2022-2023年度基金從業(yè)資格證之私募股權投資基金基礎知識強化訓練考試卷B卷附答案

2022-2023年度基金從業(yè)資格證之私募股權投資基金基礎知識強化訓練考試卷B卷附答案

單選題（共57題）1、除了價值發(fā)現(xiàn)和風險發(fā)現(xiàn)之外，盡職調查中所獲得的信息可以幫助股權投資基金管理人更好地進行各項投資決策，主要包括的方面有（）Ⅰ.投資協(xié)議談判策略A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ..ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】D2、（2017年真題）下列關于信息披露的自律管理措施，說法錯誤的是（）。A.信息披露義務人違反《私募投資基金信息披露管理辦法》的，投資者可以向基金業(yè)協(xié)會投訴或舉報，基金業(yè)協(xié)會可以要求其限期改正B.股權投資基金管理人違反《私募投資基金信息披露管理辦法》的，基金業(yè)協(xié)會可視情節(jié)輕重對基金管理人采取公開譴責、暫停辦理相關業(yè)務、撤銷管理人登記或取消會員資格等紀律處分C.股權投資基金管理人在一年之內兩次被采取談話提醒、書面警示、要求限期改正等紀律處分的，基金業(yè)協(xié)會可對其采取加入黑名單、公開譴責等紀律處分D.在一年之內兩次被采取加入黑名單、公開譴責等紀律處分的，由基金業(yè)協(xié)會移交中國證監(jiān)會處理【答案】D3、基金財務會計報表包括（）A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】B4、基金管理人、基金銷售機構宣傳推介方式說法正確的是（）。A.可以通過發(fā)送手機短信、微信、博客和電子郵件宣傳推介B.可以通過報刊、電臺、電視、互聯(lián)網(wǎng)等公眾傳播媒體宣傳推介C.可以通過講座、報告會、分析會和張貼布告、散發(fā)傳單宣傳推介D.不得向合格投資者之外的單位和個人募集資金【答案】D5、假設某基金某日持有的某種股票的數(shù)量分別為400萬股，每股的收盤價為10元，銀行存款為13000萬元，應付稅費為3500萬元，已出售的基金份額為10000萬份，則基金資產凈值為（）萬元。A.0.4B.1.5C.1.7D.13500【答案】D6、股權投資基金通過基金管理人參與被投資企業(yè)的（），可以全面了解與公司發(fā)展相關的重要信息，行使相應職權保護股權投資基金的利益。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅡD.Ⅱ、Ⅳ【答案】A7、總收益倍數(shù)是截至某一特定時點，投資者已從基金獲得的分配金額加上資產凈值與投資者（）的比率。A.已向基金繳款金額總和B.應向基金繳款金額總和C.應向基金繳款金額總和-基金資產凈值D.已向基金繳納金額總和-基金資產凈值【答案】A8、私人股權包括未上市企業(yè)和上市非公開發(fā)行和交易的普通股、依法可轉換為普通股的優(yōu)先股和（）。A.可贖回債券B.可轉換債券C.普通企業(yè)債D.可回售債券【答案】B9、從業(yè)務功能角度，法律盡職調查主要是為了（）A.發(fā)現(xiàn)與論證公司的成長空間B.發(fā)現(xiàn)公司風險而非發(fā)現(xiàn)價值C.發(fā)現(xiàn)與預測公司未來發(fā)展趨勢D.發(fā)現(xiàn)過去時期企業(yè)創(chuàng)造價值的機制【答案】B10、股權投資基金清算的主要程序不包括（）。A.通知債權人B.確定清算主體C.清理和確認基金財產D.資產核算【答案】D11、公司型股權投資基金管理人申請基金管理人登記時，提交的資料不包括（）。A.工商登記正副本復印件B.基金管理人的基本制度C.合伙協(xié)議D.法律意見書【答案】C12、跨境設立股權投資基金是指（）。A.外國基金管理人或外國投資者在中國境內參與發(fā)起或設立股權投資基金的行為B.中國境外的股權投資基金投資于中國境內企業(yè)或設立于中國境內的股權投資基金投資于境外企業(yè)的行為C.中國境內的股權投資基金投資于中國境外企業(yè)的行為D.境內基金管理人或境內投資者在中國境外參與發(fā)起或設立股權投資基金的行為【答案】A13、法律盡職調查更多的是定位于（）。A.價值發(fā)現(xiàn)B.風險發(fā)現(xiàn)C.收益發(fā)現(xiàn)D.投資可行性分析【答案】B14、采用估值技術確定公允價值時，應盡可能使用市場參與者在定價時考慮的所有市場參數(shù)，并應通過定期校驗，確保估值技術的（）A.真實性B.合規(guī)性C.審慎性D.有效性【答案】D15、股票投資基金所投資企業(yè)進行“股票首次公開發(fā)行（IPO）的境內IPO市場包括（）。A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ【答案】C16、下列關于股權投資基金運作中的關鍵要素的內容，說法錯誤的是（）。A.股權投資基金通常要求全部用貨幣資金出資，一般不接受實物資產、無形資產等非貨幣資金出資B.股權投資基金的管理方式主要分為自我管理和受托管理C.基金投資范圍通常依據(jù)目標投資對象的行業(yè)、地域、發(fā)展階段等屬性來確定D.股權投資基金的市場參與主體主要包括投資者、管理人和監(jiān)管機構【答案】D17、下列（）屬于私募基金特殊風險。A.稅收風險B.募集失敗風險C.基金運營風險D.外包事項所涉風險【答案】D18、并購基金主要以（）方式對目標公司進行投資。A.增資B.購買存量股權C.控制公司所有權D.控股管理層【答案】B19、某公司擬申請股權投資基金管理人登記，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會在受理其申請登記材料。后發(fā)現(xiàn)其被列入企業(yè)信用信息公示系統(tǒng)嚴重違法公示企業(yè)名單，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會下列做法符合規(guī)定的是（）。A.要求公司進行整改，整改后允許登記B.列入異常機構名單C.不予登記D.接受申請并予以登記【答案】C20、以下屬于相對估值法的方法是（）。A.市現(xiàn)率法B.清算價值法C.經濟增加值法D.成本法【答案】A21、股東大會召開前（）日內或者公司決定分配股利的基準日前（）日內，不得進行前款規(guī)定的股東名冊的變更登記。A.20，5B.30，10C.30，3D.20，10【答案】A22、下列不屬于股權投資基金募集階段基金管理人與投資人互動的重點是（）。A.基金管理人召集基金年度會議B.幫助投資者對基金管理人進行充分調研C.幫助投資者充分理解股權投資基金的協(xié)議約定D.基金管理人開展投資者教育【答案】A23、以下關于大宗交易描述錯誤的是（）。A.大宗交易是指達到規(guī)定的最低限額的證券單筆買賣申報，買賣雙方協(xié)商一致并經交易所確定成交的證券交易B.大宗交易轉讓具有低成本特點，其交易經手費比集中競價交易方式下的費率低，各交易所的大宗交易經手費率下浮比例保持一致，是經過證監(jiān)會統(tǒng)一備案的C.大宗交易不會對凈價交易的股票價格形成巨大沖擊，有利于市場穩(wěn)定D.相對于普通投資者的自動報價轉讓，大宗交易轉讓的定價更為靈活，交易雙方可以對交易價格和數(shù)量進行協(xié)議議價【答案】B24、(2017年)商業(yè)銀行擔任基金托管人的，由（）核準。A.國務院證券監(jiān)督管理機構B.國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構C.國務院證券監(jiān)督管理機構與國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構D.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會【答案】C25、以下不屬于股權回購的基本運作程序的是（）。A.發(fā)起B(yǎng).協(xié)商C.執(zhí)行D.銷售【答案】D26、（）是指在投資協(xié)議中，要求目標公司通過保密協(xié)議或其他方式，確保其董事或其他高管不得兼職與本公司業(yè)務有競爭的職位。A.保護性條款B.競業(yè)禁止條款C.保密條款D.排他性條款【答案】B27、（）是保護投資者知情權、選擇權，由投資者與管理人形成市場化選擇與博弈的重要方式。A.登記備案B.資金募集C.投資運作D.信息披露【答案】D28、由于股權投資基金管理對專業(yè)性的高要求，市場上的股權投資基金通常（）。A.基金管理人自我管理B.委托專業(yè)機構管理C.下設專業(yè)子公司管理D.以上都不是【答案】B29、境內股權投資基金向境外目標公司投資的審批流程一般而言，中國企業(yè)進行境外投資必須獲得特定審批機關的批準，這里的審批機關主要是指（）。如果中國企業(yè)的主體資格特殊，還可能涉及其他政府主管部門。A.發(fā)展改革部門和商務部門B.發(fā)展改革部門和證監(jiān)會C.證監(jiān)會和商務部門D.外貿部和國家發(fā)展改革委【答案】A30、第一拒絕權為一項常見的股東權利，在股權交易觸發(fā)時，行使第一拒絕權的主體通常是（）A.本輪股權交易時，除出讓股權股東以外的存量股東B.公司的管理團隊C.本輪股權交易時，新進的股權投資基金股東D.本輪股權交易時，出讓股權的股東【答案】A31、（2017年真題）募集機構可以通過下列（）媒介渠道推介股權投資基金。A.設置特定對象確定程序的講座、報告會、分析會B.面向社會公眾的宣傳單、布告、手冊、信函、傳真C.電視、電影、電臺及其他音像等公共傳播媒體D.公共網(wǎng)站、門戶網(wǎng)站鏈接廣告、博客【答案】A32、募集機構應當自行或者委托第三方機構對私募基金進行風險評級，建立科學有效的私募基金風險評級標準和方法。募集機構應當根據(jù)私募基金的風險類型和評級結果，向投資者推介與其風險識別能力和（）相匹配的私募基金。A.個人投資喜好B.風險了解狀況C.對市場了解狀況D.風險承擔能力【答案】D33、契約型股權投資基金合格投資者人數(shù)不得超過（）人。A.500B.1000C.100D.200【答案】D34、（）是指股權投資基金為保護自身利益而設置的要求目標公司在執(zhí)行某些可能損害投資者利益或對投資者利益有重大影響的行為時，需取得投資者同意的條款。A.保護性條款B.反攤薄條款C.隨售權條款D.董事會席位條款【答案】A35、以下關于財務盡職調查的說法，不正確的是（）。A.財務盡職調查重點關注目標公司歷史財務業(yè)績情況B.強調發(fā)現(xiàn)企業(yè)的流動性價值和潛在風險C.注重對企業(yè)未來價值和成長性的合理預測D.經常采用趨勢分析和結構分析工具【答案】B36、網(wǎng)站公示的私募基金管理人基本情況不包括（）。A.名稱，成立時間，登記時間B.住所，聯(lián)系方式主要負責人C.基本誠信信息D.過往業(yè)績【答案】D37、（2017年真題）下列主體投資股權投資基金的，需要穿透核查最終投資者是否為合格投資者和合并計算投資者人數(shù)的是（）。A.通過匯集多數(shù)投資者的資金直接或者間接投資于股權投資基金的合伙企業(yè)B.社會保障基金、企業(yè)年金等養(yǎng)老基金C.依法設立并在基金業(yè)協(xié)會備案的投資計劃D.慈善基金等社會公益基金【答案】A38、關于自由現(xiàn)金流模型，下列描述錯誤的是（）。A.自由現(xiàn)金流模型通常需要設定詳細的預測期B.股權自由現(xiàn)金流（FCFE）指公司經營活動中產生的現(xiàn)金流，考慮公司運營投資與投資需求后，可分配給股東和債權人的最大化現(xiàn)金流C.自由現(xiàn)金流模型是將公司的未來現(xiàn)金流貼現(xiàn)到特定時點上以確定公司的內在價值D.企業(yè)自由現(xiàn)金流（FCFF）指公司經營活動中產生的現(xiàn)金流，考慮公司運營與投資需求后，可自由分配給股東和債權人的現(xiàn)金流【答案】B39、投資決策委員會提交（），由投資決策委員會進行最終投資決策。A.投資協(xié)議、盡職調查報告和風險控制報告B.盡職調查報告和投資協(xié)議C.盡職調查報告、投資建議書D.投資協(xié)議和風險控制報告【答案】C40、（）是股權投資基金監(jiān)管制度的核心內容之一。A.合格投資者B.股東成員C.法人代表D.管理人員【答案】A41、股權投資基金理人在自行銷售股權投資基金時應當（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ【答案】C42、公司型基金中，下列屬于增值稅征稅范圍的是（）。A.項目股息B.分紅收入C.通過并購或回購等非上市股權轉讓方式退出的項目退出收入D.項目上市后通過二級市場退出的退出收入【答案】D43、下列關于私募基金的說法中，正確的是（）。A.投資者解除基金合同，募集機構應當按合同約定退還投資者的部分認購款項B.投資者在募集機構回訪確認成功前有權解除基金合同C.未經回訪確認成功，投資者交納的認購基金款項也可由募集賬戶劃轉到基金財產賬戶D.未經回訪確認成功，私募基金管理人可以投資運作投資者交納的認購基金款項【答案】B44、（2020年真題）股權投資基金募集資金的主要要求應當包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B45、某股權投資基金A于2011年7月投資了B公司，投資協(xié)議中包含保密條款且保密期限為5年，B公司與2016年1月提交了IPO申請，下述哪一項行為可能違反了雙方約定的保密義務（）。A.2016年6月基金向其基金潛在出資人介紹了B公司的IPO進展B.2015年2月基金A向公司保薦機構提供了基金出資人相關信息C.2017年1月基金A向其基金出資人提供了B公司近3年業(yè)務發(fā)展概況D.2015年3月B公司向其次輪潛在投資人提供了基金A投資時的投資估值意見及投資協(xié)議【答案】D46、下列關于基金業(yè)協(xié)會說法正確的是（）。A.基金行業(yè)協(xié)會是證券投資基金行業(yè)的自律性組織，但不是社會團體法人B.基金業(yè)協(xié)會從事營利性活動C.基金業(yè)協(xié)會不以營利為目的D.基金業(yè)協(xié)會成員各自制定團體的章程【答案】C47、根據(jù)轉讓情形的不同，協(xié)議轉讓可以分為（）。A.協(xié)議收購、對價償還、股份回購B.流通股協(xié)議轉讓和非流通股協(xié)議轉讓C.國有股協(xié)議轉讓和非國有股協(xié)議轉讓D.協(xié)議收購和流通股協(xié)議轉讓【答案】A48、違反國家規(guī)定，有下列（）行為，擾亂市場秩序，情節(jié)嚴重的，構成非法經營罪。A.經許可經營法律、行政法規(guī)規(guī)定的專營、專賣物品或者其他限制買賣的物品的B.買賣進出口許可證、進出口原產地證明以及其他法律、行政法規(guī)規(guī)定的經營許可證或者批準文件的C.經國家有關主管部門批準合法經營證券、期貨、保險業(yè)務的D.未經國家有關主管部門批準，向社會不特定對象發(fā)行股票或者公司、企業(yè)債券【答案】B49、我國目前只能以（）。A.公開募集B.非公開方式募集C.一般方式募集D.特殊方式募集【答案】B50、(2016年)不屬于構成非法吸收公眾存款或者變相吸收公眾存款條件的是（）。A.虛構、夸大集資人的投資管理能力或歷史投資回報B.通過媒體、推介會、傳單、手機短信等途徑向社會公開宣傳C.未經有關部門依法批準或者借用合法經營的形式吸收資金D.承諾在一定期限內以貨幣、實物、股權等方式還本付息或者給付回報【答案】A51、下列不屬于股權投資基金法律盡職調查內容的是（）。A.確認目標公司的合法成立和有效存續(xù)B.從風險分析角度核查目標公司所提供文件資料的風險性C.發(fā)現(xiàn)和分析目標公司現(xiàn)存的法律問題和風險并提出解決方案D.出具法律意見并將之作為準備交易文件的重要依據(jù)【答案】B52、（）要求信息披露義務人應當采用比較便捷的披露渠道和方式向基金投資者進行信息披露。A.規(guī)范性原則B.易解性原則C.易得性原則D.公開性原則【答案】C53、某公司型基金X企業(yè)所得稅率為25％，投資人a為自然人，