全球會(huì)計(jì)與財(cái)務(wù)管理-課件

第十三章全球會(huì)計(jì)與財(cái)務(wù)管理·各國(guó)會(huì)計(jì)制度差異

·各國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則·跨國(guó)報(bào)表合作與貨幣換算

·國(guó)際財(cái)務(wù)管理特點(diǎn)·全球資金管理·全球稅收管理·外匯交易風(fēng)險(xiǎn)1ppt課件【學(xué)習(xí)目標(biāo)】學(xué)完本章，你應(yīng)該掌握以下內(nèi)容：1.各國(guó)會(huì)計(jì)制度的差異2.國(guó)際財(cái)務(wù)管理的主要特點(diǎn)3.跨國(guó)會(huì)計(jì)報(bào)表合并與貨幣核算4.全球資金的管理措施5.全球稅務(wù)管理6.外匯風(fēng)險(xiǎn)管理引例蘋(píng)果公司的全球避稅2ppt課件第一節(jié)各國(guó)會(huì)計(jì)制度差異不同的國(guó)家之間的會(huì)計(jì)體制也存在差異。每個(gè)國(guó)家不同的信息需求導(dǎo)致了會(huì)計(jì)體制發(fā)展的不同路徑。盡管各國(guó)都一直努力通過(guò)發(fā)展國(guó)際公認(rèn)的會(huì)計(jì)慣例來(lái)協(xié)調(diào)準(zhǔn)則，但各國(guó)的會(huì)計(jì)體制的種種差異仍然存在。國(guó)家間會(huì)計(jì)體制的差異主要是受以下五種因素的影響。3ppt課件一、會(huì)計(jì)制度與出資者一個(gè)企業(yè)的三個(gè)最常見(jiàn)的主要資金來(lái)源是私人股東出資、銀行貸款和政府出資。但是在不同國(guó)家中，三類(lèi)資金提供者的資金提供比例是有差異的。不同國(guó)家會(huì)計(jì)體制將會(huì)為資金主要提供方服務(wù)，出資者的需求將會(huì)影響會(huì)計(jì)制度。二、會(huì)計(jì)制度與國(guó)際政治經(jīng)濟(jì)聯(lián)系不同國(guó)家在會(huì)計(jì)體制上的相似性有時(shí)起因于各國(guó)密切的政治、經(jīng)濟(jì)聯(lián)系。例如，美國(guó)體制已經(jīng)對(duì)加拿大、墨西哥的會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)產(chǎn)生了影響。4ppt課件三、會(huì)計(jì)制度與通貨膨脹目前，許多國(guó)家都存在著程度不同的通貨膨脹，由于各個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)、政治、社會(huì)、文化教育和科技發(fā)展水平不同，對(duì)通貨膨脹會(huì)計(jì)的處理方法也不盡相同。四、會(huì)計(jì)制度與經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平發(fā)達(dá)國(guó)家擁有復(fù)雜的大型企業(yè)，擁有成熟的資本市場(chǎng)，擁有具有高學(xué)歷和高技能的從事會(huì)計(jì)工作的從業(yè)人員?？傊?，發(fā)達(dá)國(guó)家的會(huì)計(jì)要比發(fā)展中國(guó)家更為成熟5ppt課件五、會(huì)計(jì)制度與各國(guó)文化特性

一個(gè)國(guó)家的文化特性對(duì)其會(huì)計(jì)體制的性質(zhì)產(chǎn)生了重要影響。低不確定性規(guī)避文化的國(guó)家側(cè)重于有較強(qiáng)的獨(dú)立審計(jì)職業(yè)以審計(jì)公司賬目，確保公司賬目遵循一般公認(rèn)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則。6ppt課件第二節(jié)各國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則一、缺乏可比性各國(guó)在會(huì)計(jì)和審計(jì)準(zhǔn)則上的差異造成了各國(guó)企業(yè)的會(huì)計(jì)報(bào)表和財(cái)務(wù)報(bào)告缺乏可比性。這種缺乏可比性除了給投資者帶來(lái)問(wèn)題，也可能給公司運(yùn)營(yíng)帶來(lái)困境。公司必須向其投資者解釋為什么兩種會(huì)計(jì)方法核算后會(huì)得到完全不同的財(cái)務(wù)狀況。同樣，跨國(guó)公司也認(rèn)識(shí)到，要通過(guò)會(huì)計(jì)報(bào)表評(píng)估其重要的外國(guó)客戶、供應(yīng)商和競(jìng)爭(zhēng)者是非常困難的。7ppt課件二、國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則近年來(lái)，跨國(guó)協(xié)調(diào)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的實(shí)質(zhì)性努力一直在進(jìn)行。國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)（IASB）是標(biāo)準(zhǔn)化的主要推動(dòng)者。國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的采納是建立在非官方或者自愿基礎(chǔ)之上的，這是發(fā)展國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的另一個(gè)障礙。國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)并沒(méi)有權(quán)力來(lái)強(qiáng)制推行其準(zhǔn)則。盡管如此，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)及其準(zhǔn)則依據(jù)獲得了越來(lái)越多的支持和承認(rèn)。8ppt課件第三節(jié)跨國(guó)報(bào)表合作與貨幣換算一、合并財(cái)務(wù)報(bào)表

編制合并財(cái)務(wù)報(bào)表逐漸成為對(duì)跨國(guó)公司的基本要求。投資者認(rèn)識(shí)到，倘若沒(méi)有合并財(cái)務(wù)報(bào)表，跨國(guó)公司可能把虧損隱藏在一家不合并的子公司中，從而隱匿了整個(gè)集團(tuán)的經(jīng)濟(jì)狀況。出于這一考慮，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)已經(jīng)發(fā)布了要求公司編制合并財(cái)務(wù)報(bào)表的兩個(gè)準(zhǔn)則。目前，在大多數(shù)發(fā)達(dá)國(guó)家都有這樣的要求。9ppt課件二、貨幣換算跨國(guó)公司的國(guó)外子公司通常以經(jīng)營(yíng)所在國(guó)的貨幣進(jìn)行會(huì)計(jì)記錄和編制財(cái)務(wù)報(bào)表。當(dāng)跨國(guó)公司編制合并賬戶時(shí)，它必須把所有這些財(cái)務(wù)報(bào)表的貨幣單位轉(zhuǎn)換成其母國(guó)的貨幣。公司可以使用現(xiàn)行匯率法和時(shí)限法來(lái)確定應(yīng)使用什么匯率來(lái)?yè)Q算財(cái)務(wù)報(bào)表貨幣。10ppt課件·現(xiàn)行匯率法按現(xiàn)行匯率法，使用編制資產(chǎn)負(fù)債表時(shí)的匯率把國(guó)外子公司財(cái)務(wù)報(bào)表中的貨幣單位換算成跨國(guó)公司母公司的貨幣。雖然這看起來(lái)是合理的，但是它并不符合歷史成本原則。這樣的合并報(bào)表會(huì)造成某些錯(cuò)誤。11ppt課件·時(shí)限法時(shí)限法采用購(gòu)入資產(chǎn)時(shí)的匯率將外匯換算成母國(guó)貨幣。時(shí)限法雖然避免了現(xiàn)行匯率法所隱含的錯(cuò)誤，但因?yàn)橐粋€(gè)國(guó)外子公司的各種資產(chǎn)可能是在不同時(shí)間獲得的，而且由于匯率很少會(huì)保持長(zhǎng)久穩(wěn)定，因此在將那些外國(guó)資產(chǎn)換算成跨國(guó)公司母國(guó)的貨幣時(shí)，將會(huì)使用不同的匯率。結(jié)果，跨國(guó)公司的資產(chǎn)負(fù)債表可能會(huì)不平衡。12ppt課件第四節(jié)國(guó)際財(cái)務(wù)管理特點(diǎn)跨國(guó)公司財(cái)務(wù)管理是在國(guó)際政治經(jīng)濟(jì)和文化環(huán)境下，為了提高企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)能力和經(jīng)濟(jì)效益而進(jìn)行的對(duì)國(guó)際籌資、投資、結(jié)算、外匯資金等一系列財(cái)務(wù)活動(dòng)的管理和控制。一方面，國(guó)際環(huán)境為跨國(guó)公司創(chuàng)造了許多獲利的機(jī)會(huì)和組織財(cái)務(wù)活動(dòng)的更大空間。另一方面，與國(guó)內(nèi)企業(yè)相比，它在理財(cái)中一方面面臨著更為復(fù)雜多變的理財(cái)環(huán)境和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

跨國(guó)公司財(cái)務(wù)管理具有如下特點(diǎn)：13ppt課件一、多樣性資金融通渠道跨國(guó)公司具有更多的機(jī)會(huì)和渠道，選擇更為有利的資金來(lái)源，降低成本。二、更為復(fù)雜的理財(cái)環(huán)境跨國(guó)公司與國(guó)內(nèi)企業(yè)的不同之處在于跨國(guó)公司的資金流動(dòng)不是單一的本幣，涉足的資金市場(chǎng)也不僅僅是國(guó)內(nèi)資金市場(chǎng)，因此，跨國(guó)公司的財(cái)務(wù)管理要復(fù)雜得多。三、同時(shí)應(yīng)對(duì)多種風(fēng)險(xiǎn)與國(guó)內(nèi)企業(yè)比較，跨國(guó)經(jīng)營(yíng)面臨較大風(fēng)險(xiǎn)?？鐕?guó)公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要包括：經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和政治風(fēng)險(xiǎn)。14ppt課件第五節(jié)全球資金管理一、國(guó)際融資跨國(guó)公司的融資活動(dòng)既為其他經(jīng)營(yíng)活動(dòng)服務(wù)，又對(duì)其他經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有制約作用。跨國(guó)公司在不同國(guó)家生產(chǎn)和經(jīng)營(yíng)，在融資時(shí)具有許多僅在國(guó)內(nèi)經(jīng)營(yíng)的公司所不具有的優(yōu)勢(shì)?？鐕?guó)公司的融資來(lái)源比國(guó)內(nèi)公司要廣泛?？鐕?guó)公司制定融資戰(zhàn)略的目標(biāo)是：在充分考慮外匯風(fēng)險(xiǎn)和政治風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，以最低的成本滿足母公司和子公司的資金需求。15ppt課件跨國(guó)公司全球融資戰(zhàn)略·融資成本最小化·降低融資和經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)·建立最佳的資本結(jié)構(gòu)16ppt課件二、資金集中管理資金集中管理的好處在于使資金充裕的分支機(jī)構(gòu)的盈余資金被資金短缺的分支機(jī)構(gòu)所吸收，這樣可使公司內(nèi)部的貨幣資源得到充分利用?？鐕?guó)公司資金集中管理時(shí)可以將結(jié)算中心放在金融中心城市。在金融中心城市有許多金融工具和投資品種，能夠充分滿足跨國(guó)公司結(jié)算中心的各種投資規(guī)劃和投資需求。17ppt課件資金集中管理還能夠節(jié)約現(xiàn)金日常貯備數(shù)量。

假設(shè)一家中國(guó)企業(yè)在韓國(guó)、日本和美國(guó)投資。三國(guó)各自的日?，F(xiàn)金需求水平分別為1200、600和1000萬(wàn)美元。假設(shè)公司為了保證99.87%的概率滿足日常支付需要，在分散管理的情況下，則韓國(guó)、日本和美國(guó)各自需要保留2100、1200和1300萬(wàn)美元的現(xiàn)金余額。如果集中管理，則三個(gè)子公司總的日?，F(xiàn)金需求水平為2800萬(wàn)美元，為保證99.87%的概率滿足日常支付需要，結(jié)算中心需保留3922.50萬(wàn)美元的現(xiàn)金余額，比之前的4600萬(wàn)美元節(jié)約了677.5萬(wàn)美元。18ppt課件

日常現(xiàn)金需求水平一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差所需現(xiàn)金余額美國(guó)10001001300日本6002001200韓國(guó)12003002100各自結(jié)算所需現(xiàn)金余額總計(jì)28006004600集中管理所需現(xiàn)金余額2800374.23922.50集中存在節(jié)省資金

677.5各子公司所需現(xiàn)金余額與結(jié)算中心所需現(xiàn)金余額的比較

單位：萬(wàn)美元19ppt課件三、凈額支付凈額支付是通過(guò)降低貨幣兌換而發(fā)生的管理與交易成本的方法來(lái)優(yōu)化資金流量的。凈額支付又可以分為雙邊凈額支付和多邊凈額支付兩種類(lèi)型。雙邊凈額支付是指母子公司之間或者兩個(gè)子公司之間的賬款抵消關(guān)系。多邊凈額支付是指多家子公司之間進(jìn)行相互交易的賬款抵消結(jié)算。20ppt課件凈額支付主要有如下優(yōu)點(diǎn)：第一，減少了子公司之間跨國(guó)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的數(shù)量，從而降低了資金轉(zhuǎn)移的總體管理成本；

第二，由于交易不經(jīng)常發(fā)生，它降低了對(duì)外幣兌換的需求，從而降低了與外幣兌換有關(guān)的交易成本；

第三，凈額支付的過(guò)程要求對(duì)子公司間交易活動(dòng)的信息進(jìn)行嚴(yán)密控制，因而各子公司會(huì)更加協(xié)調(diào)努力以正確報(bào)告和處理它們的多種賬目。21ppt課件凈額支付減少了子公司之間跨國(guó)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的數(shù)量可以以下面兩個(gè)表格中闡述。第一個(gè)表格是一個(gè)子公司間支付矩陣，它列舉了每個(gè)子公司對(duì)其他子公司的各項(xiàng)付款。比如，第1行顯示加拿大子公司欠法國(guó)子公司50000美元的等值款，在同一時(shí)期內(nèi)，第2欄（在加拿大以下）說(shuō)明法國(guó)子公司欠加拿大子公司50000美元。雙邊抵消，支付凈額為零。同理，將表中單元格進(jìn)行抵銷(xiāo)，可以得到第二個(gè)表格，即子公司凈額支付表。兩個(gè)表格進(jìn)行對(duì)比，可以看出資金流量的大大降低。22ppt課件子公司間的支付矩陣位于下列各國(guó)的子公司所欠款項(xiàng)欠下列各國(guó)的子公司款項(xiàng)的美元價(jià)值（單位：萬(wàn)美元）加拿大法國(guó)英國(guó)日本瑞士美國(guó)德國(guó)加拿大—578351法國(guó)5—43563英國(guó)33—2104日本935—231瑞士2531—46美國(guó)16342—4德國(guó)530536—23ppt課件位于下列各國(guó)的子公司支付的凈額欠下列各國(guó)的子公司款項(xiàng)的美元價(jià)值（單位：萬(wàn)美元）加拿大法國(guó)英國(guó)日本瑞士美國(guó)德國(guó)加拿大—040140法國(guó)0—10000英國(guó)00—0004日本103—100瑞士0020—23美國(guó)00310—0德國(guó)400402—子公司凈額支付表24ppt課件四、再開(kāi)票中心再開(kāi)票中心是企業(yè)的一個(gè)資金經(jīng)營(yíng)子公司。在各子公司之間進(jìn)行商品交換時(shí)，生產(chǎn)型子公司把貨物賣(mài)給再開(kāi)票中心，后者再轉(zhuǎn)售（一般以稍高的價(jià)格）給銷(xiāo)售子公司。但實(shí)際上貨物是直接由賣(mài)方公司運(yùn)到買(mǎi)方子公司的，并不經(jīng)過(guò)再開(kāi)票中心，因此，再開(kāi)票中心處理的是文件而不是實(shí)際貨物。再開(kāi)票中心通常設(shè)立在稅率較低的國(guó)家，所賺的利潤(rùn)一般被課征較低的稅率，因此，在避稅港設(shè)立再開(kāi)票中心可以使跨國(guó)公司有可能獲得更多的稅后利潤(rùn)。25ppt課件再開(kāi)票中心的具體形式可見(jiàn)下圖。26ppt課件五、特許權(quán)使用費(fèi)母公司可以向那些得到其技術(shù)、專利或商標(biāo)轉(zhuǎn)讓的國(guó)外子公司收取特許權(quán)使用費(fèi)。特許權(quán)使用費(fèi)可以按子公司售出的每單位產(chǎn)品的某一固定金額或從子公司的毛利中提取一定比率進(jìn)行征收。特許權(quán)使用費(fèi)通常在當(dāng)?shù)厥强梢缘侄惖模?，作為特許權(quán)使用費(fèi)用的支付可以減輕國(guó)外子公司的納稅負(fù)擔(dān)。27ppt課件六、轉(zhuǎn)移價(jià)格轉(zhuǎn)移價(jià)格又稱劃撥價(jià)格、轉(zhuǎn)讓價(jià)格或內(nèi)部?jī)r(jià)格，是跨國(guó)公司根據(jù)全球戰(zhàn)略目標(biāo)，在關(guān)聯(lián)企業(yè)之間購(gòu)銷(xiāo)產(chǎn)品與勞務(wù)的一種內(nèi)部?jī)r(jià)格。轉(zhuǎn)移價(jià)格不是由市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)所決定的價(jià)格，一般由跨國(guó)公司少數(shù)高層人員決定?？鐕?guó)公司通過(guò)內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格的運(yùn)用，可使其分布在世界各地的子公司服從于它的全球戰(zhàn)略目標(biāo)，達(dá)到調(diào)整利潤(rùn)、轉(zhuǎn)移資金、控制市場(chǎng)、避開(kāi)稅收等目標(biāo)，從而保證整個(gè)公司系統(tǒng)獲得最大利潤(rùn)。28ppt課件轉(zhuǎn)移價(jià)格安排的兩種模式：·兩地模型在兩地模型中，處于稅率低的國(guó)家或地區(qū)A的子公司或母公司以低價(jià)從跨國(guó)公司的關(guān)聯(lián)公司購(gòu)進(jìn)原材料，這些關(guān)聯(lián)公司所在的國(guó)家或地區(qū)B稅率相對(duì)較高，然后又以高價(jià)出售產(chǎn)成品給關(guān)聯(lián)企業(yè)。經(jīng)過(guò)低進(jìn)高出，跨國(guó)公司就將利潤(rùn)留存在稅率低的國(guó)家或地區(qū)A。29ppt課件兩地模型可由下圖展示：30ppt課件·三地模型在三地模型中，可以看出設(shè)在避稅港C地的“紙上公司”從B地關(guān)聯(lián)公司低價(jià)購(gòu)進(jìn)原材料，然后高價(jià)出售給A地的關(guān)聯(lián)公司，待A地的關(guān)聯(lián)公司生產(chǎn)出產(chǎn)成品之后，C地的“紙上公司”又以低價(jià)購(gòu)進(jìn)A地的產(chǎn)成品，以高價(jià)出售給B地的關(guān)聯(lián)公司。而原材料與產(chǎn)成品的物流僅僅在A、B兩地進(jìn)行。通過(guò)這種方式，跨國(guó)公司就將A、B兩地關(guān)聯(lián)公司的利潤(rùn)留存在避稅港。31ppt課件三地模型可由下圖展示：稅率低的國(guó)家或地區(qū)的子公司或母公司稅率高的國(guó)家或地區(qū)的子公司或母公司AB原材料的物流產(chǎn)成品的物流避稅港C低價(jià)購(gòu)進(jìn)原材料高價(jià)出售產(chǎn)成品高價(jià)出售原材料低價(jià)購(gòu)進(jìn)產(chǎn)成品32ppt課件第六節(jié)全球稅收管理由于跨國(guó)公司在全球范圍內(nèi)開(kāi)展經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，而各個(gè)國(guó)家的稅務(wù)環(huán)境乃至市場(chǎng)環(huán)境有著明顯的差異性，因此對(duì)于跨國(guó)公司而言，所面對(duì)的稅收問(wèn)題較之國(guó)內(nèi)經(jīng)營(yíng)更有其復(fù)雜性。33ppt課件一、國(guó)際重復(fù)征稅國(guó)際重復(fù)征稅，是指兩個(gè)或兩個(gè)以上的國(guó)家依據(jù)各自的稅收管轄權(quán)，在同一期間內(nèi)對(duì)同一課稅對(duì)象征收類(lèi)似的稅收。國(guó)際重復(fù)征稅的存在必然會(huì)影響到企業(yè)的最終收益，從而會(huì)影響跨國(guó)公司對(duì)其對(duì)外投資戰(zhàn)略與策略的選擇。國(guó)際重復(fù)征稅問(wèn)題有兩方面的條件，一是依附于跨國(guó)納稅人存在的跨國(guó)收入；二是涉及國(guó)家采用不同的稅制。避免國(guó)際雙重征稅，只能在各種類(lèi)型稅收管轄權(quán)并存的條件下，由各國(guó)政府通過(guò)一定方式限制各自行使的稅收管轄權(quán)的范圍。或者通過(guò)一國(guó)的政府單方面予以解決，或者通過(guò)國(guó)際間的雙邊或多邊協(xié)定予以解決。34ppt課件按照國(guó)際慣例，各國(guó)政府在處理雙重征稅問(wèn)題時(shí)一般遵循的基本原則是屬地優(yōu)先原則，即當(dāng)一國(guó)政府行使居民管轄權(quán)對(duì)本國(guó)居民納稅人在世界范圍內(nèi)的所得征稅時(shí)，對(duì)其中來(lái)源于外國(guó)的所得部分，應(yīng)優(yōu)先考慮有關(guān)國(guó)家行使地域管轄權(quán)對(duì)此已征稅的事實(shí)，允許這部分在國(guó)外已納稅的所得免征或減征本國(guó)稅收。世界上大多數(shù)國(guó)家都普遍實(shí)行了這種抵免制。35ppt課件二、國(guó)際避稅地國(guó)際避稅地是指對(duì)個(gè)人或公司免征或只征很低稅率所得稅的國(guó)家和地區(qū)。根據(jù)稅負(fù)的不同，避稅地可大致分為四種類(lèi)型：·免稅型，即完全免除所得稅、財(cái)產(chǎn)稅等的國(guó)家和地區(qū)；·低稅型，即只征收稅率較低的所得稅；·外國(guó)來(lái)源收入免稅型，即僅實(shí)行地域稅收管轄權(quán)，對(duì)來(lái)源于國(guó)外的收入免征所得稅；·對(duì)外資特別優(yōu)惠稅型，即對(duì)外國(guó)投資者實(shí)施特別優(yōu)惠稅率。36ppt課件利用國(guó)際避稅地就成為跨國(guó)公司進(jìn)行國(guó)際避稅活動(dòng)的重要途徑。跨國(guó)公司利用國(guó)際避稅地進(jìn)行避稅的基本形式主要有以下幾種：·建立基地公司，虛構(gòu)國(guó)際避稅地營(yíng)業(yè)·虛構(gòu)避稅地信托財(cái)產(chǎn)·通過(guò)收入和費(fèi)用的分配或公司間轉(zhuǎn)讓價(jià)格的制訂來(lái)逃避稅收。37ppt課件第七節(jié)外匯交易風(fēng)險(xiǎn)外匯交易風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)因進(jìn)行跨國(guó)交易而取得外幣債權(quán)或外幣債務(wù)時(shí)，記賬本位幣與外幣兌換過(guò)程中所產(chǎn)生的外匯風(fēng)