企業(yè)資金管理問題解析

1、企業(yè)資金管理問題解析摘要：資金管理是財務(wù)管理的核心，決定著企業(yè)的興衰成敗。因缺乏高效管理，資金利用率低是很多企業(yè)遇到的困擾。財務(wù)管理制度的破綻，使得企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險加大。引入“資金池資金管理形式，優(yōu)化企業(yè)集團(tuán)總部的資金調(diào)度機(jī)制，同時健全內(nèi)控機(jī)制，強化財務(wù)人員的法制觀念、進(jìn)步其綜合素質(zhì)，可以最大限度躲避各種風(fēng)險。關(guān)鍵詞：資金管理；內(nèi)控機(jī)制；資金池；資金配制現(xiàn)代企業(yè)的競爭，是企業(yè)管理才能的一種比賽。資金管理作為企業(yè)管理的重要部分，它像“血液一樣，貫穿于企業(yè)整個消費經(jīng)營的活動，具有舉足輕重的作用。一個有著較高資金管理程度的企業(yè)，資金可以有助于企業(yè)戰(zhàn)略目的的實現(xiàn)，反之，它也可能成為壓跨駱駝的最后一根稻草

2、。因此，出色的資金管理才能是企業(yè)得以正常運行的必然保證。進(jìn)步資源配置，加快資金流動的速度，對于企業(yè)的生存與開展具有重要的現(xiàn)實意義。一、企業(yè)資金管理中存在的問題(一)資金管理形式與企業(yè)規(guī)模不相匹配。1.擁有眾多分、子公司的企業(yè)集團(tuán)，在采用“分權(quán)管理形式下，下屬企業(yè)獨立進(jìn)展資金運作。雖然可以調(diào)動下屬企業(yè)的積極性，但是集團(tuán)決策者無法得悉最真實的資金狀況，無法施行有效的資金管理、監(jiān)視和控制，無法預(yù)先歸避財務(wù)風(fēng)險。2.籌資本錢高，抗風(fēng)險才能差。僅以單個公司對外借貸，因企業(yè)實力不強，很難獲得最優(yōu)惠的貸款利率，使資金本錢高企。在實務(wù)中，子公司借貸，大多于需母公司擔(dān)保。當(dāng)子公司未能按期歸還貸款，企業(yè)集團(tuán)需屢行

3、歸還義務(wù)。假設(shè)面臨巨額債務(wù)，不僅會使子公司陷入經(jīng)營危機(jī)而且會遷連母公司陷入流動性危機(jī)，因此有著極大的風(fēng)險隱患。3.集團(tuán)內(nèi)部資金未合理利用，導(dǎo)致資金閑置與短缺并存的場面。某些子公司流動資金充余，但因無投資渠道，只能閑置在銀行，獲取較低收益的銀行利息；另一方面集團(tuán)總部或某些分公司、子公司急需大量資金因無適宜的內(nèi)部融資渠道，只能高本錢的向外借貸。4.企業(yè)集團(tuán)各個成員在不同銀行開立多個賬戶，管理本錢及難度加大。(二)缺乏健全有效的資金內(nèi)部管理制度。1.資金內(nèi)部管理制度未能與時俱進(jìn)，存在制度破綻。2.審批制度執(zhí)行力不強，內(nèi)部監(jiān)視制度形同虛設(shè)。在實務(wù)中，尤其在國企、民營企業(yè)中，企業(yè)指導(dǎo)擁有較大的審核自主權(quán)

4、，對重大資金的審批常常越過集體商議的決策程序，公司的高管不能發(fā)表獨立意見，公司的監(jiān)事、監(jiān)事會不能或未能屢行監(jiān)視職能。因不按照授權(quán)審核程序、不在授權(quán)范圍內(nèi)審批、超越審批權(quán)限辦理業(yè)務(wù)而造成的投資失敗、經(jīng)營陷入困境、資金鏈斷裂、企業(yè)瀕臨破產(chǎn)等案例不勝枚舉。2.缺乏資金平安保障機(jī)制。在實務(wù)中，企業(yè)對大部分經(jīng)濟(jì)活動所需資金的流入與流出監(jiān)控力度不夠，審批環(huán)節(jié)流程設(shè)置不科學(xué)。(三)資金配制不科學(xué)導(dǎo)致資金本錢高，資金利用率低。1.存貨周轉(zhuǎn)速度慢，導(dǎo)致資金占用周期長，應(yīng)收賬款質(zhì)量不高，使企業(yè)常常面臨資金周轉(zhuǎn)不靈的困局。2.負(fù)債資金與權(quán)益資金比例不當(dāng)，導(dǎo)致企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率高，使企業(yè)面臨宏大的財務(wù)風(fēng)險。二、加強企業(yè)資

5、金管理的對策(一)企業(yè)集團(tuán)采用“資金集權(quán)管理體制，引入資金池管理形式，統(tǒng)一調(diào)撥集團(tuán)的全球資金，最大限度地降低集團(tuán)持有的凈頭寸。主要有以下優(yōu)點：1.隨著市場全球化不斷深化，集團(tuán)管理層可以從集團(tuán)層面來管理和控制集團(tuán)的流動資金，可以提升整個集團(tuán)的抗風(fēng)險才能。2.降低整個集團(tuán)的對外融資本錢，增強投資、融資才能。集團(tuán)所屬子公司不再單獨與銀行發(fā)生信貸關(guān)系，而以整個集團(tuán)的名義進(jìn)展融資，信譽程度大幅提升，使集團(tuán)可以申請到相對高的信貸額度并獲得較低的銀行利率和更好的銀行效勞。此外，“資金池將集團(tuán)多余的閑置資金集中起來，可以投資更多優(yōu)質(zhì)的工程，獲得更大的投資收益。在保證流動性的前提下，暫時閑置的資金，可以購置較高

6、的協(xié)定存款利率大額的存款，短期銀行理財產(chǎn)品等。3.合理配制集團(tuán)內(nèi)部資金，加快資金運轉(zhuǎn)。在資金池的架構(gòu)下，可以對池內(nèi)各個銀行賬戶的資金進(jìn)展實時監(jiān)控、統(tǒng)一調(diào)度和集中運作。這種操作使資金在集團(tuán)內(nèi)部實現(xiàn)了優(yōu)化配置，資金需求可以在集團(tuán)內(nèi)部得到滿足，降低了整個集團(tuán)對外融資規(guī)模。這種內(nèi)部融資不僅融資迅速、手續(xù)簡便，而且融資費用和利息費用都可以由企業(yè)自主協(xié)商，費用與風(fēng)險均在企業(yè)的掌控之中。4.將開戶銀行數(shù)量限制在一個合理的范圍內(nèi)，或?qū)①Y金統(tǒng)一放在總公司層面進(jìn)展管理。(二)建立健全企業(yè)內(nèi)部資金控制制度。1.建立完善授權(quán)審批制度。明確審批人對資金業(yè)務(wù)的審批方式、權(quán)限、責(zé)任，審批人需對資金業(yè)務(wù)的真實性進(jìn)展審核。2.

7、實行分級審核制度，對于重大的采購合同、銷售合同、融資合同、投資合同實行跨部門集體簽核制度，假設(shè)該經(jīng)濟(jì)合同對公司運營業(yè)績、財務(wù)狀況產(chǎn)生重大影響，需上報董事會及股東會批復(fù)。3.建立資金平安保障機(jī)制。企業(yè)資金在使用管理過程中要始終樹立平安防范意識，資金的內(nèi)部調(diào)拔、流入及流出都應(yīng)在公司嚴(yán)格監(jiān)控下，建立科學(xué)的財務(wù)結(jié)算、復(fù)核、授權(quán)、盤點等制度來保證資金的平安使用。4.進(jìn)步財務(wù)人員的綜合素質(zhì)及業(yè)務(wù)處理才能，加強對資金風(fēng)險的防范，利用先進(jìn)的ERP系統(tǒng)及網(wǎng)銀系統(tǒng)，采用多元化的資金結(jié)算方式，如電子銀行承兌匯票、大客戶專用銀行賬號、銀行匯票、TT轉(zhuǎn)賬等方式；采用外匯套期保值，歸避外匯風(fēng)險。(三)結(jié)合企業(yè)的戰(zhàn)略目的，

8、采取適宜的財務(wù)戰(zhàn)略，優(yōu)化資金配制。1.采用“以銷定產(chǎn)的經(jīng)營戰(zhàn)略，防止存貨大量積壓，減少資金占用的周期。制定科學(xué)的存貨業(yè)務(wù)流程，利用先進(jìn)的ERP系統(tǒng)，及時并準(zhǔn)確記錄存貨的購進(jìn)、領(lǐng)出。在物資采購、領(lǐng)用、銷售及庫存管理上建立標(biāo)準(zhǔn)的制度，以形成有力的內(nèi)部牽制。引入零庫存管理形式，減少存貨占用時間，降低本錢，進(jìn)步消費效率。2.加強對應(yīng)收賬款的管控力度。(1)建立客戶檔案機(jī)制。對老客戶，建立健全信譽檔案，制定一套完好的歷史信譽記錄；對新客戶，通過“工商信譽公示系統(tǒng)等其它渠道進(jìn)展信譽調(diào)查，根據(jù)客戶財務(wù)報表等信息進(jìn)用信譽及歸還才能評估，進(jìn)而制定合理的信譽政策。對所有的賒銷客戶，對其信譽狀況及履約才能狀況持續(xù)跟

9、蹤，以降低發(fā)生壞賬的概率。(2)應(yīng)收賬款的回收狀況與銷售人員的業(yè)績掛鉤，以進(jìn)步應(yīng)收賬款的質(zhì)量，促進(jìn)資金回籠。銷售人員的業(yè)績獎金發(fā)放比例與應(yīng)收賬款的回籠比例保持一致。(3)為應(yīng)收賬款購置保險，以降低壞賬發(fā)生時的損失。(4)加強對應(yīng)收賬款的催收力度。按“賬齡分析法，對應(yīng)收賬款逐一分析，分別采取不同的措施，盡力獲得最正確的效果?？刹扇糯哂?、 催討、上門催討、發(fā)律師函、專業(yè)催收公司以及訴諸法律等多種方式催收賬款。3.選擇優(yōu)質(zhì)的供應(yīng)商，爭取較長的賬期，在不影響企業(yè)信譽的情況下，推延付款時間。盡量防止采用TT付款方式，鼓勵采用銀行承兌方式支付。4.在合理的資產(chǎn)負(fù)債率程度下，利用財務(wù)杠桿，可以進(jìn)步企業(yè)息

10、稅前利潤程度。在銀根緊縮的大背景下，高額借貸不僅使企業(yè)需承受高額利息，而且加大企業(yè)財務(wù)風(fēng)險，不利于企業(yè)經(jīng)營目的的實現(xiàn)，可以采取股東追加注冊資本、引進(jìn)戰(zhàn)略投資者等措施，以補充運營資金。三、小結(jié)在企業(yè)的財務(wù)活動中，資金始終是一項值得高度重視的、高流動性的資產(chǎn)，因此資金管理是企業(yè)財務(wù)管理的核心內(nèi)容。針對企業(yè)資金管理層面的諸種問題，企業(yè)管理者應(yīng)大膽的學(xué)習(xí)先進(jìn)的管理理念、管理方法，擯棄落后的管理形式，如引入“資金池形式。同時做到嚴(yán)格執(zhí)行資金管理制度，讓每一個步驟落到實處。在制度構(gòu)建與靈敏理論之間找到最正確平衡點。最終使企業(yè)在日趨劇烈的競爭中立于不敗之地。參考文獻(xiàn)：1潘思國.企業(yè)資金管理中存在的問題及對策J.中國鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)會計，2021，11.2劉濤，張麗娟.我國企業(yè)集團(tuán)資金管理存在的問題及對策J.湖南商學(xué)院學(xué)報(雙月刊)，2021，2(第18卷).