中國高凈值人群健康投資白皮書

1、目錄CONTENTS核心發(fā)現(xiàn) 7第一章高凈值人群健康理念：財(cái)富與身心兩平衡9本次調(diào)研高凈值人群基本畫像 10高凈值人群更為多元的健康觀：財(cái)富健康和身心健康 11第二章財(cái)富健康：高凈值人群積極尋求財(cái)富安全避風(fēng)港12現(xiàn)狀與趨勢：偏愛金融投資，重視中長期財(cái)富規(guī)劃 13需求洞悉：傳承是高凈值人群財(cái)富健康的主要議題 15高凈值人群財(cái)富健康構(gòu)建啟示：年金和終身壽是主要的保值和傳承工具 16第三章身心健康：高凈值人群青睞整合型健康保障與服務(wù)解決方案18現(xiàn)狀與趨勢：八成高凈值人群受健康困擾，最信賴通過專業(yè)機(jī)構(gòu)獲取醫(yī)療信息資源 19需求洞察：看重就醫(yī)服務(wù)質(zhì)量 醫(yī)療資源整合服務(wù)漸受青睞 20高凈值人群身心健康構(gòu)建

2、啟示：高端醫(yī)療險需求凸顯 255第四章后疫情時代健康投資五大趨勢27 HYPERLINK l _TOC_250007 趨勢一：后疫情時代，高凈值家庭對商業(yè)保險的需求攀升 28 HYPERLINK l _TOC_250006 趨勢二：高端醫(yī)療保險將成為高凈值家庭的標(biāo)配 29 HYPERLINK l _TOC_250005 趨勢三：短期內(nèi)境外醫(yī)療受疫情影響回落，但長期需求趨勢仍然凸顯 29 HYPERLINK l _TOC_250004 趨勢四：一站式健康解決方案將受青睞 30 HYPERLINK l _TOC_250003 趨勢五：高凈值人群對健康投資配置的保障比重有巨大提升空間 30專題31專

3、題一：國際金融專家談高凈值人群財(cái)富管理 31專題二：投資行為專家談保險在健康投資中的意義 32最佳實(shí)踐案例分享：招商信諾探索中國高端健康保險領(lǐng)域個性化服務(wù) 34 HYPERLINK l _TOC_250002 高凈值人群訪談 36 HYPERLINK l _TOC_250001 關(guān)于招商信諾家和 39關(guān)于商學(xué)院 40 HYPERLINK l _TOC_250000 關(guān)于胡潤百富 40研究方法 41版權(quán)聲明 416核心發(fā)現(xiàn)2020 年對于中國高凈值人群而言，是個意義特別的年份，美國股市多次熔斷，黃金價格暴漲，中國股市在悲觀中開市，卻迎來一波小行情。疫情稍過，一線城市的高端樓市迅速回暖，又迎來一波

4、搶購潮。在詭譎激蕩的經(jīng)濟(jì)環(huán)境中，不確定性充滿著機(jī)會，亦是讓人充滿著焦慮。對于擁有大量資產(chǎn)性收入，尋求財(cái)富安全的高凈值人群而言，這一系列的變化會在多大程度上影響他們對財(cái)富和健康的投資態(tài)度？疫情過后，他們的財(cái)富觀和健康觀又將發(fā)生怎樣的變化？本次調(diào)研目標(biāo)高凈值人群具有“年輕”“高學(xué)歷”“互聯(lián)網(wǎng)”“科技”等特征，他們中不少人是“科技新貴”，在互聯(lián)網(wǎng)和科技行業(yè)的風(fēng)口賺到了自己人生中的第一桶金。調(diào)研數(shù)據(jù)顯示，家庭凈資產(chǎn)均值為 7718 萬，在 1000 萬 -5000 萬者居多，占比 58.8%；年收入均值 196 萬，200 萬及以上者居多，為 26.1%。財(cái)帛在手，如何保持財(cái)富的健康和身心的健康，則成

5、為高凈值人群最為關(guān)注的領(lǐng)域。高凈值人群注重財(cái)富增值與傳承，年金和終身壽構(gòu)筑財(cái)富安全重要防線在財(cái)富健康的態(tài)度上，本次調(diào)研發(fā)現(xiàn)，在高凈值人群目前金融投資方式中，金融投資產(chǎn)品（理財(cái)、股票、基金、資管計(jì)劃等）占比最高，達(dá) 73.6%；購買保險位列第二，占比 45.1%；85.5% 的高凈值人群認(rèn)可商業(yè)保險可以應(yīng)對突發(fā)的風(fēng)險，是家庭穩(wěn)定的基石，也有財(cái)富傳承的功能。而投資不動產(chǎn)已經(jīng)下降到第五位。在后疫情時代理財(cái)投資項(xiàng)目配比上，55.9% 的受訪者認(rèn)為未來需要增加金融投資，46.4% 表示未來計(jì)劃增加對保險的配置，緊隨金融產(chǎn)品投資之后。數(shù)據(jù)可看出疫情對“安全感”帶來了不小的沖擊，也使得人們希望為資產(chǎn)尋找更安

6、全的避風(fēng)港。就保險配置現(xiàn)狀來看，本次調(diào)研發(fā)現(xiàn)，高凈值家庭年平均保費(fèi)為 13.2 萬元，其中，年保險費(fèi)用支出 30 萬元以上比例近 12%；購置主要渠道為代理人、銀行和互聯(lián)網(wǎng)。終身壽、年金等養(yǎng)老傳承類產(chǎn)品受到高凈值人群的歡迎，能夠很好地滿足其前兩大意圖財(cái)富管理（財(cái)富保值、增值）和財(cái)富傳承。54.6% 的高凈值人群認(rèn)為購買保險（比如養(yǎng)老險、對接信托的傳承類保險）是財(cái)富傳承的實(shí)現(xiàn)方式，在調(diào)研人群中占比最高。年金險具有類信托的功能，所有權(quán)始終由投保人控制，可達(dá)到移產(chǎn)不移權(quán)的功能。“健康管理服務(wù)”成為高凈值人群需求熱詞 但風(fēng)險應(yīng)對仍顯不足調(diào)研發(fā)現(xiàn)，高凈值人群愿意購買額外的健康服務(wù)來彌補(bǔ)現(xiàn)有醫(yī)療資源的不足

7、，包括借助高端醫(yī)療保險到境外尋求更好的醫(yī)療資源，也開始意識到專業(yè)保險機(jī)構(gòu)在醫(yī)療資源整合和服務(wù)上的能力。具體而言，84.7% 的目標(biāo)人群患有健康問題。當(dāng)遇到醫(yī)療不滿意時，去外資私立醫(yī)院和尋找關(guān)系或者熟人成為人們的優(yōu)選項(xiàng)，這也反映了人們希望獲取更為優(yōu)質(zhì)、可信任的醫(yī)療服務(wù)的心態(tài)。在獲知醫(yī)療信息的渠道中，除傳統(tǒng)的醫(yī)療機(jī)構(gòu)（37.2%）和親朋推薦（31.1%）外，保險機(jī)構(gòu)的健康管家（24.5%）7也成為前三大最信賴渠道之一，這反映出專業(yè)保險機(jī)構(gòu)在醫(yī)療資源整合和服務(wù)能力上在高凈值人群中擁有了口碑。55.7% 的目標(biāo)人群有境外就醫(yī)和體檢經(jīng)歷，選擇境外醫(yī)療的主要原因是先進(jìn)的醫(yī)療設(shè)備（62.6%）、規(guī)范專業(yè)的醫(yī)

8、療服務(wù)（55.0%）、高超的醫(yī)療技術(shù)（47.9%）。但是在享受境外醫(yī)療優(yōu)質(zhì)服務(wù)的同時，目標(biāo)人群也在擔(dān)心境外期間的生活翻譯陪同及護(hù)工陪同安排（56.4%）以及歸國后的病情跟蹤（52.1%）。目標(biāo)高凈值人群在商業(yè)醫(yī)療保險的保額均值約 385 萬元。健康管理服務(wù)成為高凈值人群購置健康險時的一大考慮因素，近九成愿意為增值服務(wù)付費(fèi)。但是，當(dāng)涉及境外就醫(yī)及體檢費(fèi)用時，個人自付比例較高（64%），而非通過醫(yī)療保險的理賠支付?？梢?，高凈值人群具備了健康意識，但是在用保險這一財(cái)務(wù)手段來應(yīng)對突發(fā)的健康風(fēng)險上仍顯不足。借保險實(shí)現(xiàn)財(cái)富、身心兩平衡，才是“家和”之道調(diào)研發(fā)現(xiàn)，高凈值人群的“健康觀”發(fā)生了變化，從單純追求

9、財(cái)富富足到追求身體健康，從追求身體健康到追求心靈健康、家庭和睦，逐漸形成一個綜合全面的健康觀。這個健康觀中涵蓋多種元素，包括家庭生活、事業(yè)成就、身心健康、父母養(yǎng)老、子女教育以及財(cái)富健康，只有當(dāng)這些元素之間彼此平衡發(fā)展時，才能實(shí)現(xiàn)財(cái)富代際傳承，家和萬事興。由此“健康觀”的變化也會促使高凈值人群在選擇保險服務(wù)商時，會較為看中多維度提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)的能力，從與財(cái)富安全相關(guān)的傳承類產(chǎn)品，到提供多元化保險保障的醫(yī)療健康保險，乃至提供全球高精尖的醫(yī)療服務(wù)資源，解決人生的兩大隱憂財(cái)富之憂和健康之憂，真正體現(xiàn)出購買保險的深層次功能和意義，“安全”。8 1高凈值人群健康理念：財(cái)富與身心兩平衡本次調(diào)研高凈值人群基本畫

10、像9高凈值人群更為多元的健康觀：財(cái)富健康和身心健康本次調(diào)研高凈值人群基本畫像參與本次調(diào)研的高凈值人群 800 人（其中家庭凈資產(chǎn)千萬以上的主力高凈值人群占比 50%），男女比例約為 6:4，已婚一孩居多。平均家庭總資產(chǎn) 7717.7 萬元，年收入平均 195.8 萬元。他們中有 25.6% 的人認(rèn)為財(cái)富自由的門檻（即可投資的金融資產(chǎn)）在 5 千萬到 億元之間，認(rèn)為是億元的占比 17.4%。高凈值人群普遍受教育程度較高，大學(xué)本科及以上學(xué)歷人群占比 92.9%。高凈值人群中有 16.1% 是“科技新貴”，在互聯(lián)網(wǎng)和科技行業(yè)的風(fēng)口賺到了人生中的第一桶金。來自地產(chǎn)、建筑和金融行業(yè)的“老錢”一族依然是高

11、凈值人群聚集的領(lǐng)域，占比 30.4%。這些人以企業(yè)主/ 企業(yè)高層管理者（38.0%）居多，其次是中層管理者（28.8%）。以民營/ 私營(33.8%) 居多，國有控股(20.6%) 其次，外資(17.4%)和國企 (6.6%) 僅排在第四、第五位，說明當(dāng)前人才跟著薪酬的市場機(jī)制而流動，企業(yè)性質(zhì)的固有觀念已被打破。高凈值人群的日常休閑方式以旅游為主，其下依次是看書、自駕游、品茶、家庭活動及運(yùn)動健身等，體現(xiàn)這一群體廣開視野、親近自然、自我提升的特點(diǎn)?？傊?，這是一群年輕、充滿活力、懂得生活品味，注重家庭，活躍在科技和互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)以及傳統(tǒng)收入豐厚產(chǎn)業(yè)的人群。若以個人畫像來描述本次調(diào)研的人群，Ta 是一個

12、 38.7 歲的一線城市企業(yè)高層管理者，高學(xué)歷，育有一子，年入近 200 萬，家庭擁有凈資產(chǎn)約 7000 萬元。Ta 在科技 / 通信 / 電子相關(guān)的民營企業(yè)擔(dān)任高層管理者，平時愛好旅游和看書。職業(yè)狀態(tài)認(rèn)為實(shí)現(xiàn)財(cái)富自由的門檻28.8%4038.0%35302520151050高管中層5048.3%25.6%17.4%4030201001-5 千萬 5 千萬 -1億 1 億以上行業(yè)分布16.1%15.6%14.8%13.5%10.6%20151050科技/媒 房地產(chǎn) /金融投商業(yè)服貿(mào)易體/ 通訊 TMT建筑業(yè)資務(wù)數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研10企業(yè)性質(zhì)休閑娛樂33.8%20.6

13、%17.4%16.9%6.6%35302520151050民營 / 私營國有控股外資國企合資43.5%27.2%24.3%23.7%21.9%50403020100旅游看書自駕游品茶家庭活動數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研高凈值人群更為多元的健康觀：財(cái)富健康和身心健康身體健康是幸福之始。高凈值人群在享受到豐厚的物質(zhì)生活的同時，他們的健康需求具有怎樣的特點(diǎn)？疫情過后，健康又發(fā)生怎樣的變化？高凈值人群對“健康”二字的定義已經(jīng)不再局限于身體，而是一個綜合全面的體系，家庭無后顧之憂，事業(yè)有成就，財(cái)富可持續(xù)，這些因素會使人達(dá)到身心健康平衡發(fā)展的狀態(tài)，體現(xiàn)出財(cái)富安全傳承，家和萬事興的特點(diǎn)。調(diào)

14、研發(fā)現(xiàn)，高凈值人群對自身的生活狀態(tài)滿意度較高。其中對家庭生活、父母養(yǎng)老和子女教育的滿意程度高于對事業(yè)成就、身心健康和財(cái)富健康。身心健康與財(cái)富健康是高凈值人群享受財(cái)務(wù)自由的基礎(chǔ)，也是高凈值人群在完成財(cái)富增長的目標(biāo)后，未來提升生活質(zhì)量的重要方向。白皮書將聚焦高凈值人群財(cái)富健康與身心健康兩大維度，探索他們財(cái)富健康與身心健康管理的現(xiàn)狀和趨勢。6054.9%50.4%51.7%5049.3%48.4%48.8%42.3%4035.1%31.7%32.2%33.2%32.7%302015.6%14.2%15.8%.7%107.4%1%1.6% 1.1%2.4%1.1%9%0.3%1.3%0.8%1.3%

15、1.3%00%0.4%2.8.13家庭生活事業(yè)成就身心健康父母養(yǎng)老子女教育財(cái)富健康4.44.34.34.44.44.3平均值5 分非常滿意4 分滿意3 分一般2 分不滿意1 分完全不滿意數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研112財(cái)富健康：高凈值人群積極尋求財(cái)富安全避風(fēng)港現(xiàn)狀與趨勢：偏愛金融投資，重視中長期財(cái)富規(guī)劃需求洞悉：傳承是高凈值人群財(cái)富健康的主要議題12高凈值人群財(cái)富健康構(gòu)建啟示：年金和終身壽是主要的保值和傳承工具現(xiàn)狀與趨勢：偏愛金融投資，重視中長期財(cái)富規(guī)劃本次調(diào)研發(fā)現(xiàn)，高凈值人群資產(chǎn)配置中，金融投資產(chǎn)品（理財(cái)、股票、基金、資管計(jì)劃等）占比最高，達(dá) 73.6%；購買保險的人數(shù)居

16、第二，多于選擇存款的人群。這說明，在家庭財(cái)富安全及可持續(xù)方面，目標(biāo)人群的選擇相對多樣化，保險在財(cái)富保障中的作用得到了高凈值人群的認(rèn)同。投資不動產(chǎn)的人群數(shù)量已經(jīng)下降到了第五位。疫情對高凈值人群的投資項(xiàng)目配比會產(chǎn)生怎樣的影響？調(diào)研發(fā)現(xiàn)，55.9% 的人計(jì)劃增加金融投資產(chǎn)品配比，疫情前的配比為 35.5%。46.4% 計(jì)劃增加保險配比，疫情前的配比為 13.2%。值得注意的是，高凈值人群投資布局中，保險成為未來計(jì)劃增加的核心產(chǎn)品之一，且未來增幅僅次于金融投資產(chǎn)品。可見，受疫情影響，對“安全感”的渴望激發(fā)了用戶購買保險的愿望。理財(cái)投資現(xiàn)狀73.6%55.9%45.1% 46.4%40.6%.5%35.

17、1%31.7%29.8%28.0%.8%16.3%.2%15.0%.2%14.2%10.8%8.4%5%0%0.5%2.5.101613358070目前的投資理財(cái)方式60配置比例50未來計(jì)劃增加403020100金融投資產(chǎn)品保險（理財(cái)、股票、基金、資管計(jì)劃等）存款 信 托（家族 信 托、保險 金信托等）不動產(chǎn)投 資VC/PE（ 風(fēng)投 / 股權(quán)投 資）藝術(shù)品投資數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研高凈值人群購買商業(yè)保險的行為和動機(jī)是什么？這也是本次調(diào)研中頗受關(guān)注的類目。通過高凈值人群對商業(yè)保險的態(tài)度調(diào)研可以發(fā)現(xiàn)，人們購買的首要目的是可以應(yīng)對突發(fā)的風(fēng)險（如健康風(fēng)險、意外風(fēng)險），是家庭穩(wěn)定

18、的基石（45.1%），財(cái)富傳承的功能排在第二位（40.4%），這兩者都與“安全”“傳承”有關(guān)。45.1%40.4%10.6%4.0%對 商業(yè)保險 的態(tài)度商業(yè)保險可以應(yīng)對突發(fā)的風(fēng)險（如健康風(fēng)險、意外風(fēng)險），是家庭穩(wěn)定的基石商業(yè)保險也有財(cái)富傳承的功能，是一種保障我滿足于目前的狀態(tài)，商業(yè)保險可有可無我不了解商業(yè)保險數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研13高凈值人群如何配置保險？調(diào)研發(fā)現(xiàn)，在已購保險類型中，高凈值人群在養(yǎng)老傳承保險（76.6%）購買比例最高，且配置比例接近一半。此外，重疾險（69.6%），意外險（67.3%）購買比例也較高，其中重疾險的配比約占到總保險配置的四分之一，表明高凈

19、值人群配置險種較為豐富?！旧虡I(yè)保險】購買情況養(yǎng)老傳承保險（年金/終身壽等）重疾險76.6%42.7%75.4%69.6%25.5%57.9%67.3%18.4%55.0%44.4%13.4%31.0%已購買配置比例意外險未來會購買普通 醫(yī)療險數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研在調(diào)研中發(fā)現(xiàn)的一個可喜現(xiàn)象是，高凈值人群將自己作為所購保險的被保險人的比例占到 83.0%，其后依次是配偶（69.0%）、子女（59.1%），這一順序說明高凈值人群具備了相應(yīng)的保險知識，了解保險要率先保障家庭收入的主要貢獻(xiàn)者?！旧虡I(yè)保險】保險的被保險人情況83.0%69.0%59.1%38.0%自己配偶子女父母

20、數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研14高凈值人群花在保費(fèi)上的金額究竟是多少呢？調(diào)研發(fā)現(xiàn)，高凈值家庭年平均保費(fèi)為13.2 萬元, 超高凈值家庭的年繳保費(fèi)達(dá)45 萬元。三成高凈值家庭年繳總保費(fèi)在10 萬元以上，其中，年保險費(fèi)用支出 30 萬元以上比例近 12%。而年保費(fèi) 3 萬元以下的家庭近 25%，表明在商業(yè)保險產(chǎn)品的配置上仍有提升空間。商業(yè)保險購買保險的渠道除了代理人渠道（62.0%）外，銀行渠道的作用不容小覷，選擇互聯(lián)網(wǎng)的人群比例也占到 47.4%，說明除了傳統(tǒng)的代理人渠道之外，銀保渠道和互聯(lián)網(wǎng)渠道日益成為保險產(chǎn)品銷售的重要渠道。家庭年繳總保費(fèi)平均值：13.2 萬元（超高凈值家庭

21、：45 萬元） 30 萬元以上 11.6%；10 萬 30 萬元 19.4%3 萬 10 萬元 44.5%；3 萬元以下 24.5%購買渠道代理人 62%；銀行 49.7%互聯(lián)網(wǎng) 47.4%；經(jīng)紀(jì)人 29.8%；電話 21.6%數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研需求洞悉：傳承是高凈值人群財(cái)富健康的主要議題傳承對高凈值人群是個重要的議題。本次調(diào)研發(fā)現(xiàn)，非金融資產(chǎn)（如不動產(chǎn)、收藏品等）的傳承占比最高，為 49.3%；其后依次是金融資產(chǎn) (39.1%），企業(yè) / 事業(yè)傳承（36.4%），價值觀傳承（29.8%），有 8.4% 的人提到了政商人脈關(guān)系。高凈值人群除了資產(chǎn)的傳承，一些軟性因素

22、，比如價值觀和人脈的傳承也成為頗受關(guān)注的因素。49.3%39.1%36.4%最需要傳承的內(nèi)容情況財(cái)富傳承 - 非金融資產(chǎn)（如不動產(chǎn)、收藏品等）財(cái)富傳承 - 金融資產(chǎn)財(cái)富傳承 - 企業(yè) / 事業(yè)傳承29.8%8.4%精神傳承 - 價值觀精神傳承 - 政商人脈關(guān)系數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研15通過保險進(jìn)行財(cái)富傳承的方式在高凈值人群中普及率最高。54.6% 的高凈值人群認(rèn)為財(cái)富傳承實(shí)現(xiàn)方式可以通過保險，高于設(shè)立基金（42.5%）、設(shè)立遺囑（42.0%）。年金險具有類信托的功能，所有權(quán)始終由投保人控制，可達(dá)到移產(chǎn)不移權(quán)的功能。54.6%42.5%42.0%34.3%34.3%購買保

23、險（比如養(yǎng)老險、對接信托的傳承類保險）設(shè)立基金設(shè)立遺囑自主傳承，順其自然委托專業(yè)機(jī)構(gòu)，如私人銀行 / 家族辦公室 / 信托公司 / 律所等0102030405060數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研高凈值人群對財(cái)富傳承有哪些隱憂？高凈值人群對財(cái)富傳承的擔(dān)憂體現(xiàn)在可持續(xù)性不足（如財(cái)富縮水）（53.6%），缺少打理家族傳承事務(wù)的專業(yè)機(jī)構(gòu)（40.9%），對于家族傳承的知識和認(rèn)知不完善（31.7%），擔(dān)心大額稅金（16.1%），但是另一些比較負(fù)面的因素也在左右著傳承，比如失去財(cái)富控制權(quán)（27.4%）和家族內(nèi)斗（19.3%）。滿足高凈值人群財(cái)富傳承方面的需求，保障他們財(cái)富的可持續(xù)性，并協(xié)助最

24、需要傳承的內(nèi)容情況53.6%40.9%31.7%27.4%19.3%16.1%6050403020100建立風(fēng)險規(guī)避機(jī)制，將會是未來高凈值人群服務(wù)市場的重要方向?？沙掷m(xù)性不足（如財(cái)富縮 水）缺少打理家族傳承事務(wù)的專業(yè)機(jī)構(gòu)對于家族傳承的知識和認(rèn)知不完善失去財(cái)富控制權(quán)家族內(nèi)斗需要承擔(dān)大額稅金數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研高凈值人群財(cái)富健康構(gòu)建啟示：年金和終身壽是主要的保值和傳承工具調(diào)研發(fā)現(xiàn)，在養(yǎng)老與財(cái)富傳承上，高凈值家庭每年平均繳納養(yǎng)老 / 傳承類保險產(chǎn)品 12 萬元，值得注意的是，超高凈值家庭的年均保費(fèi)支出超過 30 萬元。平均總保額超過 700 萬元。養(yǎng)老傳承保險（年金 / 終

25、身壽等）家庭年繳保費(fèi)平均值：12 萬元（超高凈值家庭：31 萬元） 30 萬元以上 |11.3%；10 萬 -30 萬元 |18.8%3 萬 -10 萬元 |52.5%；3 萬元以下 |17.5%保障總額度平均值：717 萬元1000 萬元以上 |12.6%；500 萬 -1000 萬元 |22.6%300 萬 -500 萬元 |14%；300 萬元以下 |47.3%數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研16有 74.3% 的人購買養(yǎng)老 / 教育金等年金險類產(chǎn)品是為了享受更好的養(yǎng)老環(huán)境以及養(yǎng)老 / 子女教育得以費(fèi)用保障，69.3% 為了得到更好的養(yǎng)老 / 子女教育服務(wù)，表明高凈值人群對

26、此類險種的高度認(rèn)可。沒有購買養(yǎng)老 / 教育金等年金險類產(chǎn)品的人中，有 27.0% 的人未來考慮會購買相關(guān)的年金產(chǎn)品。養(yǎng)老 / 教育金等年金險類產(chǎn)品74.3%74.3%69.3%14.9%80706050403020100享受更好的養(yǎng)老/ 子女得到更好的單位購買5043.9%27%23.7%15.8%8.6%403020100相對于購已經(jīng)在考我和我的購買成我不了解養(yǎng)老環(huán)境教育得以 養(yǎng)老/ 子女買 年 金 慮中，未家人目前 本高年金險費(fèi)用保障教育服務(wù)險，我更 來可能會沒有養(yǎng)老/購買原因愿意投入 購買其他金融產(chǎn)品教育需求沒有購買的原因數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研購買終身壽產(chǎn)品的主要

27、原因，首先是將其作為財(cái)富管理（財(cái)富保值、增值）方式（80.6%），其次是作為財(cái)富傳承（75.3%）。那些沒有購買這一產(chǎn)品的，27.3% 的人表示會考慮。終身壽等傳承類產(chǎn)品80.6%75.3%46.2%符合我的資產(chǎn)配置需求是財(cái)富傳承的一種方式是財(cái)富管理（財(cái)富保值、增值）的一種方式購買原因相對于購買傳承類產(chǎn)品，我更愿意投入其他金融產(chǎn)品 41.6%已經(jīng)在考慮中，未來可能會購買27.3%我和我的家人目前沒有財(cái)富傳承需求 20.3%購買成本高19.2%我不了解終身壽類保險9.8%沒有購買的原因數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研173身心健康：高凈值人群青睞整合型健康保障與服務(wù)解決方案現(xiàn)狀與趨

28、勢：八成高凈值人群受健康困擾，最信賴通過專業(yè)機(jī)構(gòu)獲取醫(yī)療信息資源18需求洞察：看重就醫(yī)服務(wù)質(zhì)量 醫(yī)療資源整合服務(wù)漸受青睞高凈值人群身心健康構(gòu)建啟示：高端醫(yī)療險需求凸顯現(xiàn)狀與趨勢：八成高凈值人群受健康困擾，最信賴通過專業(yè)機(jī)構(gòu)獲取醫(yī)療信息資源調(diào)研發(fā)現(xiàn)，雖然高凈值人群對自身的身心健康滿意比例較高，但受健康困擾的比例超過八成。肩頸不適（32.2%）和易疲倦（29.6%）成為困擾高凈值人群的兩大主要問題。此外記憶力下降（27.2%）、失眠多夢（25.1%）、頭痛頭暈（20.6%）等“頭部”問題也較突出。針對目標(biāo)人群慢性病的調(diào)研發(fā)現(xiàn)，六成以上的人有慢性病，咽喉炎(17.4%)、鼻炎（17.2%）、及高血壓

29、(13.5%) 排在前三位。一定程度上，這與空氣質(zhì)量以及飲食或休息有相關(guān)性。高凈值人群健康狀況32.2%29.6%27.2%25.1%20.6%20.6%17.2%14.5%15.3%11.6%353025健康困擾情況 2015105040353025慢性病癥情況2015105肩頸不適易疲倦記憶力下降失眠多夢頭痛頭暈 免疫力下降脫發(fā)腸胃消化不適食欲不振以上都沒有35.4%17.4%17.2%13.5%11.3%10.8%10.6%6.3%5.0%0咽喉炎鼻炎高血壓支氣管炎 慢性胃炎慢性肺炎哮喘慢性腸炎無慢性病數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研在信息渠道上，醫(yī)療機(jī)構(gòu)、朋友 / 親戚推

30、薦以及保險機(jī)構(gòu)的健康管家是他們獲知醫(yī)療信息的三大渠道，并且是他們最信賴的三大渠道。這說明人們認(rèn)可專業(yè)保險機(jī)構(gòu)在醫(yī)療資源整合和服務(wù)上的能力。微信、微博、門戶網(wǎng)站等互聯(lián)網(wǎng)渠道雖然接觸頻繁，但是信任程度較低。醫(yī)療信息渠道40353025201510537.2%31.1%日常選擇渠道最信賴渠道24.5%20.1%21.9%21.1%18.2%18.2%17.7%16.9%16.6%16.1%15.0%10.8%8.4%5.8%7.4%5.3%3.2%3.4%5.3%1.8%0醫(yī)療機(jī)構(gòu)朋友/ 親戚 保險機(jī)構(gòu)的推薦健康管家微信 線下活動（俱樂部、社交活動等）網(wǎng)站評論電視門戶網(wǎng)站 戶外媒體 （燈箱、車身、電

31、梯、大牌）微博投資理財(cái)類專業(yè)網(wǎng)站數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研19高凈值人群最近一年就醫(yī)及購藥費(fèi)用平均花費(fèi) 2.1 萬元，其中 3000 元至 1 萬元占比最多（31.4%），其次是 1 萬 3 萬元（24%）。醫(yī)療費(fèi)用支付以社保支付和個人支付者居多，選擇這兩項(xiàng)的人占比 60% 以上，而保險公司支付僅為 23.7%，一種情況是這些慢性病花費(fèi)不高，大多在社保支付的范圍內(nèi)，一些藥可以在藥房購得。最近一年就醫(yī)及購藥費(fèi)用醫(yī)療費(fèi)用支付方平均值：2.1 萬元3 萬元以上 17.6%；1 萬 3 萬元 24.0%3000 元 1 萬元 31.4%；3000 元以下 22.4%個人支付 63.

32、3%；社保支付 55.1%;公司支付 24.8%；保險公司支付 23.7%數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研需求洞察：看重就醫(yī)服務(wù)質(zhì)量 醫(yī)療資源整合服務(wù)漸受青睞高凈值人群日常如何就醫(yī)？他們就醫(yī)時看重哪些因素？他們對醫(yī)療不滿意時如何解決？有就醫(yī)需求時，高凈值人群首選公立三級醫(yī)院的普通門診（44.6%）和特需門診（37.7%）。其次為公立一、二級醫(yī)院，公立中醫(yī)院和公立社區(qū)醫(yī)院。公立醫(yī)院的選擇排在前列，這與中國公立醫(yī)院的專業(yè)性、權(quán)威性有很大的關(guān)系。至于選擇私人醫(yī)院的原因，高凈值人群愿意享受更好的服務(wù)以及節(jié)約排隊(duì)等候的時間。另外，有 11.9% 的高凈值人群擁有私人醫(yī)生。日常就醫(yī)地點(diǎn)公立三

33、級醫(yī)院 - 普通門診44.6%公立三級醫(yī)院 - 特需門診37.7%公立一、二級醫(yī)院30.9%公立中醫(yī)院21.9%公立社區(qū)醫(yī)院16.9%中資私人醫(yī)院16.6%外資私人醫(yī)院16.6%私人醫(yī)生11.9%數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研20高凈值人群在選擇醫(yī)院時主要考慮醫(yī)院的擅長領(lǐng)域（50.1%），醫(yī)生資質(zhì)和經(jīng)驗(yàn) (44.3%）以及醫(yī)院口碑（43.3%）。但有 31.7%對整體服務(wù)質(zhì)量有要求。相對而言，醫(yī)院環(huán)境和服務(wù)是私人醫(yī)院的優(yōu)勢。不同需求的出現(xiàn)給不同的就醫(yī)渠道提供了空間，僅 8.7% 的人關(guān)注醫(yī)療價格，這也說明大部分高凈值人群會為優(yōu)質(zhì)的健康服務(wù)買單。就醫(yī)時注重的因素50.1%44.3

34、%43.3%36.9%35.9%32.5%31.7%30.9%13.2%12.7%8.7%6050403020100醫(yī)院的擅醫(yī)生的醫(yī)院的口碑 醫(yī)療設(shè)醫(yī)院的級別 醫(yī)生的細(xì) 整體的服醫(yī)院的醫(yī)療保險 就診 / 排隊(duì) 價格長領(lǐng)域資質(zhì)和經(jīng)驗(yàn)施的先進(jìn)程度心程度務(wù)質(zhì)量地理位 定點(diǎn)置方便的時間數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研當(dāng)對醫(yī)療不滿意時，34.0% 的人會去外資私立醫(yī)院就診，33.2% 的人會尋找關(guān)系來解決。這一情況高凈值人群在訪談中也提及，更相信私人關(guān)系，如果私人關(guān)系不夠，會去不同的醫(yī)院問診，多方選擇比較后確定最佳治療方案。相對而言，高凈值人群可選擇的醫(yī)療渠道還是比較靈活的。對醫(yī)療不滿意方

35、面的應(yīng)對措施34.0%33.0%21.4%6.3%去外資私立醫(yī)院就診去公立社區(qū)醫(yī)院就診私人醫(yī)生無計(jì)可施33.2%25.1%11.6%尋找關(guān)系 / 熟人去中資私立醫(yī)院就診境外就醫(yī)數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研2111.6% 的高凈值人群會在不滿意醫(yī)療的情況下選擇境外就醫(yī)，表明境外醫(yī)療成為部分高凈值人群醫(yī)療選擇的重要補(bǔ)充渠道。實(shí)際上，過半高凈值人群已有境外就醫(yī)及體檢經(jīng)歷。旅游醫(yī)療（27.7%）、境外體檢（18.7%）及慢性病醫(yī)療（15.6%）是他們境外醫(yī)療的三大主要需求。家庭境外就醫(yī)及體檢經(jīng)歷27.7%18.7%15.6%13.2%11.9%10.3%44.3%境外旅游醫(yī)療境外體檢

36、境外慢性病醫(yī)療 境外醫(yī)療美容整形境外大病醫(yī)療境外醫(yī)療健康管理(如注射羊胎素等）沒有數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研中國香港（40.8%）成為高凈值人群最青睞的境外醫(yī)療目的地，兼具了語言、交通、醫(yī)療水平三大優(yōu)勢。美國 (28.0%)、英國（26.1%）、加拿大（24.6%）因醫(yī)療技術(shù)和設(shè)施的先進(jìn)性，分別排在二到四位。其他如日本、德國、瑞士、新加坡、韓國等都是人們熟知的醫(yī)療強(qiáng)國，也受到高凈值人群的青睞。家庭境外就醫(yī)及體檢的國家 / 地區(qū)中國香港40.8%美國28.0%英國26.1%加拿大24.6%日本17.1%德國16.1%瑞士14.7%新加坡12.3%韓國10.4%數(shù)據(jù)來源：202

37、0 中國高凈值人群健康投資調(diào)研22高凈值人群對境外就醫(yī)及體檢的滿意度較高，滿意（分）以上的占比高達(dá) 84.4%，一定程度上說明這些發(fā)達(dá)國家和地區(qū)在醫(yī)療服務(wù)領(lǐng)域的成熟度。45.5%5 分非常滿意38.9%4 分滿意10.4%3 分一般3.3%2 分不滿意1.9%1 分完全不滿意 4.2 分 平均值境外就醫(yī)及體檢滿意度數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研但境外就醫(yī)不單是治療這一環(huán)節(jié)，而是一個全周期的管理。境外期間的生活翻譯陪同及護(hù)工陪同安排（56.4%）以及后續(xù)的病情跟蹤（52.1%）成為高凈值人群境外醫(yī)療的主要擔(dān)憂。這也說明高凈值人群能夠進(jìn)行境外醫(yī)療的前提是需要有相關(guān)的服務(wù)。因而這為專

38、業(yè)醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)創(chuàng)造了巨大的市場空間。境外就醫(yī)擔(dān)憂情況56.4%52.1%34.6%26.1%8.5%境外期間的生活翻譯陪同及護(hù)工陪同安排歸國后的病情跟蹤病歷材料的醫(yī)學(xué)翻譯境外藥品郵寄昂貴的醫(yī)療費(fèi)用數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研23在境外醫(yī)療費(fèi)用上，個人自費(fèi)的高達(dá) 64.0%，而商業(yè)保險公司理賠的僅為 35.1%，兩者之間的差距表明商業(yè)高端醫(yī)療險這一保障工具并未完全被高凈值人群了解掌握，因此在實(shí)際需求和實(shí)際購買之間，有著巨大的市場增長空間。但其理賠體驗(yàn)已經(jīng)得到相關(guān)高凈值人群的認(rèn)可，通過商業(yè)保險理賠來承擔(dān)費(fèi)用的高凈值人群，對理賠體驗(yàn)表示滿意及以上的群體高達(dá)約八成。境外就醫(yī)及體檢費(fèi)用

39、承擔(dān)情況境外就醫(yī)及體檢理賠體驗(yàn)35.1%64.0%個人自費(fèi)商業(yè)保險公司理賠或服務(wù)項(xiàng)目38.4%50.0%29.7%17.6%1.4%1.4%50 4.1 分 平均值40302010所屬企業(yè)承擔(dān)05分4分 非常滿意滿意3分2分 一般不滿意1分 完全不滿意數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研高凈值人群選擇境外醫(yī)療的主要原因是先進(jìn)的醫(yī)療設(shè)備（62.6%），其后依次為規(guī)范、專業(yè)的醫(yī)療服務(wù) (55.0%），高超的醫(yī)療技術(shù)（47.9%）。這說明高凈值人群不僅僅滿足于治病，而是希望獲得與其財(cái)富對等的健康服務(wù)，以及更好的治療效果。選擇境外醫(yī)療原因7062.6%6055.0%47.9%50403025

40、.6%2080 先進(jìn)的醫(yī)療設(shè)備 規(guī)范、專業(yè)的醫(yī)療服務(wù) 高超的醫(yī)療技術(shù) 擁有特有的臨床治療藥物數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研24高凈值人群如何辦理境外醫(yī)療？調(diào)研表明，境外醫(yī)療機(jī)構(gòu)中國辦事處成為高凈值人群尋求境外醫(yī)療的重要途徑，占比達(dá) 57.3%，第三方跨境醫(yī)療服務(wù)緊隨其后。自己咨詢辦理者占比達(dá)到 39.3%，這說明中國跨境醫(yī)療服務(wù)需求有著巨大的市場。目前沒有絕對壟斷的境外醫(yī)療服務(wù)品牌，這為從事健康保險的機(jī)構(gòu)向服務(wù)領(lǐng)域延伸提供了巨大的市場空間。辦理境外醫(yī)療方式 境外醫(yī)療機(jī)構(gòu)中國辦事處60 第三方跨境醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)50 自己咨詢辦理40302057.3%46.9%10039.3% 境外

41、親戚朋友幫忙辦理18.0%數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研高凈值人群身心健康構(gòu)建啟示：高端醫(yī)療險需求凸顯有近九成的高凈值人群愿意購買與健康相關(guān)的增值服務(wù)，其中包括預(yù)防保健服務(wù)、日常就醫(yī)服務(wù)、大病管理服務(wù)和康復(fù)養(yǎng)老服務(wù)。在基本醫(yī)保服務(wù)之外，人們希望在健康管理上能有更多的專業(yè)服務(wù)滿足他們的特殊需求。這為商業(yè)健康管理機(jī)構(gòu)的發(fā)展創(chuàng)造了空間。平均值健康相關(guān)增值服務(wù)購買意愿情況50.7%54.4%48.3%50.7%37.5%32.5%37.7%33.5%9.0%10.8%10.8%12.4%1.6%1.3%2.1%2.9%1.3%1.1%1.1%0.5%5分 非常愿意4分 愿意3分 一般2

42、分 不愿意1分 完全不愿意 4.3 分平均值 4.4 分平均值 4.3 分平均值 4.1 分預(yù)防保健服務(wù)日常就醫(yī)服務(wù)大病管理服務(wù)康復(fù)養(yǎng)老服務(wù)數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研25高凈值人群在健康上的投資金額會是多少？調(diào)研發(fā)現(xiàn)，在選擇購買商業(yè)醫(yī)療保險的人群中，家庭年繳保費(fèi)平均 5.9 萬元，其中，10 萬元以上者占比 16.0%，超高凈值家庭年均保費(fèi)為 16.2 萬元。從高凈值人群購買的商業(yè)醫(yī)療保險的保障總額來看，100 萬 300 萬元的最多（33.3%），其次是 500 萬元以上（20.4%），超高凈值家庭的保障總額高達(dá) 660 萬元，高凈值家庭的保障總額均值 384.8 萬元。

43、可見，這些人群是境外醫(yī)療和高端醫(yī)療的潛在人群，從中也可以看到中國醫(yī)療市場的潛力。商業(yè)醫(yī)療保險家庭年繳保費(fèi)平均值：5.9 萬元10 萬元以上 16%；5 萬 10 萬元 10.5%3 萬 5 萬元 39.6%；3 萬元以下 58.7%保障總額度平均值：384.8 萬元500 萬元以上 20.4%；300 萬 500 萬元 16.7%100 萬 300 萬元 33.3%；100 萬元以下 13.6%數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研高凈值人群購買商業(yè)醫(yī)療保險的首要因素是得到更先進(jìn)的醫(yī)療設(shè)備的診斷（61.7%），其次重大疾病得以費(fèi)用保障（59.9%）和更優(yōu)質(zhì)的醫(yī)療 / 住院環(huán)境（58.6

44、%）。高凈值人群希望獲得更好的醫(yī)療條件，而高端醫(yī)療保險突破了醫(yī)院以及用藥的指定范疇，使得高凈值人群能夠根據(jù)自己的需求，在特需門診、國際醫(yī)療部、私立醫(yī)院等高端醫(yī)療機(jī)構(gòu)就診，并能享有其他高端增值醫(yī)療服務(wù)。在沒有購買醫(yī)療保險的人群中，有 32.3% 的人表示更愿意投入養(yǎng)生保健，另有 30.4% 的人考慮未來會購買醫(yī)療保險。這一數(shù)據(jù)說明即使還有人未買保險，但具有購買的傾向。商業(yè)醫(yī)療保險重大疾病得以費(fèi)用保障享受更優(yōu)質(zhì)的醫(yī)療 / 住院環(huán)境得到更好的醫(yī)療服務(wù)得到更好的藥物報銷范圍廣單位購買已經(jīng)在考慮中，未來可能會購買我和家人目前沒有任何健康問題，商業(yè)醫(yī)療保險可有可無購買成本高我不了解商業(yè)醫(yī)療保險得到更先進(jìn)的

45、醫(yī)療設(shè)備的診斷相對于購買商業(yè)醫(yī)療保險，我更愿意投入在養(yǎng)生保健上803570306025502040153010201050061.7% 59.9%58.6%53.1% 40.1% 31.5%6.8%32.3%30.4%20.7%17.5%10.1%購買原因未購原因數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研264 后疫情時代健康投資五大趨勢趨勢一：后疫情時代，高凈值家庭對商業(yè)保險的需求攀升趨勢二：高端醫(yī)療保險將成為高凈值家庭的標(biāo)配趨勢三：短期內(nèi)境外醫(yī)療受疫情影響回落，但長期需求趨勢仍然凸顯趨勢四：一站式健康解決方案將受青睞27趨勢五：高凈值人群對健康投資配置的保障比重有巨大提升空間疫情對高凈

46、值人群產(chǎn)生了怎樣的影響，在中長期會怎樣影響高凈值人群的投資行為呢？調(diào)研發(fā)現(xiàn)，最直接的短期影響是在健康狀況（40.6%）、家庭經(jīng)濟(jì)及生活領(lǐng)域（38.3%）、心理狀態(tài)（37.5%）。全家人待在一起不能出門，要面對各種矛盾。疫情期間“虎媽戰(zhàn)神獸”，疫情過后離婚激增，對公司業(yè)務(wù)和未來發(fā)展的擔(dān)憂都是家庭生活中不可回避的問題，會對身心健康帶來一定的影響。另外，由于長期在家辦公，也導(dǎo)致一些人在就業(yè)方式或職業(yè)方向上有了新的想法，此項(xiàng)選擇占比 26.9%。從中長期角度來看，疫情對人們的健康習(xí)慣（56.5%）、生活方式（46.4%）以及與家人共處的心態(tài)（46.2%）影響最大。此外還涉及就醫(yī)方式、工作方式以及消費(fèi)方

47、式的改變。人們更多借助遠(yuǎn)程辦公和網(wǎng)絡(luò)來實(shí)現(xiàn)宅家和辦公的統(tǒng)一。凡事皆有兩面性，告別習(xí)慣不是一件容易的事，但如果有更有利的選擇，人們還是會勇敢地面向未來進(jìn)發(fā)，進(jìn)入下一個新型的社會生活中。疫情的直接短期影響疫情的直接中長期影響健康狀況 40.6%；家庭經(jīng)濟(jì)及生活 38.3%心理狀態(tài) 37.5%；外出旅游 30.9%；就業(yè)職業(yè)方向|26.9%更注重健康習(xí)慣 53.6%；生活方式改變 46.4%更珍惜與家人共處 46.2%；就醫(yī)方式改變 32.2%工作方式改變 26.6%；消費(fèi)方式改變 18.5%數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研趨勢一：后疫情時代，高凈值家庭對商業(yè)保險的需求攀升疫情加強(qiáng)了高

48、凈值人群的風(fēng)險防范意識。保險資產(chǎn)是高凈值人群青睞的第二大投資方式，平均占高凈值人群資產(chǎn)配比的 13.2%。疫情后一年內(nèi)超過 7 成高凈值人群有購買商業(yè)保險的計(jì)劃。重疾險（56.8%）、意外險（46.4%）、終身壽險（36%）的計(jì)劃購買比例位居前三。疫情后一年內(nèi)購買 商業(yè)保險 計(jì)劃73.4%56.8%46.4%36.0%35.3%32.4%27.0%26.6%20.9%80706050403020100有計(jì)劃購買類型重疾險意外險終身壽險等傳承類保險養(yǎng)老險普通醫(yī)療險投資連結(jié)險教育金保險沒有計(jì)劃數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研28趨勢二：高端醫(yī)療保險將成為高凈值家庭的標(biāo)配一方面，高凈值

49、人群更期待就醫(yī)整體服務(wù)質(zhì)量的提升。包括就醫(yī)時，醫(yī)療設(shè)施的先進(jìn)程度、醫(yī)生的細(xì)心程度、整體的服務(wù)質(zhì)量這些醫(yī)生技能之外的因素受到高凈值人群的重視。相應(yīng)地，高凈值人群選擇境外醫(yī)療的前兩大原因正是先進(jìn)的醫(yī)療設(shè)備和規(guī)范、專業(yè)的醫(yī)療服務(wù)。另一方面，七成高凈值人群有購買商業(yè)醫(yī)療保險的計(jì)劃。從疫情后商業(yè)醫(yī)療保險重要程度變化情況來看，有 77% 的人認(rèn)為重要程度及其購買意愿都有提升。高端醫(yī)療保險更能滿足高凈值人群的醫(yī)療需求，能覆蓋私人、外資醫(yī)院以及境外醫(yī)療機(jī)構(gòu)，并包含其他特色高端增值醫(yī)療服務(wù)（如緊急救援、主動關(guān)懷等服務(wù)）。疫情后一年內(nèi)購買【商業(yè)醫(yī)療保險】計(jì)劃疫情后【商業(yè)醫(yī)療保險】重要程度變化情況71.2%68.5

50、%51.5%40.7%37.0%30.7%28.8%43.8%33.2%15.8%4.7%2.4%80706050403020100有計(jì)劃購買類型意外傷害醫(yī)療險住院 醫(yī)療險普通 醫(yī)療險手術(shù) 醫(yī)療險特種 疾病險沒有計(jì)劃重要程度明顯提升，將成為必要重要程度和購買意愿會稍有提升不會有任何變化重要程度稍有下降，購買意愿會有所減少重要程度明 顯 下 降，沒必要購買趨勢三：短期內(nèi)境外醫(yī)療受疫情影響回落，但長期需求趨勢仍然凸顯疫情過后，72.6% 的高凈值人群對醫(yī)療需求有提升，六成人群境外醫(yī)療需求有提升。疫情期間，高凈值人群境內(nèi)外醫(yī)療需求均受到影響，體檢、治療計(jì)劃被打亂。但是定性研究發(fā)現(xiàn)，境外醫(yī)療機(jī)構(gòu)的預(yù)訂

51、單在疫情期間持續(xù)積累，境外醫(yī)療仍然會是高凈值人群解決自身醫(yī)療需求的一項(xiàng)重要選擇。疫情后對醫(yī)療需求的變化情況明顯提升稍有提升沒有變化略有下降明顯下降2.9%5.5%3.2%6.9%21.4%25.6%27.7%32.2%34.3%40.4%醫(yī)療需求境外醫(yī)療需求數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研29趨勢四：一站式健康解決方案將受青睞定性研究發(fā)現(xiàn)，高凈值人群普遍存在對家庭醫(yī)生和專業(yè)醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)的需求。他們的醫(yī)療信息相對缺乏，對自身健康管理認(rèn)知不足，日常就醫(yī)不得不在三甲醫(yī)院的專業(yè)性和私立醫(yī)院的優(yōu)質(zhì)服務(wù)之間尋找平衡。選擇境外醫(yī)療的高凈值人群仍需面臨諸多煩惱，包括境外期間的生活翻譯陪同及護(hù)工陪

52、同安排（56.4%）、歸國后的病情跟蹤（52.1%）、病歷材料的醫(yī)學(xué)翻譯（34.6%）及境外藥品郵寄（26.1%）。因此高凈值人群對一站式的健康解決方案有著強(qiáng)烈的需求，青睞能夠滿足他們從咨詢、預(yù)防、體檢、就醫(yī)、康養(yǎng)等覆蓋所有階段和境內(nèi)境外的一體化定制服務(wù)。境外就醫(yī)擔(dān)憂情況52.1%34.6%26.1%8.5%6056.4%數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研50403020100境外期間的生活翻譯陪同及護(hù)工陪同安排歸國后的病情跟蹤病歷材料的醫(yī)學(xué)翻譯境外藥品郵寄昂貴的醫(yī)療費(fèi)用趨勢五：高凈值人群對健康投資配置的保障比重有巨大提升空間從境外就醫(yī)費(fèi)用支付中可以看出，高凈值人群中 64% 的人

53、選擇個人自費(fèi)，選擇商業(yè)保險公司理賠或服務(wù)項(xiàng)目者占 35.1%。高凈值人群有高端醫(yī)療險的支付能力，但在健康保障配置上仍有較大的提升空間。境外就醫(yī)及體檢費(fèi)用承擔(dān)情況個人自費(fèi)商業(yè)保險公司理賠或服務(wù)項(xiàng)目35.1%64.0%38.4%所屬企業(yè)承擔(dān)數(shù)據(jù)來源：2020 中國高凈值人群健康投資調(diào)研30專題一：國際金融專家談高凈值人群財(cái)富管理高凈值人群財(cái)富管理三大誤區(qū)芮萌教授專訪芮萌博士是中歐國際工商學(xué)院金融與會計(jì)學(xué)教授、鵬瑞金融學(xué)教席教授芮萌博士是中歐國際工商學(xué)院金融與會計(jì)學(xué)教授、鵬瑞金融學(xué)教席教授。中國高凈值人群在 2019 年已近 200 萬。由于高凈值人群在不同的銀行和金融機(jī)構(gòu)有不同的定義，中國通常將持

54、有可投資資產(chǎn)超過 100 萬美元的富裕人士稱為“高凈值人群”。然而高凈值人群的理財(cái)方式及其觀念是否與日益增長的財(cái)富相匹配呢？財(cái)富管理的三大誤區(qū)高凈值人群雖然身家不菲，但在財(cái)富管理上卻存在誤區(qū)，芮萌教授將這些問題歸結(jié)為三大特征。特征一：資產(chǎn)過于集中。人們將資產(chǎn)大量地投向房地產(chǎn)，或者存銀行，在股票、保險和信托市場的資金配置偏少。特征二：路徑依賴。過去的 20 年，中國房地產(chǎn)市場高速發(fā)展，不少人在房地產(chǎn)投資中獲得了豐厚的收益，并且養(yǎng)成了投資房地產(chǎn)的習(xí)慣。但是未來，這種投資習(xí)慣將會被打破。國家反復(fù)強(qiáng)調(diào)房子是用來住的不是用來炒的。隨著中國人口結(jié)構(gòu)的改變，目前房屋自有率超過了 90%，剛需人口的數(shù)量在下降

55、，所以，未來靠投資不動產(chǎn)理財(cái)?shù)姆绞娇赡軙?。投資者往往有著嚴(yán)重的路徑依賴，在選擇做怎樣的投資時，通常會選擇熟悉的標(biāo)的。他們根據(jù)過去的理財(cái)經(jīng)驗(yàn)來指導(dǎo)未來的理財(cái)，當(dāng)買房賺錢成為一種信仰時，投資者不再顧忌房地產(chǎn)的資產(chǎn)泡沫，依然往里涌，這是有風(fēng)險的。另外，中國投資者習(xí)慣按照短期收益率來衡量投資成果。股市的投資機(jī)會永遠(yuǎn)在，只是很多人炒短線，今天進(jìn)明天出，不僅賺不到錢，也許還會經(jīng)常虧錢，虧久了，就離開了這個市場。其實(shí)如果把錢放到股市不動，過去十年的回報率并不低，只是人們沒有這樣的耐性去嘗試。像買指數(shù)基金，買 ETF，買私募、買信托都是可以投資的機(jī)會，但是很多人等不了七年十年，要即刻賺錢，但又不能承受風(fēng)險

56、。中國近兩年對于各種資產(chǎn)的監(jiān)管正在發(fā)生變化。政府下決心打破剛性兌付，出臺了一系列強(qiáng)監(jiān)管的對策，但很多人依然憑以往的經(jīng)驗(yàn)選擇收益率高的理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行配置，而不看背后的本金風(fēng)險，甚至認(rèn)為大環(huán)境在短期內(nèi)不會有太大的改變，因此還會按照既有的路徑理財(cái)，一旦有虧損便不愿承受。特征三：高凈值客戶在財(cái)富管理中通常過于自信。他們認(rèn)為自己的理財(cái)能力要比專業(yè)機(jī)構(gòu)更強(qiáng)，因而在資產(chǎn)配置方面可能會犯一些在專家看來比較低級的錯誤。他們的表現(xiàn)有以下幾種，一是不愿為專業(yè)的理財(cái)服務(wù)買單；二是僅僅按照收益率進(jìn)行配置資產(chǎn)；三是家庭沒有資產(chǎn)負(fù)債表，只知道大致多少錢，買了什么理財(cái)產(chǎn)品，但無從知曉自家的資產(chǎn)配置是否合理，是否與財(cái)富規(guī)劃和個人

57、的生命周期相匹配。過于自信的根源還在于過去幾十年中國經(jīng)濟(jì)的高速成長，財(cái)富的快速累積。財(cái)富來得相對容易，也使得這些人群過于自信對財(cái)富的管理能力。芮萌說，“其實(shí)財(cái)富管理更看重的是防范風(fēng)險。衡量的方法是在給定風(fēng)險的情況下找到最優(yōu)的收益率?！?0% 的回報對應(yīng)的可能是 60% 的本金虧損，10% 的回報對應(yīng)的可能是 30% 的本金損失。想要沒有風(fēng)險，又獲得 10% 的收益率，這是天方夜譚。很多 P2P 的宣傳正是基于人們只看收益率不關(guān)注風(fēng)險的特性，出了問題之后，投資者又寄望政府來拿回本金，這本身就不是正確的理財(cái)觀念。理財(cái)講究規(guī)劃，貪得無厭對應(yīng)的是高風(fēng)險。在收益面前，人們會不斷地加杠桿，做擊鼓傳花的游戲

58、，直至接到最后一棒，一夜返貧。因此，對于財(cái)富管理，最基本的做法就是讓專業(yè)的人做專業(yè)事，并且支付合理的管理費(fèi)?！斑@就好比為什么要去理發(fā)店洗頭，因?yàn)槟闶窃跒閷I(yè)人員所付出的學(xué)習(xí)成本和經(jīng)驗(yàn)買單?！避敲日f。31高凈值人群錯誤認(rèn)識保險的價值“根據(jù)我的觀察，高凈值人群在健康保險方面的配置是偏低的?！避敲日f。他發(fā)現(xiàn)人們買得多的是人壽險，當(dāng)成理財(cái)產(chǎn)品來購買，看重的是收益率。而像重疾險、意外險等真正救急保命的保險產(chǎn)品被當(dāng)作成本，因?yàn)闆]有收益，很多人認(rèn)為沒有用，用不上的時候甚至覺得虧了。芮萌說，“這種對保險的認(rèn)識基本還停留在落后的小農(nóng)意識上?！睂?dǎo)致消費(fèi)型保險購買偏低的原因有以下幾項(xiàng)：一是人們大多有醫(yī)保；二是覺得罹

59、患大病的境外醫(yī)療需求幾率像中彩票一樣低。高凈值人群認(rèn)為，即使有大病，自身的財(cái)富也足以應(yīng)付，所以對這方面重視不夠?！斑@像是買航空險，因?yàn)槭桥鲞\(yùn)氣，人們賭不會發(fā)生，所以不會那么關(guān)注。反倒是資產(chǎn)收入偏低的人群有需求，一個家庭可能因?yàn)橐粓龃蟛《氐浇夥徘?。保險具有杠桿作用，花一元的保險費(fèi)可以撬動幾十元的醫(yī)療費(fèi)。”其實(shí)保險在家庭資產(chǎn)的配置中應(yīng)該占有重要的位置。如果家庭資產(chǎn)的配置像一支球隊(duì)，一個好教練不能讓前場、中場、后場、守門員全都充當(dāng)前鋒，都有“進(jìn)球”即收益率考核的要求。芮萌認(rèn)為，保險的功能更像守門員的角色，是防御而不是進(jìn)攻。“家庭最寶貴的資產(chǎn)是人，人沒有保險就是裸奔。對家庭財(cái)產(chǎn)做了防備，卻讓人裸奔，

60、這是不合理的想法?！币蚨彝ヒ槍Y產(chǎn)進(jìn)行角色分配，評估的標(biāo)準(zhǔn)也應(yīng)該不同。在買保險的方法上，芮萌建議這樣的順序：第一，先保大人再保孩子。中國不少普通家庭為孩子買一堆教育險，可一旦大人出事，孩子是沒有抵御風(fēng)險的能力的。，先?；钊嗽俦Ｋ廊?。很多人買的是人壽險，但人壽險第二保的是身后事。，先保障再理財(cái)。保險不是理財(cái)產(chǎn)品，不能強(qiáng)調(diào)收益率，第三而是應(yīng)該強(qiáng)調(diào)保障功能。家庭應(yīng)該是先有保障再關(guān)注理財(cái)增值。第四，先保全再保多?！澳贸黾彝?20% 的資產(chǎn)來購買保險是較為合理的方案?！避敲冉ㄗh家庭各種保險都要買，最好先買“全”再買“多”?！叭币皇侵纲徺I的品種齊全，比如意外險、財(cái)產(chǎn)險、健康險、壽險、年金險、重疾險等