金融風(fēng)險的識別與管理策略

金融風(fēng)險的識別

與管理策略1.一、風(fēng)險辨識的概念與原那么1、金融風(fēng)險辨識的概念運用相關(guān)知識、技術(shù)與方法對金融風(fēng)險的風(fēng)險源、受險部位、類型、嚴(yán)重程度等進(jìn)行連續(xù)、系統(tǒng)、全面的識別、判斷和分析為度量風(fēng)險和選擇風(fēng)險管理策略提供依據(jù)2.2、金融風(fēng)險識別的原那么A、系統(tǒng)性〔風(fēng)險存在于各環(huán)節(jié)和各部門〕如何理解系統(tǒng)性原那么？——完整合理的結(jié)構(gòu)、流程，技術(shù)和效勞支撐3.B、本錢效益原那么(基于條件和目標(biāo))條件包括預(yù)算約束和技術(shù)效勞條件約束4.二、金融風(fēng)險辨識的根本內(nèi)容根底材料識別技術(shù)識別目標(biāo)識別載體5.二、金融風(fēng)險辨識的根本內(nèi)容根底材料識別技術(shù)財務(wù)報表管理模式企業(yè)特征識別目標(biāo)識別載體6.二、金融風(fēng)險辨識的根本內(nèi)容根底材料識別技術(shù)財務(wù)報表管理模式企業(yè)特征資金來源與運用營運能力信用特征與風(fēng)險補償能力識別目標(biāo)識別載體7.二、金融風(fēng)險辨識的根本內(nèi)容根底材料識別技術(shù)財務(wù)報表管理模式企業(yè)特征資金來源與運用營運能力信用特征與風(fēng)險補償能力所有制結(jié)構(gòu)行業(yè)特征人力資源狀況與品牌等識別目標(biāo)識別載體8.二、金融風(fēng)險辨識的根本內(nèi)容根底材料識別技術(shù)財務(wù)報表管理模式企業(yè)特征資金來源與運用營運能力信用特征與風(fēng)險補償能力所有制結(jié)構(gòu)行業(yè)特征人力資源狀況與品牌等簡單分析(比方統(tǒng)計分析)信息挖掘(比方計量分析、模糊分析)識別目標(biāo)識別載體9.二、金融風(fēng)險辨識的根本內(nèi)容根底材料識別技術(shù)財務(wù)報表管理模式企業(yè)特征資金來源與運用營運能力信用特征與風(fēng)險補償能力所有制結(jié)構(gòu)行業(yè)特征人力資源狀況與品牌等簡單分析(比方統(tǒng)計分析)信息挖掘(比方計量分析、模糊分析)識別目標(biāo)動態(tài)分析靜態(tài)分析識別載體應(yīng)用軟件數(shù)理模型10.二、金融風(fēng)險辨識的根本內(nèi)容根底材料識別技術(shù)財務(wù)報表管理模式企業(yè)特征資金來源與運用營運能力信用特征與風(fēng)險補償能力所有制結(jié)構(gòu)行業(yè)特征人力資源狀況與品牌等簡單分析(比方統(tǒng)計分析)信息挖掘(比方計量分析、模糊分析)識別目標(biāo)動態(tài)分析靜態(tài)分析識別載體風(fēng)險清單、調(diào)查問卷、分析報告應(yīng)用軟件數(shù)理模型11.二、金融風(fēng)險辨識的根本架構(gòu)受險部位風(fēng)險特征(類型)風(fēng)險規(guī)模(嚴(yán)重程度)風(fēng)險誘因根底材料識別技術(shù)財務(wù)報表管理模式企業(yè)特征資金來源與運用營運能力信用特征與風(fēng)險補償能力所有制結(jié)構(gòu)行業(yè)特征人力資源狀況與品牌等簡單分析(比方統(tǒng)計分析)信息挖掘(比方計量分析、模糊分析)識別目標(biāo)動態(tài)分析靜態(tài)分析識別載體風(fēng)險清單、調(diào)查問卷、分析報告應(yīng)用軟件數(shù)理模型12.三、內(nèi)容分解1、主要資金來源存款負(fù)債；借入負(fù)債；發(fā)行證券；效勞收費；投資收益；投機利得等；國內(nèi)、國外；個人、企業(yè)、政府、金融機構(gòu)13.2、資金運用方式現(xiàn)金資產(chǎn)證券投資發(fā)放貸款衍生金融工具投資等14.3、業(yè)務(wù)特征不同業(yè)務(wù)內(nèi)容不同的地域和領(lǐng)域不同的時空距離不同的權(quán)責(zé)界定——涉及不同的對象和主體15.4、財務(wù)報表信息利用資產(chǎn)負(fù)債表、現(xiàn)金流量表、利潤表考察金融機構(gòu)的靜態(tài)特征〔比方流動性〕和動態(tài)特征〔盈利能力和管理能力〕16.主要指標(biāo)包括：存貸款比率=期末貸款余額/期末存款余額中長期存貸比=中長期貸款期末余額/中長期存款期末余額流動性比率=流動性資產(chǎn)期末余額/流動性負(fù)債期末余額備付金比率=超額準(zhǔn)備金期末余額/各項存款期末余額貸款集中度指標(biāo)=單項〔或前十位〕貸款期末余額/資本凈額17.貸款質(zhì)量指標(biāo)=逾期或呆賬或呆滯貸款/各項貸款期末平均余額資本充足率=〔分級〕資本量/風(fēng)險資產(chǎn)〔加權(quán)或簡單加總〕總額資本收益率=凈利潤/資本總額銀行利潤率=凈利潤/營業(yè)收入總額銀行利差率=凈利息收入/盈利資產(chǎn)總額資產(chǎn)使用率=總收入/資產(chǎn)總額18.5、關(guān)于誘因和嚴(yán)重程度⑴誘因同一風(fēng)險可能有多個誘因不同風(fēng)險各有其特定誘因，同時也可能有相同誘因誘因有主次之分、層級之分⑵嚴(yán)重程度分兩個方面：損失的可能性、損失的大小標(biāo)示方法：定性標(biāo)示、定量標(biāo)示19.四、金融風(fēng)險辨識的根本方法1、現(xiàn)場調(diào)查法準(zhǔn)備：目標(biāo)、對象、工具、方法與策略、程序調(diào)查整理分析：去偽存真、歸類、精簡調(diào)查報告：對策與建議20.2、問卷調(diào)查法關(guān)鍵：調(diào)查表格設(shè)計的科學(xué)合理性、調(diào)查對象選擇的科學(xué)合理性21.3、組織結(jié)構(gòu)圖示法對考察對象的整體、組成局部、聯(lián)系方式進(jìn)行解析獲取關(guān)于考察對象構(gòu)成的組織結(jié)構(gòu)圖通過組織結(jié)構(gòu)圖，分析金融風(fēng)險的部門〔或人員〕歸屬22.AB1B2B3C1C2C3C423.4、流程圖法根據(jù)業(yè)務(wù)活動的內(nèi)在邏輯關(guān)系，將整個業(yè)務(wù)活動過程繪制成流程圖，以辨識金融風(fēng)險的產(chǎn)生過程及開展變化關(guān)鍵：“內(nèi)在邏輯關(guān)系〞的識別24.IJGHKFDABECa1a2b1b2d1d2d325.5、專家調(diào)查法利用專家的集體智慧辨識金融風(fēng)險26.⑴頭腦風(fēng)暴法本卷須知：人數(shù)不能太多問題要直接明了充分民主時間適中27.⑵德爾菲法一般程序：問題整理〔明確，表述簡潔〕通訊〔專家〕咨詢意見匯總〔統(tǒng)計分析〕問題改進(jìn)〔重復(fù)〕反響性咨詢終止咨詢〔邊際信息量與邊際咨詢本錢〕28.6、經(jīng)驗法風(fēng)險管理者憑借自己的主觀努力、個人經(jīng)驗，通過對財務(wù)報表、對象表現(xiàn)、典型事例等的主觀判斷，測定風(fēng)險來源與暴露29.7、體系/模型法以客觀數(shù)據(jù)為根底，通過科學(xué)評價體系或模型進(jìn)行風(fēng)險測定30.8、幕景分析法定義：或稱情景分析法，通過對擬考察對象進(jìn)行情景模擬，考察風(fēng)險的產(chǎn)生原因、產(chǎn)生過程及后果31.主要內(nèi)容：情景構(gòu)造、情景評估〔情景構(gòu)造——歷史模擬情景法、典型情景法、假設(shè)特殊事件法〕32.9、模糊集合分析法以模糊數(shù)學(xué)為理論根底，解決有關(guān)模糊事件發(fā)生概率和軌跡問題的方法33.簡例：放款對象信用水平的辨識與評判針對某放款對象的信用水平進(jìn)行模糊分析信用水平由五大因素決定因素的等級對信用水平等級產(chǎn)生影響因素以不同概率出現(xiàn)在不同等級34.權(quán)重1權(quán)重2權(quán)重3權(quán)重4權(quán)重5決定因素1決定因素2決定因素3決定因素4決定因素5優(yōu)因素狀態(tài)等級1良因素狀態(tài)等級2等級概率中因素狀態(tài)等級3差因素狀態(tài)等級4信用水平〔等級〕35〔經(jīng)因素分析發(fā)現(xiàn)〕影響信用水平的因素為：x1=品格x2=能力x3=資本x4=擔(dān)保x5=環(huán)境36.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5考察目標(biāo)影響因素37.(從因素之間的比照來看)各因素影響信用水平的重要程度〔表達(dá)比照關(guān)系〕為:品格a1=0.35能力a2=0.2資本a3=0.2擔(dān)保a4=0.15環(huán)境a5=0.138.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x50.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素因素的重要性39.假定，根據(jù)經(jīng)驗和偏好，各因子〔以及總體屬性〕的等級狀態(tài)可以分為以下四級：y1=好y2=一般y3=差y4=極差40.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V41.假設(shè)通過調(diào)查〔比方德爾非法〕分析得到各因子處于不同等級的概率，如下表：42.品格能力資本擔(dān)保環(huán)境

好0.50.40.40.50.2一般0.30.30.40.40.3

差0.10.20.10.050.3極差0.10.10.10.050.243.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V0.50.40.40.50.20.30.30.40.40.30.10.20.10.050.30.10.10.10.050.2各因素處于不同等級的概率R44從上面的信息中，如何判定放款對象的信用水平〔等級〕？即使用什么規(guī)那么去計算？最后用什么指標(biāo)去衡量？〔單一指標(biāo)——確定等級，還是復(fù)合指標(biāo)——等級分布〕？45.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V0.50.40.40.50.20.30.30.40.40.30.10.20.10.050.30.10.10.10.050.2各因素處于不同等級的概率R46A、最簡單的一種判別方法：假設(shè)，對象處于某信用水平的概率，取決于各因素都處于該相同等級時的概率47.比方，信用水平為“好〞的概率，取決于品格、能力、資本、擔(dān)保、環(huán)境都出于“好〞時的概率信用水平為“一般〞的概率，取決于品格、能力、資本、擔(dān)保、環(huán)境都出于“一般〞時的概率那么，計算規(guī)那么就很簡單：48.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V0.50.40.40.50.20.30.30.40.40.30.10.20.10.050.30.10.10.10.050.2各因素處于不同等級的概率R49首先，將各要素出現(xiàn)的概率，賦予重要性的權(quán)重50然后將賦權(quán)加總和后的“概率和〞進(jìn)行“歸一化〞，即得數(shù)值沒有變化，原因在于，因素重要性的設(shè)置比較特殊，剛好是“歸一〞的51即，該放款對象的信用等級分布為52B、問題可能沒有A中想象的那么簡單比方，當(dāng)品質(zhì)處于以下狀況時，放款對象的信用等級也可能是“好〞的53.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V√√√√√各因素處于不同等級的概率R54再比方，當(dāng)品質(zhì)處于以下狀況時，放款對象的信用等級也可能是“一般〞的55.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V√√√√√各因素處于不同等級的概率R56對于以上情況，要獲得放款對象的信用等級分布就很困難特別是用前面的計算規(guī)那么，根本就行不通所以必須根據(jù)經(jīng)驗，或者根據(jù)統(tǒng)計規(guī)律，建立新的計算規(guī)那么57.假設(shè)，根據(jù)經(jīng)驗，或者根據(jù)統(tǒng)計規(guī)律發(fā)現(xiàn)決定放款對象處于某等級的概率，存在“基于要素重要性〞的“排除律〞與結(jié)合律：首先，品格、能力、資本必須處于相應(yīng)等級其次，擔(dān)保、環(huán)境的等級不能與該等級存在太大差異58.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V0.50.40.40.50.20.40.3××××各因素處于不同等級的概率R59〔上面共有四種組合方式〕計算得0.427560.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V0.50.20.30.30.40.40.30.050.3××各因素處于不同等級的概率R61上面共有9種組合，計算略62.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V××0.40.30.10.20.10.050.30.050.2各因素處于不同等級的概率R63上面共有9種組合，計算略64.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V××××0.050.30.10.10.10.050.2各因素處于不同等級的概率R65上面一共4種組合，計算略66.假定最后得到賦權(quán)“概率〞為〔注：沒有準(zhǔn)確計算〕67那么，“歸一〞后得到放款對象的等級分布為68C、根據(jù)經(jīng)驗或統(tǒng)計規(guī)律，還有其他〔更多〕計算規(guī)那么比方課本上，認(rèn)為：放款對象的信用等級分布是不可以準(zhǔn)確取得的，但是大致可以確定放款對象的具體等級其根本規(guī)那么為：69.以因子對整體的重要性，來決定整體處于某等級的分值70.最后，根據(jù)對分值的比較，來確定總體所處等級71.信用水平品格能力資本擔(dān)保環(huán)境x1x2x3x4x5好=y1一般=y2差=y3極差=y30.350.20.20.150.1考察目標(biāo)影響因素U因素的重要性A因素的等級V0.50.40.40.50.20.30.30.40.40.30.10.20.10.050.30.10.10.10.050.2各因素處于不同等級的概率R72b2=max{0.35*0.3,0.2*0.3,0.2*0.4,0.15*0.4,0.1*0.3}=0.105b3=max{0.35*0.1,0.2*0.2,0.2*0.1,0.15*0.05,0.1*0.3}=0.004b4=max{0.35*0.1,0.2*0.1,0.2*0.1,0.15*0.05,0.1*0.2}=0.035b1=max{0.35*0.5,0.2*0.4,0.2*0.4,0.15*0.5,0.1*0.2}=0.17573.即得到根據(jù)判定放款對象的信用水平為，即“好〞74.附注——理論邏輯①確定影響因素；以此因素為元素，構(gòu)成集合——論域75.②對各影響因素賦權(quán)因素的〔影響〕重要性為由權(quán)構(gòu)成的集合——基于的模糊集合76.③由評判等級構(gòu)成的集合——論域77.④對評判結(jié)果賦權(quán)當(dāng)因素對事物的影響〔評〕為級時，對事物的影響程度為由組成模糊集合

78.

的取得：假定評判組專家共計個將因素評為的共個那么可以取79.⑤模糊綜合評判計算80.其中的計算規(guī)那么需要根據(jù)具體情況而定比方，81.⑥最后結(jié)論如果需要綜合所有因素的影響，將被影響的事物進(jìn)行定性，那么需要針對進(jìn)行