財務(wù)管理公式

1、第一章1、單期資產(chǎn)的收益率=利息(股息)收益率+資本利得收益率2、方差=(隨機(jī)結(jié)果-期望值)2概率(P26)3、標(biāo)準(zhǔn)方差=方差的開平方(期望值相同，越大風(fēng)險大)4、標(biāo)準(zhǔn)離差率=標(biāo)準(zhǔn)離差/期望值(期望值不同，越大風(fēng)險大)5、協(xié)方差=相關(guān)系數(shù)兩個方案投資收益率的標(biāo)準(zhǔn)差6、=某項資產(chǎn)收益率與市場組合收益率的相關(guān)系數(shù)該項資產(chǎn)收益率標(biāo)準(zhǔn)差市場組合收益率標(biāo)準(zhǔn)差(P34)7、必要收益率=無風(fēng)險收益率+風(fēng)險收益率8、風(fēng)險收益率=風(fēng)險價值系數(shù)(b)標(biāo)準(zhǔn)離差率(V)9、必要收益率=無風(fēng)險收益率+bV=無風(fēng)險收益率+(組合收益率-無風(fēng)險收益率)其中：(組合收益率-無風(fēng)險收益率)=市場風(fēng)險溢酬，即斜率第二章P-現(xiàn)值、

2、F-終值、A-年金10、單利現(xiàn)值P=F/(1+ni)單利終值F=P(1+ni)二者互為倒數(shù)11、復(fù)利現(xiàn)值P=F/(1+i)n =F(P/F，i，n)求什么就把什么寫在前面12、復(fù)利終值F=P(1+i)n=P(F/P，i，n)13、年金終值F=A(F/A，i，n)償債基金的倒數(shù)償債基金A= F(A/F，i，n)14、年金現(xiàn)值P=A(P/A，i，n)資本回收額的倒數(shù)資本回收額A= P(A/P，i，n)15、即付年金終值F=A(F/A，i，n+1)-1年金終值期數(shù)+1系數(shù)-116、即付年金現(xiàn)值P=A(P/A，i，n-1)+1年金現(xiàn)值期數(shù)-1系數(shù)+17、遞延年金終值F= A(F/A，i，n)n表示A的

3、個數(shù)18、遞延年金現(xiàn)值P=A(P/A，i，n)(P/F，i，m)先后面的年金現(xiàn)再前面的復(fù)利現(xiàn)19、永續(xù)年金P=A/i20、內(nèi)插法瑁老師口訣：反向變動的情況比較多同向變動：i=最小比+(中-小)/(大-小)(最大比-最小比)反向變動：i=最小比+(大-中)/(大-小)(最大比-最小比)21、實際利率=(1+名義/次數(shù))次數(shù)-1股票計算：22、本期收益率=年現(xiàn)金股利/本期股票價格23、不超過一年持有期收益率=(買賣價差+持有期分得現(xiàn)金股利)/買入價持有期年均收益率=持有期收益率/持有年限24、超過一年=各年復(fù)利現(xiàn)值相加(運(yùn)用內(nèi)插法)25、固定模型股票價值=股息/報酬率永續(xù)年金26、股利固定增長價值

4、=第一年股利/(報酬率-增長率)債券計算：27、債券估價=每年利息的年金現(xiàn)值+面值的復(fù)利現(xiàn)值28、到期一次還本=面值單利本利和的復(fù)利現(xiàn)值29、零利率=面值的復(fù)利現(xiàn)值30、本期收益率=年利息/買入價31、不超過持有期收益率=(持有期間利息收入+買賣價差)/買入價持有期年均收益率=持有期收益率/持有年限(按360天/年)32、超過一年到期一次還本付息=(到期額或賣出價/買入價)(開持有期次方)33、超過一年每年末付息=持有期年利息的年金現(xiàn)值+面值的復(fù)利現(xiàn)值與債券估價公式一樣，這里求的是i，用內(nèi)插法第三章：34、固定資產(chǎn)原值=固定資產(chǎn)投資+資本化利息35、建設(shè)投資=固定資產(chǎn)投資+無形資產(chǎn)投資+其他3

5、6、原始投資=建設(shè)投資+流動資產(chǎn)投資37、項目總投資=原始投資+資本化利息項目總投資=固定資產(chǎn)投資+無形資產(chǎn)投資+其他+流動資產(chǎn)投資+資本化利息38、本年流動資金需用數(shù)=該年流動資產(chǎn)需用數(shù)-該年流動負(fù)債需用數(shù)39、流動資金投資額=本年流動資金需用數(shù)-截至上年的流動資金投資額=本年流動資金需用數(shù)-上年流動資金需用數(shù)40、經(jīng)營成本=外購原材料+工資福利+修理費(fèi)+其他費(fèi)用=不包括財務(wù)費(fèi)用的總成本費(fèi)用-折舊-無形和開辦攤銷單純固定資產(chǎn)投資計算：41、運(yùn)營期稅前凈現(xiàn)金流量=新增的息稅前利潤+新增的折舊+回收殘值42、運(yùn)營期稅后凈現(xiàn)金流量=稅前凈現(xiàn)金流量-新增的所得稅完整工業(yè)投資計算：43、運(yùn)營期稅前凈現(xiàn)

6、金流量=稅前利息+折舊+攤銷+回收-運(yùn)營投資44、運(yùn)營期稅后凈現(xiàn)金流量=息稅前利潤(1-所得稅率)+折舊+攤銷+回收-運(yùn)營投資更新改造投資計算：45、建設(shè)期凈現(xiàn)金流量=-(新固投資-舊固變現(xiàn))46、建設(shè)期末的凈現(xiàn)金流量=舊固提前報廢凈損失遞減的所得稅47、運(yùn)營期第一年稅后凈現(xiàn)金流量=增加的息稅前利潤(1-所得稅率)+增加的折舊+舊固提前報廢凈損失遞減的所得稅48、運(yùn)營期稅后凈現(xiàn)金流量=增加的息稅前利潤(1-所得稅率)+增加的折舊+(新固殘值-舊固殘值)建設(shè)期為0，使用公式45、47、48-;建設(shè)期不為0，使用公式45、46、48靜態(tài)指標(biāo)計算：投資回收期PP/PP、投資收益率ROI49、不包括建

7、設(shè)期的回收期=原始投資合計/投產(chǎn)后每年相等的凈現(xiàn)金流量50、包括件設(shè)計的回收期=不包括建設(shè)期的回收期+建設(shè)期51、包括建設(shè)期的回收期=最后一個累計負(fù)值的年份+|最后一個累計負(fù)值|/下年凈現(xiàn)金流量52、投資收益率=息稅前利潤/項目總投資動態(tài)指標(biāo)計算：凈現(xiàn)值NPV、凈現(xiàn)值率NPVR、獲利指數(shù)PI、內(nèi)部收益率IRR53、凈現(xiàn)值=NCF0+凈現(xiàn)金流量的復(fù)利現(xiàn)值相加54、凈現(xiàn)金流量相等，凈現(xiàn)值=NCF0+凈現(xiàn)金流量的年金現(xiàn)值55、終點有回收，凈現(xiàn)值=NCF0+凈現(xiàn)金流量n-1的年金現(xiàn)值+凈現(xiàn)金流量n的復(fù)利現(xiàn)值或=NCF0+凈現(xiàn)金流量n的年金現(xiàn)值+回收額的復(fù)利現(xiàn)值54、建設(shè)期不為0的時候，按遞延年金來理解

8、55、凈現(xiàn)值率=項目的凈現(xiàn)值/|原始投資的現(xiàn)值合計|56、獲利指數(shù)=投產(chǎn)后凈現(xiàn)金流量的現(xiàn)值合計/原始投資的現(xiàn)值合計，或=1+凈現(xiàn)值率57、(P/A，IRR，n)=原始投資/投產(chǎn)后每年相等的凈現(xiàn)金流量NPV、NPVR、PI、IRR四指標(biāo)同向變動第四章58、基金單位凈值=基金凈資產(chǎn)價值總額/基金單位總份數(shù)59、基金認(rèn)購價(賣出價)=基金單位凈值+首次認(rèn)購費(fèi)60、基金贖回價(買入價)=基金單位凈值+基金贖回費(fèi)61、基金收益率=(年末持有份數(shù)年末凈值-年初持有分?jǐn)?shù)年初凈值)/(年初持有分?jǐn)?shù)年初凈值)(年末-年初)/年初62、認(rèn)股權(quán)證價值=(股票市價-認(rèn)購價格)每份認(rèn)股權(quán)證可認(rèn)購股數(shù)63、附權(quán)認(rèn)股權(quán)價值

9、=(附權(quán)股票市價-新股認(rèn)購價)/(1+每份認(rèn)股權(quán)證可認(rèn)購股數(shù))64、除權(quán)認(rèn)股權(quán)價值=(除權(quán)股票市價-新股認(rèn)購價)/每份認(rèn)股權(quán)證可認(rèn)購股數(shù)65、轉(zhuǎn)換比率=債券面值/轉(zhuǎn)換價格=股票數(shù)/可轉(zhuǎn)換債券數(shù)66、轉(zhuǎn)換價格=債券面值/轉(zhuǎn)換比率第五章現(xiàn)金管理：67、機(jī)會成本=現(xiàn)金持有量有價證券利率(或報酬率)68、最佳現(xiàn)金持有量Q=2需要量固定轉(zhuǎn)換成本/利率(開平方)69、最低現(xiàn)金管理相關(guān)成本TC=2需要量固定轉(zhuǎn)換成本利率(開平方)，持有利率在下，相關(guān)利率在上70、轉(zhuǎn)換成本=需要量/Q每次轉(zhuǎn)換成本71、持有機(jī)會成本=Q/2利率72、有價證券交易次數(shù)=需要量/Q73、有價證券交易間隔期=360/次數(shù)74、分散收帳

10、收益凈額=(分散前應(yīng)收投資-分散后應(yīng)收投資)綜合資金成本率-增加費(fèi)用小于0不宜采用應(yīng)收賬款管理：75、應(yīng)收賬款平均余額=年賒銷額/360平均收帳天數(shù)76、維持賒銷所需資金=應(yīng)收平均余額變動成本/銷售收入77、應(yīng)收機(jī)會成本=維持賒銷所需資金資金成本率存貨管理：78、經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量Q=2年度進(jìn)貨量進(jìn)貨費(fèi)用/單位儲存成本(開平方)79、經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨相關(guān)總成本T=2年度進(jìn)貨量進(jìn)貨費(fèi)用單位儲存成本(開平方)80、平均占用資金W=進(jìn)貨單價Q/281、最佳進(jìn)貨批次N=進(jìn)貨量/Q82、存貨相關(guān)總成本=進(jìn)貨費(fèi)用+儲存成本83、試行數(shù)量折扣時，存貨相關(guān)總成本=進(jìn)貨成本+進(jìn)貨費(fèi)用+儲存成本84、允許缺貨的經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量=2

11、(存貨需要量進(jìn)貨費(fèi)用/儲存成本)(儲存+缺貨)/缺貨成本(開平方)85、平均缺貨量=允許缺貨進(jìn)貨批量(儲存/(儲存+缺貨)允許缺貨：經(jīng)濟(jì)量Q缺貨在下;平均量儲存在上86、再訂貨點=每天消耗原始材料數(shù)量(原始材料使用率)在途時間87、訂貨提前期=預(yù)期交貨期內(nèi)原材料使用量/原材料使用率)88、保險儲備量=1/2(最大耗用最長提前期-正常量正常提前期)89、保險儲備下的再訂貨點=再訂貨點+保險儲備量第六章90、對外籌資需要量=(隨收入變動的資產(chǎn)-隨收入變動的負(fù)債)/本期收入收入增加值-自留資金91、資金習(xí)性函數(shù)y=a+bx92、高低點法：b=(最高收入對應(yīng)資金占用-最低收入對應(yīng)資金占用)/(最高收入

12、-最低收入)93、回歸直線法：結(jié)合P179頁例題中的表格和數(shù)字來記憶a=(x2y-xxy)/nx2-(x)2b=(nxy-x2y)/nx2-(x)2注意，a、b的分子一樣=(y-na)/x普通股籌資：94、規(guī)定股利籌資成本=每年股利/籌資金額(1-籌資費(fèi)率)95、固定增長率籌資成本=第一年股利/籌資金額(1-籌資費(fèi)率)+增長率96、資本資產(chǎn)定價模型K=無風(fēng)險收益率+(組合收益率+無風(fēng)險收益率)97、無風(fēng)險+風(fēng)險溢價法K=無風(fēng)險收益率+風(fēng)險溢價留存收益籌資：無籌資費(fèi)率98、股利固定籌資成本=每年股利/籌資金額99、固定增長率籌資成本=(第一年股利/籌資金額)+增長率負(fù)債籌資：有低稅效應(yīng)100、長

13、期借款籌資成本=年利息(1-所得稅率)/籌資總額(1-籌資費(fèi)率)101、融資租賃：后付租金用年資本回收額公式，先付租金用即付年金現(xiàn)值公式102、補(bǔ)償性余額實際利率=名義利率/(1-補(bǔ)償性余額比例)103、貼現(xiàn)貸款實際利率=利息/(貸款金額-利息)104、加息貸款實際利率=貸款額利息率/貸款額2105、現(xiàn)金折扣成本=折扣百分比/1-折扣百分比)360/(信用期-折扣期)信用期指最長付款期，折扣期指折扣百分比對應(yīng)的天數(shù)第七章綜合資金成本的公式參考第七章106、籌資總額分界點=某籌資方式成本分界點/該籌資方式所占比重杠桿公式：107、邊際貢獻(xiàn)M=銷售收入px-變動成本bx=單位邊際貢獻(xiàn)m產(chǎn)銷量x10

14、8、息稅前利潤EBIT=邊際貢獻(xiàn)M-固定成本a固定成本和變動成本中不應(yīng)包括利息費(fèi)用109、經(jīng)營杠桿=M/EBIT=M/(M-a)110、財務(wù)杠桿=EBIT/(EBIT-利息I)111、復(fù)合杠桿=經(jīng)營杠桿財務(wù)杠桿=M/(EBIT-I-融資租賃租金)112、每股收益無差別點法：每股收益的計算方法參見教材P229例8-12113、每股利潤無差別點公式EBIT加線=(股方案股數(shù)債方案利息-債方案股數(shù)股方案利息)/(股方案股數(shù)-債方案股數(shù))114、公司價值=長期債務(wù)現(xiàn)值+公司股票現(xiàn)值115、公司股票現(xiàn)值=(M-I)(1-T)/普通股資金成本率普通股資金成本率見公式95、96、97第八章：本章公式需與例題

15、結(jié)合記憶116、成本的彈性預(yù)算=固定成本預(yù)算+(單位變動成本預(yù)算預(yù)計業(yè)務(wù)量)日常業(yè)務(wù)預(yù)算之一銷售預(yù)算的編制公式：117、預(yù)計銷售收入=預(yù)計單價預(yù)計銷售量118、預(yù)計銷項稅額=預(yù)計銷售總額增值稅稅率119、含稅銷售收入=117預(yù)計銷售收入+118預(yù)計銷項稅額120、第一期經(jīng)營現(xiàn)金收入=該期含稅銷售收入比率+該期回收以前的應(yīng)收賬款121、某期經(jīng)營現(xiàn)金收入=該期含稅銷售收入收現(xiàn)率+前期剩余應(yīng)收121、預(yù)算期末應(yīng)收賬款余額=期初應(yīng)收余額+含稅銷售收入合計-經(jīng)營期現(xiàn)金收入合計日常業(yè)務(wù)預(yù)算之二生產(chǎn)預(yù)算的編制公式：122、預(yù)計生產(chǎn)量=預(yù)計銷售量+預(yù)計期末存貨-預(yù)計期初存貨日常業(yè)務(wù)預(yù)算之三直接材料預(yù)算的編制公

16、式：123、某產(chǎn)品耗用某直接材料需用量=某產(chǎn)品耗用該材料的消耗定額(已知)預(yù)計產(chǎn)量124、某材料直接采購量=123預(yù)計需用量+期末庫存-期初庫存125、某材料采購成本=該材料單價124預(yù)計采購量126、預(yù)計采購金額=125采購成本+進(jìn)項稅額127、采購現(xiàn)金支出=某期預(yù)計采購金額付現(xiàn)率+前期剩余應(yīng)付128、預(yù)算期末應(yīng)付賬款余額=期初應(yīng)付余額+預(yù)計采購金額合計-預(yù)計采購支出合計日常業(yè)務(wù)預(yù)算之四應(yīng)交稅金及附加預(yù)算的編制公式：129、應(yīng)交稅金及附加=130營業(yè)稅金及附加+增值稅130、營業(yè)稅金及附加=營業(yè)稅+消費(fèi)稅+資源稅+城建稅+教育費(fèi)附加注：城建稅+教育費(fèi)附加=(營業(yè)稅+消費(fèi)稅+增值稅)稅率日常業(yè)

17、務(wù)預(yù)算之五直接人工預(yù)算的編制公式：131、某產(chǎn)品直接人工工時=單位產(chǎn)品工時定額(已知)產(chǎn)量132、某產(chǎn)品耗用直接工資=單位工時工資率(已知)131該產(chǎn)品直接人工工時總數(shù)133、某產(chǎn)品其他直接費(fèi)用=132某產(chǎn)品耗用直接工資計提標(biāo)準(zhǔn)(已知)134、某產(chǎn)品直接人工成本=132某產(chǎn)品耗用直接工資+133某產(chǎn)品其他直接費(fèi)用135、直接人工成本現(xiàn)金支出=直接工資總額+其他直接費(fèi)用總額日常業(yè)務(wù)預(yù)算之六制造費(fèi)用預(yù)算的編制公式：136、變動性制造費(fèi)用預(yù)算分配率=制造費(fèi)用預(yù)算總額(已知)/ 直接人工工時總數(shù)137、變動性制造費(fèi)用現(xiàn)金支出=變動性制造費(fèi)用預(yù)算分配率131直接人工工時138、固定性制造費(fèi)用現(xiàn)金支出=固

18、定性制造費(fèi)用-年折舊費(fèi)139、制造費(fèi)用現(xiàn)金支出=137變動性制造費(fèi)用+138固定性制造費(fèi)用日常業(yè)務(wù)預(yù)算之七產(chǎn)品成本預(yù)算的編制公式：140、單位生產(chǎn)成本=141單位直接材料成本+142單位直接人工成本+143單位變動性制造費(fèi)用141、單位耗用直接材料成本=平均采購單價平均單位耗用材料數(shù)量142、單位產(chǎn)品直接人工成本=平均單位工時直接人工成本平均產(chǎn)品工時定額143、單位變動性制造費(fèi)用制造費(fèi)用=136變動性制造費(fèi)用預(yù)算分配率平均產(chǎn)品工時定額144、直接材料成本=全部直接材料成本+耗用直接人工成本+耗用變動性制造費(fèi)用145、耗用某直接材料成本=141單位耗用直接材料成本產(chǎn)量146、產(chǎn)品生產(chǎn)成本=本期發(fā)

19、生生產(chǎn)成本+在產(chǎn)品期初余額-在產(chǎn)品期末余額147、產(chǎn)品銷售成本=146產(chǎn)品生產(chǎn)成本+產(chǎn)成品期初余額-產(chǎn)成品期末余額日常業(yè)務(wù)預(yù)算之九銷售費(fèi)用預(yù)算的編制公式：148、變動性銷售費(fèi)用現(xiàn)金支出=單位變動性銷售費(fèi)用分配額預(yù)計銷售量日常業(yè)務(wù)預(yù)算之十管理費(fèi)用預(yù)算的編制公式：149、管理費(fèi)用現(xiàn)金支出=管理費(fèi)用-年折舊-年攤銷現(xiàn)金預(yù)算公式：150、可運(yùn)用現(xiàn)金=期初現(xiàn)金余額+121經(jīng)營現(xiàn)金收入151、經(jīng)營現(xiàn)金支出=144直接材料+135直接人工+139制造費(fèi)用+148銷售費(fèi)用+149管理費(fèi)用+129稅金及附加+預(yù)交所得稅+預(yù)分股利152、現(xiàn)金支出合計=151經(jīng)營現(xiàn)金支出+資本性現(xiàn)金支出153、現(xiàn)金余缺=150可運(yùn)

20、用現(xiàn)金合計-152現(xiàn)金支出合計154、資金籌措及運(yùn)用=短期借款+普通股+債券-短期借款利息-長期借款利息-債券利息-歸還貸款-購買有價證券155、期末現(xiàn)金余額=現(xiàn)金余缺+154資金籌措及運(yùn)用第九章156、成本變動額=實際責(zé)任成本-預(yù)算責(zé)任成本(注意教材P328例1上面的那句話)157、成本變動率=156成本變動額/預(yù)算責(zé)任成本(費(fèi)用的計算方法一致)157、利潤中心邊際貢獻(xiàn)總額=銷售收入總額-變動成本總額158、利潤中心責(zé)任人可控利潤總額=157邊際貢獻(xiàn)總額-責(zé)任人可控固定成本159、利潤中心可控利潤總額=158責(zé)任人可控利潤總額-責(zé)任人不可控固定成本160、公司利潤總額=159利潤中心可控利潤

21、總額-公司不可分?jǐn)偟馁M(fèi)用投資中心考核指標(biāo)：161、投資利潤率=利潤/投資額投資額是投資中心的總資產(chǎn)扣除負(fù)債后的余額，即凈資產(chǎn)，也就是所有者權(quán)益。162投資利潤率=息稅前利潤/總資產(chǎn)163、剩余收益=利潤-投資額預(yù)期最低投資報酬率164、剩余收益=息稅前利潤-總資產(chǎn)占用額預(yù)期最低投資報酬率預(yù)期最低投資報酬率的計算參見第七章直接人工標(biāo)準(zhǔn)成本：165、標(biāo)準(zhǔn)工資率(元/小時)=標(biāo)準(zhǔn)工資總額/標(biāo)準(zhǔn)總工時166、單位產(chǎn)品直接人工標(biāo)準(zhǔn)成本=165標(biāo)準(zhǔn)工資率工時用量標(biāo)準(zhǔn)制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)成本：167、制造費(fèi)用分配率標(biāo)準(zhǔn)(元/小時)=標(biāo)準(zhǔn)制造費(fèi)用總額/標(biāo)準(zhǔn)總工時168、制造費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)成本=167制造費(fèi)用分配率標(biāo)準(zhǔn)工時用

22、量標(biāo)準(zhǔn)成本差異基本公式：169、用量差異=(實際常量下實際用量-實際常量下標(biāo)準(zhǔn)用量)標(biāo)準(zhǔn)價格=(實際量-標(biāo)準(zhǔn)量)標(biāo)準(zhǔn)價格求量差就用實際量減標(biāo)準(zhǔn)量170、價格差異=(實際價格-標(biāo)準(zhǔn)價格)實際常量下實際用量=(實際價-標(biāo)準(zhǔn)價)實際量求價差就用實際價減標(biāo)準(zhǔn)價直接材料成本差異：171、直接材料成本差異=實際產(chǎn)量下：實際成本-標(biāo)準(zhǔn)成本=量差+價差172、用量差異=(實際量-標(biāo)準(zhǔn)量)標(biāo)準(zhǔn)價格173、價格差異=(實際價-標(biāo)準(zhǔn)價)實際量直接人工成本差異：174、直接人工成本差異=實際產(chǎn)量下：實際成本-標(biāo)準(zhǔn)成本=量差+價差175、效率差異(量差)=(實際工時-標(biāo)準(zhǔn)工時)標(biāo)準(zhǔn)工資率176、工資率差異(價差)=(實

23、際工資率-標(biāo)準(zhǔn)工資率)實際工時變動制造費(fèi)用成本差異：177、變動制造費(fèi)用成本差異=實際產(chǎn)量下：實際變制造費(fèi)用-標(biāo)準(zhǔn)變制造費(fèi)用=量差+價差178、效率差異(量差)=(實際工時-標(biāo)準(zhǔn)工時)標(biāo)準(zhǔn)分配率率179、耗費(fèi)差異(價差)=(實際分配率-標(biāo)準(zhǔn)分配率)實際工時固定制造費(fèi)用成本差異：180、固定制造費(fèi)用成本差異=實際產(chǎn)量下：實際固定制造費(fèi)用-標(biāo)準(zhǔn)固制造費(fèi)用181、標(biāo)準(zhǔn)分配率=固制預(yù)算總額/預(yù)算產(chǎn)量下標(biāo)準(zhǔn)總工時兩差異法：182、耗費(fèi)差異=實際固定制造費(fèi)用-預(yù)算下標(biāo)準(zhǔn)工時標(biāo)準(zhǔn)分配率183、能量差異=(預(yù)算下標(biāo)準(zhǔn)工時-實際下標(biāo)準(zhǔn)工時)標(biāo)準(zhǔn)分配率三差異法：184、耗費(fèi)差異同182185、產(chǎn)量差異=(預(yù)算下標(biāo)

24、準(zhǔn)工時-實際下實際工時)標(biāo)準(zhǔn)分配率186、效率差異=(實際下實際工時-實際下標(biāo)準(zhǔn)工時)標(biāo)準(zhǔn)分配率第十章償債能力指標(biāo)之短期償債：187、流動比率=流動資產(chǎn)/流動負(fù)債=1(下限)=2(適當(dāng))188、速動比率=速動資產(chǎn)/流動負(fù)債=1(適當(dāng))速動資產(chǎn)=貨幣資金+交易性金融資產(chǎn)+應(yīng)收賬款+應(yīng)收票據(jù)189、現(xiàn)金流動負(fù)債比率=年經(jīng)營現(xiàn)金凈流量/年末流動負(fù)債指標(biāo)大較好，但不能太大償債能力指標(biāo)之長期償債：190、資產(chǎn)負(fù)債率=負(fù)債比率=負(fù)債總額/資產(chǎn)總額=60%(適當(dāng))191、產(chǎn)權(quán)比率=負(fù)債總額/所有者權(quán)益總額指標(biāo)小較好192、或有負(fù)債比率=或有負(fù)債余額/所有者權(quán)益總額指標(biāo)小較好或有負(fù)債余額=已貼現(xiàn)商業(yè)承兌匯票+

25、對外擔(dān)保+未決訴訟+其他或有負(fù)債193、已獲利息倍數(shù)=利息保障倍數(shù)=息稅前利潤/利息支出=3(適當(dāng))，至少1息稅前利潤=利潤總額+利息支出(即財務(wù)費(fèi)用)=凈利潤+所得稅+利息支出194、帶息負(fù)債比率=(短期借款+一年內(nèi)到期長期負(fù)債+長期借款+應(yīng)付債券+應(yīng)付利息)/負(fù)債總額指標(biāo)小較好運(yùn)營能力指標(biāo)195、勞動效率=營業(yè)收入或凈產(chǎn)值/平均職工人數(shù)運(yùn)營能力指標(biāo)之生產(chǎn)資料運(yùn)營能力196、基本公式-某周轉(zhuǎn)率(次數(shù))=營業(yè)收入或營業(yè)成本/某平均余額197、周轉(zhuǎn)期(天數(shù))=360/周轉(zhuǎn)率=某平均余額360/營業(yè)收入或營業(yè)成本198、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入/應(yīng)收賬款平均余額199、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期=應(yīng)收賬款平均

26、余額360/營業(yè)收入200、存貨周轉(zhuǎn)率=營業(yè)成本/存貨平均余額201、存貨周轉(zhuǎn)期=存貨平均余額360/營業(yè)成本202、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入/流動資產(chǎn)平均余額203、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期=流動資產(chǎn)平均余額360/營業(yè)收入204、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入/固定資產(chǎn)平均余額205、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期=固定資產(chǎn)平均余額360/營業(yè)收入206、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入/平均資產(chǎn)額207、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期=平均資產(chǎn)額360/營業(yè)收入=202流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率流動資產(chǎn)占總資產(chǎn)比例208、不良資產(chǎn)比率=(資產(chǎn)減值準(zhǔn)備+未提未攤潛虧+未處理損失) / (資產(chǎn)總額+資產(chǎn)減值準(zhǔn)備)獲利能力指標(biāo)：209、營業(yè)利潤率=營業(yè)利潤/營業(yè)收入210、成本費(fèi)用利潤率=利潤總額/成本費(fèi)用總額211、成本費(fèi)用總額=營業(yè)成本+稅金及附加+銷售費(fèi)用+管理費(fèi)用+財務(wù)費(fèi)用212、盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)=經(jīng)營現(xiàn)金凈流量/凈利潤213、總資產(chǎn)報酬率=息稅前利潤總額/平均資產(chǎn)總額214、息稅前利潤=利