后果進(jìn)行詳細(xì) 闡述，同時(shí)引起企業(yè)發(fā)現(xiàn)應(yīng)收賬款可能會(huì)存在的風(fēng)險(xiǎn)并強(qiáng)調(diào)對(duì)應(yīng)收賬款方面管理 的重視，規(guī)避應(yīng)收賬款帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。通過(guò)全文的論述，意在促進(jìn)企業(yè)關(guān)注健全信 用機(jī)制，加強(qiáng)相關(guān)人員的培

14、訓(xùn)還有明確在確認(rèn)應(yīng)收賬款時(shí)相關(guān)人員的責(zé)任，最終 使企業(yè)獲得更大的利潤(rùn)并謀求更長(zhǎng)遠(yuǎn)的發(fā)展正是本文研討的重中之重。研究?jī)?nèi)容及研究方法1.2.1研究?jī)?nèi)容本文主要有六大板塊，第一部分緒論部分主要介紹論文研究背景、研究意義、 研究?jī)?nèi)容、研究方法以及國(guó)內(nèi)、國(guó)外研究現(xiàn)狀，作為文章的開始這部分內(nèi)容大致 說(shuō)明文章寫作的背景環(huán)境以及該領(lǐng)域已有的研究分析，為后面的剖析做鋪墊。第 二部分是對(duì)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)理論的概述，作為整篇文章的背景知識(shí)支撐。第三部分， 介紹萬(wàn)林物流公司，以及分析萬(wàn)林物流公司存在那些風(fēng)險(xiǎn)。第四部分，逐條闡述 萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的內(nèi)外部原因分析。第五部分，結(jié)合前兩部分發(fā) 現(xiàn)的萬(wàn)林物流公司存在的

15、風(fēng)險(xiǎn)以及產(chǎn)生原因提出相應(yīng)的應(yīng)對(duì)策略或優(yōu)化方案。第 六部分，作為本文最后的板塊，主要對(duì)通篇文章的內(nèi)容做一個(gè)總結(jié)以及展望。 1.2.2 研究方法（1）文獻(xiàn)研究法本文在開展對(duì)萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)防范策略分析的學(xué)習(xí)過(guò)程中不但 查閱了眾多相關(guān)的資料和文獻(xiàn)而且對(duì)于過(guò)去五年中在書籍甚至于期刊當(dāng)中所發(fā) 表的與應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)控制方面有關(guān)聯(lián)的文獻(xiàn)有了比較全面的了解和掌握，同時(shí)也 通過(guò)查閱公司財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)等相關(guān)資料，結(jié)合應(yīng)用相關(guān)理論，就萬(wàn)林物流公司為案例 進(jìn)行具體分析，設(shè)計(jì)切實(shí)可行的相關(guān)優(yōu)化方案。（2）案例分析法本文在開展研究的過(guò)程中，選擇的是萬(wàn)林物流公司作為我所研究的對(duì)象，通 過(guò)對(duì)物流公司的應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)控制現(xiàn)狀的研

16、究，并結(jié)合對(duì)獲取到的關(guān)于萬(wàn)林物流 公司實(shí)際發(fā)生業(yè)務(wù)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，來(lái)查明公司目前所面臨的應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn) 現(xiàn)狀，提出一些自己的建議，希望能有效幫助公司控制應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)。 1.3 國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀1.3.1 國(guó)外研究現(xiàn)狀Petroons J （2014）在經(jīng)過(guò)實(shí)際的調(diào)查研究之后認(rèn)為，大多數(shù)的企業(yè)對(duì)應(yīng)收 賬款風(fēng)險(xiǎn)控制并沒(méi)有給予其應(yīng)有的重視，尤其是體現(xiàn)在企業(yè)的高層管理人員與財(cái) 務(wù)部門當(dāng)中。原因如下：一是由于歷史所遺留下的眾多問(wèn)題而導(dǎo)致粗放的管理模 式；二是由于企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)沒(méi)有對(duì)風(fēng)險(xiǎn)控制給予一定的重視；三是由于有的企業(yè)并沒(méi) 有有效的風(fēng)險(xiǎn)管理與控制的辦法。Annalisa Ferrando,Klaas Mul

17、ier (2013)認(rèn)為企業(yè)沒(méi)有合理的盈利觀念， 在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，企業(yè)只片面看重財(cái)務(wù)報(bào)表里的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，卻輕視應(yīng)收賬款存在的 風(fēng)險(xiǎn)。報(bào)表中的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)，應(yīng)收賬款以一種虛的形式體現(xiàn)在財(cái)務(wù)報(bào)表中，使?fàn)I業(yè) 利潤(rùn)虛增，一旦應(yīng)收賬款確認(rèn)無(wú)法收回形成壞賬，利潤(rùn)也將隨之下降。1.3.2 國(guó)內(nèi)研究現(xiàn)狀孫哲(2018)認(rèn)為使用應(yīng)收賬款進(jìn)行融資在當(dāng)前是減輕中小型企業(yè)融資困難 的方法之一，本文中專門分析了關(guān)于中小型企業(yè)在應(yīng)收賬款融資過(guò)程當(dāng)中將會(huì)面 臨的風(fēng)險(xiǎn)，并且本文認(rèn)為必須增強(qiáng)中小型企業(yè)的財(cái)務(wù)管理以及建立健全的信用管 理政策，除此之外還應(yīng)當(dāng)適當(dāng)加強(qiáng)應(yīng)收賬款管理和對(duì)應(yīng)收賬款動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)。張秀濤(2014)以應(yīng)收賬款概念和形成原

18、因?yàn)槔碚摶A(chǔ)，講述應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn) 的產(chǎn)生是因?yàn)槠髽I(yè)在激烈的競(jìng)爭(zhēng)中缺乏風(fēng)險(xiǎn)防范的意識(shí)，再加之企業(yè)管理制度不 夠完善，內(nèi)部控制過(guò)于松懈，以及沒(méi)有做好與主要客戶的關(guān)系維護(hù)和對(duì)對(duì)方資信 狀況的分析等等原因。程皓珉(2017)以人物流公司為例，指出企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不強(qiáng)、管理制度不同 步、法律意識(shí)淡薄以及沒(méi)有有效的激勵(lì)機(jī)制等等問(wèn)題都會(huì)導(dǎo)致應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)增 加，提出通過(guò)增強(qiáng)相關(guān)人員的會(huì)計(jì)法學(xué)習(xí)力度以及提高員工的職業(yè)道德素養(yǎng)等手 段可以達(dá)到一定風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避效果。王雅倫(2016)認(rèn)為中小企業(yè)對(duì)應(yīng)收賬款帶來(lái)的問(wèn)題予以足夠的重視，通過(guò) 強(qiáng)化自身綜合競(jìng)爭(zhēng)力，制定合理的戰(zhàn)略地位，重視資金的時(shí)間價(jià)值，從而制定出 與本企業(yè)情況相適應(yīng)

19、的應(yīng)收賬款回收政策與客戶資信評(píng)估制度，加強(qiáng)應(yīng)收賬款管 理，防范應(yīng)收賬款帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。郭紅艷(2018)從應(yīng)收賬款管理的意義出發(fā)，認(rèn)為合理有效的應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn) 管理制度有助于企業(yè)發(fā)揮其競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，有利于增強(qiáng)企業(yè)的成本控制。企業(yè)財(cái)務(wù)制 度不完善，預(yù)警機(jī)制不健全以及財(cái)務(wù)人員的專業(yè)素養(yǎng)不強(qiáng)等原因是帶來(lái)應(yīng)收賬款 風(fēng)險(xiǎn)的主要原因。應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)理論概述應(yīng)收賬款相關(guān)理論2.1.1 應(yīng)收賬款的定義應(yīng)收賬款指企業(yè)在正常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，由于銷售商品、產(chǎn)品或提供勞務(wù)等，而 應(yīng)向購(gòu)貨或接受勞務(wù)單位收取的款項(xiàng)，主要包括企業(yè)出售商品、材料、提供勞務(wù) 等應(yīng)向有關(guān)債務(wù)人收取的價(jià)款及代購(gòu)貨方墊付的運(yùn)雜費(fèi)等。2.1.2 應(yīng)收賬款的確認(rèn)企業(yè)應(yīng)

20、收賬款的確認(rèn)與收入的確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)密切相關(guān)。按照收入確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)，企業(yè) 在銷售商品時(shí)，如果同時(shí)符合五個(gè)條件即確認(rèn)為收入：第一，企業(yè)已將商品所有 權(quán)上的主要風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給購(gòu)貨方；第二，企業(yè)既沒(méi)有保留通常與所有權(quán)相聯(lián) 系的繼續(xù)管理權(quán)，也沒(méi)有對(duì)已售出的商品實(shí)施有效控制；第三，收入的金額能夠 可靠的計(jì)量；第四，相關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益很可能流入企業(yè)；第五，相關(guān)的已發(fā)生或?qū)?發(fā)生的成本能夠可靠計(jì)量。由于大多數(shù)商品的銷售在交易發(fā)生時(shí)就具備了這些條 件，因此，應(yīng)收賬款應(yīng)于收入實(shí)現(xiàn)時(shí)確認(rèn)。應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)理論2.2.1 應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的定義應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)是指由于企業(yè)應(yīng)收賬款所引起的壞賬損失、資金和管理成本的 增加。應(yīng)收賬款的風(fēng)險(xiǎn)與

21、應(yīng)收賬款的規(guī)模是成正比的，企業(yè)的應(yīng)收賬款額越大， 承受的風(fēng)險(xiǎn)也就越大。所以，應(yīng)收賬款的風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)于每個(gè)企業(yè)都很重要，是企 業(yè)經(jīng)營(yíng)和管理的一項(xiàng)重要內(nèi)容。2.2.2 應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)（1）應(yīng)收賬款金額上漲，使企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率上升由于應(yīng)收賬款金額以及賬齡的增加，企業(yè)可使用的流動(dòng)資金由此減少，為了 持續(xù)經(jīng)營(yíng)，企業(yè)不得不通過(guò)其他借款行為獲取資金，長(zhǎng)時(shí)間的負(fù)債使得企業(yè)只能 以債抵債。這種行為不止增加了企業(yè)的運(yùn)營(yíng)成本，也使得后續(xù)的經(jīng)營(yíng)變得難上加 難，一旦決策失誤，企業(yè)將面臨資不抵債的尷尬境地。（2）應(yīng)收賬款回收難度增加，使企業(yè)承擔(dān)高額貼現(xiàn)利息企業(yè)為了盡快收回這些應(yīng)收賬款，也會(huì)選擇吸納承兌匯票，有些企業(yè)收回現(xiàn)

22、 金的比率遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于收回承兌匯票的比率，為了下一步的經(jīng)營(yíng)和發(fā)展，企業(yè)選擇貼 現(xiàn)的方式，卻也由此需承擔(dān)較高的貼現(xiàn)利息。（3）以物易物相互抵賬，使成本上升以物易物相互抵賬、抹賬來(lái)消除企業(yè)間的應(yīng)收賬款也是賣方企業(yè)迫不得已的 行為，多數(shù)以物抵債的價(jià)格都在高出當(dāng)前市場(chǎng)價(jià)格的40%以上。企業(yè)再將抵回的 實(shí)物高價(jià)抵出，或者將其用于生產(chǎn)，若市場(chǎng)環(huán)境發(fā)生變化，只能將其降價(jià)銷售。 企業(yè)雖然獲得了維持運(yùn)營(yíng)的資金，卻也會(huì)因此承擔(dān)部分損失。（4）貼點(diǎn)換錢現(xiàn)象屢見不鮮在競(jìng)爭(zhēng)激烈的市場(chǎng)中，企業(yè)為了更大的市場(chǎng)占有率而頻繁使用賒銷，很多企 業(yè)月平均余額達(dá)到年收入的 60%甚至更高，企業(yè)尤其是國(guó)企為此不得不使用一些 私營(yíng)企業(yè)的靈活

23、手段以繼續(xù)生存下去，所謂貼點(diǎn)換錢即企業(yè)將應(yīng)收賬款以15%-25%的損失獲取一定的資金。這樣的行為雖然能解決短期資金周轉(zhuǎn)困難的問(wèn) 題，但也會(huì)造成一系列的消極影響：第一，國(guó)有資產(chǎn)由此形成一定的損失；第二， 這種行為混亂了健康的經(jīng)營(yíng)秩序；第三，由此滋生了更多的腐敗行為。萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)分析萬(wàn)林物流公司簡(jiǎn)介公司于2007 年完成注冊(cè)，2009 年開始正式運(yùn)營(yíng)，2011 年進(jìn)行整體改制之后 轉(zhuǎn)變?yōu)楣煞萦邢薰?。該公司位于長(zhǎng)江三角洲經(jīng)濟(jì)區(qū)，并且坐落于長(zhǎng)江的黃金水 道，在水、陸方面的交通可以說(shuō)是十分便利，并且在物流方面的設(shè)施比較發(fā)達(dá)。 經(jīng)沿江高速、新長(zhǎng)鐵路、京滬高速、長(zhǎng)江、滬寧高速，與蘇州、常州、上

24、海、無(wú) 錫等經(jīng)濟(jì)中心相連，輻射華北、華中、華南地區(qū)。萬(wàn)林股份所開展的業(yè)務(wù)都能夠持續(xù)健康的發(fā)展，是 中國(guó)十強(qiáng)原木進(jìn)口商 和中國(guó)十強(qiáng)鋸材進(jìn)口商；旗下許多子公司的盈利港務(wù)擁有著長(zhǎng)江深水碼頭岸線 752 米，并且建有3 個(gè)多功能深水泊船位置，且建有木材倉(cāng)儲(chǔ)貨場(chǎng)、鋼材期貨交 割庫(kù)、物流配送設(shè)施，陸域總面積約 113 萬(wàn)平方米，是中國(guó)十強(qiáng)進(jìn)口木材港。萬(wàn)林股份專注于木材進(jìn)口領(lǐng)域的綜合物流服務(wù)，為國(guó)內(nèi)眾多木材行業(yè)企業(yè)提 供包括代理采購(gòu)、船舶代理、貨運(yùn)代理、港口裝卸、倉(cāng)儲(chǔ)配送、貨物配載、木材 加工、物流信息等業(yè)務(wù)在內(nèi)的綜合物流服務(wù)。萬(wàn)林股份秉承誠(chéng)信興企，敦行致 遠(yuǎn)的經(jīng)營(yíng)理念，順應(yīng)現(xiàn)代物流發(fā)展趨勢(shì)，致力于創(chuàng)建國(guó)際

25、一流的木材流通領(lǐng)域 的現(xiàn)代物流服務(wù)商。萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款存在的風(fēng)險(xiǎn)3.2.1 壞賬損失風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)與企業(yè)應(yīng)收賬款金額和應(yīng)收賬款賬齡呈正相關(guān)增長(zhǎng)。當(dāng)應(yīng)收賬 款因?yàn)楦鞣N原因無(wú)法收回時(shí)，造成企業(yè)的壞賬。同時(shí)，即使是計(jì)提壞賬準(zhǔn)備也會(huì) 使得資產(chǎn)減值損失增加進(jìn)而影響利潤(rùn)。應(yīng)收賬款確認(rèn)無(wú)法收回時(shí)，不僅意味著貨 款無(wú)法收回的問(wèn)題，也會(huì)使企業(yè)虧損該批貨品的生產(chǎn)成本。在萬(wàn)林物流公司 2018 年財(cái)務(wù)報(bào)告中我們 也發(fā)現(xiàn)應(yīng)收賬款在近三年中 首次出 現(xiàn)無(wú)法收回 的款項(xiàng) 528659.75 元和三年以上未收回的應(yīng)收賬款 1681359.07 元，同時(shí)，應(yīng)收賬款金 額的增加也使得壞賬損失風(fēng)險(xiǎn)增加，從圖 3-1 可見近

26、四年的應(yīng)收賬款金額在大幅 度上升，若不加強(qiáng)管理壞賬風(fēng)險(xiǎn)也會(huì)隨之增加。壞賬損失的產(chǎn)生或趨勢(shì)都將影響 著企業(yè)的利潤(rùn)，影響并制約企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展，應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)防范措施的制定顯得 更加迫在眉睫。百萬(wàn)300161fil1002016圖 3-1 應(yīng)收賬款總額折線圖應(yīng)收賬款總額400ZM.SB200&.SS2015百萬(wàn)300161fil1002016圖 3-1 應(yīng)收賬款總額折線圖應(yīng)收賬款總額400ZM.SB200&.SS2015201720183.2.2資金周轉(zhuǎn)風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)在發(fā)展壯大過(guò)程中，為了擴(kuò)大市場(chǎng)份額，尤其是在現(xiàn)在這樣不夠成熟的 市場(chǎng)環(huán)境中，銷售人員缺乏風(fēng)險(xiǎn)管控意識(shí)，一味為了增加銷售業(yè)績(jī)大量使用賒銷 的手段

27、。雖然說(shuō)這種方式為企業(yè)帶來(lái)更多的機(jī)會(huì)，但是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不確定性使得 一方打破約束，買家拖欠貨款、延期付款甚至由于買方運(yùn)營(yíng)問(wèn)題發(fā)生無(wú)法還款的 現(xiàn)象，這些都將導(dǎo)致企業(yè)無(wú)法收回貨款或短期間資金周轉(zhuǎn)困難。從近三年的財(cái)務(wù) 報(bào)告中顯示應(yīng)收賬款占資產(chǎn)總額的比例上升近 3%，從圖 3-2 可見應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn) 率從2015年的6.74 到2018年的 4.13，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率變差表明企業(yè)收賬變慢、 資金周轉(zhuǎn)能力、短期償債能力等等方面變差，影響企業(yè)正常運(yùn)營(yíng)。5.416斗1圖 3-2 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率折線圖應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率&.744.132015201620115.416斗1圖 3-2 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率折線圖應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率&

28、.744.1320152016201120185583.2.3 企業(yè)運(yùn)營(yíng)成本風(fēng)險(xiǎn)由于應(yīng)收賬款回收金額以及時(shí)間長(zhǎng)短的諸多不確定因素，如果大量使用賒銷 的方式，將會(huì)導(dǎo)致應(yīng)收賬款金額只增不減，也必定會(huì)帶來(lái)許多風(fēng)險(xiǎn)以及費(fèi)用，有 些影響是立竿見影的而有些是間接產(chǎn)生的。第一，應(yīng)收賬款賬齡的增加使資產(chǎn)減 值的風(fēng)險(xiǎn)增加，而往往賒銷產(chǎn)生的應(yīng)收賬款是沒(méi)有利息收回的，相當(dāng)于買方在無(wú) 償占用賣方的資金，賣方因此無(wú)形承擔(dān)了一定的融資成本。應(yīng)收賬款賬齡越長(zhǎng)， 賣方承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)越大，同時(shí)也影響著企業(yè)短期內(nèi)的其他經(jīng)濟(jì)往來(lái)業(yè)務(wù)，制約企業(yè) 的發(fā)展壯大。第二，應(yīng)收賬款作為一項(xiàng)流動(dòng)資產(chǎn)卻相對(duì)貨幣資金要周轉(zhuǎn)速度慢很 多，也使得賣方企業(yè)增

29、加了機(jī)會(huì)成本，由于賒銷的發(fā)生，在后續(xù)的投資等經(jīng)營(yíng)活 動(dòng)中使決策者不得不考慮應(yīng)收賬款帶來(lái)的影響。比如企業(yè)有 200 萬(wàn)的應(yīng)收賬款， 那么在決策者考慮下一步的投資活動(dòng)或者生產(chǎn)設(shè)備更新?lián)Q代時(shí)，企業(yè)就少了 200 萬(wàn)的可選擇性，這帶來(lái)的影響將是長(zhǎng)遠(yuǎn)的。第三，應(yīng)收賬款金額或賬齡的增加會(huì) 增加企業(yè)管理的難度，企業(yè)為了健康發(fā)展，就會(huì)設(shè)立相關(guān)獨(dú)立部門監(jiān)管應(yīng)收賬款， 包括人員招聘、工資薪金、人力資源調(diào)動(dòng)等等將為企業(yè)帶來(lái)更多的花費(fèi)，這些費(fèi) 用的增加無(wú)疑都增加了企業(yè)的運(yùn)營(yíng)成本，而導(dǎo)致企業(yè)利潤(rùn)減少。第四，如果企業(yè) 為了盡快收回應(yīng)收賬款而吸納承兌匯票，若在公司運(yùn)營(yíng)過(guò)程中貨幣資金不足將會(huì) 貼現(xiàn)匯票，這將使企業(yè)承擔(dān)部分貼現(xiàn)

30、利息造成財(cái)務(wù)損失，萬(wàn)林物流公司在 2018 年中吸納了314637612.52 元的承兌票據(jù)，較年初余額的 158296779.98 元增長(zhǎng)了 將近一倍，這將使得企業(yè)面臨財(cái)物費(fèi)用增加的可能。萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因企業(yè)外部環(huán)境分析4.1.1 市場(chǎng)環(huán)境的變化隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)的持續(xù)發(fā)展，面對(duì)供大于求的市場(chǎng)環(huán)境以及社會(huì)對(duì)物流行業(yè)需 求的迅速增長(zhǎng)，物流行業(yè)發(fā)展面臨著很大的挑戰(zhàn)。行業(yè)中企業(yè)數(shù)量多，但規(guī)模大 小參差不齊，萬(wàn)林物流公司作為上市公司，要在競(jìng)爭(zhēng)中保持穩(wěn)步的發(fā)展必定要考 慮應(yīng)收賬款帶來(lái)的巨大風(fēng)險(xiǎn)，如果盲目追求高的市場(chǎng)占有率而大量使用應(yīng)收賬款 并不加以管理，將帶來(lái)流動(dòng)資金不足進(jìn)而影響企業(yè)的運(yùn)營(yíng)

31、發(fā)展，甚至導(dǎo)致企業(yè)最 終破產(chǎn)，但如果一味緊縮相關(guān)政策，又會(huì)使得企業(yè)難以擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)。萬(wàn)林物流公司 近幾年處于快速發(fā)展階段，物流行業(yè)的低門檻，粗放又無(wú)序的發(fā)展現(xiàn)狀為公司的 管理和發(fā)展帶來(lái)越來(lái)越大的挑戰(zhàn)，如果不給予更多的關(guān)注和更專業(yè)化的管理，而 盲目采用賒銷同時(shí)又不完善風(fēng)險(xiǎn)防范策略，會(huì)帶來(lái)更多的經(jīng)營(yíng)問(wèn)題導(dǎo)致虧損。 4.1.2 信用機(jī)制不健全近幾年社會(huì)對(duì)于信用保障機(jī)制越來(lái)越重視，國(guó)家越來(lái)越重視信用立法，可是 我國(guó)的信用管理還是剛起步不久，在實(shí)施過(guò)程中仍然存在諸多問(wèn)題?，F(xiàn)實(shí)生活中， 對(duì)信用問(wèn)題的監(jiān)管考量機(jī)制不健全、不科學(xué)，對(duì)信用缺失的懲罰力度不足等等問(wèn) 題使得忽視信用問(wèn)題的事件經(jīng)常發(fā)生。經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，買方經(jīng)

32、常會(huì)出現(xiàn)延期付款， 甚至無(wú)力還款的現(xiàn)象，由此賣方將面臨無(wú)法收回貨款的同時(shí)損失生產(chǎn)成本。萬(wàn)林 物流公司作為上市公司對(duì)客戶信用狀況評(píng)價(jià)不完善，近幾年，萬(wàn)林物流公司有近 50%的應(yīng)收賬款沒(méi)有計(jì)提壞賬準(zhǔn)備，一旦這些公司突然發(fā)生破產(chǎn)，公司將難以追 回這些款項(xiàng)，基于這些問(wèn)題的考慮，公司如果沒(méi)有持續(xù)監(jiān)察客戶的信用狀況或者 經(jīng)營(yíng)狀況將導(dǎo)致巨大的損失。企業(yè)內(nèi)部環(huán)境分析4.2.1企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)有待提高企業(yè)為了在競(jìng)爭(zhēng)激烈的行業(yè)中擴(kuò)大自己的市場(chǎng)份額，想盡辦法降低價(jià)格的同 時(shí)，大量使用商業(yè)信用以賒銷的手段招攬客戶。銷售人員為了追求業(yè)績(jī)，對(duì)客戶 的商業(yè)信譽(yù)或者償債能力了解不透徹，財(cái)務(wù)人員單純的將應(yīng)收賬款視為一個(gè)簡(jiǎn)單 的科目

33、而不理解應(yīng)收賬款為企業(yè)運(yùn)營(yíng)帶來(lái)的巨大風(fēng)險(xiǎn)。賒銷帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)雖然不會(huì) 在短時(shí)間內(nèi)為企業(yè)帶來(lái)明顯的影響，長(zhǎng)久以往當(dāng)問(wèn)題變復(fù)雜時(shí)企業(yè)將難以應(yīng)對(duì)。 萬(wàn)林物流公司雖然在應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理方面有一定的管控，卻依然有待提高。對(duì) 客戶信用狀態(tài)沒(méi)有及時(shí)更新，在客戶運(yùn)營(yíng)能力、償債能力等等角度沒(méi)有獨(dú)立部門 做相應(yīng)計(jì)算和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。如果企業(yè)注重應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)，在簽訂經(jīng)濟(jì)合同前多做一 些計(jì)算或監(jiān)督，而不是盲目追求本期的銷售業(yè)績(jī)，將會(huì)為自己贏得一個(gè)穩(wěn)健發(fā)展 的未來(lái)。4.2.2 企業(yè)內(nèi)部管理不健全應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生與企業(yè)內(nèi)部管理是否健全有難以分割的聯(lián)系，企業(yè)缺乏 應(yīng)收賬款管理的相關(guān)制度規(guī)定。首先，銷售人員只關(guān)心自己銷售業(yè)績(jī)和增加市

34、場(chǎng) 有率，公司也只根據(jù)銷售人員達(dá)成的業(yè)績(jī)給予一定獎(jiǎng)勵(lì)，而忽視在賒銷產(chǎn)生前銷 售人員有沒(méi)有和相關(guān)信用管理部門溝通過(guò)賣方的經(jīng)濟(jì)狀況是否能及時(shí)還款，使得 在賒銷產(chǎn)生的源頭部分就沒(méi)有合理的控制措施。其次，財(cái)務(wù)人員是否能定期根據(jù) 近期的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)注意到應(yīng)收賬款可能帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，再上報(bào)給企業(yè)相關(guān)管理者。再 加之管理人員在賒銷產(chǎn)生時(shí)沒(méi)有一套合理的應(yīng)對(duì)管理機(jī)制，從賒銷產(chǎn)生前到賒銷 產(chǎn)生后有沒(méi)有對(duì)各個(gè)相關(guān)部門做一些相應(yīng)的培訓(xùn)或監(jiān)督機(jī)制，能否保證所有部門 信息溝通流暢。無(wú)論是哪個(gè)環(huán)節(jié)出了問(wèn)題，應(yīng)收賬款帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)都將增大，最終 形成虧損。萬(wàn)林物流公司應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)防范對(duì)策完善應(yīng)收賬款的規(guī)范化管理5.1.1加強(qiáng)相關(guān)人員的培

35、訓(xùn)并明確職責(zé)由于公司沒(méi)有相當(dāng)重視信用方面的管理以及相關(guān)財(cái)務(wù)知識(shí)的專門培訓(xùn)，幾乎 半數(shù)甚至更多的銷售部門的員工并不了解信用管理知識(shí)，缺少風(fēng)險(xiǎn)防控意識(shí)，并 不重視應(yīng)收賬款方面的管理，在這種狀況下，很容易引起信用管理及應(yīng)收賬款管 理方面的風(fēng)險(xiǎn)。萬(wàn)林物流公司沒(méi)有專門應(yīng)對(duì)該方面問(wèn)題法務(wù)人員，合同監(jiān)管人員， 銷售人員缺乏風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，尤其是對(duì)賒銷造成的后果沒(méi)有準(zhǔn)確的認(rèn)識(shí)。銷售人員缺 乏一定的財(cái)務(wù)知識(shí)，對(duì)于應(yīng)收賬款賬齡和金額的增加不夠敏感，對(duì)承兌匯票和發(fā) 票等票據(jù)不夠了解。在這樣的情況下，從合同的簽訂到應(yīng)收賬款的催收都將存在 巨大風(fēng)險(xiǎn)。想要解決這些問(wèn)題，首先必須要加強(qiáng)銷售人員、財(cái)務(wù)人員、相關(guān)信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng) 估人員、

36、管理人員等的培訓(xùn)，并加強(qiáng)其之間的溝通。首先從銷售人員做起，從賒 銷確定的開始將這筆賬款的簽訂到催收與銷售人員的獎(jiǎng)金掛鉤，明確每個(gè)銷售人 員相應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任，同時(shí)，管理人員是否能及時(shí)和對(duì)客戶經(jīng)營(yíng)狀況以及償債能力 分析的信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估人員有一定的溝通，最終確定是否簽訂合同。其次，財(cái)務(wù)人 員要通過(guò)培訓(xùn)了解企業(yè)應(yīng)收賬款過(guò)高帶來(lái)怎樣的風(fēng)險(xiǎn)，財(cái)務(wù)部門可以及時(shí)向買方 發(fā)出函證，根據(jù)對(duì)方的回函分析應(yīng)收賬款回收的可能性。相關(guān)管理人員也應(yīng)該提 起重視，加強(qiáng)幾個(gè)部門之間的聯(lián)系，做到高效降低應(yīng)收賬款賬齡。 5.1.2完善賒銷申報(bào)審批制度賒銷審批制度是一個(gè)效率高、可實(shí)施性又強(qiáng)的的管理辦法，非常利于相關(guān)管 理人員全程監(jiān)管應(yīng)收

37、賬款的回收狀況。這種辦法可以很好地解決內(nèi)部控制不健全 帶來(lái)的巨大風(fēng)險(xiǎn)。在合同簽訂時(shí)，出現(xiàn)買方企業(yè)要求賒銷的情況，銷售人員即可 以填制賒銷申報(bào)表，申報(bào)表內(nèi)容要盡可能詳細(xì)，包含客戶公司名稱、公司地址、 賒銷金額、日期、是否存在擔(dān)保、擔(dān)保人基本信息等等，同時(shí)必須記錄相關(guān)銷售 人員以及管理人員的基本信息以確保能夠事后追責(zé)。當(dāng)申報(bào)表填制完成后將其轉(zhuǎn) 交給信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估部門，由相關(guān)技術(shù)人員做信息收集和專業(yè)計(jì)算后上報(bào)相關(guān)管理 人員確定是否同意審批。審批后，再進(jìn)行后續(xù)合同簽訂和應(yīng)收賬款的入賬。針對(duì) 經(jīng)常合作的公司的每筆應(yīng)收賬款，信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估部門都應(yīng)該持續(xù)監(jiān)督，更新保存 最新相關(guān)數(shù)據(jù)以確定是否延續(xù)后期的合作。5.2 制定合理的信用機(jī)制5.2.1 加強(qiáng)客戶的信用等級(jí)評(píng)價(jià)加強(qiáng)客戶的信用評(píng)價(jià)是降低壞賬損失風(fēng)險(xiǎn)的一個(gè)防患于未然