融資租賃例子

1、融資租賃例子【篇一：融資租賃例子】案例機(jī)床出售回租 趙師帥融資租賃作為一種融資融物相結(jié)合的特殊融資方式，在固定資產(chǎn)投 資特別是企業(yè)技術(shù)更新改造中可以發(fā)揮其獨(dú)特功能，是現(xiàn)今除銀行 貸款和證劵之外的又一重要融資方式，對(duì)于促進(jìn)企業(yè)的開(kāi)展意義非 常重大。一、工程情況四川 cz 機(jī)床集團(tuán)以下簡(jiǎn)稱 “承租人 是一家從事加工中心、數(shù)控 機(jī)床、大型數(shù)控專用加工設(shè)備和普通銑床的開(kāi)發(fā)、生產(chǎn)和銷售的數(shù) 控制造公司。承租人現(xiàn)數(shù)控機(jī)床國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有率8% ，普通產(chǎn)品國(guó)內(nèi)占有率 35% ，已成為西南地區(qū)最大的立式加工中心、國(guó)家大型一檔 企業(yè)、二級(jí)企業(yè)、國(guó)家機(jī)電工業(yè)重點(diǎn)骨干企業(yè)、省制造業(yè)信息化示 范企業(yè)，是自貢市機(jī)電行業(yè)的龍

2、頭企業(yè)，已成為我國(guó)數(shù)控裝備主要 制造商之一。二、融資狀況前期承租人通過(guò)銀行或擔(dān)保公司進(jìn)行融資，可是由于以下原因未能 獲得相應(yīng)貸款： 1.融資額度較大，受宏觀調(diào)控影響，銀行信貸總量與 旺盛的企業(yè)融資需求相比存在一定的缺口，造成企業(yè)貸款難；2.無(wú)任何不動(dòng)產(chǎn)抵押，從銀行等信貸機(jī)構(gòu)融資需要一定比例的抵押物，對(duì) 于承租人來(lái)說(shuō)無(wú)法到達(dá)銀行標(biāo)準(zhǔn)，落實(shí)資金困難。三、租賃解決之道經(jīng)金控租賃公司調(diào)查發(fā)現(xiàn)：承租人所擁有的數(shù)控機(jī)床設(shè)備屬于典型 的獨(dú)立、可移動(dòng)且二手設(shè)備市場(chǎng)成熟的通用設(shè)備，適合運(yùn)用融資租 賃中的出售回租方式進(jìn)行融資。另加上企業(yè)本身資產(chǎn)規(guī)模雄厚，產(chǎn) 品銷售屬行業(yè)前列，有較強(qiáng)的盈利能力，其集團(tuán)規(guī)模實(shí)力即可抵

3、消 大局部風(fēng)險(xiǎn)。因此，金控租賃公司在不需要承租人提供任何抵押物 的前提下，雙方確定了融資租賃方案：由承租人提供價(jià)值 2880 萬(wàn)的 設(shè)備作售后回租，融資 2000 萬(wàn)元，租賃期內(nèi)，設(shè)備所有權(quán)屬于金控 租賃公司，承租人使用該設(shè)備，按季向金控租賃公司支付租金；3 年后租賃期滿，設(shè)備所有權(quán)以殘值 1000 元轉(zhuǎn)移給承租人。四、經(jīng)驗(yàn)總結(jié)截止到目前為止，承租人還款正常，與業(yè)務(wù)人員初期對(duì)承租人調(diào)查 分析相匹配。通過(guò)對(duì)該案例的深入分析，金控租賃不難發(fā)現(xiàn)由于種種原因，很多 企業(yè)都不同程度地存在一些閑置資產(chǎn)，比方，設(shè)備、廠房等。這些 資產(chǎn)的閑置，不僅不能產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)效益，而且占用了大量的資金，勢(shì) 必造成了企業(yè)流動(dòng)資

4、金的缺乏。為了盤(pán)活這局部資產(chǎn)，可以通過(guò)融 資租賃公司，采取出售回租的方式將資產(chǎn)盤(pán)活。案例精選 機(jī)電設(shè)備直租 程莉電線電纜的應(yīng)用面廣，目前，中國(guó)已成為世界電力線纜生產(chǎn)的第三 大國(guó)，并且每年以 20% 的速度增長(zhǎng)。但是，電纜設(shè)備作為一種成套 設(shè)備，其制造技術(shù)具有工藝性強(qiáng)、專業(yè)面廣、上下工序銜接緊密等 特點(diǎn)。與國(guó)外企業(yè)相比，我國(guó)線纜設(shè)備制造技術(shù)仍然存在很大差距， 主要表現(xiàn)在生產(chǎn)效率低，自動(dòng)化程度不高、能耗較大、在線檢測(cè)不 全、可靠性差等，這些問(wèn)題已經(jīng)成為制約我國(guó)線纜設(shè)備行業(yè)開(kāi)展的 關(guān)鍵技術(shù)難題。一、承租人經(jīng)營(yíng)狀況德陽(yáng) djg 機(jī)電設(shè)備是專業(yè)從事電線電纜成套設(shè)備研發(fā)和制造，是吸 收了原“東方電工 的大

5、量機(jī)器設(shè)備以及優(yōu)秀的技術(shù)人才而設(shè)立的， 公司擁有專有技術(shù)，并有自己的研發(fā)中心，多項(xiàng)技術(shù)獲得專利，是 由國(guó)家科技部審批通過(guò)的 “高新技術(shù)企業(yè) ，也是四川省電工專用設(shè) 備行業(yè)唯一一家省級(jí) “企業(yè)技術(shù)中心 。 2022 年，公司購(gòu)地 100 畝， 并于 2022 年公司修建了自己的標(biāo)準(zhǔn)廠房，研發(fā)中心，以及辦公大樓 等，各種硬件設(shè)施配套齊全，并擁有近 4000 萬(wàn)元的生產(chǎn)設(shè)備， 2022 年，公司總資產(chǎn)達(dá) 1.5 億，銷售收入上億元，凈利潤(rùn) 1000 多萬(wàn)元， 在德陽(yáng)同行業(yè)中，年產(chǎn)值 3000 萬(wàn)元以上的企業(yè)有 4-5 家，而只有承 租人公司能夠提供從原材料到成品線纜制造的成套裝備，而其他幾 家只生產(chǎn)

6、局部單機(jī)。公司所生產(chǎn)的鋁合金系列市場(chǎng)占有率為80% ，其他系列為 10% 。二、承租人的難題由于公司所擁有近 4000 萬(wàn)元的生產(chǎn)設(shè)備，大都是原 “東方電工 遺留 下來(lái)的設(shè)備，購(gòu)置時(shí)間較長(zhǎng)，自動(dòng)化程度不高，公司新建廠房后， 急需購(gòu)置一批自動(dòng)化程度較高的機(jī)器設(shè)備來(lái)滿足公司開(kāi)展需要，設(shè) 備金額為 1119 萬(wàn)元，由于剛修建了廠房和辦公樓，資金非常緊張， 公司沒(méi)有足夠的資金來(lái)購(gòu)置設(shè)備，公司通過(guò)土地和廠房以及局部設(shè) 備抵押從銀行貸款 4000 萬(wàn)元，公司再無(wú)抵押物，再?gòu)你y行貸款根本 不可能，公司的開(kāi)展遇到了前所未有的困難。三、金控租賃為企業(yè)解決了困難，提供了良好的融資方案通過(guò)在與 xx 設(shè)備中介商的溝

7、通中了解到了承租人目前有購(gòu)置設(shè)備的 需求，但由于資金緊張，不能全款支付，再通過(guò)與承租人進(jìn)行溝通 并進(jìn)行實(shí)地了解，公司目前是有訂單，有技術(shù)，有人才，有廠房， 有經(jīng)驗(yàn)，缺設(shè)備，而這種情況恰好與金控租賃公司的設(shè)備融資租賃 業(yè)務(wù)不謀而合，雙方很快達(dá)成合作意向，金控租賃為承租人提供了 以下融資方案：通過(guò)直接租賃的方案為其提供 1119 萬(wàn)元的設(shè)備租賃，其中客戶首付 20% ，保證金 10% ，租賃期限為 3 年，每月支付租金，擔(dān)保方式為 關(guān)聯(lián)公司擔(dān)保以及實(shí)際控制人提供無(wú)限連帶責(zé)任擔(dān)保。四、融資租賃的優(yōu)勢(shì)1承租人只需自籌 30% ，獲得設(shè)備使用權(quán)和收益權(quán)，最終得到開(kāi)展。 由于該承租人剛建好廠房，沒(méi)有足夠的

8、資金來(lái)全款購(gòu)置設(shè)備，通過(guò) 融資租賃這種方式，承租人只須花 1/3 的錢(qián)自籌 30% 獲得百分 之百的設(shè)備使用權(quán)和收益權(quán)，通過(guò)每月還租的方式， 3 年共付 1009 萬(wàn)元，三年后獲得設(shè)備所有權(quán)，使公司得到正常開(kāi)展。2設(shè)備通用性強(qiáng)，無(wú)須設(shè)置抵押物。此次擬租賃設(shè)備均為機(jī)加工設(shè)備主要為車床、銑床、铇床、鏜床 等，數(shù)控化程度高，通用性強(qiáng)設(shè)備，二手市場(chǎng)活潑，易處理，無(wú) 須設(shè)置抵押物。通過(guò)融資租賃方式，承租人無(wú)須再提供抵押物，將 可獲得融資，與銀行相比，大大降低了融資門(mén)檻。3租賃公司通過(guò)擁有物權(quán)控制風(fēng)險(xiǎn)。 由于此批設(shè)備為新購(gòu)，租賃公司擁有設(shè)備所有權(quán)，并將設(shè)備租賃款 直接付給設(shè)備廠商，并按照采購(gòu)合同進(jìn)度付款，

9、一方面保證了資金 的用途只用于購(gòu)置設(shè)備，另一方面保證了設(shè)備的按時(shí)到位，從而保 證了承租人的正常經(jīng)營(yíng)，也保證了租金的正常還款。綜上，金控租賃公司對(duì)通用類設(shè)備以及直接租賃工程的操作模式， 切實(shí)解決了中小企業(yè)融資難的問(wèn)題，使企業(yè)用少局部資金解決了大 問(wèn)題，并通過(guò)物權(quán)控制風(fēng)險(xiǎn)，最終使企業(yè)和金控租賃公司得到雙贏。案例精選 游樂(lè)設(shè)施租賃 賀國(guó)英在國(guó)外，旅游設(shè)施特別是大型游樂(lè)設(shè)施的融資租賃業(yè)務(wù)模式已 非常成熟，游樂(lè)場(chǎng)、景區(qū)等工程在購(gòu)置設(shè)施設(shè)備時(shí)遇到的資金缺乏 問(wèn)題，往往通過(guò)融資租賃來(lái)解決。而在中國(guó)，尤其是西部地區(qū)，采 用融資租賃來(lái)購(gòu)置游樂(lè)設(shè)施的腳步才剛剛開(kāi)始。成都作為一座國(guó)際化的旅游都市，大型游樂(lè)場(chǎng)在近年也

10、悄然興起， a 公司看準(zhǔn)了這一熱點(diǎn)，將地產(chǎn)與旅游產(chǎn)業(yè)相結(jié)合，既開(kāi)發(fā)房產(chǎn)，又 在房產(chǎn)工程旁邊分期投資了一系列主題游樂(lè)園。未曾想到，當(dāng)初為 提升房地產(chǎn)品質(zhì)而投資興建的游樂(lè)園，卻為投資人帶來(lái)了超過(guò)預(yù)期 的收益。在嘗到該工程帶來(lái)的甜頭后， a 公司追加了主題公園的后續(xù) 開(kāi)發(fā)。在游樂(lè)園一期建設(shè)初期， a 公司作為成都外鄉(xiāng)的房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)企業(yè)，對(duì) 融資的觀念仍局限于向銀行申請(qǐng)工程貸款的框架內(nèi)。但由于該游樂(lè) 園土地均為租用土地，不能辦理抵押登記，該工程在銀行貸款屢屢 受挫，投資人只得調(diào)用了大量原方案用于地產(chǎn)的資金才得以啟動(dòng)該 工程。而在修建游樂(lè)園二期工程時(shí)，受國(guó)家調(diào)控政策影響，整個(gè)房地產(chǎn)市 場(chǎng)步入低谷，房地產(chǎn)公

11、司資金鏈普遍趨緊，如果仍舊按照一期投資 模式，a公司的資金量顯然已不能滿足二期游樂(lè)園的需求?？紤]到設(shè) 施設(shè)備占整個(gè)工程投資的比例較大，如果能解決這一局部的資金需 求，那么整個(gè)工程的資金缺口問(wèn)題就根本解決了。帶著這一想法，a 公司咨詢了眾多金融機(jī)構(gòu)，最后決定采用國(guó)外通用的模式 以融資 租賃方式來(lái)購(gòu)置游樂(lè)設(shè)施設(shè)備。經(jīng)過(guò)考察， a 公司選擇了成都外鄉(xiāng)國(guó)有背景的成都金控融資租賃來(lái)解 決這筆融資款項(xiàng)。金控租賃根據(jù) a 公司游樂(lè)園一期工程近年來(lái)良好 的運(yùn)營(yíng)情況，測(cè)算了二期工程投入新設(shè)備后未來(lái) 3 年產(chǎn)生的現(xiàn)金流， 整體評(píng)估出該工程未來(lái)現(xiàn)金流充足，不失為融資租賃的典型優(yōu)質(zhì)項(xiàng) 目。金控租賃出具的融資方案為：

12、a 公司自行選擇游樂(lè)設(shè)備生產(chǎn)廠商， 采購(gòu)總金額為 4759 萬(wàn)元的設(shè)施設(shè)備，由 a 公司支付 30% 首付款給 生產(chǎn)商，剩余 70% 資金由金控租賃公司提供。租賃期間設(shè)備所有權(quán)屬于金控租賃公司，由金控租賃公司將游樂(lè)設(shè)備租給 a 公司使用， a 公司向融資租賃公司支付租金， 3 年期滿后，設(shè)備所有權(quán)從金控租賃 轉(zhuǎn)移給 a 公司。這樣，既解決了 a 公司資金缺口問(wèn)題，使得工程順 利開(kāi)園；又滿足了 a 公司最終獲得設(shè)備所有權(quán)的需求。 該融資款項(xiàng)到位后， a 公司投資的游樂(lè)園二期工程迅速建設(shè)、安裝并 開(kāi)始運(yùn)營(yíng)，開(kāi)園后社會(huì)反響強(qiáng)烈，深受成都及周邊游客的喜愛(ài)，為 a 公司賺取了大量利潤(rùn)。同時(shí)， a 公司地

13、產(chǎn)工程也順利推進(jìn)， 5 月以后， 全國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)開(kāi)始回暖，有了旅游產(chǎn)業(yè)的推動(dòng)，a 公司的地產(chǎn)工程以高品質(zhì)和特色鮮明受到了購(gòu)房者的追捧。通過(guò)融資租賃這筆 “及時(shí) 雨 款項(xiàng)的滋潤(rùn)， a 公司在旅游市場(chǎng)和房地產(chǎn)市場(chǎng)上雙雙把握了時(shí)機(jī)， 打了漂亮的一仗。案例精選 環(huán)保設(shè)備租賃 賀國(guó)英四川省 rl 公司以下簡(jiǎn)稱 “承租人 是一家從事市政工程、公路工 程施工建設(shè)的建筑工程公司，近年來(lái)開(kāi)展迅速，在省內(nèi)外多個(gè)公路 工程中中標(biāo)，急需購(gòu)置一套價(jià)值 495 萬(wàn)元新的瀝青再生設(shè)備以滿足 施工需要。已中標(biāo)的工程預(yù)期利潤(rùn)頗豐，且后期工程也在陸續(xù)投標(biāo) 中，從長(zhǎng)遠(yuǎn)看，購(gòu)置設(shè)備是公司長(zhǎng)期開(kāi)展的必然趨勢(shì)；但就目前來(lái) 看，一旦購(gòu)置這

14、套設(shè)備，將使公司流動(dòng)資金陷入緊張，而建設(shè)中的 工程還需要資金墊款。承租人首先想到了找銀行融資來(lái)解決這筆設(shè) 備資金，但因企業(yè)規(guī)模、抵押物等原因，銀行并不愿意為該企業(yè)提 供貸款。經(jīng)咨詢專業(yè)人士，承租人了解到可以以融資租賃方式來(lái)購(gòu) 置這套瀝青再生設(shè)備。經(jīng)過(guò)了解，承租人選擇了成都金控融資租賃以下簡(jiǎn)稱 “金控租賃 融資來(lái)購(gòu)置這套設(shè)備，金控租賃業(yè)務(wù)人員經(jīng)過(guò)調(diào)查，了解到承租人 在業(yè)內(nèi)有較好的信譽(yù)，且中標(biāo)的工程多為市政工程，風(fēng)險(xiǎn)較低，需 購(gòu)入的 lb1500+rlbz m 1000 瀝青混合料再生成套設(shè)備主要用于 廠拌熱再生技術(shù)，在公路施工行業(yè)屬于通用設(shè)備，因此，金控租賃 在不需要承租人提供抵押物的前提下，雙

15、方確定了以下融資租賃方 案：由承租人自行選擇廠家和型號(hào)，確定設(shè)備總價(jià) 495 萬(wàn)元，承租 人首付 15% 給廠家，其余的 85% 由金控租賃根據(jù)設(shè)備購(gòu)置 合同約定支付給廠家；租賃期內(nèi)，設(shè)備所有權(quán)屬于金控租賃公司， 承租人使用該設(shè)備，按月向金控租賃支付租金； 1 年后租賃期滿，設(shè) 備所有權(quán)以殘值 1000 元轉(zhuǎn)移給承租人。這個(gè)案例具有鮮明的融資租賃業(yè)務(wù)特征，即：租賃物為獨(dú)立、可移 動(dòng)的行業(yè)通用設(shè)備，租賃期限相對(duì)較短，從融資額度來(lái)看屬于小型 工程。通過(guò)融資租賃，承租人初期投入少，實(shí)際上相當(dāng)于 “按揭 設(shè) 備，但同時(shí)既獲得了設(shè)備，投入工程后賺取了利潤(rùn)；又防止了需提 供其他不動(dòng)產(chǎn)抵押物方能融資的為難，

16、順利實(shí)現(xiàn)融資，節(jié)約了流動(dòng) 資金，從而較其他同規(guī)模同行業(yè)的企業(yè)開(kāi)展更快上了一個(gè)臺(tái)階。目前，該承租人已如期歸還了最后一筆租金，并順利 “無(wú)償 獲得了 該設(shè)備所有權(quán)，雙方完成了一次雙贏的合作。承租人切實(shí)從該筆業(yè) 務(wù)中體會(huì)到：融資租賃以租賃物為載體，接受的抵押物較銀行寬泛， 特別適合企業(yè)機(jī)械化裝備需求。因承租人開(kāi)展迅速，正考慮繼續(xù)以 融資租賃方式購(gòu)入一套價(jià)值更高的設(shè)備，雙方正在接洽中。在企業(yè)經(jīng)營(yíng)開(kāi)展中，缺錢(qián)找銀行已成為企業(yè)管理者固定的思維模式， 而通過(guò)以上案例可以看出，融資租賃在企業(yè)特別是中小企業(yè)的開(kāi)展 中有著獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)和作用。銀行未能給中小企業(yè)解決的問(wèn)題，融資 租賃恰好可以輕松地解決；承租人在銀行吃

17、了閉門(mén)羹，卻在融資租 賃獲得了 “雪中送炭 式的幫助。融資租賃不僅僅是銀行信貸的補(bǔ)充， 而且作為一種新的融資方式，將在經(jīng)濟(jì)生活中發(fā)生著不可或缺的重 要作用。案例精選 通用機(jī)械加工設(shè)備的回租楊南極制造業(yè)是我國(guó)重點(diǎn)開(kāi)展行業(yè)，國(guó)家對(duì)制造業(yè)每年的投入逐年增加， 承租人位于德陽(yáng)工業(yè)經(jīng)濟(jì)開(kāi)發(fā)區(qū)，在地理位置上與二重、東汽、重 齒聯(lián)系緊密，具有較強(qiáng)地理優(yōu)勢(shì)，承租人因購(gòu)置土地新建廠房擴(kuò)大 生產(chǎn)，急需流動(dòng)資金，因無(wú)法到達(dá)銀行融資條件，故金控租賃公司 對(duì)承租人提供 1000 萬(wàn)元售后回租業(yè)務(wù)，大大緩解承租人流動(dòng)資金欠 缺問(wèn)題，改善承租人內(nèi)部財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，使其擴(kuò)大生產(chǎn)，加速其開(kāi)展。一、企業(yè)根底情況德陽(yáng) tj 機(jī)械廠成立于

18、 1986 年，位于德陽(yáng)工業(yè)經(jīng)濟(jì)開(kāi)發(fā)區(qū)天元鎮(zhèn)，現(xiàn) 實(shí)收資本為 1670 萬(wàn)元，廠房占地面積 12000 平方米其中自有場(chǎng)地 6000 多平米?，F(xiàn)有中高級(jí)管理人員和專業(yè)技術(shù)人員 60 人，中、 高級(jí)技工 80 余人，初級(jí)技術(shù)工 30 人。公司主營(yíng)業(yè)務(wù)來(lái)料加工，近年加工的重要產(chǎn)品有：多種規(guī)格多種型 號(hào)的軸承座、上錘頭、十字軸、支架、軋機(jī)底座、風(fēng)機(jī)軸、工作輥、 軋機(jī)導(dǎo)衛(wèi)梁部件、汽輪機(jī)汽缸前部、箱體、風(fēng)洞所實(shí)驗(yàn)裝置等。公司主要客戶勻?yàn)榇笮蛧?guó)有企業(yè)，重慶齒輪箱有限責(zé)任公司占業(yè) 務(wù)收入 65% 、東方汽輪機(jī)廠占業(yè)務(wù)收入 20% 、中國(guó)二重占 業(yè)務(wù)收入 10% 、其他零星業(yè)務(wù) 5% 。公司擁有大型的數(shù)控臥式

19、 鏜銑床、立式及臥式數(shù)顯鏜床和立車、龍門(mén)銑、臥車等多種設(shè)備， 共價(jià)值人民幣近 2000 多萬(wàn)元，加工能力較強(qiáng)。二、企業(yè)優(yōu)勢(shì)企業(yè)優(yōu)勢(shì)在于近年來(lái)國(guó)家大力扶持制造業(yè)，對(duì)制造行業(yè)根底設(shè)施建 設(shè)和大型裝備投入力度不斷加大，二重、東汽、重齒業(yè)務(wù)量日漸增 大， tj 機(jī)械作為這三家龍頭企業(yè)的供貨商，訂單隨之增多，有穩(wěn)定的 訂單來(lái)源， tj 機(jī)械多年來(lái)與這些企業(yè)建立了良好的合作關(guān)系，具有良 好的口碑，分別獲得了 “合格供應(yīng)商 和“重要供應(yīng)商 等證書(shū)，客源 相對(duì)穩(wěn)定，具有較強(qiáng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。三、融資難題 承租人短期借款 740 萬(wàn)元，整體企業(yè)負(fù)債率不高，因無(wú)土地房產(chǎn)作 為抵押，銀行無(wú)法提供承租人需求的貸款金額，因承

20、租人設(shè)備多為 車床、銑床等通用設(shè)備，變現(xiàn)能力強(qiáng)，故金控租賃公司可直接對(duì)設(shè) 備進(jìn)行抵押，類似于銀行提供的設(shè)備抵押貸款，相比于銀行，金控 租賃公司對(duì)于設(shè)備的折扣更高，能為企業(yè)提供更多的流動(dòng)資金，又 無(wú)需另增其他反擔(dān)保措施，大大解決了承租人提供抵押難物的問(wèn)題， 故與金控租賃公司展開(kāi)業(yè)務(wù)合作。四、方案設(shè)計(jì)設(shè)備金額1694 萬(wàn)元保證金100 萬(wàn)元回租金額1000 萬(wàn)元期限3年還款方式等額本金、按季還租，三年總租金 1177 萬(wàn)元，效勞費(fèi) 62 萬(wàn)元還款來(lái)源以承租人主營(yíng)業(yè)務(wù)收入作為該租賃款的還款來(lái)源五、擔(dān)保方式對(duì)承租人 1694 萬(wàn)設(shè)備進(jìn)行抵押或過(guò)戶登記。法人代表作個(gè)人無(wú)限連 帶責(zé)任擔(dān)保。六、結(jié)論 承租人

21、為購(gòu)置土地新建廠房擴(kuò)大生產(chǎn)，需大量流動(dòng)資金，因承租人 無(wú)法提供土地房產(chǎn)抵押，故在銀行無(wú)法解決融資難題，在承租人急 需流動(dòng)資金的情況下，金控租賃公司為其提供 1000 萬(wàn)元的售后回租 業(yè)務(wù)，快速的補(bǔ)充了企業(yè)所需的流動(dòng)資金，因承租人所抵押設(shè)備多 數(shù)為通用設(shè)備，變現(xiàn)能力強(qiáng)，是最適于融資租賃的標(biāo)的物，金控租 賃公司所承當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)較小。承租人在得到融資后，購(gòu)置土地新建廠 房擴(kuò)大生產(chǎn)，加速了承租人企業(yè)開(kāi)展，大大加快的企業(yè)做大做強(qiáng)的 步伐，實(shí)際解決了企業(yè)融資難的問(wèn)題。案例精選 化工設(shè)備租賃 程莉近年來(lái)，由于磷化工產(chǎn)業(yè)的蓬勃開(kāi)展和產(chǎn)能的迅速擴(kuò)張，必將導(dǎo)致 大量廢棄物的生成，其中最主要的有氟硅酸。氟硅酸是磷肥副產(chǎn)

22、物， 據(jù)統(tǒng)計(jì)，中國(guó)每年將有 100 萬(wàn)噸氟硅酸稀酸需要進(jìn)行處理。因 此，如何利用好氟硅酸已成為極其重要的課題。一、承租人根本情況lz 化工成立于 2022 年 7 月，坐落于達(dá)州化工園區(qū)內(nèi)，占地 58 畝， 主要為通過(guò)與貴州甕福集團(tuán)公司進(jìn)行合作全國(guó)磷肥最大供應(yīng)商， 利用甕福集團(tuán)生產(chǎn)的廢料氟硅酸為原料，轉(zhuǎn)化為價(jià)值較高的氟化鋁 產(chǎn)品，承租人已獲得多項(xiàng)相關(guān)專利技術(shù)，且是國(guó)內(nèi)唯一一家在該項(xiàng) 領(lǐng)域取得成功的企業(yè)氟硅酸制氟化鋁的生產(chǎn)裝置，先后在江西貴 溪、廣西鹿寨和貴州甕福等地磷肥企業(yè)投入使用，但就幾家的生產(chǎn) 情況看，僅有甕福和鹿寨的兩套裝置出過(guò)產(chǎn)品，廣西鹿寨的氟化鋁 生產(chǎn)月產(chǎn)量缺乏 200 噸，且由于堆

23、積密度達(dá)不到要求而不能單獨(dú)作 為商品出售，至目前為止，承租人投產(chǎn)半年多，月銷售收入可達(dá) 1000 多萬(wàn)元，利潤(rùn)達(dá) 40% 左右，成為達(dá)州地區(qū)具有競(jìng)爭(zhēng)的品牌企業(yè) 之一。二、企業(yè)難題承租人公司 2022 年 7 月才成立，承建初期投資需 5000 萬(wàn)元，股東 通過(guò)自身的積累自籌可達(dá) 3500 萬(wàn)元，用于購(gòu)置土地和新建廠房，還 有 1500 萬(wàn)元的資金缺口，主要用于新購(gòu)設(shè)備和前期流動(dòng)資金，由于 是新建企業(yè)，公司沒(méi)有產(chǎn)生現(xiàn)金流，新征的土地未拿到土地證，承 租人股東約有 1300 萬(wàn)元的房產(chǎn)可作抵押，這種情況下，承租人與多 家銀行溝通，準(zhǔn)備做 2000 萬(wàn)元的工程貸款，但都被拒絕，通過(guò)銀行 融資難以實(shí)現(xiàn)

24、，承租人也通過(guò)與其他租賃公司接觸，但一般的租賃 公司都必須要求企業(yè)成立兩年以上，承租人目前的狀況不能滿足租 賃公司的要求。由于承租人是為甕福集團(tuán)做配套效勞，甕福集團(tuán)將 準(zhǔn)備在 8 月開(kāi)始試運(yùn)行，所以承租人必須要在此之前設(shè)備投入試運(yùn) 行，時(shí)間要求急。三、金控租賃公司提供了良好的解決方案2022 年 5 月，承租人通過(guò)中介介紹找到了金控租賃公司，通過(guò)對(duì)承 租人的深入了解，承租人該工程是將翁福集團(tuán)生產(chǎn)的廢料轉(zhuǎn)化為氟 化鹽，生產(chǎn)本錢(qián)低，技術(shù)成熟，實(shí)際控制人在該行業(yè) 10 多年的經(jīng)驗(yàn)， 在該行業(yè)中人脈關(guān)系較強(qiáng)，一旦建成，利潤(rùn)可觀，由于承租人廠房 已建成，只缺設(shè)備即可投入生產(chǎn)，由于承租人還需新購(gòu)主要設(shè)備

25、1080 萬(wàn)元，并用 420 萬(wàn)元從甕福集團(tuán)收購(gòu)了一批設(shè)備，金控租賃公 司打破了銀行及其他租賃公司不介入新建企業(yè)的局面，通過(guò)承租人 的實(shí)際情況為其量身定做了以下方案： 采用直接租賃與出售回租相結(jié)合的方式，為承租人提供 1500 萬(wàn)元的 貸款，保證金 10% ，租賃期限 2 年，第一年按季支付，支付本金的 40% ，第二年按月支付，支付本金 60% ，客戶提供位于成都麓山國(guó) 際社區(qū)的別墅評(píng)估價(jià) 1300 萬(wàn)元作抵押。四、金控租賃公司優(yōu)勢(shì)1通過(guò)提供足夠的抵押物來(lái)控制新建企業(yè)現(xiàn)金流缺乏的風(fēng)險(xiǎn) 由于是新建企業(yè)，融資時(shí)未產(chǎn)生現(xiàn)金流，雖然承租人有自己的優(yōu)勢(shì)， 但作為新建工程第一還款來(lái)源缺乏，使工程存在一定

26、的風(fēng)險(xiǎn)，所以 金控租賃要求客戶提供了價(jià)值近 1300 萬(wàn)元的房產(chǎn)作抵押，而金控租 賃公司實(shí)際資金敞口約為 1300 萬(wàn)元，這樣通過(guò)提供足值的抵押物來(lái) 控制風(fēng)險(xiǎn)，既突破了新建企業(yè)融資難的現(xiàn)象，讓客戶的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)得 以順利實(shí)施，也使金控租賃公司的融資租賃業(yè)務(wù)得到開(kāi)展。2還款方式靈活由于承租人為新建企業(yè)，金控租賃在方案設(shè)置時(shí)采取第一年還本金 的 40% ，并按季支付的方式，第二年還本金的 60% ，采取按月付的 方式，這樣使承租人第一年還款壓力相對(duì)較小，隨著承租人公司的 開(kāi)展以及正常的投產(chǎn)和經(jīng)營(yíng)后，現(xiàn)金流逐漸較好，所以第二年相對(duì) 多付租金，采取按月付的方式，這樣，不但解決了客戶的還租壓力， 也讓金控租

27、賃公司租金得以正常還款。綜上所述，金控租賃公司對(duì)于新建企業(yè)類的融資租賃工程，可通過(guò) 客戶的實(shí)際情況為其量身定做融資租賃方案，通過(guò)制定靈活的還款 方式來(lái)緩解客戶的還款壓力，并通過(guò)足值的抵押物來(lái)控制終極風(fēng)險(xiǎn)， 打破了新建企業(yè)融資難的問(wèn)題。案例精選家具生產(chǎn)設(shè)備出售回租 肖偉文家具行業(yè)是成都市的重點(diǎn)行業(yè)，也是金控租賃公司積極支持的地方 特色行業(yè)。目前成都市經(jīng)過(guò)幾十年的開(kāi)展，已成為我國(guó)家具行業(yè)四 大產(chǎn)業(yè)基地之一，年產(chǎn)值 5 百多億元，在國(guó)內(nèi)特別是中國(guó)西部地區(qū) 具有相當(dāng)?shù)牡匚?。而成?nf 家俱以下簡(jiǎn)稱承租人作為四川家具行業(yè)四小龍之一， 其品牌及市場(chǎng)影響力更是不言而喻。隨著承租人業(yè)務(wù)市場(chǎng)的迅速擴(kuò) 張，其現(xiàn)

28、有產(chǎn)值已遠(yuǎn)無(wú)法滿足市場(chǎng)需求，為占領(lǐng)新的市場(chǎng)份額，承 租人分別在鄭州、湖北兩地購(gòu)置土地，進(jìn)行新工程建設(shè)。金控租賃 公司通過(guò)融資租賃讓承租人在無(wú)法從銀行取得貸款的情況下，通過(guò) 出售回租實(shí)現(xiàn)了融資，并且盤(pán)活了承租人存量資產(chǎn)，讓企業(yè)獲得了 后續(xù)開(kāi)展的動(dòng)力。一、承租人根本情況承租人成都 nf 家俱現(xiàn)以川渝、華北、華中、云貴等四大區(qū)域?yàn)殇N售 核心，其中華北、華中的銷售量占比到達(dá) 50% ，2022 年產(chǎn)值近 7 億 元。為了在異地迅速占領(lǐng)市場(chǎng)，擴(kuò)大生產(chǎn)和銷售規(guī)模，承租人分別 在河南、湖北兩地購(gòu)置土地，建設(shè)新廠房，需要購(gòu)入兩套價(jià)值 5600 萬(wàn)元德國(guó)進(jìn)口豪邁板式家具生產(chǎn)設(shè)備。但承租人一是在成都無(wú)土地 可抵押

29、，二是成都無(wú)銀行可以為外地的企業(yè)提供融資，河南和湖北 的金融機(jī)構(gòu)也無(wú)法為其提供設(shè)備融資。急需購(gòu)置生產(chǎn)使用的設(shè)備成 了難題。二、融資租賃根據(jù)實(shí)際情況提供了靈活的方案金控租賃公司與承租人溝通后，發(fā)現(xiàn)承租人實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況良好，而 河南及湖北兩家公司剛剛成立不久，現(xiàn)金流較差，便提出用承租人 自有的價(jià)值 5079 萬(wàn)元老的生產(chǎn)設(shè)備作出售回租，融資 4000 萬(wàn)元， 租賃期限 3 年。以承租人主營(yíng)業(yè)務(wù)收入作為該租賃款的還款來(lái)源。 鑒于承租人可提供的抵押物不多，金控租賃公司提出先以承租人關(guān) 聯(lián)企業(yè)的 1000 萬(wàn)元的土地做抵押，然后在新設(shè)備到貨后再以新設(shè)備 做抵押的靈活方式。解決了承租人急于購(gòu)置新設(shè)備而又無(wú)資

30、金的困 難。實(shí)際融資方案：舊設(shè)備金額5079 萬(wàn)元融資金額4000 萬(wàn)元保證金400 萬(wàn)元期限3年還款方式等額本息、按季支付，總租金 4658 萬(wàn)元，效勞費(fèi) 224 萬(wàn)元三、融資租賃為企業(yè)解決資金困難承租人由于在異地新建工程，同時(shí)土地證尚未辦理，抵押物也缺乏 值，難以通過(guò)傳統(tǒng)融資方式獲得資金，承租人尋找多家銀行都無(wú)法 解決資金困難。但是金控租賃公司充分發(fā)揮融資租賃的優(yōu)勢(shì)，采用出售回租這種靈 活、簡(jiǎn)便的融資方式為成都 nf 家俱公司的兩個(gè)新工程成功融資 4000 萬(wàn)元。根據(jù)對(duì)承租人實(shí)地調(diào)查，充分了解家具行業(yè)特點(diǎn)，肯定了承租人的 品牌優(yōu)勢(shì)、進(jìn)貨和銷售渠道及開(kāi)展趨勢(shì)。在四川家具行業(yè)中，承租 人曾獲得

31、 “中國(guó)家具十大板式品牌 、 “中國(guó)質(zhì)量環(huán)保產(chǎn)品認(rèn)證證書(shū) “中國(guó)名優(yōu)品牌 、“中國(guó)十大家具品牌 等一系列殊榮和認(rèn)證。經(jīng)過(guò) 十余年的開(kāi)展，預(yù)計(jì) 2022 年產(chǎn)值為 12 億元。因此金控租賃公司從實(shí)際情況出發(fā)，采用出售回租為其新工程基地 購(gòu)置新的生產(chǎn)線型設(shè)備，盤(pán)活了承租人的固定資產(chǎn)，滿足了企業(yè)的 資金需求，為企業(yè)開(kāi)展壯大提供了最大的幫助。案例精選印刷設(shè)備出售回租 劉明源近年來(lái)，我國(guó)印刷行業(yè)正面臨從傳統(tǒng)勞動(dòng)密集型企業(yè)向數(shù)字化、自 動(dòng)化、智能化開(kāi)展。雖然，過(guò)去 10 年內(nèi)我國(guó)印刷業(yè)總值增長(zhǎng)速度維持在 10% 以上，但面對(duì)新企業(yè)的不斷涌入，現(xiàn)有印刷企業(yè)不得不以 技改，擴(kuò)產(chǎn)等方式穩(wěn)固其市場(chǎng)地位，謀求開(kāi)展。

32、一、企業(yè)根底情況四川 wn 印務(wù)公司承租人成立于 1996 年，位于溫江海峽兩岸科 技產(chǎn)業(yè)開(kāi)發(fā)園，是一家以煙，酒包裝印刷為核心業(yè)務(wù)的印刷企業(yè)。 該公司創(chuàng)立以來(lái)憑借其獨(dú)到的股東背景成都卷煙廠不斷拓展川 內(nèi)業(yè)務(wù)。歷經(jīng)十余年開(kāi)展，承租人與多家煙廠及制酒企業(yè)如：川渝 公司，云南金六福聯(lián)采公司，四川省射洪沱牌等建立了穩(wěn)定的合作 關(guān)系。近年來(lái)，為了進(jìn)一步整合市場(chǎng)資源，實(shí)現(xiàn)集團(tuán)化管理，由承 租人及其兄弟公司聯(lián)合于郫縣紅光鎮(zhèn)打造 wn 印刷產(chǎn)業(yè)園。該產(chǎn)業(yè)園 占地 200 余畝，預(yù)計(jì)投入過(guò)億。隨著工程逐步開(kāi)建，勢(shì)必對(duì)企業(yè)資 金帶來(lái)一定壓力。二、企業(yè)難題籌建至今， wn 主要通過(guò)銀行融資方式引入資金。截止 202

33、2 年底， 企業(yè)總負(fù)債中 75% 為銀行一年期借款。過(guò)度依賴于銀行短期借款， 企業(yè)往往面臨貸款到期一次性還款壓力過(guò)大，如遇到數(shù)筆貸款還款 日接近，一旦資金周轉(zhuǎn)不順，更將會(huì)帶來(lái)消滅性的打擊。即使銀行 同意續(xù)貸，資金到位時(shí)間，轉(zhuǎn)貸本錢(qián)也是企業(yè)無(wú)法回避的問(wèn)題。同 時(shí)，隨著郫縣新廠開(kāi)建，新業(yè)務(wù)奢侈品包裝的推出，購(gòu)進(jìn)新設(shè) 備及老設(shè)備更新?lián)Q代顯得必不可少，致使企業(yè)資金越發(fā)緊張。但企 業(yè)能用于銀行抵押的固定資產(chǎn)有限土地，房產(chǎn)，多已用于現(xiàn)有 貸款抵押，想要申請(qǐng)新貸款難度相對(duì)較大。三、金控租賃提供了良好的融資解決方案首先，融資租賃的出租方擁有設(shè)備的物權(quán)，這使得融資租賃門(mén)檻低 于其他融資品種?？紤]到此次融資， w

34、n 印務(wù)所提供的租賃物為通用、 獨(dú)立、可移動(dòng)的印刷設(shè)備，金控租賃公司在擔(dān)保措施方面僅要求承 租人提供了 1000 萬(wàn)的印刷設(shè)備作抵押物。相較之下，大局部銀行并 不接受設(shè)備抵押貸款，即便接受，折扣率也相對(duì)較高，普遍為 3-5 折。 以此次融資為例，如果承租人以此批 3000 萬(wàn)元設(shè)備作為抵押物在銀 行貸款，融資額度為 1000 1500 萬(wàn)元。所以，此次融資租賃更有效 地將承租人固定資產(chǎn)融資比例最大化。此外，相較之下租賃期限更長(zhǎng)，且付租方式相對(duì)靈活。就此次出售 回租而言，租賃期限為 3 年。經(jīng)租賃公司工程組測(cè)算后，將還租模 式與承租人收支情況相匹配，采用按季付租，共計(jì)12 期，承租人平均每季度只

35、需歸還租賃公司本金及利息 190 萬(wàn)元。所以，以承租人 營(yíng)業(yè)利潤(rùn)完全能夠覆蓋當(dāng)期租金，很大程度緩解了承租人一次性還 款壓力。綜上，此次售后回租更有效地將承租人固定資產(chǎn)融資比例最大化， 且還租方式與承租人實(shí)際情況進(jìn)行匹配，切實(shí)解決了當(dāng)下承租人資 金困難。案例精選 企業(yè)需要經(jīng)營(yíng)性租賃 羅曉春企業(yè)需融入資金 ,可以私募、可以上市、也可以銀行等借貸，還 可以租賃。因此，租賃更多地在企業(yè)需要融資特別是企業(yè)存在設(shè) 備資金缺口，向銀行借貸又受到自身或銀行的限制才被想到。今 天，我們專門(mén)討論企業(yè)需要經(jīng)營(yíng)性租賃的狀況。并大聲疾呼融資租 賃公司大力開(kāi)展經(jīng)營(yíng)性租賃即便是預(yù)計(jì)在 2022 2022 年，中國(guó)按 照國(guó)際

36、會(huì)計(jì)準(zhǔn)那么關(guān)于經(jīng)營(yíng)性租賃的修改 “資產(chǎn)負(fù)債并入表內(nèi) ，目前 仍有 3 4 年時(shí)間和巨大的業(yè)務(wù)空間，改變目前融資租賃公司經(jīng)營(yíng) 租賃與融資租賃 2： 8前者過(guò)小的業(yè)務(wù)格局。一、表外負(fù)債融資目前，只有經(jīng)營(yíng)性租賃可以實(shí)現(xiàn)企業(yè)的表外負(fù)債融資。有關(guān)財(cái)務(wù)制 度規(guī)定，設(shè)備的短期經(jīng)營(yíng)性租賃，因?yàn)樗蹲饨鹬皇窃O(shè)備價(jià)款的少 局部低于 90% ，因此設(shè)備資產(chǎn)記錄在出租人一方資產(chǎn)負(fù)債 表，由出租人計(jì)提折舊，而承租人支付的租金一次性計(jì)入當(dāng)期成 本，承租人只在資產(chǎn)負(fù)債外說(shuō)明經(jīng)營(yíng)性租入的資產(chǎn)規(guī)模，并不計(jì)入 負(fù)債規(guī)模。因此，對(duì)經(jīng)營(yíng)性租賃的承租人而言，占用了社會(huì)資源， 而不納入表內(nèi)負(fù)債。實(shí)際上是擴(kuò)大了企業(yè)的總體負(fù)債規(guī)模，提升了 企業(yè)的負(fù)債總量與負(fù)債水平。也說(shuō)明企業(yè)有能力更好更充分地運(yùn)用 金融工具，具有更廣泛調(diào)動(dòng)社會(huì)資源來(lái)實(shí)現(xiàn)自身又好又快開(kāi)展的能 力。我們研究認(rèn)為只要企業(yè)通過(guò)經(jīng)營(yíng)性租賃特別