財務(wù)分析報告

1、財務(wù)分析報告2018財務(wù)分析報告財務(wù)分析報告應(yīng)該怎么寫?下面是整理的2018財務(wù)分析報告2018財務(wù)分析報告一、利潤分析:(一)集團(tuán)利潤額增減變動分析1、利潤額增減變動水平分析凈利潤分析:一季度公司實現(xiàn)凈利潤105.36萬元，比上年同期減少了55.16萬元，減幅34%。凈利潤下降原因:一是由于實現(xiàn)利潤總額比上年同期減少50.5萬元，二是由于所得稅稅率增長，繳納所得稅同比增加4.65萬元，其中利潤總額減少是凈利潤下降的主要原因。利潤總額分析:利潤總額140.48萬元，同比上年同期190.98萬元減少50.5萬元，下降26%。影響利潤總額的是營業(yè)利潤同比減少67.24萬元，補(bǔ)貼收入增加17萬元。營

2、業(yè)利潤分析:營業(yè)利潤123.18萬元，較上年190.42萬元大幅減少，減幅35%。主要是產(chǎn)品銷售利潤和其他業(yè)務(wù)利潤同比都大幅減少所致，分別減少46.53萬元和20.71萬元。 產(chǎn)品銷售利潤分析:產(chǎn)品銷售利潤82.95萬元同比129.48萬元，下降36%。 影響產(chǎn)品銷售利潤的有利因素是銷售毛利同比增加162.12萬元，增長率27%;不利因素是三項期間費(fèi)用686.41萬元，同比增加208.65萬元，增長率43.67%。期間費(fèi)用增長是導(dǎo)致產(chǎn)品銷售利潤下降的主要原因。由于今年一季度淡季不淡，銷售收入同比增長53%，銷售運(yùn)費(fèi)、工資、廣告及相應(yīng)的貸款利息、匯兌損失也比上年大幅增長。銷售費(fèi)用、管理費(fèi)用、財務(wù)

3、費(fèi)用，同比增加額分別是108.31萬元、8.32萬元和92.19萬元，其中銷售費(fèi)用和財務(wù)費(fèi)用同比增長最快，分別增長98%和67%。產(chǎn)品銷售毛利分析:一季度銷售毛利769.36萬元，銷售毛利較上年增加162.12萬元，增長率27%;銷售毛利同比增加的原因是收入、成本兩項相抵的結(jié)果。產(chǎn)品銷售收入同比增加2600.20萬元，增長53%;產(chǎn)品銷售成本同比增加2438.07萬元，增長57%。2、利潤增減變動結(jié)構(gòu)分析及評價從20*年一季度各項財務(wù)成果的構(gòu)成來看，產(chǎn)品銷售利潤占營業(yè)收入的比重為 1.11%;比上年同期 2.66%下降了1.55%;本期營業(yè)利潤占收入結(jié)構(gòu)比重 1.65%，同比上年的3.91%下

4、降了2.26%;利潤總額構(gòu)成1.88%，同比3.92%下降了 2.04%;凈利潤構(gòu)成為1.41%，比上年的 3.30%下降1.89%。從利潤構(gòu)成情況上看，盈利能力比上年同期都有下降，各項財務(wù)成果結(jié)構(gòu)下降原因:產(chǎn)品銷售利潤結(jié)構(gòu)下降，主要是產(chǎn)品銷售成本和三項期間費(fèi)用結(jié)構(gòu)增長所致。目前降低產(chǎn)品銷售成本，控制銷售費(fèi)用、管理費(fèi)用和財務(wù)費(fèi)用的增長是提高產(chǎn)品銷售利潤的根本所在。營業(yè)利潤結(jié)構(gòu)下降的原因除受產(chǎn)品銷售利潤影響以外，其他業(yè)務(wù)利潤同比占結(jié)構(gòu)比重下降也是不利因素之一。本期因補(bǔ)貼收入為利潤總額結(jié)構(gòu)增加0.25%，是利潤總額增加的有利因素，而營業(yè)外收入結(jié)構(gòu)比重下降，營業(yè)外支出比重增加及所得稅率結(jié)構(gòu)上升都給利

5、潤總額結(jié)構(gòu)增長帶來不利影響。(二)各生產(chǎn)分部利潤分析1、一季度生產(chǎn)本部(含qy分廠)利潤增減變動分析:本部利潤總額129.91萬元，同比減少48.94萬元，下降27.36%。利潤總額下降的主要原因是產(chǎn)品銷售利潤和其他業(yè)務(wù)利潤同比減少44.77萬元、20.89萬元，補(bǔ)貼收入增加17萬元，及營業(yè)外收入同比減少0.26萬元增減相抵所致。本部產(chǎn)品銷售利潤72.58萬元，較上年同期117.35萬元減少44.77萬元，減幅38.15%。 其減少的原因是一季度銷售收入的同比增加幅度抵消不了銷售成本和期間費(fèi)用的增加幅度，造成產(chǎn)品銷售毛利空間縮小。 其銷售收入同比增加2312.68萬元，增長55.97%;而銷售

6、成本、費(fèi)用增加2357.44萬元，成本、費(fèi)用率增長達(dá)58.72%。其中:產(chǎn)品銷售成本增加1603.44萬元，增長70.52%;期間費(fèi)用增加214.46萬元，47.61%。2、一季度ay分公司利潤增減變動分析:ay分公司利潤總額10.56萬元，同比減少1.56萬元，下降12.91%。利潤總額下降的主要原因是產(chǎn)品銷售利潤減少1.75萬元、其他業(yè)務(wù)利潤同比增加0.19萬元兩項增減相抵所致。產(chǎn)品銷售利潤10.38萬元，較上年同期12.13萬元減少1.75萬元，減幅14.48%。其減少的原因是:由于主要原材料價格較上年同期上漲，因此產(chǎn)品銷售毛利并未因業(yè)務(wù)量增大而增加。銷售收入同比增加287.52萬元，增

7、長38.95%;而銷售成本增加295.09萬元，增長42.23%;產(chǎn)品銷售毛利較上年減少7.57萬元，減幅19%;期間費(fèi)用21.53萬元，同比減少5.81萬元，費(fèi)用率下降21.25%。二、收入分析(一)銷售收入結(jié)構(gòu)分析: 一季度集團(tuán)完成銷售收入7470.4萬元。 出口nsb、國內(nèi)銷售nsb及pex材等收入與上年同期相比都有不同程度的增長，按銷售區(qū)域劃分:1.出口貿(mào)易創(chuàng)匯收入602.8萬美元，同比增加258.8萬美元，增長42.9%，折合人民幣銷售收入4340萬元，完成年度計劃的31%2.國內(nèi)銷售收入(包括qy分廠)2104.7萬元，完成年度計劃的19.9%，同比增加649.7萬元，增長44.6

8、%。3.ay分公司pex材收入1025.7萬元，與上期的738.20相比，增加287.5萬元，增長了38.95%。(二)銷售收入的銷售數(shù)量與銷售價格分析一季度集團(tuán)銷售收入中出口銷售、國內(nèi)銷售、ay分公司在收入結(jié)構(gòu)所占比重分別是 58.1%;28.2%;13.7%。其中以本部出口業(yè)務(wù)量最大，其對銷售總額、成本總額的影響也最大。1、本部一季度因銷售業(yè)務(wù)量增加影響，銷售收入(人民幣)較上年同期增加2312.67萬元(含qy分廠)，增長55.97%;2、盡管3月始上調(diào)了部分出口產(chǎn)品售價，但匯率由7.8元/1美元降到7.2元/1美元，因匯率損失影響，一季度(人民幣)銷售價格比上年同期價格仍然減少，因價格

9、降低影響同比銷售收入減少302.38萬元;3、本部由于一季度出口銷售業(yè)務(wù)擴(kuò)大，因銷售量的變 動影響同比增加銷售收入1831.83萬元。 (三)銷售收入的賒銷情況分析20*年一季度應(yīng)收帳款期末余額3768.7萬元;與上期的3337萬元相比，增加了431.7萬元，應(yīng)收賬款增長了12.9%。其中:應(yīng)收賬款賬齡在三年以上的有253.7萬元，占7.66%，1-2年的應(yīng)收賬款3058.3萬元，占賒銷總額的92.34%。說明銷售收入中應(yīng)收賬款賒銷比重在加大，其中值得注意的是:各代表處賒銷收入286.12萬元，占發(fā)貨累計的70.55%;超出可用資金限額644.44萬元;代理商及辦事處等賒銷收入2011.35萬

10、元，其不良及風(fēng)險賒銷款872.53萬元，占其賒銷收入的43%。(不良應(yīng)收款占28%，風(fēng)險應(yīng)收款占16%)三、成本費(fèi)用分析(一)產(chǎn)品銷售成本分析1.全部銷售成本完成情況分析集團(tuán)全部產(chǎn)品銷售成本6701.09萬元，較上年同期2438.07萬元增長57%。其中:出口產(chǎn)品銷售成本3877.22萬元，占成本總額的57.9%，同比增加1603.44萬元，增長71%，其成本增長率大 大高于全部產(chǎn)品銷售成本總體增長水平(14%=71%-57%); 本部國內(nèi)產(chǎn)品銷售成本1830.05萬元，占成本總額的27.3%，同比上年增加539.54萬元，增長42%;說明國內(nèi)產(chǎn)品銷售成本增長率低于全部產(chǎn)品銷售成本增長率(15

11、%=42%-57%);ay分公司產(chǎn)品銷售成本993.81萬元，同比698.72萬元，增加295.08萬元，增長42.23%，占成本總額的14.8%;其銷售成本占收入結(jié)構(gòu)的96.89%，同比上年增長0.22%2、各銷售區(qū)域產(chǎn)品銷售成本對總成本的影響: 出口產(chǎn)品銷售成本對總成本的影響66%。國內(nèi)銷售產(chǎn)品成本對總成本的影響22%。 ay分公司銷售產(chǎn)品成本對總成本的影響12%。一季度由于成本增長影響，出口產(chǎn)品銷售毛利率同比下降2%，這是銷售毛利率下降的主因。國內(nèi)產(chǎn)品銷售收入同比增長1%，成本并沒有同比例增加。3、單位產(chǎn)品材料利用率同比下降對成本的影響0.5fc利用率只有78.62%成本，同比成本增加了

12、16.4萬元。其原因是pex不合格70米，阿拉伯蘭色kq不良產(chǎn)生145.5870標(biāo)準(zhǔn)張降級。0.40fc板利用率有83.78%，同比成本增加了12萬元。 主要是xx不良、拉閘停電損失。 0.30fc利用率有92.28%比上年的94.21%低約2個百分點(diǎn)，成本增加6.2萬元。主要是xxxxxxxxxx試驗調(diào)整。0.50fc比計劃成本高4.5萬元，因為2月有pex材不合格220米，3月有x材不合格致使47.1468張bzb降級。(二)各項費(fèi)用完成情況分析三項期間費(fèi)用共計686.4萬元，總費(fèi)用水平9.19%，比上年同期的9.81%下降了0.62%; 其中銷售費(fèi)用、財務(wù)費(fèi)用增加是費(fèi)用總額增加的主要原因

13、銷售費(fèi)用分析銷售費(fèi)用218.5萬元，占費(fèi)用總額的32%;與上年同比增加108.3萬元。銷售費(fèi)用變動的原因:一是運(yùn)費(fèi)、工資和其他項有較大增長，分別比上年同期增長69.1萬元、21.5萬元、20.3萬元，增長幅度分別為270.56%、110.75%、66.56%。由于公司銷售業(yè)務(wù)量加大，其收入提成、運(yùn)輸費(fèi)和包裝材料等費(fèi)用相應(yīng)的增加，同時廣告會務(wù)費(fèi)、交際應(yīng)酬費(fèi)、差旅費(fèi)等方面的開支也有一定的增加，但辦公費(fèi)比上年有所下降。2018財務(wù)分析報告一、行業(yè)背景 20xx年下半年至20xx年上半年,盡管國際,國內(nèi)磷礦石價格仍將高位運(yùn)行,但 我國磷化工行業(yè)的景氣度將全面出現(xiàn)下滑。從上游供應(yīng)看,盡管20xx年全球磷

14、礦石開采量有所回升,但是20xx-20xx年開采量復(fù)合增長率仍為負(fù)值;預(yù)計未來5年,世界磷礦石的總體開采量將以年均小于3%的速度增長. 出口方面,據(jù)potash公司統(tǒng)計,20xx-2012年,國際磷礦石的出口量有望增加220萬噸,主要集中在秘魯和摩洛哥地區(qū),占20xx年開采總量的1.5%,增量有限.從下游需求看,生物燃料的大力開發(fā),帶動整個國際磷肥需求量迅速增長. 據(jù)ifa預(yù)測,20xx年-2012年,全球磷肥的消費(fèi)將以年均3. 3%的速度增長,大于磷礦石的開采量增速.預(yù)計未來五年,全球磷礦石市場仍將保持供給相對緊張的局面.這意味著國際磷礦石價格仍將高位運(yùn)行.與國外460美元/噸的磷礦石價格相

15、比,我國目前的磷礦石價格僅為480元/噸. 出于比價效應(yīng)考慮,我們認(rèn)為,未來我國的磷礦石價格還存在一定的上漲空間.不過,除磷礦石外的主要磷產(chǎn)品價格將進(jìn)入下降通道.受我國硫磺進(jìn)口形勢低迷, 國際供需偏緊狀況改善的因素影響,國際硫磺市場價格快速滑落.20xx年9月,國際硫磺市 場的現(xiàn)貨價格已經(jīng)從770美元/噸下降到435美元/噸,降幅高達(dá)44%.國際硫磺價格的快速大幅下跌將直接導(dǎo)致國際磷酸價格的大幅下降,從而引發(fā)其他下游磷化工產(chǎn)品如三聚磷酸鈉價格的大幅下降. 我國磷酸及三聚磷酸鈉的價格上漲主要受到國際價格的傳導(dǎo).而國際價格大幅向下調(diào)整的趨勢,也會傳導(dǎo)至我國.受其影響,預(yù)計我國磷酸和三聚磷酸鈉的價格

16、將出現(xiàn)一定程度的下滑.下游磷化工產(chǎn)品價格的下滑,將直接影響到我國黃磷的下游需求.盡管在國家宏觀調(diào)控的作用下, 我國的黃磷價格不會重現(xiàn)2006年至20xx年下半年的低位徘徊,但我們認(rèn)為,我國黃磷的價格仍有進(jìn)一步下降的空間.總的來說,除磷礦石外,國內(nèi)主要磷化工產(chǎn)品的價格已經(jīng)進(jìn)入了下降通道.二、公司基本資料(一)澄星化工公司基本資料1、公司基本情況公司法定中文名稱江蘇澄星磷化工股份有限公司公司法定中文名稱縮寫澄星股份公司法定英文名稱jiangsuchengxingphosph-chemicals co.，ltd 公司法定英文名稱縮寫 cxpc 公司法定代表人李興2、公司董事會秘書情況 董事會秘書姓名夏奕峰 董事會秘書聯(lián)系地址江蘇省江陰市花山路208號董事會秘書電話 0510-*-432 董事會秘書傳真0510-* 董事會秘書電子信箱cx3、公司證券事務(wù)代表情況證券事務(wù)代表姓名夏正華證券事務(wù)代表聯(lián)系地址江蘇省江陰市