【《上市公司現(xiàn)金流量管理探究-以S礦業(yè)公司為例》9600字（論文）】

上市公司現(xiàn)金流量管理研究--以S礦業(yè)公司為例TOC\o"1-2"\h\u3232前言 15236一、現(xiàn)金流量管理理論分析 214638（一）相關(guān)概念界定 226253（二）現(xiàn)金流量概念 223352（三）企業(yè)中現(xiàn)金流量管理的作用 322670二、S礦業(yè)股份有限公司現(xiàn)金流量管理現(xiàn)狀 46521（一）S礦業(yè)股份有限公司企業(yè)簡(jiǎn)介 42847（二）S礦業(yè)股份有限公司現(xiàn)金流量管理現(xiàn)狀分析 415213三、S礦業(yè)現(xiàn)金流量管理存在的問(wèn)題 829560（一）企業(yè)貨幣資金持有量過(guò)多 89832（二）企業(yè)盲目投資帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn) 96802（三）籌資途徑較少 931893四、S礦業(yè)現(xiàn)金流量管理改善措施 1010937（一）對(duì)企業(yè)資金系統(tǒng)規(guī)劃，做好財(cái)務(wù)預(yù)算 1013488（二）科學(xué)規(guī)劃企業(yè)在投資活動(dòng)中的戰(zhàn)略方針 1026328（三）增加融資的渠道，增強(qiáng)企業(yè)的利潤(rùn)空間 1130893結(jié)語(yǔ) 1216626參考文獻(xiàn) 12摘要：在企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中一個(gè)重要的因素就是現(xiàn)金流量的大小，因此企業(yè)想要更有效的發(fā)展，就必須具備充足的現(xiàn)金。近幾年，中國(guó)在各種產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力度上也有所減弱。所以現(xiàn)在對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)，現(xiàn)金流管理，越來(lái)越受到人們的關(guān)注。本文重點(diǎn)闡述了近五年的企業(yè)現(xiàn)金流量趨勢(shì)，經(jīng)營(yíng)狀況，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率對(duì)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的影響，基于企業(yè)現(xiàn)存的一些問(wèn)題，公司管理者采取了眾多有效合理的措施，例如，重新規(guī)劃企業(yè)的投資計(jì)劃，賬簿的監(jiān)管，應(yīng)收賬款的回收率，擴(kuò)大企業(yè)的融資規(guī)模和融資渠道，完善企業(yè)的管理制度，強(qiáng)化企業(yè)人才完善培訓(xùn)系統(tǒng)。給人才提供更好的發(fā)展空間。關(guān)鍵詞：現(xiàn)金；現(xiàn)金流量管理；S礦業(yè)有限公司前言對(duì)于一個(gè)公司或者一個(gè)企業(yè)來(lái)說(shuō)，一定的現(xiàn)金流量是非常重要的，現(xiàn)金流量是目前財(cái)務(wù)管理體系中常用的標(biāo)準(zhǔn)，在財(cái)務(wù)管理體系中占有重要地位。因此能否企業(yè)能否獲得足夠的現(xiàn)金支持，決定著企業(yè)未來(lái)的發(fā)展路線和發(fā)展?fàn)顩r，它的處境就會(huì)變得特別困難。因此，公司要對(duì)現(xiàn)金流管理的持續(xù)改進(jìn)，企業(yè)的管理者應(yīng)該時(shí)刻關(guān)注著國(guó)家出臺(tái)的各種關(guān)于企業(yè)扶持的制度和政策，為此企業(yè)的經(jīng)營(yíng)者和投資者應(yīng)該根據(jù)市場(chǎng)行情和同行業(yè)的企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況和發(fā)展?fàn)顩r來(lái)制定本企業(yè)的戰(zhàn)略方針，現(xiàn)金流量的管理在企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)過(guò)程中，起著至關(guān)重要的作用，同時(shí)也是企業(yè)在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中處于優(yōu)勢(shì)地位的主導(dǎo)因素。本企業(yè)在在經(jīng)營(yíng)中出現(xiàn)了一些問(wèn)題，從而導(dǎo)致本公司的經(jīng)營(yíng)狀況不佳，為此本文以我國(guó)S礦業(yè)為例，提出了一些解決方法。一、現(xiàn)金流量管理理論分析（一）相關(guān)概念界定我們都知道，利潤(rùn)最大化是一個(gè)企業(yè)經(jīng)營(yíng)的最終目的，而與利潤(rùn)最密切相關(guān)的就是現(xiàn)金，現(xiàn)金的存在就是為了實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)最大化。與此同時(shí)，企業(yè)利潤(rùn)的最大化也一定需要現(xiàn)金的支持。一個(gè)企業(yè)做的成功與否，最直觀的一點(diǎn)就是這家企業(yè)的現(xiàn)金流量的多少，企業(yè)的投資者和經(jīng)營(yíng)者還有決策者，應(yīng)該時(shí)刻關(guān)注本企業(yè)的現(xiàn)金流量以及生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況，針對(duì)企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中出現(xiàn)的問(wèn)題要及時(shí)采取有效且合理的措施，避免潛在風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，還要據(jù)市場(chǎng)的變化和對(duì)同行業(yè)企業(yè)的現(xiàn)金流量表的分析，制定出適合本企業(yè)的經(jīng)營(yíng)模式。（二）現(xiàn)金流量概念現(xiàn)金流量，主要指的是在一定的固定期限內(nèi)，按照企業(yè)內(nèi)部的相關(guān)制度，對(duì)企業(yè)在進(jìn)行經(jīng)營(yíng)與生產(chǎn)投資各種活動(dòng)過(guò)程中，所產(chǎn)生的各種現(xiàn)金的流通，進(jìn)行統(tǒng)計(jì)，即計(jì)算某一時(shí)期內(nèi)企業(yè)全部現(xiàn)金的流通情況總和。企業(yè)的管理者要制定符合當(dāng)下市場(chǎng)的經(jīng)營(yíng)模式，及時(shí)關(guān)注影響企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的潛在風(fēng)險(xiǎn)，及時(shí)發(fā)現(xiàn)，及時(shí)消除。公司的經(jīng)營(yíng)者和投資者更應(yīng)該認(rèn)識(shí)到現(xiàn)金流量對(duì)企業(yè)發(fā)展的重要性。企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的現(xiàn)金流量企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中產(chǎn)生的現(xiàn)金流量是維持企業(yè)生存和發(fā)展的必要因素，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)包含產(chǎn)品原材料的采購(gòu)，生產(chǎn)車間的有序生產(chǎn)，線上和線下的運(yùn)營(yíng)，銷售產(chǎn)品后的售后服務(wù)，這些都離不開(kāi)現(xiàn)金流量的支持。由此可見(jiàn)，現(xiàn)金流量在企業(yè)的發(fā)展中的重要性，甚至可以決定著企業(yè)的根基。企業(yè)投資活動(dòng)中的現(xiàn)金流量企業(yè)在生產(chǎn)與運(yùn)營(yíng)的過(guò)程中，為了促進(jìn)自身利益的提升，經(jīng)常會(huì)進(jìn)行各項(xiàng)投資，這個(gè)過(guò)程相對(duì)較為復(fù)雜，但整體目的都是為了促進(jìn)企業(yè)的現(xiàn)金流量增加。投資是企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展壯大的十分重要的一個(gè)環(huán)節(jié)，企業(yè)想要更好更有效的發(fā)展，除了自身要有穩(wěn)定的基礎(chǔ)和合理的經(jīng)營(yíng)模式以外，更重要的就是企業(yè)的投資環(huán)節(jié)，企業(yè)有充足的現(xiàn)金流量對(duì)企業(yè)的投資發(fā)展有著重要的支撐。企業(yè)籌資活動(dòng)中的現(xiàn)金流量企業(yè)在進(jìn)行生產(chǎn)與運(yùn)營(yíng)的過(guò)程中，為了促進(jìn)自身各項(xiàng)生產(chǎn)項(xiàng)目能夠正常運(yùn)行，而采取的一系列的資金的籌集活動(dòng)。企業(yè)內(nèi)部在進(jìn)行資金籌集的過(guò)程中，也經(jīng)常會(huì)造成企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)發(fā)生改變等。企業(yè)為了能更好的發(fā)展，擴(kuò)大企業(yè)規(guī)模，就必須依靠外部的投資，而企業(yè)自身的發(fā)展根基和發(fā)展?jié)摿κ谦@得更多的投資的重要因素。（三）企業(yè)中現(xiàn)金流量管理的作用企業(yè)中現(xiàn)金流量的多少對(duì)企業(yè)的發(fā)展有著潛移默化的影響，企業(yè)如果在生產(chǎn)與運(yùn)營(yíng)的過(guò)程中無(wú)法保證內(nèi)部的現(xiàn)金流，那么企業(yè)在發(fā)展的過(guò)程中也會(huì)隨時(shí)面臨各種風(fēng)險(xiǎn)，甚至?xí)?dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)。企業(yè)在加強(qiáng)內(nèi)部現(xiàn)金流量管理的過(guò)程中，應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)以下幾個(gè)方面的重視力度。1.現(xiàn)金流量在指導(dǎo)企業(yè)發(fā)展中的重要性企業(yè)對(duì)生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)中產(chǎn)生的現(xiàn)金流量如何正確使用是一個(gè)十分嚴(yán)肅的問(wèn)題，任何企業(yè)在整個(gè)的生產(chǎn)與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)過(guò)程中，現(xiàn)金流量都始終貫穿企業(yè)內(nèi)部，無(wú)時(shí)無(wú)刻不在影響企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)。為此，企業(yè)的管理者應(yīng)該制定合理的現(xiàn)金流量使用和管理方針。另外，為了充分了解企業(yè)的實(shí)際情況，現(xiàn)金流管理是至關(guān)重要的，一旦出現(xiàn)任何問(wèn)題，都可隨時(shí)作出應(yīng)對(duì)策略。2.規(guī)避現(xiàn)金流量過(guò)少帶來(lái)的潛在危機(jī)能直觀反映出企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的一個(gè)指標(biāo)就是企業(yè)內(nèi)現(xiàn)金流量的多少，現(xiàn)金流量的儲(chǔ)備也決定著企業(yè)是否具有較強(qiáng)的償還債務(wù)的能力，一個(gè)企業(yè)內(nèi)的現(xiàn)金儲(chǔ)備不充裕，就很難向銀行等融資機(jī)構(gòu)申請(qǐng)融資，企業(yè)為了能更好的發(fā)展，具備充足的現(xiàn)金流量是十分重要的，企業(yè)在自身發(fā)展的過(guò)程中，要想盡量的減少各種風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的可能性，就一定要保證資金方面的充足與完備。如果企業(yè)在發(fā)展的過(guò)程中，資金方面的儲(chǔ)備存在缺陷的話，那么即便企業(yè)能夠通過(guò)向外界籌集資金的方式，來(lái)促進(jìn)內(nèi)部資金的流動(dòng)，對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)，在經(jīng)營(yíng)的過(guò)程中還是會(huì)面臨著相對(duì)較大的風(fēng)險(xiǎn)。因此，企業(yè)為了降低各種風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)發(fā)展的可持續(xù)性就一定要加強(qiáng)內(nèi)部的現(xiàn)金流量管理，促進(jìn)現(xiàn)金的充足與完善。3.增強(qiáng)企業(yè)在市場(chǎng)中的競(jìng)爭(zhēng)力企業(yè)在發(fā)展的過(guò)程中是否具備足夠較高的競(jìng)爭(zhēng)力與市場(chǎng)價(jià)值，在對(duì)其進(jìn)行衡量的時(shí)候，就一定要充分考慮到企業(yè)內(nèi)部的現(xiàn)金流量。與此同時(shí)，企業(yè)在進(jìn)行內(nèi)部的價(jià)值的評(píng)估過(guò)程中，也應(yīng)該要隨著社會(huì)市場(chǎng)的不斷變化而進(jìn)行相關(guān)指標(biāo)以及方法的改變，以此來(lái)減少過(guò)程中出現(xiàn)各種問(wèn)題的可能性，促進(jìn)其內(nèi)部的信息合理準(zhǔn)確。為此，企業(yè)應(yīng)該對(duì)內(nèi)部的現(xiàn)金流量進(jìn)行良好的管理和有效的利用，才能使企業(yè)在殘酷的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中占據(jù)有利地位。二、S礦業(yè)股份有限公司現(xiàn)金流量管理現(xiàn)狀（一）S礦業(yè)股份有限公司企業(yè)簡(jiǎn)介該企業(yè)成立于2007年的8月份，企業(yè)在建立的過(guò)程中主要是有兩個(gè)公司來(lái)共同投資進(jìn)行的。公司在發(fā)展的過(guò)程中也進(jìn)行了各方面的改革與創(chuàng)新，并且在2010年成功進(jìn)行了內(nèi)部的制度的變革，開(kāi)始實(shí)行股份制度。該企業(yè)在此之后又歷經(jīng)五年的發(fā)展，終于成功上市。在2020年的4月份，S省人民政府授予S礦業(yè)為S省民族團(tuán)結(jié)模范集體稱號(hào)。（二）S礦業(yè)股份有限公司現(xiàn)金流量管理現(xiàn)狀分析1.經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量管理分析表1S礦業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量表單位：億元項(xiàng)目2015年2016年2017年2018年2019年現(xiàn)金流入量23.5712.2815.6531.5619.01現(xiàn)金流出量18.7513.4011.7629.0318.10現(xiàn)金流量?jī)纛~4.82-1.123.892.530.91根據(jù)以上圖表1的相關(guān)數(shù)據(jù)信息可知，在2015~2019年的發(fā)展過(guò)程中，S礦業(yè)內(nèi)部的現(xiàn)金流量?jī)纛~波動(dòng)幅度相對(duì)較大，不難看出企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)了較大的問(wèn)題，這可能是企業(yè)的管理者在制定企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展的部署上出現(xiàn)了錯(cuò)誤的判斷和管理上的失誤。特別是在2016年，該企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~跌至有史以來(lái)最低值，甚至不能夠滿足企業(yè)的正常運(yùn)營(yíng)。如果企業(yè)的管理者不能盡快制定出合理有效可行的企業(yè)制度和經(jīng)營(yíng)模式，則企業(yè)將要面臨著高額的債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。其內(nèi)部在發(fā)展的過(guò)程中，對(duì)于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量的管理都缺乏相對(duì)有效且合理的策略，導(dǎo)致其發(fā)展十分不穩(wěn)定，出現(xiàn)較大的波動(dòng)。所以對(duì)于企業(yè)的發(fā)展來(lái)說(shuō)，現(xiàn)金流的研究和管理對(duì)于其發(fā)展有著至關(guān)重要的作用與意義。以綜上所述，現(xiàn)金流量的管理對(duì)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)起著至關(guān)重要的作用，為此企業(yè)的管理者應(yīng)該制定嚴(yán)格的現(xiàn)金流量管理制度，防范現(xiàn)金流量過(guò)少引起的潛在風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)在進(jìn)行金活動(dòng)現(xiàn)金流量管理的分析過(guò)程中，一定要加強(qiáng)對(duì)于內(nèi)部各項(xiàng)指標(biāo)的分析。（1）貨幣資金管理表2貨幣資金規(guī)模單位：億元項(xiàng)目2015年2016年2017年2018年2019年貨幣資金15.748.0811.0824.0620.57流動(dòng)資產(chǎn)33.9923.7224.7844.6536.32占比46.32%34.07%44.71%53.89%56.65%單位：萬(wàn)元圖1貨幣資金占比折線圖上述表格清晰明了的分析了企業(yè)的現(xiàn)金流量的狀況，不難看出，在2016年貨幣資金占比達(dá)到了近五年的最低值，這不僅會(huì)對(duì)企業(yè)的發(fā)展有阻礙還會(huì)對(duì)企業(yè)的外部投資產(chǎn)生不好的影響。2016年之后的幾年中，貨幣資金占比明顯增多，在2018年達(dá)到了最高值，說(shuō)明該企業(yè)的現(xiàn)金流量較多，可以增強(qiáng)企業(yè)償債能力還可以吸收更多的外部投資。從另一方面來(lái)看，公司的現(xiàn)金流量管理制度并不是特別完善，這是一個(gè)特別嚴(yán)重的問(wèn)題，對(duì)公司未來(lái)發(fā)展會(huì)有一定的阻礙。企業(yè)在對(duì)內(nèi)部的資金進(jìn)行管理與應(yīng)用的過(guò)程中，一定要保證其利用相對(duì)合理而不能過(guò)低，也不宜偏高。企業(yè)要想有一個(gè)好的發(fā)展前途的話，現(xiàn)金流量的管理是一個(gè)至關(guān)重要的因素，因此企業(yè)的管理者必須要制定合理并且規(guī)范的現(xiàn)金流量管理制度，為企業(yè)今后的繁榮打下夯實(shí)的基礎(chǔ)。應(yīng)收賬款管理表3S礦業(yè)應(yīng)收賬款規(guī)模及周轉(zhuǎn)情況單位：億元年份2015年2016年2017年2018年2019年應(yīng)收賬款5.685.621.692.760.77流動(dòng)資產(chǎn)33.9923.7224.7844.6536.32占比16.70%23.71%6.83%6.17%2.11%應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率4.04%1.86%2.48%12.39%7.87%根據(jù)以上表3的相關(guān)數(shù)據(jù)可知，從2015~2019年，S礦業(yè)的應(yīng)收賬款整體呈現(xiàn)出逐漸下降的趨勢(shì)，這說(shuō)明該企業(yè)賒銷水平的下降，現(xiàn)金回收速度快，對(duì)企業(yè)的發(fā)展有著很大的幫助。與此同時(shí)，該企業(yè)在近五年的發(fā)展過(guò)程中，對(duì)于內(nèi)部的應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)率水平，呈現(xiàn)出不斷上升的趨勢(shì)，這說(shuō)明，S礦業(yè)在近五年的發(fā)展過(guò)程中，對(duì)于市場(chǎng)的把握情況都相對(duì)較好，與此同時(shí)，對(duì)于內(nèi)部的應(yīng)收賬款的管理也有了顯著的提升。（3）存貨管理表4S礦業(yè)存貨規(guī)模及周轉(zhuǎn)情況單位：億元年份2015年2016年2017年2018年2019年存貨6.433.663.553.103.21流動(dòng)資產(chǎn)33.9923.7224.7844.6536.32占比18.91%15.44%14.32%6.94%8.85%存貨周轉(zhuǎn)率1.59%1.33%2.16%6.96%4.11%根據(jù)以上表4的相關(guān)數(shù)據(jù)可知，從2015~2019年，S礦業(yè)的存貨規(guī)模從整體上來(lái)說(shuō)相對(duì)較小，而且其規(guī)模也在不斷下降，與此同時(shí)，企業(yè)內(nèi)部的存貨數(shù)量也在相對(duì)減少，但是在存貨數(shù)量相對(duì)較少的情況下，內(nèi)部的存貨周轉(zhuǎn)率卻呈現(xiàn)出逐漸上升的趨勢(shì)，這對(duì)于企業(yè)加速對(duì)現(xiàn)金的回收是十分有利的。從總體情況上來(lái)看，該企業(yè)在發(fā)展的過(guò)程中，對(duì)于各項(xiàng)措施的管理還是相對(duì)較好的，并且為了促進(jìn)企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，企業(yè)也在管理的過(guò)程中對(duì)于庫(kù)存方面進(jìn)行了優(yōu)化，而且，企業(yè)對(duì)于庫(kù)存方面進(jìn)行的一系列存貨管理的制度，也在一定程度上促進(jìn)了企業(yè)的發(fā)展。同時(shí)企業(yè)更應(yīng)該推陳出新，在原有的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步完善企業(yè)的管理制度，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)模式，認(rèn)真思考國(guó)家的有關(guān)政策，以免在決定企業(yè)能否穩(wěn)步發(fā)展的戰(zhàn)略方針中出現(xiàn)失誤?，F(xiàn)金流量在投資活動(dòng)中數(shù)據(jù)解析表5S礦業(yè)投資活動(dòng)現(xiàn)金流量表單位：億元年份2015年2016年2017年2018年2019年現(xiàn)金流入量0.032.580.8228.3821.07現(xiàn)金流出量4.738.518.0529.7719.81現(xiàn)金流量?jī)纛~-4.70-5.93`-7.23-1.391.26根據(jù)以上表5的相關(guān)數(shù)據(jù)信息可知，S礦業(yè)在2017年之前，企業(yè)內(nèi)部的投資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~一直呈現(xiàn)出不斷降低的趨勢(shì)，但是在2017年之后卻開(kāi)始進(jìn)行了緩慢的上升，并且在2019年的發(fā)展過(guò)程中開(kāi)始改變了以往的流量?jī)纛~為負(fù)的情況，開(kāi)始進(jìn)入了正常的軌道。企業(yè)在2017年之前，之所以內(nèi)部的投資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~一直呈現(xiàn)出下降趨勢(shì)的原因在于，該企業(yè)在發(fā)展經(jīng)營(yíng)的過(guò)程中，為了擴(kuò)大市場(chǎng)份額進(jìn)行了大規(guī)模的資產(chǎn)輸出。但是，由于該企業(yè)在各方面的管理情況相對(duì)較好，因此在2017年之后，該企業(yè)前期為了開(kāi)拓市場(chǎng)份額進(jìn)行的資金的輸出才開(kāi)始有所回?cái)n。S礦業(yè)作為一家上市時(shí)間相對(duì)較為久遠(yuǎn)的企業(yè)，在近幾年，由于社會(huì)市場(chǎng)以及整個(gè)行業(yè)的銷售狀況都相對(duì)不利，該企業(yè)卻依舊選擇進(jìn)行大規(guī)模的投資活動(dòng)，與此同時(shí)，這就導(dǎo)致該企業(yè)的投資活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~呈現(xiàn)出負(fù)數(shù)。這足以說(shuō)明在如此大背景之下，企業(yè)選擇進(jìn)行大規(guī)模的投資是不利于整體的發(fā)展的。而且要想促進(jìn)自身真正的發(fā)展，真正的盈利，就一定要加強(qiáng)對(duì)于投資活動(dòng)的管理，在進(jìn)行各項(xiàng)投資活動(dòng)之前，要做好提前的規(guī)劃，保證投資能夠促進(jìn)企業(yè)的盈利?，F(xiàn)金流量在籌資活動(dòng)中的數(shù)據(jù)分析表6S礦業(yè)籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量表單位：億元年份2015年2016年2017年2018年2019年取得借款收到的現(xiàn)金4.846.6418.8912.3914.62現(xiàn)金流入量22.436.6420.4923.1514.69現(xiàn)金流出量12.937.2517.1811.5917.48現(xiàn)金流量?jī)纛~9.49-0.613.3111.56-2.79據(jù)以上表6的相關(guān)數(shù)據(jù)信息可知，該企業(yè)在2015~2019年的發(fā)展過(guò)程中，內(nèi)部的籌集活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~變化以及波動(dòng)幅度都相對(duì)較大，甚至還出現(xiàn)了負(fù)數(shù)的情況。究其原因，主要在于該企業(yè)在進(jìn)行籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量的管理過(guò)程中，主要資金籌集方式來(lái)自于向銀行借款，這無(wú)疑于加重了企業(yè)的負(fù)擔(dān)。導(dǎo)致企業(yè)在經(jīng)營(yíng)與管理的過(guò)程中需要償還大量的銀行債務(wù)，企業(yè)在進(jìn)行債務(wù)償還的過(guò)程中，必然會(huì)使內(nèi)部的資金流量進(jìn)行大規(guī)模的輸出。所以企業(yè)為了促進(jìn)內(nèi)部現(xiàn)金流量?jī)纛~保持在一個(gè)相對(duì)穩(wěn)定的狀況之下，就一定要加強(qiáng)對(duì)于籌資活動(dòng)的管理，促進(jìn)內(nèi)部在進(jìn)行資金籌集的過(guò)程中，不能僅僅依靠通過(guò)銀行借款來(lái)增加資金，而是要采取多樣化的方式。企業(yè)為了促進(jìn)更好的發(fā)展，就一定要加強(qiáng)對(duì)于現(xiàn)金流量的管理與重視度。三、S礦業(yè)現(xiàn)金流量管理存在的問(wèn)題（一）企業(yè)貨幣資金持有量過(guò)多現(xiàn)金是一種流動(dòng)資產(chǎn)，對(duì)企業(yè)有非常大的幫助。同時(shí)公司在發(fā)展的過(guò)程中是否具備足夠的購(gòu)買力水平，也需要通過(guò)內(nèi)部的貨幣性資金的擁有量來(lái)進(jìn)行衡量。所以企業(yè)為了促進(jìn)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，能夠在正常的范圍之內(nèi)運(yùn)行，就一定要保證貨幣資金的充足與完善。當(dāng)然，貨幣資金不應(yīng)過(guò)高，也不宜過(guò)低，而是要保持在一個(gè)相對(duì)較為合理的狀態(tài)之下。根據(jù)以上相關(guān)數(shù)據(jù)信息可以看出，該企業(yè)在發(fā)展的過(guò)程中，所持有的貨幣資金相對(duì)較多，與此同時(shí)，企業(yè)在生產(chǎn)與運(yùn)營(yíng)的過(guò)程中，通過(guò)各項(xiàng)資金進(jìn)行周轉(zhuǎn)的能力也就相對(duì)較差，導(dǎo)致內(nèi)部的利潤(rùn)受到一定的限制。除此之外，該企業(yè)在近兩年的發(fā)展過(guò)程中，內(nèi)部雖然擁有相對(duì)較多的貨幣資金，但是卻依舊選擇向銀行進(jìn)行借款，這導(dǎo)致企業(yè)內(nèi)部的貨幣資金沒(méi)有得到充分的運(yùn)用。企業(yè)的貨幣資金持有量還影響到企業(yè)的另一項(xiàng)重要指標(biāo)，也是能夠威脅到企業(yè)生存和發(fā)展的指標(biāo)，那就是企業(yè)的利潤(rùn)，盈利才是一個(gè)企業(yè)創(chuàng)辦和成立最根本的初衷，企業(yè)都是以盈利為目的的，但是該企業(yè)的現(xiàn)金流量持有過(guò)多就嚴(yán)重影響到了企業(yè)的盈利空間，如果長(zhǎng)此以往的話，但是企業(yè)也將面臨破產(chǎn)倒閉的風(fēng)險(xiǎn)。（二）企業(yè)盲目投資帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)從企業(yè)的投資活動(dòng)現(xiàn)金流量表中可以看出該企業(yè)的投資活動(dòng)并沒(méi)有詳細(xì)合理科學(xué)規(guī)范的投資戰(zhàn)略部署計(jì)劃，只知道盲目的跟風(fēng)投資，不惜從銀行等融資機(jī)構(gòu)高額借款，但是投資獲得的收益并不十分理想，而且每年還要支付高額的借款利息。就目前全中國(guó)的采礦業(yè)來(lái)看，采礦業(yè)持續(xù)處于低迷的行情。為此企業(yè)為了彌補(bǔ)自己企業(yè)利潤(rùn)上的不足，不得不進(jìn)行投資活動(dòng)來(lái)獲取利潤(rùn)，從現(xiàn)金流量表中的數(shù)據(jù)也可以看出企業(yè)近幾年的現(xiàn)金流入量和流出量的數(shù)據(jù)值極其不穩(wěn)定，這就是企業(yè)進(jìn)行盲目投資活動(dòng)帶來(lái)的負(fù)面影響。盲目的跟風(fēng)投資并不能作為企業(yè)長(zhǎng)期發(fā)展的戰(zhàn)略計(jì)劃。在企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況不佳和行業(yè)行情低迷的情況下還進(jìn)行高額投資，這導(dǎo)致該企業(yè)在近幾年的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)過(guò)程中，各項(xiàng)現(xiàn)金流量?jī)纛~都呈現(xiàn)出相對(duì)較低的局面，而且也在不斷下降，這對(duì)企業(yè)未來(lái)的發(fā)展是非常不利的。（三）籌資途徑較少企業(yè)在進(jìn)行經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的過(guò)程中，經(jīng)常會(huì)面臨各種特殊情況的發(fā)生，導(dǎo)致對(duì)于資金的需求突然增加，在這種情況下，為了解決企業(yè)所面臨的資金方面的難題，企業(yè)就開(kāi)始進(jìn)行資金的籌集。其一，企業(yè)可以通過(guò)對(duì)于內(nèi)部各項(xiàng)資源的整合與積累，來(lái)進(jìn)行資金的籌集，也就是說(shuō)企業(yè)可以選擇通過(guò)留存收益的積累，來(lái)進(jìn)行資金的提供。其二，企業(yè)可以通過(guò)向外部進(jìn)行融資，也就是說(shuō)，企業(yè)可以選擇通過(guò)股權(quán)融資與債務(wù)融資的方式，來(lái)進(jìn)行資金的籌集。通常情況下，企業(yè)為了促進(jìn)內(nèi)部各項(xiàng)資源的合理利用，為了減少各項(xiàng)外債負(fù)擔(dān)，避免各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生，經(jīng)常會(huì)首先選擇先通過(guò)內(nèi)部資源的積累，以及債務(wù)的方式，來(lái)進(jìn)行融資。但是對(duì)于我們國(guó)家近幾年的鐵礦石市場(chǎng)來(lái)說(shuō)，其發(fā)展趨勢(shì)以及各方面的狀況都呈現(xiàn)出一種比較低迷的狀況。而且對(duì)于S礦業(yè)來(lái)說(shuō)，該企業(yè)也因?yàn)橥獠渴袌?chǎng)環(huán)境的影響，導(dǎo)致企業(yè)的利潤(rùn)受到了阻礙，這說(shuō)明該企業(yè)在進(jìn)行資金的融資過(guò)程中，一定要采取多方面的措施，通過(guò)多種方式來(lái)進(jìn)行。該企業(yè)在進(jìn)行資金的融資過(guò)程中，一定要避免通過(guò)大規(guī)模的銀行貸款來(lái)進(jìn)行，避免企業(yè)債務(wù)的負(fù)擔(dān)增大，并且除此之外，如果企業(yè)在進(jìn)行資金籌集的過(guò)程中，經(jīng)常依靠銀行貸款來(lái)進(jìn)行的話，那么企業(yè)就也要面臨著相對(duì)較多的利息的償還。這說(shuō)明企業(yè)在以后，對(duì)銀行貸款以及利息進(jìn)行償還之后，內(nèi)部資金必然會(huì)進(jìn)行大幅度的縮減，這對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)，很可能會(huì)在面臨突發(fā)狀況之下，導(dǎo)致企業(yè)缺乏足夠的資金進(jìn)行狀況的處理，已知企業(yè)產(chǎn)生各種各樣的風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)在進(jìn)行籌資活動(dòng)的過(guò)程中，一定要加強(qiáng)對(duì)于企業(yè)的宏觀環(huán)境的調(diào)查與了解，除此之外，也要對(duì)微觀環(huán)境做到細(xì)致的分析，在促進(jìn)企業(yè)利益提升的情況之下，選擇資金的籌集方式等。對(duì)于S礦業(yè)來(lái)說(shuō)，該企業(yè)在進(jìn)行資金籌集的過(guò)程中，并沒(méi)有對(duì)企業(yè)的內(nèi)部以及外部環(huán)境進(jìn)行充分的調(diào)查了解，導(dǎo)致企業(yè)在進(jìn)行資金籌集的過(guò)程中缺乏目的性與計(jì)劃性，導(dǎo)致整個(gè)資金籌集活動(dòng)都相對(duì)較為盲目。四、S礦業(yè)現(xiàn)金流量管理改善措施（一）對(duì)企業(yè)資金系統(tǒng)規(guī)劃，做好財(cái)務(wù)預(yù)算S礦業(yè)在發(fā)展的過(guò)程中，對(duì)于內(nèi)部資金缺乏良好的運(yùn)作效率，導(dǎo)致該企業(yè)雖然擁有大量的貨幣資金，但是卻并沒(méi)有加強(qiáng)對(duì)于資金的利用與管理。所以企業(yè)要想促進(jìn)對(duì)于資金的良好運(yùn)作效率與管理，就一定要加強(qiáng)對(duì)于相關(guān)財(cái)務(wù)方面的預(yù)算。為此，企業(yè)可以建立專門的部門，聘請(qǐng)那些專業(yè)知識(shí)能力相對(duì)較強(qiáng)的專家，與此同時(shí)，也要加強(qiáng)財(cái)務(wù)部門人員的相關(guān)業(yè)務(wù)水平與專業(yè)知識(shí)技能，加強(qiáng)公司的財(cái)務(wù)人員對(duì)于財(cái)務(wù)狀況的了解，幫助促進(jìn)公司的資金能夠合理分配。公司還應(yīng)該進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)現(xiàn)金流的管理和監(jiān)督，完善企業(yè)投資計(jì)劃，規(guī)范應(yīng)收賬款的管理，提高企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力?，F(xiàn)階段我國(guó)專門從事企業(yè)運(yùn)營(yíng)管理的人才大有人在，所以企業(yè)應(yīng)該給出更好更高的福利待遇來(lái)吸引企業(yè)人才。完善企業(yè)的人才培訓(xùn)體系，形成本企業(yè)的企業(yè)文化，確定企業(yè)的發(fā)展愿景，才能使企業(yè)在未來(lái)的發(fā)展中更有優(yōu)勢(shì)。（二）科學(xué)規(guī)劃企業(yè)在投資活動(dòng)中的戰(zhàn)略方針S礦業(yè)在發(fā)展的過(guò)程中，企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)者一定要加強(qiáng)對(duì)于各項(xiàng)投資活動(dòng)的合理安排。也就是說(shuō)，該企業(yè)在發(fā)展的過(guò)程中，必須要根據(jù)市場(chǎng)的行情以及國(guó)家出臺(tái)的關(guān)于礦產(chǎn)業(yè)的政策，一定要對(duì)各項(xiàng)投資活動(dòng)做好科學(xué)規(guī)范的計(jì)劃，保證企業(yè)內(nèi)部能夠?qū)ν顿Y活動(dòng)做好相應(yīng)的準(zhǔn)備，以符合公司的發(fā)展現(xiàn)狀以及目標(biāo)。企業(yè)要想加強(qiáng)內(nèi)部投資活動(dòng)，能夠不斷提升與發(fā)展，就一定要在各項(xiàng)活動(dòng)開(kāi)始之前就做好及時(shí)的預(yù)算，保證各項(xiàng)工作都能夠順利開(kāi)展，同時(shí)還要對(duì)各項(xiàng)相關(guān)指標(biāo)進(jìn)行分析與了解。在進(jìn)行投資項(xiàng)目的過(guò)程中，一定要加強(qiáng)各方面因素的考慮，促進(jìn)企業(yè)回報(bào)率的提升。企業(yè)要想更好的在市場(chǎng)中有更好的發(fā)展空間，那么制定科學(xué)規(guī)范的投資計(jì)劃是非常重要的一步。（三）增加融資的渠道，增強(qiáng)企業(yè)的利潤(rùn)空間從整體情況來(lái)看，S礦業(yè)的發(fā)展?jié)摿€是相對(duì)較大的，其所面臨的前景也相對(duì)較好。所以企業(yè)要想真正的實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)的飛躍與提升，就一定要根據(jù)內(nèi)部以及外部的因素進(jìn)行不斷的調(diào)整，促進(jìn)融資渠道的多元化。企業(yè)在對(duì)內(nèi)部的現(xiàn)金流量進(jìn)行管理的過(guò)程中，一定要對(duì)過(guò)程中發(fā)現(xiàn)的各種問(wèn)題進(jìn)行及時(shí)的解決與管理，避免影響之后的發(fā)展。1.拓寬和改善企業(yè)的融資渠道2.拓寬企業(yè)業(yè)務(wù)范圍，提高經(jīng)濟(jì)效益對(duì)于S礦業(yè)來(lái)說(shuō)，該企業(yè)在發(fā)展的過(guò)程中也確認(rèn)了其主要業(yè)務(wù)，并且進(jìn)行了大規(guī)模的鐵礦石方面的開(kāi)采。但是根據(jù)該企業(yè)的相關(guān)財(cái)務(wù)報(bào)表情況來(lái)看，如果企業(yè)在進(jìn)行礦產(chǎn)資源的開(kāi)發(fā)過(guò)程中進(jìn)行了鐵礦石的單獨(dú)開(kāi)采，那么其所獲得的利潤(rùn)其實(shí)與運(yùn)營(yíng)成本幾乎等同。所以該公司也因?yàn)檫@種情況，導(dǎo)致內(nèi)部在進(jìn)行盈利的過(guò)程中，出現(xiàn)了虧損的情況。但是該企業(yè)在2017年的發(fā)展過(guò)程中，進(jìn)行了各項(xiàng)營(yíng)業(yè)收入的調(diào)整，而不再是僅僅依靠鐵礦石的開(kāi)采，其所獲得利潤(rùn)的途徑也相對(duì)較多，一方面降低了企業(yè)的成本，另一方面又促進(jìn)了企業(yè)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)的不斷提升。所以從整體上來(lái)看，2017年的企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理方式都是值得借鑒的，企業(yè)要想追求不斷的發(fā)展，就應(yīng)該進(jìn)行業(yè)務(wù)范圍的不斷拓展，與多元化的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，讓市場(chǎng)份額不斷增加的同時(shí)促進(jìn)內(nèi)部利潤(rùn)的增長(zhǎng)。但是，企業(yè)在追求多元化業(yè)務(wù)的開(kāi)展過(guò)程中，同樣也不能忽視對(duì)于主營(yíng)業(yè)務(wù)的進(jìn)行，促進(jìn)其銷售戰(zhàn)略的合理。企業(yè)在追尋自身發(fā)展的過(guò)程中，應(yīng)該時(shí)刻關(guān)注國(guó)家政策及法律法規(guī)的變化，為了促進(jìn)營(yíng)業(yè)而及時(shí)調(diào)整各項(xiàng)策略，保證銷售的過(guò)程中能夠更加具有靈活性。除此之外，企業(yè)在進(jìn)行銷售業(yè)務(wù)的擴(kuò)展過(guò)程中，也應(yīng)該進(jìn)行各種模式的改變，以適應(yīng)不斷發(fā)展與變化的社會(huì)市場(chǎng)狀況。并且，為了增強(qiáng)員工工作的積極性與效率，促進(jìn)企業(yè)整體效益的不斷提升，企業(yè)也可以制定相關(guān)的激勵(lì)制度。企業(yè)在做好自己公司主營(yíng)業(yè)務(wù)的同時(shí)，還應(yīng)該拓寬企業(yè)的其他產(chǎn)業(yè)鏈，如果一個(gè)企業(yè)只依靠自己的主營(yíng)業(yè)務(wù)來(lái)獲得利潤(rùn)，那么這個(gè)企業(yè)永遠(yuǎn)不會(huì)邁向強(qiáng)大。結(jié)語(yǔ)對(duì)于礦產(chǎn)企業(yè)來(lái)說(shuō)，由于其產(chǎn)業(yè)的特殊性，因此，該企業(yè)與其他企業(yè)相比，內(nèi)部的現(xiàn)金流量也相對(duì)較高。由于近些年來(lái)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展的速度不斷提升，帶動(dòng)了礦產(chǎn)企業(yè)的飛速發(fā)展。越來(lái)越多的企業(yè)為了促進(jìn)自身的盈利，也開(kāi)始加入到了礦產(chǎn)企業(yè)當(dāng)中，但是，企業(yè)在進(jìn)行經(jīng)營(yíng)與管理的過(guò)程中，一定要加強(qiáng)對(duì)于現(xiàn)金流量及風(fēng)險(xiǎn)控制的管理，避免企業(yè)產(chǎn)生各種風(fēng)險(xiǎn)。從目前情況下來(lái)看，礦產(chǎn)企業(yè)也重視到了這方面的問(wèn)題，但是，這并不意味著他們?cè)趯?duì)現(xiàn)金流量進(jìn)行管理的過(guò)程中就不存在任何問(wèn)題。通過(guò)對(duì)S礦業(yè)在2015~2019年的發(fā)展過(guò)程中，企業(yè)內(nèi)部的相關(guān)數(shù)據(jù)資料可以看出，該企業(yè)在對(duì)現(xiàn)金流量進(jìn)行管理的過(guò)程中，仍然存在著企業(yè)中持有的貨幣資金過(guò)多、投資計(jì)劃缺乏合理性以及科學(xué)性、內(nèi)部籌資渠道缺乏多樣性等問(wèn)題。根據(jù)該企業(yè)目前的現(xiàn)金流量管理現(xiàn)狀來(lái)看，為了促進(jìn)該企業(yè)的現(xiàn)金流量管理的合理與完善，給出以下建議。首先，該企業(yè)應(yīng)該建立相關(guān)財(cái)務(wù)預(yù)算部門，保證企業(yè)在對(duì)內(nèi)部資金進(jìn)行分配的過(guò)程中，能夠更加合理化。其次，該企業(yè)應(yīng)該積極拓寬融資渠道，避免對(duì)銀行貸款過(guò)度依賴。參考文獻(xiàn)[1]梁積江.李媛媛.企業(yè)資本運(yùn)營(yíng)管理[M].北京:企業(yè)管理出版社,2019.[2]蔡燕萍.高科技企業(yè)財(cái)務(wù)管理之現(xiàn)金流量管理分析[J].納稅,2021,15(06):113-114.[3]蔣業(yè)宏,袁源澤.現(xiàn)金流量管理對(duì)飼料企業(yè)