大學(xué)金融專(zhuān)業(yè)《風(fēng)險(xiǎn)管理》課程學(xué)習(xí)指導(dǎo)資料.doc

風(fēng)險(xiǎn)管理課程學(xué)習(xí)指導(dǎo)資料 第一部分 課程的學(xué)習(xí)目的及總體要求一、 課程的學(xué)習(xí)目的風(fēng)險(xiǎn)管理是金融學(xué)本科專(zhuān)業(yè)必修的理論基礎(chǔ)課，是適應(yīng)經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展的需要新設(shè)立的一門(mén)課程。本課程是一門(mén)專(zhuān)業(yè)基礎(chǔ)理論與實(shí)務(wù)并重的課程，以闡述金融風(fēng)險(xiǎn)管理的基本理論與基本技能為主要內(nèi)容，是一門(mén)應(yīng)用性很強(qiáng)的學(xué)科。學(xué)習(xí)本課程可以更好地完善金融專(zhuān)業(yè)學(xué)生的知識(shí)結(jié)構(gòu)，使學(xué)生對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)、金融經(jīng)濟(jì)中的特殊影響有宏觀(guān)上的認(rèn)識(shí)，對(duì)各種具體的金融風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)和防范化解方法等有較為系統(tǒng)的了解和把握，為畢業(yè)之后從事經(jīng)濟(jì)工作打下堅(jiān)實(shí)的理論基礎(chǔ)。二、 課程的總體要求1 要求學(xué)生對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)的基本概念、基礎(chǔ)理論、金融風(fēng)險(xiǎn)管理的基本原理等基礎(chǔ)知識(shí)有較全面的認(rèn)識(shí)和理解。2 要求學(xué)生掌握觀(guān)察和分析金融風(fēng)險(xiǎn)的正確方法，初步掌握一般的金融風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)，培養(yǎng)解決金融風(fēng)險(xiǎn)實(shí)際問(wèn)題的能力。3 要求學(xué)生樹(shù)立正確的金融風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)和全面的金融風(fēng)險(xiǎn)管理理念，提高金融科學(xué)方面的知識(shí)素養(yǎng)。第二部分 課程學(xué)習(xí)的基本要求及重點(diǎn)難點(diǎn)內(nèi)容分析第一章 金融風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)理論1、 本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：、金融風(fēng)險(xiǎn)的效應(yīng)、金融全球化與金融風(fēng)險(xiǎn)(2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：金融風(fēng)險(xiǎn)的種類(lèi)、金融風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生、金融風(fēng)險(xiǎn)的國(guó)際傳遞機(jī)制、金融風(fēng)險(xiǎn)的一般理論(3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：金融風(fēng)險(xiǎn)的含義；金融風(fēng)險(xiǎn)的概念辨析；金融風(fēng)險(xiǎn)的傳染機(jī)制；防范金融風(fēng)險(xiǎn)在國(guó)際間傳遞的對(duì)策2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析(1) 金融風(fēng)險(xiǎn)的概念辨析：一金融風(fēng)險(xiǎn)與金融危機(jī)；二金融風(fēng)險(xiǎn)與金融安全三金融風(fēng)險(xiǎn)與金融穩(wěn)定(2) 金融體系具有內(nèi)在的不穩(wěn)定性：(一) 金融不穩(wěn)定性假說(shuō)(二) 不對(duì)稱(chēng)信息理論(3) 金融風(fēng)險(xiǎn)大都與金融資產(chǎn)價(jià)格的過(guò)度波動(dòng)相關(guān)：1. 經(jīng)濟(jì)泡沫理論2. 周期性崩潰理論3.“樂(lè)隊(duì)車(chē)效應(yīng)”理論4. 匯率波動(dòng)性理論(4) 金融風(fēng)險(xiǎn)具有傳染性：(一) 接觸傳染機(jī)制(二) 非接觸傳染機(jī)制3、 本章典型例題分析 (1)單 項(xiàng) 選 擇 題 金融創(chuàng)新的首要功能是（ B ）。A.風(fēng)險(xiǎn)套利 B. 風(fēng)險(xiǎn)管理 C. 價(jià)格發(fā)現(xiàn) D.降低成本 (2) 多 項(xiàng) 選 擇 題 金融風(fēng)險(xiǎn)按性質(zhì)劃分包括( DE )A 信用風(fēng)險(xiǎn) B流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn) C利率風(fēng)險(xiǎn) D系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn) E非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)4、 本章作業(yè)(1) 什么是金融風(fēng)險(xiǎn)？金融風(fēng)險(xiǎn)與金融危機(jī)、金融安全、金融穩(wěn)定有何區(qū)別和聯(lián)系？(2) 不確定性與風(fēng)險(xiǎn)有何區(qū)別和聯(lián)系？(3) 金融風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生與那些因素有關(guān)？(4) 簡(jiǎn)述金融體系不穩(wěn)定性理論的內(nèi)容。(5) 什么是經(jīng)濟(jì)泡沫理論？有哪幾種經(jīng)濟(jì)泡沫理論模型？(6) 金融風(fēng)險(xiǎn)的傳染機(jī)制有哪些？(7) 如何防范金融風(fēng)險(xiǎn)的國(guó)際傳遞？第二章 金融風(fēng)險(xiǎn)管理的基本原理1、 本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：金融風(fēng)險(xiǎn)管理的意義；金融風(fēng)險(xiǎn)管理的發(fā)展；金融風(fēng)險(xiǎn)管理的組織形式。(2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：金融風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、金融風(fēng)險(xiǎn)的度量(3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：金融風(fēng)險(xiǎn)管理的概念；金融風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)防策略；金融風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避策略；金融風(fēng)險(xiǎn)的分散策略；金融風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)嫁策略；金融風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)沖策略； 金融風(fēng)險(xiǎn)的補(bǔ)償策略。2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析(1) 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的測(cè)度方法：1. 均值方差模型2. 系數(shù)法3.缺口模型4.VaR法 (2) 信用風(fēng)險(xiǎn)的測(cè)度方法：傳統(tǒng)方法側(cè)重定性分析，新的度量方法更加注重建立技術(shù)性很強(qiáng)的數(shù)學(xué)模型，如：KMV模型和CreditMetrics模型等3、 本章典型例題分析(1) 多 項(xiàng) 選 擇 題 金融風(fēng)險(xiǎn)外部管理的組織形式包括( AE )A行業(yè)自律 B股東大會(huì) C董事會(huì) D監(jiān)事會(huì) E政府監(jiān)管4、 本章作業(yè)(1) 簡(jiǎn)述金融風(fēng)險(xiǎn)管理的一般過(guò)程。(2) 試述金融風(fēng)險(xiǎn)度量模型的基本思路和基本框架。(3) 結(jié)合現(xiàn)實(shí)，思考在實(shí)踐中如何運(yùn)用適宜的金融風(fēng)險(xiǎn)管理策略。(4)金融創(chuàng)新是金融可持續(xù)發(fā)展的源泉，但由于金融創(chuàng)新的開(kāi)創(chuàng)性面臨著相當(dāng)突出的風(fēng)險(xiǎn)，試從宏觀(guān)、微觀(guān)角度分別談?wù)勅绾渭訌?qiáng)對(duì)金融創(chuàng)新的風(fēng)險(xiǎn)管理。第三章 金融風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管1、 本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的一般理論、金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的目標(biāo)、金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的原則、金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管體制的要素。(2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的理論根源、現(xiàn)代金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管體制發(fā)展的新變化。(3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的含義、金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的目標(biāo)、銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的內(nèi)容、證券風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的內(nèi)容。2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析(1) 金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的目標(biāo)：(一)是維護(hù)金融體系的穩(wěn)定和安全(二)是保護(hù)社會(huì)公眾的利益(2) 銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的內(nèi)容：(一) 銀行準(zhǔn)入管理(二) 銀行日常監(jiān)管(三) 存款保險(xiǎn)制度（四）銀行危機(jī)處理與退出管理(3) 證券風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的內(nèi)容：(一) 證券發(fā)行監(jiān)管(二) 證券交易監(jiān)管(三) 上市公司收購(gòu)監(jiān)管（四）證券公司監(jiān)管3、 本章典型例題分析(1) 簡(jiǎn)答題簡(jiǎn)述現(xiàn)代金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管體制發(fā)展的新變化 答：表現(xiàn)在：(一) 政府監(jiān)管和自律監(jiān)管趨于融合(二) 外部監(jiān)管和內(nèi)部控制相互促進(jìn)(三) 分業(yè)監(jiān)管向統(tǒng)一監(jiān)管轉(zhuǎn)變（四）功能型監(jiān)管理念對(duì)機(jī)構(gòu)型監(jiān)管提出挑戰(zhàn)4、 本章作業(yè)(1) 分析金融監(jiān)管的理論根源和現(xiàn)實(shí)選擇。(2) 概述銀行監(jiān)管和證券監(jiān)管的主要內(nèi)容。第四章 商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理1、本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的組織體系、商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的理論根源(2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的估計(jì)；擔(dān)保、貸款承諾和票據(jù)發(fā)行便利的風(fēng)險(xiǎn)管理策略；衍生金融產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)管理策略(3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)實(shí)起因；貸款風(fēng)險(xiǎn)管理的策略；證券投資風(fēng)險(xiǎn)管理的策略；回購(gòu)協(xié)議、保理和福費(fèi)廷的風(fēng)險(xiǎn)管理策略2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析(1) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因：(一) 資產(chǎn)與負(fù)債的匹配失調(diào)(二)過(guò)度依賴(lài)短期資金來(lái)源(三)不良資產(chǎn)比例過(guò)高(2) 利率風(fēng)險(xiǎn)的主要形式：1.重新定價(jià)風(fēng)險(xiǎn)2.收入曲線(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)3.基準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)4期權(quán)性風(fēng)險(xiǎn)(3) 西方商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)方法：1.風(fēng)險(xiǎn)資本法2.受險(xiǎn)價(jià)值法3.風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整的資本收益法4.信貸矩陣模型5.全面風(fēng)險(xiǎn)管理模式3、 本章典型例題分析簡(jiǎn)答題（1）試述商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)實(shí)起因。答：（一）宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)政策與泡沫經(jīng)濟(jì)（二）金融管制與金融自由化（三）內(nèi)部管理與道德風(fēng)險(xiǎn)（四）經(jīng)營(yíng)環(huán)境與非經(jīng)濟(jì)因素 （2）貸款風(fēng)險(xiǎn)的分散方式有哪些？答：（一）資產(chǎn)多樣化（二）單個(gè)貸款比例（三）貸款方的分散 4、 本章作業(yè)(1) 西方商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)方法有哪些？(2) 簡(jiǎn)述貸款風(fēng)險(xiǎn)管理的策略。(3) 什么是保理？保理業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)如何防范？(4) 衍生金融產(chǎn)品涉及的風(fēng)險(xiǎn)有哪些，應(yīng)當(dāng)如何防范？ 第五章 證券公司風(fēng)險(xiǎn)管理1、 本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：證券公司風(fēng)險(xiǎn)管理的理念、目的與體系 (2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：證券公司風(fēng)險(xiǎn)生成的原理 (3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：證券公司風(fēng)險(xiǎn)的類(lèi)型；證券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理；證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理；證券自營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理；并構(gòu)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析(1) 證券公司風(fēng)險(xiǎn)的特殊性表現(xiàn)在：1.社會(huì)性2.擴(kuò)張性3.周期性4.可控性(2) 證券公司的風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源于兩方面：1. 證券公司的內(nèi)在脆弱性2. 金融資產(chǎn)價(jià)格的過(guò)度波動(dòng)性(3) 系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)包括：1.政策性風(fēng)險(xiǎn)2.社會(huì)經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)3.利率風(fēng)險(xiǎn)4.匯率風(fēng)險(xiǎn)5.購(gòu)買(mǎi)力風(fēng)險(xiǎn)(4) 非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)包括：1.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)2.信用風(fēng)險(xiǎn)3.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)4.財(cái)務(wù)結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)5.管理風(fēng)險(xiǎn)3、 本章典型例題分析(1) 多項(xiàng)選擇題下列屬于系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的是( AB ) 。 A. 利率風(fēng)險(xiǎn) B. 政策性風(fēng)險(xiǎn) C. 管理風(fēng)險(xiǎn) D. 信用風(fēng)險(xiǎn) E.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)4、 本章作業(yè)(1) 簡(jiǎn)述證券公司風(fēng)險(xiǎn)生成的一般原理。(2) 證券市場(chǎng)中包括哪些系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)？(3) 比較證券自營(yíng)業(yè)務(wù)與證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)。(4) 簡(jiǎn)述證券并構(gòu)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的來(lái)源。(5) 如何進(jìn)行證券承銷(xiāo)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理？第六章 保險(xiǎn)公司風(fēng)險(xiǎn)管理1、 本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：保險(xiǎn)公司的主要業(yè)務(wù)；保險(xiǎn)公司的概念和特點(diǎn)。(2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：保險(xiǎn)公司風(fēng)險(xiǎn)的形成機(jī)理；保險(xiǎn)公司風(fēng)險(xiǎn)管理的含義與目標(biāo)。(3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別；保險(xiǎn)公司的風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)。2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析 (1)保險(xiǎn)公司風(fēng)險(xiǎn)的形成，一是由于行為人的有限理性和外部的不確定性造成的決策風(fēng)險(xiǎn)；二是由于信息不對(duì)稱(chēng)造成的逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)；三是我國(guó)表現(xiàn)公司特有的委托人虛置形成特定風(fēng)險(xiǎn)。 (2) 保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)可分為三大類(lèi)：1.經(jīng)營(yíng)性風(fēng)險(xiǎn)；2.人為性風(fēng)險(xiǎn) 3.外部環(huán)境風(fēng)險(xiǎn) (3) 保險(xiǎn)公司的風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)主要包括：一是規(guī)范業(yè)務(wù)管理，完善“兩核”制度；二是規(guī)范財(cái)務(wù)管理，強(qiáng)化償付能力管理；三是充分運(yùn)用再保險(xiǎn)分散風(fēng)險(xiǎn)；四是科學(xué)進(jìn)行保險(xiǎn)投資管理；五是建立以人為本的高效管理模式；六是完善和加強(qiáng)對(duì)保險(xiǎn)公司的監(jiān)管。 3、 本章典型例題分析(1) 多項(xiàng)選擇題保險(xiǎn)公司財(cái)務(wù)管理風(fēng)險(xiǎn)主要有( ABC )。A. 準(zhǔn)備金風(fēng)險(xiǎn) B. 應(yīng)收保費(fèi)風(fēng)險(xiǎn) C. 投資風(fēng)險(xiǎn) D.定價(jià)風(fēng)險(xiǎn) E.決策風(fēng)險(xiǎn)4、 本章作業(yè)(1) 什么是保險(xiǎn)公司？其有何特點(diǎn)？(2) 簡(jiǎn)述保險(xiǎn)公司風(fēng)險(xiǎn)管理的含義。(3) 保險(xiǎn)公司的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)包括哪些內(nèi)容？(4) 面對(duì)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)，保險(xiǎn)公司應(yīng)采取哪些風(fēng)險(xiǎn)處理方法？第七章 其他金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理1、 本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：金融信托投資風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)；金融租賃風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)；基金管理公司的風(fēng)險(xiǎn)管理；期貨交易機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管理。(2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：金融信托投資風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式；金融租賃風(fēng)險(xiǎn)的構(gòu)成；(3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：金融信托投資風(fēng)險(xiǎn)的管理與控制；金融租賃風(fēng)險(xiǎn)的管理。2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析(1) 金融信托投資風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式主要有(一) 信托基礎(chǔ)風(fēng)險(xiǎn) (二) 業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)（三）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)（四）管理風(fēng)險(xiǎn)(2) 金融信托投資風(fēng)險(xiǎn)控制應(yīng)遵循的原則：1.對(duì)稱(chēng)原則2.分散原則3.風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁原則4.擇優(yōu)原則(3) 金融信托投資風(fēng)險(xiǎn)控制的手段主要有：1.比例控制2.單項(xiàng)投資最高限額控制3.投資回報(bào)率控制4.保險(xiǎn)控制5.準(zhǔn)備金控制(4) 金融租賃風(fēng)險(xiǎn)的構(gòu)成包括：1.金融租賃的業(yè)務(wù)性風(fēng)險(xiǎn)2.金融租賃的管理性風(fēng)險(xiǎn)(5) 金融租賃風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)：1.客觀(guān)性與主觀(guān)性并存2.相關(guān)性與獨(dú)立性并存3.可測(cè)性與不可預(yù)知性并存4.危害性與機(jī)會(huì)性并存5.可控性與不可消除性并存6.信用風(fēng)險(xiǎn)的雙重保障性和累積性特征。3、 本章典型例題分析(1) 多項(xiàng)選擇題 金融信托投資機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為（ B C D ）。A.信用風(fēng)險(xiǎn) B.違約風(fēng)險(xiǎn) C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn) D.盈虧風(fēng)險(xiǎn) E.匯率風(fēng)險(xiǎn)4、 本章作業(yè)(1) 金融信托投資風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)在哪些方面？如何防范和控制？(2) 金融租賃風(fēng)險(xiǎn)有何特點(diǎn)，如何控制和防范？(3) 基金管理公司面臨哪些風(fēng)險(xiǎn)？(4) 為什么說(shuō)期貨市場(chǎng)是風(fēng)險(xiǎn)市場(chǎng)？第八章 信用風(fēng)險(xiǎn)管理1、 本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：信用風(fēng)險(xiǎn)的概念及其成因(2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：專(zhuān)家制度；Z評(píng)分模型和ZETA評(píng)分模型(3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：信用度量制模型；信用度量制組合模型；2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析(1) 專(zhuān)家制度的缺陷與不足：(一) 需要相當(dāng)數(shù)量的專(zhuān)門(mén)信用分析人員，導(dǎo)致成本居高不下，效率低下(二) 實(shí)施的效果很不穩(wěn)定(三) 適應(yīng)市場(chǎng)變化的能力差(四)貸款組合過(guò)度集中，帶來(lái)潛在風(fēng)險(xiǎn)（五）信用評(píng)估具有主觀(guān)性、隨意性和不一致性(2) Z評(píng)分模型和ZETA模型的缺陷：(一) 依賴(lài)財(cái)務(wù)報(bào)表的賬面數(shù)據(jù)，忽視資本市場(chǎng)指標(biāo)，削弱模型預(yù)測(cè)結(jié)果的可靠性和及時(shí)性(二) 缺乏對(duì)違約和違約風(fēng)險(xiǎn)的系統(tǒng)認(rèn)識(shí)(三) 假設(shè)解釋變量存在線(xiàn)性關(guān)系，不能精確地描述經(jīng)濟(jì)現(xiàn)實(shí)的非線(xiàn)性（四）無(wú)法計(jì)量企業(yè)的表外信用風(fēng)險(xiǎn)(3) 信用度量制是現(xiàn)代信用風(fēng)險(xiǎn)管理新模式的主要代表，是由J.P.摩根與其他合作者在已有的“風(fēng)險(xiǎn)度量制”方法基礎(chǔ)上，運(yùn)用VaR方法創(chuàng)立的一種專(zhuān)門(mén)用于對(duì)非交易性金融資產(chǎn)如貸款和私募債券的價(jià)值和風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行度量的模型。信用度量制也是對(duì)信用資產(chǎn)組合風(fēng)險(xiǎn)量化度量和管理的代表性模型。3、 本章典型例題分析(1) 辨析題信用風(fēng)險(xiǎn)即是信貸風(fēng)險(xiǎn)。 答：錯(cuò)。信用風(fēng)險(xiǎn)與信貸風(fēng)險(xiǎn)是兩個(gè)既有聯(lián)系又有區(qū)別的概念。對(duì)于商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，二者的主體是一致的，不同點(diǎn)在于其所包含的金融資產(chǎn)的范圍，信用風(fēng)險(xiǎn)不僅包括貸款風(fēng)險(xiǎn)，還包括存在于其他表內(nèi)、表外業(yè)務(wù)中的風(fēng)險(xiǎn)。由于貸款業(yè)務(wù)仍然是商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù)，所以信貸風(fēng)險(xiǎn)是商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理的主要對(duì)象。4、 本章作業(yè)(1) 試比較信用風(fēng)險(xiǎn)與信貸風(fēng)險(xiǎn)。(2) 簡(jiǎn)述專(zhuān)家制度方法的優(yōu)缺點(diǎn)。(3) Z（ZETA）評(píng)分模型和專(zhuān)家制度有何區(qū)別與聯(lián)系。(4) 簡(jiǎn)要說(shuō)明信用度量制是如何對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行量化度量的？第九章 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理1、 本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的來(lái)源；各類(lèi)金融機(jī)構(gòu)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)比較；(2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估；流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理理論。(3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：流動(dòng)性、動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的概念；流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的管理技術(shù)。2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析(1) 流動(dòng)性指支付能力的大小，包括現(xiàn)實(shí)流動(dòng)性和潛在流動(dòng)性，具有動(dòng)態(tài)性。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是指金融機(jī)構(gòu)在不增加成本或資產(chǎn)價(jià)值不發(fā)生損失的條件下，及時(shí)滿(mǎn)足客戶(hù)流動(dòng)性需求的可能性。流動(dòng)性越強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)越小。(2) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與衡量可從財(cái)務(wù)比率指標(biāo)、市場(chǎng)信息指標(biāo)進(jìn)行分析。(3) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理理論包括(一) 資產(chǎn)管理理論(二) 負(fù)債管理理論(三) 資產(chǎn)負(fù)債管理理論（四) 資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)表外統(tǒng)一管理理論3、 本章典型例題分析(1) 簡(jiǎn)答題簡(jiǎn)述資產(chǎn)負(fù)債管理應(yīng)遵循的原則。答： 1.規(guī)模對(duì)稱(chēng)原則2.機(jī)構(gòu)對(duì)稱(chēng)原則3.速度對(duì)稱(chēng)原則4.目標(biāo)互補(bǔ)原則5.資產(chǎn)分散化原則。4、 本章作業(yè)(1) 什么是流動(dòng)性與流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)？(2) 比較商業(yè)銀行與證券公司的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。(3) 試述流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理理論的四個(gè)主要發(fā)展階段。(4) 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的具體技術(shù)或方法有哪些？第十章 利率風(fēng)險(xiǎn)管理1、 本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：利率風(fēng)險(xiǎn)的形成與表現(xiàn)形式；利率風(fēng)險(xiǎn)的測(cè)定； (2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：利率風(fēng)險(xiǎn)管理的傳統(tǒng)方法； (3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：利率風(fēng)險(xiǎn)管理的創(chuàng)新金融工具； 2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析(1) 利率風(fēng)險(xiǎn)敞口是利率風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因，如何測(cè)定利率風(fēng)險(xiǎn)敞口，對(duì)利率風(fēng)險(xiǎn)的回避和控制具有重要的意義。測(cè)定利率風(fēng)險(xiǎn)敞口的方法主要有：1.麥考萊持續(xù)期2.缺口分析3.有效持續(xù)期和凸度(2) 傳統(tǒng)的利率風(fēng)險(xiǎn)管理方法包括：1. 選擇有利的利率形式2. 訂立特別條款3.缺口分析4. 期限分析5.模擬分析。每一種方法都能起到管理利率風(fēng)險(xiǎn)的作用，但也都存在缺陷和不足。(3) 利率風(fēng)險(xiǎn)管理的創(chuàng)新金融工具包括: 1. 遠(yuǎn)期利率協(xié)議2. 利率期貨3. 利率互換4. 利率期權(quán)3、 本章典型例題分析(1) 單項(xiàng)選擇題1.在一般情況下，如果經(jīng)濟(jì)主體處于持續(xù)期（A ）缺口，那么將面臨利率上升、證券市場(chǎng)價(jià)值下降的風(fēng)險(xiǎn)。A 正 B負(fù) C零D凈 2.當(dāng)利率敏感性缺口為正值時(shí)，利率敏感系數(shù)（B ）。A.小于1 B大于1 C等于1 D等于零4、 本章作業(yè)(1) 什么是利率風(fēng)險(xiǎn)？利率風(fēng)險(xiǎn)有哪幾種表現(xiàn)形式？(2) 測(cè)定利率風(fēng)險(xiǎn)敞口的方法主要有哪些？各有何優(yōu)缺點(diǎn)？(3) 試分析遠(yuǎn)期利率協(xié)議管理利率風(fēng)險(xiǎn)的利弊。(4) 何謂利率期貨，比較利率期貨與遠(yuǎn)期利率協(xié)議在利率風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)用中的優(yōu)劣。(5) 何謂利率互換，為何利率互換中的風(fēng)險(xiǎn)較其他的風(fēng)險(xiǎn)管理方式大？第十一章 外匯風(fēng)險(xiǎn)管理1、 本章學(xué)習(xí)要求(1) 應(yīng)熟悉的內(nèi)容：匯率預(yù)測(cè)在外匯風(fēng)險(xiǎn)管理中的重要性；匯率預(yù)測(cè)的方法。(2) 應(yīng)掌握的內(nèi)容：外匯風(fēng)險(xiǎn)的概念；外匯風(fēng)險(xiǎn)的類(lèi)型。(3) 應(yīng)熟練掌握的內(nèi)容：外匯風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估；外匯風(fēng)險(xiǎn)的管理技術(shù)。2、 本章重點(diǎn)難點(diǎn)分析(1) 外匯風(fēng)險(xiǎn)的類(lèi)型：1. 會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)2. 交易風(fēng)險(xiǎn)3. 經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)(2) 經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的常用方法: 1. 收益和成本的敏感性分析2. 回歸分析(3) 會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估方法主要有：1. 現(xiàn)行匯率法2. 流動(dòng)與非流動(dòng)項(xiàng)目法3. 貨幣性與非貨幣性項(xiàng)目法4. 時(shí)態(tài)法(4) 經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)的管理技術(shù)主要涉及：1. 營(yíng)銷(xiāo)戰(zhàn)略選擇2. 生產(chǎn)調(diào)整戰(zhàn)略3.