2022年虛擬數(shù)字人行業(yè)深度分析報(bào)告

2022年虛擬數(shù)字人行業(yè)深度分析報(bào)告

內(nèi)容目錄

1.名詞概覽：計(jì)算機(jī)技術(shù)打造虛擬數(shù)字人....................................5

1.1.定義：數(shù)字人、虛擬人、虛擬數(shù)字人被賦予特定人物身份.................5

1.2.劃分：人格象征和圖形維度是虛擬數(shù)字人常見的分類依據(jù).................6

1.3.框架：五大模塊構(gòu)成虛擬數(shù)字人通用系統(tǒng)框架...........................7

2.行業(yè)情況分析：虛擬數(shù)字人市場(chǎng)廣闊，應(yīng)用領(lǐng)域不斷拓展.....................9

2.1.行業(yè)沿革：虛擬數(shù)字人已處高速成長階段...............................9

2.2.產(chǎn)業(yè)鏈：隨理論技術(shù)日益成熟，商業(yè)模式持續(xù)演進(jìn)豐富產(chǎn)業(yè)鏈.............9

2.2.1.基礎(chǔ)層：廠商深耕軟硬件行業(yè)，具有深厚技術(shù)壁壘.................10

2.2.2,平臺(tái)層：提供多元技術(shù)支持，賦予虛擬數(shù)字人真實(shí)及靈動(dòng)感.........10

2.2.3,應(yīng)用層：帶領(lǐng)虛擬數(shù)字人切入商業(yè)化賽道.........................11

2.3.政策：近期多項(xiàng)政策推動(dòng)虛擬數(shù)字人新興科技產(chǎn)業(yè)發(fā)展..................11

2.4.行業(yè)趨勢(shì)：優(yōu)質(zhì)技術(shù)仍待普及，受眾群體仍待拓展......................12

3.技術(shù)架構(gòu)：建模、驅(qū)動(dòng)、渲染三大關(guān)鍵技術(shù)構(gòu)成底層架構(gòu)....................13

3.1.建模：主流技術(shù)仍為靜態(tài)掃描，動(dòng)態(tài)光場(chǎng)成為未來重點(diǎn)發(fā)展方向..........14

32驅(qū)動(dòng)：智能合成，動(dòng)作捕捉遷移成為主流動(dòng)作生產(chǎn)方式...................15

3.2.1,智能合成：2D、3D數(shù)字人均已實(shí)現(xiàn)嘴型動(dòng)作的智能合成，其他部位僅支持

錄播................................................................15

3.2.2.動(dòng)作捕捉：動(dòng)作捕捉方案最高可實(shí)現(xiàn)毫米級(jí)誤差...................16

3.3.渲染：主打Unreal和Unity渲染引擎，真實(shí)性和實(shí)時(shí)性均大幅提升..........18

4.應(yīng)用場(chǎng)景：虛擬數(shù)字人落地場(chǎng)景豐富，偶像營銷或?yàn)橄劝l(fā)賽道................20

4.1.游戲：玩家數(shù)字化身需求日益提升，頭部游戲廠商具有數(shù)字人技術(shù)積累....20

42偶像造星：虛擬偶像逐步滲透主流文化，國內(nèi)大廠紛紛入局虛擬藝人.......24

4.3.品牌營銷：虛擬代言大幅提升用戶吸引效率，外部運(yùn)營快速引導(dǎo)商業(yè)流量變現(xiàn)27

4.4,社交：數(shù)字人為次世代社交的必要環(huán)節(jié)，增強(qiáng)用戶沉浸及交互體驗(yàn).........28

4.5.影視：動(dòng)作捕捉技術(shù)推動(dòng)影視虛擬形象創(chuàng)作，打開藝術(shù)創(chuàng)作想象空間......29

5.大廠布局：海內(nèi)外廠商多角度布局虛擬數(shù)字人賽道..........................31

5.1.國內(nèi)廠商：國內(nèi)廠商在產(chǎn)業(yè)鏈基礎(chǔ)層、平臺(tái)層和應(yīng)用層均衡發(fā)力..........31

5.2.海外廠商：海外廠商聚焦基礎(chǔ)層的建設(shè)以及AI技術(shù)的開發(fā)................37

6.可比公司估值..........................................................40

7.風(fēng)險(xiǎn)提示..............................................................41

圖表目錄

圖1：數(shù)字人、虛擬人和虛擬數(shù)字人的關(guān)系圖.....................................5

圖2：虛擬數(shù)字人常見分類....................................................6

圖3：虛擬數(shù)字人通用系統(tǒng)框架.................................................7

圖4：非交互類虛擬數(shù)字人系統(tǒng)運(yùn)作流程........................................8

圖5：智能驅(qū)動(dòng)型虛擬數(shù)字人運(yùn)作流程圖........................................9

圖6：真人驅(qū)動(dòng)型虛擬數(shù)字人運(yùn)作流程...........................................9

圖7：虛擬數(shù)字人發(fā)展沿革....................................................9

圖8：虛擬數(shù)字人產(chǎn)業(yè)鏈視圖.................................................10

圖9：虛擬數(shù)字人產(chǎn)業(yè)鏈基礎(chǔ)層概覽............................................10

圖10：全球人工智能技術(shù)發(fā)展階段.............................................11

圖11：虛擬數(shù)字人產(chǎn)業(yè)發(fā)展趨勢(shì)..............................................12

圖12：發(fā)展趨勢(shì).............................................................13

圖13：Human3D+系統(tǒng)，核心的圖像采集使用了佳能的相機(jī)設(shè)備以及軟件開發(fā)包……14

圖14：在《猩球崛起》中，演員身著動(dòng)作捕捉服裝..............................16

圖15：6個(gè)慣性傳感器的位置（左、右前臂、左、右小腿、頭部和骨盆）...........17

圖16：游戲《黑神話：悟空》的演員穿著帶有跟蹤球的動(dòng)捕服....................17

圖17：當(dāng)虛擬數(shù)字人的仿真程度達(dá)到臨界點(diǎn)時(shí)，好感度將會(huì)跌入谷底..............18

圖18：使用NVIDIARTX和NVIDIAQuadroGPU處理復(fù)雜的渲染工作............20

圖19：中國游戲整體市場(chǎng)規(guī)模（億元）.......................................20

圖20：中國整體游戲用戶規(guī)模（億人）.......................................20

圖21：2021收入排名前100移動(dòng)游戲產(chǎn)品類型收入分布.........................20

圖22：2021收入排名前100移動(dòng)游戲產(chǎn)品類型占比.............................20

圖23：角色是《原神》（米哈游研發(fā)）等開放世界游戲最重要的組成成分之一.......21

圖24：開放世界游戲《幻塔》（完美世界研發(fā)）多角色擬態(tài)供玩家選擇.............21

圖25：《天涯明月刀》捏臉通過鼠標(biāo)拉動(dòng)面部即可調(diào)整，操作簡便.................22

圖26：多角度多維度調(diào)整骨骼及面部..........................................22

圖27：網(wǎng)易伏羲智能捏臉項(xiàng)目-現(xiàn)廣泛用于網(wǎng)易游戲中..........................23

圖28：韓國創(chuàng)作者金賢日基于Unity開發(fā)的數(shù)字人類SUA..........................................23

圖29：SUA可以通過實(shí)時(shí)面部捕捉來展現(xiàn)各種表情..............................23

圖30：MetaHumanCreator操作界面..........................................24

圖31：MetaHumanCreator提供多種捏臉?biāo)夭?................................24

圖32：2017-2023年中國虛擬偶像核心市場(chǎng)和帶動(dòng)市場(chǎng)規(guī)模及預(yù)測(cè)................24

圖33：2021年中國網(wǎng)民追星情況調(diào)查.........................................25

圖34：中國追星網(wǎng)民支持和關(guān)注虛擬偶像的比例................................25

圖35：2021年中國網(wǎng)民追星情況調(diào)查.........................................25

圖36：2021中國網(wǎng)民為虛擬偶像花費(fèi)金額與現(xiàn)實(shí)偶像對(duì)比調(diào)查..................25

圖37：2020年1月-2020年11月B站VUP直播收入和付費(fèi)人數(shù).................26

圖38：VUP已成為B站的重要UP主類型......................................26

圖39：洛天依X時(shí)尚BAZZAR......................................................................................26

圖40：A-soul虛擬女團(tuán).....................................................26

圖41：虛擬代言人市場(chǎng)分析...................................................27

圖42：花西子虛擬品牌代言人................................................27

圖43：屈臣氏虛擬品牌代言人屈臣曦..........................................27

圖44：虛擬美妝達(dá)人-柳夜熙.................................................28

圖45：數(shù)字人社交代表產(chǎn)品...................................................29

圖46：電影史上虛擬數(shù)字人動(dòng)捕技術(shù)發(fā)展沿革..................................29

圖47：《阿麗塔：戰(zhàn)斗天使》動(dòng)作捕捉畫面與最終畫面對(duì)比.......................30

圖48：《雙子殺手》通過動(dòng)捕模具校準(zhǔn)威爾史密斯臉上跟蹤點(diǎn).....................31

圖49：《雙子殺手》電影呈現(xiàn)效果-年輕版數(shù)字人威爾史密斯......................31

圖50：《阿凡達(dá)》WetaDigital多人動(dòng)捕技術(shù)....................................31

圖51：國內(nèi)廠商-全鏈條......................................................32

圖52：國內(nèi)廠商-娛樂內(nèi)容...................................................33

圖53：國內(nèi)廠商-廣告營銷...................................................34

圖54：國內(nèi)廠商-虛擬數(shù)字人運(yùn)營.............................................35

圖55：國內(nèi)廠商-虛擬數(shù)字人技術(shù)服務(wù).........................................36

圖56：國內(nèi)廠商-人工智能...................................................36

圖57：國內(nèi)廠商-動(dòng)作捕捉...................................................37

圖58：國內(nèi)廠商-建模渲染...................................................37

圖59：海外廠商-人工智能...................................................38

圖60：海外廠商-人工智能...................................................38

圖61：海外廠商-渲染建模...................................................39

圖62：海外廠商-動(dòng)作捕捉...................................................39

圖63：海外廠商-綜合技術(shù)...................................................40

圖64：海外廠商-VRAR.............................................................................................................40

表1：數(shù)字人、虛擬人和虛擬數(shù)字人對(duì)比........................................5

表2：虛擬數(shù)字人特征表.......................................................6

表3：虛擬IP和虛擬世界第二分身對(duì)比..........................................6

表4：二次元、3D卡通、3D超寫實(shí)、真人形象對(duì)比..............................7

表5：虛擬數(shù)字人應(yīng)用領(lǐng)域、場(chǎng)景及充當(dāng)角色....................................11

表6：國家相關(guān)支持政策......................................................12

表7：五橫兩縱.............................................................14

表8：結(jié)構(gòu)光掃描重建與相機(jī)陣列掃描重建分類.................................14

表9：人體動(dòng)態(tài)三維重建與光場(chǎng)成像的區(qū)別......................................15

表10：2D與3D視頻合成邏輯區(qū)別............................................15

表11：主流動(dòng)作捕捉方案....................................................16

表12：主流動(dòng)作捕捉方案性能對(duì)比.............................................18

表13：離線渲染與實(shí)時(shí)渲染對(duì)比..............................................19

表14：互聯(lián)網(wǎng)公司虛擬藝人行業(yè)布局..........................................26

表15：國內(nèi)虛擬數(shù)字人可比公司估值..........................................41

表16：海外虛擬數(shù)字人可比公司估值..........................................41

1.名詞概覽：計(jì)算機(jī)技術(shù)打造虛擬數(shù)字人

1.1.定義：數(shù)字人、虛擬人、虛擬數(shù)字人被賦予特定人物身份

虛擬人、數(shù)字人、虛擬數(shù)字人的目標(biāo)是通過計(jì)算機(jī)圖形學(xué)技術(shù)(ComputerGraphic,CG)

創(chuàng)造出與人類形象接近的數(shù)字化形象，并賦予其特定的人物身份設(shè)定，在視覺上拉近和人

的心理距離，為人類帶來更加真實(shí)的情感互動(dòng)。按照各定義特征的要求，數(shù)字人的范疇包

含虛擬人，虛擬人的范疇包含虛擬數(shù)字人。

圖1：數(shù)字人、虛擬人和虛擬數(shù)字人的關(guān)系圖

資料來源：CG世界、天風(fēng)證券研究所

對(duì)于不要求必須具備交流互動(dòng)能力時(shí)，數(shù)字人、虛擬人、虛擬數(shù)字人這三者概念可

以認(rèn)為是等同的。但在嚴(yán)格意義下它們又有細(xì)微的差別。虛擬人的身份是虛構(gòu)的，

現(xiàn)實(shí)世界中不存在的。數(shù)字人強(qiáng)調(diào)角色存在于數(shù)字世界。虛擬數(shù)字人強(qiáng)調(diào)虛擬身份

和數(shù)字化制作特性。

表1：數(shù)字人、虛擬人和虛擬數(shù)字人對(duì)比

描述人物形象

“數(shù)字人”一詞來自于英文Digital

Human,強(qiáng)調(diào)了它存在于數(shù)字世界。數(shù)字

數(shù)字人人的身份設(shè)定可以是按照現(xiàn)實(shí)世界中的人

物進(jìn)行設(shè)定，外觀也可以完全一致，按照真

人還原制作的數(shù)字人也可以稱為數(shù)字?jǐn)伾?/p>

網(wǎng)絡(luò)上流行的虛擬網(wǎng)紅、虛擬主播，稱之為

虛擬人(VirtualHuman),之所以稱之為

虛擬，第一點(diǎn)人物的身份是虛構(gòu)的，現(xiàn)實(shí)世

界中不存在的

虛擬國風(fēng)偶像翎Ling

虛擬數(shù)字人指存在于非物理世界中，由計(jì)算

機(jī)圖形學(xué)、圖形渲染、動(dòng)作捕捉、深度學(xué)習(xí)、

虛擬數(shù)字人語音合成等計(jì)算機(jī)手段創(chuàng)造及使用,并具有

多重人類特征(外貌特征、人類表演能力、

人類交互能力等)的綜合產(chǎn)物香港雀巢咖啡推出的虛擬代言人Zoe火爆傳播的超寫實(shí)數(shù)字人AYAYI

資料來源：量子位、CG世界、OVERDOPE、天風(fēng)證券研究所

虛擬數(shù)字人宜具有形象能力、表達(dá)能力和感知互動(dòng)能力三大特征。

表2：虛擬數(shù)字人特征表

特征描述

擁有人的外觀，具有特定的相貌、性別和性

形象能力

格等人物特征

擁有人的行為，具有用語言、面部表情和肢

表達(dá)能力

體動(dòng)作表達(dá)的能力

擁有人的思想，具有識(shí)別外界環(huán)境、并能與

感知互動(dòng)能力

人交流互動(dòng)的能力

資料來源：智東西、天風(fēng)證券研究所

12劃分：人格象征和圖形維度是虛擬數(shù)字人常見的分類依據(jù)

圖2：虛擬數(shù)字人常見分類

虛擬數(shù)字人

資料來源：《2021年虛擬數(shù)字人深度產(chǎn)業(yè)報(bào)告》、量子位'天風(fēng)證券研究所

>根據(jù)人格象征，虛擬數(shù)字人可分為虛擬IP和虛擬世界第二分身

表3：虛擬IP和虛擬世界第二分身對(duì)比

虛擬IP虛擬世界第二分身

虛擬世界第二分身主要面向

虛擬IP指其在現(xiàn)實(shí)世界中并

的是未來的虛擬世界，把為

不存在對(duì)應(yīng)的真人，其外貌

描述每個(gè)人創(chuàng)造自己的虛擬化分

特征、基本人設(shè)、各類偏好、

身為最終目的，滿足個(gè)人在

背景信息等均由人為設(shè)定

虛擬

滿足IP運(yùn)營的視頻化'碎片

化、實(shí)時(shí)化需求；創(chuàng)造更為滿足個(gè)人對(duì)虛擬身份的需求

穩(wěn)定、易得、低成本的IP一一為社交、娛樂、Metaverse

核心價(jià)值

創(chuàng)造全新虛擬數(shù)字人IP;或設(shè)計(jì)脫離于現(xiàn)實(shí)世界的第二

將漫畫'小說等護(hù)立體化運(yùn)分身

營。

新世代對(duì)虛擬化內(nèi)容的向

新世代對(duì)虛擬化內(nèi)容的向

往；使用真人IP的風(fēng)險(xiǎn)增加；

未來推動(dòng)力往：Metaverse帶動(dòng)的虛擬數(shù)

品牌方對(duì)定制化代言人的需

字人基礎(chǔ)設(shè)施普及率

求

互聯(lián)網(wǎng)社交、游戲、虛擬內(nèi)

主要賽道文娛領(lǐng)域

容

資料來源：量子位、天風(fēng)證券研究所

>根據(jù)人物圖形維度，虛擬數(shù)字人可分為2D和3D兩大類，從外形上可分為卡通、寫

實(shí)等風(fēng)格，綜合來看可分為二次元、3D卡通、3D超寫實(shí)、真人形象四種類型。

表4：二次元'3D卡通、3D超寫實(shí)、真人形象對(duì)比

特點(diǎn)人物形象

在平面空間呈現(xiàn)，只能以單個(gè)視角去

二次元瀏覽，在制作過程中已經(jīng)確定了視

角，用戶不可自行更換視角

初音未來（日本區(qū)VOCALOID虛擬歌姬）洛天依（中國區(qū)VOCALOID虛擬歌姬）

三維立體模型，可呈現(xiàn)在立體空間，

3D卡通能夠以任意視角去瀏覽。產(chǎn)品制造團(tuán)

可設(shè)定用戶可見的視角

與真實(shí)的人類極為接近，或者在真人

3D超寫實(shí)

基礎(chǔ)上有一定程度的卡通化

虛擬偶像-AYAYI浦發(fā)銀行數(shù)字員工-小浦

■■一§

真人形象虛擬數(shù)字人的特征來源于

真人形象/1

真人，目前主要應(yīng)用于AI合成主播V仝

AI合成主播-新小浩AI合成主播-新小萌

資料來源：中國人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展聯(lián)盟總體組和中關(guān)村數(shù)智人工智能產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟數(shù)字人工作委員會(huì)、CG世界、維科網(wǎng)、IXDC、CBNData,荔枝網(wǎng)、SUNNEWS、

萌娘百科、天風(fēng)證券研究所

13框架：五大模塊構(gòu)成虛擬數(shù)字人通用系統(tǒng)框架

人物形象根據(jù)人物圖形資源的維度，可分為2D和3D兩大類；語音和動(dòng)畫生成模塊可分

別基于文本生成對(duì)應(yīng)的人物語音以及人物動(dòng)畫；音視頻合成顯示模塊將語音和動(dòng)畫合成視

頻；交互模塊根據(jù)語音語義識(shí)別用戶的意圖，并決定數(shù)字人后續(xù)的語音和動(dòng)作。

圖3：虛擬數(shù)字人通用系統(tǒng)框架

人物形象

資料來源：中國人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展聯(lián)盟總體組和中關(guān)村數(shù)智人工智能產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟數(shù)字人工作委員會(huì)、天風(fēng)證券研究

交互模塊為擴(kuò)展項(xiàng)，根據(jù)其有無，可將數(shù)字人分為交互型數(shù)字人和非交互型數(shù)字人。

>非交互型虛擬數(shù)字人系統(tǒng)依據(jù)目標(biāo)文本生成對(duì)應(yīng)的人物語音及動(dòng)畫，并合成音視頻呈

現(xiàn)給用戶。

圖4：非交互類虛擬數(shù)字人系統(tǒng)運(yùn)作流程

音

頻

文本合

終用

成

XLU戶

顯炳

示

數(shù)字化人物形象

資料來源：中國人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展聯(lián)盟總體組和中關(guān)村數(shù)留人工智能產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟數(shù)字人工作委員會(huì)、天風(fēng)證券研究所

>交互型數(shù)字人根據(jù)驅(qū)動(dòng)方式的不同可分為智能驅(qū)動(dòng)型和真人驅(qū)動(dòng)型。

1)智能驅(qū)動(dòng)型數(shù)字人可通過智能系統(tǒng)自動(dòng)讀取并解析識(shí)別外界輸入信息，根據(jù)解析

結(jié)果決策數(shù)字人后續(xù)的輸出文本，然后驅(qū)動(dòng)人物模型生成相應(yīng)的語音與動(dòng)作來使數(shù)字

人跟用戶互動(dòng)。該人物模型是預(yù)先通過AI技術(shù)訓(xùn)練得到的，可通過文本驅(qū)動(dòng)生成語

音和對(duì)應(yīng)動(dòng)畫，業(yè)內(nèi)將此模型稱為TTSA(TextToSpeech&Animation)人物模型。

2)真人驅(qū)動(dòng)型數(shù)字人則是通過真人來驅(qū)動(dòng)數(shù)字人，主要原理是真人根據(jù)視頻監(jiān)控系

統(tǒng)傳來的用戶視頻，與用戶實(shí)時(shí)語音，同時(shí)通過動(dòng)作捕捉采集系統(tǒng)將真人的表情、動(dòng)

作呈現(xiàn)在虛擬數(shù)字人形象上，從而與用戶進(jìn)行交互。

圖5：智能驅(qū)動(dòng)型虛擬數(shù)字人運(yùn)作流程圖圖6：真人驅(qū)動(dòng)型虛擬數(shù)字人運(yùn)作流程

智能分的斛歌曲官系統(tǒng)

音

3X用

曰終

3人物語音就頻戶

人物語音生成頻師

合

合

成

成

人物動(dòng)畫生成顯

顯

示

示

資料來源：中國人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展聯(lián)盟總體組和中關(guān)村數(shù)智人工智能產(chǎn)業(yè)聯(lián)資料來源：中國人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展聯(lián)盟總體組和中關(guān)村教智人工智能產(chǎn)業(yè)聯(lián)

盟數(shù)字人工作委員會(huì)、天風(fēng)證券研究所盟數(shù)字人工作委員會(huì)、天風(fēng)證券研究所

2.行業(yè)情況分析：虛擬數(shù)字人市場(chǎng)廣闊，應(yīng)用領(lǐng)域不斷拓展

2.1.行業(yè)沿革：虛擬數(shù)字人已處高速成長階段

虛擬數(shù)字人從最早的手工繪制到現(xiàn)在的CG（ComputerGraphics,電腦繪圖）、人工智能

合成，虛擬數(shù)字人大致經(jīng)歷了萌芽、探索、初級(jí)和成長四個(gè)階段

圖7：虛瞰字人發(fā)展沿革

開始嘗試將虛擬人物引傳統(tǒng)手繪正逐漸被CG、深度學(xué)習(xí)算法取得突破，朝著智能化、便捷化、

入到現(xiàn)實(shí)世界動(dòng)作捕捉等計(jì)算機(jī)技術(shù)數(shù)字人制作過程得到有精細(xì)化、多樣化葵

進(jìn)展顏覆突破效簡化

技術(shù)全啰毋裔突破

技術(shù)以手繪為主技術(shù)革新卻造價(jià)不菲AI成為不可分割的工具

2於婿在CES國際消

年，英國人年，日本制作了第2019年,浦發(fā)銀行和百

19842007期子展上，三星旗下

創(chuàng)作出名一個(gè)被廣泛認(rèn)可的虛擬度共同合作開發(fā)的銀行

GeorgeStone業(yè)首位數(shù)字員工飛出

為的虛偶像初音未來STARLabs展示了其設(shè)

MaxHeadroom正式亮相，為用靛供

擬人物，層參演了一部計(jì)的虛擬數(shù)字人NEON

密影，并拍攝了數(shù)支廣金融服卷11

2019年，數(shù)字王國軟件

經(jīng)典事件2001年，《指環(huán)身中一研發(fā)部負(fù)責(zé)人Doug

的角色咕噫由女田沃和2018年.搜狗與新華社Robie帶著自己的虛擬

1982年，世界上第一位一捕捉技術(shù)連個(gè)發(fā)布全球首個(gè)全仿形象DigiDoug登上了

虛擬歌里鮮屏一產(chǎn)生真智能AI主持人TED的演講舞臺(tái)

時(shí)間階段

20世紀(jì)八十年代21世紀(jì)初近五年現(xiàn)在

萌芽階段探索階段初級(jí)階段成長階段

資料來源：中國人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展聯(lián)盟總體組和中關(guān)村數(shù)智人工智能產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟數(shù)字人工作委員會(huì)、天風(fēng)證券研究所

2.2.產(chǎn)業(yè)鏈：隨理論技術(shù)日益成熟，商業(yè)模式持續(xù)演進(jìn)豐富產(chǎn)業(yè)鏈

當(dāng)前虛擬數(shù)字人理論和技術(shù)日益成熟，應(yīng)用范圍不斷擴(kuò)大，產(chǎn)業(yè)正在逐步形成、不斷豐富,

相應(yīng)的商業(yè)模式也在持續(xù)演進(jìn)和多元化。

圖8：虛擬數(shù)字人產(chǎn)業(yè)鏈視圖

資料來源：中國人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展聯(lián)盟總體組和中關(guān)村數(shù)智人工智能產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟數(shù)字人工作委員會(huì)、天風(fēng)證券研究所

2.2.1.基礎(chǔ)層：廠商深耕軟硬件行業(yè)，具有深厚技術(shù)壁壘

基礎(chǔ)層為虛擬數(shù)字人提供基礎(chǔ)軟硬件支撐，硬件包括顯示設(shè)備、光學(xué)器件、傳感器、芯片

等，基礎(chǔ)軟件包括建模軟件、渲染引擎。顯示設(shè)備是數(shù)字人的載體，既包括手機(jī)、電視、

投影、LED顯示等2D顯示設(shè)備，也包括裸眼立體、AR、VR等3D顯示設(shè)備。光學(xué)器

件用于視覺傳感器、用戶顯示器的制作。傳感器用于數(shù)字人原始數(shù)據(jù)及用戶數(shù)據(jù)的采集。

芯片用于傳感器數(shù)據(jù)預(yù)處理和數(shù)字人模型渲染、AI計(jì)算。建模軟件能夠?qū)μ摂M數(shù)字人的人

體、衣物進(jìn)行三維建模。渲染引擎能夠?qū)艄?、毛發(fā)、衣物等進(jìn)行渲染，主流引擎包括Unity

Technologies公司的Unity3D、EpicGames公司的UnrealEngine等?？傮w來看，處于

基礎(chǔ)層的廠商已經(jīng)深耕行業(yè)多年，已經(jīng)形成了較為深厚的技術(shù)壁壘。

圖9：虛擬數(shù)字人產(chǎn)業(yè)鏈基礎(chǔ)層概覽

資料來源：頭豹研究院、天風(fēng)證券研究所

2.2.2.平臺(tái)層：提供多元技術(shù)支持，賦予虛擬數(shù)字人真實(shí)及靈動(dòng)感

平臺(tái)層包括軟硬件系統(tǒng)、生產(chǎn)技術(shù)服務(wù)平臺(tái)、AI能力平臺(tái)，為虛擬數(shù)字人的制作及開發(fā)

提供技術(shù)能力。建模系統(tǒng)和動(dòng)作捕捉系統(tǒng)通過產(chǎn)業(yè)鏈上游的傳感器、光學(xué)器件等硬件獲取

真人/實(shí)物的各類信息，利用軟件算法實(shí)現(xiàn)對(duì)人物的建模、動(dòng)作的重現(xiàn)；渲染平臺(tái)用于模型

的云端渲染。解決方案平臺(tái)基于自身技術(shù)能力為廣大客戶提供數(shù)字人解決方案。AI能力平

臺(tái)提供計(jì)算機(jī)視覺、智能語音、自然語言處理技術(shù)能力。平臺(tái)層匯聚的企業(yè)較多，騰訊、

百度、搜狗、魔法科技、相芯科技均有提供相應(yīng)數(shù)字人技術(shù)服務(wù)平臺(tái)。

圖10：全球人工智能技術(shù)發(fā)展階段

技

術(shù)

期

望

度

Al技術(shù)成熟度

資料來源：頭豹研究院、天風(fēng)證券研究所

2.2.3.應(yīng)用層：帶領(lǐng)虛擬數(shù)字人切入商業(yè)化賽道

應(yīng)用層是指虛擬數(shù)字人技術(shù)結(jié)合實(shí)際應(yīng)用場(chǎng)景領(lǐng)域，切入各類，形成行業(yè)應(yīng)用解決方案,

賦能行業(yè)領(lǐng)域。按照應(yīng)用場(chǎng)景或行業(yè)的不同，已經(jīng)出現(xiàn)了娛樂型數(shù)字人（如虛擬主播、虛

擬偶像）、教育型數(shù)字人（如虛擬教師）、助手型數(shù)字人（如虛擬客服、虛擬導(dǎo)游、智能助

手）、影視數(shù)字人（如替身演員或虛擬演員）等。不同外形、不同功能的虛擬數(shù)字人賦能

影視、傳媒、游戲、金融、文旅等領(lǐng)域，根據(jù)需求為用戶提供定制化服務(wù)。

表5：虛擬數(shù)字人應(yīng)用領(lǐng)域、場(chǎng)景及充當(dāng)角色

領(lǐng)域場(chǎng)景角色

數(shù)字替身特效可以幫助導(dǎo)演實(shí)現(xiàn)現(xiàn)實(shí)拍攝中無法表現(xiàn)的內(nèi)容和效果，已成為特效數(shù)字替身

影視

商業(yè)大片拍攝中的重要技術(shù)手段和賣點(diǎn)。虛擬演員

虛擬主持人

定制化虛擬主持人/主播/偶像，支持從音頻/文本內(nèi)容一鍵生成視頻，實(shí)現(xiàn)節(jié)目內(nèi)

傳媒虛擬主播

容快速、自動(dòng)化生產(chǎn)，打造品牌特有IP形象，實(shí)現(xiàn)觀眾互動(dòng)，優(yōu)化觀看體驗(yàn)。

虛擬偶像

游戲越來越真實(shí)的數(shù)字人游戲角色使游戲者有了更強(qiáng)的代入感，可玩性變得更強(qiáng)。數(shù)字角色

通過智能理財(cái)顧問、智能客服等角色，實(shí)現(xiàn)以客戶為中心的、智能高效的人性化智能客服

金融

服務(wù)。智能理財(cái)顧問

虛擬導(dǎo)游

文旅博物館、科技館、主題樂園、名人故居等虛擬小劇場(chǎng)、虛擬導(dǎo)游、虛擬講解員。

虛擬講解員

教育基于VR/AR的場(chǎng)景式教育，虛擬導(dǎo)師幫助構(gòu)建自適應(yīng)/個(gè)性化學(xué)習(xí)環(huán)境。虛擬教師

以數(shù)字人實(shí)現(xiàn)家庭陪護(hù)/家庭醫(yī)生/心理咨詢，實(shí)時(shí)關(guān)注家庭成員身心健康，并及心理醫(yī)生

匠醫(yī)療片

時(shí)提供應(yīng)對(duì)建議。家庭醫(yī)生

顧客服務(wù)數(shù)字人

場(chǎng)景切入構(gòu)建線下零售服務(wù)新斐料來源：天風(fēng)證券研究所流程。電商直播在虛擬

零售商家管理數(shù)字人

數(shù)字人與真人主播和觀眾互動(dòng)，介紹商品。

虛擬主播

資料來源：中國人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展聯(lián)盟總體組和中關(guān)村數(shù)智人工智能產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟數(shù)字人工作委員會(huì)、天風(fēng)證券研究所

2.3.政策：近期多項(xiàng)政策推動(dòng)虛擬數(shù)字人新興科技產(chǎn)業(yè)發(fā)展

表6：國家相關(guān)支持政策

政策名稱頒布日期頒布機(jī)構(gòu)政策內(nèi)容

以培育具有國際競爭力的產(chǎn)品和企業(yè)為目標(biāo)，以深

“UT*化實(shí)體經(jīng)濟(jì)和公共服務(wù)領(lǐng)域融合應(yīng)用為路徑，加強(qiáng)

《關(guān)于加快推動(dòng)區(qū)塊鏈技工業(yè)和信息化部，―—必—“一小…++

-~°…人H_技術(shù)攻關(guān)，夯實(shí)產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)，壯大產(chǎn)業(yè)主體，培育良

術(shù)應(yīng)用和產(chǎn)業(yè)發(fā)展的指導(dǎo)2021年5月27日中央網(wǎng)絡(luò)安全和信心心+，一皿"H.“匕外

.「、、人好生態(tài)，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)高級(jí)化和產(chǎn)業(yè)鏈現(xiàn)代化。推

意見》息化委工會(huì)

動(dòng)區(qū)塊鏈和互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、人工智能等新一代信

息技術(shù)融合發(fā)展，建設(shè)先進(jìn)的區(qū)塊鏈產(chǎn)業(yè)體系

以賦能數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展為目標(biāo)，推動(dòng)新型數(shù)據(jù)中心建

《新型數(shù)據(jù)中，''發(fā)展=年'一設(shè)布局優(yōu)化'網(wǎng)絡(luò)質(zhì)量提升'算力賦能加速'產(chǎn)業(yè)

二二，，心:、:‘2021年7月4日工業(yè)和信息化部鏈穩(wěn)固增強(qiáng)、綠色低碳發(fā)展、安全保障提高，打造

動(dòng)計(jì)劃（2021-2023年）》

新型智能算力生態(tài)體系，有效支撐各領(lǐng)域數(shù)字化轉(zhuǎn)

型，為經(jīng)濟(jì)社會(huì)高質(zhì)量發(fā)展提供新動(dòng)能

規(guī)劃提出六方面重點(diǎn)任務(wù)。一是構(gòu)建開放協(xié)同的人

工智能科技創(chuàng)新體系。二是培育高端高效的智能經(jīng)

…=-nr濟(jì)。三是建設(shè)安全便捷的智能社會(huì)。四是加強(qiáng)人工

《新一代人工智能發(fā)展規(guī)劃》2021年7月8日國務(wù)院如"AH…一c一人_…人—心

智能領(lǐng)域軍民融合。五是構(gòu)建泛在安全高效的智能

化基礎(chǔ)設(shè)施體系。六是前瞻布局新一代人工智能重