海外并購(gòu)程序是什么.doc

海外并購(gòu)程序是什么? 企業(yè)應(yīng)謹(jǐn)慎分析各種價(jià)值增長(zhǎng)的戰(zhàn)略選擇，依靠自己或通過與財(cái)務(wù)顧問合作，根據(jù)企業(yè)行業(yè)狀況、自身資源、能力狀況以及企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略確定自身的定位，進(jìn)而制定并購(gòu)戰(zhàn)略。并購(gòu)目標(biāo)搜尋，設(shè)計(jì)方案，調(diào)查并談判，簽訂合同，接管整合。 熱門城市：青州市律師 海安縣律師 如東縣律師 遷安市律師 長(zhǎng)樂市律師 岱山縣律師 石河子市律師 龍海市律師海外并購(gòu)是一個(gè)企業(yè)向外拓展的方式，要想海外并購(gòu)成功，海外并購(gòu)程序是并購(gòu)的關(guān)鍵。嚴(yán)格按照海外并購(gòu)程序?qū)嵤┢髽I(yè)向外拓張并購(gòu)，可以預(yù)防海外并購(gòu)的一些風(fēng)險(xiǎn)。那么海外并購(gòu)程序具體如何?今天，小編針對(duì)此做了以下相關(guān)總結(jié)。一、第一階段：宏觀決策和并購(gòu)目標(biāo)的確定(一) 根據(jù)企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略和投資規(guī)劃，確定海外并購(gòu)的規(guī)劃 企業(yè)是否進(jìn)行海外的并購(gòu)，應(yīng)該是根據(jù)企業(yè)的自身情況來確定的。1、總體發(fā)展規(guī)劃。2、投資方向。3、自身的投資能力和規(guī)模。4、國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的變動(dòng)及對(duì)策。5、國(guó)際市場(chǎng)的機(jī)遇和預(yù)判。6、產(chǎn)業(yè)布局的系統(tǒng)性調(diào)整 。(二)對(duì)海外市場(chǎng)的跟蹤和并購(gòu)目標(biāo)的選擇環(huán)境因素1、法律環(huán)境 。2、政策環(huán)境及政府效能。3、產(chǎn)業(yè)環(huán)境。4、稅收環(huán)境。5、金融環(huán)境。6、交通環(huán)境 。7、競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境 。8、資源環(huán)境。9、進(jìn)出口環(huán)境。10、社會(huì)環(huán)境 。11、文化環(huán)境 。(三)成本價(jià)格的綜合衡量機(jī)制1、價(jià)格：通過國(guó)際市場(chǎng)的平均價(jià)格水平和該國(guó)的目前價(jià)格水平做一個(gè)比較，如果具有較大的投資價(jià)值，我們會(huì)進(jìn)一步了解和考察。2、成本：雖然通過與國(guó)際市場(chǎng)相比，具有價(jià)格優(yōu)勢(shì)，但是如果交通運(yùn)輸、稅負(fù)、勞動(dòng)力成本、配套設(shè)施等的成本比較高，很可能造成實(shí)際價(jià)格超過國(guó)際平均水平。比如加拿大地域上看似比蒙古要遠(yuǎn)，但是由于加拿大國(guó)內(nèi)運(yùn)輸?shù)谋憷＿\(yùn)的發(fā)達(dá)，以及煤炭進(jìn)口后直接到達(dá)地是我國(guó)東部沿海的消費(fèi)地，比起蒙古來反而成本可能要低很多。這些因素也是我們衡量投資價(jià)值的重要依據(jù)。(四)多個(gè)并購(gòu)的目標(biāo)衡量比較(五)退出的渠道評(píng)價(jià)(六)、與政府之間簽訂投資協(xié)議如果投資所在國(guó)有積極的投資鼓勵(lì)政策，那么在經(jīng)過充分準(zhǔn)備后，可以先簽訂與政府的投資協(xié)議，一方面可以為并購(gòu)安排穩(wěn)妥的行政性的投資環(huán)境，另一方面擴(kuò)大了信息渠道，有利于并購(gòu)目標(biāo)的選擇，此外，與并購(gòu)直接相關(guān)的金融稅收進(jìn)出口等提前得到了解和協(xié)調(diào)渠道。二、第二階段：與具體并購(gòu)目標(biāo)的初步接洽和自身反應(yīng)機(jī)制(一)初步的商務(wù)性接觸(二)初步建立溝通和調(diào)查渠道(三)法律操作路徑初步確定和可行性論證(四)并購(gòu)意向書或并購(gòu)框架協(xié)議的簽訂(五)投資規(guī)模的初步確定(六)按照公司章程提請(qǐng)內(nèi)部的審查和授權(quán)(七)融資方式和路徑的整體安排三、第三階段：進(jìn)場(chǎng)和并購(gòu)實(shí)質(zhì)性操作(一)收購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)及應(yīng)對(duì)措施的整體計(jì)劃制定(二)盡職調(diào)查和盡責(zé)披露(三)行政審批預(yù)報(bào)告(四)審計(jì)機(jī)構(gòu)的確定及評(píng)估機(jī)構(gòu)的參與(五)商務(wù)性談判和法律性談判(六)收購(gòu)方案的確定(七)按照協(xié)議的確定的規(guī)則進(jìn)行正式交接和其他條款的履行四、第四階段：并購(gòu)后的公司治理(一)公司章程的修改和通過(二)公司管理層的調(diào)整(三)違約的處理和回購(gòu)的成立(四)與政府的稅務(wù)及其他行政部門的協(xié)調(diào)(五)被收購(gòu)企業(yè)的整體運(yùn)營(yíng)改造(生產(chǎn)、銷售等)(六)當(dāng)?shù)亟鹑诤瓦\(yùn)輸環(huán)境的改善五、第五階段：投資退出機(jī)制(一)整體轉(zhuǎn)讓(再并購(gòu))(二)分拆和重組(三)回購(gòu)安排(四)以被并購(gòu)企業(yè)為母體重新進(jìn)行資本構(gòu)架上市后退出以上內(nèi)容就是小編針對(duì)海外并購(gòu)程序所做的相關(guān)分析。海外并購(gòu)程序是一項(xiàng)復(fù)雜的工程，這個(gè)程序就是海外并購(gòu)的方向，只有將該程序落到實(shí)處，那么海外并購(gòu)的成功率就會(huì)相應(yīng)得到