銀行管理論文-發(fā)展民營銀行應(yīng)該慎之又慎.doc

銀行管理論文-發(fā)展民營銀行應(yīng)該慎之又慎關(guān)于民營銀行問題的討論始于1999年，雖經(jīng)多年的爭論，但在一些涉及民營銀行的重大問題上，我國經(jīng)濟金融界至今仍未達成共識。筆者也曾寫過幾篇主張發(fā)展非國有民營銀行機構(gòu)的拙文。近些時來，發(fā)展民營銀行問題已被一些媒體炒得沸沸揚揚。經(jīng)濟學(xué)界的一些學(xué)者思想活躍，令筆者敬佩，但對于他們的不少觀點筆者卻又不敢茍同。筆者不揣淺陋，擬就下面幾個問題談點淺見?！皣小焙汀懊駹I”孰優(yōu)孰劣，不能一概而論所謂“民營”實際上是中國獨有的模糊不清的經(jīng)濟概念。這個概念最早是指對國有企業(yè)實行民營方式而言的。隨著我國經(jīng)濟改革的不斷深入，非國有經(jīng)濟得到了迅猛發(fā)展，為了避免戴上私有經(jīng)濟的帽子，所有的非公有制經(jīng)濟和非公有制企業(yè)被統(tǒng)稱為民營經(jīng)濟和民營企業(yè)。民營銀行一詞也由此派生而來。那些非國有商業(yè)銀行被稱之為民營銀行。從資本構(gòu)成角度而言，所謂民營銀行與西方國家以民間資本投資為主的股份制銀行并無差別，實際上就是私有銀行。銀行作為經(jīng)營貨幣資本的特殊企業(yè)，其資本借貸運營實際上是一種市場行為或商業(yè)活動?！皣小边€是“民營”（或“私有”）只是形式，無論是哪種經(jīng)營方式的銀行，只要能按現(xiàn)代市場經(jīng)濟規(guī)則運作，依法經(jīng)營，努力改善經(jīng)營管理，就同樣可以獲得良好的績效，同樣可以在社會經(jīng)濟發(fā)展中起積極促進作用。包括銀行業(yè)在內(nèi)的企業(yè)，實行國有化還是私有化，長期以來一直是歐美國家經(jīng)濟界爭論的問題。歐洲不同于美國，歷史較悠久，家族財富相對集中，加之，近代又有長期的社會主義運動，左翼勢力強大，社會公平觀念深入人心，許多社會公眾希望國家能代表他們的利益對社會資源和財富進行公平的利用及分配。因此，在歐洲的一些國家中，國有化成分占相當(dāng)大的一部分。以法國為例，工業(yè)和金融業(yè)的國有化比例都比較高。國有化成分涉及的行業(yè)較多，連著名的雷諾汽車公司也是一家國有成分較高的企業(yè)。法國的銀行業(yè)有以下兩個顯著特點：一是在法國銀行系統(tǒng)中，國有制銀行占很重要的地位；二是政府能對整個國家銀行業(yè)發(fā)揮重要作用。法國政府除了擁有中央銀行和4個最大的儲蓄（商業(yè)）銀行外，還通過在私人銀行董事會中任命主要人員的方式，控制著許多重要的私人銀行。除商業(yè)、投資和儲蓄銀行之外，還有些專門的信貸機構(gòu)也屬于政府所有或由政府控制。法國是當(dāng)今世界第四大經(jīng)濟強國，國有銀行對二次世界大戰(zhàn)后法國經(jīng)濟的恢復(fù)和發(fā)展發(fā)揮了十分重要的助推作用。各個國家的具體情況不同，銀行以“國有”還是“民營”（或“私有”）為主，應(yīng)由具體國情決定。因此“國有”和“民營”孰優(yōu)孰劣，不能一概而論。那種認為，在我國國有商業(yè)銀行不行了，惟有大量引進民間資本，通過實行民營化，中國銀行業(yè)才能興旺起來的看法，是值得商榷的。如果說，以非國有資本為主的銀行，是民營銀行，那么民間資本占總股本的比例超過了70的中國民生銀行，則應(yīng)當(dāng)是中國的一家名副其實的民營銀行。此外，我國許多城市商業(yè)銀行70到75的股份是一些企業(yè)的，特別是來自非國有企業(yè)和個人的，而為數(shù)眾多的城市信用合作社，其投資主體也是私人企業(yè)和個人投資者。在這些已引進非國有資本的金融機構(gòu)中，盡管有的業(yè)績確實不錯（如中國民生銀行和個別城市商業(yè)銀行及城市信用社），但也有大量城市商業(yè)銀行和城市信用合作社，并沒有因為在股權(quán)結(jié)構(gòu)中有非國有資本的存在而具有更好的經(jīng)營業(yè)績。從構(gòu)建多元化的現(xiàn)代金融組織體系以適應(yīng)市場經(jīng)濟發(fā)展的需求來看，雖然應(yīng)當(dāng)積極而有步驟地發(fā)展包括非國有的商業(yè)銀行金融組織機構(gòu)。但是，我們決不能因此而對國有商業(yè)銀行采取貶損的態(tài)度。目前，我國的四大國有商業(yè)銀行雖然存在著許許多多的問題，但卻是我國金融體系的主體，在我國經(jīng)濟和社會發(fā)展中居于舉足輕重的地位，維系著國民經(jīng)濟命脈和經(jīng)濟安全。不僅如此，四大國有商業(yè)銀行作為中國銀行業(yè)的“國家隊”，既是在國內(nèi)金融市場上與外資銀行競爭的主力，也是中國銀行業(yè)跨出國門參與國際金融業(yè)高層次競爭的希望所在。著眼于未來國際競爭的需要，四大國有商業(yè)銀行不但要大，而且更要做強。那么，如何提高四大國有商業(yè)銀行的經(jīng)營效益，增強四大國有商業(yè)銀行的國際競爭能力，使其既大又強呢？關(guān)鍵是要按照現(xiàn)代企業(yè)制度的要求，對國有商業(yè)銀行進行以構(gòu)筑適應(yīng)市場經(jīng)濟的公司治理結(jié)構(gòu)為主要內(nèi)容的綜合改革。在2002年召開的全國金融工作會議上明確提出：必須把銀行辦成現(xiàn)代金融企業(yè)，推進國有獨資商業(yè)銀行的綜合改革是整個金融改革的重點。四大國有商業(yè)銀行的改革不同于一般，事關(guān)我國改革和發(fā)展的大局，是我國整個金融改革的重中之重，那種把組建民營銀行視為我國金融改革的重點和突破口的觀點起碼從眼前看來是本末倒置了。發(fā)展非國有民營銀行的幾種主要方式近年來，國家有關(guān)部門負責(zé)人曾多次公開宣稱：能源、通訊、金融等三大壟斷領(lǐng)域，在對外資開放之前先要對國內(nèi)民間資本開放。2002年1月國務(wù)院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)國家計委關(guān)于“十五”期間加快發(fā)展服務(wù)業(yè)若干政策措施的意見里更是明確提出：“凡鼓勵和允許外資進入的領(lǐng)域，均鼓勵和允許國內(nèi)投資者進入。”這表明國家已從政策上取消了對國內(nèi)眾多民間資本的歧視，從而為民間資本進入銀行等金融領(lǐng)域敞開了大門。對我國銀行業(yè)來講，引進民間資本，發(fā)展非國有民營銀行的路徑，既可以是“新設(shè)”，也可以是“改造”（即主要對現(xiàn)有的部分中小銀行進行股份制改造）。筆者認為，鑒于我國中小銀行已為數(shù)不少，通過引進民間資本，對現(xiàn)有風(fēng)險不大的中小銀行（特別是城市商業(yè)銀行、城市信用社）進行重組和股份制改造，使之走上市場化經(jīng)營軌道應(yīng)當(dāng)是最佳選擇。如果拋開現(xiàn)有的數(shù)以萬計的中小銀行，大開政策之門，另鋪新攤子，放手組建新的所謂民營銀行，那么成本、風(fēng)險和收益很可能會不成比例。因此，那種主張通過新設(shè)立一批民營銀行來實現(xiàn)發(fā)展非國有商業(yè)銀行的做法我以為是不可取的。具體說來，大致可主要通過以下幾種方式構(gòu)建我國的非國有的民營商業(yè)銀行機構(gòu)體系。1.優(yōu)秀城市信用社是發(fā)展民營銀行的良好種子由于多方面的原因，我國現(xiàn)有城市信用社的大多數(shù)均不理想，經(jīng)營狀況欠佳，不良資產(chǎn)率較高，風(fēng)險較大。但是，也存在少量優(yōu)秀的城市信用社（例如浙江省的綠葉、溫嶺等城市信用社），其所有者權(quán)益為實收資本的2倍以上，不良資產(chǎn)率在10以下，且服務(wù)對象主要是個體私營企業(yè)，成了個體私營經(jīng)濟的“主辦行”。這些優(yōu)秀城市信用社往往是當(dāng)?shù)刭Y產(chǎn)質(zhì)量和經(jīng)營效益最佳的金融機構(gòu)。它們不但經(jīng)營者素質(zhì)較高，市場定位合理，經(jīng)營穩(wěn)健，而且不少的股本結(jié)構(gòu)中民間資本比重較高甚至占有大頭。優(yōu)秀城市信用社雖然為數(shù)不太多，但它們卻是金融改革的寶貴成果，是在我國發(fā)展民營銀行的良好種子，理應(yīng)關(guān)心、愛護。對于優(yōu)秀城市信用社中希望保存并自行發(fā)展者，應(yīng)幫助其進一步完善產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)，并提高經(jīng)營管理水平，使其有可能在同業(yè)競爭中脫穎而出，不斷壯大，進而發(fā)展成為專門以當(dāng)?shù)刂行∑髽I(yè)為服務(wù)對象的社區(qū)銀行或民營銀行。2.城市商業(yè)銀行引進民間資本，通過股權(quán)結(jié)構(gòu)改造，實現(xiàn)民營化2002年4月浙江8家城市商業(yè)銀行在第10次行長聯(lián)席會議上公開表示歡迎優(yōu)秀民營企業(yè)入股，并準(zhǔn)備在3年內(nèi)發(fā)展成為以民營資本為主體，以民營中小企業(yè)為主要服務(wù)對象的地方性商業(yè)銀行。這表明一些中小城市商業(yè)銀行對自己的市場定位更加明確，已將民營銀行作為發(fā)展方向。城市商業(yè)銀行大都是由各地區(qū)的城市信用社改組而成的，一般規(guī)模都很小，它們是內(nèi)資銀行的弱者。由于規(guī)模過小，所能經(jīng)營的中間業(yè)務(wù)較少，加之不允許在異地設(shè)立分支機構(gòu)導(dǎo)致的網(wǎng)絡(luò)局限，這些都制約著城市商業(yè)銀行的發(fā)展。雖然民營銀行不一定能成為所有城市商業(yè)銀行的最終歸宿，但是在民資豐厚、商貿(mào)發(fā)達的部分地區(qū)，其中的一些城市商業(yè)銀行卻可以通過引入優(yōu)質(zhì)民營企業(yè)加盟，使國有背景的股東被稀釋，逐步淡化，最終實現(xiàn)民營化。這些城市商業(yè)銀行經(jīng)過股權(quán)結(jié)構(gòu)民營化后，有助于排除各種非市場因素的干擾，實現(xiàn)相鄰地區(qū)城市商業(yè)銀行間的重組和網(wǎng)絡(luò)的擴張，有利于更快做大做強。3.吸收民間資本，組建民營化的農(nóng)村股份制商業(yè)銀行在經(jīng)濟比較發(fā)達、城市一體化程度較高的地區(qū)，農(nóng)業(yè)比重較低。這些地區(qū)農(nóng)村經(jīng)濟不僅僅是由農(nóng)業(yè)和農(nóng)戶組成，而且還包括農(nóng)村工商企業(yè)。隨著農(nóng)業(yè)特別是農(nóng)村工商企業(yè)的發(fā)展和經(jīng)營規(guī)模的壯大，對資金的需求也必定會日益增多，而日益增長的資金需求，在客觀上為商業(yè)化金融組織在農(nóng)村地區(qū)提供了生存和發(fā)展的市場空間。據(jù)報載，2001年有關(guān)部門開始在江蘇省的常熟、張家港和江陰三地，試辦以為轄內(nèi)農(nóng)民、農(nóng)業(yè)和農(nóng)村工商企業(yè)發(fā)展提供金融服務(wù)為基本宗旨的農(nóng)村股份制商業(yè)銀行。這3家新籌建的農(nóng)村股份制商業(yè)銀行，其入股股東是以農(nóng)村信用社原有社員為基礎(chǔ)，重點吸收轄區(qū)內(nèi)其他農(nóng)戶、個體工商戶和農(nóng)民開辦的中小企業(yè)。這也就是說，其資本金全部是由民間資本入股構(gòu)成，沒有政府的資金介入，從某種意義上可以說是名符其實的民營銀行。這3塊“試驗田”在明晰產(chǎn)權(quán)、強化約束機制和增進績效等方面的制度績效明顯。江蘇省在農(nóng)村信用社基礎(chǔ)上改組成立農(nóng)村股份制商業(yè)銀行方面進行了一些可貴的探索，它們的經(jīng)驗應(yīng)當(dāng)作為一種模式在國內(nèi)某些經(jīng)濟比較發(fā)達地區(qū)推廣。此外，發(fā)展民營銀行還有一種重要方式，就是利用國有商業(yè)銀行從中小城鎮(zhèn)撤退留下的設(shè)施、設(shè)備和人員，通過引進民間資本，組建民營銀行。這一方面可以減輕國有商業(yè)銀行精簡人員的壓力，更順利地收縮戰(zhàn)線，發(fā)揮其優(yōu)勢，集中力量開拓和發(fā)展在大中城市的金融業(yè)務(wù)；另方面，通過新組建的民營銀行滿足當(dāng)?shù)刂行∑髽I(yè)和非國有經(jīng)濟對資金的需求，有助于支持當(dāng)?shù)亟?jīng)濟的發(fā)展。據(jù)估計，我國民間資本大約有12萬億元人民幣以上。據(jù)有關(guān)資料，僅在非公有制經(jīng)濟活躍的浙江省，“十五”期間民間資本總額就多達8300億元人民幣左右。這些可調(diào)動的巨額民間資本，即使只有其中的一部分進入銀行業(yè)，都必定會大大增強商業(yè)銀行的資本實力，使銀行業(yè)發(fā)生重大變化。新組建的非國有民營銀行要使之成為嚴格意義上的現(xiàn)代商業(yè)銀行，還必須按照現(xiàn)代銀行制度的要求構(gòu)建公司式的法人治理結(jié)構(gòu)和經(jīng)營管理制度，以使其成為真正自主經(jīng)營、自負盈虧的法人實體和市場主體。只有這樣，才能按照現(xiàn)代金融風(fēng)險企業(yè)的特點和信貸資金的運作規(guī)律，高效、安全、規(guī)范地運作。民營銀行的市場定位應(yīng)鎖定中小企業(yè)民營銀行款步登臺后，如何在市場舞臺的激烈競爭中立足，其市場定位與發(fā)展策略則顯得至關(guān)重要。民營銀行在起步時，不宜過分追求規(guī)模，而應(yīng)當(dāng)定位于以當(dāng)?shù)亟?jīng)濟特別是中小型企業(yè)及個體工商戶作為主要服務(wù)對象的社區(qū)銀行，以便隨著業(yè)務(wù)拓展再逐步做大。筆者認為，這種定位較為妥當(dāng)，是符合客觀實際的，主要原因如下：首先，目前融資最感困難、最迫切需要金融支持的正是中小型企業(yè)特別是中小個體工商戶，而已經(jīng)有一定規(guī)模的大型民營企業(yè)一般而言不存在貸款的困難，其中有的皎皎者甚至還已成為大銀行的黃金客戶。其次，民營銀行在其發(fā)展的初級階段，以大型優(yōu)質(zhì)企業(yè)作為主要服務(wù)對象，雖無過錯但卻不是明智的選擇。這是因為，民營銀行在初創(chuàng)階段，受自身實力的限制，難以給大的優(yōu)質(zhì)客戶在短期內(nèi)提供大量融資，即使經(jīng)過努力能給個別大型優(yōu)質(zhì)企業(yè)客戶提供數(shù)額較大的資金支持，也會因造成資產(chǎn)過度集中不利于分散風(fēng)險，而受到監(jiān)管部門的干預(yù)。此外，在結(jié)算特別是國際結(jié)算以及咨詢等中間業(yè)務(wù)方面，也難以給大型優(yōu)質(zhì)企業(yè)客戶提供及時有效的服務(wù)。再次，大型銀行的管理現(xiàn)代化水平要求較高，面臨的市場競爭也更為激烈。而民營企業(yè)本身大都缺乏從事金融方面工作的經(jīng)歷，難以勝任大銀行的管理工作。最后，歷史經(jīng)驗表明，只要機制靈活，定位準(zhǔn)確，競爭力強，小銀行也能由小到大，發(fā)展成為具有實力的大銀行。例如，1904年美國舊金山大地震后，意大利移民AP基安尼尼在當(dāng)?shù)亻_設(shè)了一家不起眼的小銀行，初名為意大利銀行。該行開業(yè)初期主要經(jīng)營太平洋沿岸各州的意大利移民存放款業(yè)務(wù)，以后逐漸吸收中下階層的存款，并對中小企業(yè)提供抵押放款和發(fā)放消費信貸。該行后與加利福利亞美洲銀行合并，更名為美洲銀行。第二次世界大戰(zhàn)以后，美洲銀行在業(yè)務(wù)種類、規(guī)模及經(jīng)營地區(qū)等方面迅速發(fā)展，成為世界上最大的金融機構(gòu)之一。銀行業(yè)對民間資本的開放必須慎之又慎利潤是民營資本涉足銀行業(yè)的一個主要動因。銀行業(yè)的高利潤令許多民營資本投資銀行業(yè)的積極性很高。但是，銀行業(yè)同時又是一個高風(fēng)險的行業(yè)。金融業(yè)經(jīng)營的重要特點是風(fēng)險經(jīng)營，金融風(fēng)險遠高于其他產(chǎn)業(yè)風(fēng)險，而且金融風(fēng)險的影響、擴散和破壞力也遠高于一般產(chǎn)業(yè)。因為銀行業(yè)的破產(chǎn)倒閉將使存款人遭受損失，并導(dǎo)致“多米諾骨牌效應(yīng)”引發(fā)一系列連鎖反應(yīng)。1.民營銀行的性質(zhì)決定其將面臨更多風(fēng)險（1）。規(guī)模小，資本金少，抗風(fēng)險能力差，信用低民營化的中小銀行，由于規(guī)模小，資本金少，抗風(fēng)險能力相對較弱，一遇風(fēng)吹草動，就有可能受到?jīng)_擊?！懊駹I”意味著沒有政府信用擔(dān)保。若遇擠兌論理不應(yīng)有政府出面承擔(dān)風(fēng)險。但是，前幾年浙江某地有兩家被媒體說成是資產(chǎn)最優(yōu)良的城市信用社，由于某種原因發(fā)生擠兌，最后當(dāng)?shù)卣€是不得不出面調(diào)集資金解救，“出現(xiàn)了賠錢由政府買單的局面?！便y行經(jīng)營的是貨幣資金這種特殊商品，而銀行的資金主要來自其吸收的存款，這種負債經(jīng)營的特殊性決定了銀行的正常經(jīng)營是建立在良好的信譽的基礎(chǔ)之上的。有人認為，新組建的民營中小銀行機制靈活，沒有歷史包袱，贏利能力強，從而能很快樹立起良好的信譽。事實并非如此。正由于新組建的民營銀行規(guī)模小，資本少，抗風(fēng)險能力弱