大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資問題淺析

1、大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資問題淺析安徽師范大學(xué)經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院2010級(jí)財(cái)務(wù)管理雷雪琴摘 要：隨著高校的擴(kuò)招，大學(xué)生就業(yè)壓力劇增，創(chuàng)業(yè)帶動(dòng)就業(yè)是社會(huì)關(guān)注的熱點(diǎn)。由于大學(xué)生創(chuàng)業(yè)知識(shí)薄弱、經(jīng)驗(yàn)不足，導(dǎo)致籌資出現(xiàn)渠道單一、資金跟進(jìn)不及時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)大等問題。要解決這些問題，在對(duì)其成因分析的情況下，從高校重視創(chuàng)業(yè)教育、舉辦創(chuàng)業(yè)大賽，以增加其對(duì)創(chuàng)業(yè)環(huán)境的認(rèn)識(shí)，改善外界對(duì)大學(xué)創(chuàng)業(yè)的印象，增強(qiáng)項(xiàng)目的吸引力。從實(shí)施創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目評(píng)估、完善金融體制，發(fā)展小額貸款、天使投資和融資租賃，以實(shí)現(xiàn)多渠道籌資，整合創(chuàng)業(yè)資源、降低創(chuàng)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。本文將結(jié)合創(chuàng)業(yè)者特點(diǎn)，從提高創(chuàng)業(yè)者素質(zhì)、加強(qiáng)創(chuàng)業(yè)扶持，拓寬融資渠道等方面進(jìn)行研究和探討，為創(chuàng)業(yè)發(fā)展、政府制定政

2、策、創(chuàng)業(yè)教育實(shí)施和降低企業(yè)投資風(fēng)險(xiǎn)提供參考和借鑒。關(guān)鍵詞：天使投資；項(xiàng)目創(chuàng)新；小額貸款；融資渠道Analysis of college students venture financing loanAbstract:with the expansion of university enrollment,employment pressure increase,employment by entrepreneurship is the focus of the society.Due to the weak,entrepreneurial knowledge experience,lead to

3、 financing channels single,follow up the money is not timely high risk and so issues.To solve these problems,the analysis of the cause of the case,from the importance of entrepreneurship education,entrepreneurship competition held,in order to increase the understanding of the business environment im

4、prove the outside of University Entrepreneurship impression,enhance the attraction of the project.From the implementation of entrepreneurship program evaluation,improve financing lease,in order to realize the multi-channel this financing,integrating entrepreneurial resources,reduce business risk. Pa

5、per will combine the characteristics of the entrepreneur,entrepreneur,strengthen business support,the financing channel is studied and discussed foe business development,government policy,the implementation od entrepreneurship education an reduce investment risk an provide reference.Key words: angel

6、 investment;innovative projects;petty loan;financing channel一、引言教育部部長(zhǎng)袁貴仁在2014年全國普通高校畢業(yè)就業(yè)工作網(wǎng)絡(luò)視頻會(huì)議上透露，2014年高校畢業(yè)生規(guī)模將達(dá)727萬，比2013年增加28萬創(chuàng)歷史新高。面對(duì)日益嚴(yán)峻的就業(yè)形勢(shì)，越來越多的大學(xué)生為謀求更好的發(fā)展走上了自主或被動(dòng)創(chuàng)業(yè)的道路。黨的十八大報(bào)告指出要鼓勵(lì)多渠道多形式就業(yè)，促進(jìn)創(chuàng)業(yè)帶動(dòng)就業(yè)。三中全會(huì)指出要加大對(duì)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)的扶持力度，解決大學(xué)生在創(chuàng)業(yè)過程中遇到融資難、辦事難的問題，為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者提供高效優(yōu)質(zhì)的服務(wù)，以期形成政府激勵(lì)企業(yè)，高校聯(lián)合企業(yè)，社會(huì)支持創(chuàng)業(yè)，營造大學(xué)生

7、樂于、敢于，善于創(chuàng)業(yè)的激勵(lì)型的軟環(huán)境。大學(xué)生創(chuàng)業(yè)就是創(chuàng)業(yè)者對(duì)自己擁有的或通過努力能夠擁有的資源進(jìn)行優(yōu)化整合，從而創(chuàng)造出更大的經(jīng)濟(jì)價(jià)值和社會(huì)價(jià)值的過程。大學(xué)生自主創(chuàng)業(yè)，實(shí)現(xiàn)了創(chuàng)業(yè)帶動(dòng)就業(yè)，為我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)穩(wěn)定帶來了雙重效益。但是在創(chuàng)業(yè)過程中依舊存在很多問題，最為嚴(yán)峻的是創(chuàng)業(yè)融資問題。大學(xué)生創(chuàng)業(yè)失敗是一般規(guī)律，究其原因多半是資金鏈斷裂造成的。如何解決好大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資問題，在當(dāng)前具有十分重要的現(xiàn)實(shí)意義。二、大學(xué)生創(chuàng)業(yè)的困境大學(xué)生創(chuàng)業(yè)是整合利用有限的人力資源和財(cái)力資源，在對(duì)創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目，項(xiàng)目所處的行業(yè)環(huán)境和社會(huì)環(huán)境充分了解和分析的基礎(chǔ)上，為追求市場(chǎng)機(jī)會(huì)，組織培植資源，以其創(chuàng)造有更大價(jià)值的產(chǎn)品和服務(wù)的過

8、程。如若要充分識(shí)別潛在風(fēng)險(xiǎn)，捕捉商機(jī)，西方研究表明至少需要10年以上的商業(yè)經(jīng)驗(yàn)。由于我國大學(xué)生創(chuàng)業(yè)發(fā)展起步晚，高校、政府和社會(huì)在創(chuàng)業(yè)服務(wù)過程中都存在不少問題。 （一）大學(xué)創(chuàng)業(yè)者 首先從大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者來說，創(chuàng)業(yè)多半不是他們進(jìn)入大學(xué)后的工作目標(biāo)，更多的是迫于就業(yè)壓力的被動(dòng)型創(chuàng)業(yè)者，他們?cè)谛Ｆ陂g并未對(duì)創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目做深入的學(xué)習(xí)，基本沒有符合市場(chǎng)的專利技術(shù)，更缺乏商業(yè)管理經(jīng)驗(yàn)。無市場(chǎng)、無客戶，無社會(huì)資源。在當(dāng)前的環(huán)境下即使創(chuàng)業(yè)大學(xué)生擁有好的項(xiàng)目，創(chuàng)業(yè)過程中急于得到企業(yè)啟動(dòng)或周轉(zhuǎn)資金，選擇給小錢賣大股份，更甚者賣掉自己的專利技術(shù)，在融資需求上存在急功近利性。緊迫的籌資時(shí)間壓力也讓初創(chuàng)者在選擇融資對(duì)象時(shí)有一定的盲

9、目性，在未得到充分的信息之前，片面相信投資人，導(dǎo)致創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目不能持續(xù)發(fā)展。 （二）高校創(chuàng)業(yè)教育從高校創(chuàng)業(yè)教育來說，沒有創(chuàng)業(yè)教育的師資隊(duì)伍，在創(chuàng)業(yè)教育課程設(shè)計(jì)單一，只開幾門輔助性的課程，如職業(yè)生涯規(guī)劃，企業(yè)管理等。對(duì)創(chuàng)業(yè)融資的教育不夠重視。高校尚未建立與社會(huì)接軌的培養(yǎng)制度，只注重理論的灌輸，忽略的實(shí)踐性與鍛煉性的課外活動(dòng)。在結(jié)合大學(xué)生個(gè)人品質(zhì)提點(diǎn)的教育培訓(xùn)上更是明顯不足，這也使得大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者在創(chuàng)業(yè)道路上舉步維艱。 （三）政府創(chuàng)業(yè)政策從政府政策和扶持上來看。雖然國家教育部聯(lián)合其他部門推出了多項(xiàng)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)優(yōu)惠政策，但無法從根本上改變大學(xué)生創(chuàng)業(yè)環(huán)境惡劣的局面。創(chuàng)業(yè)政策的缺失和創(chuàng)業(yè)啟動(dòng)資金的來源不暢，都制

10、約著我國大學(xué)生創(chuàng)業(yè)事業(yè)的發(fā)展。 （四）銀行等金融機(jī)構(gòu)原本在創(chuàng)業(yè)融資發(fā)揮主體作用的商業(yè)機(jī)構(gòu)，卻因?yàn)椴辉敢獬袚?dān)風(fēng)險(xiǎn)加上大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資貸款涉及多個(gè)部門、手續(xù)復(fù)雜，沒能承擔(dān)其作為信托責(zé)任主體應(yīng)該肩負(fù)起的責(zé)任，這對(duì)創(chuàng)業(yè)大學(xué)生來說無疑是雪上加霜。三、大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資的特點(diǎn)“創(chuàng)業(yè)”一詞具有十分豐富的涵義，例如創(chuàng)事業(yè)、創(chuàng)家業(yè)、創(chuàng)企業(yè)。在這里所指的創(chuàng)業(yè)是其狹義上的創(chuàng)企業(yè)。融資就是為企業(yè)的運(yùn)營和發(fā)展籌措資金的行為與過程，也就是企業(yè)要根據(jù)自身生產(chǎn)經(jīng)營狀況、資金擁有和需求狀況和未來發(fā)展經(jīng)營目標(biāo)，通過科學(xué)是預(yù)測(cè)和決策，采用 一定的方式，從一定的渠道向企業(yè)的投資人或者債權(quán)人，籌集資金，并安排資金的運(yùn)用，于保證生產(chǎn)經(jīng)營需要的

11、理財(cái)行為。創(chuàng)業(yè)融資是指企業(yè)發(fā)展的早期或創(chuàng)業(yè)階段的融資。資金作為企業(yè)的血脈，必不可少，對(duì)新開辦企業(yè)來說非常重要，是指創(chuàng)業(yè)者為了生存和發(fā)展的需要，籌集資金和運(yùn)用資金的活動(dòng)。創(chuàng)業(yè)企業(yè)的融資行為是創(chuàng)業(yè)融資的研究對(duì)象。具體包括在一定的籌資風(fēng)險(xiǎn)下，怎樣取得資金，并使資金成本最小，以實(shí)現(xiàn)創(chuàng)業(yè)企業(yè)的價(jià)值最大化。不同的創(chuàng)業(yè)融資行為形成不同的創(chuàng)業(yè)融資結(jié)構(gòu)，創(chuàng)業(yè)融資行為是否合理可以通過創(chuàng)業(yè)企業(yè)的融資結(jié)構(gòu)反映出來。而創(chuàng)業(yè)融資的特點(diǎn)具體表現(xiàn)在以下幾方面。首先，融資需市場(chǎng)。企業(yè)在創(chuàng)業(yè)初期，憑借自我積累的資金是不可能滿足創(chuàng)業(yè)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的高投入對(duì)資金的需求，從外部市場(chǎng)取得外源融資是必不可少的手段。其次，融資需多元。單一的融

12、資方式，是不能持續(xù)為企業(yè)生存和發(fā)展提供資金的，為了滿足新創(chuàng)業(yè)企業(yè)多方面的融資需求，創(chuàng)業(yè)企業(yè)需要從多種渠道、以不同融資方式相結(jié)合籌集資金。最后，融資需組合。因?yàn)?，不一樣的籌資方式它的融資風(fēng)險(xiǎn)的大小不同；再者創(chuàng)業(yè)企業(yè)在不同的發(fā)展階段，面臨的技術(shù)創(chuàng)新的風(fēng)險(xiǎn)不同，投資者的投資風(fēng)險(xiǎn)也有所區(qū)別。只有企業(yè)在融資過程中，采用不同的融資方式相結(jié)合，才能在滿足企業(yè)日常生產(chǎn)經(jīng)營所需的資金的前提下，將企業(yè)的籌資成本降到最低，提高資金的使用效率，同時(shí)分散也降到了企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。然而，大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者作為特殊的融資主體且創(chuàng)業(yè)融資多處于初始階段，尚不成熟，相比較而言存在很多不足。 （一）狹窄的融資渠道大學(xué)生創(chuàng)業(yè)是在不確定的環(huán)境下開

13、發(fā)市場(chǎng)創(chuàng)造機(jī)會(huì)的過程，有很大的風(fēng)險(xiǎn)性?；诖髮W(xué)生自身的融資能力和我國目前的融資環(huán)境，創(chuàng)業(yè)啟動(dòng)自資金向家人，親戚朋友借款是創(chuàng)業(yè)者的第一選擇，資金來源少。即使有少部分人知道可能獲得國家的小額信貸資金支持或者從銀行等金融機(jī)構(gòu)貸款，但由于銀行貸款條件要求嚴(yán)格，貸款手續(xù)復(fù)雜，時(shí)間長(zhǎng)，大多數(shù)人只能選擇放棄。狹窄的融資渠道，不僅沒有籌到足夠的資金，也后續(xù)不足買下隱患。企業(yè)的日常經(jīng)營事務(wù)需要資金的周轉(zhuǎn)，不斷培養(yǎng)人力資源和獲得社會(huì)資源是企業(yè)未來發(fā)展的助跑器，而狹窄的融資渠道，給企業(yè)的生存和發(fā)展帶來了很大的挑戰(zhàn)。然而美國等創(chuàng)業(yè)環(huán)境良好的國家，大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資渠道多元化，這與其發(fā)達(dá)的金融體系是離不開的，創(chuàng)業(yè)者在對(duì)創(chuàng)業(yè)

14、項(xiàng)目未來資金安排和需求預(yù)測(cè)方面比較成熟，這也降低了創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的投資風(fēng)險(xiǎn)，獲得了更多的潛在投資者。多元化的籌資渠道吳開軍.大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資的困境及研究對(duì)策J.江蘇2012.02.15.和科學(xué)的資金供應(yīng)體系為大學(xué)生自主創(chuàng)業(yè)提供了有力的保障。（見表1） 表1 硅谷典型創(chuàng)業(yè)企業(yè)不同階段的融資渠道創(chuàng)業(yè)企業(yè)成長(zhǎng)階段主要籌資渠道和方式種子期自行融資：創(chuàng)業(yè)者、 家人、親朋好友天使投資 風(fēng)險(xiǎn)投資初創(chuàng)期天使投資 風(fēng)險(xiǎn)投資政府支持的中小企業(yè) 大公司投資發(fā)展期風(fēng)險(xiǎn)投資 大公司投資擴(kuò)張期風(fēng)險(xiǎn)投資 上市或被大公司收購成熟期上市、商業(yè)銀行貸款等 （二）單一的融資方式大學(xué)生主要的融資方式是靠人脈借款，其狹窄的融資渠道決定了其融資

15、方式的單一。因此籌資的資金有規(guī)模小、流動(dòng)性強(qiáng)，頻率高等特點(diǎn)。在企業(yè)經(jīng)營過程中短期不穩(wěn)定的資金來源容易因?yàn)橐粫r(shí)的資金周轉(zhuǎn)不靈，出現(xiàn)企業(yè)資金鏈斷流、企業(yè)拆東墻補(bǔ)西墻，捉襟見肘的困境，嚴(yán)重的話創(chuàng)業(yè)被迫宣告失敗。大學(xué)生常用的融資方式有以下幾個(gè)方面：1、社會(huì)關(guān)系途徑社會(huì)關(guān)系途徑是指主要通過自己家人、朋友等社會(huì)個(gè)體籌集資金，主要方式有向親友借款、跟朋友合作、合伙、合資等。從家人、朋友那里籌集一兩次是可以的但卻那以把他作為一個(gè)長(zhǎng)期的資金來源。而且，一旦創(chuàng)業(yè)失敗，親戚朋友之間會(huì)因?yàn)闊o法收回資金而傷了感情。這種融資方式的局限性，最終導(dǎo)致在創(chuàng)業(yè)起步階段資金難以籌集。 2、政府途徑 為了扶持大學(xué)生自主創(chuàng)業(yè)，目前我國

16、主要有融資服務(wù)、減免稅費(fèi)、場(chǎng)地扶持、創(chuàng)業(yè)專家指導(dǎo)、創(chuàng)業(yè)能力提升、鼓勵(lì)科技創(chuàng)業(yè)，非正規(guī)就業(yè)孵化器七項(xiàng)創(chuàng)業(yè)政策。例如為扶持大學(xué)生創(chuàng)業(yè)，中央和地方政府實(shí)施了小額貸款擔(dān)保政策，自主創(chuàng)業(yè)的大學(xué)生可以申請(qǐng)不多于5萬元的小額擔(dān)保貸款。但是由于創(chuàng)業(yè)者所需資金較多，并且申請(qǐng)創(chuàng)業(yè)資金的人數(shù)不斷增多小額貸款等融資政策可謂是杯水車薪，難以為繼。對(duì)于緩解大學(xué)生的融資需求很難發(fā)揮應(yīng)有的作用。于此同時(shí)國家小額創(chuàng)業(yè)貸款具有強(qiáng)烈的援助性質(zhì)，一定程度上降低了創(chuàng)業(yè)者的融資成分和風(fēng)險(xiǎn)帶，在信息不對(duì)稱的情況下，卻帶來了更大的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)和道德風(fēng)險(xiǎn)。有限的資金，阻礙了企業(yè)的成長(zhǎng)之路或者為資金充裕的接力者做好的嫁衣，沒有信托責(zé)任的資金獲取，促

17、使創(chuàng)業(yè)者在經(jīng)營決策過程中過于草率，不考慮資金的時(shí)間價(jià)值。盲目的增添機(jī)械設(shè)備，優(yōu)化辦公環(huán)境，大大降低了資金的使用效率，使國家援助政策性質(zhì)本質(zhì)的改變，又會(huì)進(jìn)一步影響現(xiàn)有和潛在的投資者對(duì)公司企業(yè)文化認(rèn)同和項(xiàng)目投資的興趣，創(chuàng)業(yè)融資環(huán)境進(jìn)一步惡化，造成惡性循環(huán)。因?yàn)槊恳粋€(gè)投資的都預(yù)期投資的每一份金錢都得到理性的對(duì)待并為他創(chuàng)造成最大的價(jià)值。 3、高校途徑在大學(xué)生創(chuàng)業(yè)過程中，高校自身在為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資上也發(fā)揮著重要的作用，不少高校都設(shè)有一定的創(chuàng)業(yè)基金，以鼓勵(lì)該校的學(xué)生進(jìn)行創(chuàng)業(yè)嘗試。通過鼓勵(lì)大學(xué)生參加大學(xué)生創(chuàng)業(yè)計(jì)劃大賽，選取優(yōu)秀的，操作性強(qiáng)的大賽方案使用創(chuàng)業(yè)基金進(jìn)行資助投資。這一方面給大學(xué)潛在的創(chuàng)業(yè)者提供了一

18、個(gè)學(xué)習(xí)和實(shí)踐的平臺(tái)，同時(shí)也挖掘了不少優(yōu)秀的創(chuàng)業(yè)方案。盡管如此創(chuàng)業(yè)基金同樣不能有效解決創(chuàng)業(yè)者的融資需求。創(chuàng)業(yè)基金還存在嚴(yán)重的不均衡性，這同高校自身的實(shí)力水平和當(dāng)?shù)氐慕?jīng)濟(jì)發(fā)展水平有很大的關(guān)系。（三）較小的融資數(shù)額由于大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者，剛剛走向社會(huì)各種所需的社會(huì)資源不足，加上創(chuàng)業(yè)多數(shù)人的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的科技含量低、規(guī)模小，抗風(fēng)險(xiǎn)能力低，這也決定了其籌資渠道單一，短時(shí)間內(nèi)能夠籌集到的資金有限，創(chuàng)業(yè)者需要提高創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的利潤(rùn)，加快資金的周轉(zhuǎn)，提高資金的使用效率。研究表明，大部分學(xué)生對(duì)創(chuàng)業(yè)資金需求的認(rèn)識(shí)不足，認(rèn)為只要有部分啟動(dòng)資金，便可實(shí)現(xiàn)自己的創(chuàng)業(yè)大道。實(shí)際上，在項(xiàng)目投入的初期，需要大量的初始資金且在短期內(nèi)沒有現(xiàn)金

19、的流入，只有充分的資金保障，企業(yè)才能更好的發(fā)展，成長(zhǎng)越快，需要的資金也就越多，這一情況需要持續(xù)很長(zhǎng)的時(shí)間才能得到改善。四、解決我國大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資難問題的對(duì)策分析通過對(duì)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)難、融資難的原因進(jìn)行分析可以看出要解決這些問題需要各方參與主體的共同努力、協(xié)調(diào)配合，擰成一股繩形成合力，為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資，乃至創(chuàng)業(yè)企業(yè)發(fā)展的整個(gè)過程保駕護(hù)航。各方參與主體需要不斷的發(fā)現(xiàn)問題，解決問題，為營造樂于、敢于，善于創(chuàng)業(yè)的激勵(lì)型的創(chuàng)業(yè)環(huán)境做好分內(nèi)之事。（一）大學(xué)生創(chuàng)業(yè)能力儲(chǔ)備1、提高自身綜合素質(zhì)。第一、具備各種創(chuàng)業(yè)需要的基本素質(zhì)，有頭腦。大學(xué)生創(chuàng)業(yè)不應(yīng)該是被動(dòng)于就業(yè)壓力的創(chuàng)業(yè)，他應(yīng)該是分析自身優(yōu)勢(shì)，興趣所在利用身邊

20、有限的資源進(jìn)行增值性的再創(chuàng)造的過程。第二、具備各種知識(shí)。例如像創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目行業(yè)情況包括市場(chǎng)進(jìn)入退出難易度、市場(chǎng)分布情況，流通渠道，客戶群體分布，國家政策等。所謂知己知彼，百戰(zhàn)百勝。只有在創(chuàng)業(yè)之前對(duì)所要進(jìn)軍的市場(chǎng)做好充分的調(diào)研，面對(duì)市場(chǎng)的變化，才能靈活決策，不至于手無足措。第三、 需要比較獨(dú)立的思想。作為創(chuàng)業(yè)者，也就是企業(yè)的經(jīng)營決策者，不能人云亦云，要會(huì)通過分析數(shù)據(jù)說明問題，通過現(xiàn)象看到本質(zhì)，才不會(huì)在激勵(lì)的競(jìng)爭(zhēng)中處于盲從跟風(fēng)的地步，如此才能為企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)經(jīng)營發(fā)展決策。第四、團(tuán)隊(duì)合作。對(duì)于打算創(chuàng)業(yè)的大學(xué)生來說，只有強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合，取長(zhǎng)補(bǔ)短才能在市場(chǎng)上有一席之地。如若單槍匹馬，則毫無競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)可言，最終只會(huì)被扼殺

21、在激勵(lì)的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境中。第五創(chuàng)業(yè)是一項(xiàng)事業(yè)。創(chuàng)業(yè)者需要良好的心態(tài)，市場(chǎng)是變化多端的，誰也沒有辦法保證你一定會(huì)成功，做生意有虧有賺，這是很常見的。擺正自己的心態(tài)，在跌倒中站起來看準(zhǔn)時(shí)機(jī)再出手。 2、創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目融資首先正確評(píng)估自己項(xiàng)目的價(jià)值，在進(jìn)行融資之前，做好相應(yīng)的計(jì)劃，了解項(xiàng)目發(fā)展的每一步可能會(huì)遇到的問題，做好應(yīng)對(duì)措施。在融資的過程中要盡可能多的利用各種融資方式解決融資問題，而非靠單一的融資方式。在創(chuàng)業(yè)者云集的今天，大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者要想從資本市場(chǎng)上或得必要的創(chuàng)業(yè)資金，最重要的是要有好的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目，重視創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的創(chuàng)新。根據(jù)德魯克的理論，創(chuàng)新的機(jī)會(huì)來源于意向不到的事。做別人想不到的市場(chǎng)，做有新意的項(xiàng)目，才

22、能獲得投資者的青睞。3、科學(xué)安排資金規(guī)劃大學(xué)生創(chuàng)業(yè)對(duì)于資金的需求并不僅一筆簡(jiǎn)單的啟動(dòng)資金，是結(jié)合創(chuàng)業(yè)企業(yè)發(fā)展的不斷進(jìn)行融資的持續(xù)過程。實(shí)際上不是說所能夠籌集到的資金越多就越好，合理規(guī)劃好融資時(shí)間和融資規(guī)模節(jié)約資金的使用，不僅是于降低融資成本和融資風(fēng)險(xiǎn)，提高融資能力，保證企業(yè)生產(chǎn)發(fā)展需要，更是提高企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)能力的有效手段。資金需求的規(guī)劃還體現(xiàn)在資金的籌資方式上，比如發(fā)展融資租賃，在大學(xué)生創(chuàng)業(yè)開始階段，有很多的現(xiàn)金支出，能夠保留一定的現(xiàn)金流很重要。這種情況下，像固定資產(chǎn)的采購可以采用融資租賃的方式。這種融資方式的運(yùn)用首先可以減少創(chuàng)業(yè)者啟動(dòng)資金總需求量，延遲資金流出企業(yè)，其次對(duì)于一些科技含量高，更新

23、換代快的設(shè)備，能夠有效的防范購買風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)融資租賃業(yè)務(wù)屬于資產(chǎn)負(fù)債表外的業(yè)務(wù)，不會(huì)影響企業(yè)的資信狀況，有利于企業(yè)拓寬其他融資渠道，保證企業(yè)所需資金。4、資源整合充分利用 大學(xué)生自主創(chuàng)業(yè)，相比創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目市場(chǎng)中已經(jīng)存在的企業(yè)而言是處于劣勢(shì)地位的。大學(xué)生作為創(chuàng)業(yè)中的特殊群體，他擁有其他創(chuàng)業(yè)者和企業(yè)所不具備的優(yōu)惠扶持政策。所以在創(chuàng)業(yè)過程中，大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者要充分利用現(xiàn)有資源，積極挖掘潛在的可利用的資源，在經(jīng)營決策的過程中要時(shí)刻能把握好國家的政策方向，不斷的積累自己的社會(huì)資源，為今后企業(yè)更好更快的發(fā)展做好鋪墊。比如，大多數(shù)創(chuàng)業(yè)企業(yè)的初始投資資金是遠(yuǎn)不能滿足企業(yè)生產(chǎn)和發(fā)展需要的，企業(yè)發(fā)展越快需要的資金越多，隨著

24、企業(yè)的快速成長(zhǎng)，生產(chǎn)、銷售要求的資源越多，吸引外部投資者，是保證企業(yè)發(fā)展所必須的。然而能夠被潛在投資者所看好的無非是一個(gè)企業(yè)對(duì)外體現(xiàn)的獨(dú)特優(yōu)勢(shì)，為此創(chuàng)業(yè)者應(yīng)該對(duì)已經(jīng)擁有的資源進(jìn)行整合和塑造，突出自己的核心優(yōu)勢(shì)，形成有價(jià)值獨(dú)特的資源儲(chǔ)備，夠建企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力，從而贏得投資者的青睞。（二）政府建立創(chuàng)業(yè)服務(wù)體系在大學(xué)生創(chuàng)業(yè)活動(dòng)當(dāng)中，政府作為一個(gè)強(qiáng)有力的國家機(jī)構(gòu)。政府要加強(qiáng)對(duì)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)宏觀統(tǒng)籌指導(dǎo)，統(tǒng)一大學(xué)生創(chuàng)業(yè)的主管部門和服務(wù)機(jī)構(gòu)，統(tǒng)籌制定扶持大學(xué)生創(chuàng)業(yè)的金融、財(cái)稅、保障，教育等方面的政策措施，加大各項(xiàng)優(yōu)惠政策的力度。吳向宇在加高校畢業(yè)生創(chuàng)業(yè)就業(yè)服務(wù)研究一文中曾說到，政府作為有力的橋梁，可以為大學(xué)生

25、創(chuàng)業(yè)建立大學(xué)生創(chuàng)業(yè)監(jiān)測(cè)網(wǎng)絡(luò)、培訓(xùn)網(wǎng)絡(luò)、評(píng)估網(wǎng)絡(luò)，構(gòu)建一個(gè)從監(jiān)測(cè)分析、培訓(xùn)引導(dǎo)到創(chuàng)業(yè)實(shí)現(xiàn)的大學(xué)生創(chuàng)業(yè)服務(wù)體系，建立一個(gè)由發(fā)現(xiàn)、培訓(xùn)、宣傳、扶持乃至成長(zhǎng)壯大企業(yè)的而企業(yè)的生成流水線。在高校尚未建立與社會(huì)接軌的信用制度的今天，能減少創(chuàng)業(yè)投資者因?yàn)閷?duì)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目存在信息不對(duì)稱情況下，在大學(xué)生無擔(dān)保的情況下，無疑為大學(xué)生提供了良好的信用記錄，降低了銀行等金融機(jī)構(gòu)為大學(xué)生提供創(chuàng)業(yè)貸款的風(fēng)險(xiǎn)。綜合上述，政府在大學(xué)生創(chuàng)業(yè)服務(wù)過程的積極作用。1、 營造大學(xué)生樂于、敢于、善于的創(chuàng)業(yè)環(huán)境 政府通過加大對(duì)創(chuàng)業(yè)文化的培育，對(duì)全民創(chuàng)業(yè)知識(shí)的普及，積極引入社會(huì)各界參與，建立政府、學(xué)校，家庭企業(yè)聯(lián)動(dòng)合作的創(chuàng)業(yè)監(jiān)測(cè)網(wǎng)絡(luò)。幫助

26、大學(xué)生樹立“理性創(chuàng)業(yè)”的意識(shí)，營造公平的法制環(huán)境，加強(qiáng)相關(guān)法律法規(guī)的實(shí)施力度，營造社會(huì)鼓勵(lì)創(chuàng)新、扶持創(chuàng)業(yè)、寬容創(chuàng)業(yè)失敗的良好氛圍。2、完善創(chuàng)業(yè)融資體系大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資難是創(chuàng)業(yè)過程的瓶頸問題，要解決這一問題，一是要積極拓寬創(chuàng)業(yè)融資渠道，發(fā)展多種創(chuàng)業(yè)融資方式，在政府加大投資的同時(shí)，建立完善的創(chuàng)業(yè)培訓(xùn)監(jiān)督評(píng)估的創(chuàng)業(yè)服務(wù)體系。一方面加強(qiáng)了對(duì)創(chuàng)業(yè)的教育、提高了創(chuàng)業(yè)者的知識(shí)水平，及時(shí)幫助創(chuàng)業(yè)者在創(chuàng)業(yè)過程中遇到的問題，降低了創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)，另一方面，這樣一個(gè)創(chuàng)業(yè)網(wǎng)絡(luò)服務(wù)體系，能夠使第三方企業(yè)很好的了解創(chuàng)業(yè)者的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目進(jìn)程，便于直觀的監(jiān)督，減少了投資者因?yàn)閷?duì)創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的不了解的投資顧慮，與此同時(shí)投資者可通過該創(chuàng)業(yè)

27、網(wǎng)絡(luò)服務(wù)體系，對(duì)創(chuàng)業(yè)者做好信用評(píng)估工作，為給創(chuàng)業(yè)者創(chuàng)業(yè)貸款提供了信用保證。同時(shí)政策融資優(yōu)惠政策的貫穿落實(shí)，必須有各銀行的金融機(jī)構(gòu)的支持，所以政府還應(yīng)該建立一個(gè)長(zhǎng)效的約束機(jī)制，鼓勵(lì)銀行，信用社的金融機(jī)構(gòu)落實(shí)針對(duì)大學(xué)生的創(chuàng)業(yè)貸款計(jì)劃，把對(duì)大學(xué)生的貸款支持納入對(duì)銀行進(jìn)行考核的體系中去，并建議相應(yīng)的配套措施。對(duì)銀行等金融機(jī)構(gòu)向大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者發(fā)放的合理貸款進(jìn)行補(bǔ)貼，啟動(dòng)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)“貼息小額貸款”計(jì)劃，由政策對(duì)銀行等金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行補(bǔ)貼，從而降低創(chuàng)業(yè)貸款的利率，鼓勵(lì)大學(xué)生進(jìn)行創(chuàng)業(yè)。3、建立完備的創(chuàng)業(yè)服務(wù)體系政府為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)建立一個(gè)由發(fā)現(xiàn)、培訓(xùn)、宣傳、扶持乃至成長(zhǎng)壯大企業(yè)的網(wǎng)絡(luò)服務(wù)體系。一方面相當(dāng)于建立了大學(xué)生創(chuàng)

28、業(yè)項(xiàng)目庫和人才庫，通過引進(jìn)大學(xué)生發(fā)明專利，社會(huì)商業(yè)項(xiàng)目，逐步建立創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目庫并及時(shí)發(fā)現(xiàn)，確定培養(yǎng)一批創(chuàng)業(yè)人才，適時(shí)發(fā)布青年大學(xué)生創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目，是項(xiàng)目、人才，資金得到有效的對(duì)接。這一舉措不僅能夠解決創(chuàng)業(yè)融資啟動(dòng)資金的問題，還為創(chuàng)業(yè)企業(yè)的發(fā)展和擴(kuò)張?zhí)峁┝藞?jiān)實(shí)的融資保障。（三）高校建立校園創(chuàng)業(yè)環(huán)境1、加強(qiáng)創(chuàng)業(yè)教育，提高大學(xué)生創(chuàng)業(yè)素質(zhì)現(xiàn)如今很多大學(xué)開始大學(xué)的創(chuàng)業(yè)就業(yè)相關(guān)的課程，并非出于為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)就業(yè)傳授相關(guān)知識(shí)，只是單純的課程設(shè)計(jì)，沒有考核課程安排的效果。創(chuàng)業(yè)教育是人才的一種培養(yǎng)模式，他的目的是為了培養(yǎng)大學(xué)生的創(chuàng)新精神，樹立創(chuàng)業(yè)意識(shí)、提高創(chuàng)業(yè)能力，提升綜合素質(zhì)是創(chuàng)業(yè)教育的核心，也是創(chuàng)業(yè)課程設(shè)計(jì)的核心依據(jù)。

29、創(chuàng)業(yè)教育是一個(gè)終身學(xué)習(xí)的過程，是為了大學(xué)生在畢業(yè)后的人生道路上能夠走的更遠(yuǎn)更順利，所以高校創(chuàng)業(yè)教育要貫穿人才培養(yǎng)的全過程，在課程安排上，要將創(chuàng)業(yè)教育融入學(xué)科教育，在師資上要建設(shè)在創(chuàng)業(yè)實(shí)踐上有豐富經(jīng)驗(yàn)的“雙師型”隊(duì)伍，加強(qiáng)創(chuàng)業(yè)實(shí)踐基地的建設(shè)，使其成為高?？萍汲晒姆趸?。2、利用高校優(yōu)勢(shì)，整合創(chuàng)業(yè)資源高校是國家培養(yǎng)人才的基地，其在社會(huì)上擁有一定的優(yōu)勢(shì)。高校的教師正是我國現(xiàn)在的精英，在為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)過程中，可以利用高校已有的優(yōu)勢(shì)，聯(lián)合政府，拉攏企業(yè)投資者為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)也爭(zhēng)取更多有利的資源。同時(shí)高?？梢苑e極建立與社會(huì)對(duì)接的人才培養(yǎng)制度和信用制度。爭(zhēng)取多的政校企合作的機(jī)會(huì)，為大學(xué)生教育提過更多的社會(huì)實(shí)踐機(jī)

30、會(huì)，并同學(xué)生企業(yè)的反饋中不斷的完善自己的教學(xué)培養(yǎng)機(jī)會(huì)，使培養(yǎng)出去的學(xué)生能更好的為企業(yè)所用，更好的服務(wù)社會(huì)。創(chuàng)業(yè)資源中的人才資源的整合可以有效的降低大學(xué)生創(chuàng)業(yè)初期人力成本?，F(xiàn)在的高校多是綜合性的大學(xué)，集合了各專業(yè)的人才，每個(gè)專業(yè)都有人想自主創(chuàng)業(yè)，高校如若能建立創(chuàng)業(yè)人才的集中備案登記制度，提供平臺(tái)讓有創(chuàng)立企業(yè)的創(chuàng)業(yè)者進(jìn)行交流和整合，便可形成強(qiáng)有力的競(jìng)爭(zhēng)團(tuán)隊(duì)。一方面為好的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目配備了良好的人力資源，一方面提高了創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的競(jìng)爭(zhēng)力。成功的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目和優(yōu)秀的創(chuàng)業(yè)團(tuán)隊(duì)還可以為校所用，成為鼓勵(lì)高校大學(xué)生自主創(chuàng)業(yè)的榜樣。這一舉措必然也會(huì)吸引更多的投資的，為創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的融資開辟道路，提高創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的自身融資能力。在此

31、基礎(chǔ)上依托政府社會(huì)和優(yōu)秀的創(chuàng)業(yè)企業(yè)家建立大學(xué)生創(chuàng)業(yè)基金，為今后優(yōu)秀的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目，推薦人才，提高融資。 3、建立大學(xué)生創(chuàng)業(yè)導(dǎo)師幫扶制度 大學(xué)生在大學(xué)的人際交往中，導(dǎo)師是該階段的引導(dǎo)者，其對(duì)大學(xué)生有潛移默化的影響。這樣可以為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)提供跟蹤服務(wù)，著力解決大學(xué)生創(chuàng)業(yè)過程中遇到的困難，及時(shí)提供指導(dǎo)和幫助，提高創(chuàng)業(yè)成功率。同時(shí)也有利于創(chuàng)業(yè)精神和創(chuàng)業(yè)資源在學(xué)校代代相傳。 （四）銀行承擔(dān)信托主體責(zé)任銀行貸款被譽(yù)為創(chuàng)業(yè)融資者的“蓄水池”，在創(chuàng)業(yè)者中有很好的“群眾基礎(chǔ)”。銀行貸款按一般劃分可以分為抵押貸款、質(zhì)押貸款，信用貸款、創(chuàng)業(yè)貸款等。調(diào)查顯示，我國的金融機(jī)構(gòu)在大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資貸款方面所起到的作用是非常小的，9

32、0%的資金都是有創(chuàng)業(yè)者及其家庭提供的，這一不正常的現(xiàn)象，反映了社會(huì)對(duì)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)的認(rèn)識(shí)不足及金融機(jī)構(gòu)社會(huì)信托責(zé)任的缺失。大學(xué)生向銀行申請(qǐng)創(chuàng)業(yè)貸款，面臨著沒有擔(dān)保，貸款金額少并且因?yàn)閯?chuàng)業(yè)貸款涉及部門多，審批手續(xù)時(shí)間長(zhǎng)，程序復(fù)雜等諸多障礙。更重要的是創(chuàng)業(yè)貸款是以政府擔(dān)保為基礎(chǔ)的，由經(jīng)辦商業(yè)貸款的銀行進(jìn)行審查，對(duì)有資格申請(qǐng)創(chuàng)業(yè)貸款的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目提供貸款支持。商業(yè)銀行的營利性要求放出去的貸款就有良好的信用，以降低不良貸款的，壞賬發(fā)生的概率，這同申請(qǐng)貸款的大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者的現(xiàn)狀是相違背的。銀行等金融機(jī)構(gòu)，作為支撐我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要力量。在國家鼓勵(lì)大學(xué)生勇于創(chuàng)新，積極創(chuàng)業(yè)的時(shí)代背景下，有義務(wù)為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)做好融資服務(wù)

33、工作，同時(shí)為了降低自身的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，銀行等金融機(jī)構(gòu)可以從下面幾點(diǎn)做好支持大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資工作。 1、建立大學(xué)生創(chuàng)業(yè)貸款評(píng)估體系 大學(xué)生創(chuàng)業(yè)者作為一個(gè)特殊的融資需求主體，不能像普通貸款申請(qǐng)者像銀行的等金融機(jī)構(gòu)提供抵押財(cái)產(chǎn)和擔(dān)保人，且沒有完備的信用記錄檔案，因而需要建立一套科學(xué)的大學(xué)生信用評(píng)級(jí)制度和貸款評(píng)估體系，可以同政府高校聯(lián)合建立可用的在校信用記錄體系，同時(shí)從銀行機(jī)構(gòu)、政府部門和成功的創(chuàng)業(yè)企業(yè)聘請(qǐng)專業(yè)人士，組成專家評(píng)審，對(duì)創(chuàng)業(yè)貸款項(xiàng)目的可行性和報(bào)酬率進(jìn)行評(píng)估，嚴(yán)格篩選，做好創(chuàng)業(yè)貸款的把關(guān)工作。 2、充分發(fā)揮小額信貸的作用小額信貸又稱為微貸，它是指貸款額度小，流動(dòng)性高、基本沒有抵押和擔(dān)保的貸款。這一

34、貸款類別基本上符合大學(xué)生創(chuàng)業(yè)貸款起點(diǎn)低、資金需求量小，無抵押擔(dān)保的資金需求特點(diǎn)。中央銀行應(yīng)該出臺(tái)相關(guān)的政策鼓勵(lì)各商業(yè)銀行積極開展大學(xué)生創(chuàng)業(yè)貸款的發(fā)放工作，視情況降低銀行的存款準(zhǔn)備金率和貼現(xiàn)率。確立小額信貸的合法地位，給予社區(qū)銀行、村鎮(zhèn)銀行等小型金融機(jī)構(gòu)的合法放貸地位。開發(fā)新的同創(chuàng)業(yè)貸款相關(guān)的產(chǎn)品，鼓勵(lì)民間資本進(jìn)行投資，從而增加對(duì)創(chuàng)業(yè)大學(xué)生小額信貸的發(fā)放規(guī)模，對(duì)大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資給予更好的支持。 3、要加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)的防范和審查工作任何一筆大學(xué)生創(chuàng)業(yè)貸款的發(fā)放，都要符合銀行的相關(guān)規(guī)定，遵守安全性、流動(dòng)性和收益性相結(jié)合的原則，保證大學(xué)生創(chuàng)業(yè)貸款及時(shí)發(fā)放的同時(shí)，盡量避免信貸資金遭受風(fēng)險(xiǎn)和損失。要對(duì)創(chuàng)業(yè)貸款的申請(qǐng)對(duì)象、額度、期限以及使用情況進(jìn)行嚴(yán)格審查，建立預(yù)警機(jī)制，從而規(guī)范信貸流程，提高信貸資金的使用效率。雖然當(dāng)前我國的金融體系尚不夠完善，但是天使基金和風(fēng)險(xiǎn)投資也可以為大學(xué)生創(chuàng)業(yè)融資保駕護(hù)航