金融支持三農(nóng)難題的對(duì)策研究

金融支持三農(nóng)難題的對(duì)策研究

價(jià)值鏈融資在農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈中的應(yīng)用在全球化的背景下，農(nóng)業(yè)、工業(yè)和貿(mào)易經(jīng)歷了傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)向現(xiàn)代農(nóng)業(yè)的轉(zhuǎn)變?？鐕?guó)公司和其他連鎖的農(nóng)業(yè)企業(yè)呈現(xiàn)出縱向或者橫向整合的特征,這對(duì)我國(guó)小農(nóng)經(jīng)濟(jì)的生產(chǎn)方式產(chǎn)生了很大的沖擊。在農(nóng)產(chǎn)品消費(fèi)市場(chǎng)上,人們對(duì)食品安全、產(chǎn)品的可追蹤性提出了越來(lái)越高的要求,進(jìn)而出現(xiàn)了高質(zhì)量的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)(Miller,2010)。簡(jiǎn)言之,農(nóng)業(yè)正朝著一個(gè)現(xiàn)代的全球化、產(chǎn)業(yè)化、組織化、標(biāo)準(zhǔn)化且具有競(jìng)爭(zhēng)力的體系發(fā)展。在農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型過(guò)程中,農(nóng)民的生產(chǎn)、生活面臨著巨大的挑戰(zhàn),所以改變農(nóng)民農(nóng)業(yè)生產(chǎn)和銷(xiāo)售方式來(lái)提高農(nóng)業(yè)部門(mén)的生產(chǎn)力、競(jìng)爭(zhēng)力非常關(guān)鍵。要維持并不斷促進(jìn)農(nóng)業(yè)發(fā)展和增長(zhǎng)需要一定的資金投入。在農(nóng)民自身資本積累不足的情況下,外部資金的支持成為農(nóng)業(yè)資本形成的主要方式。獲得外部投資的主要渠道之一就是在農(nóng)村金融市場(chǎng)上進(jìn)行融資。然而,由于農(nóng)業(yè)部門(mén)的風(fēng)險(xiǎn)高、收益低,向農(nóng)業(yè)部門(mén)融資被認(rèn)為是一種高成本、高風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)。在提供傳統(tǒng)的貸款服務(wù)時(shí),銀行通常會(huì)要求用抵押品來(lái)降低風(fēng)險(xiǎn),但是銀行所需要的抵押品在農(nóng)村地區(qū)很難獲得,成為農(nóng)戶從銀行等金融機(jī)構(gòu)獲得資金的主要制約因素。為了解決因農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型及鞏固農(nóng)業(yè)發(fā)展所帶來(lái)的一系列融資問(wèn)題,國(guó)內(nèi)外一些學(xué)者提出了農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈融資的概念,試圖通過(guò)價(jià)值鏈融資這一創(chuàng)新模式來(lái)解決農(nóng)村金融面臨的高風(fēng)險(xiǎn)、高成本的問(wèn)題,進(jìn)而提高農(nóng)民的農(nóng)業(yè)生產(chǎn)收入,以改善農(nóng)民的福利?；谵r(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的特點(diǎn),為鏈條上的核心企業(yè)、上下游各環(huán)節(jié)提供全方位的金融服務(wù),此舉既是大型銀行“集中連片”服務(wù)“三農(nóng)”的一種必然模式選擇,也是通過(guò)“公司+農(nóng)戶”、“公司+合作社+農(nóng)戶”等方式,擴(kuò)展對(duì)農(nóng)戶特別是小農(nóng)戶的金融服務(wù)覆蓋面、增強(qiáng)農(nóng)村金融普惠性的一種路徑選擇。本文將首先分析農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型過(guò)程中提出新的融資需求、基于農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈成長(zhǎng)的價(jià)值鏈融資在解決農(nóng)業(yè)金融問(wèn)題方面具有的優(yōu)勢(shì),然后通過(guò)案例說(shuō)明農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈融資運(yùn)作機(jī)制以及其在改善農(nóng)村金融供給、提升信貸可得性方面的作用。農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型期間，農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的融資創(chuàng)新及其信用能力的提高發(fā)揮了作用(一)南—農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型及其對(duì)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)資金需求的影響傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)向現(xiàn)代農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型應(yīng)具備一些條件。根據(jù)農(nóng)業(yè)發(fā)展對(duì)生產(chǎn)要素的依賴程度不同、生產(chǎn)采用的技術(shù)手段和工具不同、生產(chǎn)的組織方式不同,可以把農(nóng)業(yè)發(fā)展劃分為傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)發(fā)展階段、農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化發(fā)展階段和現(xiàn)代農(nóng)業(yè)發(fā)展階段(張軍,2011)。從生產(chǎn)方式和銷(xiāo)售方式來(lái)看,要實(shí)現(xiàn)傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)向現(xiàn)代農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)變的目標(biāo),必須對(duì)傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)進(jìn)行徹底的改造,實(shí)現(xiàn)以下幾個(gè)轉(zhuǎn)變:一是由資源依賴型向技術(shù)密集型的轉(zhuǎn)變;二是由自給自足型向市場(chǎng)導(dǎo)向型轉(zhuǎn)變;三是由傳統(tǒng)的第一產(chǎn)業(yè)向大農(nóng)業(yè)的觀念轉(zhuǎn)變,即形成以第一、第二和第三產(chǎn)業(yè)為一體的全產(chǎn)業(yè)鏈生產(chǎn)組織方式;四是由單一農(nóng)戶向合作組織形態(tài)的轉(zhuǎn)變(白榮欣,2008)。那么,實(shí)現(xiàn)上述轉(zhuǎn)變所應(yīng)具備的條件為:設(shè)施裝備發(fā)達(dá)、生產(chǎn)技術(shù)先進(jìn)、組織經(jīng)營(yíng)高效、服務(wù)體系完善。設(shè)備裝備發(fā)達(dá)表現(xiàn)為農(nóng)田基礎(chǔ)設(shè)施好,排灌條件優(yōu)越,機(jī)械化程度高,農(nóng)業(yè)設(shè)施先進(jìn),農(nóng)業(yè)投入質(zhì)優(yōu)價(jià)低等;生產(chǎn)技術(shù)先進(jìn)表現(xiàn)為有高產(chǎn)優(yōu)質(zhì)兩種,先進(jìn)科學(xué)的生產(chǎn)方法等;組織經(jīng)營(yíng)高效是指產(chǎn)前、產(chǎn)中、產(chǎn)后的經(jīng)營(yíng)管理水平高,產(chǎn)、供、銷(xiāo)、加等各個(gè)環(huán)節(jié)連接密切,組織方式科學(xué)合理,使得整個(gè)農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)營(yíng)銷(xiāo)系統(tǒng)成本低、效率高;服務(wù)體系完善主要是指政府的支持和服務(wù)體系完善,能夠幫助農(nóng)業(yè)生產(chǎn)者和經(jīng)營(yíng)者克服市場(chǎng)機(jī)制的不足,解決那些僅僅依靠市場(chǎng)機(jī)制解決不了和解決不好的事項(xiàng),如農(nóng)業(yè)科研和推廣、食品質(zhì)量監(jiān)控等等(柯柄生,2007)。傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)向現(xiàn)代農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型過(guò)程中,必然提出更多的融資需求。傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)向現(xiàn)代農(nóng)業(yè)的轉(zhuǎn)型是從傳統(tǒng)的、小規(guī)模的農(nóng)業(yè)生產(chǎn)方式向規(guī)?；摹F(xiàn)代化的農(nóng)業(yè)方式轉(zhuǎn)型,從簡(jiǎn)單的、粗放的方式向科技的、產(chǎn)業(yè)鏈的和保證食品安全的多樣化的方式轉(zhuǎn)變。在這一轉(zhuǎn)變過(guò)程中,需要新的、在傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)中不需要的生產(chǎn)要素的投入。比如,在規(guī)?；a(chǎn)過(guò)程中需要特殊的種植、播種和收獲的機(jī)器設(shè)備、更加復(fù)雜的灌溉設(shè)備和土地的監(jiān)測(cè)設(shè)備、在生產(chǎn)投入上,需要新的種子、化肥或者殺蟲(chóng)劑等(Key&Runsten,1999)。所以,現(xiàn)代農(nóng)業(yè)的生產(chǎn)所需成本要比傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)高,這就需要對(duì)農(nóng)民的生產(chǎn)進(jìn)行資金支持。從農(nóng)村金融市場(chǎng)獲得融資是農(nóng)民獲得資金的最重要的途徑。然而,有許多困難限制了農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)向農(nóng)村的延伸,這些困難主要來(lái)自供需兩個(gè)方面:從金融需求者的角度來(lái)講,資金交易成本高、由于缺乏市場(chǎng)機(jī)會(huì)而使償還能力較低、又缺乏向農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)證明自己信譽(yù)的能力,這些問(wèn)題限制了農(nóng)戶的金融需求;從金融供給者的角度看,當(dāng)面對(duì)大量貧窮、交易量小、風(fēng)險(xiǎn)大、收成不確定的農(nóng)戶時(shí),金融機(jī)構(gòu)不愿意提供貸款。在信息及合同執(zhí)行機(jī)制缺乏時(shí),情況更是如此(USAID,2006)。(二)消費(fèi)者驅(qū)動(dòng)的價(jià)值鏈農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈(或稱價(jià)值鏈)有多種發(fā)展模式。傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)向現(xiàn)代農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型的過(guò)程中,農(nóng)業(yè)不再局限于傳統(tǒng)的種植業(yè)、養(yǎng)殖業(yè)等,還包括食品加工業(yè)等第二產(chǎn)業(yè)及運(yùn)輸、技術(shù)、金融和信息服務(wù)等第三產(chǎn)業(yè)的內(nèi)容。因此,現(xiàn)代農(nóng)業(yè)是一個(gè)包括生產(chǎn)、加工、銷(xiāo)售、技術(shù)推廣、服務(wù)等過(guò)程的完整農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)體系。在這一過(guò)程中,農(nóng)產(chǎn)品通過(guò)生產(chǎn)、加工和商業(yè)化,實(shí)現(xiàn)了從生產(chǎn)到消費(fèi)的一系列的價(jià)值增值活動(dòng)。所以,農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈被認(rèn)為是農(nóng)產(chǎn)品從投入到生產(chǎn),再到加工、銷(xiāo)售,最后到消費(fèi)者的一系列的過(guò)程,也即農(nóng)產(chǎn)品“從田間到餐桌”的流動(dòng)過(guò)程(Larry&Digal,2007)。了解價(jià)值鏈,首先要了解其運(yùn)作模式。農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈運(yùn)行模式主要包括:生產(chǎn)者驅(qū)動(dòng)的價(jià)值鏈模式,例如,小農(nóng)戶組成的生產(chǎn)者協(xié)會(huì)作為價(jià)值鏈中的主要組成部分,它可以幫助小農(nóng)戶進(jìn)入新的市場(chǎng)、獲得較高的市場(chǎng)價(jià)格、穩(wěn)定的市場(chǎng)地位;購(gòu)買(mǎi)者驅(qū)動(dòng)的價(jià)值鏈模式,農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈上的加工商、出口商、零售商、購(gòu)銷(xiāo)商、批發(fā)商等與農(nóng)戶生產(chǎn)者簽訂合同而形成的價(jià)值鏈,訂單農(nóng)業(yè)是最常見(jiàn)的購(gòu)買(mǎi)者驅(qū)動(dòng)的價(jià)值鏈模式;協(xié)調(diào)組織推動(dòng)的價(jià)值鏈模式,如政府部門(mén)、非盈利組織、非政府組織為了減少貧困、促進(jìn)地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展而向小農(nóng)戶和農(nóng)業(yè)企業(yè)提供支持,使他們能融入到商業(yè)價(jià)值鏈中;綜合一體的價(jià)值鏈模式,是最早的、最典型的價(jià)值鏈內(nèi)部垂直一體化的形式,例如超市價(jià)值鏈模式(MillerandJones,2010)。在我國(guó)現(xiàn)代農(nóng)業(yè)的建設(shè)中,按照各地現(xiàn)代農(nóng)業(yè)建設(shè)的主要帶動(dòng)因素形成了不同的農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈模式:龍頭企業(yè)帶動(dòng)型、農(nóng)戶公司帶動(dòng)型、農(nóng)牧結(jié)合型、城鄉(xiāng)統(tǒng)籌型等(崔凱,蔣和平,2010)。農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈融資(或稱供應(yīng)鏈金融)有許多不同的模式和工具。農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈中包括不同的參與主體:投入品的供應(yīng)者、生產(chǎn)者(農(nóng)戶)、生產(chǎn)者組織、當(dāng)?shù)刭Q(mào)易中間商、加工者及出口商或者批發(fā)商等等。在農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈的參與主體中,每個(gè)主體都具有融資需要。但是最需要進(jìn)行融資的就是生產(chǎn)者,尤其是小農(nóng)戶生產(chǎn)者,他們位于價(jià)值鏈的最低端,最容易受到經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的沖擊。農(nóng)村的金融機(jī)構(gòu)及農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈的參與者都可以成為農(nóng)戶生產(chǎn)資金的供給者。農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈融資包括兩方面的含義,一方面是農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈參與者之間進(jìn)行的融資,即由一個(gè)參與者向另一個(gè)參與者進(jìn)行的內(nèi)部融資,也可稱之為直接價(jià)值鏈融資;另一方面可以利用價(jià)值鏈參與者之間的關(guān)系引導(dǎo)價(jià)值鏈外部的資金流向價(jià)值鏈,如銀行或其他金融機(jī)構(gòu)向價(jià)值鏈中的參與者進(jìn)行外部融資,又稱之為間接價(jià)值鏈融資(Qriros,2010)。農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈內(nèi)部融資主要采取貿(mào)易融資的形式,如投入品供應(yīng)商、貿(mào)易商或者加工商以實(shí)物或者現(xiàn)金的形式向農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)者提供貿(mào)易信貸;訂單農(nóng)業(yè)中的龍頭企業(yè)也會(huì)向農(nóng)戶提供貿(mào)易信貸。當(dāng)然,農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)者也會(huì)向農(nóng)產(chǎn)品購(gòu)買(mǎi)者以賒銷(xiāo)的形式提供貿(mào)易信貸。農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈外部融資,主要是價(jià)值鏈外部銀行等金融機(jī)構(gòu),利用價(jià)值鏈參與者之間的關(guān)系提供貸款,主要包括倉(cāng)單質(zhì)押、回購(gòu)融資、融資租賃、應(yīng)收賬款融資等等。(三)供應(yīng)鏈融資及其風(fēng)險(xiǎn)限制農(nóng)村金融市場(chǎng)無(wú)法有效運(yùn)轉(zhuǎn)的主要原因是借款人容易出現(xiàn)違約行為。其中,一種是借款人的非自愿違約,這主要是因?yàn)榻杩钊藳](méi)有償還能力;另一種是自愿或策略性違約,主要是借款人沒(méi)有償還意愿。貸款的償還主要依賴于借款人的償還能力和意愿(USAID,2006)。決定農(nóng)戶償還能力的主要因素,一是農(nóng)戶自身積累的財(cái)富,即為了償還貸款可以出售的資產(chǎn),但是農(nóng)戶自身的財(cái)富較少。二是農(nóng)戶的生產(chǎn)利潤(rùn)。由于農(nóng)戶在進(jìn)行農(nóng)業(yè)生產(chǎn)時(shí)面臨著風(fēng)險(xiǎn),例如由于病蟲(chóng)害或自然災(zāi)害引起產(chǎn)量的下降,或者農(nóng)產(chǎn)品市場(chǎng)價(jià)格的波動(dòng)影響農(nóng)民的收益。農(nóng)戶的償還意愿除了依賴于借款人的信用,還由合同關(guān)系中的激勵(lì)機(jī)制所決定。當(dāng)違約者面對(duì)懲罰的預(yù)期或者執(zhí)行合同建立起的信譽(yù)會(huì)帶來(lái)收益都會(huì)決定借款人的償還意愿。銀行等金融機(jī)構(gòu)向農(nóng)戶進(jìn)行融資時(shí),需要信息確定借款人有償還貸款的意愿和能力。但是,由于信息不對(duì)稱的存在,銀行對(duì)農(nóng)戶信息進(jìn)行甄別的成本較高,又由于加上農(nóng)業(yè)生產(chǎn)面對(duì)很大不確定性,所以銀行對(duì)農(nóng)戶信貸風(fēng)險(xiǎn)較大。這些都會(huì)阻礙正規(guī)的金融機(jī)構(gòu)在農(nóng)村地區(qū)提供信貸服務(wù)。農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈融資可以降低對(duì)小農(nóng)戶的融資成本和風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于金融機(jī)構(gòu),供應(yīng)鏈融資不僅考察直接融資者的能力,而且要從整體上理解整個(gè)部門(mén)的競(jìng)爭(zhēng)力及風(fēng)險(xiǎn),為這個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈量身定做合適的融資產(chǎn)品。當(dāng)然,供應(yīng)鏈融資不僅僅來(lái)源于金融機(jī)構(gòu),同時(shí)也來(lái)源于供應(yīng)鏈內(nèi)部的其他成員。此外,供應(yīng)鏈融資也能讓小農(nóng)戶從具有更高價(jià)值的市場(chǎng)上獲得資源。具體地:一是農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈融資具有更好的貸款甄別機(jī)制。信任是農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈中農(nóng)戶和其他參與者間進(jìn)行有效合作的紐帶和保證(陳冬冬,2010)。農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈上的參與者之間進(jìn)行交易,或者進(jìn)行借貸時(shí),投入品供應(yīng)商、加工商或者銷(xiāo)售商通常是愿意與他們熟悉、信任的客戶合作。因?yàn)樗麄冎g存在生意上的往來(lái)關(guān)系,他們更容易判斷借款人交付產(chǎn)品的能力;也能更容易了解市場(chǎng)環(huán)境和價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)(FriesandAkin,2004)。在訂單農(nóng)業(yè)或者垂直一體化的超市價(jià)值鏈中,小農(nóng)戶通常與知名大企業(yè)、大超市簽訂合同。能夠和大購(gòu)銷(xiāo)商簽訂合同,說(shuō)明小農(nóng)戶具有一定的償還能力,這本身就是一種甄別。這種甄別方法可以讓貸款人評(píng)估借款人的償還意愿及償還能力。二是通過(guò)農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈可以降低風(fēng)險(xiǎn)和激勵(lì)借款人償還貸款。供應(yīng)鏈融資可以擴(kuò)大農(nóng)業(yè)融資的機(jī)會(huì),提高融資的效率和還款率,加強(qiáng)產(chǎn)業(yè)鏈主體之間的聯(lián)系。供應(yīng)鏈內(nèi)部融資由環(huán)境、商業(yè)模式及各參與者的作用所驅(qū)動(dòng)。正如Campion(2006)所闡述的,供應(yīng)鏈融資內(nèi)部與金融機(jī)構(gòu)之間,不僅僅融資的特性不同,而且融資的動(dòng)機(jī)也不同。Nyoro(2007)認(rèn)為,在非洲,供應(yīng)鏈參與者更希望擴(kuò)大市場(chǎng)份額,而不僅僅是為了融資獲利。供應(yīng)鏈對(duì)于不同的利益主體作用是不一樣的。如中間商通常利用供應(yīng)鏈融資方便于采購(gòu),而供應(yīng)商提供融資主要是為刺激銷(xiāo)售。同時(shí),供應(yīng)鏈融資也為金融機(jī)構(gòu)在進(jìn)行融資服務(wù)時(shí)提供了一種減低風(fēng)險(xiǎn)和成本的方法。作為融資的接受者,如小農(nóng)戶或者產(chǎn)品的購(gòu)買(mǎi)者,供應(yīng)鏈融資為其提供了獲得融資的機(jī)制,這些融資可能因?yàn)槿狈?dān)?；蛘攉@得貸款的成本較高而不能得到;同時(shí),供應(yīng)鏈也提供了一種產(chǎn)品銷(xiāo)售的保證。不管是農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈內(nèi)部參與者如投入品供應(yīng)商向農(nóng)戶提供融資,還是銀行等金融機(jī)構(gòu)通過(guò)農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈向農(nóng)戶生產(chǎn)者提供的融資,首先強(qiáng)調(diào)的都是農(nóng)戶的第一還款來(lái)源,即農(nóng)戶將來(lái)有確定的收益。例如,在坦桑尼亞的投入品供應(yīng)商通常向那些將腰果通過(guò)集中收購(gòu)機(jī)構(gòu)銷(xiāo)售的生產(chǎn)者進(jìn)行投入品貸款(FriesandAkin,2004,轉(zhuǎn)引自Dorwardetal,1998)。在訂單農(nóng)業(yè)或者垂直一體化的超市價(jià)值鏈中,小農(nóng)戶通常與知名大企業(yè)、大超市簽訂合同。小農(nóng)戶與大的購(gòu)買(mǎi)者這種長(zhǎng)期穩(wěn)定的關(guān)系保證了購(gòu)買(mǎi)的數(shù)量,降低了價(jià)格波動(dòng)的范圍。除此之外,大的購(gòu)買(mǎi)者會(huì)向小農(nóng)戶提供控制病蟲(chóng)害和其他減少產(chǎn)量的技術(shù)支持,能夠降低生產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。這提高了小農(nóng)戶作為借款人的償還能力。同時(shí),小農(nóng)戶作為借款人為了維持信譽(yù),便于將來(lái)可以獲得信貸、銷(xiāo)售合同,也會(huì)提高其貸款償還的意愿。與通常的金融機(jī)構(gòu)貸款相比,農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈融資具有良好的貸款甄別、風(fēng)險(xiǎn)降低及償還貸款的激勵(lì)機(jī)制。近年來(lái),農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈融資在國(guó)際上引起了廣泛關(guān)注,如,世界信用社協(xié)會(huì)(WOCCU)通過(guò)價(jià)值鏈向秘魯咖啡種植戶融資,取得了良好的效果(WOCCU,2009)。隨著我國(guó)農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)型的加快和農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的升級(jí),中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行、國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行以及一些城市商業(yè)銀行等也推出了農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈融資服務(wù),進(jìn)行農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈融資創(chuàng)新。后面幾個(gè)章節(jié)主要基于我們筆者的實(shí)地調(diào)查,對(duì)我國(guó)價(jià)值鏈融資若干案例進(jìn)行了分析,剖析其融資機(jī)理,并對(duì)金融機(jī)構(gòu)及政府決策部門(mén)提出相應(yīng)的對(duì)策建議。(四)農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈融資相關(guān)規(guī)則的執(zhí)行及風(fēng)險(xiǎn)管理供應(yīng)鏈融資的應(yīng)用極大地依賴于它所運(yùn)作的環(huán)境。對(duì)于所有的融資來(lái)講,起點(diǎn)都是要保證商業(yè)活動(dòng)的盈利性和一定的持續(xù)性。在融資時(shí),如果存在一定的監(jiān)管或承諾,就能使用一些融資工具。宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的不穩(wěn)定或者政策的不連續(xù)性對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的界定會(huì)產(chǎn)生負(fù)面影響,從而削弱供應(yīng)鏈融資工具的潛力。然而有些時(shí)候,當(dāng)貸款條件及傳統(tǒng)資源的服務(wù)不能滿足銀行的貸款需求時(shí),供應(yīng)鏈融資可以作為傳統(tǒng)融資的替代?；谶@些原因,供應(yīng)鏈融資的商業(yè)模式及他們的融資進(jìn)展會(huì)依賴于供應(yīng)鏈運(yùn)行的條件及特征。支持供應(yīng)鏈融資的規(guī)則包括:制定合適的規(guī)則,并執(zhí)行這些規(guī)則。在為農(nóng)業(yè)及農(nóng)業(yè)企業(yè)制定指導(dǎo)規(guī)則,以及為監(jiān)管融資制定準(zhǔn)則的過(guò)程中,政府發(fā)揮了重要的作用。在供應(yīng)鏈融資過(guò)程中,上述與產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)的規(guī)則不僅僅是為國(guó)家或者全球范圍內(nèi)制定的,且農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈參與者也必須嚴(yán)格執(zhí)行這些標(biāo)準(zhǔn),以保證透明度、連續(xù)性及對(duì)規(guī)則的遵守。制定規(guī)則并執(zhí)行既是一個(gè)公共的問(wèn)題,又是一個(gè)私人的問(wèn)題。在許多食品部門(mén),如對(duì)于供應(yīng)水果或者蔬菜的私人公司而言,他們的行業(yè)協(xié)會(huì)制定的規(guī)則要比政府部門(mén)嚴(yán)厲得多,這一方面是為了滿足國(guó)際或者超市的需要;另一方面是為了保證質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)。他們也可以比國(guó)家司法部門(mén)更好地執(zhí)行規(guī)則,因?yàn)檫@樣可以保證供應(yīng)鏈參與者之間的相互利益,以便維持更好的合作關(guān)系。供應(yīng)鏈融資中最難監(jiān)管和執(zhí)行的是合約,保證承諾履行非常關(guān)鍵。值得注意的是,如果供應(yīng)鏈外價(jià)格更好時(shí),一般允許農(nóng)民單方毀約將產(chǎn)品賣(mài)給別人,或者當(dāng)合同價(jià)格不利時(shí),購(gòu)買(mǎi)者也可以違約,此時(shí)系統(tǒng)就會(huì)失敗,所有當(dāng)事人都會(huì)受到影響。例如,烏干達(dá)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)鼓勵(lì)長(zhǎng)期的相互依賴關(guān)系,這通常有助于增加信貸的可得性(JohnstonandMeyer,2008)。對(duì)于一些切斷進(jìn)口的國(guó)家,往往會(huì)為那些僅僅依靠他們自己市場(chǎng)供應(yīng)鏈的參與者帶來(lái)問(wèn)題甚至導(dǎo)致失敗。Wenner(2006)將供應(yīng)鏈融資的主要形式分為貿(mào)易融資、安全交易、風(fēng)險(xiǎn)管理及金融促進(jìn)產(chǎn)品;論文中筆者將供應(yīng)鏈融資工具分為產(chǎn)品融資、應(yīng)收款融資、實(shí)物資產(chǎn)抵押及風(fēng)險(xiǎn)降低及結(jié)構(gòu)升級(jí)產(chǎn)品等。隨著我國(guó)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化進(jìn)程的推進(jìn)和農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的升級(jí)轉(zhuǎn)型,中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行、若干城市商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社等也在逐步推進(jìn)農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈融資服務(wù),特別是基于訂單農(nóng)業(yè)的貿(mào)易信貸制度,進(jìn)行了一系列農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新(馬九杰等,2011)。下文將以城市銀行基于生豬供應(yīng)鏈的價(jià)值鏈融資創(chuàng)新為例,對(duì)農(nóng)業(yè)價(jià)值鏈融資的運(yùn)作機(jī)制、效果等進(jìn)行分析。擔(dān)保公司和大型企業(yè)參與供應(yīng)鏈融資：山東益聯(lián)生產(chǎn)業(yè)科技有限公司的生豬供應(yīng)鏈案例(一)養(yǎng)殖產(chǎn)業(yè),六和集團(tuán)在持續(xù)發(fā)展中的作用日益發(fā)揮得利斯集團(tuán)有限公司創(chuàng)立于1986年,坐落于山東省濰坊市,地處膠東半島。創(chuàng)立24年來(lái),一直引領(lǐng)冷卻肉、低溫肉制品消費(fèi)潮流,不斷完善500萬(wàn)頭生豬從養(yǎng)豬(源頭)到餐桌(終端)全程控制的肉食產(chǎn)業(yè)鏈條,致力發(fā)展成中國(guó)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化典范企業(yè)。得利斯集團(tuán)以農(nóng)業(yè)、畜牧、食品和生物四大科技平臺(tái)為依托,形成了集良種豬繁育、標(biāo)準(zhǔn)化飼養(yǎng)、糧油加工、飼料生產(chǎn)、獸藥防疫、生豬屠宰、肉品加工、生物工程、物流銷(xiāo)售于一體的供應(yīng)鏈。2009年,得利斯集團(tuán)總資產(chǎn)達(dá)42億元,完成銷(xiāo)售收入63.7億元,帶動(dòng)農(nóng)民增收13億元,被確定為首批農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化經(jīng)營(yíng)國(guó)家重點(diǎn)龍頭企業(yè),并獲得“中國(guó)肉類十強(qiáng)企業(yè)”、“中國(guó)食品行業(yè)百?gòu)?qiáng)企業(yè)”、“中國(guó)馳名商標(biāo)”、“中國(guó)最具市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力品牌”等榮譽(yù)稱號(hào)。作為得利斯集團(tuán)四大事業(yè)部之一,山東得利斯畜牧科技有限公司成立于2002年,其位于得利斯工業(yè)園區(qū),擁有下屬8個(gè)成員企業(yè),包括3個(gè)種豬繁育公司、2個(gè)飼料公司、1個(gè)生豬專業(yè)合作社和1個(gè)公豬精液中心等;得利斯(濰坊)同路飼料有限公司是得利斯下屬的飼料供應(yīng)企業(yè),其占地總面積110余畝,總資產(chǎn)達(dá)7700萬(wàn)元,年產(chǎn)預(yù)混料、濃縮料、全價(jià)料等飼料30萬(wàn)噸,生產(chǎn)包括豬用系列、禽用系列、水產(chǎn)系列三大系列四十多個(gè)飼料品種,其生產(chǎn)的“得利斯”牌飼料除自己繁育使用外,還覆蓋到山東省各縣市及周邊省市。山東六和集團(tuán)成立于1995年,主營(yíng)業(yè)務(wù)涉及飼料生產(chǎn)、食品加工、種畜禽繁育、生物制品及獸藥制造等產(chǎn)業(yè),年銷(xiāo)售收入超過(guò)200億元,先后被授予“農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化國(guó)家重點(diǎn)龍頭企業(yè)”、“中國(guó)企業(yè)500強(qiáng)”、“全國(guó)食品放心企業(yè)”、“全國(guó)肉類工業(yè)最具影響力品牌”等榮譽(yù)稱號(hào)。六和集團(tuán)產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)以肉雞、肉鴨兩大產(chǎn)業(yè)鏈為主,集團(tuán)飼料年生產(chǎn)能力900多萬(wàn)噸。青島平和擔(dān)保有限公司是依托六和集團(tuán)成立、地方政府參股的擔(dān)保公司。其中,六和集團(tuán)投入60%~70%的資金,政府投入30%~40%的資金,專為平度市養(yǎng)殖戶和中小企業(yè)提供流動(dòng)資金擔(dān)保貸款,是六和下屬12家養(yǎng)殖擔(dān)保分/子公司之一,現(xiàn)已和農(nóng)村信用社、青島銀行平度支行兩家金融機(jī)構(gòu)達(dá)成合作協(xié)議。截至2010年8月底,平和擔(dān)保公司累計(jì)擔(dān)保貸款6.1億元,扶持禽類養(yǎng)殖4750萬(wàn)只、生豬20萬(wàn)頭;扶持6200多戶次,且尚未出現(xiàn)一筆壞賬。(二)提供飼料供應(yīng)商得利斯畜牧科技有限公司為核心的供應(yīng)鏈結(jié)果如圖1所示。得利斯畜牧科技有限公司現(xiàn)有合同養(yǎng)殖戶220戶,戶均養(yǎng)豬200頭。其供應(yīng)鏈主要包括原料供應(yīng)、生豬養(yǎng)殖、屠宰加工和銷(xiāo)售四個(gè)節(jié)點(diǎn)。得利斯(濰坊)同路飼料有限公司是飼料供應(yīng)商,向養(yǎng)殖戶提供飼料供應(yīng);養(yǎng)殖戶進(jìn)行生豬飼養(yǎng);得利斯畜牧科技有限公司是龍頭企業(yè),與農(nóng)戶簽訂回購(gòu)協(xié)議,為農(nóng)戶提供豬仔,并通過(guò)合作社推廣養(yǎng)殖技術(shù);收貨時(shí),收購(gòu)生豬進(jìn)行屠宰、分割和深加工、包轉(zhuǎn),同時(shí)提供倉(cāng)儲(chǔ)、運(yùn)輸和營(yíng)銷(xiāo)服務(wù);最終通過(guò)營(yíng)銷(xiāo)網(wǎng)絡(luò)將肉類產(chǎn)品銷(xiāo)售給城市商超、大賣(mài)場(chǎng)、代理商等,再由超市等分銷(xiāo)零售商銷(xiāo)售給最終消費(fèi)者。(三)擔(dān)保公司對(duì)農(nóng)戶貸款的監(jiān)管該供應(yīng)鏈中養(yǎng)殖戶的流動(dòng)資金需求主要通過(guò)兩個(gè)途徑進(jìn)行滿足:一是包括龍頭企業(yè)提供的仔豬、技術(shù)和飼料企業(yè)提供的補(bǔ)貼在內(nèi)的供應(yīng)鏈內(nèi)部融資;二是由青島銀行平度支行提供的擔(dān)保貸款。在擔(dān)保貸款過(guò)程中涉及的主要主體有:作為資金供給方的青島銀行平度支行,作為資金需求方的養(yǎng)殖戶,為農(nóng)戶貸款提供擔(dān)保的青島平和擔(dān)保公司和為農(nóng)戶貸款提供反擔(dān)保的得利斯畜牧科技有限公司。(擔(dān)保貸款的具體操作見(jiàn)圖2)。在此過(guò)程中,得利斯公司同意為農(nóng)戶提供反擔(dān)保,與擔(dān)保公司簽訂《反擔(dān)保人擔(dān)保合同》,聲明對(duì)農(nóng)戶的貸款承擔(dān)連帶責(zé)任,當(dāng)農(nóng)戶違約時(shí),得利斯公司需代位清償借款本金、利息、擔(dān)保費(fèi)、違約金等費(fèi)用。得利斯負(fù)責(zé)考察缺少資金的養(yǎng)殖戶的養(yǎng)殖水平、信用風(fēng)險(xiǎn)等條件,在確認(rèn)其符合得利斯的扶植條件后,將其推薦給擔(dān)保公司。之后,簽訂《客戶審批表》(由擔(dān)保公司提供),由銷(xiāo)售經(jīng)理、總經(jīng)理簽字后提交給擔(dān)保公司。通過(guò)審批后,養(yǎng)殖戶需由本人作為借款人辦理手續(xù),簽訂《委托擔(dān)保合同》,聲明同意平和擔(dān)保公司以保證的方式對(duì)農(nóng)戶從青島銀行平度支行取得的貸款提供擔(dān)保。平和擔(dān)保公司執(zhí)行的青島銀行平度支行的月利率為0.5265%,養(yǎng)殖戶除承擔(dān)銀行利率外還要交納0.3%的擔(dān)保費(fèi)和10%的風(fēng)險(xiǎn)保證金。保證金部分可以現(xiàn)金支付或從貸款總額中扣除,在養(yǎng)殖戶還款后返還,但這意味著養(yǎng)殖戶只能使用貸款額度的90%;若農(nóng)戶違約,則由擔(dān)保公司用來(lái)支付欠款。同時(shí),養(yǎng)殖戶與擔(dān)保公司簽訂《棚舍抵押協(xié)議》,提供棚舍作為抵押,在養(yǎng)殖期間則以活物作為抵押,若養(yǎng)殖戶無(wú)法按期歸還貸款,則由擔(dān)保公司對(duì)抵押物進(jìn)行出售、租賃等。作為借款人的養(yǎng)殖戶還需與擔(dān)保公司簽訂《委托監(jiān)管合同》,養(yǎng)殖戶辦理一張青島銀行平度支行貸款卡和一張農(nóng)業(yè)銀行卡,在貸款期間由擔(dān)保公司進(jìn)行監(jiān)管。農(nóng)戶取得貸款后,不能提現(xiàn),只能經(jīng)由銀行系統(tǒng)購(gòu)買(mǎi)得利斯同路飼料有限公司的飼料;資金流向由擔(dān)保公司和得利斯公司共同監(jiān)管,以確保擔(dān)保資金的安全。貸款期限分為三個(gè)月和六個(gè)月兩種,如果養(yǎng)殖戶不能如期還款,須向擔(dān)保公司交納貸款總額20%的違約金,并自行承擔(dān)銀行違約記錄;擔(dān)保公司代為償付養(yǎng)殖戶全部欠款并向得利斯追索。此外,如果客戶較為集中,可由擔(dān)保公司前往養(yǎng)殖戶所在地統(tǒng)一辦理手續(xù),以節(jié)約養(yǎng)殖戶來(lái)回路途的成本。所以,在擔(dān)保貸款中,農(nóng)戶所承擔(dān)的實(shí)際月利率為0.9183%;此外,農(nóng)戶還需給擔(dān)保公司每噸全價(jià)料25元,作為對(duì)貸款人的約束。按每頭肥豬耗用飼料260kg計(jì)算,公司或養(yǎng)殖戶需要為此多支付6.5元/頭。按貸款期限三個(gè)月、每頭肥豬生長(zhǎng)周期的后三個(gè)月耗料200kg(500元)計(jì)算,每頭肥豬應(yīng)付利息4.6元,兩項(xiàng)合計(jì)11.1元/頭。(四)靈活的反擔(dān)保制度推薦制度。申請(qǐng)貸款的養(yǎng)殖戶必須經(jīng)過(guò)得利斯公司的推薦才能委托和平擔(dān)保公司提供擔(dān)保。在這一過(guò)程中,和平擔(dān)保公司實(shí)際上將農(nóng)戶篩選和審核成本轉(zhuǎn)嫁給了得利斯。得利斯公司作為養(yǎng)殖戶的直接交易對(duì)象,在觀察養(yǎng)殖戶的歷史生產(chǎn)情況和信用狀況上具有優(yōu)勢(shì),通過(guò)得利斯對(duì)需要貸款的農(nóng)戶進(jìn)行審核和推薦,擔(dān)保公司對(duì)養(yǎng)殖戶的信息不對(duì)稱轉(zhuǎn)化為得利斯對(duì)養(yǎng)殖戶的信息相對(duì)對(duì)稱。反擔(dān)保制度。平和擔(dān)保公司提供擔(dān)保的條件之一是得利斯畜牧科技有限公司為農(nóng)戶提供反擔(dān)保,這使得平和擔(dān)保公司并不是農(nóng)戶貸款風(fēng)險(xiǎn)的最終承擔(dān)者,而是與得利斯進(jìn)行了風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)。一旦農(nóng)戶違約,擔(dān)保公司在代為償付后可以要求得利斯公司執(zhí)行債務(wù)責(zé)任,代農(nóng)戶償還貸款,因而降低了擔(dān)保公司的風(fēng)險(xiǎn)。且得利斯作為反擔(dān)保人承擔(dān)了主要的監(jiān)管責(zé)任,避免了因?yàn)榻M織不對(duì)等的擔(dān)保公司和農(nóng)戶之間的頻繁交易,從而減少了擔(dān)保公司面臨的交易費(fèi)用。靈活的反擔(dān)保條件。養(yǎng)殖戶和擔(dān)保公司簽訂棚舍抵押協(xié)議,將現(xiàn)有或?qū)?lái)在建的棚舍和生豬作為抵押。在農(nóng)戶違約時(shí),擔(dān)保公司可將棚舍進(jìn)行轉(zhuǎn)租,牲畜可繼續(xù)養(yǎng)殖或通過(guò)六和集團(tuán)進(jìn)行加工、銷(xiāo)售,從而破解了農(nóng)戶有效抵押品不足的困境。這實(shí)際上是一種抵押品擴(kuò)展機(jī)制。資金封閉運(yùn)行和專用性投資。貸款養(yǎng)殖戶在青島銀行平度支行和農(nóng)業(yè)銀行開(kāi)立兩張銀行卡,貸款資金審批下來(lái)后直接打入養(yǎng)殖戶賬戶,貸款資金只能用來(lái)購(gòu)買(mǎi)得利斯同路飼料公司的飼料,支付結(jié)算都從銀行走賬,從而實(shí)現(xiàn)了對(duì)農(nóng)戶資金使用過(guò)程的全程監(jiān)管,避免了農(nóng)戶將資金挪作他用的道德風(fēng)險(xiǎn);對(duì)資金用途的限制增強(qiáng)了資金的專用性,能夠降低交易費(fèi)用。1、風(fēng)險(xiǎn)保證金制度。在東銀行通過(guò)擔(dān)保機(jī)制外部化了對(duì)農(nóng)戶放款的交易費(fèi)用和風(fēng)險(xiǎn),使得擔(dān)保公司成為應(yīng)對(duì)信息不對(duì)稱和違約風(fēng)險(xiǎn)的主體。和平擔(dān)保公司設(shè)計(jì)了一系列制度,并多管齊下以降低自身面臨的風(fēng)險(xiǎn)和交易費(fèi)用。風(fēng)險(xiǎn)保證金制度。貸款養(yǎng)殖戶須向平和擔(dān)保公司交納10%的風(fēng)險(xiǎn)保證金,當(dāng)農(nóng)戶選擇從貸款中支付時(shí),實(shí)際可用貸款額度為發(fā)放額度的90%;一旦養(yǎng)殖戶違約,擔(dān)保公司可用風(fēng)險(xiǎn)保證金支付一部分債務(wù)。此外,養(yǎng)殖戶對(duì)自己在銀行的信用記錄負(fù)責(zé),一旦發(fā)生違約,會(huì)被記錄入養(yǎng)殖戶的信用資料,在這一過(guò)程中,養(yǎng)殖戶的信用記錄得以建立,在以后的貸款業(yè)務(wù)中,商業(yè)銀行可通過(guò)信用系統(tǒng)中的記錄篩選農(nóng)戶,此舉有利于緩解銀行向農(nóng)戶放貸過(guò)程中的逆向選擇問(wèn)題。2、發(fā)揮政府引導(dǎo)作用,建立專業(yè)的商業(yè)服務(wù)體系青島銀行平度支行以平和擔(dān)保公司的擔(dān)保為放款條件,承諾只要平和擔(dān)保公司提供擔(dān)保,就愿意為其所擔(dān)保的養(yǎng)殖戶貸款;而平和擔(dān)保公司的擔(dān)保又以得利斯的反擔(dān)保作為條件?？梢?jiàn),信用記錄缺乏的養(yǎng)殖戶實(shí)際上既借助得利斯的資信獲得了擔(dān)保公司的擔(dān)保,又借助擔(dān)保公司的資信增加了其銀行信貸的可得性。得利斯能夠?yàn)榻杩铕B(yǎng)殖戶提供反擔(dān)保,首先是因?yàn)榈美故且患覍?shí)力和資金雄厚并具有良好信譽(yù)的企業(yè),所以平和擔(dān)保公司才愿意接受得利斯的反擔(dān)保;又因?yàn)槠胶蛽?dān)保公司及其所依托的六和集團(tuán)具有強(qiáng)大的資金運(yùn)營(yíng)實(shí)力和畜牧行業(yè)擔(dān)保業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn),得利斯在比較衡量后才選擇與平和擔(dān)保公司合作。雙方利用對(duì)方的資信和業(yè)務(wù)優(yōu)勢(shì)實(shí)現(xiàn)了風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)。其次,得利斯充分利用了其在搜集養(yǎng)殖戶信息方面的優(yōu)勢(shì)。與得利斯簽訂回購(gòu)協(xié)議的養(yǎng)殖戶是得利斯的生豬供應(yīng)商,得利斯能夠通過(guò)對(duì)棚舍、養(yǎng)殖水平的觀察評(píng)估農(nóng)戶的風(fēng)險(xiǎn)水平。得利斯作為反擔(dān)保人,對(duì)養(yǎng)殖戶的債務(wù)承擔(dān)連帶清償責(zé)任,因而有動(dòng)力通過(guò)各種信號(hào)對(duì)農(nóng)戶進(jìn)行謹(jǐn)慎篩選。在養(yǎng)殖戶獲得貸款以后,得利斯通過(guò)資金封閉運(yùn)行的銀行賬戶監(jiān)管農(nóng)戶貸款資金的使用,從而及時(shí)把握農(nóng)戶的養(yǎng)殖狀況。這正是銀行對(duì)養(yǎng)殖戶信息不對(duì)稱的最終解決終端。再次,得利斯還幫助農(nóng)戶降低了生產(chǎn)和市場(chǎng)的不確定性,以確保農(nóng)戶有足夠的能力償還貸款。一是通過(guò)回購(gòu)協(xié)議降低市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。由得利斯進(jìn)行市場(chǎng)研究,甄別消費(fèi)者需求,統(tǒng)一制定生產(chǎn)決策,與農(nóng)戶簽訂養(yǎng)殖協(xié)議,結(jié)成了“風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)、利益共享、相互依存、共同發(fā)展”的經(jīng)濟(jì)共同體,從而使農(nóng)戶免受市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的困擾。二是提供優(yōu)質(zhì)投入品,降低了生產(chǎn)的不確定性。對(duì)于合同養(yǎng)殖戶,合作社實(shí)行統(tǒng)一管理模式,提供技術(shù)培訓(xùn)并派技術(shù)人員駐場(chǎng)服務(wù),實(shí)現(xiàn)“統(tǒng)一供應(yīng)種豬、統(tǒng)一人工授精、統(tǒng)一供應(yīng)飼料、統(tǒng)一獸藥防疫、統(tǒng)一技術(shù)服務(wù)、統(tǒng)一肥豬收購(gòu)”,提供良種繁育、飼料供應(yīng)和衛(wèi)生防疫等一站式服務(wù),降低養(yǎng)殖戶的生產(chǎn)成本和養(yǎng)殖風(fēng)險(xiǎn),保證豬肉質(zhì)量。三是依托追溯技術(shù),建立食品安全可追溯體系。除加強(qiáng)源頭生產(chǎn)環(huán)節(jié)外,得利斯在加工環(huán)節(jié)引進(jìn)了歐洲先