中登-質(zhì)押券欠庫處理

1、質(zhì)押券欠庫處理一、中登標(biāo)準(zhǔn)券折算率管理辦法（ 2012年修訂版）第四條“本公 司在每個(gè)交易日（以下簡(jiǎn)稱“ T日”）收市后，分別計(jì)算上海證券交 易所和深圳證券交易所掛牌的可進(jìn)行回購交易的債券在當(dāng)日以后第 二個(gè)交易日（T+2日）適用的標(biāo)準(zhǔn)券折算率?！倍?、上海市場(chǎng)質(zhì)押券欠庫處理（ 一） 欠庫核算和扣款處理完成首次出入庫后， 結(jié)算系統(tǒng)根據(jù)結(jié)算參與人提交的各證券賬戶 轉(zhuǎn)入質(zhì)押庫中的質(zhì)押券按相關(guān)折算率或折算值折成的標(biāo)準(zhǔn)券總量 （其 中在庫的質(zhì)押券兌付權(quán)， 按最后一次該質(zhì)押券適用的折算率或折算值 計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)券） ,與該證券賬戶相應(yīng)的未到期融資回購總量比較，判斷 各相關(guān)證券賬戶質(zhì)押券是否足額。 若前后兩者之差小

2、于零， 則該證券 賬戶發(fā)生質(zhì)押券欠庫。當(dāng)日 質(zhì)押券欠庫的，結(jié)算系統(tǒng)將對(duì)相關(guān)結(jié)算參與人實(shí)施欠庫扣 款，該扣款并入當(dāng)日首次清算凈額。結(jié)算系統(tǒng)在每個(gè)清算日日終先將前一清算日的欠庫扣款全額作 還款處理，再根據(jù)各證券賬戶當(dāng)日回購交易等最新情況核算其是否發(fā) 生質(zhì)押券欠庫， 如有則相應(yīng)做欠庫扣款處理。 每日欠庫扣還款金額 與 當(dāng)日其它應(yīng)收應(yīng)付資金數(shù)據(jù)合并清算， 軋差計(jì)算出結(jié)算參與人凈應(yīng)收 或凈應(yīng)付資金余額，并入首次清算凈額。在交易系統(tǒng)對(duì)回購業(yè)務(wù)進(jìn)行前端控制的情況下， 質(zhì)押券欠庫一般由標(biāo)準(zhǔn)券折算率或折算值下調(diào)引起。 結(jié)算參與人可以通過補(bǔ)充提交質(zhì) 押券或壓縮融資規(guī)模的方式防止出現(xiàn)欠庫。（ 二 ） 欠庫違約金的計(jì)

3、收出現(xiàn)連續(xù)欠庫的結(jié)算參與人， 結(jié)算系統(tǒng)將從出現(xiàn)欠庫的 次一清算日起向該融資方結(jié)算參與人計(jì)收違約金：T日欠庫違約金=丁日欠庫扣款金額x違約金比例x違約天數(shù)。其中，違約天數(shù) =下一清算日日期計(jì)收當(dāng)天日期。 當(dāng)前適用的違約金比例為千分之一。（ 三） 參與人發(fā)生欠庫的后續(xù)處理結(jié)算參與人發(fā)生回購欠庫時(shí)，中國(guó)結(jié)算可采取如下措施：1、最近一個(gè)自然月連續(xù)不足達(dá)到二次的，將口頭警示；2、最近一個(gè)自然月連續(xù)不足達(dá)到二次以上的，將書面警示；3、最近兩個(gè)自然月累計(jì)六次以上連續(xù)不足的，將通報(bào)批評(píng)或調(diào)整結(jié) 算業(yè)務(wù)要求等。三、深圳市場(chǎng)質(zhì)押券欠庫處理 本公司在每個(gè)交易日日終完成質(zhì)押券出入庫處理后， 以結(jié)算參與 人為對(duì)象、 以其負(fù)責(zé)結(jié)算的證券賬戶為明細(xì)單位進(jìn)行欠庫核算。 若某 證券賬戶提交的質(zhì)押券折算的標(biāo)準(zhǔn)券總量， 小于該賬戶未到期融資回 購融出標(biāo)準(zhǔn)券總量的， 則該賬戶欠庫。 各證券賬戶欠庫量累計(jì)即為該 結(jié)算參與人欠庫總量。對(duì)結(jié)算參與人 當(dāng)日 質(zhì)押券欠庫的， 本公司對(duì)結(jié)算參與人實(shí)施欠庫 扣款處理，在資金清算時(shí)按結(jié)算參與人的欠庫總量計(jì)算對(duì)應(yīng)額度的欠 庫扣款，并于次一交易日從其結(jié)算備付金賬戶中扣收該欠庫扣款。 結(jié) 算參與人應(yīng)當(dāng)于欠庫次一交易日補(bǔ)足質(zhì)押券。 結(jié)算參與人補(bǔ)足質(zhì)押券 欠庫的，本公司將在其 補(bǔ)足欠庫的次一交易日 返還其欠庫扣款。 若 欠庫次一交易日日終， 該賬戶仍然發(fā)