利率市場化對農(nóng)信社的影響及對策.doc

匯報體會/工作匯報 利率市場化對農(nóng)信社的影響及對策 目前，我國利率市場化改革步伐加快，利率市場化將引導(dǎo)金融企業(yè)和個人進入一個全新自由的投資理財空間。面對這一機遇和挑戰(zhàn)，作為農(nóng)村金融主力軍的農(nóng)村信用社如何應(yīng)對，是當(dāng)前面臨的一個重要課題。一、利率市場化對農(nóng)村信用社的影響。利率市場化是我國金融體制改革向縱深發(fā)展的必然，也是適應(yīng)經(jīng)濟金融全球化的需要，它將為我國農(nóng)村信用社拓展生存和發(fā)展的空間創(chuàng)造條件。（一）利率市場化給農(nóng)村信用社帶來的機遇1、利率市場化有利于農(nóng)信社實現(xiàn)資本利潤最大化。利率市場化后，農(nóng)信社在利率方面具有自主權(quán)，可以根據(jù)經(jīng)營需要來確定利率水平，清除利率倒掛現(xiàn)象，保持合理的存貸利差，從而有助于改善經(jīng)營狀況，有效發(fā)揮利率優(yōu)化資金配置和提高資金使用效益的功能，實現(xiàn)資本利潤的最大化。同時，利率市場化后，農(nóng)信社的經(jīng)營手段更加靈活，有利于農(nóng)信社穩(wěn)定和發(fā)展優(yōu)質(zhì)客戶，優(yōu)化信貸投向，并通過自身的信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整促進農(nóng)村產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和農(nóng)民增長增收，為自身業(yè)務(wù)的發(fā)展創(chuàng)造良好的經(jīng)濟環(huán)境。2、利率市場化將推動農(nóng)村信用社自身管理升級和產(chǎn)品創(chuàng)新。利率競爭的實質(zhì)是現(xiàn)代金融機構(gòu)管理和技術(shù)的競爭，只有在管理和技術(shù)上領(lǐng)先于競爭對手，才能使自己所報出的價格（利率）具有競爭優(yōu)勢。利率市場化后，企業(yè)和個人由于對期限、利率、風(fēng)險程度、流動性等需求不同，將對存貸款產(chǎn)品提出更高的要求。這就要求農(nóng)村信用社必須遵循市場規(guī)則，重新審視原有的組織結(jié)構(gòu)、管理模式和經(jīng)營策略，樹立科學(xué)的經(jīng)營觀念與風(fēng)險意識，培養(yǎng)員工的市場意識和市場運作能力，盡快建立與市場經(jīng)濟相適應(yīng)的現(xiàn)代金融企業(yè)制度，不斷進行金融創(chuàng)新，推出各種適應(yīng)和滿足客戶需求的金融工具和產(chǎn)品。3、利率市場化有利于完善農(nóng)村信用社自我約束機制。利率市場化后，農(nóng)村信用社要根據(jù)市場資金供求狀況，在進行成本核算的基礎(chǔ)上，靈活調(diào)整利率水平，利率自主決定空間加大。這有助于信用社加大資金*制約資金運用的力度，建立以頭寸控制、成本控制、風(fēng)險控制、期限匹配為核心的資金約束機制，有利于培養(yǎng)信用社的成本效益觀念。（二）利率市場化對農(nóng)村信用社可能帶來的沖擊。1、利率風(fēng)險問題。利率風(fēng)險是在一定時期內(nèi)由于利率的變化和資產(chǎn)負債期限不匹配而給金融機構(gòu)帶來的凈利息收益損失的可能性?？梢哉f，利率價格對存貸單一的農(nóng)信社收益與成本有著最為直接的影響，而受利益驅(qū)動，農(nóng)信社通過利率市場化實現(xiàn)當(dāng)期利潤最大化成為現(xiàn)實，特別是在目前農(nóng)信社利率定價存在著壟斷性與隨意性的情況下，利率定價普遍走高。但利率市場化是一柄“雙刃劍”，雖然高利差會在短期內(nèi)增加農(nóng)信社收益，卻也會對農(nóng)信社長遠發(fā)展產(chǎn)生負效應(yīng)，特別是過度放款，資產(chǎn)負債不匹配、優(yōu)質(zhì)客戶流失等都潛在著較大風(fēng)險。2、信貸風(fēng)險激勵問題。利率價格在很大程度上是基于信貸風(fēng)險而制定的，風(fēng)險高利率價高也高，風(fēng)險低利率價格也低，但在短期利益驅(qū)動下，會造成信貸逆向選擇，形成風(fēng)險激勵一方面農(nóng)信社為了獲取較高的信貸資金利息回報，會不顧項目本身的風(fēng)險，通過選擇高收益高風(fēng)險的項目，來增強其盈利能力；另一方面而偏好風(fēng)險的借款人會把貸款用于高風(fēng)險項目來支付更多的利息，從而成為農(nóng)信社客戶。3、市場競爭問題。利率市場化后，金融機構(gòu)相互間的競爭更加激烈，同業(yè)競爭手段將由依賴金融服務(wù)轉(zhuǎn)向依賴以價格為主的競爭，這使金融市場競爭因直接影響資金配置和財務(wù)收益而更日趨激烈。這種競爭的結(jié)果，勢必縮小金融機構(gòu)存貸款利差，降低其盈利能力。金融機構(gòu)為爭奪存款市場份額，必將