第6章所有者權(quán)益變動表

1、所有者權(quán)益變動表分析的目的與內(nèi)容所有者權(quán)益變動表分析的目的與內(nèi)容所有者權(quán)益變動表的一般分析所有者權(quán)益變動表的一般分析股利決策對所有者權(quán)益變動影響的分析股利決策對所有者權(quán)益變動影響的分析第七章第七章 所有者權(quán)益變動表分析所有者權(quán)益變動表分析 第一節(jié)第一節(jié) 分析的目的與內(nèi)容分析的目的與內(nèi)容 一、所有者權(quán)益變動表的內(nèi)涵一、所有者權(quán)益變動表的內(nèi)涵所有者權(quán)益所有者權(quán)益是股東投資資本與留存收益的集合，是股東是股東投資資本與留存收益的集合，是股東投資與經(jīng)營發(fā)展能力的資本體現(xiàn)。投資與經(jīng)營發(fā)展能力的資本體現(xiàn)。所有者權(quán)益變動表所有者權(quán)益變動表是反映公司本期內(nèi)截止期末所有者是反映公司本期內(nèi)截止期末所有者權(quán)益變動情況

2、的報表。全面反映企業(yè)收益，包括經(jīng)營業(yè)權(quán)益變動情況的報表。全面反映企業(yè)收益，包括經(jīng)營業(yè)績和利得?？兒屠谩?第一節(jié)第一節(jié) 所有者權(quán)益變動表分析的所有者權(quán)益變動表分析的 目的與內(nèi)容目的與內(nèi)容n所有者權(quán)益變動表應(yīng)包括的內(nèi)容（變動原因）所有者權(quán)益變動表應(yīng)包括的內(nèi)容（變動原因）q會計政策變更、會計差錯更正累積影響額會計政策變更、會計差錯更正累積影響額 會計技術(shù)影響額會計技術(shù)影響額q凈利潤凈利潤經(jīng)營業(yè)績經(jīng)營業(yè)績q直接計入所有者權(quán)益的利得和損失直接計入所有者權(quán)益的利得和損失 非經(jīng)常性、非經(jīng)營性目的性的收益非經(jīng)常性、非經(jīng)營性目的性的收益q投入資本和利潤分配投入資本和利潤分配與體外交換與體外交換q內(nèi)部結(jié)轉(zhuǎn)內(nèi)部結(jié)

3、轉(zhuǎn)n所有者權(quán)益變動表格式見教材所有者權(quán)益變動表格式見教材p p3939( (美的美的2008)2008)全全面面收收益益非業(yè)績變動非業(yè)績變動第一節(jié)第一節(jié) 所有者權(quán)益變動表分析的所有者權(quán)益變動表分析的 目的與內(nèi)容目的與內(nèi)容n股東權(quán)益變動表與資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表的關(guān)系股東權(quán)益變動表與資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表的關(guān)系q與利潤表：與利潤表：“凈利潤凈利潤”直接來源于利潤表，是變動的最基本原直接來源于利潤表，是變動的最基本原因因q與資產(chǎn)負(fù)債表：第一行和最末一行即為資產(chǎn)負(fù)債表中期初和期與資產(chǎn)負(fù)債表：第一行和最末一行即為資產(chǎn)負(fù)債表中期初和期末數(shù)據(jù)，中間解釋了這一金額從期初至期末的變化過程；末數(shù)據(jù)，中間解釋了這一金額從

4、期初至期末的變化過程；q“公允價值變動損益公允價值變動損益”+“直接計入所有者權(quán)益的利得和損失直接計入所有者權(quán)益的利得和損失”,反映本期尚未處置的以公允價值計量的資產(chǎn)的公允價值變動累反映本期尚未處置的以公允價值計量的資產(chǎn)的公允價值變動累積金額積金額n四張報表的關(guān)系如下：四張報表的關(guān)系如下：期初資產(chǎn)負(fù)債表期初資產(chǎn)負(fù)債表現(xiàn)金現(xiàn)金其他資產(chǎn)其他資產(chǎn)總資產(chǎn)總資產(chǎn)-負(fù)債負(fù)債所有者權(quán)益所有者權(quán)益期末資產(chǎn)負(fù)債表期末資產(chǎn)負(fù)債表現(xiàn)金現(xiàn)金其他資產(chǎn)其他資產(chǎn)總資產(chǎn)總資產(chǎn)-負(fù)債負(fù)債所有者權(quán)益所有者權(quán)益現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量籌資活動纏上的

5、現(xiàn)金流量籌資活動纏上的現(xiàn)金流量現(xiàn)金凈增加額現(xiàn)金凈增加額所有者權(quán)益變動表所有者權(quán)益變動表股東投資變動股東投資變動凈利潤凈利潤應(yīng)計入所有者權(quán)益的利得應(yīng)計入所有者權(quán)益的利得和損失和損失所有者權(quán)益變動額所有者權(quán)益變動額利潤表利潤表收入收入-費(fèi)用費(fèi)用凈利潤凈利潤期初存量期初存量變動過程變動過程期末存量期末存量二、編制所有者權(quán)益變動表的意義二、編制所有者權(quán)益變動表的意義（一）編制所有者權(quán)益變動表符合全面收益改革的國際趨勢（一）編制所有者權(quán)益變動表符合全面收益改革的國際趨勢 業(yè)績報告的目的業(yè)績報告的目的： 提供更全面、更有用的財務(wù)業(yè)績信息提供更全面、更有用的財務(wù)業(yè)績信息, ,以滿足決策所需。以滿足決策所需。

6、 財務(wù)業(yè)績財務(wù)業(yè)績（全面收益）（全面收益） 包括經(jīng)營收益和非經(jīng)營收益（利得與損失）包括經(jīng)營收益和非經(jīng)營收益（利得與損失） 19921992年英國會計準(zhǔn)則委員會：全面已確認(rèn)利得與損失表年英國會計準(zhǔn)則委員會：全面已確認(rèn)利得與損失表 19971997年美國會計準(zhǔn)則委員會：全面收益表年美國會計準(zhǔn)則委員會：全面收益表 19971997年國際會計準(zhǔn)則委員會：權(quán)益變動表年國際會計準(zhǔn)則委員會：權(quán)益變動表 我國我國20062006年年企業(yè)會計準(zhǔn)則企業(yè)會計準(zhǔn)則3030號號財務(wù)報表列報財務(wù)報表列報規(guī)規(guī)定所有者權(quán)益變動表是必須披露的四大報表之一。定所有者權(quán)益變動表是必須披露的四大報表之一。（二）編制所有者權(quán)益變動表是

7、公司所有者權(quán)益日益受（二）編制所有者權(quán)益變動表是公司所有者權(quán)益日益受到重視的體現(xiàn)到重視的體現(xiàn)（三）編制所有者權(quán)益變動表將更好地為利潤表和資產(chǎn)（三）編制所有者權(quán)益變動表將更好地為利潤表和資產(chǎn)負(fù)債表提供輔助信息負(fù)債表提供輔助信息（四）編制所有者權(quán)益變動表能更清晰的體現(xiàn)會計政策（四）編制所有者權(quán)益變動表能更清晰的體現(xiàn)會計政策 變更和前期會計差錯更正對所有者權(quán)益的影響。變更和前期會計差錯更正對所有者權(quán)益的影響。三、所有者權(quán)益變動表分析的目的三、所有者權(quán)益變動表分析的目的q了解其變動規(guī)模、幅度和結(jié)構(gòu)情況了解其變動規(guī)模、幅度和結(jié)構(gòu)情況q了解全面收益中經(jīng)常性收益、利得，以利決策了解全面收益中經(jīng)常性收益、利得

8、，以利決策q掌握會計政策和會計差錯更正這些非經(jīng)營因素對所掌握會計政策和會計差錯更正這些非經(jīng)營因素對所有者權(quán)益的影響有者權(quán)益的影響q了解股利分配情況了解股利分配情況第二節(jié)第二節(jié) 所有者權(quán)益變動表的一般分析所有者權(quán)益變動表的一般分析一、所有者權(quán)益變動表水平分析一、所有者權(quán)益變動表水平分析 此處的分析主要集中于絕對額的分析：此處的分析主要集中于絕對額的分析： 變動額大都有內(nèi)部勾稽關(guān)系：變動額大都有內(nèi)部勾稽關(guān)系：（一）資本公積不得用于彌補(bǔ)虧損，只能用于轉(zhuǎn)增股本（一）資本公積不得用于彌補(bǔ)虧損，只能用于轉(zhuǎn)增股本資本公積資本公積股本股本（二）盈余公積的增加源于凈利潤的增加，（二）盈余公積的增加源于凈利潤的增

9、加，（5 5年以上年以上的虧損，一般已無未分配利潤，先用盈余公積彌補(bǔ)，的虧損，一般已無未分配利潤，先用盈余公積彌補(bǔ)，不足部分，用當(dāng)年稅后利潤彌補(bǔ)，之后再）按不足部分，用當(dāng)年稅后利潤彌補(bǔ)，之后再）按10%10%計計提盈余公積，法定公積金累計額為公司注冊資本的提盈余公積，法定公積金累計額為公司注冊資本的50%50%以上的，可以不再提取；以上的，可以不再提??；法定公積金轉(zhuǎn)為資本時，所留存的該項(xiàng)公積金不得少于法定公積金轉(zhuǎn)為資本時，所留存的該項(xiàng)公積金不得少于轉(zhuǎn)增前公司注冊資本的轉(zhuǎn)增前公司注冊資本的25%25%。盈余公積盈余公積轉(zhuǎn)增股本轉(zhuǎn)增股本未分配利潤未分配利潤彌補(bǔ)虧損提?。ㄈ┪捶峙淅麧櫍海ㄈ┪捶峙?/p>

10、利潤：二、所有者權(quán)益變動表垂直分析二、所有者權(quán)益變動表垂直分析 1 1、計算垂直比率計算垂直比率 2 2、盈余公積占注冊資本的比例：卡住計提幅度和、盈余公積占注冊資本的比例：卡住計提幅度和 轉(zhuǎn)增資本幅度轉(zhuǎn)增資本幅度 3 3、母公司股東權(quán)益與少數(shù)股東權(quán)益占總權(quán)益的比、母公司股東權(quán)益與少數(shù)股東權(quán)益占總權(quán)益的比 率：結(jié)合變動分析輔助了解母公司發(fā)展戰(zhàn)略。率：結(jié)合變動分析輔助了解母公司發(fā)展戰(zhàn)略。三、所有者權(quán)益變動表主要項(xiàng)目分析三、所有者權(quán)益變動表主要項(xiàng)目分析（一）會計政策、會計差錯更正（一）會計政策、會計差錯更正 附注的第四項(xiàng)專門用于此說明。附注的第四項(xiàng)專門用于此說明。 1 1、會計政策及其變更、會計政

11、策及其變更: :一般正常的原因一般正常的原因 （1 1）國家法規(guī)、會計制度統(tǒng)一要求）國家法規(guī)、會計制度統(tǒng)一要求 （2 2）企業(yè)經(jīng)營環(huán)境發(fā)生變化，會計政策應(yīng)作相應(yīng)調(diào)整）企業(yè)經(jīng)營環(huán)境發(fā)生變化，會計政策應(yīng)作相應(yīng)調(diào)整 采用追溯調(diào)整法調(diào)整：一律通過采用追溯調(diào)整法調(diào)整：一律通過“利潤分配利潤分配未分配利潤未分配利潤”進(jìn)行。分進(jìn)行。分“累積影響數(shù)累積影響數(shù)”調(diào)整、所得稅調(diào)整、盈余公積計提調(diào)整。調(diào)整、所得稅調(diào)整、盈余公積計提調(diào)整。具體原因和項(xiàng)目，結(jié)合附注及對資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表分析的了解，有無具體原因和項(xiàng)目，結(jié)合附注及對資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表分析的了解，有無人為操縱利潤跡象？以評價會計政策變動的合理性。人為操縱利潤

12、跡象？以評價會計政策變動的合理性。2 2、前期差錯更正、前期差錯更正n差錯類型：差錯類型：q計算錯誤計算錯誤q應(yīng)用會計政策錯誤應(yīng)用會計政策錯誤q疏忽或曲解事實(shí)錯誤疏忽或曲解事實(shí)錯誤q舞弊產(chǎn)生的影響舞弊產(chǎn)生的影響q存貨、固定資產(chǎn)盤盈存貨、固定資產(chǎn)盤盈n差錯處理：追溯重述法。差錯處理：追溯重述法。q涉及損益的，須先通過涉及損益的，須先通過“以前年度損益調(diào)整以前年度損益調(diào)整”，（包括對所，（包括對所得稅的影響；得稅的影響；q而后將凈利潤的影響數(shù)轉(zhuǎn)至而后將凈利潤的影響數(shù)轉(zhuǎn)至“利潤分配利潤分配未分配利潤未分配利潤”；q再相應(yīng)調(diào)整再相應(yīng)調(diào)整“盈余公積盈余公積”會計差錯形式上表現(xiàn)為技術(shù)會計差錯形式上表現(xiàn)為技

13、術(shù)錯誤，但年報公布后再通過錯誤，但年報公布后再通過臨時報告的形式更正，會造臨時報告的形式更正，會造成股價的劇烈變動，尤其是成股價的劇烈變動，尤其是當(dāng)有增發(fā)新股、配股時，會當(dāng)有增發(fā)新股、配股時，會誤導(dǎo)投資者，更要考慮其真誤導(dǎo)投資者，更要考慮其真實(shí)性實(shí)性。（二）直接計入所有者的利得和損失（二）直接計入所有者的利得和損失n利得和損失利得和損失q已實(shí)現(xiàn)的：計入當(dāng)期損益及資產(chǎn)負(fù)債表相關(guān)項(xiàng)目已實(shí)現(xiàn)的：計入當(dāng)期損益及資產(chǎn)負(fù)債表相關(guān)項(xiàng)目q未實(shí)現(xiàn)的：計入所有者權(quán)益及資產(chǎn)負(fù)債表相關(guān)項(xiàng)目。為未實(shí)現(xiàn)的：計入所有者權(quán)益及資產(chǎn)負(fù)債表相關(guān)項(xiàng)目。為穩(wěn)健起見，暫不計入損益加以分配；也不能用于轉(zhuǎn)增資穩(wěn)健起見，暫不計入損益加以分配

14、；也不能用于轉(zhuǎn)增資本。一般有：本。一般有：n長期商業(yè)投資重估產(chǎn)生的未實(shí)現(xiàn)收益（可供出售金融資產(chǎn)長期商業(yè)投資重估產(chǎn)生的未實(shí)現(xiàn)收益（可供出售金融資產(chǎn)下核算的部分）下核算的部分）n權(quán)益法核算的被投資單位其他資本公積變動相應(yīng)增加的部權(quán)益法核算的被投資單位其他資本公積變動相應(yīng)增加的部分；分；n固定資產(chǎn)重估產(chǎn)生的未實(shí)現(xiàn)收益；固定資產(chǎn)重估產(chǎn)生的未實(shí)現(xiàn)收益；n貨幣折算差價產(chǎn)生的未實(shí)現(xiàn)收益；貨幣折算差價產(chǎn)生的未實(shí)現(xiàn)收益；n計入所有者權(quán)益項(xiàng)目的相關(guān)所得稅影響等。計入所有者權(quán)益項(xiàng)目的相關(guān)所得稅影響等。一般沒有操縱價值，一般沒有操縱價值，但能顯示出管理者但能顯示出管理者駕馭理財環(huán)境的能駕馭理財環(huán)境的能力。力。第三節(jié)第

15、三節(jié) 股利決策對所有者權(quán)益變動影股利決策對所有者權(quán)益變動影響分析響分析一、派現(xiàn)與送股對所有者權(quán)益的影響一、派現(xiàn)與送股對所有者權(quán)益的影響n派送：派送：q影響資產(chǎn)總額、所有者權(quán)益總額和結(jié)構(gòu)影響資產(chǎn)總額、所有者權(quán)益總額和結(jié)構(gòu)q影響現(xiàn)金流量、內(nèi)部籌資額度，降低了企業(yè)籌資彈性，可能導(dǎo)影響現(xiàn)金流量、內(nèi)部籌資額度，降低了企業(yè)籌資彈性，可能導(dǎo)致投資規(guī)模和籌資方式的變化；致投資規(guī)模和籌資方式的變化；q但派現(xiàn)可以（但派現(xiàn)可以（1 1）減少股東收益的不確定性，（）減少股東收益的不確定性，（2 2）傳遞優(yōu)勢信）傳遞優(yōu)勢信息，（息，（3 3）減少代理成本，（）減少代理成本，（4 4）返還投資者現(xiàn)金，減少其風(fēng)險。）返還投

16、資者現(xiàn)金，減少其風(fēng)險。n送股：未分配利潤轉(zhuǎn)化為股本送股：未分配利潤轉(zhuǎn)化為股本q從表內(nèi)來看，不影響所有者權(quán)益總額，影響內(nèi)部結(jié)構(gòu)。從表內(nèi)來看，不影響所有者權(quán)益總額，影響內(nèi)部結(jié)構(gòu)。q資本市場上，（資本市場上，（1 1）會傳遞優(yōu)勢信息，導(dǎo)致股價上漲；（）會傳遞優(yōu)勢信息，導(dǎo)致股價上漲；（2 2）可）可增強(qiáng)股票的流動性，也有利于再籌資，（增強(qiáng)股票的流動性，也有利于再籌資，（3 3）每股收益和每股市）每股收益和每股市價會下降，但股東的市值總額往往因前述原因會增加等。價會下降，但股東的市值總額往往因前述原因會增加等。二、股票分割對所有者權(quán)益變動影響分析二、股票分割對所有者權(quán)益變動影響分析q既不影響所有者權(quán)益總

17、額，也不影響內(nèi)部結(jié)構(gòu)既不影響所有者權(quán)益總額，也不影響內(nèi)部結(jié)構(gòu)q在資本市場上，同送股一樣（在資本市場上，同送股一樣（1 1）會傳遞優(yōu)勢信息，）會傳遞優(yōu)勢信息，導(dǎo)致股價上漲；（導(dǎo)致股價上漲；（2 2）可增強(qiáng)股票的流動性，也有利）可增強(qiáng)股票的流動性，也有利于再籌資，（于再籌資，（3 3）每股收益和每股市價會下降，但股）每股收益和每股市價會下降，但股東的市值總額會增加等。東的市值總額會增加等。三、所有者權(quán)益變動表中的庫存股三、所有者權(quán)益變動表中的庫存股（一）庫存股的概念（一）庫存股的概念q庫存股是公司收回已發(fā)行的尚未注銷的股票。庫存股是公司收回已發(fā)行的尚未注銷的股票。q特點(diǎn)特點(diǎn) （1 1）是本公司的股票）是本公司的股票 （2 2）已發(fā)行（）已發(fā)行（3 3）尚未）尚未注銷注銷 （4 4）可以再次售出）可以再次售出 （5 5）權(quán)利受到限制：無）權(quán)利受到限制：無分配權(quán)、管理權(quán)、認(rèn)股權(quán)、財產(chǎn)請求權(quán)