在華外資銀行對我國銀行業(yè)的影響

1、摘要：外資銀行的介入，會帶來一些潛在的風(fēng)險。但只要堅持發(fā)揮金融市場開放的積極因素，限制可能出現(xiàn)的金融風(fēng)險和對國內(nèi)金融業(yè)發(fā)展的消極沖擊這一原則，從總體上講，應(yīng)該是利大于弊的：能促進我國吸引利用外資的發(fā)展；強化我國金融體制中的競爭機制，帶來先進的經(jīng)營技術(shù)和管理手段；在培養(yǎng)高級人才、加強人力競爭方面起到積極作用。隨著中國入世的日益臨近，國內(nèi)金融業(yè)必將面臨國際金融業(yè)競爭的巨大壓力。那么，如何面向新世紀，迎接新挑戰(zhàn)呢?筆者在簡要分析在華外資銀行的現(xiàn)狀、業(yè)務(wù)取向及發(fā)展趨勢的基礎(chǔ)上，談?wù)勅胧缹ξ覈鹑跇I(yè)的影響。一、在華外資銀行的現(xiàn)狀1979年我國批準第一家外資銀行機構(gòu)日本輸出入銀行在北京設(shè)立代表處。1982

2、年我國開始引進外資金融營業(yè)性機構(gòu)的試點，當年批準香港南洋商業(yè)銀行在深圳設(shè)立分行。1985年，我國的廈門、珠海、汕頭和海南四個經(jīng)濟特區(qū)也向外資金融機構(gòu)開放。1992年又批準大連、天津、青島、南京、寧波、福州、廣州7個城市對外資銀行開放，并擴大到13個沿海城市。1995年我國的金融開放進一步擴大，金融市場開放城市增加到24個。1998年7月中國宣布取消外資銀行在中國設(shè)立機構(gòu)的地域限制。迄今我央行已經(jīng)批準了22個國家和地區(qū)的87家國外金融機構(gòu)，在華設(shè)立了182家營業(yè)機構(gòu)，獲準經(jīng)營人民幣業(yè)務(wù)的外資銀行數(shù)量已增至32家。截至2000年3月末，在華外資銀行的資產(chǎn)總額已達310億美元，約占中國金融業(yè)總資產(chǎn)的

3、2%；外匯貸款總額210億美元，占業(yè)內(nèi)外匯貸款總額的20；人民幣貸款為112億元(1美元人民幣828元)；外資銀行的人民幣存款總額為54億元，人民幣總資產(chǎn)為147億元。從布局來看，外資銀行的機構(gòu)主要分布于沿海發(fā)達地區(qū)；從業(yè)務(wù)來看，以批發(fā)業(yè)務(wù)為主；服務(wù)對象主要集中于跨國公司在華企業(yè)、經(jīng)營好的三資企業(yè)以及大型外向型國有企業(yè)；所提供的服務(wù)產(chǎn)品為外匯貸款、各種中間業(yè)務(wù)及其他增值性服務(wù)。值得注意的是，近兩年外資金融機構(gòu)總資產(chǎn)呈逐年下降趨勢，尤其是自廣東國際信托投資公司信用危機以后，外資銀行紛紛收縮在華業(yè)務(wù)，有些還出售在華資產(chǎn)，其收縮的重點是國有企業(yè)，但仍保持對跨國企業(yè)在華業(yè)務(wù)的支持。外資金融機構(gòu)的總資產(chǎn)

4、在1997年底到達高峰379億美元后，一直處于下降趨勢至今。另一個趨勢是人民幣業(yè)務(wù)發(fā)展較快。經(jīng)國務(wù)院批準，中國人民銀行分別于1996年底和1998年初正式宣布選擇上海浦東和深圳，作為首批外資銀行經(jīng)營人民幣業(yè)務(wù)試點地區(qū)。為擴大外資銀行人民幣資金來源，央行于1999年7月又批準擴大滬、深兩地外資銀行人民幣業(yè)務(wù)范圍，并對一些原限制性條例進行了部分修改。自此，上海浦東和深圳的外資銀行人民幣業(yè)務(wù)有了長足的發(fā)展。同時，中外資銀行同業(yè)拆借正式展開，外資銀行人民幣資金匱乏的問題得到緩解。二、目前在華外資銀行的經(jīng)營特點及業(yè)務(wù)取向根據(jù)上述外資銀行的經(jīng)營狀況和經(jīng)營方向分析，其主要特點可歸納為：(一)在外匯貸款上具有

5、相對優(yōu)勢。以業(yè)務(wù)集中度最大的上海地區(qū)外資銀行為例，1996年末，中外資銀行外匯貸款150億美元，其中：外資銀行90億美元，占總額的60；1997年末中外資銀行外匯貸款193億美元，其中：外資銀行134億美元，占總額的69；1999年6月末，盡管外資銀行收縮部分資產(chǎn)，但外匯貸款仍占58，達192億美元。資金來源多來自境外，外資銀行在外幣業(yè)務(wù)上具有貸款方面的相對優(yōu)勢。(二)人民幣業(yè)務(wù)市場份額較低。1998年末，上海地區(qū)中外資銀行人民幣存款余額6773億元，外資銀行為31億元，市場份額為046；人民幣貸款余額5129億元，外資銀行為17億元，占O33。外資銀行存款以活期為主，余額穩(wěn)步增長；貸款以6個

6、月內(nèi)短期為主，同業(yè)拆借是外資銀行人民幣主要籌資渠道；人民幣擔(dān)保業(yè)務(wù)發(fā)展迅速等?？傮w看，由于中資銀行在人民幣業(yè)務(wù)上已形成一定程度上的壟斷格局，致使外資銀行人民幣業(yè)務(wù)增長雖然較快，但市場份額較低，短期內(nèi)競爭實力不強，且還有賴于與中資銀行的合作。當然，隨著政策的進一步放寬和“入世”，競爭將會加劇。 (三)國際結(jié)算等中間業(yè)務(wù)發(fā)展較快。隨著我國對外開放的深入，我國對外貿(mào)易不斷增長。以國際貿(mào)易為背景的國際結(jié)算業(yè)務(wù)，屬風(fēng)險小、收費也比較標準的銀行傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，故外資銀行競爭的焦點首先落在了國際結(jié)算業(yè)務(wù)上。以中國銀行的國際貿(mào)易結(jié)算業(yè)務(wù)在我國同業(yè)的市場占有率為例，1987年約為95，而目前已降到50以下，比率逐年下

7、降除與我國同業(yè)競爭有關(guān)外，亦與外資銀行在國內(nèi)擴展相關(guān)。其次是投資銀行業(yè)務(wù)。中國目前尚無成熟的投資銀行，在開展投資銀行業(yè)務(wù)方面，尤其是融資、代客戶發(fā)行證券等業(yè)務(wù)，以及貸款、融資與金融衍生工具結(jié)合的新產(chǎn)品的開發(fā)能力方面與外資銀行有差距；在相關(guān)業(yè)務(wù)的長短期限、貨幣種類、特殊條件等滿足客戶需求方面，與外資銀行相比不夠靈活。中國的投資銀行業(yè)務(wù)市場大，但國內(nèi)銀行運作能力小。而這類業(yè)務(wù)屬于期限較長、銀行收益較好、在一段時間里銀行收入比較固定的業(yè)務(wù)。再次是服務(wù)收費性業(yè)務(wù)，如客戶資信調(diào)查，以及其他服務(wù)性質(zhì)的收費業(yè)務(wù)也是外資銀行看好的一個業(yè)務(wù)領(lǐng)域。那么，假設(shè)中國加入WTO并進一步開放中國的金融市場，外資金融機構(gòu)的

8、介入對中國金融機構(gòu)和金融體系會產(chǎn)生多大程度的影響呢?據(jù)有關(guān)人士對美、日，英、德等西方八個國家在華的14家分行的負責(zé)人拜訪，這些外資銀行近乎一致的看法是：第一，希望中國進一步開放金融市場，放松外資金融機構(gòu)進入中國的限制，希望在經(jīng)營地域、經(jīng)營對象、業(yè)務(wù)品種等方面像國際上的發(fā)達國家標準一樣，全面開放。第二，未獲得經(jīng)營人民幣業(yè)務(wù)權(quán)的外資銀行，希望獲得開展人民幣業(yè)務(wù)的經(jīng)營權(quán)。第三，對開拓中西部地區(qū)的業(yè)務(wù)，外資銀行均顧及地理位置及交通、通訊、經(jīng)濟發(fā)達等方面的考慮，暫無興趣、暫無計劃或等待、觀望。第四，出于對投入成本大、與中資銀行網(wǎng)點差異懸殊等因素的考慮，雖然某些外資銀行對在華開展零售業(yè)務(wù)十分感興趣，但均不

9、打算大力開展零售業(yè)務(wù)。三、基本評價外資銀行的介入，會帶來一些潛在的風(fēng)險，如：可能引起債務(wù)風(fēng)險的渠道增多；可能會強化國際金融市場波動傳導(dǎo)機制，從而對國內(nèi)貨幣政策的傳導(dǎo)機制和調(diào)控進程產(chǎn)生干擾作用，影響國民經(jīng)濟的結(jié)構(gòu)調(diào)整和穩(wěn)定發(fā)展；可能會在本幣可自由兌換的條件下，因外資金融機構(gòu)的信貸規(guī)模和吸存規(guī)模占東道國金融機構(gòu)的總規(guī)模比重較高，導(dǎo)致外資金融機構(gòu)的經(jīng)營活動對本幣幣值的穩(wěn)定產(chǎn)生影響等。但從總體上說，只要我們在開放過程中，堅持最大限度地發(fā)揮金融市場開放的積極因素，限制開放過程中可能出現(xiàn)的金融風(fēng)險和對國內(nèi)金融業(yè)發(fā)展的消極沖擊這一原則，并控制一些具體指標，如：資本充足率指標、短期外債總規(guī)模比例指標、人民幣業(yè)

10、務(wù)指標等。那么，從上述外資銀行的經(jīng)營情況看，入世后外資銀行的介入總體上應(yīng)該是利大于弊。主要表達在：(一)促進我國吸引利用外資的發(fā)展。外資金融機構(gòu)與國內(nèi)金融機構(gòu)相比，其最重要的比較優(yōu)勢之一即是其母體銀行或控股銀行在世界各地有著發(fā)達的國際業(yè)務(wù)網(wǎng)絡(luò)，外資銀行可以利用跨國銀行的所有權(quán)優(yōu)勢、區(qū)位優(yōu)勢和內(nèi)部化優(yōu)勢迅速便利地滿足客戶多種服務(wù)需求。而這種符合國際水平的金融服務(wù)也是吸引國外大型跨國公司進行直接投資的必要的軟環(huán)境之一。目前進入我國的外資銀行已成為外商投資企業(yè)獲取國外資金的重要渠道。從80年代至今，外資銀行在中國的外匯貸款均大于其在中國吸收的外匯存款，說明外資銀行通過聯(lián)行往來和國際資本市場從境外調(diào)入

11、了大量資金，這些資金以向企業(yè)提供短期流動性貸款為主。這部分貸款目前在我國外債中所占比例不多，對中國的金融安全也沒有產(chǎn)生消極影響。(二)強化我國金融體制中的競爭機制。外資銀行在管理方式、技術(shù)設(shè)備、服務(wù)質(zhì)量、業(yè)務(wù)開拓、人力資源利用等方面的優(yōu)勢對中國金融業(yè)起到了示范作用，也使金融業(yè)產(chǎn)生了競爭的動力。引進外資銀行的十幾年來，特別是90年代加快金融開放的這些年中，中國金融業(yè)在向市場化方向發(fā)展方面取得長足進步。中國金融業(yè)的競爭意識、服務(wù)意識、創(chuàng)新意識不斷增強，這雖與中國金融體制改革相關(guān)，但引進外資銀行所帶來的競爭機制也功不可沒。 (三)帶來了先進的經(jīng)營技術(shù)、融資渠道和管理手段。獲準進入我國的外資金融機構(gòu)大多是國際著名的跨國銀行或是其母國中經(jīng)營業(yè)績優(yōu)秀的銀行，它們的進入對于我國金融機構(gòu)借鑒國外先進的管理經(jīng)驗、業(yè)務(wù)技術(shù)，在經(jīng)營管理上逐步與國際慣例接軌等方面起到了積極的作用。(四)在培養(yǎng)高級人才、加強人力競爭方面能夠起到積極作用。目前在外資營業(yè)性金融機構(gòu)中有相當一部分中方雇員。這些雇員掌握先進的管理經(jīng)驗和金融技術(shù)。通過這些雇員與國內(nèi)金融機構(gòu)的競爭和相互流動，更