太極集團(tuán)（600129）公司2023年財(cái)務(wù)分析研究報(bào)告

太極集團(tuán)(600129)公司2023年財(cái)務(wù)分析1 3 3 3 4 4 5 5 6 6 6 7 7 8 2 (四)、短期償債能力變化情況 2 3 23 24 (十一)、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (十二)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) 25(十三)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (十四)、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) (十五)、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 27 28 29 31 4 39 (三)、凈資產(chǎn)收益率變化原因分析 1公司2023年?duì)I業(yè)收入為1,562,264.84萬元，與2022年的1,412,740.23萬元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了10.58%。2023年凈利潤(rùn)為85,349.75萬元，與2022年的公司2023年?duì)I業(yè)成本為802,998.43萬元，與2022年的771,142.23萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了4.13%。2023年銷售費(fèi)用為522,563.04萬元，與2022年的465,080.36萬元相比大幅增長(zhǎng)增長(zhǎng)了12.36%。2023年管理費(fèi)用為74,035.61萬元，與2022年的75,514.74萬元相比有較大幅度下降，下降了1.96%。2023年財(cái)務(wù)費(fèi)用為14,665.80萬元，與2022年的18,036.92萬元相比大幅下降，下降了18.69%。公司2023年總資產(chǎn)為1,441,177.41萬元，與2022年的1,492,462.27萬元相比有較大幅度下降，下降了3.44%。2023年流動(dòng)資產(chǎn)為760,466.44萬元，與2022年的837,230.99萬元相比有較大幅度下降，下降了9.17%。公司2023年負(fù)債總額為1,066,593.25萬元，與2022年的1,196,773.01萬元相比大幅下降，下降了10.88%。2023年所有者權(quán)益為374,584.16萬元，與2022年的295,689.26萬元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了26.68%。公司2023年流動(dòng)比率為0.7964,與2022年的0.7879相比有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了085。2023年速動(dòng)比率為0.4906,與2022年的0.547相比有所下降，下降了2公司2023年?duì)I業(yè)利潤(rùn)率為6.55%,與2022年的3.1%相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了3.45個(gè)百分比。2023年資產(chǎn)報(bào)酬率為8%,與2022年的4.49%相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了3.51個(gè)百分比。2023年凈資產(chǎn)收益率為25.47%,與2022公司2023年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為342.7007天，2022年為362.931天，2023年比2022年縮短20.2303天。2023年流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為186.6392天，2022年為年為156.81天，2023年比2022年增長(zhǎng)2.49天。公司2023年經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量為67,153.67萬元，投資現(xiàn)金凈流量為負(fù)公司資產(chǎn)凈利率為5.82%,與上期相比，有上升趨勢(shì)。公司權(quán)益乘數(shù)為3一、太極集團(tuán)(600129)公司實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)分析太極集團(tuán)(600129)2023年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)為102,660.38萬元，與2022年的45,068.04萬元相比成倍增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了1.28倍。公司實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)主要來源是內(nèi)部經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，公司有一定的盈利基礎(chǔ)。從主營(yíng)業(yè)務(wù)收入和成本的變化情況來看，太極集團(tuán)(600129)2023年主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額為1,562,264.84萬元與2022年的1,412,740.23萬元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了10.58%。2023年主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為802,998.43萬元與2022年的771,142.23萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了4.13%。公司主營(yíng)業(yè)務(wù)收入和主營(yíng)業(yè)務(wù)成本同時(shí)增長(zhǎng)，但收入的增長(zhǎng)幅度大于成本的增長(zhǎng)幅度，說明公司主營(yíng)業(yè)務(wù)盈利能力提數(shù)值(萬元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬元)增長(zhǎng)率(%)銷售收入實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)4營(yíng)業(yè)利潤(rùn)投資收益營(yíng)業(yè)外利潤(rùn)從報(bào)表數(shù)據(jù)來看，太極集團(tuán)(600129)2023年銷售收入大部分是現(xiàn)金收入，收入質(zhì)量是可靠的。(四)利潤(rùn)總結(jié)分析總的來說，在市場(chǎng)份額迅速擴(kuò)大的同時(shí)，公司營(yíng)業(yè)利潤(rùn)也迅猛增加，經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)開展得很好，發(fā)展前景良好。5二、太極集團(tuán)(600129)公司成本費(fèi)用分析2023年太極集團(tuán)(600129)成本費(fèi)用總額為1,414,262.88萬元，其中：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為802,998.43萬元，占成本總額的56.78%;銷售費(fèi)用為522,563.04萬元，占成本總額的36.95%;管理費(fèi)用為74,035.61萬元，占成本總額的5.23%;財(cái)務(wù)費(fèi)用為14,665.80萬元，占成本總額的1.04%。數(shù)據(jù)的洞察。2022-2023年太極集團(tuán)(600129)公司成本構(gòu)成表數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬成本費(fèi)用總額主營(yíng)業(yè)務(wù)成本銷售費(fèi)用管理費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加6太極集團(tuán)(600129)2023年銷售費(fèi)用為522,563.04萬元，與2022年的太極集團(tuán)(6001292023年管理費(fèi)用為74,035.61萬元與2022年的75,514.74為4.74%,與2022年的5.35%相比，下降了0.61個(gè)百分點(diǎn)。盈利能力水平有所太極集團(tuán)(6001292023年財(cái)務(wù)費(fèi)用為14,665.80萬元與2022年的18,036.92萬元相比大幅下降，下降了18.69%。7三、太極集團(tuán)(600129)公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析太極集團(tuán)(600129)2023年資產(chǎn)總額為1,441,177.41萬元，其中：流動(dòng)資產(chǎn)為760,466.44萬元，主要分布在存貨、應(yīng)收賬款、貨幣資金等環(huán)節(jié)，分別占公司流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)的35.38%、26.01%和25.45%。非流動(dòng)資產(chǎn)為680,710.97萬元，主要分布在固定資產(chǎn)和其他資產(chǎn)，分別占公司非流動(dòng)資產(chǎn)的57.82%和42.18%。流動(dòng)資產(chǎn)長(zhǎng)期投資固定資產(chǎn)無形及遞延資產(chǎn)00其他資產(chǎn)8數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)總資產(chǎn)流動(dòng)資產(chǎn)長(zhǎng)期投資固定資產(chǎn)無形及遞延資產(chǎn)0000其他資產(chǎn)公司用于生產(chǎn)加工環(huán)節(jié)的資金數(shù)額較大，約占公司流動(dòng)資產(chǎn)的35.38%,說明市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)形勢(shì)的變化會(huì)對(duì)公司資產(chǎn)的質(zhì)量和價(jià)值產(chǎn)生較大的影響，要緊密關(guān)注公司產(chǎn)品的銷售前景和增值能力。數(shù)值(萬元)百分比(%)數(shù)值(萬元)百分比(%)流動(dòng)資產(chǎn)存貨9應(yīng)收賬款其他應(yīng)收款短期投資0000應(yīng)收票據(jù)貨幣資金其他流動(dòng)資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款其他應(yīng)收款短期投資00應(yīng)收票據(jù)貨幣資金其他流動(dòng)資產(chǎn)2023年資產(chǎn)總額為1,441,177.41萬元，與2022年的1,492,462.27萬元相比有較大幅度下降，下降了3.44%。具體來說，以下項(xiàng)目的變動(dòng)使資產(chǎn)總額增加：固定資產(chǎn)增加6,66其他資產(chǎn)增加18,813.01萬元；存貨增加42,249.元；共計(jì)增加67,776.21萬元。以下項(xiàng)目的變動(dòng)使資產(chǎn)總額減少：長(zhǎng)期投資減少資金減少43,942.31萬元其他流動(dòng)資產(chǎn)減少56,055.58萬元;共計(jì)減少110,799.49從資產(chǎn)各項(xiàng)構(gòu)成與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例關(guān)系來看，2023年應(yīng)收賬款的占比情況基本合理。存貨的占比情況基本合理。固定資產(chǎn)投入使用時(shí)間較短。2023(六)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的變動(dòng)情況2023年與2022年相比，2023年應(yīng)收賬款占收入的比例下降，其他應(yīng)收款占且資產(chǎn)的盈利能力水平有所提高。因此與2022年相比，本期的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)有所改數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)流動(dòng)資產(chǎn)長(zhǎng)期投資固定資產(chǎn)存貨應(yīng)收賬款貨幣資金四、太極集團(tuán)(600129)公司負(fù)債及權(quán)益結(jié)構(gòu)分析(一)負(fù)債及權(quán)益構(gòu)成基本情況太極集團(tuán)(600129)2023年負(fù)債總額為1,066,593.25萬元，資本金為0萬元，所有者權(quán)益為374,584.16萬元，資產(chǎn)負(fù)債率為74.01%。在負(fù)債總額中，流動(dòng)負(fù)債為954,824.43萬元，占負(fù)債和權(quán)益總額的66.25%;付息負(fù)債合計(jì)占資金來源總額的30.54%。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)負(fù)債及權(quán)益總額所有者權(quán)益流動(dòng)負(fù)債長(zhǎng)期負(fù)債少數(shù)股東權(quán)益在流動(dòng)負(fù)債的構(gòu)成中，短期借款占34.39%、其他應(yīng)付款占23.97%、應(yīng)付賬款占15.62%,其中短期借款占最大的比例。短期借款應(yīng)付賬款應(yīng)付票據(jù)其他應(yīng)付款應(yīng)交稅金預(yù)收賬款其他流動(dòng)負(fù)債(三)負(fù)債的增減變化太極集團(tuán)(600129)2023年負(fù)債總額為1,066,593.25萬元，與2022年的1,196,773.01萬元相比大幅下降，下降了10.88%。公司負(fù)債規(guī)模大幅度的下降，相應(yīng)的負(fù)債壓力也有大幅度的下降。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)負(fù)債總額短期借款應(yīng)付賬款其他應(yīng)付款長(zhǎng)期負(fù)債其他負(fù)債具體來說，使負(fù)債總額增加的項(xiàng)目包括：應(yīng)付票據(jù)增加19,122.19萬元；其他應(yīng)付款增加9,064.96萬元；合計(jì)增加28,187.15萬元。使負(fù)債總額減少的項(xiàng)目包括：短期借款減少11,775.23萬元；應(yīng)付賬款減少16,294.93萬元；應(yīng)交稅金減少4,039.33萬元；預(yù)收賬款減少1,413.85萬元；長(zhǎng)期負(fù)債減少22,374.50萬元；其他流動(dòng)負(fù)債減少102,469.07萬元；合計(jì)減少158,366.91萬元。增加項(xiàng)與減少項(xiàng)相互抵消，使負(fù)債總額共減少130,179.76萬元。太極集團(tuán)(600129)2023年所有者權(quán)益為374,584.16萬元，與2022年的295,689.26萬元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了26.68%。數(shù)值(萬元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬元)增長(zhǎng)率(%)所有者權(quán)益資本金0000資本公積盈余公積0未分配利潤(rùn)具體來說，使所有者權(quán)益增加的項(xiàng)目包括：盈余公積增加1,555.71萬元；未分配利潤(rùn)增加58,179.54萬元；合計(jì)增加59,735.25萬元。使所有者權(quán)益減少的項(xiàng)目包括：資本公積減少3,091.30萬元；合計(jì)減少3,091.30萬元。增加項(xiàng)與減少項(xiàng)相互抵消，使所有者權(quán)益共增長(zhǎng)56,643.95萬元。五、太極集團(tuán)(600129)公司償債能力分析(一)支付能力從支付能力來看，太極集團(tuán)(600129)2023年的日常現(xiàn)金支付比較緊張，主要(二)流動(dòng)比率從總體上來看，太極集團(tuán)(600129)的流動(dòng)比率在逐步增大，也就是說其短2023年流動(dòng)比率為0.7964,與2022年的0.7879相比有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了085。2023年流動(dòng)比率比2022年有所增長(zhǎng)的主要原因是：2023年流動(dòng)資產(chǎn)為760,466.44萬元，與2022年的837,230.99萬元相比有所下降，下降了9.17%。2023年流動(dòng)負(fù)債為954,824.43萬元，與2022年的1,062,629.69萬元相比有較大幅度下降，下降了10.15%。流動(dòng)資產(chǎn)下降速度慢于流動(dòng)負(fù)債的下降速度，致使流動(dòng)比率有所(三)速動(dòng)比率從總體上來看，太極集團(tuán)(600129)的速動(dòng)比率有上升的趨勢(shì)，這有利于公司的發(fā)展。其中2023年速動(dòng)比率為0.4906,與2022年的0.547相比有所下降，下降了0.0564。2023年速動(dòng)比率比2022年有所下降的主要原因是：2023年速動(dòng)資產(chǎn)為468,435.63萬元，與2022年的581,244.84萬元相比有較大幅度下降，下降了19.41%。2023年流動(dòng)負(fù)債為954,824.43萬元，與2022年的1,062,629.69萬元相比有較大幅度下降，下降了10.15%。速動(dòng)資產(chǎn)下降速度快于流動(dòng)負(fù)債的下降速度，致使速動(dòng)比率有所下降。當(dāng)期速動(dòng)比率有所下降，已經(jīng)低于行業(yè)低線，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)創(chuàng)造的現(xiàn)金增長(zhǎng)帶來的，是可靠的。(五)短期付息能力從短期的角度來看，太極集團(tuán)(600129)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金主要來源是短期借款，要全部?jī)斶€短期債務(wù)本息會(huì)有一定困難。流動(dòng)比率速動(dòng)比率利息保障倍數(shù)8資產(chǎn)負(fù)債率流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(六)長(zhǎng)期付息能力從盈利的角度來看，公司盈利對(duì)利息的保障倍數(shù)為8倍。從實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)和利息支付的關(guān)系來看，太極集團(tuán)(600129)有較強(qiáng)的盈利能力，利息支付有保證。(七)負(fù)債經(jīng)營(yíng)可行性從資本結(jié)構(gòu)和資金成本的角度出發(fā)，太極集團(tuán)(600129)2023年的付息負(fù)債為328,409.15萬元，實(shí)際借款利率水平為4.47%,公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)為六、太極集團(tuán)(600129)公司盈利能力分析太極集團(tuán)(600129)2023年的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率為6.55%,資產(chǎn)報(bào)酬率為8%,凈資產(chǎn)收益率為25.47%,成本費(fèi)用利潤(rùn)率為7.26%。公司實(shí)際投入到自身經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的資產(chǎn)為1,327,007.85萬元，經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)的收益率是7.71%,對(duì)外投資的收益率主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率成本費(fèi)用利潤(rùn)率資產(chǎn)報(bào)酬率8凈資產(chǎn)收益率經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)利潤(rùn)率對(duì)外投資收益率(二)內(nèi)部資產(chǎn)的盈利能力太極集團(tuán)(600129)2023年經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)利潤(rùn)率為7.71%,與2022年的3.2%相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了4.51個(gè)百分比。(三)內(nèi)外部盈利能力比較從公司內(nèi)外部資產(chǎn)的盈利情況的角度出發(fā)，對(duì)外投資的收益率小于等于零，內(nèi)部經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)收益率大于公司實(shí)際貸款利率，對(duì)外投資業(yè)務(wù)沒有盈利能力，公司需要改變對(duì)外的投資策略。2023年凈資產(chǎn)收益率為25.47%,與2022年的12.45%相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了13.02個(gè)百分比。85,349.75萬元，與2022年的34,603.77萬元相比成倍增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了1.47倍。2023年平均所有者權(quán)益為335,136.71萬元，與2022年的277,928.90萬元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了20.58%。凈利潤(rùn)的增長(zhǎng)速度快于平均所有者權(quán)益的增長(zhǎng)速度，致使2023年資產(chǎn)報(bào)酬率為8%,與2022年的4.49%相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了3.51個(gè)百分比。2023年資產(chǎn)報(bào)酬率比2022年提高的主要原因是：2023年息稅前利潤(rùn)為117,326.18萬元與2022年的63,104.96萬元相比大幅增長(zhǎng),增長(zhǎng)了85.92%。2023度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了4.42%。息稅前利潤(rùn)的增長(zhǎng)速度快于平均總資產(chǎn)的增長(zhǎng)速度，致2023年成本費(fèi)用利潤(rùn)率為7.26%,與2022年的3.39%相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了3.87個(gè)百分比。2023年期間費(fèi)用經(jīng)濟(jì)效益為16.79%,與2022年的8.07%2023年成本費(fèi)用利潤(rùn)率比2022年提高的主要原因是：2023年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)為102,660.38萬元與2022年的45,068.04萬元相比成倍增長(zhǎng)增長(zhǎng)了1.28倍。2023長(zhǎng)，增長(zhǎng)了6.35%。實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)的增長(zhǎng)速度快于成本費(fèi)用總額的增長(zhǎng)速度，致使成七、太極集團(tuán)(600129)公司營(yíng)運(yùn)能力分析(一)存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)太極集團(tuán)(600129)2023年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)為112.6996天，20天，2023年比2022年增長(zhǎng)5.07天。(二)存貨周轉(zhuǎn)變化原因2023年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年增長(zhǎng)的主要原因是：2023年平均存貨為247,938.74萬元，與2022年的227,391.10萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了9.04%。2023年主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為802,998.43萬元，與2022年的771,142.23萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了4.13%。平均存貨的增長(zhǎng)速度快于主營(yíng)業(yè)務(wù)成本的(三)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)太極集團(tuán)(600129)2023年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為46.5959天，2022年為49.1757天，2023年比2022年縮短2.5798天。2023年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均應(yīng)收賬款為199,438.90萬元，與2022年的190,335.60萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了4.78%。2023年?duì)I業(yè)收入為1,562,264.84萬元，與2022年的1,412,740.23萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了10.58%。公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度在加快，同時(shí)盈(五)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)太極集團(tuán)(6001292023年應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為71.492天2022年為76.1857天，2023年比2022年縮短4.6937天。(六)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)變化原因2023年應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均應(yīng)付賬款為157,282.03萬元，與2022年的160,958.88萬元相比有較大幅度下降，下降了2.28%。2023年主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為802,998.43萬元，與2022年的771,142.23萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了4.13%。(七)現(xiàn)金周期太極集團(tuán)(600129)2023年現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)為50.3418天，2022年為49.4609天，2023年比2022年增長(zhǎng)0.8809天。太極集團(tuán)(600129)2023年?duì)I業(yè)周期為159.3天，2022年為156.81天，2023年比2022年增長(zhǎng)2.49天。存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)營(yíng)業(yè)周期太極集團(tuán)(600129)2023年流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為186.6392天，2022年為194.785天，2023年比2022年縮短8.1458天。(十一)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2023年流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均流動(dòng)資產(chǎn)為798,848.72萬元，與2022年的753,919.58萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了5.96%。2023年?duì)I業(yè)收入為1,562,264.84萬元，與2022年的1,412,740.23萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了10.58%。平均流動(dòng)資產(chǎn)的增長(zhǎng)速度慢于營(yíng)業(yè)收入的增長(zhǎng)速度，致使流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)縮短。(十二)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)太極集團(tuán)(600129)2023年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為342.7007天，2022年為362.931天，2023年比2022年縮短20.2303天。公司在資產(chǎn)規(guī)模增長(zhǎng)的同時(shí)，使?fàn)I業(yè)收入有較大幅度增長(zhǎng)，說明公司的市場(chǎng)有較大幅度的擴(kuò)張，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度有較大幅資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)(十三)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2023年總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均總資產(chǎn)為1,466,819.84萬元，與2022年的1,404,732.31萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了4.42%。2023年?duì)I業(yè)收入凈額為1,562,264.84萬元，與2022年的1,412,740.23萬元相比大幅增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了10.58%。(十四)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)太極集團(tuán)(600129)2023年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為91.1714天，2022年為94.1898天，2023年比2022年縮短3.0184天。2023年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均固定資產(chǎn)凈額為390,229.85萬元，與2022年的364,563.78萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了7.04%。2023年?duì)I業(yè)收入為1,562,264.84萬元，與2022年的1,412,740.23萬元相比有較大幅度增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了10.58%。八、太極集團(tuán)(600129)公司發(fā)展能力分析(一)可動(dòng)用資金總額太極集團(tuán)(600129)2023年新創(chuàng)造的可動(dòng)用資金總額為85,349.75萬元。說明在沒有外部資金來源的情況下，企業(yè)用于投資發(fā)展的資金如果不超過這一數(shù)額，則不會(huì)影響企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)；相反，如果企業(yè)的新增的投資超過這一數(shù)額時(shí)，在沒有其它外部資金來源的情況下，必然會(huì)占用生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金，從中消耗一部分營(yíng)運(yùn)資本，引起經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金緊張。從企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度來看，現(xiàn)在流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為1.9556,如果能夠讓公司流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度提高0.05次，則可以縮短流動(dòng)資產(chǎn)占用天數(shù)4.65天，由此可以節(jié)約19,915.92萬元資金，用于企業(yè)今后發(fā)展。九、太極集團(tuán)(600129)公司經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)分析從長(zhǎng)期投資和融資的角度出發(fā)，太極集團(tuán)(600129)長(zhǎng)期資金來源不能給投資活動(dòng)提供充足的資金，公司長(zhǎng)期資產(chǎn)投資存在194,357.99萬元的資金缺口，需要占用企業(yè)流動(dòng)資金。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)營(yíng)運(yùn)資本所有者權(quán)益少數(shù)股東權(quán)益長(zhǎng)期負(fù)債固定資產(chǎn)長(zhǎng)期投資其它長(zhǎng)期資產(chǎn)太極集團(tuán)(600129)2023年?duì)I運(yùn)資本為負(fù)194,357.99萬元，與2022年的負(fù)從太極集團(tuán)(600129)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的資金協(xié)調(diào)的角度出發(fā)，公司經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)正常2023年?duì)I運(yùn)資金需求為負(fù)12,738.82萬元，與2022年的負(fù)103,959.23萬元相比，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)給企業(yè)帶來的資金大幅下降，下降了87.75%。營(yíng)運(yùn)資金占用上從企業(yè)的現(xiàn)金支付能力來看，企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的開展，能夠?yàn)槠髽I(yè)帶來X的從兩期的情況來看，企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)平均每期能夠?yàn)槠髽I(yè)帶來58,349.03萬元的資金，但這部分資金一直不能滿足長(zhǎng)期投資活動(dòng)對(duì)資金的需求，企業(yè)經(jīng)營(yíng)資金比較緊張，整體來看經(jīng)營(yíng)資金不太協(xié)調(diào)。十、太極集團(tuán)(600129)公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)分析(一)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)虧損。營(yíng)業(yè)安全水平為17.43%,表示公司主營(yíng)業(yè)務(wù)收入下降只要不超過從資本結(jié)構(gòu)和資金成本的角度出發(fā)，太極集團(tuán)(600129)2023年的付息負(fù)債為328,409.15萬元，實(shí)際借款利率水平為4.47%,公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)為數(shù)值(萬元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬元)增長(zhǎng)率(%)盈虧平衡點(diǎn)營(yíng)業(yè)安全水平財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)十一、太極集團(tuán)(600129)公司現(xiàn)金流量分析太極集團(tuán)(600129)2023年現(xiàn)金流入總額為2,036,006.29萬元，與2022年的1,892,808.44萬元相比有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)了7.57%。公司公司當(dāng)期現(xiàn)金流入的最主要來源是：通過銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金，金額為1,526,215.19萬元，約占公司當(dāng)期現(xiàn)金流入總額的74.96%。公司銷售商品、提供勞務(wù)所收到的現(xiàn)金能夠滿足經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金支出需求，銷售商品、提供勞務(wù)使企業(yè)的現(xiàn)金增加數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)現(xiàn)金流入總額銷售商品稅金返還收回投資取得投資收益長(zhǎng)期資產(chǎn)處置吸收投資000吸收借款0000其他流入太極集團(tuán)(600129)2023年現(xiàn)金流出總額為2,067,921.24萬元，與2022年是購買商品和接受勞務(wù)所支付的現(xiàn)金，占現(xiàn)金流出總額的31.98%。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)現(xiàn)金流出總額工資性支出稅金資產(chǎn)購置0000對(duì)外投資0000償還債務(wù)利潤(rùn)分配其他流出2023年太極集團(tuán)(600129)2023年太極集團(tuán)(600129)投資活動(dòng)需要的資造的現(xiàn)金能夠滿足投資活動(dòng)所需要的資金。2023年太極集團(tuán)(600129)籌資活動(dòng)需要支付的資金為36,361.10萬元?？偟膩碚f，當(dāng)期經(jīng)營(yíng)、投資、融資活動(dòng)使數(shù)值(萬數(shù)值(萬現(xiàn)金凈流量經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量投資現(xiàn)金凈流量籌資現(xiàn)金凈流量現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率經(jīng)營(yíng)償債能力現(xiàn)金流動(dòng)資產(chǎn)比率經(jīng)營(yíng)還債期債務(wù)償還率折舊影響系數(shù)來看，公司依靠經(jīng)營(yíng)活動(dòng)創(chuàng)造的現(xiàn)金來償還有息債務(wù)約需要6.55年，而公司債務(wù)償還率為90.27%,按照本期債務(wù)償還速度，還債期為1.11年。在銷售收入中