2022年“智能-”能源投資產(chǎn)業(yè)基金框架方案講課講稿

1、“智 能 - ”能 源 投 資 產(chǎn)業(yè) 基 金 框 架 方 案華能- 物產(chǎn) “ 智能+” 能源投資產(chǎn)業(yè)基金框架方案一、本“ 智能+” 能源投資產(chǎn)業(yè)基金成立背景概述1、行業(yè)進展整體背景：（補充）2、“ 智能+” 能源領(lǐng)域產(chǎn)業(yè)投資機會簡析：本基金,從商業(yè)規(guī)律上,將重點關(guān)注于“ 智能 +” 能源產(chǎn)業(yè)的整合及價值實現(xiàn)；本基金基金聯(lián)合境內(nèi)外投資人,積極探討通過多種方式,對優(yōu)質(zhì)標(biāo)的及其 組合,進行“ 挖掘價值,整合資源,合作共贏” ,以價值最大化為原就、兼顧 產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略定位,通過多種形式優(yōu)化資源配置；3、產(chǎn)業(yè)基金亮點：產(chǎn)業(yè)基金雙 GP治理合伙人（華能 +物產(chǎn)）,均在能源 +基礎(chǔ)設(shè)施等大宗投融 資領(lǐng)域,擁有高端

2、資源,同時又擁有豐富的的產(chǎn)業(yè)進展、公募資本市場、私募 股權(quán)市場相關(guān)復(fù)合型資源；基石投資人（上市公司、產(chǎn)業(yè)公司）供應(yīng)優(yōu)先備份退出管道為基礎(chǔ),致力 于多元化資本市場解決方案；基石投資人（ FOF、機構(gòu)投資人等）供應(yīng)中長線優(yōu)質(zhì)資本；產(chǎn)業(yè)資本和金融資本,積極聯(lián)手,深度定制細(xì)分市場交易策略,跨境視野；產(chǎn)業(yè)基金,擬實行雙幣結(jié)構(gòu),充分把握境內(nèi)外戰(zhàn)略性收購的各類機遇；產(chǎn)業(yè)基金,積極引入各類機構(gòu)投資人；4、治理合伙人團隊：二、華能 - 物產(chǎn)“ 智能+” 能源投資產(chǎn)業(yè)基金框架產(chǎn)業(yè)基金框架如下：基金名稱：華能 - 物產(chǎn)“ 智能+” 能源投資產(chǎn)業(yè)基金（以下簡稱：產(chǎn)業(yè)基 金）；1、產(chǎn)業(yè)基金架構(gòu)：有限合伙制；擬考慮雙幣架

3、構(gòu)；2、GP治理公司：華能 - 物產(chǎn)能源服務(wù)產(chǎn)業(yè)基金投資治理公司（暫定名）；注冊資本： 1000 萬；注冊地：深圳前?；蛏虾Ｗ再Q(mào)區(qū)；3、首期基金規(guī)模： 5 億元人民幣；出資 投資人）；20%-25%可作為基石投資人（劣后級其它基石投資人（戰(zhàn)略投資人,劣后級投資人）,出資 1-2 億人民幣；各方共同再募資 2-3 億人民幣；同時,積極考慮引進其它境內(nèi)外財務(wù)性的機構(gòu)投資人作為LP,視詳細(xì)基金架構(gòu)而定；4、后續(xù)基金規(guī)模：擬考慮其次期,各期 5 億；5、LP：依據(jù)募集情形,優(yōu)先考慮劣后級的 優(yōu)先級 LP；LP,適當(dāng)考慮肯定比例的結(jié)構(gòu)化投委會： 5000 萬以上的投資人代表,可以進入有限合伙企業(yè)的投資顧

4、問 委員會,共 3-5 位席位；6、募資治理：產(chǎn)業(yè)基金募集采納一次認(rèn)購,分期到賬的方式；7、稅負(fù)：產(chǎn)業(yè)基金將設(shè)立在深圳前海、上海自貿(mào)區(qū)、廣東、西藏、新疆自 治區(qū),從中擇其一,以享受盡可能的各類綜合優(yōu)惠政策；8、基金產(chǎn)業(yè)顧問：朱愛英的關(guān)聯(lián)公司；供應(yīng)能源產(chǎn)業(yè)中高端行業(yè)顧問詢問服務(wù),由基金按年度支付顧問費；9、投資的特殊定位：“ 智能+” 能源投資領(lǐng)域的各類商業(yè)機會,重點是新能源,清潔能源,能源 信息化等領(lǐng)域：操作基本路徑：積極參加各類能源產(chǎn)業(yè)服務(wù)（托管、租賃、合資、參股、控股等形 式）,構(gòu)建具備肯定壟斷性的行業(yè)資源平臺；積極戰(zhàn)略投資、并購、合作相關(guān)區(qū)域市場小龍頭企業(yè),與上述構(gòu)建的 行業(yè)資源平臺深度

5、整合；依靠小龍頭企業(yè),產(chǎn)業(yè)基金與之戰(zhàn)略互動,共同實施戰(zhàn)略投資、并 購、合作,做大市場份額,并謀求行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的話語權(quán)；積極引進海外大型戰(zhàn)略或產(chǎn)業(yè)投資者,進一步構(gòu)建一體化的專業(yè)平 臺,境內(nèi)外聯(lián)動；合理規(guī)劃,整體套現(xiàn)或分拆套現(xiàn),實現(xiàn)基金投資人的優(yōu)異投資回報；同時強調(diào)：通過基金敏捷運作,可以積極協(xié)作基石投資人在相應(yīng)細(xì)分境 內(nèi)外市場的戰(zhàn)略布局；投資退出策略：市場化退出；10、基石投資人,可以在符合市場公允性的前提下,作為基金投資組合的優(yōu) 先退出管道；積極謀求其它多元化市場化退出（包括境外資本市場）；基金投資組合的治理及退出：將主要由產(chǎn)業(yè)基金派出人員或外聘專業(yè)人 士,進行整合及治理；退出：項目退出形式 , 包括但不限于：由上市公司定向收購、或項目或 項目組合獨立 IPO、或為獲得更高的回報,項目轉(zhuǎn)售于其它投資人；11、績效分成：按行業(yè)慣例,GP治理公司共享績效分成的20%,LP分享 80%；詳細(xì)視基金的整體架構(gòu)；12、一期基金期限：考慮實操性,期限擬為：長；5+2（基金 5 年投資及 2 年退出治理期）,可延治理合伙人：華能境內(nèi)架構(gòu)境外架構(gòu)上市公其它投資境外投資人（有限合伙治理合伙人：物產(chǎn)華能 +物產(chǎn),基石