基于云的互聯(lián)網(wǎng)金融及其主要模式

基于云的互聯(lián)網(wǎng)金融及其主要模式簡介2互聯(lián)網(wǎng)金融作為中國時(shí)下金融領(lǐng)域的熱門詞匯，至今在業(yè)界和學(xué)術(shù)界并未有明確的、獲得廣泛認(rèn)可的概念。環(huán)顧全球，互聯(lián)網(wǎng)對(duì)金融業(yè)的影響存在已久，但并未誕生如中國目前存在的火爆異常的互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)。學(xué)術(shù)界普遍認(rèn)為，國內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)金融的雛形是國外的移動(dòng)金融，之后隨著網(wǎng)絡(luò)技術(shù)和信息技術(shù)的飛速發(fā)展，加上中國金融體系中特有的“金融壓抑”，如利率受到管制、資金主要通過銀行體系進(jìn)行配置，才導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融在中國的迅猛發(fā)展。而在國外，互聯(lián)網(wǎng)的影響主要集中于后臺(tái)（比如支付）和渠道，并不存在”互聯(lián)網(wǎng)金融“的概念。而P2P、眾籌融資等模式在美國等其他國家雖然存在，但是與傳統(tǒng)的金融相比，發(fā)展的規(guī)模都比較小。3互聯(lián)網(wǎng)金融的主要模式目前，互聯(lián)網(wǎng)金融是否為第三種全新的金融模式尚無定論，因此不同的學(xué)者對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融模式的界定也不盡相同。一些學(xué)者認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)模式是獨(dú)立于傳統(tǒng)融資模式的第三種模式，因此銀行等金融機(jī)構(gòu)利用互聯(lián)網(wǎng)開展業(yè)務(wù)被排除在互聯(lián)網(wǎng)金融模式之外，也就是說，互聯(lián)網(wǎng)金融不包括金融互聯(lián)網(wǎng)。他們認(rèn)為，根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)在金融業(yè)務(wù)中所發(fā)揮的作用，可將互聯(lián)網(wǎng)金融主要模式的業(yè)務(wù)板塊劃分為三類：第一類是媒介交易支付結(jié)算的平臺(tái)；第二類是投融資雙方的撮合平臺(tái)；第三類是金融產(chǎn)品的銷售平臺(tái)。非金融機(jī)構(gòu)作為交易支付結(jié)算平臺(tái)，其功能主要是通過互聯(lián)網(wǎng)，以移動(dòng)支付為基礎(chǔ)，建立起便捷的支付清算渠道。第三方支付4電子商務(wù)行業(yè)的資金流動(dòng)需求催生了第三方支付企業(yè)，他們是各商戶與銀行連接的安全中轉(zhuǎn)站。目前，第三方支付企業(yè)按照業(yè)務(wù)類型不同基本上可以劃分為三類：一是如支付寶、財(cái)付通、快錢等支付平臺(tái)，主要作為大型B2C、C2C等電子商務(wù)網(wǎng)站的網(wǎng)關(guān)支付；二是如拉卡拉通過銷售點(diǎn)（POS）終端進(jìn)行線下支付；三是儲(chǔ)值卡等預(yù)付卡服務(wù)。按照平臺(tái)主體不同，第三方支付企業(yè)又可以劃分為以銀聯(lián)電子支付、快錢、匯付天下為首的金融型支付企業(yè)和以支付寶、財(cái)付通為首的互聯(lián)網(wǎng)型支付企業(yè)?？偟膩砜?，互聯(lián)網(wǎng)金融當(dāng)中的第三方支付業(yè)務(wù)是起步較早，目前發(fā)展比較成熟、完善的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)。但也存在著一些問題，如我國發(fā)展比較好的第三方支付平臺(tái)多是和網(wǎng)絡(luò)經(jīng)銷商及電銷平臺(tái)捆綁在一起的，對(duì)電商平臺(tái)的依賴性比較高，獨(dú)立性較差。此外，互聯(lián)網(wǎng)安全問題給第三方支付平臺(tái)的客戶也帶來了關(guān)于支付數(shù)據(jù)安全性的擔(dān)憂。

P2P借貸5P2P網(wǎng)絡(luò)貸款（即Peer-to-Peerlending）是目前我國通過互聯(lián)網(wǎng)融資的最主要的形式，是指?jìng)€(gè)人通過網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)直接將閑置資金出借給資金短缺者（個(gè)人或企業(yè)）的網(wǎng)絡(luò)貸款模式。根據(jù)謝平的定義，P2P網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)需要依法注冊(cè)，其特征是通過互聯(lián)網(wǎng)來為投融資雙方提供包括信息溝通、信用評(píng)價(jià)等媒介服務(wù)。由于P2P平臺(tái)的進(jìn)入門檻比較低，因此近年來發(fā)展得非常快。從2007年“拍拍網(wǎng)”作為我國首家網(wǎng)貸平臺(tái)成立，到2015年3月末，我國P2P平臺(tái)的數(shù)量已經(jīng)增加到了1728家，2014年全年P(guān)2P平臺(tái)的成交量為2528.17億元，到了2015年，僅1—3月平臺(tái)的成交量就已經(jīng)達(dá)到1185.56億元，占2014年全年成交量的46.89%。2015年3月成交量在前三位的平臺(tái)為紅嶺創(chuàng)投、e租寶和PPmoney。眾籌6眾籌是指大眾籌資或群眾籌資，是指通過互聯(lián)網(wǎng)向用戶展示融資項(xiàng)目，通過獲得認(rèn)同，引起關(guān)注和支持來籌集資金的一種模式。我國第一家眾籌融資平臺(tái)是2011年7月建立的“點(diǎn)名時(shí)間”，而后追夢(mèng)網(wǎng)、天使匯、大家投等平臺(tái)紛紛上線。根據(jù)零壹數(shù)據(jù)監(jiān)測(cè)顯示［13］，2014年底，國內(nèi)已經(jīng)有128家眾籌平臺(tái)，其中包括商品眾籌平臺(tái)、股權(quán)眾籌平臺(tái)、股權(quán)+商品性質(zhì)的混合型平臺(tái)以及純公益性平臺(tái)，占比分別為60.9%、25%、10.9%和3.2%。2014年度，15家主要商品籌平臺(tái)完成籌資的項(xiàng)目總數(shù)為3014個(gè)，成功籌款金額為2.7億元?？偟膩砜?，互聯(lián)網(wǎng)金融當(dāng)中的第三方支付業(yè)務(wù)是起步較早，目前發(fā)展比較成熟、完善的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)。但也存在著一些問題，如我國發(fā)展比較好的第三方支付平