自考金融理論與實務計算

1、自考計算題自考計算題1.利息計算單利計算法：利息額單利計算法：利息額=本金本金利率利率存期存期 復利計算法：利息額復利計算法：利息額=本金本金（1+利率）存期利率）存期-本金本金實際收益率實際收益率=名義收益率名義收益率通貨膨脹率通貨膨脹率 1.2000年10月1日，某人在中國工商銀行某營業(yè)部存入三年定期儲蓄存款10萬元，當日三期定期儲蓄存款年利率為3%，請利用單利法和復利法分別計算在利息所得稅為20%的條件下此人存滿三年的實得利息額。解：（1）單利計算法：利息額=本金利率存期 =10萬元3%3=0.9萬元 實得利息額=0.980%=0.72萬元（2）復利計算法：利息額=本金（1+利率）存期-

2、本金 =10萬元（1+3%）3-10萬元 =10萬元1.093-10萬元 =0.93萬元 實得利息額=0.9380%=0.744萬元2.2004年1月1日，某人在中國工商銀行儲蓄所存入一年期定期存款10萬元，若一年期定期存款年利率為2%，單利計息，請計算利息所得稅為20%時，此人存滿一年的實得利息額。若2004年通貨膨脹率為4%，不考慮利息稅，請計算此人此筆存款的實際收益率（1）利息額=本金*利率*存期=10萬*2%*1=2000元實得利息額=2000*80%=1600元 (2)實際收益率=名義收益率通貨膨脹率 =2%-4%=-2%3.甲企業(yè)準備向銀行借款1，000，000元，期限為2年。中資

3、銀行2年期貸款的年利率為5.52%，單利計息；外資銀行同期限貸款的年利率為5.4%，按年復利計息。請比較甲企業(yè)向哪家銀行借款的利息成本低？解：中資銀行利息額=本金*利率*存期=1000000*5.52%*2=110400元外資銀行利息額=本金*（1+利率）存期-本金=100000*（1+0.54%）2-1000000=1110916-100000=110916元 中資銀行借款利息額外資銀行借款利息額甲企業(yè)向中資銀行借款的利息成本低2.貨幣層次供應量P287（1）M1=M0（流通中現(xiàn)金）（流通中現(xiàn)金）+活期存款活期存款（2）M2=M1+企業(yè)單位定期存款企業(yè)單位定期存款+個人儲蓄存款（城鄉(xiāng)居民個人

4、儲蓄存款（城鄉(xiāng)居民儲蓄存款）儲蓄存款）+證券公司的客戶保證金其他存款證券公司的客戶保證金其他存款答：(1)Mo=流通中現(xiàn)金=17 278億元 (2)M1=Mo+活期存款=17278億元+536038億元=70 8818億元 (3)M2=M1+定期存款+儲蓄存款+其他存款 =70 8818億元+164338億元+86 910.7億元+10780.7億元 =18 5007億元3.貸款的定價：P129（1）貸款收入）貸款收入=本金本金*貸款利率（貸款利率（+補償余額補償余額*負擔負率）負擔負率）（2）實際使用金額）實際使用金額=本金本金-補償余額等補償余額等（3）貸款利率的計算）貸款利率的計算=籌集

5、資金的邊際成本籌集資金的邊際成本+銀行的其他經(jīng)銀行的其他經(jīng)營成本營成本+預計違約風險補償費用預計違約風險補償費用+銀行預期的利潤（加成貸款銀行預期的利潤（加成貸款定價法）定價法）（4）稅前收益率的計算）稅前收益率的計算=貸款總收入貸款總收入/借款人實際使用金額借款人實際使用金額（成本收益定價法）（成本收益定價法）9. 銀行發(fā)放一筆金額為100萬元的貸款，為籌集該筆資金，銀行以8%的利率發(fā)行存單，發(fā)放和管理該筆貸款的經(jīng)營成本是2%，可能發(fā)生的違約風險損失為2%，銀行預期的利潤水平為1%，試計算銀行每年收取該筆貸款的利息是多少？貸款利率=籌集資金的邊際成本+銀行的其他經(jīng)營成本+預計違約風險補償費用

6、+銀行預期的利潤8%+2%+2%+1%=13%，利息=本金*貸款利率=100*13%=13萬元10.某銀行以年利率3%吸收了一筆100萬元的存款。若銀行發(fā)放和管理貸款的經(jīng)營成本為1%，可能發(fā)生的違約風險損失為1%，銀行預期利潤水平為1.5%，根據(jù)成本加成貸款定價法，該銀行把這筆資金貸放出去時的最低貸款利率應該是多少？解：貸款利率=籌集資金的邊際成本+銀行的其他經(jīng)營成本+預計違約風險補償費用+銀行預期的利潤=3%+1%+1%+1.5%=6.5%11.某客戶向銀行申請500萬元的信用額度，貸款利率為15，銀行要求客戶將貸款額度的20作為補償余額存入該行，并對補償余額收取1的承擔費，請計算該銀行的：

7、1.貸款收入；2.借款人實際使用的資金額；3.銀行貸款的稅前收益率。P129貸款收入：500*15500*20%*1%=76萬元 實際使用資金額：500-500*20400萬元稅前收益率=貸款總收入/借款人實際使用金額*100%=76/400*1001912A銀行決定向其客戶甲發(fā)放一年期貸款1000萬元，年利率為10%，但A銀行要求客戶甲將貸款額度的20%作為補償余額存入本銀行，在不考慮存款利息成本的情況下，試計算A銀行此筆貸款的稅前收益率。解：（1）此筆貸款的利息收入=1000萬*10%=100萬元 （2）客戶甲實際使用資金額=1000萬-1000*20%=800萬 （3）A銀行此筆貸款的稅

8、前收益率=100/800=12.5%4.派生存款P282（1）存款總額）存款總額=原始存款原始存款/存款準備率存款準備率 =原始存款原始存款*1/（存款準備率（存款準備率+提現(xiàn)率提現(xiàn)率+超額準備率）超額準備率）（2）派生存款總額）派生存款總額=存款總額存款總額-原始存款額原始存款額（3）存款派生倍數(shù)）存款派生倍數(shù)=存款總額存款總額/原始存款原始存款 =1/（存款準備率（存款準備率+提現(xiàn)率提現(xiàn)率+超額準備率）超額準備率）4.設某銀行吸收到一筆100萬元的活期存款,除按6%的規(guī)定比例上存準備金外,銀行還多上存了9%的準備金。此外,在這筆存款中,最終會被存款人取走10萬元的現(xiàn)金用以發(fā)放工資。試計算這

9、筆存款最多能派生出多少派生存款?提現(xiàn)率=提現(xiàn)額/存款額*100%=10萬/100萬=10%存款總額=原始存款1/(法定存款準備金率+提現(xiàn)率+超額存款準備金率)=100萬*1/（6%+9%+10%）=400萬派生存款額=存款總額原始存款額=400-100=300萬5.某銀行吸收到一筆100萬元現(xiàn)金的活期存款，法定存款準備率為6%，出于避險的考慮，該行額外增加在中央銀行存款3萬元，后來存款單位提出1萬元現(xiàn)金發(fā)工資，試計算這筆存款可能派生出的最大派生存款額。解：超額存款準備率=超額存款額/存款總額*100%=3萬元/100萬元=3% 現(xiàn)金漏損率=提現(xiàn)額/存款額*100%=1萬元/100萬元=1% 存

10、款總額=原始存款1/(法定存款準備金率+提現(xiàn)率+超額存款準備金率)=100萬元1/（6%+3%+1%）=1000萬元 派生存款額=存款總額-原始存款額=1000萬元-100萬元=900萬元6. 假設某商業(yè)銀行吸收到100萬元的原始存款，經(jīng)過一段時間的派生后，銀行體系最終形成存款總額500萬元。若商業(yè)銀行的存款準備金率為15%，試計算提現(xiàn)率。存款總額=原始存款/（法定準備率+提現(xiàn)率）提現(xiàn)率原始存款/存款總額法定準備率100/50015201555.貨幣需要量P269（1）流通中貨幣需要量）流通中貨幣需要量= 商品價格總額商品價格總額/同名次貨幣的流通次同名次貨幣的流通次數(shù)數(shù)=一定時期中待銷售的商

11、品數(shù)量一定時期中待銷售的商品數(shù)量*單位商品價格單位商品價格/單位貨幣流通單位貨幣流通速度速度（2）單位紙幣代表的價值量）單位紙幣代表的價值量=流通中金幣需要量（貨幣需要量）流通中金幣需要量（貨幣需要量）/流通中紙幣總量（貨幣供給量）流通中紙幣總量（貨幣供給量）（3）貨幣供給量）貨幣供給量*單位貨幣流通速度單位貨幣流通速度=待銷售商品價格總額待銷售商品價格總額= 一定時期中待銷售的商品一定時期中待銷售的商品*單位商品價格單位商品價格20一定時期內(nèi)貨幣流通次數(shù)為5次，同期待銷售的商品價格總額為8000億元，則流通中的貨幣需要量為多少？如果中央銀行實際提供的貨幣供給量為2000億元，請問流通中每1元

12、貨幣的實際購買力是多少？解：（1）貨幣需要量=待銷售商品價格總額/單位貨幣流通速度=8000/5=1600億元（2）單位紙幣代表的價值量=流通中金幣需要量（貨幣需要量）/流通中紙幣總量=1600/2000=0.8元21一定時期內(nèi)待銷售的商品價格總額為40億元，流通中實際貨幣量為8億元，試計算同期的貨幣流通速度。若貨幣流通速度變?yōu)?，請計算流通中每單位貨幣的實際購買力。解：（1）貨幣供給量*單位貨幣流通速度=待銷售商品價格總額=40/8=5 （2）貨幣需要量=待銷售商品價格總額/單位貨幣流通速度=40/8=50億元單位紙幣代表的價值量=流通中金幣需要量/流通中紙幣供給量=50/8=6.3元22一

13、定時期內(nèi)待銷售的商品總額為20億元，同期貨幣流通速度為4，試計算流通中的貨幣需要量。若實際流通中的貨幣量為6億元，請計算單位貨幣的實際購買力。解：（1）貨幣需要量=待銷售商品價格總額/單位貨幣流通速度=20/4=5億元（2）單位紙幣代表的價值量=流通中金幣需要量（貨幣需要量）/流通中紙幣總量=5/6=0.83元23設一定時期內(nèi)待銷售的商品價格總額為60億元，若同期的貨幣流通速度為6，請計算流通中實際需要的貨幣量。若流通中的實際貨幣量為20億元，在流通速度不變的情況下，請計算流通中每單位貨幣的實際購買力。解：（1）貨幣需要量=待銷售商品價格總額/單位貨幣流通速度=60/6=10億元（2）單位紙幣

14、代表的價值量=流通中金幣需要量（貨幣需要量）/流通中紙幣總量=10/20=0.5元6.貨幣乘數(shù)P284（1）基礎貨幣（）基礎貨幣（B）=R（存款準備金率）（存款準備金率）+C（流通于銀行之外（流通于銀行之外的現(xiàn)金）的現(xiàn)金）（2）貨幣供給量（）貨幣供給量（MS）= C（流通于銀行之外的現(xiàn)金）（流通于銀行之外的現(xiàn)金）+D（存（存款貨幣）款貨幣）（3）貨幣乘數(shù)（）貨幣乘數(shù)（m）=貨幣供給量（貨幣供給量（MS）/B（基礎貨幣）（基礎貨幣） =(C+D)/(C+R) =(C/D+1)/(C/D+R/D)C/D-現(xiàn)金提現(xiàn)率現(xiàn)金提現(xiàn)率 R/D-存款準備金率存款準備金率17. 若流通于銀行體系之外的現(xiàn)金500

15、億元，商業(yè)銀行吸收的活期存款6000億元，其中600億元交存中央銀行作為存款準備金，試計算貨幣乘數(shù)。11.m（C+D）/（C+R）=（500+6000）/（500+600）=5.916. 根據(jù)某中央銀行的有關資料顯示，流通中現(xiàn)金為100億元，現(xiàn)金提取率為1，存款準備金率為4，請計算： 1.基礎貨幣；2. 銀行存款；3. 貨幣供應量；4. 貨幣成數(shù)。解：根據(jù) C100，C/D1，R/D4，所以RD*4%10000*4%400；1.基礎貨幣BC+R100+4005002.銀行存款C/D1，DC/1100/1100003.貨幣供應量MsCD100+10000101004.貨幣乘數(shù)mMs/B10100

16、/50020.2，或者m（C/D+1）/ （C/D+ R/D）（1+1）/（1+4）20.2161在一國的銀行體系中，商業(yè)銀行的存款準備金總額為5萬億元，流通于銀行體系之外的現(xiàn)金總額為3萬億元，該國的廣義貨幣供應量M2為40萬億元，試計算該國的廣義貨幣乘數(shù)、各類存款總額以及現(xiàn)金提取率。解：（1）已知C=3，R=5, Ms=40, BC+R，mMs/B=40/(3+5)=5(2) m（C+D）/（C+R）=(3+D)/(3+5) D=5*8-3=37萬億元（3）C/D=3/37=8%7.股票收益率（1）收益額資本收益）收益額資本收益+股息收益（賣出價格買入價股息收益（賣出價格買入價格）格）*買股

17、數(shù)量買股數(shù)量+股息收益股息收益（2）股票收益率資本收益率）股票收益率資本收益率+股息收益率（賣出價格股息收益率（賣出價格買入價格）買入價格）+每股收益每股收益/買入價格買入價格18. 某投資者以每股10元的價格買了1000股A公司的股票，一年后以每股13元賣出，期間享受了一次每10股派1.5元的分紅（已扣稅），請計算在不考慮交易費用的情況下，該投資者這一年的收益率和收益額。收益率資本收益率+股息收益率（賣出價格買入價格）+每股收益/買入價格（13-10）+1.5/10/1031.5收益額資本收益+股息收益1000*（13-10）+1000*1.5/103150元8.融資額融資額到期值到期值融資額到期值到期值*貼現(xiàn)率貼現(xiàn)率*到期期限到期期限19. 某人持一張1萬元的，半年后到期的銀行承兌匯票到銀行辦理貼現(xiàn)，銀行半年貼現(xiàn)率為年率5.5，請計算該人獲得的融資額。融資額到期值到期值*貼現(xiàn)率*到期期限1000010000*5.5*1/29