證券從業(yè)資格考試金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)(習(xí)題卷38)

試卷科目：證券從業(yè)資格考試金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)證券從業(yè)資格考試金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)(習(xí)題卷38)PAGE"pagenumber"pagenumber/SECTIONPAGES"numberofpages"numberofpages證券從業(yè)資格考試金融市場(chǎng)基礎(chǔ)知識(shí)第1部分：?jiǎn)雾?xiàng)選擇題，共100題，每題只有一個(gè)正確答案,多選或少選均不得分。[單選題]1.非參與優(yōu)先股票的優(yōu)先體現(xiàn)在（）上。A)股息多少B)分配順序C)獲得收益D)認(rèn)購(gòu)新股答案:B解析:非參與優(yōu)先股是指除了按規(guī)定分得本期固定股息外，無(wú)權(quán)再參與對(duì)本期剩余盈利分配的優(yōu)先股票。非參與優(yōu)先股票是一般意義上的優(yōu)先股票，其優(yōu)先權(quán)不是體現(xiàn)在股息多少上，而是在分配順序上。[單選題]2.相較于無(wú)面額股票，以下屬于我國(guó)有面額股票所具有的特點(diǎn)是（）。A)無(wú)法明確表示每一股所代表的股權(quán)比例B)便于股票分割C)發(fā)行價(jià)格靈活D)有發(fā)行價(jià)格的最低界限答案:D解析:考點(diǎn)：考查有面額股票和無(wú)面額股票的特點(diǎn)。有面額股票的票面金額就是股票發(fā)行價(jià)格的最低界限，便于股票分割和發(fā)行或轉(zhuǎn)讓價(jià)格靈活是無(wú)面額股票的特點(diǎn)。[單選題]3.修正的美式期權(quán)也叫作()。I百慕大期權(quán)II大西洋期權(quán)III歐式期權(quán)IV互換期權(quán)A)I、IIB)III、IVC)I、IIID)I、II、III答案:A解析:修正的美式期權(quán)和百慕大期權(quán)、大西洋期權(quán)是同一個(gè)概念。[單選題]4.下列屬于運(yùn)用貨幣政策所采取的措施是()。Ⅰ控制和調(diào)節(jié)對(duì)政府的貸款Ⅱ改變存款準(zhǔn)備金率Ⅲ調(diào)整再貼現(xiàn)率Ⅳ直接信用管制A)Ⅰ、ⅡB)Ⅰ、Ⅲ、ⅣC)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD)Ⅱ、Ⅳ答案:C解析:運(yùn)用貨幣政策所采取的措施主要包括：(1)控制貨幣發(fā)行。(2)控制和調(diào)節(jié)對(duì)政府的貸款。(3)推行公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)。(4)改變存款準(zhǔn)備金率。(5)調(diào)整再貼現(xiàn)率。(6)選擇性信用管制。(7)直接信用管制。(8)常備借貸便利。[單選題]5.貨幣乘數(shù)的決定因素包括()Ⅰ.超額準(zhǔn)備金率Ⅱ.基礎(chǔ)貨幣Ⅲ.流通中的現(xiàn)金Ⅳ.定期存款與活期存款間的比率A)Ⅰ、ⅡB)Ⅰ、ⅣC)Ⅰ、Ⅱ、ⅢD)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案:B解析:貨幣乘數(shù)的決定因素包括(1)法定準(zhǔn)備金率(2)超額準(zhǔn)備金率(3)現(xiàn)金比率(4)定期存款與活期存款之間的比率[單選題]6.根據(jù)()，委托指令分為買進(jìn)委托和賣出委托。A)委托訂單的數(shù)量B)買賣證券的方向C)委托價(jià)格限制D)委托時(shí)效限制答案:B解析:委托指令，根據(jù)委托訂單的數(shù)量，有整數(shù)委托和零數(shù)委托;根據(jù)買賣證券的方向，有買進(jìn)委托和賣出委托;根據(jù)委托價(jià)格限制，有市價(jià)委托和限價(jià)委托;根據(jù)委托時(shí)效限制，有當(dāng)日委托、當(dāng)周委托、無(wú)期限委托、開(kāi)始委托和收市委托等。[單選題]7.我國(guó)的金融債券包括()I政策性金融債券II商業(yè)銀行債券III證券公司債券和債務(wù)IV財(cái)務(wù)公司債券A)I、II、IIIB)II、III、IVC)I、II、III、IVD)I、III、IV答案:C解析:近年來(lái)，我國(guó)金融債券市場(chǎng)發(fā)展較快，金融債券品種不斷增加，主要有以下幾種：政策性金融債券、證券公司債券和債務(wù)、財(cái)務(wù)公司債券、商業(yè)銀行債券、保險(xiǎn)公司次級(jí)債券、金融租賃公司和汽車金融公司的金融債券、資產(chǎn)支持證券等。[單選題]8.我國(guó)有關(guān)法律規(guī)定，公司的剩余資產(chǎn)應(yīng)按如下順序支付()后再按比例分配給股東。A)支付公司員工工資和勞動(dòng)保險(xiǎn)費(fèi)用，支付清算費(fèi)用，繳納所欠稅款，清償公司債務(wù)B)繳納所欠稅款，支付清算費(fèi)用，支付公司員工工資和勞動(dòng)保險(xiǎn)費(fèi)用，清償公司債務(wù)C)繳納所欠稅款，支付公司員工工資和勞動(dòng)保險(xiǎn)費(fèi)用，支付清算費(fèi)用，清償公司債務(wù)D)支付清算費(fèi)用，支付公司員工工資和勞動(dòng)保險(xiǎn)費(fèi)用，繳納所欠稅款，清償公司債務(wù)答案:D解析:公司清算時(shí)剩余資產(chǎn)的分配順序是支付清算費(fèi)用，支付公司員工工資和勞動(dòng)保險(xiǎn)費(fèi)用，繳納所欠稅款，清償公司債務(wù)。[單選題]9.與現(xiàn)貨市場(chǎng)投機(jī)相比，期貨市場(chǎng)投機(jī)的特點(diǎn)有（）。Ⅰ．期貨市場(chǎng)實(shí)行T+0清算制度，可以進(jìn)行日內(nèi)投機(jī)Ⅱ．期貨市場(chǎng)實(shí)行T+1清算制度，可以進(jìn)行日內(nèi)投機(jī)Ⅲ．具有更高的風(fēng)險(xiǎn)性Ⅳ．具有較低的風(fēng)險(xiǎn)性A)Ⅰ、ⅢB)Ⅰ、ⅣC)Ⅱ、ⅢD)Ⅱ、Ⅳ答案:A解析:與現(xiàn)貨市場(chǎng)投機(jī)相比較，期貨市場(chǎng)投機(jī)有兩個(gè)重要區(qū)別：一是目前我國(guó)股票市場(chǎng)實(shí)行T+1清算制度，而期貨市場(chǎng)實(shí)行T+0，可以進(jìn)行日內(nèi)投機(jī)；二是期貨交易的保證金制度導(dǎo)致期貨投機(jī)具有較高的杠桿率，盈虧相應(yīng)放大，具有更高的風(fēng)險(xiǎn)性。[單選題]10.客戶在委托買賣證券時(shí)，支付的（）由證券公司經(jīng)紀(jì)傭金、證券交易所手續(xù)費(fèi)及證券交易監(jiān)管費(fèi)等組成。A)過(guò)戶費(fèi)B)印花稅C)傭金D)契稅答案:C解析:客戶在委托買賣證券時(shí)，支付的傭金由證券公司經(jīng)紀(jì)傭金、證券交易所手續(xù)費(fèi)及證券交易監(jiān)管費(fèi)等組成。[單選題]11.客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度是按照（）的原則，設(shè)計(jì)、實(shí)施了新的客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度。①保障客戶資產(chǎn)安全②防止風(fēng)險(xiǎn)傳遞③方便投資者④有利于證券公司業(yè)務(wù)創(chuàng)新A)①②③B)②③C)①②④D)①②③④答案:D解析:客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度是根據(jù)2006年我國(guó)新修訂的《中華人民共和國(guó)證券法》有關(guān)?客戶的交易結(jié)算資金應(yīng)當(dāng)存放在商業(yè)銀行，以每個(gè)客戶的名義單獨(dú)立戶管理?的規(guī)定，中國(guó)證監(jiān)會(huì)在原有客戶資金存管制度的基礎(chǔ)上，按照保障客戶資產(chǎn)安全、防止風(fēng)險(xiǎn)傳遞、方便投資者、有利于證券公司業(yè)務(wù)創(chuàng)新的原則，設(shè)計(jì)、實(shí)施了新的客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度。[單選題]12.全面的風(fēng)險(xiǎn)管理的含義不包括()。A)全過(guò)程的風(fēng)險(xiǎn)管理B)全部風(fēng)險(xiǎn)的管理C)全方位的管理D)全天候的管理答案:D解析:全面的風(fēng)險(xiǎn)管理有四個(gè)方面的含義：(1)全過(guò)程的風(fēng)險(xiǎn)管理。(2)全部風(fēng)險(xiǎn)的管理。(3)全方位的管理。(4)全面有效的組織措施。[單選題]13.首次募集信息披露主要包括基金份額發(fā)售前至基金合同生效期間進(jìn)行的信息披露。在基金份額發(fā)售前，基金管理人需要編制并披露（）。①基金合同②基金招募說(shuō)明書(shū)③基金凈值公告④基金份額發(fā)售公告A)①②③B)①②④C)①③④D)①②③④答案:B解析:首次募集信息的披露包括的內(nèi)容。除上述①②④選項(xiàng)外，還包括基金托管協(xié)議。[單選題]14.在維護(hù)普通投資者利益方面，《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》做出了（）要求。①要求經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)必須對(duì)普通投資者進(jìn)行分類管理，并按照普通投資者的分類與產(chǎn)品、服務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)進(jìn)行匹配②在銷售和服務(wù)過(guò)程中，對(duì)普通消費(fèi)者實(shí)行有別于專業(yè)投資者的告知和風(fēng)險(xiǎn)警示③對(duì)普通投資者與經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)發(fā)生糾紛時(shí)，舉證責(zé)任的劃分，也實(shí)行了舉證責(zé)任倒置④對(duì)于是否落實(shí)投資者適當(dāng)性工作，有經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)進(jìn)行舉證A)①③④B)①②③C)②③④D)①②③④答案:D解析:在維護(hù)普通投資者利益方面，以上選項(xiàng)均正確[單選題]15.（）是指定的中央債券存管機(jī)構(gòu)，對(duì)債券托管賬戶實(shí)行分類設(shè)置和集中管理。A)中央結(jié)算公司B)上海清算所C)中國(guó)結(jié)算公司D)證券交易所答案:A解析:考查銀行間債券市場(chǎng)的托管方式。[單選題]16.()是指?jìng)钟腥司哂邪醇s定條件將債券與債券發(fā)行公司以外的其他公司的普通股票交換的選擇權(quán)。A)附有出售選擇權(quán)條款的債券B)附有贖回選擇權(quán)條款的債券C)附有可轉(zhuǎn)換條款的債券D)附有交換條款的債券答案:D解析:附有出售選擇權(quán)條款的債券表明債券持有人具有在指定的日期內(nèi)以票面價(jià)值將債券賣回給發(fā)行人的權(quán)利;附有贖回選擇權(quán)條款的債券表明債券發(fā)行人具有在到期日之前買回全部或部分債券的權(quán)利;附有可轉(zhuǎn)換條款的債券表明債券持有人具有按約定條件將債券轉(zhuǎn)換成發(fā)行公司普通股票的選擇權(quán);附有交換條款的債券是指?jìng)钟腥司哂邪醇s定條件將債券與債券發(fā)行公司以外的其他公司的普通股票交換的選擇權(quán)。第14題()指特定時(shí)點(diǎn)按照虛擬開(kāi)盤(pán)參考價(jià)格虛擬成交并予以即時(shí)揭示的申報(bào)數(shù)量。A、虛擬匹配剩余量B、虛擬未匹配量C、虛擬開(kāi)盤(pán)參考價(jià)格D、虛擬匹配量【正確答案】D虛擬匹配量指特定時(shí)點(diǎn)按照虛擬開(kāi)盤(pán)參考價(jià)格虛擬成交并予以即時(shí)揭示的申報(bào)數(shù)量。[單選題]17.下列屬于系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)特征的是()。Ⅰ.無(wú)法通過(guò)分散化投資來(lái)回避Ⅱ.大多數(shù)資產(chǎn)價(jià)格變動(dòng)方向往往是相同的Ⅲ.有同一個(gè)因素導(dǎo)致大部分資產(chǎn)的價(jià)格變動(dòng)Ⅳ.風(fēng)險(xiǎn)可以分散化A)Ⅰ.Ⅲ.ⅣB)Ⅰ.Ⅱ.ⅣC)Ⅱ.Ⅲ.ⅣD)Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ答案:D解析:系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)具有以下幾個(gè)特征：由同一個(gè)因素導(dǎo)致大部分資產(chǎn)的價(jià)格變動(dòng)，大多數(shù)資產(chǎn)價(jià)格變動(dòng)方向往往是相同的，無(wú)法通過(guò)分散化投資來(lái)回避。[單選題]18.信托市場(chǎng)的主體是()。A)信托投資活動(dòng)B)信托產(chǎn)品C)信托當(dāng)事人D)信托關(guān)系人答案:C解析:信托市場(chǎng)的主體即為信托當(dāng)事人。[單選題]19.利用各國(guó)金融市場(chǎng)上利率差異與匯率差異進(jìn)行套利活動(dòng)而引起的短期資本流動(dòng)是（）。A)貿(mào)易資金的流動(dòng)B)套利性資金的流動(dòng)C)保值性資金的流動(dòng)D)投機(jī)性資金的流動(dòng)答案:B解析:套利性資金的流動(dòng)是利用各國(guó)金融市場(chǎng)上利率差異與匯率差異進(jìn)行套利活動(dòng)而引起的短期資本流動(dòng)。[單選題]20.為多種多樣的市政工程籌集資金、提供現(xiàn)金流以及滿足其他方面的政府需求的債券是（）。A)美國(guó)聯(lián)邦政府債券B)市政債券C)公司債券D)美國(guó)聯(lián)邦機(jī)構(gòu)債券答案:B解析:本題主要考查美國(guó)市政債券的具體用途。[單選題]21.下列私募基金子公司的做法正確的是（）。A)私募基金子公司甲兼營(yíng)私募基金管理業(yè)務(wù)與房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)項(xiàng)目B)私募基金子公司乙同時(shí)經(jīng)營(yíng)私募基金管理與P2P網(wǎng)貸業(yè)務(wù)C)私募基金子公司丙公司以套期保值為目的管理閑置資金D)私募基金子公司丁公司的下設(shè)特殊目的機(jī)構(gòu)戊以現(xiàn)金管理為目的管理閑置資金答案:D解析:按照《證券公司私募投資基金子公司管理規(guī)范》，私募基金子公司不得從事與私募基金無(wú)關(guān)的業(yè)務(wù)。私募基金子公司及其下設(shè)特殊目的機(jī)構(gòu)可以以現(xiàn)金管理為目的管理閑置資金，但應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持有效控制風(fēng)險(xiǎn)、保證流動(dòng)性的原則，且只能投資于依法公開(kāi)發(fā)行的國(guó)債、央行票據(jù)、短期融資券、投資級(jí)公司債、貨幣市場(chǎng)基金及保本型銀行理財(cái)產(chǎn)品等風(fēng)險(xiǎn)較低、流動(dòng)性較強(qiáng)的證券。[單選題]22.關(guān)于利率債和信用債，下列說(shuō)法有誤的是（）。①正常情況下，利率債的信用風(fēng)險(xiǎn)較大②利率債可能出現(xiàn)本息兌付延期乃至實(shí)質(zhì)性違約的情況③信用債券與政府債券相比最顯著的差異是發(fā)行期限不同④信用債比國(guó)債有著更高的收益A)①③B)①②C)②④D)②③答案:A解析:考查債券按信用狀況分類。由于有政府信用背書(shū)，正常情況下利率債的信用風(fēng)險(xiǎn)很小，但不一定對(duì)于信用違約絕對(duì)?免疫?，也可能出現(xiàn)本息兌付延期乃至實(shí)質(zhì)性違約的情況。信用債券與政府債券相比最顯著的差異就是存在信用風(fēng)險(xiǎn)。[單選題]23.CDR是（）的簡(jiǎn)稱。A)全球存托憑證B)國(guó)際存托憑證C)美國(guó)存托憑證D)中國(guó)存托憑證答案:D解析:考查存托憑證相關(guān)知識(shí)。[單選題]24.我國(guó)境內(nèi)將推出（），即在我國(guó)境內(nèi)發(fā)行的代表境外或者我國(guó)香港特別行政區(qū)證券市場(chǎng)上某種股票的權(quán)益類證券。A)GDRB)IDRC)TDRD)CDR答案:D解析:考查對(duì)CDR相關(guān)知識(shí)的理解。GDR為全球存托憑證，IDR為國(guó)際存托憑證，TDR為我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)推出的憑證。我國(guó)境內(nèi)將推出CDR，即在我國(guó)境內(nèi)發(fā)行的代表境外或者我國(guó)香港特別行政區(qū)證券市場(chǎng)上某種股票的權(quán)益類證券。[單選題]25.下列不屬于證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)的是()。A)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)B)信用風(fēng)險(xiǎn)C)操作風(fēng)險(xiǎn)D)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)答案:D解析:證券結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)包括：信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)和結(jié)算銀行風(fēng)險(xiǎn)等。[單選題]26.目前，中國(guó)外匯交易中心人民幣利率互換參考利率不包括()。A)上海銀行間同業(yè)拆放利率B)國(guó)債回購(gòu)利率(7天)C)1年期定期存款利率D)深圳銀行間同業(yè)拆放利率答案:D解析:目前，中國(guó)外匯交易中心人民幣利率互換參考利率包括上海銀行間同業(yè)拆放利率(含隔夜、1周、3個(gè)月期等品種)、國(guó)債回購(gòu)利率(7天)、1年期定期存款利率，互換期限從7天到3年，交易雙方可協(xié)商確定付息頻率、利率重置期限、計(jì)息方式等合約條款。[單選題]27.以下（）費(fèi)用不列人基金管理過(guò)程中發(fā)生的費(fèi)用。①基金合同生效前的驗(yàn)資費(fèi)②與基金運(yùn)作無(wú)關(guān)事項(xiàng)的費(fèi)用③銀行匯款手續(xù)費(fèi)④基金管理人或托管人未履行義務(wù)導(dǎo)致的費(fèi)用支出或基金財(cái)產(chǎn)損失A)①②③B)①②④C)①③④D)①②③④答案:B解析:考查不列入基金管理過(guò)程中發(fā)生費(fèi)用的項(xiàng)目。[單選題]28.基金份額持有人必須承擔(dān)一定的義務(wù)這些，義務(wù)包括()。Ⅰ.在封閉式基金存續(xù)期間，不得要求贖回基金發(fā)份額Ⅱ.繳納基金認(rèn)購(gòu)款項(xiàng)及規(guī)定的費(fèi)用Ⅲ.承擔(dān)基金虧損或終止的有限責(zé)任Ⅳ.不從事任何有損基金及其他基金投資人合法權(quán)益的活動(dòng)A)Ⅰ.Ⅱ.ⅢB)Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC)Ⅰ.Ⅱ.ⅣD)Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ答案:B解析:基金份額持有人的義務(wù)。[單選題]29.ETF有?最小申購(gòu)、贖回份額?的規(guī)定，下列不是通常最小申購(gòu)、贖回單位的是（）萬(wàn)份。A)30B)50C)80D)100答案:C解析:ETF有?最小申購(gòu)、贖回份額?的規(guī)定，通常最小申購(gòu)、贖回單位在30萬(wàn)份、50萬(wàn)份或100萬(wàn)份，申購(gòu)、贖回必須以最小申購(gòu)、贖回單位的整數(shù)倍進(jìn)行，一般只有機(jī)構(gòu)投資者才有實(shí)力參與一級(jí)市場(chǎng)的實(shí)物申購(gòu)與贖回交易。（注意審題，題目問(wèn)的【不是】通常最小申購(gòu)、贖回單位的是）[單選題]30.2020年8月1日起執(zhí)行的《公開(kāi)募集證券投資基金側(cè)袋機(jī)制指引（試行）》，是對(duì)不活躍證券估值問(wèn)題的針對(duì)性解決方案。側(cè)袋機(jī)制，將基金投資組合中的特定資產(chǎn)從原有賬戶分離至（）個(gè)專門賬戶進(jìn)行處置清算，目的在于有效隔離并化解風(fēng)險(xiǎn)，確保投資者得到公平對(duì)待，屬于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具。A)1B)2C)3D)5答案:A解析:考查對(duì)側(cè)袋機(jī)制的理解。側(cè)袋機(jī)制，將基金投資組合中的特定資產(chǎn)從原有賬戶分離至1個(gè)專門賬戶進(jìn)行處置清算，目的在于有效隔離并化解風(fēng)險(xiǎn)，確保投資者得到公平對(duì)待，屬于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具。[單選題]31.證券投資基金業(yè)的發(fā)展特點(diǎn)有()。Ⅰ.基金規(guī)模迅速增長(zhǎng)Ⅱ.開(kāi)放式基金后來(lái)居上Ⅲ.基金的投資風(fēng)格趨于多樣化Ⅳ.中國(guó)基金業(yè)發(fā)展迅速A)ⅠⅡB)ⅠⅡⅢC)ⅡⅢⅣD)ⅠⅡⅢⅣ答案:D解析:[單選題]32.保薦制度主要內(nèi)容包括（）①建立保薦機(jī)構(gòu)和保薦代表人的注冊(cè)登記管理制度②明確保薦期限③分清保薦責(zé)任④引進(jìn)持續(xù)信用監(jiān)管和?冷淡對(duì)待?的監(jiān)管措施A)①②B)①②④C)②③④D)①②③④答案:D解析:保薦制度主要內(nèi)容包括：建立保薦機(jī)構(gòu)和保薦代表人的注冊(cè)登記管理制度；明確保薦期限；分清保薦責(zé)任；引進(jìn)持續(xù)信用監(jiān)管和?冷淡對(duì)待?的監(jiān)管措施四個(gè)方面。[單選題]33.變化一般滯后于國(guó)民經(jīng)濟(jì)變化的經(jīng)濟(jì)指標(biāo)被稱為（）。A)先行性指標(biāo)B)同步性指標(biāo)C)滯后性指標(biāo)D)技術(shù)性指標(biāo)答案:C解析:滯后性指標(biāo)的含義。[單選題]34.LOF的申購(gòu)、贖回均以（）進(jìn)行。A)基金價(jià)格B)現(xiàn)金C)基金資產(chǎn)D)一籃子股票答案:B解析:與ETF不同，LOF不一定采用指數(shù)基金模式，也可以是主動(dòng)管理型基金；同時(shí)，申購(gòu)和贖回均以現(xiàn)金進(jìn)行，對(duì)申購(gòu)和贖回沒(méi)有規(guī)模上的限制，可以在交易所申購(gòu)、贖回，也可以在代銷網(wǎng)點(diǎn)進(jìn)行。[單選題]35.證券公司經(jīng)營(yíng)融資融券業(yè)務(wù)，以自己的名義在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)開(kāi)立的賬戶不包括()。A)融券專用證券賬戶B)客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶C)信用交易證券交收賬戶D)融資專用資金賬戶答案:D解析:證券公司經(jīng)營(yíng)融資融券業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)以自己的名義在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)分別開(kāi)立融券專用證券賬戶、客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶、信用交易證券交收賬戶和信用交易資金交收賬戶。[單選題]36.我國(guó)證券市場(chǎng)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)為()。A)中國(guó)人民銀行B)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)C)國(guó)務(wù)院銀行監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)D)國(guó)務(wù)院保險(xiǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)答案:B解析:我國(guó)證券市場(chǎng)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)為國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)。[單選題]37.目前通行的觀點(diǎn)，以下關(guān)于銀行的中間業(yè)務(wù)和表外業(yè)務(wù)的說(shuō)法正確的是（）。A)中間業(yè)務(wù)包括表外業(yè)務(wù)B)中間業(yè)務(wù)是源于會(huì)計(jì)準(zhǔn)則而生成的類別C)表外業(yè)務(wù)是源于業(yè)務(wù)類型而生成的類別D)相比于表外業(yè)務(wù)，中間業(yè)務(wù)更強(qiáng)調(diào)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)特征答案:A解析:中間業(yè)務(wù)包括兩類，一般意義上的金融服務(wù)業(yè)務(wù)類業(yè)務(wù)和一般意義上的表外業(yè)務(wù)。中間業(yè)務(wù)不需要?jiǎng)佑勉y行自己的資金，且具有收入穩(wěn)定、風(fēng)險(xiǎn)程度低的特點(diǎn)，集中體現(xiàn)了商業(yè)銀行的服務(wù)功能。中間業(yè)務(wù)是源于業(yè)務(wù)類型而生成的類別，表外業(yè)務(wù)是源于會(huì)計(jì)準(zhǔn)則而生成的類別。表外業(yè)務(wù)更強(qiáng)調(diào)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)特征。目前通行的是從廣義角度來(lái)理解的中間業(yè)務(wù)和從狹義角度來(lái)理解的表外業(yè)務(wù)，即認(rèn)為中間業(yè)務(wù)是包括表外業(yè)務(wù)的。[單選題]38.狹義的有價(jià)證券是指（）。A)政府債券B)商品證券C)貨幣證券D)資本證券答案:D解析:有價(jià)證券有廣義與狹義兩種。狹義的有價(jià)證券指資本證券，廣義的有價(jià)證券包括商品證券、貨幣證券和資本證券。[單選題]39.下列哪些不是新股網(wǎng)上競(jìng)價(jià)發(fā)行方式的缺陷()。Ⅰ.增加發(fā)行組織工作壓力，增加許多環(huán)節(jié)，消耗大量人力、物力和財(cái)力資源Ⅱ.股份容易被機(jī)構(gòu)大資金操縱，增加中小投資者的投資風(fēng)險(xiǎn)Ⅲ.借助證券交易所遍布全國(guó)各地的交易網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行Ⅳ.將市場(chǎng)原則引入發(fā)行環(huán)節(jié)，通過(guò)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)最終決定較為合理的發(fā)行價(jià)格A)Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB)Ⅰ.Ⅲ.ⅣC)Ⅰ.Ⅱ.ⅣD)Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ答案:B解析:新股網(wǎng)上競(jìng)價(jià)發(fā)行缺陷是：股份容易被機(jī)構(gòu)大資金操縱，增加中小投資者的投資風(fēng)險(xiǎn);在理性投資觀念缺失相對(duì)嚴(yán)重的情況下，廣大中小投資者直接參與新股競(jìng)價(jià)容易出現(xiàn)盲目性。[單選題]40.A公司的每股市價(jià)為8元，每股收益為5元，則A公司的市盈率倍數(shù)為()。A)0.625B)1C)1.6D)2答案:C解析:考查市盈率倍數(shù)的計(jì)算公式。市盈率倍數(shù)=每股市價(jià)/每股收益。[單選題]41.為了防止信息誤導(dǎo)給投資者造成損失，保護(hù)公眾投資者的合法權(quán)益，維護(hù)證券市場(chǎng)的正常秩序，法律法規(guī)對(duì)借公開(kāi)信息披露基金信息為名編制、傳播虛假基金信息，惡意進(jìn)行信息誤導(dǎo)，詆毀同行或競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手等行為做出了禁止性規(guī)定。具體包括下列（）情形。①禁止登載任何自然人、法人或者其他組織的祝賀性、恭維性或推薦性的文字②禁止對(duì)基金的證券投資業(yè)績(jī)進(jìn)行預(yù)測(cè)③禁止違規(guī)承諾收益或承擔(dān)損失④禁止詆毀其他基金管理人、托管人或者基金銷售機(jī)構(gòu)A)①②③B)①②④C)①③④D)①②③④答案:D解析:基金信息披露的禁止性規(guī)定:1.禁止進(jìn)行虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏2.禁止對(duì)基金的證券投資業(yè)績(jī)進(jìn)行預(yù)測(cè)3.禁止違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失4.禁止詆毀其他基金管理人、托管人或者基金銷售機(jī)構(gòu)5.禁止登載任何自然人、法人或者其他組織的祝賀性、恭維性或推薦性的[單選題]42.企業(yè)債券由（）進(jìn)行審核，而公司債券的核準(zhǔn)機(jī)構(gòu)是（）。A)國(guó)家發(fā)改委；中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)B)國(guó)家發(fā)改委；中國(guó)證監(jiān)會(huì)C)中國(guó)證監(jiān)會(huì)；國(guó)家發(fā)改委D)中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)；國(guó)家發(fā)改委答案:B解析:企業(yè)債券由國(guó)家發(fā)改委進(jìn)行審核，公司債券的核準(zhǔn)機(jī)構(gòu)是中國(guó)證監(jiān)會(huì)。[單選題]43.關(guān)于證券自營(yíng)業(yè)務(wù)，以下說(shuō)法正確的有（）。Ⅰ．取得證券監(jiān)管部門的業(yè)務(wù)許可Ⅱ．證券公司不得為從事自營(yíng)業(yè)務(wù)的子公司提供融資或者擔(dān)保Ⅲ．在自營(yíng)活動(dòng)中要防范操縱市場(chǎng)和內(nèi)幕交易等不正當(dāng)行為Ⅳ．許多國(guó)家都對(duì)證券的自營(yíng)業(yè)務(wù)制定了法律法規(guī)，進(jìn)行嚴(yán)格管理A)Ⅱ、Ⅲ、ⅣB)Ⅰ、Ⅱ、ⅢC)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD)Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案:C解析:證券公司開(kāi)展自營(yíng)業(yè)務(wù)，或者設(shè)立子公司開(kāi)展自營(yíng)業(yè)務(wù)，都需要取得證券監(jiān)管部門的業(yè)務(wù)許可，證券公司不得為從事自營(yíng)業(yè)務(wù)的子公司提供融資或者擔(dān)保。證券自營(yíng)活動(dòng)有利于活躍證券市場(chǎng)，維護(hù)交易的連續(xù)性。但是，由于證券公司在交易成本、資金實(shí)力、獲取信息以及交易的便利條件等方面都比投資大眾占有優(yōu)勢(shì)，在自營(yíng)活動(dòng)中要防范操縱市場(chǎng)和內(nèi)幕交易等不正當(dāng)行為；加之證券市場(chǎng)的高收益性和高風(fēng)險(xiǎn)性特征，許多國(guó)家都對(duì)證券的自營(yíng)業(yè)務(wù)制定了法律法規(guī)，進(jìn)行嚴(yán)格管理。[單選題]44.（），中國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)布《上市公司股東發(fā)行可交換公司債券試行規(guī)定》，符合條件的上市公司股東可以用無(wú)限售條件的股票質(zhì)押發(fā)行債券進(jìn)行融資。A)2006年10月17日B)2008年10月17日C)2010年10月17日D)2012年10月17日答案:B解析:2008年10月17日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)發(fā)布《上市公司股東發(fā)行可交換公司債券試行規(guī)定》，符合條件的上市公司股東可以用無(wú)限售條件的股票質(zhì)押發(fā)行債券進(jìn)行融資。[單選題]45.無(wú)面額股票的特點(diǎn)為()I為股票發(fā)行價(jià)格的確定提供依據(jù)II發(fā)行或轉(zhuǎn)讓價(jià)格較靈活I(lǐng)II持有者的權(quán)利跟有面額股票的不同IV便于股票分割A(yù))I、IIIB)II、IVC)I、II、IIID)I、II、III、IV答案:B解析:無(wú)面額股票發(fā)行或轉(zhuǎn)讓價(jià)格較靈活，并且便于股票分割。持有者的權(quán)利跟有面額股票相同。[單選題]46.根據(jù)我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)金融工具確認(rèn)和計(jì)量》的規(guī)定，衍生工具包括()。I獨(dú)立衍生工具II股票衍生工具III嵌入式衍生工具IV信用衍生工具A)I、IIIB)I、IVC)II、IVD)I、II、III、IV答案:A解析:按照我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)金融工具確認(rèn)和計(jì)量》的規(guī)定，衍生工具包括獨(dú)立衍生工具和嵌入式衍生工具。[單選題]47.股票在二級(jí)市場(chǎng)上交易的價(jià)格是股票的（）。A)理論價(jià)格B)現(xiàn)值C)市場(chǎng)價(jià)格D)內(nèi)在價(jià)值答案:C解析:考查股票市場(chǎng)價(jià)格的概念。[單選題]48.遠(yuǎn)期外匯合約屬于()。A)股權(quán)類產(chǎn)品的衍生工具B)貨幣衍生工具C)利率衍生工具D)信用衍生工具答案:B解析:貨幣衍生工具是指以各種貨幣作為基礎(chǔ)工具的金融衍生工具，主要包括遠(yuǎn)期外匯合約、貨幣期貨、貨幣期權(quán)、貨幣互換以及上述合約的混合交易合約。[單選題]49.結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品是運(yùn)用金融工程結(jié)構(gòu)化方法，將若干種()和()相結(jié)合設(shè)計(jì)出的新型金融產(chǎn)品。A)金融期貨商品，金融期權(quán)商品B)基礎(chǔ)金融商品，金融期貨商品C)基礎(chǔ)金融商品，金融衍生商品D)現(xiàn)貨商品，期貨商品答案:C解析:結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品是運(yùn)用金融工程結(jié)構(gòu)化方法，將若干種基礎(chǔ)金融產(chǎn)品和金融衍生商品相結(jié)合設(shè)計(jì)出的新型金融產(chǎn)品。[單選題]50.（）也被稱為零利率，是零息票債券到期收益率的簡(jiǎn)稱。A)到期收益率B)當(dāng)期收益率C)即期利率D)持有到期收益率答案:C解析:考查即期利率的定義。即期利率也被稱為零利率，是零息票債券到期收益率的簡(jiǎn)稱。在債券定價(jià)公式中，即期利率就是用來(lái)進(jìn)行現(xiàn)金流貼現(xiàn)的貼現(xiàn)率。反過(guò)來(lái)，我們也可以從已知的債券價(jià)格計(jì)算即期利率。[單選題]51.修正的美式期權(quán)也叫作（）。Ⅰ.百慕大期權(quán)Ⅱ.大西洋期權(quán)Ⅲ.歐式期權(quán)Ⅳ.互換期權(quán)A)Ⅰ、ⅣB)Ⅰ、ⅡC)Ⅱ、ⅣD)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案:B解析:修正的美式期權(quán)和百慕大期權(quán)、大西洋期權(quán)是同一個(gè)概念。[單選題]52.按照《證券公司另類投資子公司管理規(guī)范》的規(guī)定，另類子公司甲的做法正確的是（）。A)甲根據(jù)稅收、政策、監(jiān)管等需求下設(shè)管理機(jī)構(gòu)乙B)甲對(duì)其所投資企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任C)甲不得對(duì)外提供擔(dān)保和貸款D)甲對(duì)外融資答案:C解析:另類子公司不得融資，不得對(duì)外提供擔(dān)保和貸款，不得成為對(duì)所投資企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任的出資人。另類子公司不得向投資者募集資金開(kāi)展基金業(yè)務(wù)，且不得下設(shè)任何機(jī)構(gòu)。[單選題]53.對(duì)公司合規(guī)管理有效性的全面評(píng)估，每年不得少于()。A)2次B)4次C)1次D)3次答案:C解析:對(duì)公司合規(guī)管理有效性的全面評(píng)估，每年不得少于1次。中國(guó)證監(jiān)會(huì)把合規(guī)管理的有效性作為評(píng)價(jià)證券公司的重要指標(biāo)，并據(jù)此決定對(duì)其違規(guī)行為的懲處方式和力度，以激勵(lì)和加強(qiáng)自我管理。[單選題]54.基金管理人的權(quán)利不包括()。A)運(yùn)作和管理基金資產(chǎn)B)保管基金資產(chǎn)C)代表基金行使股東權(quán)利D)獲取基金管理人報(bào)酬答案:B解析:按照我國(guó)有關(guān)規(guī)定，基金管理人享有如下權(quán)利：(1)按基金契約及其他有關(guān)規(guī)定，運(yùn)作和管理基金資產(chǎn)。(2)獲取基金管理人報(bào)酬。(3)依照有關(guān)規(guī)定，代表基金行使股東權(quán)利。(4)有關(guān)法律法規(guī)規(guī)定的其他權(quán)利。[單選題]55.如果投資者能以合理的價(jià)格快速成交，說(shuō)明了證券交易機(jī)制的（）目標(biāo)得到了實(shí)現(xiàn)。A)流動(dòng)性B)穩(wěn)定性C)有效性D)效益性答案:A解析:考查對(duì)證券交易機(jī)制目標(biāo)內(nèi)涵的理解。[單選題]56.基金監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)基金業(yè)實(shí)行嚴(yán)格的監(jiān)管，對(duì)各種有損于投資者利益的行為進(jìn)行嚴(yán)厲打擊，并強(qiáng)制基金進(jìn)行及時(shí)、準(zhǔn)確、充分的信息披露。這體現(xiàn)了證券投資基金的()的特點(diǎn)。A)獨(dú)立托管、保障安全B)利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)C)集合理財(cái)、專業(yè)管理D)嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明答案:D解析:證券投資基金具有以下五大特點(diǎn)：①集合理財(cái)、專業(yè)管理;②組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn);③利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān);④嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明;⑤獨(dú)立托管、保障安全。其中，嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明要求基金監(jiān)管機(jī)構(gòu)通過(guò)依法行使審批或核準(zhǔn)權(quán)，依法辦理基金備案，對(duì)基金托管人、基金管理人以及其他從事基金活動(dòng)的服務(wù)機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督管理，對(duì)違法違規(guī)行為進(jìn)行查處，對(duì)損害投資者利益的行為進(jìn)行嚴(yán)厲的打擊，并強(qiáng)制基金進(jìn)行及時(shí)、準(zhǔn)確、充分的信息披露。[單選題]57.()這兩種權(quán)益證券類型的關(guān)鍵區(qū)別在于它們?cè)诠居峙渲械膮⑴c程度和在盈利分配中的優(yōu)先級(jí)別不同。A)藍(lán)籌股與成長(zhǎng)股B)記名股票和與不記名股票C)普通股票與優(yōu)先股票D)有面額股票與無(wú)面額股票答案:C解析:普通股票和優(yōu)先股票這兩種權(quán)益證券類型的關(guān)鍵區(qū)別在于：它們?cè)诠居峙渲械膮⑴c程度和在盈利分配中的優(yōu)先級(jí)別不同。[單選題]58.首次公開(kāi)發(fā)行股票的方式包括（）。①網(wǎng)下發(fā)行②網(wǎng)上發(fā)行③向戰(zhàn)略投資者配售④向個(gè)人投資者配售A)①③④B)①②④C)②③④D)①②③答案:D解析:考查首次公開(kāi)發(fā)行股票的方式：網(wǎng)下發(fā)行、網(wǎng)上發(fā)行及向戰(zhàn)略投資者配售等方式。[單選題]59.現(xiàn)券交易的交易和結(jié)算方式是（）。A)凈價(jià)交易、凈價(jià)結(jié)算B)凈價(jià)交易、全價(jià)結(jié)算C)全價(jià)交易、凈價(jià)結(jié)算D)全價(jià)交易、全價(jià)結(jié)算答案:B解析:現(xiàn)券交易按凈價(jià)交易、全價(jià)結(jié)算；資產(chǎn)支持證券按每百元面額對(duì)應(yīng)的本金進(jìn)行報(bào)價(jià)。[單選題]60.按照交易工具，可以將金融市場(chǎng)劃分為（）和（）。A)債權(quán)市場(chǎng)；權(quán)益市場(chǎng)B)一級(jí)市場(chǎng)；二級(jí)市場(chǎng)C)貨幣市場(chǎng)；資本市場(chǎng)D)證券市場(chǎng)；非證券金融市場(chǎng)答案:A解析:本題主要考查金融市場(chǎng)的分類，不同的劃分標(biāo)準(zhǔn)劃分結(jié)果不同。按交易工具分類，金融市場(chǎng)可分為交易債務(wù)工具的債權(quán)市場(chǎng)和交易權(quán)益工具的權(quán)益市場(chǎng)（即股票市場(chǎng)）。[單選題]61.按照《證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》，證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)是（）的一種基本形式。A)證券承銷業(yè)務(wù)B)證券保薦業(yè)務(wù)C)證券自營(yíng)業(yè)務(wù)D)證券投資咨詢業(yè)務(wù)答案:D解析:本題考查證券投資咨詢業(yè)務(wù)相關(guān)規(guī)定。按照《證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》，證券投資顧問(wèn)業(yè)務(wù)是證券投資咨詢業(yè)務(wù)的一種基本形式。[單選題]62.按照《公司法》的要求，股票應(yīng)當(dāng)載明下列（）事項(xiàng)。①公司名稱②股票種類、票面金額及代表的股份數(shù)③公司地址④股票的編號(hào)⑤公司成立日期A)①②③④⑤B)①②③④C)①②③⑤D)①②④⑤答案:D解析:股票應(yīng)當(dāng)載明的主要事項(xiàng)：公司名稱；公司成立日期；股票種類、票面金額及代表的股份數(shù)；股票的編號(hào)。[單選題]63.上市公司及其控股股東或?qū)嶋H控制人最近（）個(gè)月內(nèi)存在未履行向投資者做出的公開(kāi)承諾的行為，不得公開(kāi)發(fā)行證券。A)3B)6C)9D)12答案:D解析:上市公司及其控股股東或?qū)嶋H控制人最近12個(gè)月內(nèi)存在未履行向投資者做出的公開(kāi)承諾的行為，不得公開(kāi)發(fā)行證券。[單選題]64.由于金融機(jī)構(gòu)之間存在復(fù)雜的債權(quán)、債務(wù)關(guān)系，一家金融機(jī)構(gòu)出現(xiàn)危機(jī)可能導(dǎo)致多家金融機(jī)構(gòu)接連倒閉的?多米諾骨牌?現(xiàn)象。這說(shuō)明金融風(fēng)險(xiǎn)具有()。A)隱蔽性B)擴(kuò)散性C)不確定性D)周期性答案:B解析:金融風(fēng)險(xiǎn)的擴(kuò)散性是指由于金融機(jī)構(gòu)之間存在復(fù)雜的債權(quán)、債務(wù)關(guān)系，一家金融機(jī)構(gòu)出現(xiàn)危機(jī)可能導(dǎo)致多家金融機(jī)構(gòu)接連倒閉的?多米諾骨牌?現(xiàn)象。[單選題]65.下面關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)描述，說(shuō)法正確的是（）。①風(fēng)險(xiǎn)管理的一般步驟包括識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)、度量風(fēng)險(xiǎn)、決策與實(shí)施、風(fēng)險(xiǎn)控制、風(fēng)險(xiǎn)管理效果評(píng)價(jià)②度量風(fēng)險(xiǎn)就是計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率及潛在損失的大小，評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)的嚴(yán)重程度，為確定風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)策提供依據(jù)③在風(fēng)險(xiǎn)衡量中，概率統(tǒng)計(jì)方法起著極為重要的作用④風(fēng)險(xiǎn)度量方法有敏感性分析法、波動(dòng)性計(jì)量法、VAR法和情景壓力測(cè)試法A)①③④B)①②③④C)②③④D)①②③答案:B解析:以上選項(xiàng)均符合風(fēng)險(xiǎn)管理的相關(guān)內(nèi)容。[單選題]66.證券登記結(jié)算公司依據(jù)（）的規(guī)定，履行相應(yīng)的職能。A)《公司法》B)《證券法》C)《證券公司監(jiān)督管理辦法》D)《證券交易所管理辦法》答案:B解析:證券登記結(jié)算公司依據(jù)《證券法》的規(guī)定，履行相應(yīng)的職能。[單選題]67.關(guān)于5Cs系統(tǒng)描述正確的是（）。Ⅰ．品德是對(duì)借款人聲譽(yù)的衡量Ⅱ．資本是指借款人的財(cái)務(wù)杠桿狀況及資本金情況Ⅲ．抵押是指借款人應(yīng)提供一定的、合適的抵押品以減少或避免機(jī)構(gòu)貸款的風(fēng)險(xiǎn)Ⅳ．經(jīng)營(yíng)環(huán)境主要包括商業(yè)周期所處階段、借款人所在行業(yè)狀況、利率水平等因素A)Ⅰ、Ⅱ、ⅢB)Ⅰ、Ⅲ、ⅣC)Ⅲ、ⅣD)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案:D解析:5Cs系統(tǒng)是指品德（Character）、資本（Capital）、還款能力（Capacity）、抵押（Collateral）、經(jīng)營(yíng)環(huán)境（Condition），具體來(lái)看：品德是對(duì)借款人聲譽(yù)的衡量。資本是指借款人的財(cái)務(wù)杠桿狀況及資本金情況。還款能力主要從兩個(gè)方面進(jìn)行分析，一方面是借款人未來(lái)現(xiàn)金流量的變動(dòng)趨勢(shì)及波動(dòng)性；另一方面是借款人的管理水平，其不僅要對(duì)公司治理機(jī)制、日常經(jīng)營(yíng)策略、管理的整合度和深度進(jìn)行分析評(píng)價(jià)，也要對(duì)各部門主要管理人員進(jìn)行分析評(píng)價(jià)。抵押是指借款人應(yīng)提供一定的、合適的抵押品以減少或避免機(jī)構(gòu)貸款的風(fēng)險(xiǎn)。經(jīng)營(yíng)環(huán)境主要包括商業(yè)周期所處階段、借款人所在行業(yè)狀況、利率水平等因素。[單選題]68.在資產(chǎn)證券化發(fā)展較為成熟的歐美市場(chǎng)，傳統(tǒng)的證券化資產(chǎn)包括（）和（）。A)銀行的債權(quán)資產(chǎn)；企業(yè)的債權(quán)資產(chǎn)B)銀行的股權(quán)資產(chǎn)；企業(yè)的股權(quán)資產(chǎn)C)銀行的債權(quán)資產(chǎn)；企業(yè)的股權(quán)資產(chǎn)D)銀行的股權(quán)資產(chǎn)；企業(yè)的債權(quán)資產(chǎn)答案:A解析:考查資產(chǎn)支持證券的基本分類。在資產(chǎn)證券化發(fā)展較為成熟的歐美市場(chǎng)，傳統(tǒng)的證券化資產(chǎn)包括銀行的債權(quán)資產(chǎn)，如住房抵押貸款、商業(yè)地產(chǎn)抵押貸款、信用卡貸款、汽車貸款、企業(yè)貸款等；企業(yè)的債權(quán)資產(chǎn)，如應(yīng)收賬款、設(shè)備租賃等。這些傳統(tǒng)的證券化產(chǎn)品一般被統(tǒng)稱為資產(chǎn)支持證券（Asset-BackedSecurities，ABS），但美國(guó)通常將基于房地產(chǎn)抵押貸款的證券化產(chǎn)品特稱為MBS（MortgageBackedSecurities），而將其余的證券化產(chǎn)品稱為ABS。[單選題]69.一行三會(huì)體現(xiàn)我國(guó)金融業(yè)()格局。A)混業(yè)監(jiān)管B)分業(yè)監(jiān)管C)集中統(tǒng)一D)分散管理答案:B解析:?一行三會(huì)?構(gòu)成了中國(guó)金融業(yè)分業(yè)監(jiān)管的格局。?一行三會(huì)?均實(shí)行垂直管理。[單選題]70.債券信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)應(yīng)披露以下()信息，并接受公眾關(guān)于信用評(píng)級(jí)的質(zhì)詢。I.在本機(jī)構(gòu)網(wǎng)站公開(kāi)披露并及時(shí)更新公司基本信息、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)情況和信用評(píng)級(jí)體系基礎(chǔ)信息Ⅱ.于每年12月31日前在本機(jī)構(gòu)網(wǎng)站和中國(guó)銀行間市場(chǎng)交易商協(xié)會(huì)網(wǎng)站公開(kāi)披露上一年度信用評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)開(kāi)展和合規(guī)情況Ⅲ.信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)Ⅳ.相關(guān)法律法規(guī)及主管部門等要求披露的其他信息A)I、ⅣB)Ⅱ、Ⅲ、IVC)I、Ⅱ、ⅣD)I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案:A解析:信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)應(yīng)披露以下信息，接受公眾關(guān)于信用評(píng)級(jí)的質(zhì)詢：①在本機(jī)構(gòu)網(wǎng)站公開(kāi)披露并及時(shí)更新公司基本信息、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)情況和信用評(píng)級(jí)體系基礎(chǔ)信息;②于每年4月30日前在本機(jī)構(gòu)網(wǎng)站和中國(guó)銀行間市場(chǎng)交易商協(xié)會(huì)網(wǎng)站公開(kāi)披露上一年度用評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)開(kāi)展和合規(guī)情況;③相關(guān)法律法規(guī)及主管部門等機(jī)構(gòu)要求披露的其他信息。[單選題]71.《中華人民共和國(guó)證券法》規(guī)定，與他人串通，以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格或者證券交易量的行為屬于()。A)操縱市場(chǎng)行為B)欺詐客戶行為C)內(nèi)幕交易行為D)虛假陳述行為答案:A解析:操縱市場(chǎng)行為包括：(1)單獨(dú)或者通過(guò)合謀，集中資金優(yōu)勢(shì)、持股優(yōu)勢(shì)或者利用信息優(yōu)勢(shì)聯(lián)合或者連續(xù)買賣，操縱證券交易價(jià)格或數(shù)量。(2)與他人串通，以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格或者證券交易量。(3)在自己實(shí)際控制的賬戶之間進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格或者證券交易量。(4)以其他手段操縱證券市。[單選題]72.為具有高成長(zhǎng)性的中小企業(yè)和高科技企業(yè)融資服務(wù)的資本市場(chǎng)被稱為（）。A)主板市場(chǎng)B)中小板市場(chǎng)C)全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)D)創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)答案:D解析:創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)又被稱為二板市場(chǎng)，是為具有高成長(zhǎng)性的中小企業(yè)和高科技企業(yè)融資服務(wù)的資本市場(chǎng)。[單選題]73.（）是指一種以做市商為中介的證券交易業(yè)務(wù)。A)證券承銷業(yè)務(wù)B)證券保薦業(yè)務(wù)C)證券自營(yíng)業(yè)務(wù)D)證券做市交易業(yè)務(wù)答案:D解析:本題考查證券做市交易業(yè)務(wù)相關(guān)知識(shí)點(diǎn)。[單選題]74.壓力測(cè)試的原則不包括（）。A)實(shí)踐性原則B)審慎性原則C)前瞻性原則D)合理性原則答案:D解析:證券公司在進(jìn)行壓力測(cè)試，應(yīng)當(dāng)遵循以下原則：（1）全面性原則（2）實(shí)踐性原則（3）審慎性原則（4）前瞻性原則[單選題]75.下列證券交易所中，能將其托管制度概括為?自動(dòng)托管、隨買隨賣、哪買哪賣、轉(zhuǎn)托不限?的是（）。A)上海證券交易所B)深圳證券交易所C)紐約證券交易所D)香港證券交易所答案:B解析:考查對(duì)深交所托管制度的了解。[單選題]76.證券公司借入或發(fā)行次級(jí)債應(yīng)符合的條件有（）。Ⅰ．借入或募集資金有合理用途Ⅱ．長(zhǎng)期次級(jí)債計(jì)入凈資本的數(shù)額不得超過(guò)凈資本（不含長(zhǎng)期次級(jí)債累計(jì)計(jì)入凈資本的數(shù)額）的50％Ⅲ．應(yīng)以現(xiàn)金或中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他形式借入或融入Ⅳ．凈資本與負(fù)債的比例、凈資產(chǎn)與負(fù)債的比例等各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)不觸及預(yù)警標(biāo)準(zhǔn)A)Ⅰ、Ⅱ、ⅢB)Ⅰ、Ⅱ、ⅣC)Ⅱ、Ⅲ、ⅣD)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案:D解析:證券公司借入或發(fā)行次級(jí)債應(yīng)符合以下條件：一是借入或募集資金有合理用途。二是次級(jí)債應(yīng)以現(xiàn)金或中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他形式借入或融入。三是借入或發(fā)行次級(jí)債數(shù)額應(yīng)符合相關(guān)規(guī)定：長(zhǎng)期次級(jí)債計(jì)入凈資本的數(shù)額不得超過(guò)凈資本（不含長(zhǎng)期次級(jí)債累計(jì)計(jì)入凈資本的數(shù)額）的50％；凈資本與負(fù)債的比例、凈資產(chǎn)與負(fù)債的比例等各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)不觸及預(yù)警標(biāo)準(zhǔn)。四是募集說(shuō)明書(shū)內(nèi)容或次級(jí)債務(wù)合同條款符合證券公司監(jiān)管規(guī)定。[單選題]77.投資者向經(jīng)紀(jì)商下達(dá)買進(jìn)或賣出證券的指令，稱為()A)申報(bào)B)開(kāi)戶C)委托D)交割答案:C解析:投資者向經(jīng)紀(jì)商下達(dá)買進(jìn)或賣出證券的指令，稱為委托。[單選題]78.商業(yè)匯票、銀行匯票等屬于（）。A)商品證券B)貨幣證券C)資本證券D)商業(yè)證券答案:B解析:本題主要考查貨幣證券的分類。[單選題]79.信托當(dāng)事人包括()。I信托關(guān)系人II信托委托人III信托受托人IV信托受益人A)II、III、IVB)I、II、IVC)III、IVD)I、II、III、IV答案:A解析:信托當(dāng)事人包括信托委托人、受托人和受益人。[單選題]80.按照我國(guó)《公司法》規(guī)定公司股東依法享有()權(quán)利。I.資產(chǎn)收益Ⅱ.參與重大決策Ⅲ.選舉管理者Ⅳ.負(fù)債償付A)ⅠⅡⅢB)ⅡⅢⅣC)ⅠⅢⅣD)ⅠⅡⅢⅣ答案:A解析:按照我國(guó)《公司法》規(guī)定，公司股東依法享有資產(chǎn)收益、參與重大決策，選舉管理者等權(quán)利。[單選題]81.按照《證券市場(chǎng)資信評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》的規(guī)定，證券評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)是指對(duì)（）評(píng)級(jí)對(duì)象開(kāi)展資信評(píng)級(jí)服務(wù)。Ⅰ．中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法核準(zhǔn)發(fā)行的債券、資產(chǎn)支持證券以及其他固定收益或者債務(wù)型結(jié)構(gòu)性融資證券Ⅱ．在證券交易所上市交易的債券、資產(chǎn)支持證券以及其他固定收益或者債務(wù)型結(jié)構(gòu)性融資證券，國(guó)債除外Ⅲ．上述第一和第二項(xiàng)規(guī)定的證券的發(fā)行人、上市公司、非上市公眾公司、證券公司、證券投資基金管理公司Ⅳ．中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他評(píng)級(jí)對(duì)象A)Ⅱ、Ⅲ、ⅣB)Ⅰ、Ⅱ、ⅢC)Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD)Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案:C解析:按照《證券市場(chǎng)資信評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》的規(guī)定，證券評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)是指對(duì)下列評(píng)級(jí)對(duì)象開(kāi)展資信評(píng)級(jí)服務(wù)：（1）中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法核準(zhǔn)發(fā)行的債券、資產(chǎn)支持證券以及其他固定收益或者債務(wù)型結(jié)構(gòu)性融資證券。（2）在證券交易所上市交易的債券、資產(chǎn)支持證券以及其他固定收益或者債務(wù)型結(jié)構(gòu)性融資證券，國(guó)債除外。（3）上述（1）、（2）項(xiàng)規(guī)定的證券的發(fā)行人、上市公司、非上市公眾公司、證券公司、證券投資基金管理公司。（4）中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他評(píng)級(jí)對(duì)象。[單選題]82.區(qū)域性股票市場(chǎng)的監(jiān)管實(shí)施者是（）。A)省級(jí)人民政府B)地方人民代表大會(huì)C)中央銀行各地支行D)原中國(guó)銀監(jiān)會(huì)答案:A解析:區(qū)域性股票市場(chǎng)由所在地省級(jí)人民政府按規(guī)定實(shí)施監(jiān)管并承擔(dān)相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)處置責(zé)任。[單選題]83.（2020年真題）下列不屬于衍生品市場(chǎng)的是（）A)期貨市場(chǎng)B)期權(quán)市場(chǎng)C)互換市場(chǎng)D)貨幣市場(chǎng)答案:D解析:常見(jiàn)的衍生工具包括遠(yuǎn)期、期貨、期權(quán)、互換等[單選題]84.以下關(guān)于開(kāi)放式基金的描述中，正確的是（）。A)投資人通過(guò)辦理轉(zhuǎn)托管業(yè)務(wù)，無(wú)法實(shí)現(xiàn)其變更辦理基金業(yè)務(wù)銷售渠道（或網(wǎng)點(diǎn)）的需要B)由于基金份額的轉(zhuǎn)換需要收取一定轉(zhuǎn)換費(fèi)用，開(kāi)放式基金份額轉(zhuǎn)換的綜合費(fèi)用沒(méi)有優(yōu)勢(shì)C)開(kāi)放式基金的非交易過(guò)戶，是從投資者的一個(gè)基金賬戶轉(zhuǎn)移到其名下的另一個(gè)基金賬戶D)基金份額持有人可以辦理其基金份額在不同銷售機(jī)構(gòu)的轉(zhuǎn)托管手續(xù)答案:D解析:開(kāi)放式基金的非交易過(guò)戶是指不采用申購(gòu)、贖回等交易方式，將一定數(shù)量的基金份額按照一定規(guī)則從某一投資者基金賬戶轉(zhuǎn)移到另一投資者基金賬戶的行為。投資人可通過(guò)辦理轉(zhuǎn)托管業(yè)務(wù)，實(shí)現(xiàn)其變更辦理基金業(yè)務(wù)銷售渠道（或網(wǎng)點(diǎn)）的需要。選項(xiàng)A、C錯(cuò)誤?；鸱蓊~的轉(zhuǎn)換常常會(huì)收取一定的轉(zhuǎn)換費(fèi)用，盡管如此，由于基金份額的轉(zhuǎn)換不需要先贖回已持有的基金再購(gòu)買另一基金，因此綜合費(fèi)用仍有優(yōu)勢(shì)，選項(xiàng)B錯(cuò)誤。[單選題]85.金融衍生工具從基礎(chǔ)工具分類角度，可以劃分為（）。①股權(quán)類產(chǎn)品的衍生工具②貨幣衍生工具③利率衍生工具④信用衍生工具⑤嵌入式衍生工具A)①②③B)①③④⑤C)①②③④D)②③④答案:C解析:考查金融衍生工具按照基礎(chǔ)工具的相關(guān)分類。嵌入式衍生工具是按照產(chǎn)品形態(tài)對(duì)金融工具進(jìn)行的分類。[單選題]86.證券投資基金按照基金的組織形式可劃分為（）和（）。A)封閉式基金；開(kāi)放式基金B(yǎng))契約型基金；公司型基金C)股權(quán)投資基金；風(fēng)險(xiǎn)投資基金D)主動(dòng)型基金；被動(dòng)型基金答案:B解析:考查證券投資基金的不同分類標(biāo)準(zhǔn)下的分類形式。證券投資基金按基金的組織形式劃分，可分為契約型基金和公司型基金。[單選題]87.可轉(zhuǎn)換債券的雙重選擇權(quán)是指()。I投資者可自行選擇是否修正轉(zhuǎn)股價(jià)II轉(zhuǎn)債發(fā)行人擁有是否實(shí)施贖回條款的選擇權(quán)III轉(zhuǎn)債發(fā)行人可自行選擇是否修正利率IV投資者可自行選擇是否轉(zhuǎn)股A)II、IVB)III、IVC)I、II、IIID)II、III、Ⅳ答案:A解析:可轉(zhuǎn)換債券具有雙重選擇權(quán)：一方面，投資者可自行選擇是否轉(zhuǎn)股，并為此承擔(dān)轉(zhuǎn)債利率較低的機(jī)會(huì)成本;另一方面，轉(zhuǎn)債發(fā)行人擁有是否實(shí)施贖回條款的選擇權(quán)，并為此要支付比沒(méi)有贖回條款的轉(zhuǎn)債更高的利率。[單選題]88.證券公司為與特定交易對(duì)手在集中交易場(chǎng)所之外進(jìn)行交易或?yàn)橥顿Y者在集中交易場(chǎng)所之外進(jìn)行交易提供服務(wù)的場(chǎng)所或平臺(tái)的是（）。A)區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)B)券商柜臺(tái)市場(chǎng)C)機(jī)構(gòu)間私募產(chǎn)品報(bào)價(jià)與服務(wù)系統(tǒng)D)私募基金市場(chǎng)答案:B解析:券商柜臺(tái)市場(chǎng)是證券公司為與特定交易對(duì)手在集中交易場(chǎng)所之外進(jìn)行交易或?yàn)橥顿Y者在集中交易場(chǎng)所之外進(jìn)行交易提供服務(wù)的場(chǎng)所或平臺(tái)。[單選題]89.投資于不動(dòng)產(chǎn)的賬面余額，不得高于本公司上季末總資產(chǎn)的()。A)[3%]B)[5%]C)[10%]D)[20%]答案:C解析:投資于不動(dòng)產(chǎn)的賬面余額，不得高于本公司上季末總資產(chǎn)的10%;投資于不動(dòng)產(chǎn)相關(guān)金融產(chǎn)品的賬面余額，不得高于本公司上季末總資產(chǎn)的3%。兩項(xiàng)合計(jì)不得高于本公司上季末總資產(chǎn)的10%。[單選題]90.（）是指通過(guò)一定的避險(xiǎn)投資策略進(jìn)行運(yùn)作，同時(shí)引入相關(guān)保障機(jī)制，以便在避險(xiǎn)策略周期到期時(shí)，力求避免基金份額持有人投資本金出現(xiàn)虧損的公開(kāi)募集證券投資基金。A)分級(jí)基金B(yǎng))上市開(kāi)放式基金C)避險(xiǎn)策略基金D)系列基金答案:C解析:避險(xiǎn)策略基金是指通過(guò)一定的避險(xiǎn)投資策略進(jìn)行運(yùn)作，同時(shí)引入相關(guān)保障機(jī)制，以便在避險(xiǎn)策略周期到期時(shí)，力求避免基金份額持有人投資本金出現(xiàn)虧損的