對我國產(chǎn)業(yè)發(fā)展研究展望

對我國產(chǎn)業(yè)發(fā)展研究展望對我國產(chǎn)業(yè)發(fā)展研究展望對我國產(chǎn)業(yè)發(fā)展研究展望2004年我國產(chǎn)業(yè)進展展望摘要：2004年，國民經(jīng)濟和行業(yè)進展將承續(xù)2003年以來形成的良好態(tài)勢，投資和消費將成為拉動行業(yè)增長的主要力氣，行業(yè)總體景氣水平將穩(wěn)步提升，其中、化學(xué)、電力等行業(yè)將繼鋼鐵、汽車成為新的高增長行業(yè)，對經(jīng)濟增長的貢獻能力將穩(wěn)步提高。關(guān)鍵詞：景氣指數(shù)、經(jīng)濟增長、猜測分析2004年，國民經(jīng)濟和行業(yè)進展將承續(xù)2003年以來形成的良好態(tài)勢，總體呈現(xiàn)穩(wěn)步增長格局。雖然部分行業(yè)進展存在問題，但在短期內(nèi)不會對去年以來形成的進展趨勢形成太大影響。一、影響2004年經(jīng)濟運行的主要因素分析1、投資將成為拉動行業(yè)增長的主要力氣2004年全社會固定資產(chǎn)投資仍將保持較快增長，估計全年固定資產(chǎn)投資將超過63000億元，保持20%以上的增幅。其中，民間投資將成為新的亮點，全年增長速度將達到25%以上，歷史性的超過國有及其他投資增速。中東部地區(qū)投資投資增長將連續(xù)快于西部地區(qū)。不過，投資快速增長也存在一些問題。一方面，目前部分行業(yè)供求格局正在發(fā)生變化，企業(yè)庫存開頭增加，企業(yè)自身的投資增長將受到肯定影響；另一方面，鋼鐵、房地產(chǎn)、汽車、紡織等行業(yè)消滅的投資增速過快、投資結(jié)構(gòu)不盡合理的問題，已經(jīng)引起“經(jīng)濟過熱”的關(guān)注，估計部分行業(yè)的投資將受到政策面的限制。2、消費對工業(yè)增長的貢獻將有增加2004年我國居民消費結(jié)構(gòu)升級的步伐將進一步加快，消費需求將連續(xù)擴張趨勢，社會商品零售總額有望突破50000億元，增幅高達11.5%，消費對工業(yè)經(jīng)濟增長的貢獻將有所增加。首先，農(nóng)副產(chǎn)品適度漲價、國家即將出臺的一系列減輕農(nóng)夫負擔(dān)的政策，有望刺激我國農(nóng)夫消費支出的增加；其次，教育、醫(yī)療、住房等與居民生活親密相關(guān)的體制改革也相對成熟，居民的心理壓力得以緩解，中低收入階層也有望擴大消費支出；最后，我國居民人均收入已達到1000美元水平，正處于消費形態(tài)快速變化時期，消費熱點主要集中在住、行等價值量大的高檔商品，增長拉動力氣強勁。3、出口的拉動作用相對減弱2004年我國出口形勢不容樂觀。世界經(jīng)濟復(fù)蘇、外國直接投資保持穩(wěn)定增長將有利于出口增長，但我國出口退稅政策的調(diào)整和其他國家貿(mào)易保護政策將對我國出口形勢產(chǎn)生不利影響，估計2004年外貿(mào)出口額為5000億美元，增幅20%左右，比2003年約低10個百分點。出口對經(jīng)濟增長拉動作用趨弱。二、2004年整體產(chǎn)業(yè)景氣水平將好于上年圖1.將來一年工業(yè)行業(yè)景氣水平資料來源：國務(wù)院進展討論中心產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟討論部中國產(chǎn)業(yè)跟蹤討論的有關(guān)猜測成果顯示，2004年，30個重點工業(yè)行業(yè)中，景氣良好及較好的行業(yè)數(shù)量仍將占大部分，并且比重還將增加，但景氣良好的行業(yè)可能削減；景氣較好的行業(yè)數(shù)量將有大幅度的增長，一方面來自于一些潛力行業(yè)的上升，另一方面也會來自于部分行業(yè)的增速放緩而下降；景氣一般的行業(yè)大部分保持穩(wěn)定，數(shù)量不會有太大變化；部分行業(yè)將擺脫低谷，景氣較差的行業(yè)將有所削減。簡略來看，11個行業(yè)景氣水平將明顯上升，成為行業(yè)的新亮點，其中包括：交通運輸設(shè)備制造業(yè)、電器機械設(shè)備制造業(yè)、儀器儀表制造業(yè)、化學(xué)原料及化學(xué)制品制造業(yè)、橡膠制品制造業(yè)、食品工業(yè)、石油天然氣開采業(yè)、石油加工業(yè)、煤炭工業(yè)、塑料制品業(yè)。景氣上升的行業(yè)均有明顯的“重化工業(yè)”特征或消費結(jié)構(gòu)升級拉動的特征。與此同時，紡織工業(yè)和服裝工業(yè)景氣水平有所下降，但幅度不是很大。紡織工業(yè)從景氣良好區(qū)間將降入景氣較好區(qū)間，服裝工業(yè)將從景氣較好區(qū)間降入將其一般區(qū)間。紡織服裝業(yè)下降主要受出口受阻的消極影響。簡略情況見圖2。三、各產(chǎn)業(yè)群的特征和進展趨勢各不相同1、以消費結(jié)構(gòu)升級帶動為特征的產(chǎn)業(yè)群將連續(xù)保持穩(wěn)定快速增長2002年以來，我國工業(yè)領(lǐng)域各主要行業(yè)增長景氣發(fā)生明顯分化，汽車制造、食品、房地產(chǎn)等一批與居民消費結(jié)構(gòu)升級關(guān)聯(lián)親密的行業(yè)普遍消滅快速增長態(tài)勢。2003年這一趨勢更加明顯。2004年與消費結(jié)構(gòu)升級直接相關(guān)的行業(yè)將連續(xù)增長，汽車制造、電子計算機等行業(yè)將保持較高的景氣水平，并且景氣水平還有進一步增長的空間；食品工業(yè)將連續(xù)成為景氣良好行業(yè)。同時，與消費結(jié)構(gòu)升級直接相關(guān)的行業(yè)的增長還將帶動一批下游行業(yè)的進展，建材工業(yè)、電子元器件制造業(yè)、造紙印刷業(yè)也有呈現(xiàn)較好的進展趨勢。景氣平穩(wěn)本年平均景氣水平良好較好景氣平穩(wěn)本年平均景氣水平良好較好未來一年景氣水平較差良好一般較差景氣下降圖2.2004年行業(yè)景氣走勢預(yù)測一般較好景氣上升注：景氣水平良好的區(qū)間為140點以上；景氣水平較好的區(qū)間為120－140點；景氣水平一般的區(qū)間為100－120點；景氣水平較差的區(qū)間為100點以下。電子計算機、汽車、鋼鐵、建材、通用機械、專用設(shè)備電力、電子元器件、有色金屬醫(yī)藥、黑色家電、白色家電、煙草、化學(xué)纖維、飲料、煤氣自來水通信設(shè)備交通運輸、電器機械設(shè)備、化學(xué)原料、橡膠、食品儀器儀表、石油天然氣開采、石油加工、煤炭、塑料、造紙印刷紡織服裝2、帶有重化特征的制造業(yè)產(chǎn)業(yè)群將加速增長一方面，消費品德業(yè)的快速增長對上游制造業(yè)領(lǐng)域的需求拉動，以及相應(yīng)的投資拉動將在2004年進一步加強，另一方面，全球制造業(yè)向中國轉(zhuǎn)移步伐不斷加快，中國正在進入一個新的重化工業(yè)階段。受此影響，我國重工業(yè)的加速進展趨勢正逐漸清楚，化學(xué)、機械、鋼鐵、有色、建材等行業(yè)在過去兩年形成的快速增長趨勢還將持續(xù)較長時期，景氣水平將在良好區(qū)間的以持續(xù)，國民經(jīng)濟的“重化工業(yè)”特征會日益明顯。3、能源、原材料行業(yè)有可能成為新的增長瓶頸2003年，重工業(yè)快速增長形成的對能源和原材料行業(yè)需求的拉動，使得部分鋼材品種、化工原料和電力一度消滅供不應(yīng)求的緊張局面，并導(dǎo)致生產(chǎn)資料價格消滅多年不見的快速上揚態(tài)勢。與此同時，國際市場上資源類產(chǎn)品價格上漲，也推動了國內(nèi)相關(guān)產(chǎn)品價格上升。這一需求拉動力氣進一步傳遞到鐵礦石、焦炭、煤炭、原油等上游基礎(chǔ)能源和原材料領(lǐng)域。2004年，由于上游原材料供應(yīng)和生產(chǎn)能力擴張速度短期難于明顯提高，加上部分國家考慮到資源稀缺而進行的限產(chǎn)調(diào)整，能源和原材料領(lǐng)域供求形勢明顯改善的可能性不大。估計2004原材料價格將維持在較高的水平，能源和原材料行業(yè)將深受其惠，有色金屬、鋼鐵、石化、橡膠制造業(yè)、化學(xué)纖維業(yè)等將處于較高的景氣區(qū)間。4、高科技行業(yè)冷暖不均2004年電子計算機制造業(yè)和電子元器件制造業(yè)將是高景氣、高增長的行業(yè)。由于市場相對飽和競爭明顯加劇，通信設(shè)備產(chǎn)品價格降幅較大，使通信設(shè)備制造業(yè)復(fù)蘇前景并不十分明白。高科技產(chǎn)業(yè)處于冷暖不均的局面。不過猜測顯示，受電信行業(yè)投資周期的影響，通訊設(shè)備制造業(yè)將有可能在2004年年底或2005年年初消滅明顯回升態(tài)勢。5、出口依靠行業(yè)景氣受阻近兩年出口的快速增長，已使我國已成為全球反傾銷、技術(shù)性貿(mào)易措施受害最嚴(yán)重的國家，估計2004年我國產(chǎn)品遭遇的反傾銷調(diào)查和技術(shù)性貿(mào)易壁壘將呈現(xiàn)遞增之勢，并將給出口增長帶來諸多不利影響。其中，紡織服裝業(yè)、化學(xué)原料藥制造業(yè)和部分家電產(chǎn)品制造業(yè)等高度依靠出口的行業(yè)，將消滅肯定程度的景氣波動和下降。四、值得關(guān)注的幾個高增長行業(yè)1、汽車工業(yè)猜測顯示，2004年汽車工業(yè)增長景氣指數(shù)將呈現(xiàn)高位增長態(tài)勢，上半年可能消滅小幅下降，但年底還有可能指數(shù)摸高160點。隨著增長景氣的上升，將消滅企業(yè)競爭和兩級分化加劇，汽車價格下降，行業(yè)盈利水平趨于下降等現(xiàn)象，估計行業(yè)效益景氣將在115點左右震蕩。圖3.汽車工業(yè)景氣走勢猜測資料來源：國務(wù)院進展討論中心產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟討論部“中國產(chǎn)業(yè)進展跟蹤討論短期猜測模型”的分析顯示，2004年上半年汽車工業(yè)銷售收入累計4650億元左右，同比增長25%左右，利潤總額累計超過260億元，同比增長超過20%；下半年銷售收入累計超過9950億元，同比增長率將高于25%，利潤總額850億元，同比增長約15%。產(chǎn)量猜測情況如下：汽車產(chǎn)量載貨汽車產(chǎn)量公路客車產(chǎn)量轎車產(chǎn)量產(chǎn)量（萬臺）同比增長率（%）產(chǎn)量（萬臺）同比增長率（%）產(chǎn)量（萬臺）同比增長率（%）產(chǎn)量（萬臺）同比增長率（%）2004上半年27027%8037%6530%11022%2004全年55525%16240%14235%25027%影響汽車工業(yè)2004年走勢的主要因素有以下幾方面：第一，2002年下半年以來，我國居民消費結(jié)構(gòu)升級帶動轎車進入家庭步伐明顯加快，推動汽車產(chǎn)業(yè)持續(xù)近兩年的持續(xù)快速增長。從將來進展看，這一趨勢還將持續(xù)較長時間國務(wù)院發(fā)展研究中心產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟研究部最近完成的一份研究報告顯示，中國汽車工業(yè)持續(xù)快速增長將持續(xù)二十年，甚至更長時間。參照國外汽車工業(yè)的發(fā)展經(jīng)驗和過去幾年中港俄工業(yè)的增長速度，中國汽車工業(yè)的增長平臺可能出現(xiàn)在至少30年以后，這是居民收入水平增長速度所決定的。國務(wù)院發(fā)展研究中心產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟研究部最近完成的一份研究報告顯示，中國汽車工業(yè)持續(xù)快速增長將持續(xù)二十年，甚至更長時間。參照國外汽車工業(yè)的發(fā)展經(jīng)驗和過去幾年中港俄工業(yè)的增長速度，中國汽車工業(yè)的增長平臺可能出現(xiàn)在至少30年以后，這是居民收入水平增長速度所決定的。其次，2004年，汽車企業(yè)為了避開過多庫存，將適當(dāng)減低汽車產(chǎn)量增長速度會較前段時間放緩。從需求方面分析看，2002年以來汽車市場的“井噴”現(xiàn)象的一部分緣由是很多潛在購買者從加入世貿(mào)之前持幣觀望，加入世貿(mào)后爆發(fā)的強烈的購買欲望所致。隨著這些購買者購車行為的實現(xiàn)，以及不容樂觀的汽車消費環(huán)境，汽車市場需求的增長速度將下降，從而導(dǎo)致銷量下降。分車型看，轎車生產(chǎn)增長仍將一枝獨秀，而公路客車、載貨汽車將基本上保持一個較為平穩(wěn)的增長速度，商用車的進展前景不太樂觀。另外，私人購車將成為主導(dǎo)力氣，其比例將超過60%。第三，汽車企業(yè)利潤總額將連續(xù)提高，但是隨著關(guān)稅降低，汽車售價整體下滑，加之民間資本的進入，行業(yè)競爭加劇，內(nèi)資為主的汽車企業(yè)利潤率將被逐漸攤薄。第四，消費者期盼已久的“汽車三包”規(guī)定將有望在近期出臺。并將肯定程度上刺激汽車的消費，對行業(yè)起到推動作用。2、鋼鐵工業(yè)2004年，鋼鐵工業(yè)的需求基礎(chǔ)仍然堅實，行業(yè)仍將保持快速增長的態(tài)勢，全年景氣以穩(wěn)健向上為主，增幅趨緩。中國產(chǎn)業(yè)增長猜測模型顯示，2004年鋼鐵工業(yè)增長景氣指數(shù)的平均水平將基本與2003年持平，全年走勢基本保持平穩(wěn)；年底效益景氣指數(shù)達112點，全年平均水平略高于2003年。第一，2004年，宏觀形勢增勢將連續(xù)向好，房產(chǎn)建筑、汽車和機械工業(yè)等主要下游產(chǎn)業(yè)仍將連續(xù)高速增長，鋼鐵工業(yè)的需求基礎(chǔ)仍然堅實，行業(yè)仍將保持快速增長的態(tài)勢。由于產(chǎn)能增長過快，市場競爭更加激烈，價格將消滅回落，而鋼鐵行業(yè)的固定費用和退出成本都很高，開工率一般不會大幅下降，因此，鋼鐵生產(chǎn)原料的價格不會隨之下降，鋼鐵生產(chǎn)成本有進一步上升的可能。受這些因素影響，鋼鐵工業(yè)效益景氣將消滅波動甚或回落。其次，2004年中國鋼材價格將不會引起消滅持續(xù)性大幅度的上漲，部分品種甚至還會下降，但全年鋼材價格仍將保持高位波動的運行態(tài)勢。首先，中國經(jīng)濟已經(jīng)進入由建筑房地產(chǎn)、汽車和機械等高增長行業(yè)推動的新一輪快速增長周期，對鋼材等主要生產(chǎn)資料在長期內(nèi)都將保持旺盛的需求。其次，由于連續(xù)兩年的價格上漲，國內(nèi)鋼材價格已經(jīng)完成了谷底回升，達到了一個較為合理的水平。分品種看，薄板價格呈上升趨勢

，冷軋薄板價格的上升動力較大；中厚板價格平穩(wěn)運行，估計2004年中厚板價格將保持在2003年水平；建筑用鋼價格不會明顯回落

，估計一些主要建筑用鋼及長材平均價格在2003年的平均價格四周波動。圖4.鋼鐵工業(yè)景氣走勢猜測資料來源：國務(wù)院進展討論中心產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟討論部第三，美國政府取消實施了20個月的鋼鐵保護關(guān)稅之后，國際鋼鐵貿(mào)易糾紛消滅了緩和的跡象。此外，國內(nèi)市場需求旺盛，冷軋薄板、中厚板等鋼材品種生產(chǎn)能力不足，下游行業(yè)也對當(dāng)前較高鋼材價格頗多不滿。因此，中國鋼材進口保障措施將會消滅某種松動，估計2004年鋼鐵進口將連續(xù)快速增長，并以板材進口為主。與此同時，國內(nèi)近幾年來新增加的熱軋板卷、冷軋板卷、鍍鋅板卷、彩色涂層板卷、熱軋和冷軋不銹鋼板卷、冷軋硅鋼板卷等板材生產(chǎn)能力也將開頭供應(yīng)市場，緩解需求壓力。國內(nèi)鋼鐵市場的競爭將趨于激烈。3、電子元器件制造業(yè)2004年電子元器件制造業(yè)增長景氣指數(shù)將逐步攀升，接近140點，效益景氣指數(shù)將隨增長景氣同方向增長。模型猜測顯示，2004年電子元器件制造業(yè)上半年累計實現(xiàn)銷售收入近2000億元，同比增長30%以上；實現(xiàn)利潤總額75億元，同比增長70%上；生產(chǎn)半導(dǎo)體集成電路約85億塊，同比增長40%；生產(chǎn)電子元件300億只，同比增長25%。全年累計實現(xiàn)銷售收入近4500億元，同比增長約50%以上；實現(xiàn)利潤總額160元，同比增長約70%左右；生產(chǎn)半導(dǎo)體集成電路約175億塊，同比增長約45%以上；生產(chǎn)電子元件650億只，同比增長25%左右。圖5.電子元器件制造業(yè)景氣指數(shù)走勢猜測資料來源：國務(wù)院進展討論中心產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟討論部一方面，近年來，我國的電子元器件市場始終保持著較高的增長速度。將來一年我國計算機需求仍然強勁，汽車電子、PDA、互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用產(chǎn)品、機頂盒等的飛快啟動及飛速進展，將推動上游元件行業(yè)生產(chǎn)快速增長和效益水平穩(wěn)步提升。與此同時，各類通信類產(chǎn)品中，蜂窩電話，光通信網(wǎng)絡(luò)、一般電話等都需要大量元器件，也將成為中國元器件市場進展的動力。估計到2010年，我國芯片總需求量將達500億美元，為僅次于北美地區(qū)的全球其次大市場，2004年半導(dǎo)體市場和IC產(chǎn)業(yè)將成為電子元器件制造業(yè)較大的亮點。另一方面，2003年前三季度全球半導(dǎo)體市場增長10%，達到1500多億美元，估計2004年將加速增長15%以上，市場規(guī)模超過1800億美元。亞太地區(qū)正成為推動全球半導(dǎo)體應(yīng)用不斷前進的火車頭，而我國的進展尤其迅猛。雖然目前國內(nèi)半導(dǎo)體市場份額僅占全球的9%，但隨著國內(nèi)對半導(dǎo)體產(chǎn)品需求的不斷增長，估計到2010年，我國將成為僅次于北美地區(qū)的全球其次大市場。將來5-10年將是我國半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)進展的關(guān)鍵時期，將進入快速增長階段。4、石油及石油化工業(yè)2004年石油及石油加工業(yè)生產(chǎn)和效益水平將連續(xù)攀升，并迎來一個新的景氣周期。圖6.石油天然氣開采業(yè)增長景氣指數(shù)走勢猜測資料來源：國務(wù)院進展討論中心產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟討論部第一，2004年,我國的原油和大部分油品的需求將保持較快的增長。其中，國內(nèi)汽車產(chǎn)業(yè)的快速進展及汽車保有量的大幅增長，對汽油及柴油的需求增長將形成強勁的拉動