跨國銀行引進：利弊分析與監(jiān)管措施比較研究

1、跨國銀行引進：利弊分析與監(jiān)管措施比較研究中國人民大學(xué)中國財政金融政策研究中心 龔明華摘要: 本文對跨國銀行的形成機理及發(fā)展中經(jīng)濟引進跨國銀行的利弊進行理論和實證分析，在進行跨國銀行監(jiān)管措施國際比較的基礎(chǔ)上提出發(fā)展中國家監(jiān)管跨國銀行的目標(biāo)模式，并就我國加入WTO后實施對外資銀行的有效監(jiān)管提出若干政策建議。關(guān)鍵詞：跨國銀行 發(fā)展中經(jīng)濟 金融監(jiān)管跨國銀行（Multinational Banks） 超越國境、在世界各地設(shè)立營業(yè)性分支機構(gòu)，開展全球性金融服務(wù)已成為當(dāng)今金融全球化的重要組成部分。在我國已加入WTO的今天，關(guān)于跨國銀行功過是非的理性分析及按照我國政府開放銀行業(yè)的有關(guān)承諾應(yīng)采取的對策研究更具有

2、重要的理論和現(xiàn)實意義。一、跨國銀行的形成機理研究迄今為止的有關(guān)跨國銀行形成和發(fā)展原因的理論研究，大體上是從以下兩個角度來進行的。一是站在二十世紀(jì)七十年代石油美元流動和八十年代發(fā)展中國家債務(wù)危機等國際金融的角度來分析跨國銀行的形成和發(fā)展，另一是從產(chǎn)業(yè)組織等微觀角度，分析跨國銀行在世界各地設(shè)立分支機構(gòu)的比較利益。關(guān)下稔·奧田宏司（1985）從國際資本移動論出發(fā)，將跨國銀行在發(fā)展中國家開展經(jīng)營活動的原因綜合歸納為以下五點。一是由于兩次石油危機產(chǎn)生了大量的石油美元，促進了歐洲貨幣市場的迅速發(fā)展，聚集了大量的國際游資。而在七十年代后期到八十年代前期，發(fā)達國家出現(xiàn)長期的經(jīng)濟不景氣，這些富裕資金在

3、發(fā)達國家沒有適當(dāng)?shù)氖褂们溃罱K流向資金短缺、投資收益率較高的發(fā)展中國家。二是由于在國際金融市場上產(chǎn)生了辛迪加貸款等形式，使得向發(fā)展中國家提供巨額資金成為可能，并且參與貸款的每一家銀行的信用風(fēng)險得以降低，促進了跨國銀行對發(fā)展中國家的融資。三是由于浮動利率制度的建立，因利率變動而產(chǎn)生的利率風(fēng)險能夠得到有效控制。四是向發(fā)展中國家融資的收益率要比發(fā)達國家高得多。五是對一些經(jīng)濟增長較快、表現(xiàn)比較突出的發(fā)展中國家特別是所謂的新興工業(yè)化國家，跨國銀行都有較好的主觀評價。J.Niehans(1983)從產(chǎn)業(yè)組織論的視點出發(fā)，將銀行實施跨國經(jīng)營戰(zhàn)略的動因概括為以下三個方面：一是隨著銀行擴張規(guī)模和開拓新的市場，

4、銀行的市場風(fēng)險得以降低、經(jīng)濟效益趨于上升；二是通過開設(shè)海外分支機構(gòu)建立自己的信息網(wǎng)絡(luò)，可以克服國際金融市場的信息的不對稱性；三是為了避免和減少因政治風(fēng)云變幻給銀行帶來的經(jīng)營風(fēng)險，需要在世界各地設(shè)點，從而能以較低的成本迅速應(yīng)對政治因素的變化、弱化其給銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營造成的不利影響。H.Grubel(1977)認(rèn)為，國際大銀行因為擁有有效的經(jīng)營管理方式、靈活的市場開拓技術(shù)、成套的金融服務(wù)產(chǎn)品，同發(fā)展中國家的銀行相比具有明顯優(yōu)勢，因此進入發(fā)展中國家市場能獲得更多的利益。首先，跨國銀行擁有很強的提供金融產(chǎn)品和金融服務(wù)的能力，能以較低的成本提供東道國銀行無法提供的金融服務(wù)；第二，跨國銀行在東道國開展業(yè)務(wù)活動

5、時，可利用母公司的國際知名品牌，在與東道國中小銀行的競爭中處于有利地位；第三，跨國銀行與本國的跨國公司往往具有長期的合作關(guān)系，它們可以利用這一關(guān)系及其很強的信用調(diào)查能力，在東道國向跨國公司的子公司或相關(guān)企業(yè)提供金融服務(wù)。 A.Rugman(1986)強調(diào)了跨國銀行由于國際性多樣化(international diversification) 和內(nèi)部化(internalization)這兩大要因可以獲得額外利潤。也就是說，由于不存在對跨國銀行進行統(tǒng)一監(jiān)督管理的世界中央銀行，跨國銀行可以避開在國內(nèi)開展金融業(yè)務(wù)所受到的某些限制，從而取得穩(wěn)定的收益。另外，跨國銀行通過內(nèi)部化，可以克服國際金融市場所存在

6、的信息的不對稱性，享有特殊的 (firm specific)內(nèi)部利益。實際上，上述對跨國銀行形成原因的分析都是不全面的。國際資本移動論說明了跨國銀行開展跨國經(jīng)營的背景和充分條件，而其它從微觀角度闡述跨國銀行成因的理論則由于其分析問題的角度不同，各有見地，又都有一定的局限性。筆者認(rèn)為，可將J.Dunning (1981) 的OLI范式應(yīng)用于對跨國銀行的分析，得出以下結(jié)論：跨國銀行具有經(jīng)營資源方面的優(yōu)勢(Ownership-Specific Advantages)、在海外設(shè)點的區(qū)位優(yōu)勢(Location-Specific advantages)和實行內(nèi)部化的優(yōu)勢(Internalization I

7、ncentive Advantages) 等三大優(yōu)勢，所以有拓展國際市場、開展跨國經(jīng)營的內(nèi)在沖動。首先，在經(jīng)營資源優(yōu)勢上，跨國銀行擁有一流的技術(shù)和管理人才、非常便利的籌集資金渠道、大范圍和高效率的分支機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)、跨國經(jīng)營的知識和經(jīng)驗的累積、針對特定客戶層的需要提供金融服務(wù)的高度專業(yè)化的能力等。二是跨國銀行可以從注冊國與東道國金融監(jiān)管體系的差異、實際利率的差異、經(jīng)濟社會發(fā)展程度的差異中得到額外的收益，具有在海外開展業(yè)務(wù)的區(qū)位優(yōu)勢。三是跨國銀行可以通過在組織機構(gòu)內(nèi)部創(chuàng)造出新的市場，來獲得較大的潛在利益。二、發(fā)展中國家引進跨國銀行的利弊分析發(fā)展中國家引進跨國銀行的積極作用是多方面的，可歸納為以下三點。

8、一是促進東道國從國際金融市場籌措資金和吸引外資，緩解東道國投資資金和外匯資金的“雙缺口”壓力。跨國銀行除直接發(fā)放商業(yè)貸款和代理東道國政府和企業(yè)發(fā)行證券等方式注入外匯資金外，其吸引帶動跨國公司向東道國投資的間接作用亦不容忽視?？鐕y行利用在注冊國與跨國公司母公司的合作關(guān)系，可以及時向子公司提供融資、結(jié)算等各項金融服務(wù)，降低跨國公司子公司的交易費用，結(jié)果是促進了跨國公司在東道國的直接投資。在實證分析中，因為在東道國開展業(yè)務(wù)的跨國公司對跨國銀行金融服務(wù)的需要難以準(zhǔn)確度量，需要選擇某個可以測量的變量來代替表示。Goldberg and Saunders（1980）以出口總額為解釋變量進行實證分析，得出

9、當(dāng)美國的出口總額增長時，在英國的美資銀行的業(yè)務(wù)量（以在英的美資銀行吸收存款總額為代理變量）也同時增加。N.Fieleke （1977）以外商直接投資金額為解釋變量，分析了在從美國吸收直接投資變多的國家，美資銀行的業(yè)務(wù)規(guī)模變大。Hultman and McGee (1989)研究了在美國開展金融服務(wù)的日資銀行的金融資產(chǎn)占全美銀行金融資產(chǎn)的比例（Y）與日本的對美直接投資總額（I）之間的關(guān)系，運用最小二乘法（OLS）估計得到以下方程：Y = 5.388 + 0.0005I 0.0117E + 2.038D (3.46) (- 3.98) (4.99)R = 0.96 結(jié)果表明，隨著日本的對美直接投資

10、增加，在美的日資銀行的經(jīng)營活動趨于活躍。二是有利于東道國金融市場的發(fā)育和完善，有利于推動?xùn)|道國金融業(yè)的國際化進程?？鐕y行的進入，促進了東道國金融體系的完善、信貸市場、外匯市場和證券市場的發(fā)展。另外，跨國銀行的進入，使得東道國金融市場的對外開放力度加大，需要金融監(jiān)督當(dāng)局提高監(jiān)管水平并按照國際慣例實施監(jiān)管，在引進來的同時便于東道國的銀行走出去，這些都加快了東道國金融業(yè)的國際化步伐。三是促進東道國銀行間競爭機制的形成，提高東道國銀行的競爭能力和經(jīng)營管理水平。首先，跨國銀行的引進，打破了東道國國有銀行壟斷的局面，促進了銀行間競爭機制的發(fā)育?？鐕y行成為競爭對手的現(xiàn)實壓力，促使東道國銀行的經(jīng)營管理層轉(zhuǎn)

11、變經(jīng)營觀念和管理方式，提高經(jīng)濟效益。其次，跨國銀行對東道國銀行進行技術(shù)轉(zhuǎn)讓和管理培訓(xùn)，發(fā)揮示范和帶動作用，產(chǎn)生溢出效果（spillover effects）。東道國銀行可在跨國銀行直接轉(zhuǎn)讓技術(shù)和傳授管理知識之外，主動了解跨國銀行產(chǎn)品開發(fā)、技術(shù)和管理創(chuàng)新的最新進展，積極模仿和借鑒；另外，創(chuàng)造條件實現(xiàn)從跨國銀行向東道國銀行的人才回流可以把對方的先進管理經(jīng)驗直接帶回?？鐕y行引進的弊端可以從以下幾個方面來分析：一是跨國銀行可以從東道國銀行手中搶占大量業(yè)務(wù)和市場。在許多發(fā)展中國家，為實現(xiàn)經(jīng)濟的持續(xù)穩(wěn)定增長和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的不斷升級，政府都實施一定的以人為低利率政策為中心的金融管制，從事金融業(yè)務(wù)的機構(gòu)可以取得

12、一定的租金（rent）。跨國銀行的進入影響從家庭部門向國內(nèi)銀行和企業(yè)的租金轉(zhuǎn)移，并有可能在競爭中將經(jīng)濟效益低的國內(nèi)銀行置于不利地位，搶占其業(yè)務(wù)和市場。如比較優(yōu)勢論所指出的，跨國銀行具有名牌效應(yīng)、與跨國企業(yè)的良好合作關(guān)系、提供各項金融服務(wù)的優(yōu)良能力等方面的優(yōu)勢，通過開展零售、批發(fā)、投資銀行等全方位的金融服務(wù)可以獲取很高的利潤。而與之相反，國內(nèi)銀行經(jīng)營管理水平低、存貸款為主要業(yè)務(wù)、金融服務(wù)技術(shù)不成熟，因而還不是跨國銀行的強有力的競爭對手?？鐕y行利用高薪、去總行培訓(xùn)等優(yōu)厚條件，從國內(nèi)銀行挖走大量業(yè)務(wù)骨干和管理人才，會進一步弱化國內(nèi)銀行的競爭實力。二是跨國銀行的進入會在一定程度上加大東道國金融市場的

13、不穩(wěn)定性、影響東道國貨幣政策的有效實施?？鐕y行在促進東道國金融業(yè)國際化的同時也強化了國際金融市場波動對東道國金融市場的傳遞機制，其本身的大量資金進出既影響東道國資金市場的穩(wěn)定和金融管理當(dāng)局實施貨幣政策的自主性，又給準(zhǔn)確測量貨幣政策操作變量增加了難度?？鐕y行在短時期內(nèi)的大額資金流入還可能會直接加大東道國通貨膨脹的壓力。三是跨國銀行存在著一定的經(jīng)營風(fēng)險，從而對東道國的社會經(jīng)濟發(fā)展造成不利的影響。首先，跨國銀行的分支機構(gòu)在經(jīng)營過程中，由于法律、文化和風(fēng)俗習(xí)慣等方面的差異，存在著與東道國機構(gòu)和居民產(chǎn)生磨擦的可能性。其次，對于跨國銀行的分支機構(gòu)的經(jīng)營活動，注冊國的金融主管當(dāng)局難以全面了解，而對其總行

14、及在其它分支機構(gòu)，東道國的金融監(jiān)管當(dāng)局又無從把握，在對跨國銀行的監(jiān)管上有一定的盲點。如1991年，資產(chǎn)額達240億美元的跨國銀行國際商業(yè)信貸銀行（BCCI）因虧損嚴(yán)重、從事欺詐、為恐怖組織洗黑錢等問題暴露而被關(guān)閉，該銀行幾乎不受任何政府監(jiān)管達15年之久，其注冊國盧森堡的金融監(jiān)管機構(gòu)很小的金融協(xié)會無法對它進行有效管理和監(jiān)督。四是影響東道國政府對金融市場和金融體系的干預(yù)，從而在一定程度上影響經(jīng)濟趕超戰(zhàn)略的實施。一些發(fā)展中國家在追趕發(fā)達國家的經(jīng)濟發(fā)展過程中實施政府主導(dǎo)型的經(jīng)濟趕超戰(zhàn)略。而金融體系是實行經(jīng)濟趕超政策的重要依托和載體。而跨國銀行的大量引進會使政府對金融市場和國內(nèi)銀行的種種限制難以維持，使

15、政府在資金分配上的影響力減弱，對金融市場的干預(yù)和產(chǎn)業(yè)政策的實施變得不易進行。三、跨國銀行監(jiān)管的國際比較及發(fā)展中經(jīng)濟監(jiān)管跨國銀行的目標(biāo)模式縱觀世界各國的外資銀行引進政策，可謂各不相同。對外資銀行的監(jiān)管可以分成市場準(zhǔn)入監(jiān)管和業(yè)務(wù)經(jīng)營監(jiān)管兩個方面。在市場準(zhǔn)入監(jiān)管方面，美國、英國和香港等國家和地區(qū)對跨國銀行的本土經(jīng)營采取相對寬松的政策，而大多數(shù)發(fā)展中國家和一部分發(fā)達國家則較嚴(yán)格地限制外資銀行的進入。具體的限制方式可分為以下四類。一是通過法律法規(guī)的方式直接規(guī)定禁止外資銀行的進入。如葡萄牙在1975年公布的銀行法中，明確規(guī)定禁止外資銀行在葡萄牙設(shè)立分支機構(gòu)。二是規(guī)定外資銀行在本土設(shè)立分支機構(gòu)的條件（最低資

16、本金或總資產(chǎn)要求、經(jīng)營狀況要求、經(jīng)營年限要求等），抬高外資銀行進入的門檻。通常的做法是規(guī)定資本金和資產(chǎn)總額的最低底限，只允許有一定實力的外資銀行設(shè)立營業(yè)性分支機構(gòu)。如法國規(guī)定，跨國銀行如申請在法國設(shè)立分支機構(gòu)，其資本金不得少于1500萬法郎。美國甚至依據(jù)其國際銀行法，貨幣監(jiān)理署可根據(jù)跨國銀行的注冊國的不同要求不同數(shù)額的設(shè)立分支機構(gòu)的最低資本額。三是審查跨國銀行總行的經(jīng)營管理水平、經(jīng)濟效益、在國際銀行業(yè)的排名、管理層的素質(zhì)、能力和經(jīng)歷等。四是將跨國銀行的母國的金融監(jiān)管當(dāng)局是否履行監(jiān)管責(zé)任作為允許其在本土開業(yè)的一個前提條件。業(yè)務(wù)經(jīng)營監(jiān)管是通過謹(jǐn)慎性監(jiān)管、保護性監(jiān)管和限制性監(jiān)管等來減少或消除外資銀行

17、可能遇到的經(jīng)營風(fēng)險，弱化其對本國社會經(jīng)濟發(fā)展的不利影響。謹(jǐn)慎性監(jiān)管是通過自由資本比率、流動性比率、外匯風(fēng)險頭寸、單一客戶貸款限額等指標(biāo)管理來控制外資銀行的業(yè)務(wù)風(fēng)險。保護性管制是通過存款保險制度、最后貸款人制度等防范外資銀行可能出現(xiàn)的經(jīng)營危機，保護本國存款人的合法權(quán)益。制性監(jiān)管是通過限制外資銀行吸收當(dāng)?shù)卮婵睿ㄌ貏e是本幣存款）、分支機構(gòu)擴張、經(jīng)營范圍、資產(chǎn)規(guī)模等措施限制外資銀行在本國金融市場的占有份額，保護本國銀行業(yè)的發(fā)展。在發(fā)展中國家經(jīng)濟發(fā)展的初期階段，由于金融市場和法律制度的不健全、國內(nèi)銀行的低效率、金融管理當(dāng)局的監(jiān)管水平較低、實施政府主導(dǎo)性的經(jīng)濟發(fā)展戰(zhàn)略等原因，對跨國銀行的進入，應(yīng)采取慎重和

18、漸進的引進政策，引進一部分有實力、管理規(guī)范的跨國銀行，最大限度地發(fā)揮跨國銀行對本國經(jīng)濟發(fā)展的積極作用，控制其帶來的負(fù)面影響。同時，對國內(nèi)銀行的保護不是無期限的。要列出具體的市場開放的時間表。列明保護的具體期限，可以增加國內(nèi)銀行改善經(jīng)濟效益和提高管理水平的緊迫感。政府必須下工夫整頓和完善金融市場和金融制度，提高金融主管部門自身的監(jiān)管水平。隨著經(jīng)濟的穩(wěn)步發(fā)展，健全的法律體系和規(guī)范的經(jīng)濟主體得以建立，市場機制能夠發(fā)揮有效配置資源的功能，國內(nèi)銀行也能按照國際慣例提供高質(zhì)量的各項金融服務(wù)，與跨國銀行競爭的能力大大增強。在這種情況下，必須積極推進金融領(lǐng)域的開放，通過積極引進跨國銀行來促進國內(nèi)銀行提高經(jīng)濟效

19、率和國內(nèi)金融市場的國際化。即使如此，由于銀行業(yè)的特殊性，仍必須對跨國銀行進行一定程度的限制和加強對其日常經(jīng)營活動的監(jiān)督。由于銀行業(yè)在國民經(jīng)濟中的核心地位，當(dāng)今世界，幾乎是所有的發(fā)達國家的政府都把銀行業(yè)置于嚴(yán)格的監(jiān)管之下。為了提高對跨國銀行的監(jiān)管水平，促進跨國銀行穩(wěn)健經(jīng)營，進行銀行監(jiān)管當(dāng)局的國際協(xié)作，建立統(tǒng)一的國際監(jiān)管框架是十分必要的。其具體形式之一是BIS(Bank for International Settlements) 體制的誕生。根據(jù)巴塞爾協(xié)議(Concordat on International Supervisory Cooperation)，跨國銀行的海外分支機構(gòu)的流動性管理責(zé)

20、任，由東道國的金融監(jiān)管當(dāng)局承擔(dān)。關(guān)于跨國銀行分支機構(gòu)的支付能力，如其采用海外支行的組織形式，則由注冊國的金融監(jiān)管當(dāng)局承擔(dān)責(zé)任，如采用獨立法人的形式，則由東道國的金融監(jiān)管當(dāng)局承擔(dān)責(zé)任。在金融全球化的新形勢下，國際金融監(jiān)管協(xié)作還需要向更深的層次推進，以加強對跨國銀行的日常監(jiān)管，保持金融業(yè)的穩(wěn)定，發(fā)揮其對經(jīng)濟增長的促進作用。四、對我國加強外資金融機構(gòu)監(jiān)管的若干政策建議 認(rèn)真分析外資銀行進入我國的利弊，借鑒世界各國有關(guān)外資銀行準(zhǔn)入和監(jiān)管的做法和慣例，研究我國的外資銀行引進策略是十分重要的。一方面我們又要適度地引進一些穩(wěn)健經(jīng)營的跨國銀行，來發(fā)揮它們對我國經(jīng)濟增長和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)高度化的促進作用，并提高國內(nèi)銀行

21、業(yè)的市場競爭能力；另一方面，我國要限制外資銀行在國內(nèi)金融市場的總體競爭能力，控制其在國內(nèi)金融市場的占有份額，將引入外資銀行的危害降低到最低限度。根據(jù)我國入世時作出的逐步開放我國金融市場的承諾，我國對外資銀行的限制（客戶限制和地域限制等）將在2005年后由金融管理當(dāng)局的審慎監(jiān)管所代替。所以，立法部門和有關(guān)金融監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)認(rèn)真研究和制定相應(yīng)的政策，在WTO的框架內(nèi)，最大限度地保護、支持、引導(dǎo)我國民族銀行業(yè)的健康穩(wěn)定發(fā)展。在充分利用延緩開放市場的時間、運用客戶限制和地域限制支持國內(nèi)銀行的同時，加快研討根據(jù)國民待遇原則須統(tǒng)一國內(nèi)外銀行待遇的條件下，如何制定和修改有關(guān)金融法律、法規(guī)，使其既不違背WTO的游

22、戲規(guī)則，又能穩(wěn)步推進我國民族銀行業(yè)的改革和發(fā)展，實現(xiàn)合理的資源配置格局，因而最終有利于我國經(jīng)濟的長期穩(wěn)定和發(fā)展的加速我國的現(xiàn)代化和工業(yè)化進程。第一、繼續(xù)援用現(xiàn)行的一些有效措施限制和防止外資銀行業(yè)務(wù)的迅速擴張和市場份額的快速上升。首先，通過資本和資產(chǎn)額的限制、同城只能設(shè)立一家分行等規(guī)定繼續(xù)限制在我國的外資銀行的機構(gòu)數(shù)量的迅速擴張。其次，繼續(xù)通過將外資銀行外匯業(yè)務(wù)和人民幣業(yè)務(wù)掛鉤的方式限制外資銀行的人民幣業(yè)務(wù)的迅速發(fā)展。再次，利用我國資本帳戶管制的規(guī)定，繼續(xù)實施國內(nèi)企業(yè)向外資銀行申請外匯貸款須經(jīng)外匯管理當(dāng)局逐筆審批的制度，調(diào)控外資銀行外匯貸款業(yè)務(wù)的規(guī)模，并同第二條結(jié)合起來，限制外資銀行在我國金融市

23、場的總體份額。第二、加強對WTO有關(guān)條款和我國有關(guān)承諾的研究，在其框架范圍內(nèi)，制定有利于保護我國民族銀行業(yè)的具體實施細則。首先，WTO的有關(guān)條款及我國的有關(guān)承諾大多是粗線條的，我們完全有可能在細化時作出有利于國內(nèi)銀行業(yè)成長和發(fā)展的處理。這既符合國際上包括發(fā)達國家在內(nèi)的大多數(shù)國家的通常做法，也符合WTO的“權(quán)利與義務(wù)相對稱”的原則，更與我國尚處于發(fā)展中階段，國內(nèi)銀行業(yè)比較脆弱、國內(nèi)金融市場尚不健全、金融監(jiān)管水平比較落后的現(xiàn)實相適應(yīng)。其次，及早做好在外資銀行對國內(nèi)銀行業(yè)務(wù)造成非同尋常的巨大沖擊等非常情況下，運用有關(guān)WTO的“例外條款”或“保障條款”，采取臨時性的限制措施來保護我國民族銀行業(yè)的準(zhǔn)備工

24、作。當(dāng)然，在啟動這一條款時，需要提交有關(guān)證明材料，并與有關(guān)締約方協(xié)商，容易引起國際爭端。為此，政府有關(guān)部門必須未雨綢繆，提早研究啟動“例外條款”的可能性和現(xiàn)實性，搜集整理有關(guān)部門資料，探討各種應(yīng)對措施，以便在必要時及時推出。另外，強化對外資銀行日常經(jīng)營活動的監(jiān)管力度，使其經(jīng)營風(fēng)險降低到最低限度。首先，要發(fā)揮金融管理當(dāng)局的金融監(jiān)管職能，采取實地檢查和非實地檢查相結(jié)合的辦法，全面監(jiān)督和控制外資銀行的經(jīng)營狀況，一旦發(fā)現(xiàn)外資銀行出現(xiàn)超比例吸存、營運資金不到位、采取不正當(dāng)競爭手段、少繳或漏繳存款準(zhǔn)備金、轉(zhuǎn)移利潤等違規(guī)行為，實行降級、取消經(jīng)營人民幣業(yè)務(wù)資格等嚴(yán)厲措施予以處罰。其次，加強對外資銀行在我國開展

25、業(yè)務(wù)情況的信息披露工作，定期公布其業(yè)務(wù)品種和規(guī)模、業(yè)務(wù)增長情況等，以便于國內(nèi)銀行、儲戶、企業(yè)及時把握外資銀行的經(jīng)營動態(tài)。第三，與跨國銀行注冊國的金融監(jiān)管當(dāng)局加強信息交流和其它合作，更有效地實施對外資銀行的日常經(jīng)營活動的監(jiān)管，監(jiān)測外資銀行的異常資金動向，及早發(fā)現(xiàn)問題并采取相應(yīng)的對策降低風(fēng)險。 最后，加快國內(nèi)商業(yè)銀行的改革步伐，逐步提高國內(nèi)銀行業(yè)的核心競爭力。上述對民族銀行業(yè)的保護措施能否收效，取決于我國商業(yè)銀行是否能迅速成為真正的現(xiàn)代商業(yè)銀行，成為既具備良好的自我約束機制和治理結(jié)構(gòu)，又具有較強的自我發(fā)展能力和市場競爭實力的經(jīng)濟實體。政府的各類保護措施只能給國內(nèi)銀行的穩(wěn)定發(fā)展提供良好的外部環(huán)境，況

26、且，在金融全球化和國際化的新形勢下，旨在保護國內(nèi)銀行業(yè)的種種努力只能是一時的，并將承受來自外部的越來越大的壓力。因此，商業(yè)銀行應(yīng)加速改革，迅速成長為具有較強競爭能力的真正的商業(yè)銀行。除此之外，別無選擇。注釋1. 1973年，美國聯(lián)儲理事A.F.Brimmer給出跨國銀行的定義：在5個國家以上開展國際金融業(yè)務(wù)的銀行。此后，這一定義被世界銀行等國際金融機構(gòu)所認(rèn)可，世界銀行在1981年關(guān)于跨國銀行的報告中，將其定義為在5個以上的國家設(shè)立分支行或獨資子銀行并從事存款銀行業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)。2. Aliber（1984）歸納和整理了對銀行實施國際化戰(zhàn)略的原因分析的理論研究成果，當(dāng)然此后這一領(lǐng)域有不少新的研究

27、成果出現(xiàn)，但分析問題的角度仍然沒有超出上述分類的范圍。3. 米什金（1998）分析了1960年代以來由于美國公司在國外經(jīng)營，需要同它們有長期關(guān)系且熟悉美國企業(yè)習(xí)俗和慣例的美國銀行在東道國為它們提供服務(wù)，促使了美國銀行的跨國經(jīng)營。4. 其中D為反映1982年日本銀行法修改的虛擬變量，E為日元匯率變量。5. 如美國規(guī)定對單一客戶的貸款總額不得超過其資本金總額的15%；加拿大規(guī)定外資銀行（美國銀行除外）在本國金融市場的占有份額不得超過12%（劉逖，1998）。6. 在我國，外資金融機構(gòu)指外資獨資銀行、外國銀行分行、合資銀行、外資財務(wù)公司（即獨資財務(wù)公司）、合資財務(wù)公司等五類金融機構(gòu)。參考文獻1Ali

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