金融市場學(xué)試卷及答案集合

釋上買賣的價易收不率低的國家和地區(qū)轉(zhuǎn)移到利率較高的國家和地交金融工具：又稱信用工具，指表示債權(quán)、債務(wù)約司于債券到期前無法支付利息或到期時無法償在是后籃籌股：又稱熱門股，是指那些規(guī)模龐大、經(jīng)期貨市場：是指交易協(xié)議雖然已經(jīng)達成，開放型基金一—又稱開放型投資基金，是封式投資基金的對稱。是指原則上只發(fā)專家經(jīng)紀人——即傭金經(jīng)紀人的經(jīng)紀人。取即時可用資金的一種交易行為。從本質(zhì)上證基按剩二、判斷正誤并說明原因資產(chǎn)收益權(quán)和要素卻是相同的，即主體、3．二十紀80年代以來，西方國家對金融市化丁的形勢面前保持和提高金融市場效率。之，是要在安全與效率之間找到新的平衡。1．公司債券只是公司證券的一部分。2／32／3，這說明市場。市場業(yè)務(wù)，并成為經(jīng)濟發(fā)展的”晴雨表”因的規(guī)模大小是一國金融發(fā)達與否的重要標志。3．金融市場未能從中國封建社會經(jīng)濟發(fā)展中的現(xiàn)代現(xiàn)金融市場也就難以形成4．債券價格與債券的收益率之間有著極為密同以開放型基金的發(fā)展。于市場發(fā)展的初級階段開放程度和抗風(fēng)險程標4．利率期貨交易利用了利率下降變動導(dǎo)致債5．緬甸元和越南盾屬于外國貨幣，因而是外答：錯誤。緬甸元、越南盾均為非自由兌換貨幣，而不能兌換成其他國家貨幣的外國貨幣不能視為外匯。為付款人，因而無需承兌 金融工具的兩個基本構(gòu)件。6.外匯期貨的套期保值交易，主要通過空頭和多頭兩種交易方式進行。這里所謂的空頭是指外匯交易者在現(xiàn)貨市場上拋售外？二的行股票交易中的空頭，是指外匯交易者在現(xiàn)貨市場上買進外匯，在期貨市場上賣出同等數(shù)額的同種貨幣，以防止或抵消因匯率變化帶來損失的行為。7.外匯經(jīng)紀人存在的根本原因在于外匯匯率的頻繁答：正確。因為在外匯市場上，匯率因受多種政治經(jīng)濟因素的影響而瞬息萬變，外匯買賣雙方要直接進行進行，外匯經(jīng)紀人便產(chǎn)生了。三、單項選擇題 保險是以財產(chǎn)及其有關(guān)利益為(保險標的) 為成長型基金和收入型基金。5.金融市場的主體是指(金融市場的交易 置)。6,下列不屬于投資基金特點的項目是(集中投資7.下列(利率)對股價變動的影響最大，也8.最早開發(fā)大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的銀行是(花旗銀 。 2.商業(yè)銀行或其他金融機構(gòu)以其持有的未到期匯票 3.世界上最早的證券交易所是(A.荷蘭阿姆斯特丹 證券交易所)。 4.作為盈利性的法人企業(yè)，(D.證券公司) 5.金融市場白^客體是指(B.金融工具)。 6.股份公司在發(fā)行股票時，以票面金額為發(fā)行價格，這種發(fā)行是(C.平價發(fā)行)。 7.從理論上講，債券的轉(zhuǎn)讓價格主要取決于債券的(A.內(nèi)在價值)。 8.基本分析與技術(shù)分析相對應(yīng)，其核心目的是確定(A.股票的投資價值)。 9.在金融市場發(fā)達的國家，許多未上市的證券或者不足一個成交批量的證券，也可以在市場進行交易。人們習(xí)慣于把這種市場稱之為(尾店頭市場)。 (A.產(chǎn)牛票據(jù)權(quán)利義務(wù)關(guān)系的原因 )。C 2.(B.藍籌股)是指那些規(guī)模龐大、經(jīng)營 系)。 5.債券投資者投資風(fēng)險中的非系統(tǒng)性風(fēng)險是(D.信用風(fēng)險)。 額未被認購到基金總額的(A.50%),該基金不能成. 股一般都采用(有償增資)發(fā)行方式 7.銀行承兌匯票的轉(zhuǎn)讓一般是通過(貼現(xiàn))方式進投資基金價格波動的最基本因素是(A.基金資產(chǎn)凈值)。 保險)。 全球場外衍生產(chǎn)品交易市場上，(B.利率互換)是交 易最活躍的衍生工具。(時間套匯 8.發(fā)行人信譽很高的債券一般采用的承銷方式是(代銷方式6.我國同業(yè)拆借市場是在改革開放后，自(1984 年)以來逐步形成和發(fā)展起來的。10.金融期權(quán)交易最早始于(D.股票期權(quán) 1.世界上大多數(shù)國家的股票交易中；股價指數(shù)都是采用(加權(quán)平均法)計算出來的 4.票據(jù)是一種無因債權(quán)證券，這里的“因”是指(產(chǎn)生票據(jù)權(quán)利義務(wù)關(guān)系的原因) 5.大戶操作者將某類股價炒高后，發(fā)現(xiàn)再炒高的幅度有限，乘機賣出，轉(zhuǎn)而炒作他類行情尚未波動的股票，這種行為被稱作(輪做)6.專門接受傭金經(jīng)紀人的委托，代理買賣有價證券的經(jīng)紀人被稱為(專家經(jīng)紀人) 7.政府債券同公司債券之間的區(qū)別是(發(fā)行者不 8.優(yōu)先股是指(在公司財產(chǎn)清算時可以享受某些優(yōu)9.承兌是(匯票)獨有的票據(jù)行為、目的在于確定的責(zé)任 亙)的主要業(yè)務(wù)4.從商人銀行的產(chǎn)生發(fā)展看，其最傳統(tǒng)的業(yè)務(wù)是(票據(jù)承兌業(yè)務(wù)5.專門在貨幣市場上開展業(yè)務(wù)的非銀行金融機構(gòu)被稱之為(財務(wù)公司 7.同家庭部門相比，機構(gòu)投資者具有以廠特點(A. 投資管理專業(yè)化D.投資行為規(guī)范化E.投資結(jié)構(gòu)組合8.下列屬于證券公司職能的是(A.充當(dāng)證券市場中 介人C.充當(dāng)證券市場重要的投資人D.提高證券市場 運行效率)。9.債券按籌集資金的方法可分為(D.公募債券E. 私募債券)。 短期債券的市場特征表現(xiàn)在(A.違約風(fēng)險小D.收入免稅E.流動 性強)。ABC 債券投資者的投資風(fēng)險形式?；鹋c封閉型基金的主要區(qū)別(A_a金規(guī)模的可變性不同B.某金單位的買賣方式不同C基金單位的買賣價格形成方式不同 A功能B. 財富功能C.流動性功能E.交易功能)。 D.基金的投資策略不同 (A商品和勞務(wù)的出口收入C.國外單方面轉(zhuǎn)移收入D.國際資本的流入)。 業(yè)保險) 債券D.股票E.公司債券)。要有(B.商業(yè)銀行C. 非銀行金融機構(gòu)E.拆借中介機構(gòu))。3.在票據(jù)的各種特征中，最重要的特征是(B.無因 4。股票流通中場外交易的參與者主要有(區(qū)證券商C.股票出售商D.股票認購者)。 B C.發(fā)行價格D.貼現(xiàn)率E.兌付和手續(xù)費)。6.短期證券經(jīng)紀人可以從轉(zhuǎn)期經(jīng)營中獲取收益，所謂轉(zhuǎn)期是指(B.用一種到期日較晚的債務(wù)代替另一 種債務(wù)C.用銷售一種新債券來贖回舊債券)。 8.下列屬于貨幣市場經(jīng)紀人的有(B.貨幣中間商 C.票據(jù)經(jīng)紀人D.短期證券經(jīng)紀人)。9.決定債券內(nèi)在價值的主要變量有(A.債券的期值 B.債券的待償期C.市場收益率)。 10.在我國金融市場中，下列屈于自律性的監(jiān)管機構(gòu)是(B.中國證券業(yè)協(xié)會E.上海和深圳證券交易 所)。1.衍生金融市場形成的條件有(A.風(fēng)險推動金融創(chuàng) 起)。2.金融期貨市場的規(guī)則主要包括以下幾個方面(A. 規(guī)范的期貨合約B.保證金制度C.期貨價格制度D. 3.有效市場的假設(shè)條件有(A.完全競爭市場B.理件 投資者主導(dǎo)市場C.投資者可以無成本地得到信息 D.交易無費用E.資金可以在資本市場中自由流動4.開放型基金與封閉型基金的主要區(qū)別(A 基金規(guī)模的可變件不同B.基金單位的買賣方式不同C.基金單位的買賣價格形成方式不同D.基金的投資同5.債券的實際收益率水平主要決定于(B.債機操縱 6.能夠規(guī)避債券投資風(fēng)險的投資策略包括(B.投資 化)。 7.從風(fēng)險產(chǎn)生的根源來看，股票投資風(fēng)險可以區(qū)分為(A.企業(yè)風(fēng)險B.貨幣市場風(fēng)險C.市場價格風(fēng)險E.購買力風(fēng)險)。 8.同家庭部門相比，機構(gòu)投資者具有以下特點(A.投資管理專業(yè)化D.投資行為規(guī)范化E.投資結(jié)構(gòu)組合 9.在證券交易中，經(jīng)紀人同客戶之間形成下列關(guān)系(A.委托代理關(guān)系B.債權(quán)債務(wù)關(guān)系D.買賣關(guān)系E. 信任關(guān)系10.下列影響匯率變動的因素有(A.國民經(jīng)濟發(fā)展 狀況B.國際收支狀況C.通貨狀況D.外匯投機及人 們心理預(yù)期的影響E.各國匯率政策的影響 里)。 券主管部門發(fā)現(xiàn)一些股票的股價出現(xiàn) 用交易貸款的資金限額用交易貸款的資金限額 )。務(wù)是(B.向企業(yè)發(fā)放抵押貸款C.向消費者發(fā) 放消費貸款)。 9.決定債券內(nèi)在價值的主要變量有(A.債券 的期值B.債券的待償期C.市場收益率 缺口 3.商業(yè)銀行主要參與以下哪些市場的活動(B.證券 市場D.外匯市場E.同業(yè)拆借市場)。 4.在下列各種經(jīng)紀人中，屬于貨幣經(jīng)紀人的有(A.貨幣中間商B.票據(jù)經(jīng)紀人C.短期證券經(jīng)IBA) 謂“轉(zhuǎn)期”是指(A.用一種到期較晚的債券代替另 叁)6.下列金融機構(gòu)中，(A.投資銀行B.證券公司C. 商業(yè)銀行)可充當(dāng)證券承銷人。 7.股票發(fā)行市場與流通市場的關(guān)系是(A.發(fā)行市場 是基礎(chǔ)，是前提C.沒有發(fā)行市場，就不會有疏通市 市場有著重要的促進和推動作用)。 8.在下述金融商品中，屬于金融衍生品的有(B.金CE.金融遠期)。 9.債券有三種交易形式，即下述的(A.平價交易B.議價交易E.回購協(xié)議交易)。 。在下述諸種經(jīng)紀人中，屬于資本市場的經(jīng)紀人是(B.證券經(jīng)紀人C.證券承銷人E.兩元經(jīng)紀人制。答：(])匯率機制是指外匯市場交易中匯率升降同外匯供求關(guān)系變化的聯(lián)系及相互作用。外匯匯率的變化又會引起外匯匯率的變化。(2)過高的匯率(這里采用直接標價法，下同)意味著購買外匯成本過而促使匯率趨于跌的需求會迅速增加，外匯供給會大大下降，這時外匯和安全性。期限性是指債務(wù)人在特定期限之內(nèi)必須清償特定金融丁具的債務(wù)余額的約定。收益性是指金融工具能夠定期或不定期地給持有人帶來價值增值的特性。流動性是指金融工具轉(zhuǎn)變?yōu)楝F(xiàn)金金融工具的本金和收益能夠安全收回而不遭受損失的說，期限性與收益性正向相關(guān)，即期限越長，收益越低。反過來也一樣，收益性高的金融工具其流動性和安全性就相對要差一些。正是期限性、流動性、安全性和收益性相互問的不同組合導(dǎo)致了金融工具的豐富“四性”的不同偏好。1.金融期貨市場有哪些主要特征？(2)金融期貨市場是有嚴格規(guī)章制度和交易程2．債券市場有什么功能?籌集穩(wěn)定性資金的重要渠道(2)為投資者提供了一種新的具有流動性與盈利性的金融商品量提供了市場機制(4)為政府干預(yù)經(jīng)濟，實現(xiàn)宏觀經(jīng)濟目標提供了重要機制3．在證券交易所的運作過程中，體現(xiàn)了哪些特殊的社會職能?交易市場(2)形成公平合理的交易價格(3)保證充分的信息披露，便利投資與籌資(4)客觀反映經(jīng)濟狀況，引導(dǎo)資金投向4．證券市場上不正當(dāng)投機操作主要有哪些類2．保險市場有哪些主要功能?2．證券公司有哪些主要業(yè)務(wù)?3．在證券交易所的運作過程中，體現(xiàn)了哪些特殊的社會職能?4．金融市場有哪些主要功能?4．股票市場有哪些主要功能?使股份公司獲得創(chuàng)營狀況和國民經(jīng)濟的“晴雨表”。長的強大動力。2．企業(yè)在金融市場的活動領(lǐng)域主要是資的比較。需求和供給的雙重身份出現(xiàn)。金融市場監(jiān)督管理的必要性。必要性主要表現(xiàn)在以下幾個方面：融市場的安全，需要金融管理。性和盲目性。重要內(nèi)容之一。2，金融市場監(jiān)督管理理論上的必要性并場發(fā)展中問題的充分暴露而逐漸覺悟的。券的成交價格。證券交易所具有以下基—本特征：著嚴格的規(guī)章制度和規(guī)范的運作程序。證券交易所具有以下社會職能：七、案例分析題國際收支順差加劇了境內(nèi)外對人民幣升值的預(yù)期，致使大量資金包括熱錢持續(xù)流人中息陷入兩難困境支教學(xué)內(nèi)容，寫一份案例分析材料。因升值預(yù)