基金從業(yè)必考題3

1、基金從業(yè)資格考試模擬題1、下列基金類型中實(shí)行實(shí)物申購(gòu)、贖回機(jī)制的有()。A、封閉式基金B(yǎng)、開放式基金C、ETFD、LOF正確答案： C【專家解析】ETF具有獨(dú)特的實(shí)物申購(gòu)、贖回機(jī)制。2、契約型封閉式基金最基本的法律文件是()A、基金合同B、發(fā)起人協(xié)議C、基金上市公告書D、基金招募說明書正確答案： A【專家解析】契約型基金是依據(jù)基金合同而設(shè)立的-類基金?；鸷贤且?guī)定基金當(dāng)事人之間權(quán)利義務(wù)的基本法律文件。3、可能對(duì)基金持有人權(quán)益及基金份額的交易價(jià)格產(chǎn)生重大影響的事項(xiàng)不包括()。A、編制年度報(bào)告B、更換基金管理人C、轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式D、延長(zhǎng)基金合同期限正確答案： A【專家解析】基金的重大事件包括：

2、基金份額持有人大會(huì)的召開，提前終止基金合同，延長(zhǎng)基金合同期限，轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式，更換基金管理人或托管人，基金管理人的董事長(zhǎng)、總經(jīng)理及其他高級(jí)管理人員、基金經(jīng)理和基金托管人的基金托管部門負(fù)責(zé)人發(fā)生變動(dòng)，涉及基金管理人、基金財(cái)產(chǎn)、基金托管業(yè)務(wù)訴訟，基金份額凈值計(jì)價(jià)錯(cuò)誤達(dá)基金份額凈值的0.5%，開放式基金發(fā)生巨額贖回并延期支付，基金改按估值技術(shù)等方法對(duì)長(zhǎng)期停牌股票進(jìn)行估值等等。4、以下關(guān)于封閉式基金的說法，不正確的是()。A、基金份額可以在證券交易所交易B、封閉式基金是根據(jù)基金運(yùn)作方式的不同的分類C、封閉式基金份額在合同期限內(nèi)固定不變D、基金份額持有人可以申購(gòu)贖回正確答案： D【專家解析】封閉式基金

3、份額持有人不可以申購(gòu)贖回。5、消極的債券組合的管理者通常把（）看作均衡交易價(jià)格。A、市場(chǎng)價(jià)格B、指數(shù)價(jià)格C、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)格D、無風(fēng)險(xiǎn)價(jià)格正確答案： A【專家解析】消極的債券組合的管理者通常把市場(chǎng)價(jià)格看作均衡交易價(jià)格。6、基金管理公司的督察長(zhǎng)直接對(duì)()負(fù)責(zé)。A、董事會(huì)B、股東大會(huì)C、中國(guó)證監(jiān)會(huì)D、監(jiān)事會(huì)正確答案： A【專家解析】督察長(zhǎng)應(yīng)由董事會(huì)聘任，對(duì)董事會(huì)負(fù)責(zé)。7、ETF的折（溢）價(jià)率的計(jì)算公式為()。A、ETF份額凈值ETF二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格B、ETF份額凈值ETF二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格-1C、ETF二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格ETF份額凈值D、ETF二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格ETF份額凈值-1正確答案： D【專家解析】考察ETF折（溢）價(jià)率

4、公式：ETF二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格ETF份額凈值-1。8、同時(shí)投資于價(jià)值型股票與成長(zhǎng)型股票的基金被稱為()。A、混合型基金B(yǎng)、平衡型基金C、保本型基金D、收入型基金正確答案： B【專家解析】同時(shí)投資于價(jià)值型股票與成長(zhǎng)型股票的基金則稱為平衡型基金。9、基金銷售機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制應(yīng)遵守（）原則。A、健全性、合法性、獨(dú)立性和審慎性B、健全性、有效性、獨(dú)立性和審慎性C、全面性、有效性、獨(dú)立性和審慎性D、健全性、有效性、獨(dú)立性和客觀性正確答案： B【專家解析】基金銷售機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制應(yīng)履行健全性、有效性、獨(dú)立性和審慎性原則。10、基金管理費(fèi)率通常與風(fēng)險(xiǎn)()。A、成反比B、成正比C、不成比例D、無法判斷正確答案： B【專家解

5、析】基金管理費(fèi)率通常與風(fēng)險(xiǎn)成正比。11、證券投資基金運(yùn)作管理辦法規(guī)定，開放式基金單個(gè)開放日的基金凈贖回申請(qǐng)超過基金總份額的()時(shí)，為巨額贖回。A、0.05B、0.1C、0.15D、0.2正確答案： B【專家解析】證券投資基金運(yùn)作管理辦法規(guī)定，開放式基金單個(gè)開放日的基金凈贖回申請(qǐng)超過基金總份額的10%時(shí)，為巨額贖回。12、2004年年底我國(guó)推出的首只交易型開放式指數(shù)基金(ETF)是()。A、華夏基金管理公司B、華安基金管理公司C、南方基金管理公司D、招商基金管理公司正確答案： A【專家解析】2004年底，推出的國(guó)內(nèi)首只交易型開放式指數(shù)基金一一華夏上證50ETF。13、根據(jù)證券投資基金信息披露管理

6、辦法，需要出具審計(jì)報(bào)告的是（）。A、基金凈值公告B、季度報(bào)告C、半年度報(bào)告D、年度報(bào)告正確答案： D【專家解析】根據(jù)證券投資基金信息披露管理辦法，需要出具審計(jì)報(bào)告的是年度報(bào)告。14、基金管理費(fèi)率通常與基金投資風(fēng)險(xiǎn)成()。A、反比B、正比C、無關(guān)D、以上都不對(duì)正確答案： B【專家解析】基金管理費(fèi)率通常與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險(xiǎn)成正比。15、證券投資基金的市場(chǎng)營(yíng)銷不包括的活動(dòng)有()。A、目標(biāo)市場(chǎng)與客戶的確定B、營(yíng)銷環(huán)境的分析C、營(yíng)銷過程的管理D、營(yíng)銷的事后管理正確答案： D【專家解析】證券投資基金市場(chǎng)營(yíng)銷涉及的內(nèi)容包括目標(biāo)市場(chǎng)與客戶的確定、營(yíng)銷環(huán)境的分析、營(yíng)銷組合的設(shè)計(jì)、營(yíng)銷過程的管理等四個(gè)方面。1

7、6、公司型基金的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)是（）。A、基金持有人大會(huì)B、公司董事會(huì)C、股東大會(huì)D、監(jiān)督管理委員會(huì)正確答案： C【專家解析】公司型基金在法律上是具有獨(dú)立法人地位的股份投資公司，最高權(quán)力機(jī)構(gòu)是股東大會(huì)。17、下列關(guān)于資產(chǎn)配置的表述，錯(cuò)誤的是()。A、資產(chǎn)配置是投資過程中最重要的環(huán)節(jié)之一，對(duì)投資組合業(yè)績(jī)的貢獻(xiàn)率達(dá)到80%以上B、其目標(biāo)在于協(xié)調(diào)提高收益與降低風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系，與投資者的特征和需求密切相關(guān)C、從實(shí)際投資的需求來看，資產(chǎn)配置的目標(biāo)在于以資產(chǎn)類別的歷史表現(xiàn)與投資子者的風(fēng)險(xiǎn)偏好為基礎(chǔ)，決定不同資產(chǎn)類別在投資組合中所占的比重，從而降低投資風(fēng)險(xiǎn)提高投資收益D、需要考慮投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和收益要求

8、的各項(xiàng)因素正確答案： A【專家解析】資產(chǎn)配置是投資過程中最重要的環(huán)節(jié)之一，對(duì)投資組合業(yè)績(jī)的貢獻(xiàn)率達(dá)到90%以上。18、某投資人贖回某基金1萬份基金份額，持有時(shí)間為8個(gè)月，對(duì)應(yīng)的贖回費(fèi)率為0.5%，假設(shè)贖回當(dāng)日基金份額凈值是1.0500元，則其可得到的贖回金額為()。A、10000元B、11447.5元C、14825.5元D、10447.5元正確答案： D【專家解析】10000*1.0500*（1-0.5%)=107.5、19、在（）的情況下，投資者一般會(huì)要求較高的債券收益率。A、債券到期期限較短B、債券預(yù)期流動(dòng)性較差C、債券發(fā)行人信用度較高D、債券發(fā)行條款對(duì)投資者有利正確答案： B【專家解析】

9、在債券預(yù)期流動(dòng)性較差的情況下，投資者一般會(huì)要求較高的債券收益率。20、基金管理公司的督察長(zhǎng)直接對(duì)（）負(fù)責(zé)。A、中國(guó)證監(jiān)會(huì)及相關(guān)派出機(jī)構(gòu)B、董事會(huì)C、股東大會(huì)D、董事長(zhǎng)正確答案： B【專家解析】基金管理公司的督察長(zhǎng)直接對(duì)董事會(huì)負(fù)責(zé)。21、常用于對(duì)基金實(shí)際收益率衡量的指標(biāo)是()。A、簡(jiǎn)單收益率B、年化收益率C、幾何平均收益率D、算術(shù)平均收益率正確答案： C【專家解析】幾何平均收益率可以準(zhǔn)確的衡量基金表現(xiàn)的實(shí)際收益情況。22、下列關(guān)于詹森指數(shù)與特雷諾指數(shù)的描述中，正確的是()。A、詹森指數(shù)是1990年由詹森提出的B、詹森指數(shù)對(duì)績(jī)效的深度和廣度加以考慮C、特雷諾指數(shù)對(duì)績(jī)效的深度和廣度加以考慮D、詹森指

10、數(shù)就是證券組合所獲得的高于市場(chǎng)的那部分風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)正確答案： D【專家解析】詹森指數(shù)是1968年由詹森提出的；特雷諾指數(shù)與詹森指數(shù)只考慮了績(jī)效的深度，而夏普指數(shù)則同時(shí)對(duì)績(jī)效的深度和廣度加以考慮。23、采取多個(gè)基金共用一個(gè)基金合同、子基金獨(dú)立運(yùn)作的結(jié)構(gòu)形式的基金被稱為()。A、系列基金B(yǎng)、基金中的基金C、保本基金D、混合基金正確答案： A【專家解析】系列基金的定義；系列基金又稱為傘形基金，是指多個(gè)基金共用一個(gè)基金合同，子基金獨(dú)立運(yùn)作，子基金之間可以進(jìn)行相互轉(zhuǎn)換的一種基金結(jié)構(gòu)形式。24、開放式基金連續(xù)發(fā)生巨額贖回時(shí)，已經(jīng)接受的贖回申請(qǐng)可以延緩支付贖回款項(xiàng)，但延緩期限不得超過（）工作日。A、5個(gè)B、10

11、個(gè)C、15個(gè)D、20個(gè)正確答案： D【專家解析】考察巨額贖回的處理方式。25、債券資產(chǎn)配置的期限為()。A、五年B、三年C、半年D、一個(gè)月正確答案： C【專家解析】不同范圍資產(chǎn)配置在時(shí)間跨度上往往不同，一般而言，股票、債券資產(chǎn)配置的期限為半年。26、我國(guó)基金管理公司獨(dú)立董事人數(shù)不得少于董事會(huì)人數(shù)的()。A、1/3B、1/2C、2/3D、3/4正確答案： A【專家解析】我國(guó)基金管理公司獨(dú)立董事人數(shù)不得少于董事會(huì)人數(shù)的1/3。27、投資組合保險(xiǎn)策略的支付模式為（）。A、直線B、曲線C、凹型D、凸型正確答案： D【專家解析】參考表12-1。投資組合保險(xiǎn)策略在下降時(shí)賣出股票并在上升時(shí)買入股票，其支付曲

12、線為凸型。28、基金托管人的專門基金托管部門主要業(yè)務(wù)人員在1年內(nèi)變動(dòng)超過()時(shí)，托管人應(yīng)當(dāng)在變化發(fā)生之日起2日內(nèi)編制并披露臨時(shí)報(bào)告書，并報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)備案。A、0.1B、0.2C、0.3D、0.4正確答案： C【專家解析】基金托管人的專門基金托管部門主要業(yè)務(wù)人員在1年內(nèi)變動(dòng)超過30%時(shí)，托管人應(yīng)當(dāng)在變化發(fā)生之日起2日內(nèi)編制并披露臨時(shí)報(bào)告書，并報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)備案。29、基金銷售機(jī)構(gòu)在銷售基金和相關(guān)產(chǎn)品的過程中，應(yīng)注重()。A、審慎的對(duì)投資者進(jìn)行調(diào)查B、對(duì)投資的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)價(jià)C、根據(jù)基金投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力銷售不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的產(chǎn)品D、對(duì)投資者進(jìn)行投資知識(shí)教育正確答案： C【專家解析

13、】基金銷售適用性是指基金銷售機(jī)構(gòu)在銷售基金和相關(guān)產(chǎn)品的過程中，注重根據(jù)基金投資人的風(fēng)險(xiǎn)承受能力銷售不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的產(chǎn)品，把合適的產(chǎn)品賣給合適的基金投資人。30、我國(guó)證券投資基金法規(guī)定，開放式基金的登記業(yè)務(wù)可以由()辦理，也可以委托中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他機(jī)構(gòu)辦理。A、基金托管人B、基金管理人C、登記結(jié)算機(jī)構(gòu)D、證券業(yè)協(xié)會(huì)正確答案： B【專家解析】根據(jù)法規(guī)規(guī)定，開放式基金份額的登記業(yè)務(wù)可以由基金管理人辦理，也可以委托中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他機(jī)構(gòu)辦理。31、投資者將LOF份額從證券登記系統(tǒng)轉(zhuǎn)入基金注冊(cè)登記系統(tǒng)，自()始，投資者可以在轉(zhuǎn)入方代銷機(jī)構(gòu)處申報(bào)贖回基金份額。A、T日B、T 1日C、T 2日D、T 3

14、日正確答案： C【專家解析】考察LOF份額的轉(zhuǎn)托管。32、足額地向（）支付基金收益。A、基金管理人B、基金托管人C、基金份額持有人D、基金公司正確答案： C【專家解析】基金份額持有人是受益人有權(quán)分享基金財(cái)產(chǎn)收益；基金管理公司應(yīng)按照基金合同的規(guī)定及時(shí)、足額地向基金份額持有人支付基金收益。33、影響各類資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)收益狀況以及相關(guān)關(guān)系的資本市場(chǎng)環(huán)境因素不包括()。A、國(guó)際經(jīng)濟(jì)形勢(shì)B、國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)狀況與發(fā)展動(dòng)向C、通貨膨脹D、稅收情況正確答案： D【專家解析】稅收情況是資產(chǎn)配置主要考慮的因素。34、若股票型基金的管理費(fèi)率和托管費(fèi)率分別托管費(fèi)率可以設(shè)定為()。A、0.5%，0.1%B、1%，0.16%C、0

15、.6%，0.13%D、0.8%，0.14%正確答案： B【專家解析】特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的管理費(fèi)率、托管費(fèi)率不得低于同類型或相似類型投資目標(biāo)和投資策略的證券投資基金管理費(fèi)率、托管費(fèi)率的60%。35、投資者于T日轉(zhuǎn)托管開放式基金份額成功后，()日起可以贖回該部分基金份額。A、TB、T 1C、T 2D、T 3正確答案： C【專家解析】投資者于T日轉(zhuǎn)托管開放式基金份額成功后，T 2日起可以贖回該部分基金份額。36、目前，我國(guó)常用的基金等級(jí)評(píng)價(jià)主要根據(jù)指標(biāo)的排序?qū)⒒鹪u(píng)價(jià)等級(jí)設(shè)置為（）等級(jí)。A、4個(gè)B、5個(gè)C、3個(gè)D、6個(gè)正確答案： B【專家解析】目前我國(guó)常用的基金等級(jí)評(píng)價(jià)主要根據(jù)指標(biāo)的排序范圍將基金

16、評(píng)價(jià)等級(jí)設(shè)置為5個(gè)等級(jí)。37、()是指?jìng)l(fā)行人有可能在債券到期日之前回購(gòu)債券的風(fēng)險(xiǎn)。A、利率風(fēng)險(xiǎn)B、信用風(fēng)險(xiǎn)C、提前贖回風(fēng)險(xiǎn)D、通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)正確答案： C【專家解析】提前贖回風(fēng)險(xiǎn)是指?jìng)l(fā)行人有可能在債券到期日之前回購(gòu)債券的風(fēng)險(xiǎn)。38、某投資人將所持有的X證券投資基金轉(zhuǎn)換成Y證券投資基金，假定T日的X基金份額凈值為Y為1.2000元，轉(zhuǎn)出份額為100萬份，那么轉(zhuǎn)出金額為()。A、110萬B、120萬C、100萬D、115萬正確答案： A【專家解析】轉(zhuǎn)出金額為1.1000*l00=110（萬元）39、如果考察期內(nèi)基金的標(biāo)準(zhǔn)差發(fā)生變化，則()將不再有效。A、特雷諾指數(shù)B、夏普指數(shù)C、詹森指數(shù)D、

17、CAPM模型正確答案： B【專家解析】夏普指數(shù)是以標(biāo)準(zhǔn)差作為基金風(fēng)險(xiǎn)的度量。40、關(guān)于影響債券收益率的因素，以下敘述正確的是()。A、基礎(chǔ)利率是投資者所要求的最低收益率B、不同發(fā)行人發(fā)行的債券與基礎(chǔ)利率之間存在一定的利差，這種利差有時(shí)也稱為市場(chǎng)板塊間利差C、發(fā)行人的種類是影響債券收益率的首要因素D、稅收負(fù)擔(dān)不是影響債券收益率的因素正確答案： A【專家解析】不同發(fā)行人發(fā)行的債券與基礎(chǔ)利率之間存在一定的利差，這種利差有時(shí)也稱為市場(chǎng)板塊內(nèi)利差；發(fā)行人自身的違約風(fēng)險(xiǎn)是影響債券收益率的首要因素；稅收負(fù)擔(dān)也會(huì)影響債券的收益率。41、根據(jù)證券投資基金法的規(guī)定，證券投資基金的基金管理人應(yīng)當(dāng)自募集期限屆滿之日起

18、（）內(nèi)聘請(qǐng)法定驗(yàn)資機(jī)構(gòu)驗(yàn)資。A、5日B、10日C、15日D、20日正確答案： B【專家解析】根據(jù)證券投資基金法的規(guī)定，封閉式基金的基金管理人應(yīng)當(dāng)自募集期限屆滿之日起10日內(nèi)聘請(qǐng)法定驗(yàn)資機(jī)構(gòu)驗(yàn)資。42、關(guān)于貨幣市場(chǎng)基金的說法，正確的是（）。A、貨幣市場(chǎng)基金適合進(jìn)行長(zhǎng)期投資B、貨幣市場(chǎng)基金不得投資股票C、貨幣市場(chǎng)基金可以投資于可轉(zhuǎn)換債券D、貨幣市場(chǎng)基金可以投資于剩余期限超過397天的債券正確答案： B【專家解析】貨幣市場(chǎng)基金的長(zhǎng)期收益率較低，并不適合進(jìn)行長(zhǎng)期投資；貨幣市場(chǎng)基金不得投資于可轉(zhuǎn)換債券；貨幣市場(chǎng)基金不得投資于剩余期限超過397天的債券。43、下列機(jī)構(gòu)中，不得辦理開放式基金注冊(cè)登記業(yè)務(wù)的機(jī)

19、構(gòu)是()。A、基金投資咨詢公司B、證券登記結(jié)算公司C、中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的登記機(jī)構(gòu)D、基金管理人正確答案： A【專家解析】基金登記機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)入監(jiān)管的內(nèi)容。44、一般情況下，以下基金信息的披露時(shí)間無法事先預(yù)見的是()。A、基金募集信息披露B、臨時(shí)信息披露C、基金份額上市交易公告書D、基金季度報(bào)告正確答案： B【專家解析】基金臨時(shí)信息的披露時(shí)間一般無法實(shí)現(xiàn)預(yù)見。45、下列基金類型中實(shí)行實(shí)物申購(gòu)、贖回機(jī)制的有()。A、封閉式基金 B、開放式基金C、ETFD、LOF正確答案： C【專家解析】ETF具有獨(dú)特的實(shí)物申購(gòu)、贖回機(jī)制。46、開放式基金合同生效后，更新的招募說明書應(yīng)當(dāng)在每6個(gè)月結(jié)束之日起的()內(nèi)披露。A、15日B、20日C、30日D、45日正確答案： D【專家解析】基金管理人應(yīng)在開放式基金合同生效后每6