證券從業(yè)資格考試真題解析全套

1、證券從業(yè)資格考試真題解析全套1.證券公司的內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)符合國家有關(guān)法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，并與經(jīng)營規(guī)模、業(yè)務(wù)范圍、風(fēng)險狀況及所處的環(huán)境相適應(yīng)，以（ ）實現(xiàn)內(nèi)部控制目標(biāo)。A. 最低成本B. 合理的成本C. 預(yù)計成本D. 最高成本【答案】: B【解析】:證券公司內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)貫徹健全、合理、制衡、獨立的原則，確保內(nèi)部控制有效。合理性原則是指內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)符合國家有關(guān)法律法規(guī)和中國證監(jiān)會的有關(guān)規(guī)定，與證券公司經(jīng)營規(guī)模、業(yè)務(wù)范圍、風(fēng)險狀況及證券公司所處的環(huán)境相適應(yīng)，以合理的成本實現(xiàn)內(nèi)部控制目標(biāo)。2.可轉(zhuǎn)換公司債券在轉(zhuǎn)換前投資者可以定期得到利息收入，

2、但此時不具有（ ）。2015年3月真題A. 債權(quán)人的權(quán)利B. 股東的權(quán)利C. 債權(quán)人的義務(wù)D. 債權(quán)人的責(zé)任【答案】: B【解析】:可轉(zhuǎn)換公司債券在轉(zhuǎn)換前，投資者可以定期得到利息收入，但此時不具有股東的權(quán)利；當(dāng)發(fā)行公司的經(jīng)營業(yè)績?nèi)〉蔑@著增長時，可轉(zhuǎn)換公司債券的持有人可以在約定期限內(nèi)，按預(yù)定的轉(zhuǎn)換價格轉(zhuǎn)換成公司的股份，以分享公司業(yè)績增長帶來的收益。3.證券承銷商將發(fā)行人的證券按照協(xié)議全部購入，或者在承銷期結(jié)束時將售后剩余證券全部自行購入的承銷方式是（ ）。2014年3月真題A. 代銷B. 包銷C. 自銷D. 

3、;助銷【答案】: B【解析】:按照發(fā)行風(fēng)險的承擔(dān)、所籌資金的劃撥以及手續(xù)費的高低等因素劃分，承銷方式有包銷和代銷兩種。證券包銷是指證券承銷商將發(fā)行人的證券按照協(xié)議全部購入，或者在承銷期結(jié)束時將售后剩余證券全部自行購入的承銷方式；代銷是指承銷商代發(fā)行人發(fā)售證券，在承銷期結(jié)束時，將未售出的證券全部退還給發(fā)行人的承銷方式。4.下列關(guān)于中國證券監(jiān)督管理委員會的職責(zé)，說法正確的是（ ）。研究和擬定證券期貨市場的方針政策、發(fā)展規(guī)劃監(jiān)管證券投資活動監(jiān)管上市國債和企業(yè)間債券的交易活動監(jiān)管境外企業(yè)直接或間接到境內(nèi)發(fā)行股票、上市A. 、B. 、C. 、D. 、【答

4、案】: A【解析】:中國證券監(jiān)督管理委員會的職責(zé)包括：研究和擬定證券期貨市場的方針政策、發(fā)展規(guī)劃；監(jiān)管證券投資活動；監(jiān)管上市國債和企業(yè)債券的交易活動；監(jiān)管境內(nèi)企業(yè)直接或間接到境外發(fā)行股票、上市，監(jiān)管境內(nèi)機構(gòu)到境外設(shè)立證券機構(gòu)，監(jiān)管境外機構(gòu)到境內(nèi)設(shè)立證券機構(gòu)、從事證券業(yè)務(wù)等。5.風(fēng)險是一個（ ）概念。A. 事前B. 事中C. 事后D. 全過程【答案】: A【解析】:風(fēng)險只是損失的可能性，并不等于損失。損失是偏事后的概念，反映的是風(fēng)險事件發(fā)生后的狀況，但風(fēng)險是一個明確的事前概念，反映的是損失發(fā)生前的事物發(fā)展?fàn)顟B(tài)。在風(fēng)險存在的時候，損失尚未

5、發(fā)生；一旦損失實際產(chǎn)生了，風(fēng)險就不存在了。6.下列關(guān)于證券公司設(shè)立的另類投資子公司的說法中，正確的是（ ）。另類子公司只能以自有資金進行投資證券公司應(yīng)當(dāng)將另類子公司的合規(guī)與風(fēng)險管理納入公司統(tǒng)一體系另類子公司可以從事投資以外的業(yè)務(wù)證券公司應(yīng)當(dāng)清晰劃分證券公司與另類子公司的業(yè)務(wù)范圍A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: A【解析】:項，根據(jù)證券公司另類投資子公司管理規(guī)范，證券公司另類子公司從事證券公司證券自營投資品種清單所列品種以外的金融產(chǎn)品、股權(quán)等另類投資業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)符合法律法規(guī)、監(jiān)管要求和規(guī)范規(guī)定。另類子公司不得從事投資業(yè)務(wù)之外的業(yè)務(wù)。7.以

6、下關(guān)于我國銀行間債券市場非金融企業(yè)債券融資工具的說法錯誤的是（ ）。A. 由在中國境內(nèi)注冊且具備債券評級資質(zhì)的評級機構(gòu)進行資信評級B. 由金融機構(gòu)承銷C. 在中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司登記、托管、結(jié)算D. 在證券交易所交易【答案】: D【解析】:證券交易場所分為證券交易所和其他交易場所兩大類。銀行間債券市場參與者有境內(nèi)商業(yè)銀行、非銀行金融機構(gòu)、非金融機構(gòu)、可經(jīng)營人民幣業(yè)務(wù)的外國銀行分行等，屬于其他交易場所。8.證券服務(wù)機構(gòu)包括（ ）等從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的機構(gòu)。2016年5月真題資信評級機構(gòu)投資評級機構(gòu)資產(chǎn)評估機構(gòu)財務(wù)評估機構(gòu)A. 、B

7、. 、C. 、D. 、【答案】: A【解析】:證券服務(wù)機構(gòu)是指依法設(shè)立的從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的法人機構(gòu)，主要包括投資咨詢機構(gòu)、財務(wù)顧問機構(gòu)、資信評級機構(gòu)、資產(chǎn)評估機構(gòu)、證券金融公司、會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所等從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的機構(gòu)。9.下列關(guān)于資產(chǎn)管理合同需明確約定的或有事項的說法，錯誤的是（ ）。A. 托管人變更B. 巨額申贖C. 延期支付D. 延期清算【答案】: B【解析】:資產(chǎn)管理合同應(yīng)當(dāng)對巨額退出、延期支付、延期清算、管理人變更或者托管人變更等或有事項，作出明確約定。10.通常情況下，（ ）發(fā)行的債券

8、被視為無風(fēng)險債券，其收益率被稱為無風(fēng)險收益率，是金融市場上最重要的價格指標(biāo)。A. 中央政府B. 地方政府C. 大型企業(yè)D. 金融機構(gòu)【答案】: A【解析】:通常情況下，中央政府債券不存在違約風(fēng)險，因此，被視為無風(fēng)險債券，相應(yīng)的，其收益率被稱為無風(fēng)險收益率，是金融市場上最重要的價格指標(biāo)。11.金融衍生產(chǎn)品和金融工程是管理（ ）的主要工具和技術(shù)。A. 操作風(fēng)險B. 信用風(fēng)險C. 市場風(fēng)險D. 流動性風(fēng)險【答案】: C【解析】:市場風(fēng)險是證券投資類機構(gòu)面臨的最基本的風(fēng)險之一。市場風(fēng)險，是指因市場價格變

9、量波動而給經(jīng)濟主體帶來損益的風(fēng)險。市場風(fēng)險通常來源于整個經(jīng)濟體系，而不是交易對手或金融機構(gòu)內(nèi)部。因此，它具有明顯的系統(tǒng)性風(fēng)險特征，很難通過分散化投資完全消除。套期保值（即對沖）和定價補償是管理市場風(fēng)險最主要的方法。金融衍生產(chǎn)品和金融工程是管理市場風(fēng)險的主要工具和技術(shù)。12.證券金融公司履行的職責(zé)包括（ ）。為證券公司融資融券業(yè)務(wù)提供資金和證券的轉(zhuǎn)融通對證券公司融資融券業(yè)務(wù)運行情況進行監(jiān)控監(jiān)測分析全市場融資融券交易情況為投資者提供融資融券服務(wù)A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: D【解析】:根據(jù)轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)監(jiān)督管理試行辦法第十條，證券金融公司

10、不以營利為目的，履行下列職責(zé)：為證券公司融資融券業(yè)務(wù)提供資金和證券的轉(zhuǎn)融通服務(wù)；對證券公司融資融券業(yè)務(wù)運行情況進行監(jiān)控；監(jiān)測分析全市場融資融券交易情況，運用市場化手段防控風(fēng)險；證監(jiān)會確定的其他職責(zé)。13.下列選項中，屬于ETF和LOF共同特點的有（ ）。2018年5月真題可以申購、贖回可以場內(nèi)交易報價頻率相同申購、贖回的場所相同A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: B【解析】:ETF和LOF都屬于開放式基金，都具備開放式基金可以申購、贖回，場內(nèi)交易的特點，但二者報價頻率不同，申購、贖回的場所也不同。ETF每15秒提供一個基金參考凈值（IO

11、PV）報價；LOF的凈值報價頻率要比ETF低，通常1天只提供1次或幾次基金凈值報價。ETF的申購、贖回通過交易所進行；LOF的申購、贖回既可以在代銷網(wǎng)點進行，也可以在交易所進行。14.按信托財產(chǎn)的形態(tài)，可將信托劃分為（ ）。資金信托動產(chǎn)信托不動產(chǎn)信托有價證券信托A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: C【解析】:按照不同的分類標(biāo)準(zhǔn)，信托有不同的分類。其中，以信托財產(chǎn)的性質(zhì)為標(biāo)準(zhǔn)，信托業(yè)務(wù)分為金錢信托（也叫資金信托）、動產(chǎn)信托、不動產(chǎn)信托、有價證券信托和金錢債權(quán)信托。15.在債務(wù)融資工具存續(xù)期間，發(fā)行人或信用增進機構(gòu)出現(xiàn)銀行間債券市場非金融企

12、業(yè)債務(wù)融資工具信息披露規(guī)則列明的重大事項情形之一的，（ ）可以向召集人提議召開持有人會議。債務(wù)融資工具持有人發(fā)行人信用增進機構(gòu)律師A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: C【解析】:根據(jù)銀行間債券市場非金融企業(yè)債務(wù)融資工具持有人會議章程第七條，在債務(wù)融資工具存續(xù)期間，發(fā)行人或信用增進機構(gòu)出現(xiàn)銀行間債券市場非金融企業(yè)債務(wù)融資工具信息披露規(guī)則列明的重大事項情形之一的，債務(wù)融資工具持有人、發(fā)行人和信用增進機構(gòu)可以向召集人提議召開持有人會議。召集人不能履行或不履行召集職責(zé)的，提議人有權(quán)自行召集持有人會議。召集程序、議事規(guī)則、表決決議機制可以參照本規(guī)

13、程的相關(guān)規(guī)定。16.無面額股票又可以稱為（ ）。2013年3月真題權(quán)益股票比例股票資產(chǎn)股票份額股票A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: D【解析】:無面額股票也被稱為比例股票或份額股票，是指在股票票面上不記載股票面額，只注明它在公司總股本中所占比例的股票。17.根據(jù)證券公司信息隔離墻制度指引，除法律特別規(guī)定之外，對因投資銀行業(yè)務(wù)列入限制名單的公司或證券，證券公司應(yīng)當(dāng)限制與其有關(guān)的業(yè)務(wù)包括（ ）。2017年9月真題證券自營資產(chǎn)管理直接投資發(fā)布證券研究報告A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】:

14、60;A【解析】:根據(jù)證券公司信息隔離墻制度指引第十八條，對因保密側(cè)業(yè)務(wù)而列入限制名單的公司或證券，證券公司應(yīng)當(dāng)禁止與其有關(guān)的發(fā)布證券研究報告、證券自營、直接投資等業(yè)務(wù)，但通過自營交易賬戶進行ETF、LOF、組合投資、避險投資、量化投資，依法通過自營交易賬戶進行的事先約定性質(zhì)的交易及做市交易，保薦機構(gòu)相關(guān)子公司參與科創(chuàng)板跟投，以及中國證監(jiān)會、證券業(yè)協(xié)會和交易所另有規(guī)定的除外。18.下列關(guān)于中國證監(jiān)會的說法，正確的有（ ）。2018年3月真題是國務(wù)院直屬事業(yè)單位是全國證券、期貨市場的主管部門按照國務(wù)院授權(quán)，依照相關(guān)法律法規(guī)對證券、期貨市場進行集中、統(tǒng)一監(jiān)管依法制定有關(guān)證券市場監(jiān)督管理的規(guī)章、規(guī)則

15、A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: C【解析】:中國證券監(jiān)督管理委員會是國務(wù)院直屬機構(gòu)，為正部級事業(yè)單位，是全國證券、期貨市場的主管部門，按照國務(wù)院授權(quán)履行行政管理職能，依照相關(guān)法律、法規(guī)對全國證券、期貨市場實行集中統(tǒng)一監(jiān)管，維護證券市場秩序，保障其合法運行。其主要職責(zé)為：依法制定有關(guān)證券市場監(jiān)督管理的規(guī)章、規(guī)則，負(fù)責(zé)監(jiān)督有關(guān)法律法規(guī)的執(zhí)行，負(fù)責(zé)保護投資者的合法權(quán)益，對全國的證券發(fā)行、證券交易、中介機構(gòu)的行為等依法實施全面監(jiān)管，維持公平而有序的證券市場。19.根據(jù)證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)計算標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定，證券公司經(jīng)營證券自營業(yè)務(wù)的，持有一種權(quán)益

16、類證券的成本不得超過（ ）的30%。A. 總股本B. 凈資本C. 凈資產(chǎn)D. 總資產(chǎn)【答案】: B【解析】:根據(jù)中國證監(jiān)會頒布的證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)計算標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定，證券公司經(jīng)營證券自營業(yè)務(wù)的，必須符合下列規(guī)定：自營權(quán)益類證券及證券衍生品的合計額不得超過凈資本的100%；自營非權(quán)益類證券及其衍生品的合計額不得超過凈資本的500%；持有一種權(quán)益類證券的成本不得超過凈資本的30%；持有一種權(quán)益類證券的市值與其總市值的比例不得超過5%，因包銷、中國證監(jiān)會認(rèn)可的做市業(yè)務(wù)以及股票質(zhì)押違約處理等導(dǎo)致的情形及中國證監(jiān)會另有認(rèn)定的除外；持有一種非權(quán)益類證券的規(guī)模不

17、得超過其總規(guī)模的20%，不含同業(yè)存單，因包銷等導(dǎo)致的情形及中國證監(jiān)會另有認(rèn)定的除外。20.關(guān)于債券的基本性質(zhì)，下列描述錯誤的是（ ）。A. 債券本身有一定的面值，通常它是債券投資者投入資金的量化表現(xiàn)B. 債券與其代表的權(quán)利聯(lián)系在一起，擁有債券也就擁有了債券所代表的權(quán)利，轉(zhuǎn)讓債券也就將債券代表的權(quán)利一并轉(zhuǎn)移C. 債券的流動并不意味著它所代表的實際資本也同樣流動，債券獨立于實際資本之外D. 債券代表債券投資者的權(quán)利，這種權(quán)利是直接支配財產(chǎn)權(quán)【答案】: D【解析】:D項，債券代表債券投資者的權(quán)利，這種權(quán)利不是直接支配財產(chǎn)權(quán)，也不以資產(chǎn)所有權(quán)表現(xiàn)，而是

18、一種債權(quán)。21.我國在國際債券市場上已發(fā)行的債券品種有（ ）。政府債券特種國債金融債券公司債券A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: B【解析】:我國發(fā)行國際債券始于20世紀(jì)80年代初期。當(dāng)時，在改革開放的政策指導(dǎo)下，為利用國外資金，加快我國的建設(shè)步伐，我國開始利用國際債券市場籌集資金，主要的債券品種有以下幾種：政府債券；金融債券和公司債券。22.債券作為證明（ ）關(guān)系的憑證，一般是以有一定格式的票面形式來表現(xiàn)的。2013年12月真題A. 委托代理B. 債權(quán)債務(wù)C. 產(chǎn)權(quán)D. 所有權(quán)【答案】:

19、0;B【解析】:債券是社會各類經(jīng)濟主體為籌集資金而向債券投資者出具的、承諾按一定利率定期支付利息并到期償還本金的債權(quán)債務(wù)憑證。債券作為證明債權(quán)債務(wù)關(guān)系的憑證，一般是以有一定格式的票面形式來表現(xiàn)的。23.下列關(guān)于證券公司向客戶融資融券時產(chǎn)生的保證金的說法，錯誤的是（ ）。A. 證券公司向客戶融資融券時，客戶應(yīng)當(dāng)交存一定比例的保證金B(yǎng). 保證金必須為資金，不可用證券充抵C. 保證金以及通過融資融券交易買入的全部證券和賣出證券所得的全部資金，均為對證券公司的擔(dān)保物D. 保證金應(yīng)當(dāng)存入證券公司客戶證券擔(dān)保賬戶或者客戶資金擔(dān)保賬戶并記入該客戶授信賬戶【答案】:&#

20、160;B【解析】:B項，根據(jù)證券公司監(jiān)督管理條例第五十二條，證券公司向客戶融資融券時，客戶應(yīng)當(dāng)交存一定比例的保證金。保證金可以用證券充抵。24.證券公司違規(guī)從事定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)應(yīng)當(dāng)（ ）。責(zé)令增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)并提交合規(guī)檢查報告對公司高級管理人員、直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員進行監(jiān)督談話，記入監(jiān)管檔案責(zé)令處分或者更換有關(guān)責(zé)任人員，并報告結(jié)果責(zé)令暫停證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: B【解析】:證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則第四十九條規(guī)定，證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)制度不健全

21、，凈資本或其他風(fēng)險控制指標(biāo)不符合規(guī)定，或者違規(guī)從事定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)應(yīng)當(dāng)依法責(zé)令其限期改正，并可以采取下列監(jiān)管措施：責(zé)令增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)并提交合規(guī)檢查報告；對公司高級管理人員、直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員進行監(jiān)管談話，記入監(jiān)管檔案；責(zé)令處分或者更換有關(guān)責(zé)任人員，并報告結(jié)果；責(zé)令暫停證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)；法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會規(guī)定的其他監(jiān)管措施。證券公司被中國證監(jiān)會暫停定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的，暫停期間不得簽訂新的定向資產(chǎn)管理合同。25.下列機構(gòu)中有權(quán)對證券公司自營業(yè)務(wù)進行監(jiān)管的有（ ）。2016年11月真題中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)中國人民銀行證券交易所中國證

22、券業(yè)協(xié)會A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: C【解析】:證券公司自營業(yè)務(wù)的監(jiān)管機構(gòu)主要是證監(jiān)會及其派出機構(gòu)和證券交易所。證券交易所根據(jù)國家關(guān)于證券公司證券自營業(yè)務(wù)管理的規(guī)定和證券交易所業(yè)務(wù)規(guī)則，對會員的證券自營業(yè)務(wù)實施監(jiān)管。26.下列關(guān)于公司財務(wù)會計制度的表述中，說法錯誤的是（ ）。A. 公司可以拒絕向聘用的會計師事務(wù)所提供會計資料B. 董事會就解聘會計師事務(wù)所進行表決時，應(yīng)當(dāng)允許會計師事務(wù)所陳述意見C. 對公司資產(chǎn)，不得以任何個人名義開立賬戶存儲D. 公司分配當(dāng)年稅后利潤時，應(yīng)當(dāng)提取利潤的10%

23、列入公司法定公積金【答案】: A【解析】:根據(jù)公司法第一百七十條，公司應(yīng)當(dāng)向聘用的會計師事務(wù)所提供真實、完整的會計憑證、會計賬簿、財務(wù)會計報告及其他會計資料，不得拒絕、隱匿、謊報。27.可以參與發(fā)行人的經(jīng)濟決策的是（ ）。2016年10月真題A. 期權(quán)持有者B. 股票所有者C. 證券投資基金持有者D. 債券持有者【答案】: B【解析】:股票是一種所有權(quán)憑證，實質(zhì)上代表了股東對股份公司凈資產(chǎn)的所有權(quán)，股東依法享有資產(chǎn)收益、重大決策、選擇管理者等權(quán)利，同時也承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任與風(fēng)險。28.下列關(guān)于執(zhí)業(yè)營銷人員不為原聘用機構(gòu)聘用的說法，正確的是

24、（ ）。A. 新聘用機構(gòu)須三十日內(nèi)重新進行該人員執(zhí)業(yè)注冊登記B. 新聘用機構(gòu)需十日內(nèi)報告中國證券業(yè)協(xié)會，由協(xié)會辦理變更該人員執(zhí)業(yè)注冊登記C. 原聘用機構(gòu)須三十日內(nèi)注銷該人員執(zhí)業(yè)注冊登記D. 原聘用機構(gòu)需十日內(nèi)報告中國證券業(yè)協(xié)會，由協(xié)會辦理變更該人員執(zhí)業(yè)注冊登記【答案】: D【解析】:從業(yè)人員取得執(zhí)業(yè)證書后，辭職、不為原聘用機構(gòu)所聘用的，或者其他原因與原聘用機構(gòu)解除勞動合同的，原聘用機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在上述情形發(fā)生后10日內(nèi)向協(xié)會報告，由證券業(yè)協(xié)會變更該人員執(zhí)業(yè)注冊登記。取得執(zhí)業(yè)證書的從業(yè)人員變更聘用機構(gòu)的，新聘用機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在上述情形發(fā)生后10日內(nèi)向證券業(yè)協(xié)

25、會報告，由證券業(yè)協(xié)會變更該人員執(zhí)業(yè)注冊登記。29.主板上市公司非公開發(fā)行股票時，發(fā)行對象均屬于原前（ ）股東的，可以由上市公司自行銷售。A. 3名B. 20名C. 10名D. 5名【答案】: C【解析】:上市公司證券發(fā)行管理辦法第四十九條規(guī)定，上市公司發(fā)行證券，應(yīng)當(dāng)由證券公司承銷；非公開發(fā)行股票，發(fā)行對象均屬于原前10名股東的，可以由上市公司自行銷售。30.股份有限公司監(jiān)事會包括適當(dāng)比例的公司職工代表，其中職工代表的比例不得低于（ ），具體比例由公司章程規(guī)定。A. 三分之一B. 二分之一C. 五分之一D. 

26、;四分之一【答案】: A【解析】:股份有限公司設(shè)監(jiān)事會，其成員不得少于3人。監(jiān)事會應(yīng)當(dāng)包括股東代表和適當(dāng)比例的公司職工代表，其中職工代表的比例不得低于1/3，具體比例由公司章程規(guī)定。31.我國證券法規(guī)定，向不特定對象發(fā)行的證券（ ）超過人民幣5000萬元的，應(yīng)當(dāng)由承銷團承銷。2012年6月真題A. 募集金額B. 超募金額C. 凈資產(chǎn)D. 票面總值【答案】: D【解析】:我國證券法規(guī)定，發(fā)行人向不特定對象發(fā)行的證券，法律、行政法規(guī)規(guī)定應(yīng)當(dāng)由證券公司承銷的，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)同證券公司簽訂承銷協(xié)議；向不特定對象發(fā)行的證券票面總值超過人民幣5000

27、萬元，應(yīng)當(dāng)由承銷團承銷。32.下列有關(guān)股份有限公司注冊資本的表述中，錯誤的是（ ）。2017年9月真題A. 采取募集方式設(shè)立的，注冊資本為在公司登記機關(guān)登記的實收股本總額B. 采取發(fā)起方式設(shè)立的，公司全體發(fā)起人的首次出資額不得低于注冊資本的30%C. 采取發(fā)起方式設(shè)立的，在繳足注冊資本前，不得向他人募集股份D. 采取發(fā)起方式設(shè)立的，注冊資本為在公司登記的全體發(fā)起人認(rèn)購的股本總額【答案】: B【解析】:根據(jù)中華人民共和國公司法第八十條，股份有限公司采取發(fā)起設(shè)立方式設(shè)立的，注冊資本為在公司登記機關(guān)登記的全體發(fā)起人認(rèn)購的股本總額。在發(fā)起人認(rèn)購的股份繳

28、足前，不得向他人募集股份。股份有限公司采取募集方式設(shè)立的，注冊資本為在公司登記機關(guān)登記的實收股本總額。新修訂后的公司法不再限制公司設(shè)立時發(fā)起人的首次出資比例和繳足出資的期限。33.關(guān)于金融市場的理解，下列說法正確的有（ ）。2017年6月真題金融市場是金融工具轉(zhuǎn)手的場所金融市場是資金融通的場所金融市場揭示了金融資產(chǎn)的定價過程金融市場是金融資產(chǎn)進行交易的場所A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: C【解析】:金融市場是資金融通的市場，指以金融資產(chǎn)為交易對象而形成的供求關(guān)系及其機制的總和。它包含三層含義：它是金融資產(chǎn)進行交易的一個有形或無形的場

29、所；它反映了金融資產(chǎn)的供求雙方形成的供求關(guān)系；它包含了金融資產(chǎn)交易過程中所產(chǎn)生的運行機制，其中最主要的是價格（包括利率、匯率及各種證券的價格）機制。34.下列屬于我國現(xiàn)有期貨品種的有（ ）。黃金銅可燃冰咖啡A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: D【解析】:目前中國境內(nèi)的期貨交易場所分別為鄭州商品交易所（ZCE）、上海期貨交易所（SHFE）、大連商品交易所（DCE）、中國金融期貨交易所（CFFEX）。鄭州商品交易所是我國第一家期貨交易所，也是中國中西部地區(qū)唯一一家期貨交易所，交易的品種有強筋小麥、白糖、甲醇等期貨品種。上海期貨交易所目前上市

30、交易的有黃金、白銀、銅等期貨品種。由上海期貨交易所2013年設(shè)立的上海國際能源交易中心（INE），目前的交易品種為原油期貨等能源類衍生品。大連商品交易所是中國東北地區(qū)唯一一家期貨交易所。上市交易的有玉米、塑料、焦炭、雞蛋等期貨品種。35.單獨產(chǎn)品銷售委托人明確約定購買人范圍的，證券公司在代銷金融產(chǎn)品時，（ ）。2016年11月真題A. 不得超過委托人確定的購買人范圍銷售金融產(chǎn)品B. 在委托人明顯遺漏適當(dāng)購買人時，可以超出委托人確定的購買人范圍銷售金融產(chǎn)品C. 可以超出委托人確定的購買人范圍銷售金融產(chǎn)品，但證券公司必須嚴(yán)格遵守投資人適當(dāng)性原則D. 可以超出

31、委托人確定的購買人范圍銷售金融產(chǎn)品，但證券公司必須向超出范圍的購買人揭示相關(guān)風(fēng)險，并由購買人簽署【答案】: A【解析】:證券公司審查確認(rèn)委托人依法設(shè)立并可以發(fā)行金融產(chǎn)品后方可接受其委托；委托人明確約定購買人范圍的，證券公司不得超出委托人確定的購買人范圍銷售金融產(chǎn)品。36.發(fā)起人向不特定對象發(fā)行股票，應(yīng)當(dāng)（ ）。2017年6月真題A. 由依法設(shè)立的證券公司全額包銷B. 由發(fā)起人自行銷售C. 由依法設(shè)立的證券公司承銷D. 由依法設(shè)立的證券公司余額包銷【答案】: C【解析】:根據(jù)證券法第二十六條，發(fā)行人向不特定對象發(fā)行的證券，法律、行政法規(guī)

32、規(guī)定應(yīng)當(dāng)由證券公司承銷的，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)同證券公司簽訂承銷協(xié)議。證券承銷業(yè)務(wù)采取代銷或者包銷方式。37.國有獨資公司屬于特殊的（ ）。A. 有限責(zé)任公司B. 一人有限責(zé)任公司C. 股份有限公司D. 個人獨資企業(yè)【答案】: A【解析】:根據(jù)公司法第六十四條，國有獨資公司，是指國家單獨出資、由國務(wù)院或者地方人民政府授權(quán)本級人民政府國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)履行出資人職責(zé)的有限責(zé)任公司。38.貨幣市場基金的投資對象是各種貨幣市場工具，如（ ）。2015年3月真題高信用等級的商業(yè)票據(jù)期權(quán)國庫券指數(shù)期貨A. 、B. 、C. 、D.&#

33、160;、【答案】: A【解析】:貨幣市場基金是僅以貨幣市場工具為投資對象的一種基金，其投資對象期限較短，一般在1年以內(nèi)，包括銀行短期存款、國庫券、公司短期債券、銀行承兌票據(jù)及商業(yè)票據(jù)等貨幣市場工具。39.基金管理人、托管人固有財產(chǎn)的債務(wù)與其管理的基金財產(chǎn)的債權(quán)，以下說法錯誤的是（ ）。2016年7月真題可以通過另行簽訂協(xié)議的方式抵銷不得抵銷可以直接抵銷不得全部抵銷，可以部分抵銷A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: B【解析】:根據(jù)證券投資基金法第六條，基金財產(chǎn)的債權(quán)，不得與基金管理人、基金托管人固有財產(chǎn)的債務(wù)相抵銷；不同基金財

34、產(chǎn)的債權(quán)債務(wù)，不得相互抵銷。40.下列不屬于特殊普通合伙企業(yè)的特殊之處表現(xiàn)的是（ ）。A. 特殊普通合伙企業(yè)屬于普通合伙企業(yè)，其合伙人對企業(yè)債務(wù)承擔(dān)無限連帶責(zé)任B. 一個合伙人或者數(shù)個合伙人在執(zhí)業(yè)活動中因故意或者重大過失造成合伙企業(yè)債務(wù)的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)無限責(zé)任或者無限連帶責(zé)任，其他合伙人以其在合伙企業(yè)中的財產(chǎn)份額為限承擔(dān)責(zé)任C. 合伙人執(zhí)業(yè)活動中，因故意或者重大過失造成的合伙企業(yè)債務(wù)，以合伙企業(yè)財產(chǎn)對外承擔(dān)責(zé)任后，該合伙人應(yīng)當(dāng)按照合伙協(xié)議的約定對給合伙企業(yè)造成的損失承擔(dān)賠償責(zé)任D. 合伙人在執(zhí)業(yè)活動中，非因故意或者重大過失造成的合伙企業(yè)債務(wù)以及合伙企業(yè)的其他

35、債務(wù)，由全體合伙人承擔(dān)無限連帶責(zé)任【答案】: A【解析】:特殊普通合伙企業(yè)的特殊之處表現(xiàn)在責(zé)任承擔(dān)的方式上。除了BCD三項外，特殊普通合伙企業(yè)的特殊之處還包括特殊的普通合伙企業(yè)應(yīng)當(dāng)建立執(zhí)業(yè)風(fēng)險基金，辦理職業(yè)保險。執(zhí)業(yè)風(fēng)險基金用于償付合伙人執(zhí)業(yè)活動造成的債務(wù)。執(zhí)業(yè)風(fēng)險基金應(yīng)當(dāng)單獨立戶管理。41.引起某上市公司股票價格變動的直接原因是（ ）。A. 供求關(guān)系B. 宏觀經(jīng)濟與政策因素C. 行業(yè)前景D. 公司經(jīng)營狀況【答案】: A【解析】:股票的市場價格由股票的價值決定，但同時受許多其他因素的影響。其中，供求關(guān)系是最直接的影響因素，其他因素都是

36、通過作用于供求關(guān)系而影響股票價格的。在任何價位上，如果買方的意愿購買量超過此時賣方的意愿出售量，股價將會上漲；反之，股價將會下跌。42.下面關(guān)于中國證券業(yè)協(xié)會的表述正確的有（ ）。中國證券業(yè)協(xié)會正式成立于1991年8月28日具有獨立法人地位、由經(jīng)營證券業(yè)務(wù)的證券公司自愿組成是非營利性社會團體法人，是證券業(yè)的自律組織采取會員制的組織形式，證券公司應(yīng)當(dāng)加入中國證券業(yè)協(xié)會A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: C【解析】:按照中華人民共和國證券法和社會團體登記管理條例的有關(guān)規(guī)定，中國證券業(yè)協(xié)會是具有獨立法人地位、由經(jīng)營證券業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)自愿組成的

37、行業(yè)性自律組織，是非營利性的社會團體法人。43.證券公司的（ ）應(yīng)當(dāng)對證券公司年度報告簽署確認(rèn)意見。2017年9月真題A. 財務(wù)負(fù)責(zé)人B. 經(jīng)營管理的主要負(fù)責(zé)人C. 經(jīng)營管理的主要負(fù)責(zé)人和財務(wù)負(fù)責(zé)人D. 董事、高級管理人員【答案】: D【解析】:證券公司的董事、高級管理人員應(yīng)當(dāng)對證券公司年度報告簽署確認(rèn)意見；經(jīng)營管理的主要負(fù)責(zé)人和財務(wù)負(fù)責(zé)人應(yīng)當(dāng)對月度報告簽署確認(rèn)意見。在證券公司年度報告、月度報告上簽字的人員，應(yīng)當(dāng)保證報告的內(nèi)容真實、準(zhǔn)確、完整；對報告內(nèi)容持有異議的，應(yīng)當(dāng)注明自己的意見和理由。44.以下關(guān)于資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的說法正確的是（ ）。201

38、3年3月真題為單一客戶提供的定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)在簽訂合同時，應(yīng)在管理合同中約定資產(chǎn)投資方向定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)可以是一對多的投資管理服務(wù)專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中，證券公司與客戶可以是一對一，也可以一對多集合資產(chǎn)管理投資范圍有限定性和非限定性的區(qū)別A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: B【解析】:定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的特點是：證券公司與客戶必須是一對一的投資管理服務(wù)；具體投資的方向在資產(chǎn)管理合同中約定；必須在單一客戶的專用證券賬戶中封閉運行。集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的特點是：集合性，即證券公司與客戶是一對多；投資范圍有限定性和非限定性的區(qū)分；客戶資產(chǎn)必須托管；專門

39、賬戶投資運作；比較嚴(yán)格的信息披露。專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的特點是：綜合性，即證券公司與客戶可以是一對一，也可以是一對多；特定性，即業(yè)務(wù)設(shè)定特定的投資目標(biāo)；通過專門賬戶經(jīng)營運作。45.基金監(jiān)管機構(gòu)對基金業(yè)實行嚴(yán)格的監(jiān)管，對各種有損于投資者利益的行為進行嚴(yán)厲打擊，并強制基金進行及時、準(zhǔn)確、充分的信息披漏，這體現(xiàn)了證券投資基金的（ ）特點。2018年12月真題A. 嚴(yán)格監(jiān)督，信息透明B. 集合理財，專業(yè)管理C. 獨立托管，保障安全D. 利益共享，風(fēng)險共擔(dān)【答案】: A【解析】:證券投資基金具有以下五大特點：集合理財、專業(yè)管理；組合投資、分散風(fēng)險；利益共享、

40、風(fēng)險共擔(dān)；嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明；獨立托管、保障安全。其中，嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明要求基金監(jiān)管機構(gòu)通過依法行使審批或核準(zhǔn)權(quán)，依法辦理基金備案，對基金托管人、基金管理人以及其他從事基金活動的服務(wù)機構(gòu)進行監(jiān)督管理，對違法違規(guī)行為進行查處，對損害投資者利益的行為進行嚴(yán)厲的打擊，并強制基金進行及時、準(zhǔn)確、充分的信息披露。46.證券公司董事、監(jiān)事、高級管理人員或者境內(nèi)分支機構(gòu)負(fù)責(zé)人不再具備任職資格條件的，證券公司應(yīng)當(dāng)（ ）。2016年11月真題A. 保留其職務(wù)待國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)責(zé)令解除B. 解除其職務(wù)C. 暫時保留其職務(wù)并向國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)報告D. 解除其職務(wù)

41、并向國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)報告【答案】: D【解析】:根據(jù)證券公司監(jiān)督管理條例第七十三條，證券公司董事、監(jiān)事、高級管理人員或者境內(nèi)分支機構(gòu)負(fù)責(zé)人不再具備任職資格條件的，證券公司應(yīng)當(dāng)解除其職務(wù)并向國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)報告；證券公司未解除其職務(wù)的，國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)應(yīng)當(dāng)責(zé)令其解除。47.法律、行政法規(guī)規(guī)定禁止參與股票交易的人員，直接或者以化名、借他人名義持有、買賣股票的，責(zé)令依法處理非法持有的股票，沒收違法所得，并處以（ ）的罰款。2017年6月真題A. 買賣股票等值以下B. 三萬元以上五十萬元以下C. 十萬元以上五十萬元以下D. 三萬元以上

42、十萬元以下【答案】: A【解析】:依據(jù)證券法第一百八十七條，法律、行政法規(guī)規(guī)定禁止參與股票交易的人員，直接或者以化名、借他人名義持有、買賣股票或者其他具有股權(quán)性質(zhì)的證券的，責(zé)令依法處理非法持有的股票、其他具有股權(quán)性質(zhì)的證券，沒收違法所得，并處以買賣證券等值以下的罰款；屬于國家工作人員的，還應(yīng)當(dāng)依法給予行政處分。48.下列說法中，錯誤的是（ ）。A. 證券公司與其子公司之間應(yīng)當(dāng)建立合理必要的隔離墻制度B. 證券公司設(shè)立子公司，要求最近12個月各項風(fēng)險控制指標(biāo)將持續(xù)符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)C. 證券公司與其子公司之間在經(jīng)營存在競爭關(guān)系的同類業(yè)務(wù)時應(yīng)當(dāng)建立良好的風(fēng)險隔離D

43、. 證券公司子公司不得以任何方式向受同一證券公司控股的其他子公司投資【答案】: C【解析】:證券公司監(jiān)督管理條例第二十六條規(guī)定，2個以上的證券公司受同一單位、個人控制或者相互之間存在控制關(guān)系的，不得經(jīng)營相同的證券業(yè)務(wù)。但國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)另有規(guī)定的除外。該規(guī)定主要是為了避免因母公司與子公司之間存在同業(yè)競爭而損害公司小股東的利益。49.交易所按照（ ）的原則，從滿足規(guī)定的證券范圍內(nèi)選取和確定融資融券標(biāo)的證券的名單，并向市場公布。從嚴(yán)到寬從少到多逐步擴大逐步細(xì)化A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: B【解析】:交易所按

44、照從嚴(yán)到寬、從少到多、逐步擴大的原則，從滿足規(guī)定的證券范圍內(nèi)選取和確定標(biāo)的證券的名單，并向市場公布。交易所可根據(jù)市場情況調(diào)整標(biāo)的證券的選擇標(biāo)準(zhǔn)和名單，證券公司向其客戶公布的標(biāo)的證券名單，不得超出交易所公布的標(biāo)的證券范圍。50.期貨公司不得接受其委托為其進行期貨交易的單位或個人有（ ）。國家機關(guān)和事業(yè)單位國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)的工作人員未能提供開戶證明材料的單位和個人證券、期貨市場禁止進入者A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: D【解析】:根據(jù)期貨交易管理條例第二十五條，下列單位和個人不得從事期貨交易，期貨公司不得接受其委托為其進行期貨交易

45、：國家機關(guān)和事業(yè)單位；國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)、期貨交易所、期貨保證金安全存管監(jiān)控機構(gòu)和期貨業(yè)協(xié)會的工作人員；證券、期貨市場禁止進入者；未能提供開戶證明材料的單位和個人；國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定不得從事期貨交易的其他單位和個人。51.證券公司借助信息技術(shù)手段從事證券基金業(yè)務(wù)活動或提供相關(guān)服務(wù)時，下列各項中，不屬于證券公司經(jīng)營管理層的職責(zé)的是（ ）。A. 組織實施董事會相關(guān)決議B. 審議信息技術(shù)應(yīng)急預(yù)案C. 完善績效考核和責(zé)任追究機制D. 建立信息技術(shù)管理組織架構(gòu)【答案】: B【解析】:證券公司經(jīng)營管理層負(fù)責(zé)落實信息技術(shù)管理目標(biāo)，對信息技術(shù)管理工

46、作承擔(dān)責(zé)任，履行下列職責(zé)：組織實施董事會相關(guān)決議；建立責(zé)任明確、程序清晰的信息技術(shù)管理組織架構(gòu)，明確管理職責(zé)、工作程序和協(xié)調(diào)機制；完善績效考核和責(zé)任追究機制；公司章程規(guī)定或董事會授權(quán)的其他信息技術(shù)管理職責(zé)。B項是信息技術(shù)治理委員會的職責(zé)。52.設(shè)立公司，應(yīng)當(dāng)依法向（ ）申請設(shè)立登記。A. 行業(yè)協(xié)會B. 稅務(wù)部門C. 工商部門D. 財政部門【答案】: C【解析】:設(shè)立公司，應(yīng)當(dāng)依法向公司登記機關(guān)申請設(shè)立登記。我國的公司登記機關(guān)是各級工商行政管理局。53.證券公司不得以（ ）向他人提供融資或者擔(dān)保。證券經(jīng)紀(jì)客戶的資產(chǎn)證券資產(chǎn)管理客戶的資產(chǎn)公司自有資

47、產(chǎn)公司轉(zhuǎn)融通資產(chǎn)A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: B【解析】:證券公司監(jiān)督管理條例第六十一條規(guī)定，證券公司不得以證券經(jīng)紀(jì)客戶或者證券資產(chǎn)管理客戶的資產(chǎn)向他人提供融資或者擔(dān)保。任何單位或者個人不得強令、指使、協(xié)助、接受證券公司以其證券經(jīng)紀(jì)客戶或者證券資產(chǎn)管理客戶的資產(chǎn)提供融資或者擔(dān)保。54.根據(jù)我國上市公司證券發(fā)行管理辦法的規(guī)定，上市公司再融資的方式主要有（ ）。原股東配售股份向不特定對象公開募集股份發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券非公開發(fā)行股票A. 、B. 、C. 、D. 、【答案】: C【解析】:上市公司再融資，是指上市公司為達到增加資本和募集資金的目的而再發(fā)行股票或可轉(zhuǎn)換債券的行為。根據(jù)我國上市公司證券發(fā)行管理辦法規(guī)定，上市公司再融資的方式有向原股東配售股份、向不特定對象公開募集股份、發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券、非公開發(fā)行股票。55.以下不是公募基金特點的是（