融資融券業(yè)務(wù)培訓(xùn)-業(yè)務(wù)規(guī)則

1、 融資融券業(yè)務(wù)培訓(xùn)融資融券業(yè)務(wù)培訓(xùn)-業(yè)務(wù)規(guī)則業(yè)務(wù)規(guī)則信用交易管理部2010年4月q釋義釋義q擔(dān)保物擔(dān)保物q業(yè)務(wù)受理業(yè)務(wù)受理q賬戶(hù)開(kāi)立賬戶(hù)開(kāi)立q融資業(yè)務(wù)融資業(yè)務(wù)q融券業(yè)務(wù)融券業(yè)務(wù)q委托交易委托交易q交易監(jiān)控交易監(jiān)控q擔(dān)保物追加擔(dān)保物追加q強(qiáng)制平倉(cāng)強(qiáng)制平倉(cāng)q權(quán)益處理權(quán)益處理q債務(wù)清償債務(wù)清償q通知與送達(dá)通知與送達(dá)q賬戶(hù)銷(xiāo)戶(hù)賬戶(hù)銷(xiāo)戶(hù)q對(duì)業(yè)務(wù)規(guī)則中一些專(zhuān)有名詞作解釋說(shuō)明。對(duì)業(yè)務(wù)規(guī)則中一些專(zhuān)有名詞作解釋說(shuō)明。 q主要有：主要有：信用證券賬戶(hù)，信用資金賬戶(hù)，融券專(zhuān)用證券賬戶(hù)，融資專(zhuān)信用證券賬戶(hù)，信用資金賬戶(hù)，融券專(zhuān)用證券賬戶(hù)，融資專(zhuān)用資金賬戶(hù)，客戶(hù)信用交易擔(dān)保證券賬戶(hù)，客戶(hù)信用交易擔(dān)用資金賬戶(hù)，客戶(hù)信用交

2、易擔(dān)保證券賬戶(hù)，客戶(hù)信用交易擔(dān)保資金賬戶(hù)，擔(dān)保物，擔(dān)保物價(jià)值，標(biāo)的證券，授信額度，保資金賬戶(hù)，擔(dān)保物，擔(dān)保物價(jià)值，標(biāo)的證券，授信額度，融資交易，融券交易，融資負(fù)債，融券負(fù)債，賣(mài)券還款，直融資交易，融券交易，融資負(fù)債，融券負(fù)債，賣(mài)券還款，直接還款，買(mǎi)券還券，直接還券接還款，買(mǎi)券還券，直接還券,融資、融券保證金比例融資、融券保證金比例,維持維持擔(dān)保比例擔(dān)保比例,警戒線(xiàn)警戒線(xiàn),嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn),追加擔(dān)保物追加擔(dān)保物,強(qiáng)制平倉(cāng)強(qiáng)制平倉(cāng),保證金保證金可用余額可用余額,正常類(lèi)賬戶(hù)正常類(lèi)賬戶(hù),嚴(yán)重關(guān)注類(lèi)賬戶(hù)嚴(yán)重關(guān)注類(lèi)賬戶(hù),警戒類(lèi)賬戶(hù)警戒類(lèi)賬戶(hù),平倉(cāng)類(lèi)平倉(cāng)類(lèi)賬戶(hù)等。賬戶(hù)等。是指投資者以其信用賬戶(hù)的資金和證

3、券為擔(dān)保，向公司申是指投資者以其信用賬戶(hù)的資金和證券為擔(dān)保，向公司申請(qǐng)融入資金并買(mǎi)入標(biāo)的證券，公司在辦理投資者與證券請(qǐng)融入資金并買(mǎi)入標(biāo)的證券，公司在辦理投資者與證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)結(jié)算時(shí)，為投資者墊付資金，完成證券交登記結(jié)算機(jī)構(gòu)結(jié)算時(shí)，為投資者墊付資金，完成證券交易的交易行為易的交易行為 是指投資者以其信用賬戶(hù)的資金和證券為擔(dān)保，向公司申是指投資者以其信用賬戶(hù)的資金和證券為擔(dān)保，向公司申請(qǐng)融入標(biāo)的證券并賣(mài)出，公司在辦理投資者與證券登記請(qǐng)融入標(biāo)的證券并賣(mài)出，公司在辦理投資者與證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)交收時(shí)為投資者墊付證券，完成證券交易的交結(jié)算機(jī)構(gòu)交收時(shí)為投資者墊付證券，完成證券交易的交易行為易行為 融券專(zhuān)用

4、賬戶(hù)信用交易證券交收賬戶(hù)信用交易資金交收賬戶(hù)融資專(zhuān)用賬戶(hù)客戶(hù)信用交易擔(dān)保證券賬戶(hù)客戶(hù)信用交易擔(dān)保證券賬戶(hù)客戶(hù)信用交易擔(dān)保資金賬戶(hù)客戶(hù)信用交易擔(dān)保資金賬戶(hù)證券登記結(jié)算公司證券登記結(jié)算公司信用第三方存管銀行信用第三方存管銀行投資者擔(dān)保賬戶(hù)投資者擔(dān)保賬戶(hù)結(jié)結(jié)算算證券公司專(zhuān)用證券公司專(zhuān)用投資者信用證券賬戶(hù)投資者信用證券賬戶(hù)投資者賬戶(hù)投資者賬戶(hù)投資者信用資金賬戶(hù)投資者信用資金賬戶(hù)二級(jí)賬戶(hù)二級(jí)賬戶(hù)：投資者提供的，用于擔(dān)保其對(duì)公司所負(fù)債務(wù)的資金或證券投資者提供的，用于擔(dān)保其對(duì)公司所負(fù)債務(wù)的資金或證券 范圍投資者融資或融券時(shí)提供的保證金融資買(mǎi)入的全部證券融券賣(mài)出所得的全部資金信用賬戶(hù)內(nèi)所有資金和證券所產(chǎn)生的孳

5、息信用賬戶(hù)內(nèi)所有證券派發(fā)的權(quán)益、行使權(quán)益的結(jié)果信用證券賬戶(hù)中用于擔(dān)保的證券或融擔(dān)保的證券或融券賣(mài)出券賣(mài)出的證券在融資融券合同融資融券合同終終止日暫停交易止日暫停交易的融資融券合同終止日不受影響，投資者必須按時(shí)全部清償對(duì)公司所負(fù)債務(wù)，合同終止后投資者信用賬戶(hù)仍有未清償債務(wù)的，公司有權(quán)采取強(qiáng)制平倉(cāng)措施收回相應(yīng)債權(quán)。信用證券賬戶(hù)中用于擔(dān)保的證券擔(dān)保的證券預(yù)定終止上市終止上市交易的自該證券終止上市公告發(fā)布日的下一交易日公告發(fā)布日的下一交易日起，在計(jì)算該投資者信用賬戶(hù)維持擔(dān)保比例時(shí)，該證券不計(jì)入維持擔(dān)保比例公式中的信用證券賬戶(hù)內(nèi)證券市值。擔(dān)保物擔(dān)保物( (證券證券) )可充低保證金的證券可充低保證金的證

6、券擔(dān)保物擔(dān)保物( (現(xiàn)金現(xiàn)金) )( (折算率折算率) )融資融資( (券券) )標(biāo)的證券標(biāo)的證券( (融資融資( (券券) )保證金比例保證金比例) )投資者融資買(mǎi)入證券時(shí)交付的保證金與融資交易金額的比例投資者融資買(mǎi)入證券時(shí)交付的保證金與融資交易金額的比例 融資保證金比例保證金融資保證金比例保證金/ /（融資買(mǎi)入證券數(shù)量（融資買(mǎi)入證券數(shù)量買(mǎi)入價(jià)格）買(mǎi)入價(jià)格）100% 100% 融資金額保證金融資金額保證金/ /融資保證金比例融資保證金比例 公司公司：標(biāo)的證券融資保證金比例：標(biāo)的證券融資保證金比例1+1+交易所融資保證金比例交易所融資保證金比例- -折折算率算率投資者融券賣(mài)出時(shí)交付的保證金與融

7、券交易金額的比例投資者融券賣(mài)出時(shí)交付的保證金與融券交易金額的比例 融券保證金比例保證金融券保證金比例保證金/ /（融券賣(mài)出證券數(shù)量（融券賣(mài)出證券數(shù)量賣(mài)出價(jià)格）賣(mài)出價(jià)格）100% 100% 融券金額保證金融券金額保證金/ /融券保證金比例融券保證金比例 公司公司：標(biāo)的證券融券保證金比例：標(biāo)的證券融券保證金比例1+1+交易所融券保證金比例交易所融券保證金比例- -折折算率算率+ +融券保證金比例調(diào)整項(xiàng)融券保證金比例調(diào)整項(xiàng)其中：融券保證金比例調(diào)整項(xiàng)其中：融券保證金比例調(diào)整項(xiàng)=180=180-2-2標(biāo)的證券折算率標(biāo)的證券折算率 證券類(lèi)型折算率融資保證金比例 融券保證金比例 全額開(kāi)倉(cāng)融資買(mǎi)入的維持擔(dān)保比

8、例 全額開(kāi)倉(cāng)融券賣(mài)出的維持擔(dān)保比例股票4060 90110150210190210250310交易型開(kāi)放式指數(shù)基金4065 85110135210185210235310國(guó)債4065 85110135210185210235310其他證券投資基金和債券 4060 90110150210190210250310保證金可用余額保證金可用余額 現(xiàn)金現(xiàn)金+（充抵保證金的證券市值（充抵保證金的證券市值折算率）折算率） +（融資買(mǎi)入證券市值融資買(mǎi)入金額）（融資買(mǎi)入證券市值融資買(mǎi)入金額）折算率折算率 （融券賣(mài)出金額融券賣(mài)出證券市值）（融券賣(mài)出金額融券賣(mài)出證券市值）折算率折算率 融券賣(mài)出金額融券賣(mài)出金額融資買(mǎi)

9、入證券金額融資買(mǎi)入證券金額融資保證金比例融資保證金比例 融券賣(mài)出證券市值融券賣(mài)出證券市值融券保證金比例利息及費(fèi)用融券保證金比例利息及費(fèi)用 q證券賬戶(hù)證券市值證券賬戶(hù)證券市值q信用資金賬戶(hù)內(nèi)資金信用資金賬戶(hù)內(nèi)資金q融資負(fù)債融資負(fù)債融資本金，利息，管理費(fèi)融資本金，利息，管理費(fèi)逾期息費(fèi)，罰息逾期息費(fèi)，罰息q融券負(fù)債融券負(fù)債融券本金，融券費(fèi)用，管理費(fèi)融券本金，融券費(fèi)用，管理費(fèi)逾期息費(fèi)，罰息逾期息費(fèi)，罰息維持擔(dān)保比例維持擔(dān)保比例140%160%警戒線(xiàn)警戒線(xiàn)嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)幾種特殊情形的維持擔(dān)保比例計(jì)算幾種特殊情形的維持擔(dān)保比例計(jì)算q信用證券賬戶(hù)中用于擔(dān)保證券連續(xù)停牌超過(guò)信用證券賬戶(hù)中用于擔(dān)保證券連續(xù)

10、停牌超過(guò)3030天的，在計(jì)算投資者的維持擔(dān)保比例天的，在計(jì)算投資者的維持擔(dān)保比例時(shí)，采用公允價(jià)值計(jì)算，直至復(fù)牌時(shí)為止。公式為：證券市值時(shí)，采用公允價(jià)值計(jì)算，直至復(fù)牌時(shí)為止。公式為：證券市值= =數(shù)量數(shù)量停牌時(shí)收盤(pán)價(jià)停牌時(shí)收盤(pán)價(jià)（當(dāng)日該證券所上市的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)收盤(pán)價(jià)（當(dāng)日該證券所上市的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)收盤(pán)價(jià)/ /停牌前停牌前一交易日該證券所上市的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)的收盤(pán)價(jià)）一交易日該證券所上市的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)的收盤(pán)價(jià)）q信用證券賬戶(hù)中融券賣(mài)出證券連續(xù)停牌時(shí)間超過(guò)信用證券賬戶(hù)中融券賣(mài)出證券連續(xù)停牌時(shí)間超過(guò)3

11、030天的，公司在計(jì)算投資者信用賬天的，公司在計(jì)算投資者信用賬戶(hù)維持擔(dān)保比例和保證金可用余額時(shí)，該融券賣(mài)出證券市值以以公允價(jià)值計(jì)算，直至戶(hù)維持擔(dān)保比例和保證金可用余額時(shí)，該融券賣(mài)出證券市值以以公允價(jià)值計(jì)算，直至復(fù)牌時(shí)為止。公式為：融券賣(mài)出證券公允價(jià)值復(fù)牌時(shí)為止。公式為：融券賣(mài)出證券公允價(jià)值= =融券賣(mài)出證券數(shù)量融券賣(mài)出證券數(shù)量該證券停牌日收該證券停牌日收盤(pán)價(jià)盤(pán)價(jià)（當(dāng)日該證券所上市的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)收盤(pán)價(jià)（當(dāng)日該證券所上市的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)收盤(pán)價(jià)/ /停停牌前前一交易日該證券所上市的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)收盤(pán)價(jià)牌前前一交易日該證券所上市

12、的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)收盤(pán)價(jià)q上市證券出現(xiàn)收購(gòu)、私有化和退市等情形時(shí)，自退市公告發(fā)布日的下一個(gè)交易日起，上市證券出現(xiàn)收購(gòu)、私有化和退市等情形時(shí)，自退市公告發(fā)布日的下一個(gè)交易日起，該證券不計(jì)入投資者信用賬戶(hù)維持擔(dān)保比例擔(dān)保資產(chǎn)中該證券不計(jì)入投資者信用賬戶(hù)維持擔(dān)保比例擔(dān)保資產(chǎn)中客戶(hù)客戶(hù)A A：可用融資授信額度：可用融資授信額度100100萬(wàn)，融券額度萬(wàn)，融券額度200200萬(wàn)，現(xiàn)金萬(wàn)，現(xiàn)金100100萬(wàn)萬(wàn) 客戶(hù)客戶(hù)B B：可用融資授信額度：可用融資授信額度500500萬(wàn)，萬(wàn)，融券額度融券額度200200萬(wàn)，萬(wàn)，現(xiàn)金現(xiàn)金100100萬(wàn)萬(wàn) 股票股票600028600028，1 1萬(wàn)股

13、，當(dāng)前價(jià)格萬(wàn)股，當(dāng)前價(jià)格2323，折算率，折算率0.60.6 股票股票600119600119，2 2萬(wàn)股，當(dāng)前價(jià)格萬(wàn)股，當(dāng)前價(jià)格1515，折算率，折算率0.60.6 ETF50,10 ETF50,10萬(wàn)股，當(dāng)前價(jià)格萬(wàn)股，當(dāng)前價(jià)格3,3,折算率折算率0.650.65則：則： 客戶(hù)客戶(hù)A A可用保證金為：可用保證金為：100100萬(wàn)萬(wàn)客戶(hù)客戶(hù)B B可用保證金為：可用保證金為：100100萬(wàn)萬(wàn)+10000+10000* *2323* *0.6+200000.6+20000* *1515* *0.60.6 +100000 +100000* *3 3* *0.65=151.30.65=151.3萬(wàn)萬(wàn)q

14、客戶(hù)客戶(hù)A A融資買(mǎi)入股票融資買(mǎi)入股票600028600028（融資保證金比例（融資保證金比例0.90.9）最大可融資）最大可融資 金額為：金額為： =Min =Min（100100萬(wàn)，萬(wàn)，100100萬(wàn)萬(wàn)/0.9/0.9）=100=100萬(wàn)萬(wàn)q客戶(hù)客戶(hù)B B融資買(mǎi)入融資買(mǎi)入ETF50ETF50（融資保證金比例（融資保證金比例0.850.85 ），最大可融資），最大可融資 金額為：金額為： =Min =Min（500500萬(wàn)，萬(wàn)，151.3151.3萬(wàn)萬(wàn)/0.85/0.85）=178=178萬(wàn)萬(wàn)q客戶(hù)客戶(hù)A A融券賣(mài)出股票融券賣(mài)出股票600028600028（融券保證金比例（融券保證金比例1.

15、51.5）最大可融券）最大可融券 金額為：金額為： =Min =Min（200200萬(wàn)，萬(wàn)，100100萬(wàn)萬(wàn)/1.5/1.5）=66.67=66.67萬(wàn)萬(wàn)q客戶(hù)客戶(hù)B B融券賣(mài)出融券賣(mài)出ETF50ETF50（融券保證金比例（融券保證金比例1.351.35 ），最大可融券），最大可融券 金額為：金額為： =Min =Min（200200萬(wàn)，萬(wàn)，151.3151.3萬(wàn)萬(wàn)/1.35/1.35）=112=112萬(wàn)萬(wàn)q如果如果A A客戶(hù)融資買(mǎi)入客戶(hù)融資買(mǎi)入600028600028，1 1萬(wàn)股，成交價(jià)格萬(wàn)股，成交價(jià)格2020元，傭金等手續(xù)費(fèi)元，傭金等手續(xù)費(fèi)用為用為620620元，如果現(xiàn)在價(jià)格為元，如果現(xiàn)在

16、價(jià)格為2121則，保證金可用余額為：則，保證金可用余額為： 100 100萬(wàn)萬(wàn)+ +（2121萬(wàn)萬(wàn)-20.06-20.06萬(wàn)）萬(wàn)）* *0.6-20.060.6-20.06萬(wàn)萬(wàn)* *0.9=82.510.9=82.51萬(wàn)萬(wàn)q如果價(jià)格為如果價(jià)格為1616則，保證金可用余額為：則，保證金可用余額為： 100 100萬(wàn)萬(wàn)+ +（1616萬(wàn)萬(wàn)-20.06-20.06萬(wàn)）萬(wàn)）-20.06-20.06* *0.9=77.40.9=77.4萬(wàn)萬(wàn)q如果如果A A客戶(hù)融券賣(mài)出客戶(hù)融券賣(mài)出600028600028，1 1萬(wàn)股，成交價(jià)格萬(wàn)股，成交價(jià)格2020元，傭金等手續(xù)費(fèi)元，傭金等手續(xù)費(fèi)用為用為620620元，如

17、果現(xiàn)在價(jià)格為元，如果現(xiàn)在價(jià)格為2121則，保證金可用余額為：則，保證金可用余額為： 119.94 119.94萬(wàn)萬(wàn)+ +（19.9419.94萬(wàn)萬(wàn)-21-21萬(wàn)）萬(wàn)）-19.94-21-19.94-21* *1.5=67.441.5=67.44萬(wàn)萬(wàn)q如果價(jià)格為如果價(jià)格為1616則，保證金可用余額為：則，保證金可用余額為： 119.94 119.94萬(wàn)萬(wàn)+ +（19.9419.94萬(wàn)萬(wàn)-16-16萬(wàn)）萬(wàn)）* *0.6-19.94-210.6-19.94-21* *1.5=70.861.5=70.86萬(wàn)萬(wàn)q如果上例如果上例A A客戶(hù)融資買(mǎi)入客戶(hù)融資買(mǎi)入600028600028后，現(xiàn)價(jià)后，現(xiàn)價(jià)202

18、0元，則維持擔(dān)保元，則維持擔(dān)保比例為：比例為： = =（100100萬(wàn)萬(wàn)+20+20萬(wàn)）萬(wàn)）/20.06=598%/20.06=598%q如果如果A A客戶(hù)融券賣(mài)出客戶(hù)融券賣(mài)出600028600028，1 1萬(wàn)股，成交價(jià)格萬(wàn)股，成交價(jià)格2020元，傭金等元，傭金等手續(xù)費(fèi)用為手續(xù)費(fèi)用為620620元，如果現(xiàn)在價(jià)格為元，如果現(xiàn)在價(jià)格為2121則維持擔(dān)保比例為：則維持擔(dān)保比例為： = =（119.94119.94萬(wàn)）萬(wàn)）/21=571%/21=571%q上面上面A A客戶(hù)融券賣(mài)出凍結(jié)金額為：客戶(hù)融券賣(mài)出凍結(jié)金額為：19.9419.94萬(wàn)萬(wàn)正常正常嚴(yán)重關(guān)注嚴(yán)重關(guān)注警戒警戒平倉(cāng)平倉(cāng)維持擔(dān)保比例維持擔(dān)保比

19、例不低于嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)低于嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)且不低于警戒線(xiàn)前一交易日清前一交易日清算后低于警戒算后低于警戒線(xiàn)或處于追加線(xiàn)或處于追加第二日第二日交易限制交易限制限制其融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入如果維持擔(dān)保比例低于160%，限制其融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入等，允許其賣(mài)券還款、買(mǎi)券還券等禁止客戶(hù)一切委托買(mǎi)賣(mài)行為。平倉(cāng)成功后，及時(shí)解除交易限制。若維持擔(dān)保比例低于160%，限制融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入負(fù)債類(lèi)型費(fèi)率(年)產(chǎn)生過(guò)程償還過(guò)程融資本金無(wú)融資買(mǎi)入直接還款、賣(mài)券還款承諾費(fèi)0開(kāi)戶(hù)一次性收取一次性收取管理費(fèi)0T+0交易定期扣收，扣收不到轉(zhuǎn)為逾期息費(fèi)，并開(kāi)始收取罰息利息R+3（7.86%)融資負(fù)債直接還款、賣(mài)

20、券還款、定期扣收罰息0逾期息費(fèi)或到期后本金和息費(fèi)直接還款、賣(mài)券還款、定期扣收逾期息費(fèi)定期扣收管理費(fèi)或利息，扣收不到部分轉(zhuǎn)化直接還款、賣(mài)券還款、定期扣收 負(fù)債類(lèi)型費(fèi)率(年)產(chǎn)生根源償還過(guò)程融券本金無(wú)融券賣(mài)出直接還券、買(mǎi)券還券管理費(fèi)0T+0交易定期扣收，扣收不到轉(zhuǎn)為逾期息費(fèi)，開(kāi)始收取罰息融券費(fèi)用R+3（7.86%)融券負(fù)債直接還券、買(mǎi)券還券時(shí)按還券數(shù)量比例歸還、定期扣收，如果不能償還或扣收，則未償還或扣收部分轉(zhuǎn)為逾期息費(fèi)，開(kāi)始收取罰息罰息0逾期息費(fèi)或到期后本金和息費(fèi)、逾期息費(fèi)直接還款、定期扣收、賣(mài)券還款逾期息費(fèi)定期扣收管理費(fèi)或利息，扣收不到部分轉(zhuǎn)化直接還款、定期扣收、賣(mài)券還款q擔(dān)保物價(jià)值對(duì)維持擔(dān)保

21、比例的影響擔(dān)保物價(jià)值對(duì)維持擔(dān)保比例的影響 q上市證券出現(xiàn)收購(gòu)、私有化和退市處理上市證券出現(xiàn)收購(gòu)、私有化和退市處理 q擔(dān)保的證券發(fā)生分紅（紅利、紅股）、派息、增發(fā)、配股、擔(dān)保的證券發(fā)生分紅（紅利、紅股）、派息、增發(fā)、配股、派發(fā)權(quán)證等投資收益分派派發(fā)權(quán)證等投資收益分派 q投資者應(yīng)滿(mǎn)足的基本條件投資者應(yīng)滿(mǎn)足的基本條件q禁止融資融券業(yè)務(wù)的投資者禁止融資融券業(yè)務(wù)的投資者q資格申請(qǐng)資格申請(qǐng)q客戶(hù)征信客戶(hù)征信, ,評(píng)分評(píng)分, ,評(píng)級(jí)評(píng)級(jí)q信用等級(jí)重檢信用等級(jí)重檢q符合法律、法規(guī)以及證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則之規(guī)定，能夠符合法律、法規(guī)以及證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則之規(guī)定，能夠開(kāi)立證券賬戶(hù)開(kāi)立證券賬戶(hù)q在公

22、司開(kāi)立普通賬戶(hù)在公司開(kāi)立普通賬戶(hù)1818個(gè)月以上且無(wú)不良記錄個(gè)月以上且無(wú)不良記錄q投資者在公司開(kāi)立的普通賬戶(hù)資產(chǎn)價(jià)值達(dá)到一定規(guī)模（個(gè)人投資者投資者在公司開(kāi)立的普通賬戶(hù)資產(chǎn)價(jià)值達(dá)到一定規(guī)模（個(gè)人投資者賬戶(hù)資產(chǎn)價(jià)值人民幣賬戶(hù)資產(chǎn)價(jià)值人民幣100100萬(wàn)元以上，機(jī)構(gòu)投資者賬戶(hù)資產(chǎn)價(jià)值人民萬(wàn)元以上，機(jī)構(gòu)投資者賬戶(hù)資產(chǎn)價(jià)值人民幣幣200200萬(wàn)元以上），其中現(xiàn)金和可充抵保證金證券市值之和達(dá)到一萬(wàn)元以上），其中現(xiàn)金和可充抵保證金證券市值之和達(dá)到一定規(guī)模；定規(guī)模；q近一年內(nèi)累計(jì)成交金額與其在公司開(kāi)立的賬戶(hù)內(nèi)資產(chǎn)價(jià)值之比達(dá)一近一年內(nèi)累計(jì)成交金額與其在公司開(kāi)立的賬戶(hù)內(nèi)資產(chǎn)價(jià)值之比達(dá)一定比例以上定比例以上q曾受監(jiān)

23、管機(jī)構(gòu)、證券交易所、登記結(jié)算機(jī)構(gòu)等的處罰或者證券市場(chǎng)禁入；曾受監(jiān)管機(jī)構(gòu)、證券交易所、登記結(jié)算機(jī)構(gòu)等的處罰或者證券市場(chǎng)禁入；q利用他人名義開(kāi)立信用賬戶(hù)；利用他人名義開(kāi)立信用賬戶(hù)；q普通賬戶(hù)屬于不規(guī)范賬戶(hù)；普通賬戶(hù)屬于不規(guī)范賬戶(hù)；q普通賬戶(hù)中的證券已設(shè)定擔(dān)?；虼嬖谄渌麢?quán)利瑕疵或被采取查封、凍結(jié)等司法強(qiáng)制措施；普通賬戶(hù)中的證券已設(shè)定擔(dān)?；虼嬖谄渌麢?quán)利瑕疵或被采取查封、凍結(jié)等司法強(qiáng)制措施；q交易結(jié)算資金未納入第三方存管；交易結(jié)算資金未納入第三方存管；q曾有過(guò)融資融券違約行為且尚未按照合同約定承擔(dān)違約責(zé)任；曾有過(guò)融資融券違約行為且尚未按照合同約定承擔(dān)違約責(zé)任；q因資信狀況不佳列入因資信狀況不佳列入“黑名

24、單黑名單”；q公司內(nèi)部員工及其關(guān)聯(lián)人，公司的股東、關(guān)聯(lián)人；公司內(nèi)部員工及其關(guān)聯(lián)人，公司的股東、關(guān)聯(lián)人；q曾有可疑交易記錄或不遵守監(jiān)管機(jī)構(gòu)、證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、公司的交易規(guī)則等擾曾有可疑交易記錄或不遵守監(jiān)管機(jī)構(gòu)、證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、公司的交易規(guī)則等擾亂金融市場(chǎng)秩序行為；亂金融市場(chǎng)秩序行為；q公司認(rèn)定其風(fēng)險(xiǎn)承受能力不足；公司認(rèn)定其風(fēng)險(xiǎn)承受能力不足；q曾有擾亂公司營(yíng)業(yè)場(chǎng)所正常營(yíng)業(yè)秩序或影響工作人員正常工作行為；曾有擾亂公司營(yíng)業(yè)場(chǎng)所正常營(yíng)業(yè)秩序或影響工作人員正常工作行為； q除上述情況以外，法律法規(guī)禁止開(kāi)立信用賬戶(hù)的個(gè)人、機(jī)構(gòu)。除上述情況以外，法律法規(guī)禁止開(kāi)立信用賬戶(hù)的個(gè)人、機(jī)構(gòu)。

25、q開(kāi)立信用證券賬戶(hù)開(kāi)立信用證券賬戶(hù)q開(kāi)立信用資金賬戶(hù)開(kāi)立信用資金賬戶(hù)q開(kāi)通網(wǎng)易郵箱開(kāi)通網(wǎng)易郵箱q開(kāi)通開(kāi)通USBKeyUSBKeyq轉(zhuǎn)入擔(dān)保物轉(zhuǎn)入擔(dān)保物q激活賬戶(hù)激活賬戶(hù)q公司不接受限售股（包括解除和未解除）作為擔(dān)保物公司不接受限售股（包括解除和未解除）作為擔(dān)保物q公司不接受董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員以其自身上市公司股票作為擔(dān)保物公司不接受董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員以其自身上市公司股票作為擔(dān)保物q公司根據(jù)融券券源的種類(lèi)，定期統(tǒng)計(jì)所有融券品種的限售股（包括解除和未解除）公司根據(jù)融券券源的種類(lèi)，定期統(tǒng)計(jì)所有融券品種的限售股（包括解除和未解除）股東、董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員，形成股東、董事、監(jiān)事和高級(jí)管理

26、人員，形成“融券黑名單融券黑名單”。進(jìn)入。進(jìn)入“融券黑名單融券黑名單”的的投資者，公司不向其授予融券額度。已獲得融券授信額度的投資者新進(jìn)入投資者，公司不向其授予融券額度。已獲得融券授信額度的投資者新進(jìn)入“融券黑融券黑名單名單”的，公司將啟動(dòng)信用等級(jí)重檢流程，收回融券授信額度的，公司將啟動(dòng)信用等級(jí)重檢流程，收回融券授信額度q投資者是上市公司的董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員的，在開(kāi)戶(hù)時(shí)必須填寫(xiě)投資者是上市公司的董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員的，在開(kāi)戶(hù)時(shí)必須填寫(xiě)上市公司上市公司的董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員申報(bào)表的董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員申報(bào)表，公司禁止該類(lèi)投資者使用信用證券賬戶(hù)買(mǎi)，公司禁止該類(lèi)投資者使用信用證券賬

27、戶(hù)買(mǎi)賣(mài)自身上市公司股票。投資者作為上市公司董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員的身份發(fā)生賣(mài)自身上市公司股票。投資者作為上市公司董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員的身份發(fā)生變化的，須及時(shí)向公司申報(bào)變動(dòng)情況變化的，須及時(shí)向公司申報(bào)變動(dòng)情況q試點(diǎn)期間，公司不接受董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員作為融資融券客戶(hù)試點(diǎn)期間，公司不接受董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員作為融資融券客戶(hù)q只有同名的普通證券賬戶(hù)與信用證券賬戶(hù)之間方可進(jìn)行證券的劃轉(zhuǎn)；只有同名的普通證券賬戶(hù)與信用證券賬戶(hù)之間方可進(jìn)行證券的劃轉(zhuǎn)；q申請(qǐng)轉(zhuǎn)入的證券品種必須在公司發(fā)布的可充抵保證金證券范圍內(nèi)；申請(qǐng)轉(zhuǎn)入的證券品種必須在公司發(fā)布的可充抵保證金證券范圍內(nèi)；q股改限售股份和已解除限售

28、存量股份不能轉(zhuǎn)入信用證券賬戶(hù)，上市公司董事、監(jiān)事股改限售股份和已解除限售存量股份不能轉(zhuǎn)入信用證券賬戶(hù)，上市公司董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員持有的自身上市公司股票不能轉(zhuǎn)入信用證券賬戶(hù)；和高級(jí)管理人員持有的自身上市公司股票不能轉(zhuǎn)入信用證券賬戶(hù)；q轉(zhuǎn)入的擔(dān)保物（包括證券和資金）不超過(guò)投資者金融資產(chǎn)（包括銀行存款、股票、轉(zhuǎn)入的擔(dān)保物（包括證券和資金）不超過(guò)投資者金融資產(chǎn)（包括銀行存款、股票、基金、期貨權(quán)益及債券、黃金、理財(cái)產(chǎn)品（計(jì)劃）等資產(chǎn)）的二分之一，不超過(guò)投基金、期貨權(quán)益及債券、黃金、理財(cái)產(chǎn)品（計(jì)劃）等資產(chǎn)）的二分之一，不超過(guò)投資者全部資產(chǎn)的四分之一；資者全部資產(chǎn)的四分之一；q當(dāng)全體投資者的單只擔(dān)保股

29、票的市值與該股票總市值比例超過(guò)當(dāng)全體投資者的單只擔(dān)保股票的市值與該股票總市值比例超過(guò)1010時(shí)禁止投資者轉(zhuǎn)時(shí)禁止投資者轉(zhuǎn)入該股票；入該股票；q已設(shè)定擔(dān)?；蚱渌谌綑?quán)利及被采取查封、凍結(jié)等司法措施的證券不能轉(zhuǎn)入信用已設(shè)定擔(dān)?；蚱渌谌綑?quán)利及被采取查封、凍結(jié)等司法措施的證券不能轉(zhuǎn)入信用證券賬戶(hù)證券賬戶(hù)q投資者已按規(guī)定轉(zhuǎn)入擔(dān)保物投資者已按規(guī)定轉(zhuǎn)入擔(dān)保物q獲得融資授信額度的投資者已交納承諾費(fèi)獲得融資授信額度的投資者已交納承諾費(fèi)q投資者的網(wǎng)易郵箱密碼已修改投資者的網(wǎng)易郵箱密碼已修改q投資者的信用資金賬戶(hù)已開(kāi)通第三方存管業(yè)務(wù)投資者的信用資金賬戶(hù)已開(kāi)通第三方存管業(yè)務(wù)q投資者上海信用證券賬戶(hù)已完成指定交易

30、、深圳信用證券賬戶(hù)已完投資者上海信用證券賬戶(hù)已完成指定交易、深圳信用證券賬戶(hù)已完成賬戶(hù)使用信息申報(bào)成賬戶(hù)使用信息申報(bào)q融資期限融資期限: 不超過(guò)不超過(guò)6個(gè)月個(gè)月q融資利息按日計(jì)提融資利息按日計(jì)提, 定期扣收，扣收不到的利息轉(zhuǎn)為逾期定期扣收，扣收不到的利息轉(zhuǎn)為逾期息費(fèi)，按照約定的罰息率計(jì)收罰息息費(fèi)，按照約定的罰息率計(jì)收罰息 q管理費(fèi)管理費(fèi):當(dāng)日交易過(guò)程中使用融資額度但日終未實(shí)際使用當(dāng)日交易過(guò)程中使用融資額度但日終未實(shí)際使用的部分（如的部分（如T+0交易等）向公司支付管理費(fèi)交易等）向公司支付管理費(fèi) q承諾費(fèi)承諾費(fèi)q標(biāo)的證券融資保證金比例標(biāo)的證券融資保證金比例q融券期限融券期限: 不超過(guò)不超過(guò)6個(gè)月

31、，且不超過(guò)個(gè)月，且不超過(guò)融資融券合同融資融券合同終終止日止日q先到先得，用完即止先到先得，用完即止q融券費(fèi)用按日計(jì)提融券費(fèi)用按日計(jì)提, 定期扣收，扣收不到的利息轉(zhuǎn)為逾期定期扣收，扣收不到的利息轉(zhuǎn)為逾期息費(fèi)，按照約定的罰息率計(jì)收罰息息費(fèi)，按照約定的罰息率計(jì)收罰息 q管理費(fèi)管理費(fèi):當(dāng)日交易過(guò)程中使用融券額度但日終未實(shí)際使用當(dāng)日交易過(guò)程中使用融券額度但日終未實(shí)際使用的部分（如的部分（如T+0交易等）向公司支付管理費(fèi)交易等）向公司支付管理費(fèi) q融券補(bǔ)償融券補(bǔ)償q標(biāo)的證券融券保證金比例標(biāo)的證券融券保證金比例q每日融券費(fèi)用每日融券費(fèi)用=融券費(fèi)率融券費(fèi)率每日日終融券賣(mài)出證券市值；每日日終每日日終融券賣(mài)出證券

32、市值；每日日終實(shí)際融券賣(mài)出證券市值實(shí)際融券賣(mài)出證券市值=（日終實(shí)際融券賣(mài)出證券數(shù)量（日終實(shí)際融券賣(mài)出證券數(shù)量該融券該融券賣(mài)出證券當(dāng)日收盤(pán)價(jià)），非交易日或暫停交易的，以最近交易日賣(mài)出證券當(dāng)日收盤(pán)價(jià)），非交易日或暫停交易的，以最近交易日收盤(pán)價(jià)計(jì)算；融券賣(mài)出證券連續(xù)停牌時(shí)間超過(guò)收盤(pán)價(jià)計(jì)算；融券賣(mài)出證券連續(xù)停牌時(shí)間超過(guò)30天的，該融券品天的，該融券品種當(dāng)日收盤(pán)價(jià)按照種當(dāng)日收盤(pán)價(jià)按照“指數(shù)收益法指數(shù)收益法”進(jìn)行折算，直至該證券復(fù)牌，進(jìn)行折算，直至該證券復(fù)牌，即當(dāng)日收盤(pán)價(jià)即當(dāng)日收盤(pán)價(jià)=停牌時(shí)收盤(pán)價(jià)停牌時(shí)收盤(pán)價(jià)（當(dāng)日該證券所上市的證券交易所（當(dāng)日該證券所上市的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)收盤(pán)價(jià)行業(yè)

33、分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)收盤(pán)價(jià)/停牌前一交易日該證券所停牌前一交易日該證券所上市的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)收盤(pán)價(jià)）上市的證券交易所行業(yè)分類(lèi)指數(shù)中對(duì)應(yīng)的行業(yè)指數(shù)收盤(pán)價(jià)）q因融券賣(mài)出證券終止上市交易造成融券債務(wù)無(wú)法用還券清償?shù)那橐蛉谌u(mài)出證券終止上市交易造成融券債務(wù)無(wú)法用還券清償?shù)那樾?，公司與投資者在形，公司與投資者在融資融券合同融資融券合同中約定用現(xiàn)金方式進(jìn)行清中約定用現(xiàn)金方式進(jìn)行清償，融券本金負(fù)債現(xiàn)金清償金額公式為：融券數(shù)量?jī)?，融券本金?fù)債現(xiàn)金清償金額公式為：融券數(shù)量終止上市前終止上市前一交易日收盤(pán)價(jià)一交易日收盤(pán)價(jià)q網(wǎng)上交易、熱自助交易網(wǎng)上交易、熱自助交易q融券賣(mài)出的申報(bào)價(jià)格不得

34、低于該證券的最近成交價(jià)；當(dāng)天沒(méi)有產(chǎn)融券賣(mài)出的申報(bào)價(jià)格不得低于該證券的最近成交價(jià)；當(dāng)天沒(méi)有產(chǎn)生成交的，其申報(bào)價(jià)格不得低于前收盤(pán)價(jià)。低于上述價(jià)格的申報(bào)，生成交的，其申報(bào)價(jià)格不得低于前收盤(pán)價(jià)。低于上述價(jià)格的申報(bào)，公司有權(quán)拒絕公司有權(quán)拒絕q維持擔(dān)保比例維持擔(dān)保比例300%,提取擔(dān)保物提取擔(dān)保物q投資者買(mǎi)券還券或公司強(qiáng)制買(mǎi)券還券數(shù)量大于投資者實(shí)際借入證投資者買(mǎi)券還券或公司強(qiáng)制買(mǎi)券還券數(shù)量大于投資者實(shí)際借入證券數(shù)量的，由公司在下一交易日（券數(shù)量的，由公司在下一交易日（T日）進(jìn)行余券劃轉(zhuǎn)申報(bào)，證券日）進(jìn)行余券劃轉(zhuǎn)申報(bào)，證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)受理并確認(rèn)成功后，在登記結(jié)算機(jī)構(gòu)受理并確認(rèn)成功后，在T日日終清算時(shí)將投資者

35、余券日日終清算時(shí)將投資者余券從公司融券專(zhuān)用證券賬戶(hù)劃回到信用證券賬戶(hù)從公司融券專(zhuān)用證券賬戶(hù)劃回到信用證券賬戶(hù)q投資者使用網(wǎng)上交易委托方式的，必須使用投資者使用網(wǎng)上交易委托方式的，必須使用USBKey；投資者使；投資者使用熱自助交易委托方式發(fā)生融資融券交易和償還債務(wù)交易的，必用熱自助交易委托方式發(fā)生融資融券交易和償還債務(wù)交易的，必須于下一交易日到開(kāi)戶(hù)營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)辦理交割確認(rèn)手續(xù)須于下一交易日到開(kāi)戶(hù)營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)辦理交割確認(rèn)手續(xù)q融資融券合同融資融券合同約定的到期日，公司有權(quán)禁止投資者信用賬戶(hù)約定的到期日，公司有權(quán)禁止投資者信用賬戶(hù)發(fā)生新的融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出等信用交易發(fā)生新的融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出等信用交易q交

36、易監(jiān)控指標(biāo)交易監(jiān)控指標(biāo)內(nèi)容對(duì)象融資融券凈資本凈資本全體投資者100%30%單一證券15%5%單一投資者2%1%總額度總額度單一投資者5%股票市值股票市值單只擔(dān)保證券10%流通股本流通股本單一投資者的單只證券融資1%所有投資者的單只證券融資5% q對(duì)于嚴(yán)重關(guān)注類(lèi)賬戶(hù)，維持擔(dān)保比例對(duì)于嚴(yán)重關(guān)注類(lèi)賬戶(hù)，維持擔(dān)保比例警戒線(xiàn)，限制其融資買(mǎi)入、警戒線(xiàn)，限制其融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入等融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入等q對(duì)于警戒類(lèi)賬戶(hù)，限制其融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入，允許對(duì)于警戒類(lèi)賬戶(hù)，限制其融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入，允許其賣(mài)券還款、買(mǎi)券還券等，直至其維持擔(dān)保比例其賣(mài)券還款、買(mǎi)券還券等，直至其維持擔(dān)保比例嚴(yán)重

37、關(guān)注線(xiàn)時(shí)，嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)時(shí)，解除對(duì)賬戶(hù)的融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入限制解除對(duì)賬戶(hù)的融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入限制q對(duì)于平倉(cāng)類(lèi)賬戶(hù)，在平倉(cāng)完成前，對(duì)該賬戶(hù)信用賬戶(hù)進(jìn)行交易限對(duì)于平倉(cāng)類(lèi)賬戶(hù)，在平倉(cāng)完成前，對(duì)該賬戶(hù)信用賬戶(hù)進(jìn)行交易限制，禁止客戶(hù)一切委托買(mǎi)賣(mài)行為。平倉(cāng)結(jié)束后，公司將及時(shí)解除制，禁止客戶(hù)一切委托買(mǎi)賣(mài)行為。平倉(cāng)結(jié)束后，公司將及時(shí)解除交易限制，其中當(dāng)維持擔(dān)保比例嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)時(shí)，限制賬戶(hù)的融交易限制，其中當(dāng)維持擔(dān)保比例嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)時(shí)，限制賬戶(hù)的融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入資買(mǎi)入、融券賣(mài)出、普通買(mǎi)入q嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)設(shè)定為維持擔(dān)保比例等于嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)設(shè)定為維持擔(dān)保比例等于160%，警戒線(xiàn)設(shè)定為維持擔(dān)，警戒線(xiàn)

38、設(shè)定為維持擔(dān)保比例等于保比例等于140% q觸發(fā)條件：日終清算后維持擔(dān)保比例低于警戒線(xiàn)觸發(fā)條件：日終清算后維持擔(dān)保比例低于警戒線(xiàn)qT+1日上午日上午9：00以前按照以前按照融資融券合同融資融券合同約定的通知方式發(fā)出約定的通知方式發(fā)出追加擔(dān)保物通知追加擔(dān)保物通知 q投資者應(yīng)確保其信用賬戶(hù)維持擔(dān)保比例在投資者應(yīng)確保其信用賬戶(hù)維持擔(dān)保比例在追加擔(dān)保物通知追加擔(dān)保物通知到期到期日（日（T2日）日終清算后不低于嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)日）日終清算后不低于嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn) q投資者追加擔(dān)保物的方投資者追加擔(dān)保物的方式包括：轉(zhuǎn)入資金、轉(zhuǎn)入可充抵保證金證券式包括：轉(zhuǎn)入資金、轉(zhuǎn)入可充抵保證金證券或自行平倉(cāng)或自行平倉(cāng)q強(qiáng)制平倉(cāng)情形強(qiáng)

39、制平倉(cāng)情形q強(qiáng)制平倉(cāng)范圍強(qiáng)制平倉(cāng)范圍q強(qiáng)制平倉(cāng)順序強(qiáng)制平倉(cāng)順序q強(qiáng)制平倉(cāng)結(jié)果強(qiáng)制平倉(cāng)結(jié)果q對(duì)平倉(cāng)賬戶(hù)交易限制對(duì)平倉(cāng)賬戶(hù)交易限制 q追加擔(dān)保物通知規(guī)定的期限到期日日終清算后、投資者信用追加擔(dān)保物通知規(guī)定的期限到期日日終清算后、投資者信用賬戶(hù)的維持擔(dān)保比例低于嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)的賬戶(hù)的維持擔(dān)保比例低于嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)的 q融資融券期限已屆滿(mǎn)、投資者未按約定歸還融資負(fù)債、融券融資融券期限已屆滿(mǎn)、投資者未按約定歸還融資負(fù)債、融券負(fù)債的負(fù)債的q出現(xiàn)法定或約定解除或終止出現(xiàn)法定或約定解除或終止融資融券合同融資融券合同情形、投資者情形、投資者尚有未清償債務(wù)的尚有未清償債務(wù)的 q司法機(jī)關(guān)要求公司對(duì)投資者信用賬戶(hù)資產(chǎn)協(xié)助執(zhí)行

40、，投資者司法機(jī)關(guān)要求公司對(duì)投資者信用賬戶(hù)資產(chǎn)協(xié)助執(zhí)行，投資者賬戶(hù)尚有未清償融資或融券債務(wù)的賬戶(hù)尚有未清償融資或融券債務(wù)的q追加平倉(cāng)追加平倉(cāng),應(yīng)平倉(cāng)金額應(yīng)平倉(cāng)金額=（嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)（嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)-追加擔(dān)保物通知到期日追加擔(dān)保物通知到期日日終清算后的維持擔(dān)保比例）日終清算后的維持擔(dān)保比例）追加擔(dān)保物通知到期日日終追加擔(dān)保物通知到期日日終清算后負(fù)債總值清算后負(fù)債總值/（嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)（嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)-1）q債務(wù)清償債務(wù)清償,平倉(cāng)范圍以滿(mǎn)足投資者對(duì)公司所負(fù)債務(wù)為下限平倉(cāng)范圍以滿(mǎn)足投資者對(duì)公司所負(fù)債務(wù)為下限 q對(duì)于因市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)及受交易規(guī)則限制（零股成交、交易費(fèi)對(duì)于因市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)及受交易規(guī)則限制（零股成交、交易費(fèi)用等

41、）所產(chǎn)生的超出平倉(cāng)范圍情形，以實(shí)際平倉(cāng)金額為準(zhǔn)用等）所產(chǎn)生的超出平倉(cāng)范圍情形，以實(shí)際平倉(cāng)金額為準(zhǔn)q出現(xiàn)強(qiáng)制平倉(cāng)情形時(shí)，雙方約定以最有利于成交為強(qiáng)制平倉(cāng)出現(xiàn)強(qiáng)制平倉(cāng)情形時(shí)，雙方約定以最有利于成交為強(qiáng)制平倉(cāng)的首要原則的首要原則q先償還融資負(fù)債后償還融券負(fù)債的順序進(jìn)行平倉(cāng)先償還融資負(fù)債后償還融券負(fù)債的順序進(jìn)行平倉(cāng)q以折算率優(yōu)先與市值優(yōu)先的順序、按照折算率從高到低（當(dāng)以折算率優(yōu)先與市值優(yōu)先的順序、按照折算率從高到低（當(dāng)折算率相等時(shí)按照市值從高到低）的原則進(jìn)行強(qiáng)制平倉(cāng)折算率相等時(shí)按照市值從高到低）的原則進(jìn)行強(qiáng)制平倉(cāng)q由于市場(chǎng)變化等因素的影響，公司有權(quán)選擇公司認(rèn)為最利于由于市場(chǎng)變化等因素的影響，公司有權(quán)選

42、擇公司認(rèn)為最利于平倉(cāng)成功或最有利于債權(quán)實(shí)現(xiàn)的方式進(jìn)行平倉(cāng)平倉(cāng)成功或最有利于債權(quán)實(shí)現(xiàn)的方式進(jìn)行平倉(cāng)q追加平倉(cāng)追加平倉(cāng),若平倉(cāng)當(dāng)日日終清算后實(shí)際平倉(cāng)金額不低于應(yīng)平倉(cāng)若平倉(cāng)當(dāng)日日終清算后實(shí)際平倉(cāng)金額不低于應(yīng)平倉(cāng)金額，或日終清算后投資者信用賬戶(hù)維持擔(dān)保比例不低于嚴(yán)金額，或日終清算后投資者信用賬戶(hù)維持擔(dān)保比例不低于嚴(yán)重關(guān)注線(xiàn)重關(guān)注線(xiàn),則強(qiáng)制平倉(cāng)終止。否則繼續(xù)平倉(cāng)則強(qiáng)制平倉(cāng)終止。否則繼續(xù)平倉(cāng). q債務(wù)清倉(cāng)平倉(cāng)債務(wù)清倉(cāng)平倉(cāng),若投資者債務(wù)（包括利息、費(fèi)用等）已經(jīng)被全若投資者債務(wù)（包括利息、費(fèi)用等）已經(jīng)被全部?jī)斶€，則強(qiáng)制平倉(cāng)結(jié)束；否則下一交易日繼續(xù)強(qiáng)制平倉(cāng)并部?jī)斶€，則強(qiáng)制平倉(cāng)結(jié)束；否則下一交易日繼續(xù)強(qiáng)制平倉(cāng)并收

43、回相應(yīng)債權(quán)收回相應(yīng)債權(quán).q平倉(cāng)完成當(dāng)日或下一交易日，以平倉(cāng)完成當(dāng)日或下一交易日，以融資融券合同融資融券合同約定的通約定的通知方式向投資者發(fā)送知方式向投資者發(fā)送強(qiáng)制平倉(cāng)結(jié)果通知強(qiáng)制平倉(cāng)結(jié)果通知p擔(dān)保證券賬戶(hù)證券行使發(fā)行人的權(quán)利擔(dān)保證券賬戶(hù)證券行使發(fā)行人的權(quán)利 ：請(qǐng)求召開(kāi)證券持有人會(huì)議：請(qǐng)求召開(kāi)證券持有人會(huì)議、參加證券持有人會(huì)議、提案、表決、配售股份的認(rèn)購(gòu)、請(qǐng)求分、參加證券持有人會(huì)議、提案、表決、配售股份的認(rèn)購(gòu)、請(qǐng)求分派投資收益等權(quán)利派投資收益等權(quán)利p分類(lèi)投票方式：公司對(duì)投資者的投票結(jié)果進(jìn)行匯總，并分分類(lèi)投票方式：公司對(duì)投資者的投票結(jié)果進(jìn)行匯總，并分“贊成贊成”、“反對(duì)反對(duì)”或或“棄權(quán)棄權(quán)”通過(guò)證

44、券交易所或證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的通過(guò)證券交易所或證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的網(wǎng)絡(luò)投票系統(tǒng)分類(lèi)投票網(wǎng)絡(luò)投票系統(tǒng)分類(lèi)投票p所融入證券權(quán)益補(bǔ)償：所融入證券權(quán)益補(bǔ)償： 現(xiàn)金紅利，股票紅利，權(quán)證，配售股份，增發(fā)現(xiàn)金紅利，股票紅利，權(quán)證，配售股份，增發(fā)p擔(dān)保證券的投資收益：以證券登記結(jié)算公司的實(shí)際派發(fā)的權(quán)益為擔(dān)保證券的投資收益：以證券登記結(jié)算公司的實(shí)際派發(fā)的權(quán)益為準(zhǔn)準(zhǔn) ,更新賬戶(hù)明細(xì)更新賬戶(hù)明細(xì) p收購(gòu)、私有化和退市收購(gòu)、私有化和退市 派發(fā)現(xiàn)金紅利補(bǔ)償相應(yīng)金額的現(xiàn)金紅利先劃扣融券賣(mài)出的凍結(jié)資金，不足部分再扣資金余額，仍不足則轉(zhuǎn)為融券逾期息費(fèi)派發(fā)股票紅利等證券補(bǔ)償相應(yīng)數(shù)量的股票紅利直接增加相應(yīng)融券負(fù)債的數(shù)量派發(fā)的證券為權(quán)

45、證（上市首日累計(jì)成交金額/累計(jì)成交量）*權(quán)證派發(fā)數(shù)量融券賣(mài)出的凍結(jié)資金資金余額轉(zhuǎn)為融券逾期息費(fèi)向原股東配售股份原股東配售股份的的，或者證券發(fā)行人增發(fā)新股以及發(fā)行權(quán)證、可轉(zhuǎn)債等證券時(shí)原股東有優(yōu)先認(rèn)購(gòu)原股東有優(yōu)先認(rèn)購(gòu)權(quán)權(quán)公司主張行使上述約定之配售股份等權(quán)益且補(bǔ)償金額大于零補(bǔ)償金額大于零時(shí)：補(bǔ)償金額=（該股除權(quán)日參考價(jià)-配股價(jià)）*配售股份數(shù)量除權(quán)日參考價(jià)=（前收盤(pán)價(jià)-現(xiàn)金紅利）+配（新）股價(jià)*流通股變動(dòng)比例/（1+流通股變動(dòng)比例）補(bǔ)償金額=（上市首日的累計(jì)成交金額/累計(jì)成交數(shù)量-認(rèn)購(gòu)價(jià)格）*認(rèn)購(gòu)數(shù)量）l融券權(quán)益補(bǔ)償融券權(quán)益補(bǔ)償 證券形式由證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)將分派的證券記錄在“證券公司客戶(hù)信用交易擔(dān)保證券賬戶(hù)”內(nèi)，并相應(yīng)變更投資者信用證券賬戶(hù)的明細(xì)數(shù)據(jù) 現(xiàn)金形式由證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)將分派的資金劃入“證券公司信用交易資金交收賬戶(hù)”；公司在以現(xiàn)金形式分派的投公司在以現(xiàn)金形式分派的投資收益到賬后資收益到賬后，通知商業(yè)銀行通知商業(yè)銀行對(duì)投資者信用資